2021年金融期貨知識測試題庫解析版本

金融期貨知識測試題庫選取題股指期貨1.滬深300股指期貨某合約報價為3000點，則1手按此報價成交合約價值為（

）萬元A.120

B.60

C.150

D.90解析：合約價值=合約價格*合約乘數(shù)*手?jǐn)?shù)=3000點*300點/元*1手=900000元，選取D2.若上證50指數(shù)期貨5月合約上一種交易日結(jié)算價為2500點，漲跌幅度為+10%，則下一種交易日漲停板價格為（

）點A.2250

B.2750

C.2400

D.2600解析：漲停價=上一種交易日結(jié)算價*（1+漲跌幅度）=2500*（1+0.1）=2750，選取B3.某滬深300指數(shù)期貨合約1手價值為120萬元，合約乘數(shù)為每點300元，則該合約成交價為（

）點A.5000

B.6000

C.3000

D.4000解析：合約價值=合約價格*合約乘數(shù)*手?jǐn)?shù)，合約成交價=120萬/（300點/元*1手）=4000點，選取D4.某投資者以2500點買入1手上證50股指期貨6月合約，并在2520點賣出平倉，合約乘數(shù)每點300元，則該投資者（

）元A.虧損4000

B.賺錢4000

C.虧損6000

D.賺錢6000解析：多單盈虧=（平倉價—開倉價）*合約乘數(shù)*手?jǐn)?shù)=（2520-2500）*300*1=6000元，選取D5.股指期貨套期保值可以規(guī)避股票市場（

）A.系統(tǒng)性風(fēng)險

B.非系統(tǒng)性風(fēng)險C.所有風(fēng)險

D.個股風(fēng)險解析：股指期貨套期保值可以規(guī)避股票市場系統(tǒng)性風(fēng)險，選取A6.某投資者欲在滬深300股指期貨6月合約上買入開倉5手，在選取合約時錯誤選取了9月合約，該風(fēng)險屬于（

）A.流動性風(fēng)險

B.市場風(fēng)險

C.操作風(fēng)險

D.信用風(fēng)險解析：客戶以上操作為誤操作，屬于操作風(fēng)險，選取C7.投資者買入某股指期貨合約后，該合約價格下跌，此類風(fēng)險屬于（

）A.操作風(fēng)險

B.保證金風(fēng)險

C.流動性風(fēng)險

D.市場風(fēng)險解析：價格波動屬于市場風(fēng)險，選取D8.股指期貨交易對象是（

）A.標(biāo)指數(shù)

B.標(biāo)指數(shù)ETF份額

C.標(biāo)指數(shù)股票組合

D.股指期貨合約解析：股指期貨交易標(biāo)是股指期貨合約，選取D9.股指期貨合約當(dāng)天結(jié)算價為該期貨合約（

）A.最后一小時成交價格按成交量加權(quán)平均價

B.收盤價C.最后一小時成交價格算術(shù)平均價

D.全天成交價格按照成交量加權(quán)平均價解析：股指期貨結(jié)算價是合約最后1小時成交價按照成交量加權(quán)平均價。選取A10.股指期貨某合約當(dāng)天集合競價未產(chǎn)生成交價格，則該合約開盤價為該合約（

）A.上一交易日結(jié)算價

B.上一交易日收盤價

C.上一交易日開盤價D.集合競價后第一筆成交價解析：開盤價是指某一合約經(jīng)集合競價產(chǎn)生成交價格。集合競價未產(chǎn)生成交價格，以集合競價后第一筆成交價為開盤價。選取D11.股指期貨市價指令（

）A.申報時不需要指定價格，賣出申報按跌停板價格成交B.申報時不需要指定價格，買入申報按漲停板價格成交C.按照當(dāng)時市場上可執(zhí)行最優(yōu)報價成交D.互相之間可以撮合成交解析：市價指令是指不限定價格、按照當(dāng)時市場上可執(zhí)行報價成交指令，選取C12.股指期貨交易保證金率由15%提高到20%，則參加股指期貨交易（

）A.收益變低

B.杠桿變大

C.收益變高

D.杠桿變小解析：保證金比例由15%提高到20%，杠桿變小，選取D13.對于滬深300股指期貨，如下說法對的是（

）A.集合競價期間接受市價指令

B.沒有市價指令C.市價指令申報時無需指定價格

D.市價指令互相之間可以撮合成交解析：金融期貨交易指令分為市價指令、限價指令及交易所規(guī)定其她指令，集合競價指令申報時間不接受市價指令和附加即時所有成交或撤銷、即時成交剩余撤銷指令屬性限價指令申報。市價指令是指不限定價格、按照當(dāng)時市場上可執(zhí)行報價成交指令，市價指令只能和限價指令撮合成交。選取C14.股指期貨合約到期交割時，依照到期合約（

）計算持倉雙方盈虧金額A.當(dāng)天2小時按成交量加權(quán)平均價

B.當(dāng)天結(jié)算價C.當(dāng)天收盤價

D.交割結(jié)算價解析：股指期貨合約到期交割時，依照到期合約交割結(jié)算價計算持倉雙方盈虧金額，選取D15.股指期貨合約到期時，只能進(jìn)行（

）A.鈔票交割

B.實物交割

C.鈔票或?qū)嵨锝桓?/p>

D.強行移倉解析：股指期貨合約交易細(xì)則規(guī)定股指期貨交割方式為鈔票交割，選取A16.如下關(guān)于股指期貨合約，說法錯誤是（

）A.交割日下一交易日，新月份合約開始交易B.交割日與最后交易日相似C.交割日為最后交易日下一交易日D.交割日為合約到期月份第三個周五，遇國家法定節(jié)假日順延解析：股指期貨最后交易日為合約到期月份第三個周五，遇國家法定節(jié)假日順延，交割日與最后交易日相似，選取C17.如果股指期貨價格高于股票組合價格，并且兩者差額不不大于套利成本，可（

）A.買入股指期貨合約，同步買入股票組合B.買入股指期貨合約，同步賣出股票組合C.賣出股指期貨合約，同步買入股票組合D.賣出股指期貨合約，同步賣出股票組合解析：當(dāng)股指期貨與股票組合之間價格差存在套利機會時，誰價格高賣出誰，同步買入價格低者，選取C18.某投資者欲在3個月后買入價值1000萬元股票組合，緊張3個月后股市上漲增長投資成本，可采用方略是（

）A.賣出套保

B.買入套保

C.跨期套利

D.期限套利解析：投資者緊張后期價格上漲增長成本，應(yīng)買入期貨，當(dāng)后期價格上漲時以期貨市場賺錢彌補現(xiàn)貨漲價帶來多支付成本，屬于買入套期保值方略，選取B19.買進(jìn)股票組合同步賣出相似數(shù)量股指期貨合約是（

）A.期現(xiàn)套利

B.合約間跨期套利C.單向投機交易

D.買入套期保值解析：期現(xiàn)套利是指某種期貨合約，當(dāng)期貨市場與現(xiàn)貨市場在價格上浮現(xiàn)差距，從而運用兩個市場價格差距，低買高賣而獲利。選取A20.如下屬于影響股指期貨價格宏觀經(jīng)濟(jì)因素是（

）A.持倉量

B.K線圖

C.居民物價消費指數(shù)（CPI）

D.成交量解析：宏觀經(jīng)濟(jì)指標(biāo)涉及PPI、CPI、GDP等，持倉量、K線圖、成交量為技術(shù)分析指標(biāo)，選取C國債期貨1.普通狀況下，貨幣供應(yīng)量減小，國債期貨價格將（

）A.上漲

B.下跌

C.無規(guī)律變化

D.不變解析：當(dāng)貨幣供應(yīng)量減小，貨幣緊缺，利率預(yù)期上漲，國債價格下跌，因而選取B2.普通狀況下，利率下降，國債期貨價格將（

）A.上升

B.無規(guī)律變化

C.下降

D.不變解析：利率下降，國債價格上漲，國債期貨價格將上漲，選取A3.投資者持有國債期貨多頭倉位，如下對其有利情形是（

）A.市場利率上升

B.央行公開市場回籠貨幣

C.市場利率下降

D.通貨膨脹率上升解析：市場利率下降，國債價格上漲，因而投資者持有國債期貨多頭倉位當(dāng)利率下降時，國債期貨價格將上漲，對其有利，選取C4.國債期貨屬于（

）A.商品期貨

B.股票期貨

C.利率期貨

D.匯率期貨解析：國債期貨是合約標(biāo)面額為100萬元人民幣，票面利率為3%名義中短、中期、中長期國債，屬于利率期貨，選取C5.中金所5年期國債期貨合約面值為（

）萬元人民幣A.200

B.120

C.150

D.100解析：五年期國債合約標(biāo)面額為100萬元人民幣，票面利率為3%名義中期國債，采用百元凈價報價方式，最小變動價位為0.005元，選取D6.中金所期國債期貨合約上市首日（

）A.漲跌停板幅度等于上市后其她交易日B.漲跌停板幅度高于上市后其她交易日C.漲跌停板幅度低于上市后其她交易日D.不設(shè)漲跌停板幅度解析：中金所期國債期貨合約上市首日漲跌停板幅度為4%，尋常交易日漲跌停板幅度為2%，因而選取B7.如下說法錯誤是（

）A.國債期貨合約交割單位為面值100萬元人民幣國債B.國債期貨每交割單位國債僅限于同一國債托管機構(gòu)托管同一國債C.國債期貨合約最大交割量為10手D.國債期貨合約最小交割量為1手解析：沒有詳細(xì)規(guī)定國債期貨合約最大交割量，選取C8.如下關(guān)于中金所5年期、期國債期貨競價時間描述，對的是（

）A.最后交易日持續(xù)競價時間為9:15-11:30；13:00-15:15B.最后交易日持續(xù)競價時間為9:15-11:30C.持續(xù)競價時間為交易日9:15-15:15D.持續(xù)競價時間為交易日9:30-15:30解析：國債期貨持續(xù)交易時間：9：15-11：30，13：00-15：15，最后交易日交易時間為9:15-11:30，選取B9.關(guān)于中金所5年期國債期貨合約轉(zhuǎn)換因子表述，對的是（

）A.將面值1元可交割債券在其剩余期限內(nèi)鈔票流，用6%原則券年息票率所折成現(xiàn)值；B.將面值1元可交割債券在其剩余期限內(nèi)鈔票流，用3%原則券年息票率所折成現(xiàn)值；C.將面值100元可交割債券在其剩余期限內(nèi)鈔票流，用6%原則券年息票率所折成現(xiàn)值；D.將面值100元可交割債券在其剩余期限內(nèi)鈔票流，用3%原則券年息票率所折成現(xiàn)值；解析：依照中金所發(fā)布5年期國債期貨合約轉(zhuǎn)換因子計算公式可以理解為：將面值100元可交割債券在其剩余期限內(nèi)鈔票流，用3%原則券年息票率所折成現(xiàn)值，選取D。10.如下不屬于國債期貨合約重要條款是（

）A.合約標(biāo)

B.保證金存管銀行

C.報價單位

D.交易時間解析：國債期貨合約重要條款涉及：合約標(biāo)、交易時間、最后交易日交易時間、最小變動價位、報價方式（單位）、合約月份、可交割國債、每日價格最大波動限制、最后交易日等。不涉及保證金存管銀行。選取B11.中金所5年期國債期貨合約交易標(biāo)采用（

）名義原則券A.票面利率3%，面值100萬元；B.票面利率3%，面值10萬元；C.票面利率6%，面值100萬元；D.票面利率6%，面值10萬元；解析：5年期國債期貨合約標(biāo)：面值為100萬元人民幣、票面利率為3%名義中期國債，選取A12.中金所5年期國債期貨合約標(biāo)為（

）A.期國債期貨合約

B.名義中期國債C.名義長期國債

D.5年期國債解析：中金所5年期國債期貨合約標(biāo)為面值為100萬元人民幣、票面利率為3%名義中期國債，選取B13.國債期貨標(biāo)采用名義原則券，可以擴(kuò)大可交易國債范疇，（

）A.不影響交割時逼倉風(fēng)險

B.減小交割時逼倉風(fēng)險C.增大交割時逼倉風(fēng)險

D.消除交割時逼倉風(fēng)險解析：國債期貨采用實物交割交割方式，以“名義國債”作為交割標(biāo)，以此來擴(kuò)大交割國債范疇，從而減小交割時逼倉風(fēng)險。選取B14.中金所期國債期貨合約標(biāo)為（

）A.名義中期國債

B.期國債期貨合約C.名義長期國債

D.5年期國債期貨合約解析：期國債期貨合約標(biāo)為面值為100萬元人民幣、票面利率為3%名義長期國債，選取C15.中金所國債期貨結(jié)算，按照當(dāng)天（

）對結(jié)算會員所有合約盈虧、交易保證金及手續(xù)費、稅金等費用進(jìn)行清算A.算術(shù)平均價

B.收盤價

C.結(jié)算價

D.開盤價解析：期貨實行每日無負(fù)債結(jié)算制度，結(jié)算時按照結(jié)算價對結(jié)算會員所有合約盈虧、交易保證金及手續(xù)費、稅金等費用進(jìn)行清算，選取C16.（

）屬于中金所規(guī)定國債期貨交易指令。A.平均價成交指令

B.市價指令

C.最低價成交指令

D.最高價成交指令解析：金融期貨交易指令分為市價指令、限價指令及交易所規(guī)定其她指令，選取B17.如下關(guān)于中金所5年期、期國債期貨國債托管賬戶描述錯誤是（

）A.同一客戶在不同會員處開戶，應(yīng)當(dāng)分別申報國債托管賬戶；B.客戶國債托管賬戶信息發(fā)生變更，客戶應(yīng)當(dāng)及時通過會員向交易所申報；C.同一客戶在不同會員處開戶，只需在任一會員處申報國債托管賬戶；D.參加交割客戶應(yīng)當(dāng)事先通過會員向交易所申報國債托管賬戶；解析：同一客戶在不同會員處開戶，應(yīng)當(dāng)分別申報國債托管賬戶，選取C18.如下選項關(guān)于中金所5年期、期國債期貨國債托管賬戶描述錯誤是（

）A.客戶國債托管賬戶信息發(fā)生變更，客戶應(yīng)當(dāng)及時通過會員向交易所申請B.同一客戶在不同會員處開戶，應(yīng)當(dāng)分別申報國債托管賬戶C.參加交割客戶應(yīng)當(dāng)事先通過會員向交易所申報國債托管賬戶D.參加交割客戶應(yīng)當(dāng)事先自行向交易所申報國債托管賬戶解析：參加交割客戶應(yīng)當(dāng)事先通過會員向交易所申報國債托管賬戶，同一客戶在不同會員處開戶，應(yīng)當(dāng)分別申報國債托管賬戶；客戶國債托管賬戶信息發(fā)生變更，客戶應(yīng)當(dāng)及時通過會員向交易所申請；選取D。19.中金所5年期、期國債期貨在（

）A.合約進(jìn)入交割月份后至最后交易日前，買方可以積極提出交割申報；B.合約進(jìn)入交割月份后，只有在最后交易日前三個交易日內(nèi)，賣方可以積極提出交割申報；C.合約掛牌期間，賣方都可以積極提出交割申報；D.合約進(jìn)入交割月份后至最后交易日前，賣方可以積極提出交割申報。解析：國債期貨合約進(jìn)入交割月份后至最后交易日之前，由賣方積極提出交割申報，并由交易所組織匹配雙方在規(guī)定期間內(nèi)完畢交割。選取D20.如下關(guān)于中金所國債期貨交割單位說法錯誤是（

）A.中華人民共和國結(jié)算上海分公司和深圳分公司托管國債分別計算B.合約交割單位為面值100萬元人民幣國債

C.每交割單位國債僅限于同一國債托管機構(gòu)托管同一國債D.每交割單位國債可以來自不同國債托管機構(gòu)不同國債解析：中華人民共和國結(jié)算上海分公司和深圳分公司托管國債分別計算，合約交割單位為面值100萬元人民幣國債，每交割單位國債僅限于同一國債托管機構(gòu)托管同一國債，選取D21.中金所國債期貨交割流程中，以普通模式進(jìn)行交割，買方繳款日為（

）A、第三交割日

B、第四交割日C、第二交割日

D、第一交割日解析：交割在配對后持續(xù)三個交易日內(nèi)完畢，依次為第一、第二、第三交割日，以普通模式進(jìn)行交割，第一交割日為賣方交券日，第二交割日為買方繳款日，第三交割日為收券日。選取C22.中金所5年期國債期貨合約最后交割日為（

）A.最后交易日后第五個交易日

B.最后交易日后第七個交易日C.最后交易日后第三個交易日

D.最后交易日后第一種交易日解析：國債期貨合約最后交割日為最后交易日后第三個交易日，選取C23.適當(dāng)進(jìn)行國債期貨空頭套期保值（

）A.籌劃三個月后買入國債

B.持有國債期貨C.持有國債現(xiàn)貨

D.緊張國債價格上漲解析：持有國債現(xiàn)貨，緊張價格下跌，需要賣出期貨進(jìn)行套期保值，選取C24.買進(jìn)國債現(xiàn)貨同步賣出國債期貨屬于（

）交易A.多頭投機

B.期現(xiàn)套利

C.套期保值

D.跨期套利解析：期現(xiàn)套利是指某種期貨合約，當(dāng)期貨市場與現(xiàn)貨市場在價格上浮現(xiàn)差距，從而運用兩個市場價格差距，低買高賣而獲利。選取B

25.某投資者欲買入開倉5年國債期貨某合約1手，但實際操作卻賣出開倉1手，該風(fēng)險屬于（

）A.流動性風(fēng)險

B.操作風(fēng)險

C.信用風(fēng)險

D.市場風(fēng)險解析：該風(fēng)險屬于操作錯誤，是操作風(fēng)險。選取B26.國債期貨套期保值目重要是為了規(guī)避（

）A.信用風(fēng)險

B.利率風(fēng)險C.操作風(fēng)險

D.流動性風(fēng)險解析：期貨套期保值是指公司通過持有與其現(xiàn)貨市場頭寸相反期貨合約，或?qū)⑵谪浐霞s作為其現(xiàn)貨市場將來要進(jìn)行交易代替物，以此對沖價格風(fēng)險方式，因國債期貨屬于利率期貨，故此重要是為了規(guī)避利率風(fēng)險。選取B27.交易者進(jìn)行國債期貨套利時也存在一定風(fēng)險，導(dǎo)致其風(fēng)險因素最有也許是（

）A.鈔票交割風(fēng)險

B.法律風(fēng)險

C.信用風(fēng)險

D.保證金局限性風(fēng)險解析：進(jìn)行套利交易時，如果行情波動較大，也許會存在保證金局限性狀況，因而D選項是最有也許。選取D恰當(dāng)性制度及其她1.開通金融期貨交易權(quán)限前，期貨公司應(yīng)當(dāng)向投資者充分揭示金融期貨（

）A.利率風(fēng)險

B.通脹風(fēng)險

C.匯兌風(fēng)險

D.交易風(fēng)險解析：開通金融期貨交易權(quán)限前，期貨公司應(yīng)當(dāng)向投資者充分揭示金融期貨交易風(fēng)險，選取D2.（

）屬于普通投資者享有特別保護(hù)A.信息告知、風(fēng)險警示、恰當(dāng)性匹配

B.風(fēng)險警示、恰當(dāng)性匹配、風(fēng)險共擔(dān)C.信息告知、風(fēng)險共擔(dān)、恰當(dāng)性匹配

D.信息告知、風(fēng)險警示、風(fēng)險共擔(dān)解析：投資者參加期貨交易，應(yīng)當(dāng)遵循買賣自負(fù)原則，排除風(fēng)險共擔(dān)，選取A3.自然人投資者申請開立金融期貨交易編碼，應(yīng)當(dāng)持續(xù)5個交易日每日日終保證金賬戶可用資金余額不低于人民幣（

）萬元A.100

B.10

C.30

D.50解析：依照開立金融期貨交易編碼投資者恰當(dāng)性規(guī)定，自然人投資者在資金方面應(yīng)滿足持續(xù)5個交易日每日日終保證金賬戶可用資金余額不低于50萬元人民幣，選取D4.普通單位客戶申請開戶前持續(xù)5個交易日保證金賬戶可用資金余額不低于人民（

）萬元A．30

B．100

C．50

D．10解析：依照開立金融期貨交易編碼投資者恰當(dāng)性規(guī)定，普通法人投資者在資金方面應(yīng)滿足持續(xù)5個交易日每日日終保證金賬戶可用資金余額不低于50萬元人民幣，選取C5.投資者申請開通金融期貨交易權(quán)限，其保證金賬戶可用資金余額以（

）收取保證金原則作為計算原則。A.存管銀行

B.做市商

C.特殊單位客戶

D.期貨公司解析：投資者申請開通金融期貨交易權(quán)限，其保證金賬戶可用資金余額以期貨公司收取保證金原則作為計算原則，選取D6.開通金融期貨交易權(quán)限，（

）應(yīng)通過金融期貨知識測試A.期貨公司

B.商業(yè)銀行

C.證券公司

D.自然人解析：開通金融期貨交易權(quán)限，自然人客戶應(yīng)當(dāng)本人通過金融期貨知識測試，普通法人客戶應(yīng)當(dāng)指定下單人通過金融期貨知識測試，選取D7.投資者參加金融期貨交易，應(yīng)當(dāng)遵循（

）原則，不得以不符合恰當(dāng)性原則為由，回絕承擔(dān)交易成果與履約責(zé)任A.買賣自負(fù)

B.買進(jìn)看漲

C.賣出看跌

D.風(fēng)險共擔(dān)解析：投資者參加期貨交易，應(yīng)當(dāng)遵循買賣自負(fù)原則，選取A8.開通金融期貨交易，規(guī)定投資者提供（

）A.股票交易經(jīng)歷

B.仿真交易經(jīng)歷

C.銀行存款證明

D.房產(chǎn)證明解析：開通金融期貨交易，規(guī)定投資者提供股指期貨仿真交易經(jīng)歷或者實盤期貨交易經(jīng)歷，選取B9.（

）不具備直接與中華人民共和國金融期貨交易所進(jìn)行結(jié)算資格A.特別結(jié)算會員

B.全面結(jié)算會員

C.交易會員

D.交易結(jié)算會員解析：特別結(jié)算會員、全面結(jié)算會員、交易結(jié)算會員具備直接與中華人民共和國金融期貨交易所進(jìn)行結(jié)算資格，選取C10.和普通投機交易相比，套利交易具備（

）特點A.手續(xù)費比例較高

B.高風(fēng)險高利潤C.風(fēng)險較小

D.保證金比例較高解析：ABD表述均有誤，選取C11.如下不屬于交易所規(guī)定異常交易行為是（

）A．進(jìn)行跨期套利交易

B.日內(nèi)頻繁進(jìn)行回轉(zhuǎn)交易C．大量或者多次進(jìn)行高買低賣交易

D.以自己為交易對象，大量或者多次進(jìn)行自買自賣解析：異常交易行為有頻繁報撤單、大額交易、自成交等，因而選取A12.空頭持倉是指（

）后持有未平倉頭寸A.買入平倉

B.賣出平倉

C.買入開倉

D.賣出開倉解析：空頭持倉是指，賣出開倉后持有未平倉頭寸，選取D13.期貨公司收取投資者保證金，普通會在交易所規(guī)定保證金基本上（

）A.上浮一定比率

B.加收費用

C.下浮一定比率

D.保持一致解析：期貨公司收取投資者保證金不得低于交易所規(guī)定最低交易保證金原則，選取A判斷題股指期貨1.滬深300股指期貨合約最后交易日為合約到期月份第三個周五，最后交易日即為交割日，遇國家法定假日順延

解析：依照中金所交易規(guī)則規(guī)定：股指期貨合約最后交易日為合約到期月份第三個周五，最后交易日即為交割日，遇國家法定假日順延，故本題對的2.股指期貨合約以該合約當(dāng)天算術(shù)平均價作為當(dāng)天結(jié)算價

解析：股指期貨合約以該合約當(dāng)天最后一小時加權(quán)平均價作為當(dāng)天結(jié)算價，故本題錯誤3.股指期貨合約最后交易日如遇國家法定假日，則如下一交易日為最后交易日解析：股指期貨合約最后交易日為合約到期月份第三個周五，遇國家法定節(jié)假日順延，故本題對的4.IC1611合約表達(dá)是11月到期滬深300股指期貨合約

解析：IC為中證500，滬深300股指期貨為IF，故本題錯誤5.股指期貨合約到期時，交易所按照交割結(jié)算價將投資者持有未平倉合約進(jìn)行鈔票交割解析：股指期貨合約到期交割實行鈔票交割，故本題對的6.股指期貨交易實行持倉限額制度，進(jìn)行投機交易客戶某一合約單邊持倉限額是有最大限制解析：期貨交易實行持倉限額制度，故本題對的7.滬深300指數(shù)成分股由滬深兩市A股中規(guī)模大、流動性好300只股票構(gòu)成

解析：滬深300指數(shù)以12月31日為基日，以該日300只成分股調(diào)節(jié)市值為基期選取在近來一年（新股為上市以來）日均成交金額由高到低排名，剔除排名后50%股票，然后對剩余股票按照日均總市值由高到低進(jìn)行排名，選用排名在前300名股票作為樣本股），基期指數(shù)定為1000點，自4月8日起正式發(fā)布，故本題對的8.上證50股指期貨合約合約乘數(shù)為每點人民幣100元解析：上證50股指期貨合約合約乘數(shù)為每點人民幣300元，故本題錯誤9.買入上證50股指期貨賣出中證500股指期貨屬于跨品種套利解析：同合約雙向開倉為對鎖交易，不同品種合約雙向開倉為跨品種套利，故本題對的10.某日，央行宣布提高商業(yè)銀行一年期存貸款利率0.25個百分點，這對股指期貨市場是利多消息解析：央行宣布提高利率，將會回籠市場貨幣，對期貨市場是利空消息，故本題錯誤國債期貨1.中金所5年期國債期貨合約當(dāng)天結(jié)算價為最后一小時成交價格按照成交量加權(quán)平均值

解析：國債期貨當(dāng)天結(jié)算價為合約最后一小時成交價格按照成交量加權(quán)平均價。計算成果保存至小數(shù)點后三位，故本題對的2.中金所5年期國債期貨合約最后交割日為最后交易日后第三個交易日

解析：國債期貨合約最后交易日為到期月份第二個星期五，最后交割日為最后交易日第三個交易日，故本題對的3.中金所5年期、期國債期貨交割過程中，賣方具備選取對自己最有利國債來交割權(quán)利

解析：國債期貨合約進(jìn)入交割月份后至最后交易日之前，由賣方積極提出交割申報，并由交易所組織匹配雙方在規(guī)定期間內(nèi)完畢交割，在此期間，賣方可選取具備選取對自己最有利國債來交割，故本題對的4.中金所5年期、期國債期貨采用實物交割解析：依照中金所《國債期貨合約交割細(xì)則》規(guī)定，國債期貨合約采用實物交割方式，故本題對的5.中金所國債期貨交割結(jié)算價為該合約最后交易日所有成交價格按照成交量加權(quán)平均價解析：國債期貨合約最后交易日之前交割結(jié)算價為賣方交割申報當(dāng)天結(jié)算價，最后交易日交割結(jié)算價為集中交易中該合約最后交易日所有成交價格按照成交量加權(quán)平均價，計算成果保存至小數(shù)點后三位，故本題對的6.中金所5年期、期國債期貨最后交易日持續(xù)競價時間為9:15-11:30；13:00-15:15

解析：國債期貨最后交易日持續(xù)競價時間為9:15-11:30，故本題錯誤7.中金所國債期貨集合競價時間涉及指令申報時間和指令撮合時間兩某些解析：國債期貨集合競價時間（指令申報時間）為9:10-9:14，撮合成交（指令撮合）時間為9:14-9:15，故本題對的8.國債供求關(guān)系會影響國債期貨價格

解析：現(xiàn)貨價格就是依照現(xiàn)貨市場上供求關(guān)系決定，而期貨價格是交易者對現(xiàn)貨將來價格漲跌綜合反映，因