2022年保薦代表人考試-投資銀行業(yè)務模擬試題3

1、2022年保薦代表人考試-投資銀行業(yè)務模擬試題3姓名年級學號題型選擇題填空題解答題判斷題計算題附加題總分得分評卷人得分一、不定項選擇題1.以下關于發(fā)行人實際控制人的說法符合法律規(guī)定的是（）。.實際控制人可以為公司.實際控制人可以為個人.發(fā)行人可以沒有實際控制人W.實際控制人可以不是公司的股東II, IIII , II, III VI , IIII , II, IV解析：根據公司法第二百一十七條，實際控制人是指雖不是公司的股東， 但通過投資關系、協(xié)議或者其他安排，能夠實際支配公司行為的人。IV項，實 際控制人可以不是公司的股東，那么存在實際控制人是公司股東的情況，違反了 公司法的規(guī)定。2.要約收

2、購上市公司時，收購人可以以以下哪些方式支付收購價款？（）.未在證券交易所上市交易的證券.上市交易時間尚有20天的債券.經有證券從業(yè)資格的評估師事務所評估的土地使用權.上市公司發(fā)行新股ILIV, V VI ,IV, V解析：cnv兩項，董事會的職權是制訂公司增加或者減少注冊資本以及發(fā)行公 司債券的方案，對公司增加或者減少注冊資本或者發(fā)行公司債券作出決議屬于 股東大會的職權；w項，董事會應當對會議所議事項的決定作成會議記錄，出 席會議的董事應當在會議記錄上簽名。18.某上市公司股本總額為1億股，擬實行股權激勵計劃，以下說法不符合股權 激勵相關規(guī)定的是（）。.標的股票來源為回購本公司股份1000萬股

3、股票.經出席股東大會的股東所持表決權過半數(shù)通過，授予公司總經理120萬股股 堂 示.因沒有足夠的資金行權，公司一名董事將獲授的股票期權無償轉讓給另一名 董事W.審議通過股權激勵計劃草案，需董事會2/3以上的董事同意I , IIII, III, IVI , II ,111, IV VI ,111, IV解析：CI項，根據公司法第一百四十三條，公司回購本公司股份獎勵給本 公司職工的，收購的本公司股份不得超過本公司已發(fā)行股份總額的5%。而回購 本公司股份1000萬股股票已超過本公司已發(fā)行股份總額的5% （1億股5% =500 萬股）。II項，根據上市公司股權激勵管理方法（試行）第十二條，非經 股東大

4、會特別決議批準，任何一名激勵對象通過全部有效的股權激勵計劃獲授 的本公司股票累計不得超過公司股本總額的1%O授予公司總經理的120萬股股 票已超過了股本總額的1% （1億股1%=100萬股），應經股東大會特別決議批 準。III項，根據上市公司股權激勵管理方法（試行）第二十條，激勵對象 獲授的股票期權不得轉讓、用于擔?；驓w還債務。IV項，根據上市公司股權 激勵管理方法（試行）第二十八條，上市公司董事會下設的薪酬與考核委員 會負責擬定股權激勵計劃草案。薪酬與考核委員會應當建立完善的議事規(guī)那么， 其擬訂的股權激勵計劃草案應當提交董事會審議。即董事會過半數(shù)成員同意即 可審議通過股權激勵計劃草案。第三十

5、七條規(guī)定，股東大會應當對股權激勵計 劃中有關岡容進行表決，必須經出席會議的股東所持表決權的2/3以上通過。19.以下上市公司董事、監(jiān)事和高級管理人員買賣本公司股票的情況符合規(guī)定的 是（）。I .于8月5日買入股票，上市公司于9月10日公告季度報告.于9月5日買入股票，上市公司于9月18日公告業(yè)績快報，于10月7日公告季度報告.上市公司于8月21日披露重大事件，于8月22日買入.上市公司于9月1日起籌劃重大資產重組，于披露重大資產重組事項前45 天賣出股票I , II VI ,IIII , II, IIIII, IV解析：A根據上市公司董事、監(jiān)事和高級管理人員所持本公司股份及其變動 管理規(guī)那么第

6、十一條和第十三條規(guī)定，上市公司董事、監(jiān)事和高級管理人員所 持本公司股份發(fā)生變動的，應當自該事實發(fā)生之日起2個交易日內，向上市公 司報告并由上市公司在證券交易所網站進行公告。上市公司董事、監(jiān)事和高級 管理人員在以下期間不得買賣本公司股票：上市公司定期報告公告前30日 內；上市公司業(yè)績預告、業(yè)績快報公告前10日內；自可能對本公司股票交 易價格產生重大影響的重大事項發(fā)生之日或在決策過程中，至依法披露后2個 交易日內；證券交易所規(guī)定的其他期間。20.以下關于創(chuàng)業(yè)板上市公司超募資金使用管理的說法中，正確的有（）。.超募資金用于永久補充流動資金和歸還銀行貸款的金額，每12個月內累計 不得超過超募資金總額的

7、20%.超募資金用于永久補充流動資金或歸還銀行貸款的，需經董事會全體董事半 數(shù)以上和全體獨立董事同意.上市公司單次實際使用超募資金金額到達5000萬元人民幣且到達超募資金 總額的10%的，董事會無權決定，應事先提交股東大會審議W.單個工程擬實際投入金額與計劃金額差異超過50%的，應當按變更募集資金 投向履行相關審議程序和信息披露義務V.超募資金擬實際投入工程與超募資金使用計劃所列工程發(fā)生變化的，應當按 變更募集資金投向履行相關審議程序和信息披露義務IV, VI , II, IVI ,1V, V JIll, V解析：C根據創(chuàng)業(yè)板信息披露業(yè)務備忘錄第I號一一超募資金使用規(guī)定， II項，超募資金用于

8、永久補充流動資金或歸還銀行貸款的，需經董事會全體董 事的2/3以上和全體獨立董事同意；III項，上市公司單次實際使用超募資金金額到達5000萬元人民幣且到達超募資金總額的20%的，應事先提交股東大會審 議。21.根據上海證券交易所的相關規(guī)定，甲上市公司與乙公司進行了一次關聯(lián)交 易，甲公司董事會對此次關聯(lián)交易是否公允發(fā)表了意見。該公司董事會的意見 中應至少披露（）。.此次交易前，甲上市公司與乙公司有償使用該無形資產的協(xié)議情況等.此次交易前，該無形資產的攤銷年限及對甲公司未來經營產生的影響.此次交易完成后，該無形資產的攤銷年限及對甲公司未來經營產生的影響.此次交易完成后，乙公司是否還使用該無形資產

9、，如果繼續(xù)使用，須披露有 關協(xié)議.該交易給乙公司帶來的收益I ,1VI ,111, IV VII, IVI ,111, V解析：B上市公司董事會必須對此次關聯(lián)交易是否公允發(fā)表意見，同時應至少 披露以下事項：此次交易前，上市公司與關聯(lián)方有償使用該無形資產的協(xié)議 情況等；此次交易完成后，該無形資產的攤銷年限及對上市公司未來經營產 生的影響；此次交易完成后，關聯(lián)交易的對方是否還使用該無形資產，如果 繼續(xù)使用，須披露有關協(xié)議。22.在創(chuàng)業(yè)板上市的甲公司，董事會成員11名，其中獨立董事5名，以下表述 不符合規(guī)定的有（）。.董事會設立審計委員會、薪酬和考核委員會，其中審計委員會成員5名，薪 酬和考核委員會

10、成員4名.董事會審計委員會共5名成員，由董事長擔任召集人，其余4人為獨立董 事，董事：長和2名獨立董事都是會計專業(yè)人上.甲公司于2011年9月10日召開董事會，董事會會議記錄的簽名人員為全體 董事W.甲公司于2011年9月11日以股東大會決議特別決議通過，授權董事長決定 公司內部管理機構的設置V.甲公司于2011年8月10日召開董事會，授權董事長在會議閉會期間行使董 事會的局部職權，授權內容不違反公司法規(guī)定且不涉及甲公司重大業(yè)務和 事項Ill, IVI , II,III,IV V解析：D參見深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板上市公司規(guī)范運作指引、上市公司 治理準那么第五十二條和第五十八條、公司法第四十七條相

11、關規(guī)定。I II 兩項，深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板上市公司規(guī)范運作指引第條規(guī)定，董 事會應當設立審計委員會、薪酬和考核委員會，委員會成員應為單數(shù)，并不得 少于3名。委員會成員中應當有半數(shù)以上的獨立董事，并由獨立董事?lián)握偌?人。審計委員會的召集人應為會計專業(yè)人士。III項，根據上市公司章程指 引，董事應在董事會會議記錄上簽名。根據創(chuàng)業(yè)板的相關規(guī)定，出席會議的 董事、董事會秘書和記錄人員應在董事會會議記錄上簽名。IV項，決定公司內 部管理機構的設置屬于公司法規(guī)定的董事會職權，應當由董事會集體行 使，不得授權他人行使，并不得以公司章程、股東大會決議等方式加以變更或 者剝奪。23.某上市公司召開董事會，準

12、備對公司對外擔保的一些事項表決，根據規(guī)定， 以下?lián)５氖马椫羞`反規(guī)定的有（）。I .為控股股東提供擔保.對外擔?？傤~到達了最近1個會計年度合并會計報表凈資產的50%.對外擔保事項經過了股東大會批準.為另外一個公司提供擔保，該公司的資產負債率到達75%.為個人提供擔保I , II, IVII, VI ,1V, V VIll, V解析：C參見關于規(guī)范上市公司與關聯(lián)方資金往采及上市公司對外擔保假設干 問題的通知第二條規(guī)定。24.甲公司是一家在上海證券交易所上市的公司，根據法律上對上市公司與關聯(lián) 方進行的關聯(lián)交易做出的限制性規(guī)定，以下各項屬于甲公司關聯(lián)方的有（）。 I.控股股東II.核心技術人員m.公

13、司全體員工w.對控股股東及主要股東有實質影響的法人或自然人v.控股股東及其股東控制或參股的企業(yè)I ,IV, VI .III, IVI , ILIV, V VII,III, V解析：c關聯(lián)方主要包括：控股股東；其他股東；控股股東及其股東控 制或參股的企業(yè)；對控股股東及主要股東有實質影響的法人或自然人；發(fā) 行人參與的合營企業(yè)；發(fā)行人參與的聯(lián)營企業(yè)；主要投資者個人、關鍵管 理人員、核心技術人員或與上述關系密切的人士控制的其他企業(yè)；其他對發(fā) 行人有實質影響的法人或自然人。25.以下各項屬于公司關聯(lián)交易的有()。.向關聯(lián)方人士支付報酬.買賣有形或無形資產.兼并或合并法人.合作開發(fā)工程.擔保I ,III,

14、IV11,111, VI , 11,1V, VI , II, III, IV, V J解析：D關聯(lián)交易主要包括：購銷商品；買賣有形或無形資產；兼并或 合并法人；出讓與受讓股權；提供或接受勞務；代理；租賃；各種 采取合同或非合同形式進行的委托經營等；提供資金或資源；協(xié)議或非協(xié) 議許可；(11)擔保；(12)合作研究與開發(fā)或技術工程的轉移；(13)向關 聯(lián)方人士支付報酬；(14)合作投資設立企業(yè)；(15)合作開發(fā)工程；(16) 其他對發(fā)行人有影響的重大交易。26.關于關聯(lián)方擬用非現(xiàn)金資產清償占用的上市公司資金，以下各項符合規(guī)定的 有()。I .用于抵償?shù)馁Y產可以不屬于上市公司同一業(yè)務體系.上市公司

15、應當聘請中介機構對符合以資抵債條件的資產進行評估，以資產評 估值或經審計的賬面凈值作為以資抵債的定價基礎，但最終定價不得損害上市 公司利益，并充分考慮所占用資金的現(xiàn)值予以折扣.上市公司可選擇是否向社會公告審計報告和評估報告W.獨立董事應當就上市公司關聯(lián)方以資抵債方案發(fā)表獨立意見，或者聘請有證 券期貨相關業(yè)務資格的中介機構出具獨立財務顧問報告V.上市公司關聯(lián)方以資抵債方案須經股東大會審議批準，關聯(lián)方股東必須參加 投票I ,IIIII, IV VI , II, IVI , II,V解析：B根據關于規(guī)范上市公司與關聯(lián)方資金往來及上市公司對外擔保假設干 問題的通知第三條規(guī)定，關聯(lián)方擬用非現(xiàn)金資產清償占

16、用的上市公司資金， 應當遵守的規(guī)定除nw兩項外，還包括：用于抵償?shù)馁Y產必須屬于上市公司 同一業(yè)務體系，并有利于增強上市公司獨立性和核心競爭力，減少關聯(lián)交易， 不得是尚未投入使用的資產或沒有客觀明確賬面凈值的資產；審計報告和評 估報告應當向社會公告；上市公司關聯(lián)方的以資抵債方案應當報中國證監(jiān)會 批準。中國證監(jiān)會認為以資抵債方案不符本通知規(guī)定，或者有明顯損害公司和 中小投資者利益的情形，可以制止該方案的實施；上市公司關聯(lián)方以資抵債 方案須經股東大會審議批準，關聯(lián)方股東應當回避投票。27.深圳證券交易所主板上市公司在審議關聯(lián)交易事項時，應做到（）。.根據充分的定價依據確定交易價格.詳細了解交易標的的

17、真實狀況，包括交易標的運營現(xiàn)狀、盈利能力、是否存 在抵押、凍結等權利瑕疵和訴訟、仲裁等法律糾紛.公司應對所涉交易標的狀況不清、交易價格未確定、交易對方情況不明朗的 關聯(lián)交易事項進行審議并作出決定.根據股票上市規(guī)那么的要求以及公司認為有必要時，聘請中介機構對交易 標的進行審計或評估.詳細了解交易對方的誠信紀錄、資信狀況、履約能力等情況，審慎選擇交易 對手方I , II, VI ,III,IVI , II, IV, V VII,III,IV, V解析：CIII項，深圳證券交易所主板上市公司規(guī)范運作指引第7. 3. 5條規(guī) 定，公司在審議關聯(lián)交易事項時，不應對所涉交易標的狀況不清、交易價格未 確定、

18、交易對方情況不明朗的關聯(lián)交易事項進行審議并作出決定。28.K公司于2011年6月2日在深圳證券交易所主板上市，近日，公司擬委托 理財機構進行投資理財。根據規(guī)定，該公司選擇理財機構時，應當以（）作為 標準。I .無不良減信記錄H.財務狀況良好III.資信狀況良好W.盈利能力強V.最近3年持續(xù)盈利I ,IV, VI , II,III, VI , II, III, IV VII,III,IV解析：C深圳證券交易所主板上市公司規(guī)范運作指引第條規(guī)定，公司 進行委托理財?shù)?，應選擇資信狀況、財務狀況良好，無不良減信記錄及盈利能 力強的合格專業(yè)理財機構作為受托方，并與受托方簽訂書面合同，明確委托理 財?shù)慕痤~、

19、期間、投資品種、雙方的權利義務及法律責任等。29. A上市公司在對衍生品交易進行內部控制時，以下做法正確的有（）。.衍生品交易的商品僅限于商品或證券為基礎的期貨、期權、遠期交易.評估自身風險控制能力，制定相應的內控制度.公司合理地制定了金融衍生品交易的目標、套期保值的策略.公司制定了金融衍生品交易的風險報告制度.公司董事會根據公司的風險承受能力，合理確定金融衍生品交易的風險限額 和相關交易參數(shù)I ,111, IVI , II, IV11,111,1V, V VI , V解析：CI項，金融衍生品交易包括但不限于以商品或證券為基礎的期貨、期 權、遠期、調期等交易。30.深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板上市公司

20、規(guī)范運作指引規(guī)定，公司對其控股子公 司的管理控制，至少應包括以下（）控制活動。I.依據公司的經營策略和風險管理政策，督導主要控股子公司建立起相應的經 營計劃、風險管理程序II.要求控股子公司及時向公司董事會秘書報送其董事會決議、股東大會決議等 重要文件，通報可能對公司股票及其衍生品種交易價格產生重大影響的事項 III.不定期取得并分析各控股子公司的季度或月度報告，包括營運報告、產銷量 報表、資產負債報表、損益報表、現(xiàn)金流量報表、向他人提供資金及提供擔保 報表等.建立對各控股子公司的控制制度，明確向控股子公司委派的董事、監(jiān)事及重 要高級管理人員的選任方式和職責權限等.要求各控股子公司向公司分管負

21、責人報告所有業(yè)務事項、財務事項以及其他可能對公司股票及其衍生品種交易價格產生影響的信息I , IIIII, IV VI .IVI , II,V解析：B根據深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板上市公司規(guī)范運作指引第7. 2. 2條規(guī) 定，I項應為，依據公司的經營策略和風險管理政策，督導各控股子公司建立 起相應的經營計劃、風險管理程序；III項應為，定期取得并分析各控股子公司 的季度或月度報告，包括營運報告、產銷量報表、資產負債報表、損益報表、 現(xiàn)金流量報表、向他人提供資金及提供擔保報表等；V項應為，要求各控股子 公司建立重大事項報告制度和審議程序，及時向公司分管負責人報告重大業(yè)務 事項、重大財務事項以及其他可能

22、對公司股票及其衍生品種交易價格產生重大 影響的信息，并嚴格按照授權規(guī)定將重大事項報公司董事會審議或股東大會審 議。31.根據公開發(fā)行證券的公司信息披露內容與格式準那么第1號一一招股說明 書，發(fā)行人應設置招股說明書概覽，發(fā)行人應在概覽中披露的事項包括()0I .發(fā)行人及其控股股東、實際控制人的簡要情況.發(fā)行人的主要財務數(shù)據.本次發(fā)行情況.募股資金的主要用途.發(fā)行人的股本結構II,III,IVI ,IV, VI , II, III, IV VI , II,III, V解析：C根據公開發(fā)行證券的公司信息披露內容與格式準那么第1號一一招股 說明書第二十一條和第二十二條，發(fā)行人應設置招股說明書概覽，并在

23、本部 分起首聲明：”本概覽僅對招股說明書全文作扼要提示。投資者作出投資決策 前，應認真閱讀招股說明書全文。”發(fā)行人應在招股說明書概覽中披露發(fā)行人 及其控股股東、實際控制人的簡要情況，發(fā)行人的主要財務數(shù)據及主要財務指 標，本次發(fā)行情況及募集資金用途等。32.首次公開發(fā)行股票招股說明書披露風險因素的基本要求包括()。I .做定量分析II.遵循重要性原那么in.披露應當充分、準確、具體w.有針對性v.有持續(xù)性I , II, VII,III,IV, VI , 11,111,1V VIll, IV, V解析：c首次公開發(fā)行股票招股說明書披露風險因素的要求包括以下幾點：發(fā) 行人應當遵循重要性原那么，按順序

24、披露可能直接或間接對發(fā)行人生產經營狀 況、財務狀況和持續(xù)盈利能力產生重大不利影響的所有因素；同時，針對自身 的實際情況，充分、準確、具體地描述相關風險因素。對披露的風險因素應作 定量分析；無法進行定量分析的，應有針對性地作出定性描述。有關風險因素 可能對發(fā)行人生產經營狀況、財務狀況和持續(xù)盈利能力有嚴重不利影響的，應 作“重大事項提示”。33.發(fā)行人應在招股說明書中針對不同的發(fā)行方式，披露預計發(fā)行上市的重要日 期，其主要內容不包括（）。I .詢價推介時間II .定價公告刊登日期III,資本金驗證日期.申購日期和繳款日期.股票上市日期Ill JIV, VIII, IVIV解析：A公開發(fā)行證券的公司

25、信息披露內容與格式準那么第1號一一招股說明 書第二十六條規(guī)定，發(fā)行人應針對不同的發(fā)行方式，披露預計發(fā)行上市的重 要日期，主要包括：詢價推介時間；定價公告刊登日期；申購日期和繳 款日期；股票上市日期。.首次公開發(fā)行的發(fā)行人應在招股說明書中披露本次發(fā)行的基本情況，其中主 要包括（）等。I .法定代表人n .標明計算基礎和口徑的市盈率in.標明計量基礎和口徑的市凈率IV,每股發(fā)行價V.發(fā)行費用概算VI.預計募集資金總額和凈額II,III,VII , II,III, VII,III,IV, V,VI VI , 11,111,1V, V, VI解析：C根據公開發(fā)行證券的公司信息披露內容與格式準那么第I號

26、一一招股 說明書第二十三條，發(fā)行人應披露本次發(fā)行的基本情況，主要包括：股票 種類；每股面值；發(fā)行股數(shù)、占發(fā)行后總股本的比例；每股發(fā)行價； 標明計算基礎和口徑的市盈率；預測凈利潤及發(fā)行后每股收益（如有）； 發(fā)行前和發(fā)行后每股凈資產；標明計量基礎和口徑的市凈率；發(fā)行方式與 發(fā)行對象；承銷方式；預計募集資金總額和凈額；（11）發(fā)行費用概算（包括承銷費用、保薦費用、審計費用、評估費用、律師費用、發(fā)行手續(xù)費 用、審核費等）。.首次公開發(fā)行股票時，如發(fā)行人發(fā)行過內部職工股，招股說明書應披露內部 職工股的（）。I .歷次托管情況.最大20名持有人情況.風險隱患責任的承當主體.發(fā)行情況.主要控股人崗位設計情況

27、I ,111, VI , II,III,IVI JII, III, IV, V解析：c首次公開發(fā)行股票時，如發(fā)行人發(fā)行過內部職工股，發(fā)行人應披露以 下情況：內部職工股的審批及發(fā)行情況，包括審批機關、審批日期、發(fā)行數(shù) 量、發(fā)行方式、發(fā)行范圍、發(fā)行繳款及驗資情況；本次發(fā)行前的內部職工股 托管情況，包括托管單位、前10名自然人股東名單、持股數(shù)量及比例、應托管 數(shù)量、實際托管數(shù)量、托管完成時間、未托管股票數(shù)額及原因、未托管股票的 處理方法、省級人民政府對發(fā)行人內部職工股托管情況及真實性確實認情況； 發(fā)生過的違法違規(guī)情況，包括超范圍和超比例發(fā)行的情況，通過增發(fā)、配 股、國家股和法人股轉配等形式變相增加內

28、部職工股的情況，內部職工股轉讓 和交易中的違法違規(guī)情況，法人股個人化的情況，這些違法違規(guī)行為的糾正情I , IV VII, IIII , II, IVII, III, IV解析：II項，收購人以在證券交易所上市的債券支付收購價款的，該債券的可 上市交易時間應當不少于1個月；III項，不管是全面要約還是局部要約，都是 向全體股東發(fā)出的，如以土地使用權支付收購價款，勢必存在將一塊完整的土 地劃分為假設干小塊土地的局面，不符合物權法上物盡其用的原那么，且交易本錢 太高，因而土地使用權不能作為對價支付收購上市公司的價款。3.以下可以申請豁免要約收購的情形有（）。I .原來的控股股東甲把股權協(xié)議轉讓給乙

29、，乙成為控股股東，持股比例為28%o乙無需向證監(jiān)會提出免于發(fā)出要約收購的申請.地方國資委控股的國有企業(yè)持有上市公司60%的股權，由于產業(yè)整合將其中40%無償劃撥給央企，可以不發(fā)出要約收購.某地方國資控制的國有企業(yè)甲將其持有的上市公司56%股權協(xié)議轉讓給另一 地方國資控制的國有企業(yè)，兩個國資企業(yè)分屬不同省份國資委控制，無需履行 要約收購.因上市公司減資導致某股東的股權比例由缺乏30%變成31%,無需履行要約 收購.持股39%以上的企業(yè)在同一控制下企業(yè)之間的轉讓無需履行要約收購I ,111, V11,111,1VILIV, V VIV, V解析：I項，乙通過協(xié)議收購取得控股權，雖然持股比例不到30

30、%,但實質上 已構成了上市公司收購，因此應向證監(jiān)會提出豁免要約收購的申請。III項不屬 于豁免要約收購的范疇。4.公司反收購策略中，管理層防衛(wèi)策略包括（）。I .毒丸策略.金降落傘策略.銀降落傘策略.積極向其股東宣傳反收購的思想.事先預防策略I ,1VII,III,IV V況及省級人民政府對清理、糾正情況確實認意見；對尚存在內部職工股潛在 問題和風險隱患的，應披露有關責任的承當主體等。36.初次發(fā)行新股的發(fā)行人應在招股說明書中披露的關聯(lián)方主要包括（）。I .發(fā)行人的主要股東H.發(fā)行人的實際控制人.控股股東控制的其他企業(yè).發(fā)行人的參股子公司.持有發(fā)行人3%以上股份的主要股東II, IVI ,II

31、II , II, III, IV VII, III, IV, V解析：C公開發(fā)行證券的公司信息披露內容與格式準那么第1號一一招股說明 書第三十三條規(guī)定，發(fā)行人應采用方框圖或其他有效形式，全面披露發(fā)起 人、持有發(fā)行人5%以上股份的主要股東、實際控制人，控股股東、實際控制人 所控制的其他企業(yè)，發(fā)行人的職能部門、分公司、控股子公司、參股子公司以 及其他有重要影響的關聯(lián)方。37.發(fā)行人應在招股說明書中詳細披露其改制重組情況，主要內容包括（）。I .設立方式.法定代表人.發(fā)起人.發(fā)行人成立時擁有的主要資產和實際從事的主要業(yè)務.發(fā)起人出資資產的產權變更手續(xù)辦理情況II, VI , II, IIIII, I

32、II, IV, VI ,III,IV, V V解析：D根據公開發(fā)行證券的公司信息披露內容與格式準那么第1號一一招股說 明書I第三十條，除IIIIWV四項外，發(fā)行人應詳細披露的改制重組情況還包 括：在改制設立發(fā)行人之前，主要發(fā)起人擁有的主要資產和實際從事的主要 業(yè)務；在發(fā)行人成立之后，主要發(fā)起人擁有的主要資產和實際從事的主要業(yè) 務；改制前原企業(yè)的業(yè)務流程、改制后發(fā)行人的業(yè)務流程，以及原企業(yè)和發(fā) 行人業(yè)務流程間的聯(lián)系；發(fā)行人成立以來，在生產經營方面與主要發(fā)起人的 關聯(lián)關系及演變情況；發(fā)起人出資資產的產權變更手續(xù)辦理情況。38.根據公開發(fā)行證券的公司信息披露內容與格式準那么第1號一一招股說明 書的規(guī)

33、定，在招股說明書中，發(fā)行人應披露影響本行業(yè)開展的有利和不利因 素，包括（）。I .產業(yè)政策.產品特性.技術替代.國際市場沖擊.未來規(guī)劃I , III , II, III, IVI ,111,1V VIll, IV, V解析：C根據公開發(fā)行證券的公司信息披露內容與格式準那么第1號一一招股 說明書第四十二條第三項，在招股說明書中，發(fā)行人應披露影響本行業(yè)開展 的膏利和不利因素，如產業(yè)政策、技術替代、行業(yè)開展瓶頸、國際市場沖擊 等。39.發(fā)行人應在招股說明書中披露對外擔保的有關情況，主要包括（）等。I .被擔保人的名稱、注冊資本、實收資本、住所、生產經營情況、與發(fā)行人有 無關聯(lián)關系.最近1年及1期的總

34、資產、凈資產和凈利潤.擔保方式和范圍、期間.擔保履行情況.擔保合同條款I ,IVII,III,IVI ,111, VI , II, III, IV V解析：D根據公開發(fā)行證券的公司信息披露內容與格式準那么第1號一一招股 說明書第一百一十七條，發(fā)行人應披露對外擔保的有關情況，除innnv四 項外，還包括：主債務的種類；金額和履行債務的期限；解決爭議的方 法；其他對擔保人有重大影響的條款。發(fā)行人不存在對外擔保的，應予說 明。40.募集資金直接投資于固定資產工程的，發(fā)行人根據重要性原那么披露以下 （）內容。I .投資概算情況，預計投資規(guī)模，募集資金的具體用途，包括用于購置設備、土地、技術以及補充流動

35、資金等方面的具體支出.產品的質量標準和技術水平，生產方法、工藝流程和生產技術選擇，主要設 備選擇，核心技術及其取得方式.主要原材料、輔助材料及燃料的供應情況W.投資工程可能存在的環(huán)保問題、采取的措施及資金投入情況V.工程的組織方式、工程的實施進展情況VI , II, IIII ,1V, VI , II, III, IV, V J解析：D根據公開發(fā)行證券的公司信息披露內容與格式準那么第1號一一招股 說明書第一百零六條，募集資金直接投資于固定資產工程的，發(fā)行人可視實 際情況并根據重要性原那么披露I nnnvv五項的內容以及投資工程的竣工時 間、產量、產品銷售方式及營銷措施和投資工程的選址，擬占用土

36、地的面積、 取得方式及土地用途。41.發(fā)行人應披露董事、監(jiān)事、高級管理人員及核心技術人員的簡要情況，主要 包括（）等。I .性別II .現(xiàn)任職務in.主要業(yè)務簡歷.曾經擔任的重要職務.健康狀況I , II, VI .III, IV11,111,1VI , II, III, IV V解析：D根據公開發(fā)行證券的公司信息披露內容與格式準那么第1號一一招股 說明書第五十七條，發(fā)行人應披露董事、監(jiān)事、高級管理人員及核心技術人 員的簡要情況，主要包括：姓名、國籍及境外居留權；性別；年齡； 學歷；職稱；主要業(yè)務簡歷；曾擔任的重要職務及任期；現(xiàn)任職務及 任期。對核心技術人員還應披露其主要成果及獲得的獎項。對于

37、董事、監(jiān)事， 應披露其提名人，并披露上述人員的選聘情況。42.關于新股投資風險特別公告的主要內容，以下說法正確的有（）。I.由網下機構投資者在確定的價格區(qū)間內進行累計投標詢價.發(fā)行人和保薦機構（主承銷商）協(xié)商確定價格.發(fā)行人上市后的股票為可流通股份或者不可流通股票.在網下發(fā)行未獲得足額認購的情況下，發(fā)行人和保薦機構（主承銷商）可終 止本次發(fā)行.假設本次發(fā)行實際募集資金凈額低于招股意向書中公布的擬投入工程的資金需 求額，發(fā)行人將通過自有資金或債務融資等方式，補足工程投資缺口II, III, IVIll, IV, VI , II, V VII, V解析：cin項，發(fā)行人上市后所有股票均為可流通股份

38、；w項，在網下發(fā)行未獲 得足額認購的情況下，發(fā)行人和保薦機構（主承銷商）可中止本次發(fā)行，并及 時公告和依法作出其他安排。3.外商投資股份應在招股說明書中詳細披露（）等可能存在的風 險。I .依賴境外原材料供應商、境外客戶的風險n .依賴境外技術服務的風險.外國股東住所地、總部所在國家或地區(qū)向中國境內投資或技術轉讓的法律法 規(guī)可能發(fā)生變化的風險.匯率風險.國家有關外商投資企業(yè)稅收優(yōu)惠的法律法規(guī)可能發(fā)生變化的風險I , VII,III,IVI , 11,111, VI , 11,111,1V, V V解析：D參見公開發(fā)行證券的公司信息披露編報規(guī)那么第17號一一外商投資股 份招股說明書內容與格式特別

39、規(guī)定第三條規(guī)定。44.公開發(fā)行證券的公司信息披露內容與格式準那么第28號一一創(chuàng)業(yè)板公司招 股說明書（第28號準那么）與第1號準那么相比，編制和披露的主要差異包括（）OI .在招股說明書封面，增加要求披露招股說明書封面.在概覽方面，增加要求發(fā)行人應列示核心競爭優(yōu)勢的具體表現(xiàn).在業(yè)務與技術方面，增加披露投資人業(yè)務的獨特性、創(chuàng)新性以及持續(xù)創(chuàng)新機 制.增加的附件主要包括發(fā)行人成長性專項意見.在來來開展與規(guī)劃方面，增加要求發(fā)行人審慎分析說明未來開展及在增強成長性和自主創(chuàng)新方面的情況I ,111, VI , 11,111,1VI , ILIV, V VII,III,IV, V解析：C與第1號準那么相比，第

40、28號準那么編制和披露的主要差異表現(xiàn)在：招 股說明書封面。增加要求披露招股說明書封面，應明確提示創(chuàng)業(yè)板投資風險； 概覽。增加要求發(fā)行人應列示核心競爭優(yōu)勢的具體表現(xiàn)；風險因素。要求 增加對創(chuàng)業(yè)板上市公司在經營業(yè)績、內部管理、控制（權）、行業(yè)等相對特殊 的風險；業(yè)務與技術。增加披露發(fā)行人業(yè)務的獨特性、創(chuàng)新性以及持續(xù)創(chuàng)新 機制；未來開展與規(guī)劃。增加要求發(fā)行人審慎分析說明未來開展及在增強成 長性和自主創(chuàng)新方面的情況；附件。增加的附件主要包括發(fā)行人成長性專項 意見。45.首次公開發(fā)行股票發(fā)行公告應披露的內容不包括（）。.承銷機構.發(fā)行人律師及審計機構.發(fā)行股數(shù).發(fā)行方式.發(fā)行價格I , IIII VII

41、I, IVII,III,V解析：B發(fā)行公告是承銷商對公眾投資人作出的事實通知，其主要內容如下： 提示；發(fā)行額度、面值與價格；發(fā)行方式；發(fā)行對象；發(fā)行時間和 范圍；認購股數(shù)的規(guī)定；認購原那么；認購程序；承銷機構。46.發(fā)行人在處理上市公告書相關事項時，需遵循的具體要求包括（）。I .發(fā)行人應在其股票上市5日前，將上市公告書全文刊登在至少1種由中國證 監(jiān)會指定的報刊及中國證監(jiān)會指定的網站上，并將上市公告書文本置備于發(fā)行 人住所、擬上市的證券交易所住所、有關證券經營機構住所及其營業(yè)網點，以 供公眾查閱.發(fā)行人可將上市公告書刊載于其他報刊和網站，但其披露時間不得早于在中 國證監(jiān)會指定報刊和網站的披露時

42、間.上市公告書在披露前，任何當事人不得泄露有關信息，或利用這些信息謀取 利益.發(fā)行人應在披露上市公告書后10日內，將上市公告書文本一式五份分別報 送中國證監(jiān)會省級市派出機構、上市的證券交易所.發(fā)行人及其全體董事、監(jiān)事、高級管理人員應保證上市公告書的真實性、準 確性、完整性，承諾其中不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，并承當個 別和連帶的法律責任I , II, IVIll, IV, VI , 11,111, V VI , 11,111,1V, V解析：C參見公開發(fā)行證券的公司信息披露內容與格式準那么第7號一一股票 上市公告書第十條至第十四條規(guī)定。IV項，發(fā)行人應在披露上市公告書后10 日內，將

43、上市公告書文本一式五份分別報送發(fā)行人注冊地的中國證監(jiān)會派出機 構、上市的證券交易所。47.上市公告書至少應披露的發(fā)行人的基本情況有（）。I .董事會秘書.經營范圍.所屬行業(yè).主營業(yè)務.注冊資本.高級管理人員I , II, VI , II,III,IVIll, IV, VI , 11,111,1V, V V解析：D上市公告書至少應披露的發(fā)行人的基本情況包括：發(fā)行人的中英文名 稱、注冊資本、法定代表人、住所、經營范圍、主營業(yè)務、所屬行業(yè)、 、 、電子郵箱、董事會秘書。48.在上市公告書中，發(fā)行人應披露股票首次公開發(fā)行后至上市公告書公告前已 發(fā)生的可能對發(fā)行人有較大影響的其他重要事項，主要包括（）。

44、I .主要投入、產出物供求及價格的重大變化.發(fā)行人住所的變更.律師事務所的變動.發(fā)生新的重大負債或重大債項發(fā)生變化.重大訴訟、仲裁案件.會計人員的變動I ,111, IV, V11,111, VI , II, III, IVI , II,IV, V V解析：D根據公開發(fā)行證券的公司信息披露內容與格式準那么第7號一一股票 上市公告書第三十三條，在上市公告書中應披露的重要事項主要包括：主 要業(yè)務開展目標的進展；所處行業(yè)或市場重大變化；主要投入、產出物供 求及價格的重大變化；重大投資；重大資產（股權）收購、出售；發(fā)行 人住所的變更；重大訴訟、仲裁案件；重大會計政策的變動；會計師事 務所的變動；發(fā)生新

45、的重大負債或重大債項發(fā)生變化；其他應披露的重大 事項。49.發(fā)行人應披露股票上市的相關信息，主要包括（）。.上市地點，上市時間，股票簡稱，股票代碼.發(fā)行前股東所持股份的流通限制及期限.發(fā)行前股東對所持股份自愿鎖定的承諾W.上市保薦人V.股票登記機構IV, VI , II, IVI , II, III, IVI , II,III, V V解析：D參見上海證券交易所股票上市公告書內容與格式指引、深圳證 券交易所股票上市公告書內容與格式指引第十六條規(guī)定。發(fā)行人應披露股票 上市的相關信息，除I IIIIIWV五項外，還包括總股本、首次公開發(fā)行股票增 加的股份、本次上市股份的其他鎖定安排、本次上市的無流

46、通限制及鎖定安排 的股份。50.以下關于上市公司配股的說法正確的選項是（）。.因認購不積極，承銷商將認購期限延遲（超過3個月）.控股股東認購其他股東放棄認購的股份.控股股東承諾認購萬股，但實際認購少于萬股.由發(fā)行人與保薦機構協(xié)商確定發(fā)行價格II JIIIII, inI ,111, IV解析：A I項，證券法第三十三條規(guī)定，證券的代銷、包銷期限最長不得超 過90日：III項，控股股東應履行其認配股份的承諾，否那么為發(fā)行失敗。W項， 證券法第三十四條規(guī)定，股票發(fā)行采取溢價發(fā)行的，其發(fā)行價格由發(fā)行人 與承銷的證券公司協(xié)商確定。證券發(fā)行與承銷管理方法第二十二條規(guī)定， 上市公司發(fā)行證券，可以通過詢價的方

47、式確定發(fā)行價格，也可以與主承銷商協(xié) 商確定發(fā)行價格。在配股時，配股的保薦機構一定是主承銷商或主承銷商之 一，但主承銷商不一定是配股的保薦機構，即配股的保薦機構和主承銷商不一 定是同一機構。II項，控股股東應當在股東大會召開前公開承諾認配股份的數(shù) 量?？毓晒蓶|認配股份的上限為本次配售股份前股本總額的30%,即控股股東 全額認購。確定控股股東認配股份的下限時，應考慮其它股東認購不積極而導 致發(fā)行失敗的風險。在其它股東認購不積極時，控股股東可以認購其他股東放 棄認購的股份，從而防止發(fā)行失敗。51.上市公司非公開發(fā)行股票時，認購邀請書發(fā)送對象的名單由上市公司及保薦 人共同確定。認購邀請書包括（）。.公

48、司前30名股東.不少于20家證券投資基金管理公司in.不少于io家證券公司W.不少于5家保險機構投資者.董事會決議公告后已經提交認購意向書的投資者，無論其數(shù)量多少I ,IV, VII,III,IVI , II,III, VII, III, IV, V V解析：D上市公司非公開發(fā)行股票實施細那么第二十四條規(guī)定，認購邀請書發(fā) 送對象的名單由上市公司及保薦人共同確定。認購邀請書發(fā)送對象的名單除應 當包含董事會決議公告后已經提交認購意向書的投資者、公司前20名股東外， 還應當包含符合證券發(fā)行與承銷管理方法規(guī)定條件的以下詢價對象：不 少于20家證券投資基金管理公司；不少于10家證券公司；不少于5家保 險

49、機構投資者。52.公司債券在全國銀行間債券市場交易流通需符合以下（）條件。.依法公開發(fā)行.債權、債務關系確立并登記完畢.實際發(fā)行額不少于人民幣10億元IV,單個投資人持有量不超過該期公司債券發(fā)行量的25%V.發(fā)行人具有較完善的治理結構和機制，近3年沒有違法和重大違規(guī)行為I , II VII, IIII , II,III,VI , II, III, IV解析：A銀行間債券市場公司債券發(fā)行、登記托管、交易流通操作細那么第十 二條規(guī)定，符合以下條件的公司債券，可在全國銀行間債券市場交易流通： 依法公開發(fā)行；債權、債務關系確立并登記完畢；發(fā)行人具有較完善的治 理結構和機制，近2年沒有違法和重大違規(guī)行為

50、；實際發(fā)行額不少于人民幣 5億元；單個投資人持有量不超過該期公司債券發(fā)行量的30%o53.根據規(guī)定，公司債券的發(fā)行人應當召開債券持有會議的情形有()。I .擔保物發(fā)生重大變化.擬變更債券受托管理人.公司發(fā)生合并.擬變更債券募集說明書的約定.公司不能按期支付本息I ,IV, VII,III, VI , II, III, IVI ,V J解析：D根據公司債券發(fā)行試點方法第二十七條規(guī)定，存在以下情況的， 應當召開債券持有人會議：擬變更債券募集說明書的約定；擬變更債券受 托管理人；公司不能按期支付本息；公司減資、合并、分立、解散或者申 請破產；保證人或者擔保物發(fā)生重大變化；發(fā)生對債券持有人權益有重大

51、影響的事項。54.證券公司發(fā)行債券，除應當符合公司法規(guī)定的條件外，還需滿足()O.資產未被具有實際控制權的自然人、法人或其他組織及其關聯(lián)人占用.具有健全的股東會、董事會運作機制及有效的內部管理制度.最近3年內未發(fā)生重大違法違規(guī)行為W.各項風險控制指標符合中國證監(jiān)會的有關規(guī)定.最近2年盈利.最近1期期未經審計的凈資產不低于10億元I ,111, V,VIII, III, IV, VI , II, III, IVI , II, IV, VI V解析：D證券公司公開發(fā)行債券，除應當符合證券法規(guī)定的條件外，還應 當符合以下要求：發(fā)行人最近1期期末經審計的凈資產不低于10億元；各 項風險監(jiān)控指標符合中國

52、證監(jiān)會的有關規(guī)定；最近2年內未發(fā)生重大違法違 規(guī)行為；具有健全的股東會、董事會運作機制及有效的內部管理制度，具備 適當?shù)臉I(yè)務隔離和內部控制技術支持系統(tǒng)；資產未被具有實際控制權的自然 人、法人或其他組織及其關聯(lián)人占用；中國證監(jiān)會規(guī)定的其他條件。55.證券公司定向發(fā)行債券，需要滿足的條件包括（）。.最近1期期末經審計的凈資產不低于5億元.各項風險監(jiān)控指標符合中國證監(jiān)會的有關規(guī)定.最近2年內未發(fā)生重大違法違規(guī)行為.最近2年凈資產收益率水平高于5%.發(fā)行人最近1期期末經審計的凈資產不低于10億元.資產未被具有實際控制權的自然人、法人或其他組織及其關聯(lián)人占用I , II, IVII, IV, VII ,

53、 II,III,VI VI ,111, IV, VI解析：C證券公司定向發(fā)行債券，除應當符合證券法規(guī)定的條件外，還應 當符合的條件包括：最近1期期末經審計的凈資產不低于5億元；最近2 年內未發(fā)生重大違法違規(guī)行為；具有健全的股東會、董事會運作機制及有效 的內部管理制度，具備適當?shù)臉I(yè)務隔離和內部控制技術支持系統(tǒng)；資產未被 具有實際控制權的自然人、法人或其他組織及其關聯(lián)人占用；中國證監(jiān)會規(guī) 定的其他條件。56.證券公司債券的發(fā)行人可聘請（）擔任債權代理人。I .信托公司.基金管理公司.證券公司W.證券投資咨詢機構V.法律顧問II,III, VI , II,IV, VI ,111,1VI , 11,1

54、11, V11,111,1V, V解析：公司反收購策略包括：事先預防策略、管理層防衛(wèi)策略、保持公司控制 權策略、毒丸策略、白衣騎士策略和股票交易策略。nnnv三項是管理層防衛(wèi) 策略經常采用的手段。5.為了保持公司的控制權，通常管理層會在公司章程中設置反收購條款。常見 的反收購條款有（）。.每年局部改選董事會成員H.限制董事的任職資格m.超級多數(shù)條款w.毒丸策略v.金降落傘策略I ,111, VI , II,III JII, IIII , II , V解析：在沒有遭受收購打擊前，各公司可以通過在公司章程中加入反收購條 款，使將來的收購本錢加大，接收難度增加。常見的反收購條款有：每年部 分改選董事

55、會成員；限制董事資格；超級多數(shù)條款。6.甲公司擬于2011年下半年收購乙上市公司，那么根據規(guī)定，以下（）情形 下，甲公司不具備相應資格。I .收購人有3000萬元人民幣銀行貸款，已逾期2個月.收購人2006年曾因漏稅被稅務部門罰款5萬元.收購人2002年曾因犯交通肇事罪被判處有期徒刑3年.收購人開辦的企業(yè)2006年因未取得生產許可證被撤消營業(yè)執(zhí)照.收購人2009年有5000萬元人民幣銀行貸款，到期已還清I ,IV, VI , II, IV JI , II,IIIII, IV解析：根據上市公司收購管理方法第六條，有以下情形之一的，不得收購 上市公司：收購人負有數(shù)額較大債務，到期未清償，且處于持續(xù)

56、狀態(tài)；收 購人最近3年有重大違法行為或者涉嫌有重大違法行為；收購人最近3年有 嚴重的證券市場失信行為；收購人為自然人的，存在公司法第一百四十D. I , II, III, IV V解析：D發(fā)行人應為債券持有人聘請債權代理人?？善刚埖膫鶛啻砣肟梢詾?信托公司、基金管理公司、證券公司、律師事務所、證券投資咨詢機構等機 構。57.以下有關證券公司債券擔保的表述中，正確的有（）。I .為債券的發(fā)行提供保證的，保證應當是連帶責任保證.為債券的發(fā)行提供質押的，質押的財產應當由具備資格的資產評估機構進行 評估.除非豁免，發(fā)行人應當為債券的發(fā)行提供擔保.定向發(fā)行債券的擔保金額必須不少于債券本金總額的50%.

57、保證人應當具有代為清償債務的能力I , II, IVI ,111, IVI , II,III, V V11,111,1V, V解析：C根據證券法規(guī)定，證券公司（發(fā)行人）應當為債券的發(fā)行提供擔 保。為債券的發(fā)行提供保證的，保證人應當具有代為清償債務的能力，保證應 當是連帶責任保證；為債券的發(fā)行提供抵押或質押的，抵押或質押的財產應當 由具備資格的資產評估機構進行評估。公開發(fā)行債券的擔保金額應不少于債券 本息的總額。定向發(fā)行債券的擔保金額原那么上應不少于債券本息總額的50%； 擔保金額缺乏50%或者未提供擔保定向發(fā)行債券的，應當在發(fā)行和轉讓時向投 資者作特別風險提示，并由投資者簽字。W項，定向發(fā)行的

58、擔保金額可以缺乏 總金額的50%,但須向投資者作特別風險提示，并由投資者簽字。58.證券公司發(fā)行債券，符合以下（）條件的，發(fā)行人可免子信用評級、提供 擔保和聘請債權代理人。I.期限不超過3年H.屬于定向發(fā)行III.全部債券只能通過協(xié)議轉讓的方式進行轉讓W.擬認購人書面同意V.擬認購人書面承諾認購全部債券且不在轉讓市場進行轉讓I ,111, IVI , II, VI , 11,111,1V, VII,III,IV, V V解析：D定向發(fā)行債券，擬認購人書面承諾認購全部債券且不在轉讓市場進行 轉讓，經擬認購人書面同意，發(fā)行人可免于信用評級、提供擔保、聘請債權代 理人。上述債券只能通過協(xié)議轉讓的方式

59、進行轉讓。轉讓雙方應當在協(xié)議中就 該債券的轉讓限制和風險分別作出明確的書面提示和認可。59.以下關于證券公司公開發(fā)行債券和定向發(fā)行債券的比擬，符合證券公司債 券管理暫行方法規(guī)定的有（）。I .公開發(fā)行的債券應當向社會公開發(fā)行，每份面值為100元；定向發(fā)行的債券 應當采用記賬方式向合格投資者發(fā)行，每份面值為50萬元，每一合格投資者認 購的債券不得低于面值100萬元，認購后最小轉讓單位不得少于面值100萬元 II.公開發(fā)行的債券，發(fā)行人應當聘請有主承銷商資格的證券公司組織債券的承 銷；定向發(fā)行的債券，經中國證監(jiān)會批準可以由發(fā)行人自行組織銷售III.公開發(fā)行的債券，在銷售期內售出的債券面值總額占擬發(fā)

60、行債券面值總額的 比例缺乏50%的，或未能滿足債券上市條件的，視為發(fā)行失??；定向發(fā)行的債 券不存在發(fā)行失敗W.公開發(fā)行債券，發(fā)行人應進行信用評級、提供擔保、聘請債權代理人；定向 發(fā)行債券，擬認購人書面承諾認購全部債券且不在轉讓市場進行轉讓，經擬認 購人書面同意，發(fā)行人可免于提供擔保、聘請債權代理人，但應進行信用評級 V.公開發(fā)行債券，發(fā)行人最近1期期未經審計的凈資產不低于10億元；定向 發(fā)行債券，發(fā)行人最近1期期末經審計的凈資產不低于8億元II,VII, III JI , IIII , II,III,IV解析：BI項，證券公司債券管理暫行方法第二十一條第一款規(guī)定，公開發(fā) 行的債券應當向社會公開