農(nóng)業(yè)深度研究報(bào)告：日本農(nóng)業(yè)發(fā)展啟示

投資主題報(bào)告亮點(diǎn)報(bào)告對日本農(nóng)業(yè)的發(fā)展模式進(jìn)行了總結(jié)，指出日本農(nóng)業(yè)是東亞小規(guī)模精細(xì)化農(nóng)業(yè)的典型代表，并結(jié)合對日本丸紅集團(tuán)的調(diào)研，對丸紅的農(nóng)業(yè)業(yè)務(wù)進(jìn)行分析，丸紅的全球化布局、關(guān)鍵資源掌握，以及優(yōu)質(zhì)優(yōu)價(jià)的道路值得中國企業(yè)學(xué)習(xí)。在人均耕地資源并不豐富的情況下，依靠機(jī)械化、生物科技等技術(shù)投入，以及品牌塑造，日本農(nóng)業(yè)走出了一條優(yōu)質(zhì)優(yōu)價(jià)的“反內(nèi)卷”道路。對農(nóng)業(yè)政策表現(xiàn)出以農(nóng)協(xié)主導(dǎo)的“小農(nóng)論”和促進(jìn)產(chǎn)業(yè)融合的特征，助力日本農(nóng)業(yè)發(fā)展。報(bào)告結(jié)合我們也對日本丸紅集團(tuán)進(jìn)行了實(shí)地調(diào)研，丸紅是跨時(shí)代的產(chǎn)業(yè)鏈整合者、日本五大綜合商社之一，農(nóng)產(chǎn)品業(yè)務(wù)也極具優(yōu)勢。在資源端，通過提前的技術(shù)投入與投資布局，對產(chǎn)業(yè)鏈關(guān)鍵環(huán)節(jié)形成了掌控；在生產(chǎn)經(jīng)營端，強(qiáng)調(diào)精細(xì)化經(jīng)營，全產(chǎn)業(yè)綜合效益最大化；在終端消費(fèi)上，通過產(chǎn)業(yè)鏈延伸和品牌塑造，實(shí)現(xiàn)優(yōu)質(zhì)優(yōu)價(jià)。當(dāng)前中國農(nóng)業(yè)大而不強(qiáng)的問題亟待解決，借鑒日本農(nóng)業(yè)發(fā)展經(jīng)驗(yàn)，我們認(rèn)為中國農(nóng)業(yè)企業(yè)應(yīng)加強(qiáng)在關(guān)鍵技術(shù)和資源的投資布局、堅(jiān)持品牌塑造。投資邏輯中國農(nóng)業(yè)大而不強(qiáng)的特征較為突出，農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)利潤相對微薄。對比發(fā)現(xiàn)，要提升農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)的利潤，首先要有在專業(yè)細(xì)分領(lǐng)域打樁的定力，提升產(chǎn)業(yè)研發(fā)技術(shù)水平；在消費(fèi)品牌意識逐步提升的當(dāng)下，農(nóng)業(yè)企業(yè)應(yīng)當(dāng)積極布局下游品牌打造，實(shí)施優(yōu)質(zhì)優(yōu)價(jià)的差異化競爭策略；此外，通過技術(shù)或者關(guān)鍵資源的控制，提升產(chǎn)業(yè)鏈地位，積極進(jìn)行海外布局是必不可缺的一環(huán)。研發(fā)技術(shù)能力持續(xù)提升、品牌塑造能力強(qiáng)、擁有海外供應(yīng)鏈資源優(yōu)勢強(qiáng)的企業(yè)將大有可為。目 錄一、日本農(nóng)業(yè)：東小模精細(xì)化農(nóng)業(yè)的代表 6（一）源限技品牌局農(nóng)發(fā)重作用 61、源對限糧安全題顯 62、業(yè)術(shù)進(jìn)品化程高 73、業(yè)織農(nóng)協(xié)緊聯(lián)系戶 9（二）本業(yè)策內(nèi)卷小論六產(chǎn)融合 101、內(nèi)的農(nóng)論 2、六產(chǎn)業(yè)政提農(nóng)業(yè)入 15二、丸紅調(diào)研：全化局，優(yōu)質(zhì)優(yōu)價(jià) 16（一）時(shí)的業(yè)資整者 161、注產(chǎn)鏈資合的合社 162、續(xù)長高報(bào)財(cái)務(wù)現(xiàn) 18（二）球局打農(nóng)田餐的業(yè)業(yè)鏈 201、布球農(nóng)集群 202、握鍵源谷業(yè)務(wù) 213、牌、盈的牧業(yè)務(wù) 22三、中國農(nóng)業(yè)借鑒 25（一）持發(fā)提術(shù)，專細(xì)領(lǐng)打樁 25（二）力造質(zhì)牌 25（三）握業(yè)鍵源 26四、風(fēng)險(xiǎn)提示 26圖表目錄圖表1 本業(yè)同門產(chǎn)趨勢 6圖表2 本植不作物植積 6圖表3 本業(yè)地年縮減 6圖表4 本規(guī)經(jīng)主體量占數(shù) 7圖表5 本業(yè)齡趨勢顯 7圖表6 本物給持續(xù)降 7圖表7 本業(yè)產(chǎn)持續(xù)升 8圖表8 本業(yè)種持續(xù)入 8圖表9 本國地品GI注情況 9圖表10 日和從至商的源統(tǒng) 9圖表日地標(biāo)產(chǎn)品冊量續(xù)長 9圖表12 提綜性的本JA農(nóng)協(xié) 10圖表13 日本JA農(nóng)準(zhǔn)化廣程 10圖表14 日稻與價(jià)格勢 圖表15 日稻價(jià)高于他家 圖表16 日種業(yè)主體例 圖表17 日畜業(yè)主體例 圖表18 日的業(yè)PSE比高其國家 12圖表19 “高質(zhì)味”的10條則 13圖表20 組企聯(lián)并提規(guī)支，進(jìn)地企進(jìn)入 14圖表21 GFVC造產(chǎn)、工分和費(fèi)鏈條 14圖表22 日農(nóng)水官網(wǎng)播食化 14圖表23 日海料數(shù)量續(xù)長 14圖表24 伊市豬的商模式 15圖表25 丸業(yè)架圖 17圖表26 丸多投務(wù)組合 17圖表27 泡經(jīng)破丸紅經(jīng)戰(zhàn)調(diào)整 18圖表28 丸紅投+”的業(yè)略 18圖表29 2023財(cái)總業(yè)績現(xiàn) 18圖表30 FYE3/2023分業(yè)績 19圖表31 2022年司利與息好 20圖表32 丸股超益明顯 20圖表33 從場餐全球務(wù)群 20圖表34 丸的牧版圖 20圖表35 美農(nóng)投布 21圖表36 AdubosReal售網(wǎng)增長 21圖表37 丸谷貿(mào)條 22圖表38 專于檔生產(chǎn)務(wù)促貿(mào)易 23圖表39 丸塑的品牌 23圖表40 丸肉全鏈經(jīng)模式 23圖表41 丸禽務(wù)化運(yùn)，現(xiàn)合只潤最化 24一、日本農(nóng)業(yè)：東亞小規(guī)模精細(xì)化農(nóng)業(yè)的代表（一）資源受限，技術(shù)與品牌破局，農(nóng)協(xié)發(fā)揮重要作用20601984GDP1%圖表1 日本農(nóng)業(yè)不同門產(chǎn)值趨勢 圖表2 日本種植業(yè)不作物種植面積資料來源：MAFF 資料來源：MAFF1、資源相對受限，糧食安全問題凸顯日本列島土地資源有限，平原面積狹小，人均耕地較低。80%30%，2021435196025%2020151%，510%2015占50%10%左40%圖表3 日本農(nóng)業(yè)土地年縮減資料來源：MAFF圖表4 日本小規(guī)模經(jīng)主體數(shù)量仍占多數(shù)資料來源：MAFF日本農(nóng)業(yè)人口老齡化嚴(yán)重。201817566.8歲60%205541%6540%。20207.17，19651960～201837.5%10.3%46.3%0.2%20.7%18.1%32.3%。圖表5 日本農(nóng)業(yè)老齡趨勢明顯 圖表6 日本食物自給持續(xù)下降資料來源：MAFF 資料來源：MAFF2、農(nóng)業(yè)技術(shù)先進(jìn)，品牌化程度高20200.690.60畝/半喂入聯(lián)合收獲機(jī)械居世界領(lǐng)先水平。同時(shí)，日本大力發(fā)展生物科技和農(nóng)藥化肥產(chǎn)業(yè)，改善生產(chǎn)環(huán)境、作物品種，提升單產(chǎn)。在農(nóng)藥和化肥使用量均下降的情況下，糧食單產(chǎn)仍在持續(xù)提升，2021年已達(dá)到6787kg/公頃。700810202028、50%2009術(shù)指標(biāo)2022圖表7 日本農(nóng)業(yè)生產(chǎn)持續(xù)提升 圖表8 日本農(nóng)業(yè)育種持續(xù)投入500450400350300250200

10,000耕地化肥消費(fèi)量（kg/公頃）（左軸）耕地化肥消費(fèi)量（kg/公頃）（左軸）糧食產(chǎn)量(kg/公頃）8,0007,0006,0005,0004,0001961196419611964196719701973197619791982198519881991199419972000200320062009201220152018資料來源：， 資料來源：丸山清明《日本的高產(chǎn)育種》日本農(nóng)業(yè)注重品牌建設(shè)，自20世紀(jì)70年代開啟的“一村一品”運(yùn)動(dòng)中誕生了無數(shù)的品牌。197980地理標(biāo)志（GI）保護(hù)制度將獨(dú)特的地區(qū)產(chǎn)品名稱作為知識產(chǎn)權(quán)保護(hù)，2021年日本注冊了13種新產(chǎn)品，使產(chǎn)品總數(shù)達(dá)到119種。日本農(nóng)業(yè)通過提高產(chǎn)品質(zhì)量和推廣特色農(nóng)產(chǎn)品，打造具有較高附加值的品牌，以提高市場競爭力和價(jià)格優(yōu)勢。2021年瞭望網(wǎng)文章指出，在泰國一家大型超市的進(jìn)口水果區(qū)中國的洛川蘋果是15元一公斤，而旁邊的日本青森蘋果是150元一個(gè)，折合約30倍價(jià)差。圖表9 日本全國各地品GI注冊情況資料來源：MAFF圖表10 日本和牛從農(nóng)至商店的溯源系統(tǒng) 圖表日本地理標(biāo)志產(chǎn)品注冊數(shù)量持續(xù)長資料來源：全農(nóng)官網(wǎng) 資料來源：MAFF3、產(chǎn)業(yè)組織“農(nóng)協(xié)”緊密聯(lián)系農(nóng)戶在近百年的實(shí)踐中，日本農(nóng)協(xié)已發(fā)展成集經(jīng)濟(jì)職能與社會(huì)職能于一體的團(tuán)隊(duì)，其功能多樣而全面，涵蓋了農(nóng)業(yè)生產(chǎn)、農(nóng)產(chǎn)品購銷流通等各個(gè)領(lǐng)域，負(fù)責(zé)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)資料采購、農(nóng)民生產(chǎn)計(jì)劃、農(nóng)產(chǎn)品銷售，將政府發(fā)放的補(bǔ)助金分發(fā)給農(nóng)戶或有關(guān)團(tuán)體，代表農(nóng)民向政府行政部門反映意見。日本農(nóng)業(yè)因?yàn)檗r(nóng)協(xié)的綜合服務(wù)而得到發(fā)展，其作用無可替代。日本農(nóng)協(xié)由自發(fā)到政府立法，形成覆蓋全國的合作組織。19世紀(jì)末，存在于茶葉、蠶絲等行業(yè)中的“同業(yè)組合”逐漸成為農(nóng)業(yè)發(fā)展的新形式。由農(nóng)民和手工業(yè)者自發(fā)組織，從事產(chǎn)品和生產(chǎn)資料的銷售和購買以及生產(chǎn)資金的相互融通。隨后通過政府立法，農(nóng)業(yè)合作組織以“農(nóng)業(yè)協(xié)同組合”（農(nóng)協(xié)）的形式在全國范圍內(nèi)組建了各級農(nóng)協(xié)，1950年時(shí)全日本99%從田頭到餐桌的統(tǒng)一指導(dǎo)協(xié)調(diào)，日本農(nóng)協(xié)能力逐步延伸“”現(xiàn)象。同時(shí)，農(nóng)民通過組織起來把農(nóng)產(chǎn)品直接賣向市場，減少了中間環(huán)節(jié)渠道費(fèi)用，讓標(biāo)準(zhǔn)化管理助力日本農(nóng)業(yè)產(chǎn)品質(zhì)量與品牌發(fā)展。日本農(nóng)協(xié)在生產(chǎn)經(jīng)營環(huán)節(jié)所成功實(shí)施的行政指導(dǎo)，讓日本農(nóng)產(chǎn)品的質(zhì)量安全世人矚目。通過指導(dǎo)分散經(jīng)營的農(nóng)戶，按照統(tǒng)一的農(nóng)業(yè)技術(shù)、農(nóng)產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)要求進(jìn)行農(nóng)業(yè)生產(chǎn)，建立了從育種、農(nóng)田規(guī)劃、播種、除草、施圖表12 提供綜合性服的日本JA農(nóng)協(xié) 圖表13 日本JA農(nóng)協(xié)準(zhǔn)化推廣流程資料來源：全農(nóng)官網(wǎng) 資料來源：MAFF，（二）日本農(nóng)業(yè)政策：反內(nèi)卷的小農(nóng)論、六次產(chǎn)業(yè)融合日本農(nóng)業(yè)政策主要?dú)v程可分為如下幾個(gè)階段：二戰(zhàn)后的農(nóng)地改革政策（1951952消除地主階級，提高農(nóng)民的社會(huì)地位，改善農(nóng)業(yè)生產(chǎn)條件。政策思路是通過改革土地所經(jīng)濟(jì)高速增長期的（951973方式的改變，提高農(nóng)業(yè)生產(chǎn)效率，以滿足日本快速增長的工業(yè)化進(jìn)程對食品和農(nóng)產(chǎn)品的需求。（1973199（990農(nóng)業(yè)競爭力，同時(shí)繼續(xù)實(shí)施農(nóng)業(yè)保護(hù)政策，如農(nóng)業(yè)補(bǔ)貼，農(nóng)產(chǎn)品進(jìn)口配額等。政策思路是在全球化的背景下，通過調(diào)整農(nóng)業(yè)結(jié)構(gòu)，提高農(nóng)業(yè)的競爭力，同時(shí)通過保護(hù)政策，保護(hù)國內(nèi)農(nóng)業(yè)，以實(shí)現(xiàn)農(nóng)業(yè)的可持續(xù)發(fā)展?？偟膩砜?，日本農(nóng)業(yè)政策的主要特點(diǎn)在于農(nóng)民利益的保護(hù)和農(nóng)業(yè)收益的提高。1、反內(nèi)卷的小農(nóng)論小農(nóng)論。日本政府雖曾采取了一系列政策措施來鼓勵(lì)農(nóng)民流動(dòng)和農(nóng)業(yè)經(jīng)營規(guī)模擴(kuò)大，但未能從根本上改變?nèi)毡巨r(nóng)業(yè)以小規(guī)模農(nóng)戶經(jīng)營為基礎(chǔ)和主體的特點(diǎn)。農(nóng)水族議員以及農(nóng)林水產(chǎn)部門依靠在農(nóng)業(yè)領(lǐng)域廣撒補(bǔ)助金的方式保住“票田”，維持大米等農(nóng)產(chǎn)品的高價(jià)。AureliaGeorgeMulgan“（700%，（202057 /噸/全球稻米價(jià)格美元/噸/噸 /噸/全球稻米價(jià)格美元/噸/噸4,0003,5003,0002,5002,0001,5001,000500199019921990199219941996199820002002200420062008201020122014201620182020202220242026202820302032資料來源：MAFF注：稻米價(jià)格雖由于產(chǎn)量提升和需求減少逐步下降，但仍處于較高位置。

資料來源：，注：2023年及之后數(shù)據(jù)為FAO預(yù)測數(shù)據(jù)圖表16 日本種植業(yè)不主體比例 圖表17 日本畜牧業(yè)不主體比例 資料來源：MAFF 資料來源：MAFF二戰(zhàn)后日本直接管制農(nóng)產(chǎn)品的內(nèi)外貿(mào)易，對本國農(nóng)業(yè)生產(chǎn)和農(nóng)產(chǎn)品流通實(shí)施了一系列強(qiáng)有力的支持保護(hù)政策措施。采取對國內(nèi)主要農(nóng)產(chǎn)品（尤其是大米）給予巨額財(cái)政補(bǔ)貼，到1965年，日本已成為農(nóng)業(yè)支持保護(hù)水平最高的工業(yè)化國家之一。黃箱轉(zhuǎn)向產(chǎn)品生產(chǎn)直接掛鉤且對貿(mào)易產(chǎn)生扭曲作用的“黃箱”政策綜合支持量（AMS）由基準(zhǔn)的496612000“”7085“220442651920.3%日本農(nóng)業(yè)國內(nèi)支持政策的基本方向是從價(jià)格補(bǔ)貼轉(zhuǎn)向增強(qiáng)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)能力OECD3362890530PSE”的OECD208078%200460%39%35%87%53%90%圖表18日本的農(nóng)業(yè)PSE占比遠(yuǎn)高于其他國家資料來源：OECD，（注：數(shù)值為PSE占農(nóng)業(yè)收入比例）。由榨取和內(nèi)卷推動(dòng)的農(nóng)產(chǎn)品商品化，并不能提高農(nóng)民收益，反而會(huì)出現(xiàn)谷賤傷農(nóng)2014600600030%70%圖表19“高品質(zhì)·良味米”的10條準(zhǔn)則序號內(nèi)容1為了制作把美味和品質(zhì)作為最優(yōu)先的大米，目標(biāo)產(chǎn)量以510kg/10a（8.5袋）為基準(zhǔn)。2糙米蛋白質(zhì)含量以美味基準(zhǔn)6.0%為目標(biāo)。3水稻秸稈還田，施用堆肥和土制肥料等，努力培土。4種子使用縣內(nèi)捕獲的稻種，每年更新。5為了在8月8日以后抽穗，插秧要在5月中下旬進(jìn)行。6配合水稻生長進(jìn)行中干、切溝，根據(jù)生長診斷施用穗肥。7為了更好地培育水稻，灌溉要在抽穗后25天以后，高溫的情況下盡量不要很晚。8為了防止開膛等品質(zhì)下降，應(yīng)適期收割，適當(dāng)干燥。9為了完成整粒比率高的米，調(diào)制時(shí)使用1.90mm以上的篩眼。10要仔細(xì)觀察水稻，注意氣象信息，適當(dāng)?shù)貙?shí)踐各項(xiàng)工作，使其全部被評為1等米。資料來源：新潟縣官網(wǎng)，2014值聯(lián)系起來，為生產(chǎn)、加工、分銷商和消費(fèi)者創(chuàng)造更大的附加值。圖表20 組建企業(yè)聯(lián)合并提供規(guī)劃支持，進(jìn)地企業(yè)進(jìn)入資料來源：MAFF，圖表21 GFVC打造從產(chǎn)、加工、分銷和費(fèi)鏈條資料來源：MAFF，“”“”FVC20062.4店擴(kuò)張至2021年的15.9萬左右。圖表22 日本農(nóng)林水產(chǎn)官網(wǎng)傳播飲食文化 圖表23 日本海外料理數(shù)量持續(xù)增長資料來源：MAFF， 資料來源：MAFF，2、“六次產(chǎn)業(yè)”政策提升農(nóng)業(yè)收入212008（294）20178.591994“”六次產(chǎn)業(yè)＝第一產(chǎn)業(yè)第二產(chǎn)業(yè)第三產(chǎn)業(yè)”。2013—2015年5375065202046個(gè)”。2010-20185.4%，16543.7223384.2134.3%Mokumoku50圖表24 伊賀市養(yǎng)豬樂的商業(yè)模式資料來源：劉建芳等《田園綜合體商業(yè)模式創(chuàng)新的國際經(jīng)驗(yàn)及啟示》二、丸紅調(diào)研：全球化布局，優(yōu)質(zhì)優(yōu)價(jià)（一）跨時(shí)代的產(chǎn)業(yè)鏈投資整合者丸紅集團(tuán)通過貿(mào)易盈利能力強(qiáng)，塑造了紅雪”等肉類高端品牌。同時(shí)公司風(fēng)險(xiǎn)管理意識突出，經(jīng)歷泡沫經(jīng)20202257%200%225430222%3001、專注于產(chǎn)業(yè)鏈投資整合的綜合商社1858681324.61萬，2022“世界500強(qiáng)企業(yè)”第157位，總營業(yè)額達(dá)757億美元。（食品&2）197915176622-24年“和“”。圖表25 丸紅業(yè)務(wù)架構(gòu)圖 圖表26 丸紅多元投資務(wù)組合資料來源：公司投資者關(guān)系演示材料 資料來源：公司投資者關(guān)系演示材料公司組織架構(gòu)分為5個(gè)產(chǎn)業(yè)部門，主要包括：I3）II能源新一代產(chǎn)業(yè)等。5（丸紅順應(yīng)時(shí)代發(fā)展，嚴(yán)格的風(fēng)險(xiǎn)控制手段度過經(jīng)濟(jì)周期波動(dòng)。D/E丸紅投資交易圖表27 泡沫經(jīng)濟(jì)破滅丸紅的經(jīng)營戰(zhàn)略調(diào)整 圖表28 丸紅投資交易”的事業(yè)戰(zhàn)略資料來源：土士學(xué)習(xí)聯(lián)盟公眾號 資料來源：土士學(xué)習(xí)聯(lián)盟公眾號2、持續(xù)增長、高回報(bào)的財(cái)務(wù)表現(xiàn)2023財(cái)年公司業(yè)績穩(wěn)定增長：利潤方面：20233315430187+28560370320019901365842(5728資產(chǎn)負(fù)債方面：20233312.96400億日元。由于出售Gavilon3800DE率降至歷史最低水平0.52倍，比上一財(cái)年末改善了0.31個(gè)百分點(diǎn)。圖表29 2023財(cái)年總業(yè)績表現(xiàn)資料來源：公司投資者關(guān)系演示材料FYE3/2023320540/SmartestEnergy的利潤增加。Aircastle25040040230億日元。30310農(nóng)業(yè)：美國農(nóng)資商Helena的利潤增加，反映了上半年對農(nóng)資產(chǎn)品的強(qiáng)勁需求，而MacroSource390270億日元。在FoodII250220CreekstoneFYE3/20231302010億日元至460億日元。圖表30 FYE3/2023分部業(yè)績資料來源：公司投資者關(guān)系演示材料202027012362505257%45%200%圖表31 2022年公司利與股息向好 圖表32 丸紅股價(jià)超額益明顯資料來源：公司投資者關(guān)系演示材料 資料來源：wind，（截至2023年6月20日）（二）全球布局，打造從農(nóng)田到餐桌的農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈1、分布全球的農(nóng)業(yè)集群丸紅在全球產(chǎn)業(yè)鏈不同環(huán)節(jié)均有布局。我們調(diào)研發(fā)現(xiàn)，丸紅通過專業(yè)人士管理以及深入現(xiàn)場的方式實(shí)現(xiàn)全球協(xié)同。圖表33 從農(nóng)場到餐桌全球業(yè)務(wù)集群 圖表34 丸紅的畜牧業(yè)版圖 資料來源：公司投資者關(guān)系演示材料 資料來源：公司投資者關(guān)系演示材料基于海外投資，丸紅已成為農(nóng)資領(lǐng)域的綜合解決方案提供商。Helena,巴西的AdubosReal,MacroSourceHelena司擴(kuò)大運(yùn)營基地，利用積累的專業(yè)知識、肥料、種子和其他產(chǎn)品，通過一系列服務(wù)支持農(nóng)業(yè)生產(chǎn)，包括土壤分析、作物保護(hù)產(chǎn)品噴灑和施肥。丸紅通過專業(yè)人士管理以及深入現(xiàn)場的方式實(shí)現(xiàn)投資收購后的全球協(xié)同。Helena1987年收購了eenHeena5100800名Helena2023為70億美元，擁有500個(gè)門店和6000名員工。AdubosReal收購南美洲AdubosReal，強(qiáng)化上游資源AdubosReal1980201940MacroSourceMacroSource是美國最大的肥料經(jīng)銷商之一。MacroSource（040發(fā)行業(yè)建立了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)，化肥交易量仍穩(wěn)定在每年600萬噸左右，它還通過其在美國和其他國家廣泛的化肥采購網(wǎng)絡(luò)為丸紅集團(tuán)穩(wěn)定的化肥采購做出了貢獻(xiàn)。丸紅將通過分別擴(kuò)大農(nóng)業(yè)投入品零售商Helena和批發(fā)商MacroSource的處理量和地理覆蓋范圍，進(jìn)一步加強(qiáng)丸紅集團(tuán)在美國的影響力和購買力。圖表35 美國農(nóng)業(yè)投入布 圖表36 AdubosReal銷售網(wǎng)點(diǎn)增長資料來源：公司投資者關(guān)系演示材料， 資料來源：公司投資者關(guān)系演示材料，2、掌握關(guān)鍵資源的谷物業(yè)務(wù)糧食貿(mào)易方面，公司擁有包括玉米、小麥、大豆在內(nèi)的全球糧食貿(mào)易網(wǎng)絡(luò)，日本商社中排名第一，大豆貿(mào)易量曾占中國20%的進(jìn)口份額，曾是全球七大糧商之一。1005enal5物市場成為領(lǐng)導(dǎo)者之一。丸紅計(jì)劃通過鞏固糧食業(yè)務(wù)，加強(qiáng)以內(nèi)陸原產(chǎn)和出口到亞洲為基礎(chǔ)的供應(yīng)鏈，旨在提高資本效率和擴(kuò)大利潤。圖表37 丸紅谷物貿(mào)易條資料來源：公司投資者關(guān)系演示材料3”Rangers公司(肉用牛養(yǎng)殖事業(yè)和美國Crekstone公司RangersCattleStation197210月，198810BlackAngus（270380）2.820CreekstoneFarmsPremiumBeef199520177100%2000BlackBlackAngusCreekstone15~20%（PCChoce5，并將頂級ChoceMsrCheSmithfieldMilan202016“DADDY’S”2017“紅雪”。圖表38 專注于高檔牛生產(chǎn)業(yè)務(wù)，促進(jìn)貿(mào)易 圖表39 丸紅塑造的豬品牌資料來源：公司投資者關(guān)系演示材料 資料來源：公司投資者關(guān)系演示材料Foods430098%。Foods駐生產(chǎn)現(xiàn)場，實(shí)現(xiàn)了安心、安全且日本人喜歡的商品制作。同時(shí)公司以“國產(chǎn)”圖表