日本銀行業(yè)家數(shù)變化課件

金融改革與發(fā)展趨勢薛琦ChairProfessor,ShihHsinUniversityNationalChengchihUniversity2007年10月24日金融改革與發(fā)展趨勢薛琦NationalChengch大綱服務業(yè)與經(jīng)濟發(fā)展揭開貨幣的面紗金融發(fā)展與經(jīng)濟成長國際金融情勢臺灣金融市場的發(fā)展與問題金融改革與金融自由化結(jié)語大綱服務業(yè)與經(jīng)濟發(fā)展日本銀行業(yè)家數(shù)變化課件經(jīng)濟發(fā)展與三級產(chǎn)業(yè)的變化

Petty,ClarkandFisherHypothesis%經(jīng)濟發(fā)展與三級產(chǎn)業(yè)的變化

Petty,Clarkand金融服務業(yè)占ＧＤＰ比例，1996~2006年1997199819992000200120022003200420052006金融服務業(yè)占GDP％10.19.910.110.010.310.610.810.810.710.3製造業(yè)占GDP%25.224.824.023.822.723.122.522.021.121.4比例40.139.942.142.045.445.948.049.150.748.1單位：%資料來源：行政院主計處國民所得統(tǒng)計.金融服務業(yè)占ＧＤＰ比例，1996~2006年19971998揭開貨幣的面紗日本銀行業(yè)家數(shù)變化課件“Moneyresemblesthebloodofhumanbody.”

凡索．奎內(nèi)Fran?oisQuesnay(1694-1774)揭開貨幣的面紗金融改革的重要性貨幣就像人體的血液“MoneyresemblesthebloodofRedbloodcellsDeliveringoxygen,nutrients,hormones...WhitebloodcellsLookingoutforsignsofdiseaseandproducingantibodiesandattacking血液是輸送養(yǎng)份、氧氣與荷爾蒙的流體

血液是輸送消滅病菌抗體的流體血

液

的

功

能RedDeliveringoxygen,nutrient

金融部門:分配資金潛在投資人生產(chǎn)順利土地勞工設備投資失敗壞帳資金提供者資源取得與分配(WBC)核準貸款(RBC)資源重分配金融壞帳上升是破壞金融市場分配資源之功能金融部門:潛在投資人生產(chǎn)順利土地投資失敗資金提供者資源取得金融市場的主要功能引導儲蓄MobilizingSaving資源有效配置AllocatingResources分散風險ManagingRisk促進交易EasingTransaction加強企業(yè)治理MonitoringCorporateGovernance金融市場的主要功能國際金融情勢

韓國、日本及美國金融機構之消長國際金融情勢

韓國、日本及美國金融機構之消長單位：家

自金融風暴後，韓國金融機構家數(shù)約減少六成。韓國金融機構家數(shù)變化（1997-2005）199720012002200320042005機構家數(shù)變動比率銀行(Banks)332019191919-42.4%商人銀行（MerchantBanks）3033222-93.3%相互儲蓄銀行（MutualSavingsBanks）231122116114113111-51.9%信用組合（CreditUnions

）1,6661,2681,2321,0861,0661,051-36.9%總計1,9601,4131,3701,2211,2001,183-39.6%資料來源：韓國金融監(jiān)督局（BOK）、韓國存款保險公司（KDIC）、KOREAFINANCIALSUPERVISORYSERVICE（FSS）單位：家

自金融風暴後，韓國金融機構家數(shù)約減少六成。韓國金融1990199519992003200420052006都市銀行121187776長期信用銀行3322222信託銀行7768885地方銀行64646464646460第二地方銀行68656051484833總計154150140132129129106信用金庫----392314301297292信用組合------1881791751711999年至2006年10月止，日本銀行約減少24%。單位：家日本銀行業(yè)家數(shù)變化（1990-2006）資料來源:日本全國銀行協(xié)會（JBA）、全國信用組合中央?yún)f(xié)會網(wǎng)站、信金中央金庫網(wǎng)站。1990199519992003200420052006都市

資料來源:美國FDIC網(wǎng)站。1999年至2004年銀行家數(shù)減少11％。美國商業(yè)銀行家數(shù)（1990-2004）年增加減少總計新設改制自行合併破產(chǎn)其他19901652439317612,3471995102376096349,9421999232204226178,5812000192234566198,3152001129173603188,08020029111277687,887200311123897,7692004122273117,630資料來源:美國FDIC網(wǎng)站。1999年至2004年銀行家世界平均前五大銀行市占率約為60％（真的嗎？）註:*根據(jù)TheBanker2005年最新資料，臺銀資產(chǎn)排名降為第132名；(1)市場佔有率以總資產(chǎn)為計算計算基礎，香港計算基礎為2002年12月底總資產(chǎn)；

(2)韓國計算基礎為2003年6月底資產(chǎn)；(3)日本計算基礎為2004年3月底資產(chǎn)；(4)新加坡及臺灣計算基礎為2004年12月底資產(chǎn)。資料來源：金管會銀行局。世界平均前五大銀行市占率約為60％（真的嗎？）註:*根據(jù)Th金融機構變化（2003）Shareofthe5LargestCIsinTotalAssets(%)資料來源：ECB,ReportonEUbankingstructure,November2004,美國FDIC網(wǎng)站,美國FED網(wǎng)站,財政部金融局金融業(yè)務統(tǒng)計輯要.金融機構變化（2003）Shareofthe5Lar每1萬人銀行分行家數(shù)世界平均數(shù)約1.95家註:1.臺北資料為金管會提供。

2.2.7家為臺灣地區(qū)平均數(shù)字，3.3為臺北市平均數(shù)字，2.1為臺北市400萬人平均數(shù)字。

3.2.9為芝加哥商業(yè)銀行平均數(shù)字，3.5包含儲蓄機構及外商銀行分行；紐約數(shù)字亦同。資料來源：Mckinsey&Company臺北分公司，「從分行網(wǎng)路看臺灣金融業(yè)整併」，2005年1月。（臺北市分行家數(shù)真的太多了嗎？）(3.3/2.1)(2.1/2.9)(2.9/3.5)每1萬人銀行分行家數(shù)世界平均數(shù)約1.95家註:1.臺北資料金融機構變化（2003）每10萬人分行數(shù)資料來源：ECB,ReportonEUbankingstructure,November2004,U.S.CensusBureau(以2003年年中資料計算),美國FDIC網(wǎng)站，93年中華民國統(tǒng)計年鑑，銀行局統(tǒng)計室基本經(jīng)金融資料，日本總務省統(tǒng)計局，農(nóng)林金融2005年8月號，韓國統(tǒng)計局、郵局與金管會資料。金融機構變化（2003）每10萬人分行數(shù)資料來源：ECB,日本金融機構分行數(shù)變化單位:千自95年放寬分行設置管制後,金融機構分行數(shù)減少28%(7292家)註：1.都市銀行、信託銀行、地方銀行、第二地方銀行、信用金庫、信用組合、農(nóng)協(xié)信用事業(yè)之合計

2.係以會計年度計算至當年之3月底之分行 資料來源:農(nóng)林金融（2005.8）日本金融機構分行數(shù)變化單位:千自95年放寬分行設置管制後,金美國商業(yè)銀行（1994-2003）NumberofOfficesTotalInstitutionsTotalOfficesAverageROENoninterestIncome*12,4942,4948.301.892-32,7666,70710.251.014-102,66115,43411.460.9111-305237,74711.821.17＞

301875513.206.89Totals8,46233,137*FourQuarters,PercentageofAverageAssets分行有助於提高區(qū)域性銀行的非利息收益。SmallerInstitutions(TotalAssets＜

$1.0billion--CommunityBanks)資料來源:美國FDIC網(wǎng)站。美國商業(yè)銀行（1994-2003）NumberofOff美國商業(yè)銀行家數(shù)與分行數(shù)變化（1984-2004）資料來源:美國FDIC網(wǎng)站。銀行大型化來自合併，中小型銀行為新設；但分行多為中小型銀行。美國商業(yè)銀行家數(shù)與分行數(shù)變化（1984-2004）資料來源:金融從業(yè)人數(shù)（2003）NumberofEmployeesofCIsper100,000Inhabitants’資料來源：ECB,ReportonEUbankingstructure,November2004,U.S.CensusBureau(以2003年年中資料計算),美國FDIC網(wǎng)站，93年中華民國統(tǒng)計年鑑，財政部金融局金融業(yè)務統(tǒng)計輯要。金融從業(yè)人數(shù)（2003）NumberofEmployee國際金融情勢

?全球金融業(yè)經(jīng)營績效之比較國際金融情勢

?全球金融業(yè)經(jīng)營績效之比較Source:TheBanker,July2005全球銀行績效獲利表現(xiàn)：稅前資本報酬率（%）歐美地區(qū)：美國銀行業(yè)大型金融集團當?shù)?，表現(xiàn)耀眼。臺灣：2002年銀行積極打銷呆帳達4,193億元影響獲利表現(xiàn),2005年略有回升。

Source:TheBanker,July2005全球Source:TheBanker,July,2003&July2006Thecost/incomeratioiscalculatedbydividingoperatingexpenses,whichincludedepreciationbutnotprovisions,bythesumofthenet-interestincomeandnon-interestincome.臺灣之成本高於亞洲平均,明顯落後於新加坡全球銀行績效經(jīng)營效率：銀行平均成本／收益比率

（Averagecost/incomeratiobyregionandcountry）Source:TheBanker,July,2003臺灣金融市場的發(fā)展與問題日本銀行業(yè)家數(shù)變化課件獲利能力比較：銀行業(yè)利差

本國銀行vs.外商銀行

資料來源:金融統(tǒng)計月報，中央銀行。註：利差計算方式為存、放款加權平均利率之差值。年度%獲利能力比較：銀行業(yè)利差

本國銀行vs.外商銀行資料來源資產(chǎn)品質(zhì)：銀行逾放比率變化資料來源:金融統(tǒng)計指標，金管會銀行局。註:2005年10月份起本國銀行逾放比資料不含信託投資公司。資產(chǎn)品質(zhì)：銀行逾放比率變化資料來源:金融統(tǒng)計指標，金管會銀行本國銀行vs.外商銀行財務績效外商銀行績效遠優(yōu)於本國銀行年度

資料來源:金融業(yè)務統(tǒng)計輯要，金管會銀行局。本國銀行vs.外商銀行財務績效外商銀行績效遠優(yōu)於本國銀行年度銀行業(yè)收入結(jié)構分析

本國銀行vs.外商銀行

資料來源:金融業(yè)務統(tǒng)計輯要，財政部金融局。年度降低對利息收入依賴、拓展非利息收入已成共同潮流。銀行業(yè)收入結(jié)構分析

本國銀行vs.外商銀行資料來源:金融業(yè)金融改革與金融自由化金融改革與金融自由化加入WTO1990年申請加入GATT(WTO前身)，1994年提出服務業(yè)承諾表，並與12個會員進行約60場雙邊諮商，做出了許多金融市場開放及國民待遇之承諾。發(fā)展臺灣成為亞太營運中心計畫1995年藉由促進對貨品、勞務、資金、資訊及人員的自由流通，以發(fā)展臺灣成為區(qū)域營運中心。其中金融中心計畫包括進一步放寬外匯管制及外人投資股市限制、發(fā)展境外金融市場、調(diào)降金融稅負、建立信用評等制度、放寬上市(櫃)標準、推動公營銀行民營化，及開放衍生性金融商品等多項措施。1990年代金融自由化主要驅(qū)力加入WTO1990年代金融自由化主要驅(qū)力1990：開放外國券商設立、開放外國專業(yè)投資機構

(QFII)投資股市。1991：開放新銀行設立。1992：開放信用卡市場、開放證券投信公司設立。1993：開放保險公司新設、開放期貨交易商設立。1994：開放票券金融公司新設、取消保險業(yè)及券 商外資比例、放寬外商銀行設立分行限制。1995：開放證券金融公司新設。1996：開放外國一般法人及自然人投資我國股市。1997：擴大OBU業(yè)務、取消外銀分行等待期規(guī)定。1998：三商銀民營化、開放工業(yè)銀行設立、建立 國內(nèi)期貨市場。1990年代主要金融自由化措施1990：開放外國券商設立、開放外國專業(yè)投資機構 1990年金融改革主要措施健全金融體系、強化金融監(jiān)理已完成項目：成立控股公司，擴大金融機構跨業(yè)經(jīng)營。鼓勵金融機構合併。鼓勵資產(chǎn)管理公司設立、成立金融重建基金，處理不良金融資產(chǎn)及問題金融機構。強化金融機構資訊揭露。發(fā)展資產(chǎn)管理業(yè)務，建立「興櫃股票」制度，擴大資本市場規(guī)模。取消1／1000債券交易稅，加強債券市場發(fā)展。金融資產(chǎn)證券化條例。不動產(chǎn)證券化條例。成立金融監(jiān)督管理委員會。金融改革主要措施健全金融體系、強化金融監(jiān)理當前金融問題金融資產(chǎn)品質(zhì)明顯改善，惟市場調(diào)整機能不足，退場機制仍待完備

目前國內(nèi)已完成之合併案有9家，仍須進行進一步合併。外國金融機構購併國內(nèi)銀行。二次金改方向正確，但目標與推動措施有問題。當前金融問題金融資產(chǎn)品質(zhì)明顯改善，惟市場調(diào)整機能不足，退場機當前金融問題2005年底3家金融機構市場占有率達10%以上，公股金融機構至少減為6家。2006年底前促外資經(jīng)營一家金融機構或在國外上市，14家金融控股公司減半。金融服務業(yè)產(chǎn)值占GDP比重由11.5％提高至13％。金融領域中，有1～3家成為區(qū)域具代表性之金融機構。二次金改目標：當前金融問題2005年底3家金融機構市場占有率達10%以上，當前金融問題外資持有股票占總市值比重由18.8％提高至25％。國際企業(yè)及機構來臺籌資金額倍增。資產(chǎn)證券化發(fā)行量成長4倍。整體金融機構資產(chǎn)總額成長30％以上。二次金改目標：當前金融問題外資持有股票占總市值比重由18.8％提高至25％當前金融改革主要措施

待完成項目：處理問題金融機構。建立透明、強制性退場機制－資本適足性管理：立即糾正措施。當前金融改革主要措施待完成項目：結(jié)語日本銀行業(yè)家數(shù)變化課件金融改革有政策一貫性。金融改革開放並非一蹴可幾，需要持續(xù)不斷的努力：繼續(xù)促成金融機構打消呆帳，提升資產(chǎn)品質(zhì)。利用金融市場的力量進行產(chǎn)業(yè)結(jié)構調(diào)整。完備金融監(jiān)理的專業(yè)性，獨立性，透明性。重視金融民主，加強金融消費者保護與教育。金融是市場問題，不是政治問題。暢通兩岸金融，臺灣才能在堅實的金融基礎上提振民間投資與消費，重建經(jīng)濟活力。

深化金融改革，加快經(jīng)濟復甦

金融改革有政策一貫性。金融改革開放並非一蹴可幾，需要持續(xù)不斷附錄附錄利率看法金融業(yè)者對利率走勢看法與實際（重貼現(xiàn)）利率之比較註：利率預測值為預測利率升降之百分比差異（上升%－下降%）利率看法金融業(yè)者對利率走勢看法與實際（重貼現(xiàn)）利率之比較註：2007金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查年度領先指標景氣看法利率預估2007金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查年度領先指標景氣看法景氣看法金融業(yè)者對景氣看法與實際經(jīng)濟成長表現(xiàn)之比較註1：景氣預測值為預測景氣升降/下降之百分比。註2：2006年，2007年經(jīng)濟成長率為主計處預估值。景氣看法金融業(yè)者對景氣看法與實際經(jīng)濟成長表現(xiàn)之比較註1：景氣利率看法金融業(yè)者對利率走勢看法與實際（重貼現(xiàn)）利率之比較註：利率預測值為預測利率升降之百分比差異（上升%－下降%）利率看法金融業(yè)者對利率走勢看法與實際（重貼現(xiàn)）利率之比較註：2007景氣預測調(diào)查結(jié)果2007景氣預測調(diào)查結(jié)果2005,2006推動亞洲區(qū)域金融服務中心優(yōu)先達成目標2005年1.成立1-3家區(qū)域具代表性之金融機構44﹪2.提高金融產(chǎn)業(yè)值占GDP比重29﹪3.提高國際企業(yè)及機構來臺籌資金額18﹪2006年1.金融機構赴大陸投資54﹪2.金融基礎建設之加強46﹪3.市佔率達10﹪之金融機構37%2005,2006推動亞洲區(qū)域金融服務中心2007年推動「亞洲區(qū)域金融服務中心推動方案」應採行的措施2007年推動「亞洲區(qū)域金融服務中心推動方案」應採行的措施2005、2006發(fā)展大型銀行必要性之比較

200520062005200620052006服務機構類別非常有必要有必要暫無必要金融控股公司40﹪0﹪40﹪94﹪20﹪6﹪本國銀行13﹪9﹪69﹪47﹪18﹪43﹪外商銀行50﹪18﹪44﹪36﹪6﹪46﹪其他22﹪9﹪51﹪54﹪26﹪37﹪合計24﹪9﹪56﹪54﹪20﹪37﹪2005、2006發(fā)展大型銀行必要性之比較

20052006我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查2005年金融合併議題金控公司合併已形成高度共識金控相關及與銀行合併計畫趨於活躍應採積極政策催生大型銀行資產(chǎn)證券化對證券化規(guī)模評估轉(zhuǎn)趨保守自用住宅抵押貸款備受青睞可由需求面著手，擴大市場規(guī)模風險管理準備進度仍顯落後（僅8％機構大致完成準備）對BaselⅡ因應態(tài)度轉(zhuǎn)趨積極培訓人才、系統(tǒng)整合與建立風管文化為優(yōu)先議題。我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查2005年我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查2006年金融政策環(huán)境發(fā)展大型銀行必要性降低，去年認同此意見者占80%，今年降為62.9%。政府發(fā)展「亞洲區(qū)域金融中心」推動方案以金融機構赴大陸投資為優(yōu)先目標（54%）；加強金融基礎建設（46%）；擴大市場占有率（37%）。人才培訓與發(fā)展培養(yǎng)金融專業(yè)人才極其重要，因為我國金融服務業(yè)仍有很大發(fā)展空間。以風險管理與財富管理人才當?shù)?。new我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查2006年new我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查2005年金融合併議題金控公司合併已形成高度共識金控相關及與銀行合併計畫趨於活躍應採積極政策催生大型銀行資產(chǎn)證券化對證券化規(guī)模評估轉(zhuǎn)趨保守自用住宅抵押貸款備受青睞可由需求面著手，擴大市場規(guī)模風險管理準備進度仍顯落後（僅8％機構大致完成準備）對BaselⅡ因應態(tài)度轉(zhuǎn)趨積極培訓人才、系統(tǒng)整合與建立風管文化為優(yōu)先議題。我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查2005年我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查2006年消費者滿意度與保護機制於94年度整體金融機構中曾進行消費者滿意度調(diào)查者占

25%。服務態(tài)度為消費者選擇金融機構之關鍵，其次為營業(yè)據(jù)點不足與服務費用高。消費者保護機制應儘速落實。new我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查2006年new推動亞洲區(qū)域金融服務中心應優(yōu)先達成目標2005年1.成立1-3家區(qū)域具代表性之金融機構44﹪2.提高金融產(chǎn)業(yè)值占GDP比重29﹪3.提高國際企業(yè)及機構來臺籌資金額18﹪2006年1.金融機構赴大陸投資54﹪2.金融基礎建設之加強46﹪3.市佔率達10﹪之金融機構37%推動亞洲區(qū)域金融服務中心應優(yōu)先達成目標2005年1.成立1-我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查歷年重要議題演變2001年AMC金融合併法赴大陸設分支機構2002年加入WTO之影響金融控股公司網(wǎng)路銀行2003年金融資產(chǎn)證券化金控成立風險管理2004年金控公司效應資產(chǎn)證券化風險管理2005年金融合併議題資產(chǎn)證券化風險管理2006年金融政策環(huán)境人才培訓與發(fā)展消費者保護new我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查歷年重要2001年2004年new我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查2001年AMC肯定AMC功能對NPL交由AMC處理持保留觀望態(tài)度金融合併法有助於金融機構合併與跨業(yè)經(jīng)營金控公司將成為跨業(yè)經(jīng)營之主體赴大陸設分支機構登陸投資看法分歧主要困難在於信用資訊取得困難、業(yè)務限制過多與金融法規(guī)管制過嚴我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查2001年我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查2002年加入WTO之影響正面影響高於負面衝擊主要影響層面在於國際金融業(yè)務金融控股公司肯定金控公司能有效解決跨業(yè)限制問題共同行銷產(chǎn)品是主要效益網(wǎng)路銀行以個人消費金融為主要市場定位主要推行障礙在於安全機制之疑慮我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查2002年我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查2003年金融控股公司成立金控成立將對非金控機構造成巨大衝擊金控監(jiān)理之配套措施不足金融資產(chǎn)證券化約3成機構願進行金融資產(chǎn)證券化，自用住宅貸款抵押擔保證券化是最愛主要困難在於相關服務體系未健全風險管理對BaselII準備妥當者僅6％系統(tǒng)整合與歷史資料蒐集為主要困難我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查2003年我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查2004年金融控股公司效應對成本節(jié)省效果反應兩極交叉銷售對營收成長之貢獻尚不明顯金控進一步合併將成趨勢資產(chǎn)證券化金融資產(chǎn)證券化意願未明顯提升證券化主要目的在於移轉(zhuǎn)信用風險相關服務體系未健全仍為主要困擾風險管理有必要成立信評機構辦理中小企業(yè)信評工作未來多採用標準法，對內(nèi)部模型法意願不高我國金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查2004年金融改革與發(fā)展趨勢薛琦ChairProfessor,ShihHsinUniversityNationalChengchihUniversity2007年10月24日金融改革與發(fā)展趨勢薛琦NationalChengch大綱服務業(yè)與經(jīng)濟發(fā)展揭開貨幣的面紗金融發(fā)展與經(jīng)濟成長國際金融情勢臺灣金融市場的發(fā)展與問題金融改革與金融自由化結(jié)語大綱服務業(yè)與經(jīng)濟發(fā)展日本銀行業(yè)家數(shù)變化課件經(jīng)濟發(fā)展與三級產(chǎn)業(yè)的變化

Petty,ClarkandFisherHypothesis%經(jīng)濟發(fā)展與三級產(chǎn)業(yè)的變化

Petty,Clarkand金融服務業(yè)占ＧＤＰ比例，1996~2006年1997199819992000200120022003200420052006金融服務業(yè)占GDP％10.19.910.110.010.310.610.810.810.710.3製造業(yè)占GDP%25.224.824.023.822.723.122.522.021.121.4比例40.139.942.142.045.445.948.049.150.748.1單位：%資料來源：行政院主計處國民所得統(tǒng)計.金融服務業(yè)占ＧＤＰ比例，1996~2006年19971998揭開貨幣的面紗日本銀行業(yè)家數(shù)變化課件“Moneyresemblesthebloodofhumanbody.”

凡索．奎內(nèi)Fran?oisQuesnay(1694-1774)揭開貨幣的面紗金融改革的重要性貨幣就像人體的血液“MoneyresemblesthebloodofRedbloodcellsDeliveringoxygen,nutrients,hormones...WhitebloodcellsLookingoutforsignsofdiseaseandproducingantibodiesandattacking血液是輸送養(yǎng)份、氧氣與荷爾蒙的流體

血液是輸送消滅病菌抗體的流體血

液

的

功

能RedDeliveringoxygen,nutrient

金融部門:分配資金潛在投資人生產(chǎn)順利土地勞工設備投資失敗壞帳資金提供者資源取得與分配(WBC)核準貸款(RBC)資源重分配金融壞帳上升是破壞金融市場分配資源之功能金融部門:潛在投資人生產(chǎn)順利土地投資失敗資金提供者資源取得金融市場的主要功能引導儲蓄MobilizingSaving資源有效配置AllocatingResources分散風險ManagingRisk促進交易EasingTransaction加強企業(yè)治理MonitoringCorporateGovernance金融市場的主要功能國際金融情勢

韓國、日本及美國金融機構之消長國際金融情勢

韓國、日本及美國金融機構之消長單位：家

自金融風暴後，韓國金融機構家數(shù)約減少六成。韓國金融機構家數(shù)變化（1997-2005）199720012002200320042005機構家數(shù)變動比率銀行(Banks)332019191919-42.4%商人銀行（MerchantBanks）3033222-93.3%相互儲蓄銀行（MutualSavingsBanks）231122116114113111-51.9%信用組合（CreditUnions

）1,6661,2681,2321,0861,0661,051-36.9%總計1,9601,4131,3701,2211,2001,183-39.6%資料來源：韓國金融監(jiān)督局（BOK）、韓國存款保險公司（KDIC）、KOREAFINANCIALSUPERVISORYSERVICE（FSS）單位：家

自金融風暴後，韓國金融機構家數(shù)約減少六成。韓國金融1990199519992003200420052006都市銀行121187776長期信用銀行3322222信託銀行7768885地方銀行64646464646460第二地方銀行68656051484833總計154150140132129129106信用金庫----392314301297292信用組合------1881791751711999年至2006年10月止，日本銀行約減少24%。單位：家日本銀行業(yè)家數(shù)變化（1990-2006）資料來源:日本全國銀行協(xié)會（JBA）、全國信用組合中央?yún)f(xié)會網(wǎng)站、信金中央金庫網(wǎng)站。1990199519992003200420052006都市

資料來源:美國FDIC網(wǎng)站。1999年至2004年銀行家數(shù)減少11％。美國商業(yè)銀行家數(shù)（1990-2004）年增加減少總計新設改制自行合併破產(chǎn)其他19901652439317612,3471995102376096349,9421999232204226178,5812000192234566198,3152001129173603188,08020029111277687,887200311123897,7692004122273117,630資料來源:美國FDIC網(wǎng)站。1999年至2004年銀行家世界平均前五大銀行市占率約為60％（真的嗎？）註:*根據(jù)TheBanker2005年最新資料，臺銀資產(chǎn)排名降為第132名；(1)市場佔有率以總資產(chǎn)為計算計算基礎，香港計算基礎為2002年12月底總資產(chǎn)；

(2)韓國計算基礎為2003年6月底資產(chǎn)；(3)日本計算基礎為2004年3月底資產(chǎn)；(4)新加坡及臺灣計算基礎為2004年12月底資產(chǎn)。資料來源：金管會銀行局。世界平均前五大銀行市占率約為60％（真的嗎？）註:*根據(jù)Th金融機構變化（2003）Shareofthe5LargestCIsinTotalAssets(%)資料來源：ECB,ReportonEUbankingstructure,November2004,美國FDIC網(wǎng)站,美國FED網(wǎng)站,財政部金融局金融業(yè)務統(tǒng)計輯要.金融機構變化（2003）Shareofthe5Lar每1萬人銀行分行家數(shù)世界平均數(shù)約1.95家註:1.臺北資料為金管會提供。

2.2.7家為臺灣地區(qū)平均數(shù)字，3.3為臺北市平均數(shù)字，2.1為臺北市400萬人平均數(shù)字。

3.2.9為芝加哥商業(yè)銀行平均數(shù)字，3.5包含儲蓄機構及外商銀行分行；紐約數(shù)字亦同。資料來源：Mckinsey&Company臺北分公司，「從分行網(wǎng)路看臺灣金融業(yè)整併」，2005年1月。（臺北市分行家數(shù)真的太多了嗎？）(3.3/2.1)(2.1/2.9)(2.9/3.5)每1萬人銀行分行家數(shù)世界平均數(shù)約1.95家註:1.臺北資料金融機構變化（2003）每10萬人分行數(shù)資料來源：ECB,ReportonEUbankingstructure,November2004,U.S.CensusBureau(以2003年年中資料計算),美國FDIC網(wǎng)站，93年中華民國統(tǒng)計年鑑，銀行局統(tǒng)計室基本經(jīng)金融資料，日本總務省統(tǒng)計局，農(nóng)林金融2005年8月號，韓國統(tǒng)計局、郵局與金管會資料。金融機構變化（2003）每10萬人分行數(shù)資料來源：ECB,日本金融機構分行數(shù)變化單位:千自95年放寬分行設置管制後,金融機構分行數(shù)減少28%(7292家)註：1.都市銀行、信託銀行、地方銀行、第二地方銀行、信用金庫、信用組合、農(nóng)協(xié)信用事業(yè)之合計

2.係以會計年度計算至當年之3月底之分行 資料來源:農(nóng)林金融（2005.8）日本金融機構分行數(shù)變化單位:千自95年放寬分行設置管制後,金美國商業(yè)銀行（1994-2003）NumberofOfficesTotalInstitutionsTotalOfficesAverageROENoninterestIncome*12,4942,4948.301.892-32,7666,70710.251.014-102,66115,43411.460.9111-305237,74711.821.17＞

301875513.206.89Totals8,46233,137*FourQuarters,PercentageofAverageAssets分行有助於提高區(qū)域性銀行的非利息收益。SmallerInstitutions(TotalAssets＜

$1.0billion--CommunityBanks)資料來源:美國FDIC網(wǎng)站。美國商業(yè)銀行（1994-2003）NumberofOff美國商業(yè)銀行家數(shù)與分行數(shù)變化（1984-2004）資料來源:美國FDIC網(wǎng)站。銀行大型化來自合併，中小型銀行為新設；但分行多為中小型銀行。美國商業(yè)銀行家數(shù)與分行數(shù)變化（1984-2004）資料來源:金融從業(yè)人數(shù)（2003）NumberofEmployeesofCIsper100,000Inhabitants’資料來源：ECB,ReportonEUbankingstructure,November2004,U.S.CensusBureau(以2003年年中資料計算),美國FDIC網(wǎng)站，93年中華民國統(tǒng)計年鑑，財政部金融局金融業(yè)務統(tǒng)計輯要。金融從業(yè)人數(shù)（2003）NumberofEmployee國際金融情勢

?全球金融業(yè)經(jīng)營績效之比較國際金融情勢

?全球金融業(yè)經(jīng)營績效之比較Source:TheBanker,July2005全球銀行績效獲利表現(xiàn)：稅前資本報酬率（%）歐美地區(qū)：美國銀行業(yè)大型金融集團當?shù)溃憩F(xiàn)耀眼。臺灣：2002年銀行積極打銷呆帳達4,193億元影響獲利表現(xiàn),2005年略有回升。

Source:TheBanker,July2005全球Source:TheBanker,July,2003&July2006Thecost/incomeratioiscalculatedbydividingoperatingexpenses,whichincludedepreciationbutnotprovisions,bythesumofthenet-interestincomeandnon-interestincome.臺灣之成本高於亞洲平均,明顯落後於新加坡全球銀行績效經(jīng)營效率：銀行平均成本／收益比率

（Averagecost/incomeratiobyregionandcountry）Source:TheBanker,July,2003臺灣金融市場的發(fā)展與問題日本銀行業(yè)家數(shù)變化課件獲利能力比較：銀行業(yè)利差

本國銀行vs.外商銀行

資料來源:金融統(tǒng)計月報，中央銀行。註：利差計算方式為存、放款加權平均利率之差值。年度%獲利能力比較：銀行業(yè)利差

本國銀行vs.外商銀行資料來源資產(chǎn)品質(zhì)：銀行逾放比率變化資料來源:金融統(tǒng)計指標，金管會銀行局。註:2005年10月份起本國銀行逾放比資料不含信託投資公司。資產(chǎn)品質(zhì)：銀行逾放比率變化資料來源:金融統(tǒng)計指標，金管會銀行本國銀行vs.外商銀行財務績效外商銀行績效遠優(yōu)於本國銀行年度

資料來源:金融業(yè)務統(tǒng)計輯要，金管會銀行局。本國銀行vs.外商銀行財務績效外商銀行績效遠優(yōu)於本國銀行年度銀行業(yè)收入結(jié)構分析

本國銀行vs.外商銀行

資料來源:金融業(yè)務統(tǒng)計輯要，財政部金融局。年度降低對利息收入依賴、拓展非利息收入已成共同潮流。銀行業(yè)收入結(jié)構分析

本國銀行vs.外商銀行資料來源:金融業(yè)金融改革與金融自由化金融改革與金融自由化加入WTO1990年申請加入GATT(WTO前身)，1994年提出服務業(yè)承諾表，並與12個會員進行約60場雙邊諮商，做出了許多金融市場開放及國民待遇之承諾。發(fā)展臺灣成為亞太營運中心計畫1995年藉由促進對貨品、勞務、資金、資訊及人員的自由流通，以發(fā)展臺灣成為區(qū)域營運中心。其中金融中心計畫包括進一步放寬外匯管制及外人投資股市限制、發(fā)展境外金融市場、調(diào)降金融稅負、建立信用評等制度、放寬上市(櫃)標準、推動公營銀行民營化，及開放衍生性金融商品等多項措施。1990年代金融自由化主要驅(qū)力加入WTO1990年代金融自由化主要驅(qū)力1990：開放外國券商設立、開放外國專業(yè)投資機構

(QFII)投資股市。1991：開放新銀行設立。1992：開放信用卡市場、開放證券投信公司設立。1993：開放保險公司新設、開放期貨交易商設立。1994：開放票券金融公司新設、取消保險業(yè)及券 商外資比例、放寬外商銀行設立分行限制。1995：開放證券金融公司新設。1996：開放外國一般法人及自然人投資我國股市。1997：擴大OBU業(yè)務、取消外銀分行等待期規(guī)定。1998：三商銀民營化、開放工業(yè)銀行設立、建立 國內(nèi)期貨市場。1990年代主要金融自由化措施1990：開放外國券商設立、開放外國專業(yè)投資機構 1990年金融改革主要措施健全金融體系、強化金融監(jiān)理已完成項目：成立控股公司，擴大金融機構跨業(yè)經(jīng)營。鼓勵金融機構合併。鼓勵資產(chǎn)管理公司設立、成立金融重建基金，處理不良金融資產(chǎn)及問題金融機構。強化金融機構資訊揭露。發(fā)展資產(chǎn)管理業(yè)務，建立「興櫃股票」制度，擴大資本市場規(guī)模。取消1／1000債券交易稅，加強債券市場發(fā)展。金融資產(chǎn)證券化條例。不動產(chǎn)證券化條例。成立金融監(jiān)督管理委員會。金融改革主要措施健全金融體系、強化金融監(jiān)理當前金融問題金融資產(chǎn)品質(zhì)明顯改善，惟市場調(diào)整機能不足，退場機制仍待完備

目前國內(nèi)已完成之合併案有9家，仍須進行進一步合併。外國金融機構購併國內(nèi)銀行。二次金改方向正確，但目標與推動措施有問題。當前金融問題金融資產(chǎn)品質(zhì)明顯改善，惟市場調(diào)整機能不足，退場機當前金融問題2005年底3家金融機構市場占有率達10%以上，公股金融機構至少減為6家。2006年底前促外資經(jīng)營一家金融機構或在國外上市，14家金融控股公司減半。金融服務業(yè)產(chǎn)值占GDP比重由11.5％提高至13％。金融領域中，有1～3家成為區(qū)域具代表性之金融機構。二次金改目標：當前金融問題2005年底3家金融機構市場占有率達10%以上，當前金融問題外資持有股票占總市值比重由18.8％提高至25％。國際企業(yè)及機構來臺籌資金額倍增。資產(chǎn)證券化發(fā)行量成長4倍。整體金融機構資產(chǎn)總額成長30％以上。二次金改目標：當前金融問題外資持有股票占總市值比重由18.8％提高至25％當前金融改革主要措施

待完成項目：處理問題金融機構。建立透明、強制性退場機制－資本適足性管理：立即糾正措施。當前金融改革主要措施待完成項目：結(jié)語日本銀行業(yè)家數(shù)變化課件金融改革有政策一貫性。金融改革開放並非一蹴可幾，需要持續(xù)不斷的努力：繼續(xù)促成金融機構打消呆帳，提升資產(chǎn)品質(zhì)。利用金融市場的力量進行產(chǎn)業(yè)結(jié)構調(diào)整。完備金融監(jiān)理的專業(yè)性，獨立性，透明性。重視金融民主，加強金融消費者保護與教育。金融是市場問題，不是政治問題。暢通兩岸金融，臺灣才能在堅實的金融基礎上提振民間投資與消費，重建經(jīng)濟活力。

深化金融改革，加快經(jīng)濟復甦

金融改革有政策一貫性。金融改革開放並非一蹴可幾，需要持續(xù)不斷附錄附錄利率看法金融業(yè)者對利率走勢看法與實際（重貼現(xiàn)）利率之比較註：利率預測值為預測利率升降之百分比差異（上升%－下降%）利率看法金融業(yè)者對利率走勢看法與實際（重貼現(xiàn)）利率之比較註：2007金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查年度領先指標景氣看法利率預估2007金融業(yè)營運趨勢展望調(diào)查年度領先指標景氣看法景氣看法金融業(yè)者對景氣看法與實際經(jīng)濟成長表現(xiàn)之比較註1：景氣預測值為預測景氣升降/下降之百分比。註2：2006年，2007年經(jīng)濟成長率為主計處預估值。景氣看法金融業(yè)者對景氣看法與實際經(jīng)濟成長表現(xiàn)之比較註1：景氣利率看法金融業(yè)者對利率走勢看法與實際（重貼現(xiàn)）利率之比較註：利率預測值為預測利率升降之百分比差異（上升%－下降%）利率看法金融業(yè)者對利率走勢看法與實際（重貼現(xiàn)）利率之比較註：2007景氣預測調(diào)查結(jié)果2007景氣預測調(diào)查結(jié)果2005,2006推動亞洲區(qū)域金融服務中心優(yōu)先達成目標2005年1.成立1-3家區(qū)域具代表性之金融機構44﹪2.提高金融產(chǎn)業(yè)值占GDP比重29﹪3.提高國際企業(yè)及機構來臺籌資金額18﹪2006年1.金融機構赴大陸投資54﹪2.金融基礎建設之加強46﹪3.市佔率達10﹪之金融機構37%2005,2006推動亞洲區(qū)域金融服務中心2007年推動「亞洲區(qū)域金融服務中心推動方案」應採行的措施2007年推動「亞洲區(qū)域金融服務中心推動方案」應採行的措施2005、2006發(fā)展大型銀行必要性之比較

200520062005200620052006服務機構類別非常有必要有必要暫無必要金融控股公司40﹪0﹪40﹪94﹪20﹪6﹪本國銀行13﹪9﹪69﹪47﹪18﹪43﹪外商