中國企業(yè)費(fèi)用支出管理行業(yè)研究報(bào)告

1、3企業(yè)費(fèi)用支出管理行業(yè)概述1企業(yè)費(fèi)用支出管理行業(yè)發(fā)展洞察2典型企業(yè)費(fèi)用支出管理廠商案例3企業(yè)費(fèi)用支出管理的未來發(fā)展趨勢(shì)4企業(yè)費(fèi)用支出管理研究范疇界定聚焦非成本性費(fèi)用支出，從事前到事后及支付的全流程管理企業(yè)費(fèi)用支出是與成本支出相對(duì)應(yīng)的概念，兩者的區(qū)別在于是否能夠?qū)ο蠡?，即歸屬于某個(gè)特定產(chǎn)品的產(chǎn)品成本。費(fèi)用支出與企業(yè)生產(chǎn)的產(chǎn)品沒有直接關(guān)聯(lián)，但同樣是支撐企業(yè)日常運(yùn)轉(zhuǎn)的重要環(huán)節(jié)。本報(bào)告所研究的企業(yè)費(fèi)用支出管理涵蓋事前、事中、事后的全流程，包括：1）事前對(duì)總支出和各細(xì)項(xiàng)支出的預(yù)算管理，2） 事中商旅、出行等各個(gè)不同場(chǎng)景的支付和對(duì)支出的匯總更新與實(shí)時(shí)管控，3）事后對(duì)階段性支出的統(tǒng)計(jì)分析，以方便管理 層了解

2、企業(yè)整體支出情況，指導(dǎo)下一階段的預(yù)算制定，完成費(fèi)用支出管理端到端的閉環(huán)。企業(yè)費(fèi)用支出管理研究范疇界定企業(yè)費(fèi)用支出費(fèi)用屬于當(dāng)期損益，與企業(yè)生產(chǎn)的產(chǎn) 品沒有直接關(guān)聯(lián)，既可是生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活 動(dòng)中的必要支出也可是非必要支出。以能否對(duì)象化（歸屬于特定產(chǎn)品的產(chǎn)品成本）為區(qū)分事前 預(yù)算場(chǎng)景化 支付事后 分析事中 控制全流程 閉環(huán)企業(yè)成本支出成本是商品價(jià)值的組成部分，是企業(yè) 為進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所必須耗費(fèi)的資 源，典型的成本支出如原材料采購。企 業(yè) 費(fèi) 用 支 出 管 理 的 內(nèi) 涵來源：艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。42020.10 iResearch Inc.企業(yè)費(fèi)用支出管理發(fā)展歷程大型企業(yè)率先從手工報(bào)賬時(shí)代邁

3、入信息化管理時(shí)代0102 部分中小型企業(yè)直接邁入了移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代場(chǎng)景支付：用車、用餐、差旅等多種復(fù)雜場(chǎng) 景下，增強(qiáng)場(chǎng)景下的支付能力績(jī)效提升：幫助企業(yè)用戶切實(shí)提升采購、報(bào) 銷等業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)的效率，降低成本賽道融合：傳統(tǒng)費(fèi)控廠商涉足場(chǎng)景支付，從事前消費(fèi)和事后管控兩個(gè)角度涉足市場(chǎng)，帶來企業(yè)業(yè)務(wù)流程變革，行業(yè)賽道趨于融合20世紀(jì)80年代以前手工記賬20世紀(jì)末-21世紀(jì)ERP管理系統(tǒng)、SaaS財(cái)稅軟件未來場(chǎng)景化會(huì)計(jì)、實(shí)時(shí)會(huì)計(jì)03 廠商的服務(wù)內(nèi)容從事后管理轉(zhuǎn)向事前管控費(fèi)控行業(yè)的后時(shí)代，強(qiáng)調(diào)應(yīng)用場(chǎng)景下的直接支付和事前管控在20世紀(jì)80年代之前，國內(nèi)的企業(yè)普遍采用傳統(tǒng)的手工形式進(jìn)行財(cái)務(wù)管理模式。從20世紀(jì)80年代

4、開始，隨著國產(chǎn)微型計(jì) 算機(jī)技術(shù)的成熟，掀起了會(huì)計(jì)電算化的熱潮，此階段也出現(xiàn)了很多以開發(fā)經(jīng)營(yíng)會(huì)計(jì)核算軟件為主的專業(yè)公司。隨著社會(huì)主 義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的飛速發(fā)展，簡(jiǎn)單的“核算型”軟件慢慢無法滿足企業(yè)的業(yè)務(wù)需求，會(huì)計(jì)電算化逐漸向“管理型”軟件發(fā)展。 20世紀(jì)90年代，隨著SAP、Oracle等著名ERP廠商進(jìn)入中國，我國開始逐漸進(jìn)入ERP時(shí)代。到了21世紀(jì)，隨著云計(jì)算技術(shù) 的發(fā)展，ERP軟件的部分功能被線上化，通用型財(cái)稅SaaS產(chǎn)品逐漸豐富，企業(yè)的財(cái)務(wù)管理能力逐步增強(qiáng)，未來基于生態(tài) 大數(shù)據(jù)的場(chǎng)景化會(huì)計(jì)和實(shí)時(shí)會(huì)計(jì)將會(huì)有較大的發(fā)展空間。由此，更強(qiáng)調(diào)融合場(chǎng)景化支付能力的“企業(yè)費(fèi)用支出管理”被認(rèn) 為是“費(fèi)控報(bào)銷”

5、賽道的后時(shí)代。中國企業(yè)費(fèi)用支出管理行業(yè)發(fā)展歷程20世紀(jì)80-90年代會(huì)計(jì)電算化來源：艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。52020.10 iResearch Inc.企業(yè)費(fèi)用支出管理新生態(tài)人員管理 規(guī)則配置預(yù)算管理 智能推薦權(quán)限配置 虛擬卡額度連接外部支付場(chǎng)景，加強(qiáng)事前管控，擺脫傳統(tǒng)手工報(bào)銷傳統(tǒng)的企業(yè)費(fèi)控是以內(nèi)部的“物”為中心，企業(yè)費(fèi)用支出管理新生態(tài)下的管控是以業(yè)務(wù)為中心，基于應(yīng)用場(chǎng)景構(gòu)建內(nèi)部管 理體系，從審批、業(yè)務(wù)、財(cái)務(wù)、預(yù)算四個(gè)角度出發(fā)，打通企業(yè)內(nèi)外部流程，結(jié)合互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)和財(cái)稅數(shù)據(jù)從企業(yè)整體角度對(duì) 各部分費(fèi)用支出進(jìn)行統(tǒng)一管控。構(gòu)建企業(yè)費(fèi)用支出管理的新生態(tài)有兩種發(fā)展路徑，一種是從企業(yè)支付切入，融合

6、消費(fèi)場(chǎng)景， 并補(bǔ)齊費(fèi)控能力；另一種是費(fèi)控廠商從軟件交付出發(fā)，通過對(duì)接多個(gè)平臺(tái)補(bǔ)齊應(yīng)用場(chǎng)景，實(shí)現(xiàn)員工免墊資報(bào)銷，并滿足企 業(yè)管理層的合規(guī)訴求。站在企業(yè)的角度，沒有報(bào)銷就是最理想的報(bào)銷管理模式，而將外部支付場(chǎng)景與費(fèi)控報(bào)銷流程相連接， 可以盡可能地減少傳統(tǒng)手工報(bào)銷，助力企業(yè)實(shí)現(xiàn)以統(tǒng)一支付取代報(bào)銷的愿景。企業(yè)費(fèi)用支出管理新生態(tài)：費(fèi)控+支付APP支付企業(yè)支出管理SaaS服務(wù)商企業(yè)側(cè)企 業(yè) 管 理 者軟 件 使 用 者員工側(cè)事前管控場(chǎng)景賦能便捷支付企業(yè)可根據(jù)制度要求預(yù)先設(shè) 置規(guī)則，規(guī)范了員工的花銷， 同時(shí)實(shí)現(xiàn)企業(yè)支出可視化， 便于管理者監(jiān)督企業(yè)采購補(bǔ)助福利商旅出行 員工用餐虛擬卡支付網(wǎng)銀支付事后管控整合企

7、業(yè)費(fèi) 用支出數(shù)據(jù)， 從而進(jìn)行合 規(guī)管控與預(yù) 算調(diào)整最大程度擺脫傳統(tǒng)報(bào)銷來源：艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。62020.10 iResearch Inc.廣告運(yùn)輸咨詢研發(fā)培訓(xùn)企業(yè)費(fèi)用支出管理的應(yīng)用場(chǎng)景注釋：商旅、出行、團(tuán)餐、采購及福利場(chǎng)景間存在交叉，以上僅為示意圖。企業(yè)費(fèi)用支出的頻率支 出 流 程 標(biāo) 準(zhǔn) 化 程 度團(tuán)餐商旅出行對(duì)公支出個(gè)人報(bào)銷滲 透路 徑現(xiàn)階段五大核心場(chǎng)景高低高低非生產(chǎn)性采購補(bǔ)助福利其他對(duì)公支出場(chǎng)景：因行業(yè)屬性更強(qiáng)、流程標(biāo) 準(zhǔn)化程度較低，不是當(dāng)前費(fèi)用支出管理廠商覆 蓋的重點(diǎn)來源：艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。72020.10 iResearch Inc.高頻、標(biāo)準(zhǔn)化領(lǐng)域優(yōu)先滲透

8、，形成商旅、出行、團(tuán)餐、補(bǔ)助、 采購五大核心場(chǎng)景根據(jù)付款對(duì)象的不同，企業(yè)費(fèi)用支出可以分為個(gè)人報(bào)銷和對(duì)公支出兩大類。個(gè)人報(bào)銷主要面向企業(yè)各類消費(fèi)場(chǎng)景，如商旅、 出行、團(tuán)餐等，由于面向企業(yè)全體人員，員工報(bào)銷流程繁瑣、財(cái)務(wù)審核對(duì)賬耗時(shí)耗力的痛點(diǎn)更為突出。相比于類型多樣、 流程復(fù)雜的對(duì)公支出，個(gè)人報(bào)銷與企業(yè)業(yè)務(wù)的關(guān)聯(lián)程度低，不同類型的企業(yè)在個(gè)人報(bào)銷方面沒有太多的差異化，需求的通 用性強(qiáng)。企業(yè)費(fèi)用支出管理從需求高頻且標(biāo)準(zhǔn)化的領(lǐng)域開始滲透，補(bǔ)助福利、非生產(chǎn)性采購因標(biāo)準(zhǔn)化程度較高也逐漸被納 入進(jìn)來，形成了當(dāng)前以商旅、出行、團(tuán)餐、采購和福利為核心場(chǎng)景的服務(wù)體系。企業(yè)費(fèi)用支出管理的應(yīng)用場(chǎng)景企業(yè)費(fèi)用支出管理的部署

9、模式傳統(tǒng)費(fèi)用支出 管理模式費(fèi)控+支付的 企業(yè)費(fèi)用支出 管理新模式主要為企業(yè)消費(fèi)場(chǎng)景，供應(yīng)商高度分散、選擇多樣，企 業(yè)通常沒有固定的供應(yīng)商，對(duì)外連接需求強(qiáng)C端服務(wù)倒逼B端服務(wù)轉(zhuǎn)型，出現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)背景的平臺(tái)型廠 商，同時(shí)傳統(tǒng)供應(yīng)商加速數(shù)字化轉(zhuǎn)型，將自有互聯(lián)網(wǎng)化、 平臺(tái)化，為費(fèi)用支出管理廠商的對(duì)接提供了便利本地部署的傳統(tǒng)軟件開發(fā) 周期長(zhǎng)、迭代速度慢標(biāo)準(zhǔn)化的SaaS產(chǎn)品只需連 接主流平臺(tái)及供應(yīng)商，即 可幫助企業(yè)對(duì)接海量供應(yīng) 商，通過技術(shù)復(fù)用可以有 效降低開發(fā)成本具備較強(qiáng)的行業(yè)屬性，且需求多偏向內(nèi)部管控，企業(yè)目 前多應(yīng)用傳統(tǒng)OA系統(tǒng)或采購系統(tǒng)等進(jìn)行管理外部供應(yīng)商多樣且分散，SaaS模式對(duì)外連接優(yōu)勢(shì)突出當(dāng)前費(fèi)

10、用支出管理新模式滲透率較高的多為企業(yè)消費(fèi)場(chǎng)景，上游供應(yīng)商包括航空公司、酒店、出租車公司、餐飲企業(yè)、保 險(xiǎn)公司、辦公用品供應(yīng)商等等，企業(yè)的選擇多種多樣且供應(yīng)商通常不固定。在C端的個(gè)人消費(fèi)倒逼B端的企業(yè)消費(fèi)轉(zhuǎn)型的背 景下，通過連接平臺(tái)型廠商及頭部供應(yīng)商的自有平臺(tái)，即可實(shí)現(xiàn)與海量?jī)?yōu)質(zhì)外部供應(yīng)商的快速對(duì)接，相較本地部署開發(fā)周 期長(zhǎng)、迭代速度慢，SaaS模式成為新興的費(fèi)用支出管理廠商的首選。而現(xiàn)階段滲透率不高的對(duì)公支出場(chǎng)景大多具有流程行業(yè)屬性較強(qiáng)、供應(yīng)商相對(duì)固定的特點(diǎn)，企業(yè)大多選擇使用OA系統(tǒng)或 采購系統(tǒng)等本地部署軟件來完成內(nèi)部的報(bào)銷審批。企業(yè)費(fèi)用支出管理的部署模式針對(duì)商旅、出行、團(tuán)餐、福利、采購場(chǎng)景：

11、SaaS模式來源：艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。82020.10 iResearch Inc.針對(duì)其他對(duì)公支出場(chǎng)景：本地部署管理層企業(yè)費(fèi)用支出管理的核心價(jià)值聚合各類費(fèi)用支出場(chǎng) 景，簡(jiǎn)化費(fèi)用支出流 程，員工無需墊付、 無需報(bào)銷，大幅提升 員工滿意度企業(yè)統(tǒng)一支付和結(jié)算， 減少發(fā)票處理量，規(guī) 避票據(jù)不合規(guī)、填錯(cuò) 錯(cuò)誤造成的流程反復(fù)， 提高財(cái)務(wù)合規(guī)性聚合優(yōu)質(zhì)平臺(tái)、連接海量供應(yīng) 商，通過集中比價(jià)最優(yōu)化支出選業(yè)務(wù)端和財(cái)務(wù)端的數(shù) 據(jù)割裂，導(dǎo)致財(cái)務(wù)人 員的審核、做賬、對(duì) 賬工作復(fù)雜，容易出 現(xiàn)虛假報(bào)銷的情況員工提前墊資，涉及 貼發(fā)票、提交紙質(zhì)報(bào) 銷單、發(fā)票審核等事 務(wù)性工作，報(bào)銷流程 多、周期長(zhǎng)數(shù)字化管理流程

12、透明、標(biāo)準(zhǔn)化， 從源頭控制費(fèi)用支出，有效增強(qiáng)多維度數(shù)據(jù)分析與報(bào)表呈現(xiàn)，實(shí) 時(shí)監(jiān)督和管控企業(yè)現(xiàn)金流和預(yù)算員工和財(cái)務(wù)雙側(cè)降本增效，增強(qiáng)企業(yè)支出管控能力傳統(tǒng)企業(yè)的消費(fèi)支出模式通常需要員工先行墊資，在商旅、出行等事項(xiàng)實(shí)際發(fā)生后，經(jīng)過一系列繁雜的報(bào)銷審核流程后才 能最終實(shí)現(xiàn)打款。無論對(duì)于報(bào)銷的員工個(gè)人或是企業(yè)財(cái)務(wù)人員，都存在大量的事務(wù)性勞動(dòng)，工作效率低下且容易出現(xiàn)虛報(bào) 錯(cuò)報(bào)。而在“預(yù)置支出+分級(jí)管控+多場(chǎng)景賦能”的新框架下，企業(yè)通過聚合各費(fèi)用支出場(chǎng)景，變散票為整票，可以大幅減 少報(bào)銷處理量，讓員工能夠聚焦在更高附加值的業(yè)務(wù)工作中。數(shù)字化的費(fèi)用支出管理流程透明、標(biāo)準(zhǔn)化，能夠有效避免傳 統(tǒng)報(bào)銷過程中的不合規(guī)

13、行為，通過多維度的數(shù)據(jù)分析，企業(yè)的管理者能夠?qū)崟r(shí)掌握預(yù)算落地情況，從而合理控制企業(yè)運(yùn)營(yíng) 成本。企業(yè)費(fèi)用支出管理的核心價(jià)值員工側(cè)員工體驗(yàn)簡(jiǎn)單便捷財(cái)務(wù)側(cè)合規(guī)性和效率提高降低運(yùn)營(yíng)成本、提高企業(yè)效率，增強(qiáng)支出管控能力擇，實(shí)現(xiàn)企業(yè)運(yùn)營(yíng)成本的降低來源：艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。企業(yè)的管控能力落地情況，指導(dǎo)預(yù)算編制92020.10 iResearch Inc.10企業(yè)費(fèi)用支出管理行業(yè)概述1企業(yè)費(fèi)用支出管理行業(yè)發(fā)展洞察2典型企業(yè)費(fèi)用支出管理廠商案例3企業(yè)費(fèi)用支出管理的未來發(fā)展趨勢(shì)4企業(yè)費(fèi)用支出管理發(fā)展驅(qū)動(dòng)力疫情沖擊來勢(shì)洶洶，節(jié)流成為企業(yè)經(jīng)營(yíng)的重中之重2015年起中國經(jīng)濟(jì)正式進(jìn)入“6時(shí)代”，GDP增速持續(xù)下

14、滑背后是中國經(jīng)濟(jì)由高速增長(zhǎng)向高質(zhì)量發(fā)展的轉(zhuǎn)變，越來越多的 企業(yè)開始強(qiáng)調(diào)精細(xì)化管理。受到新冠疫情沖擊，2020年一季度供需兩方面均出現(xiàn)大幅負(fù)增長(zhǎng)，中國宏觀經(jīng)濟(jì)論壇預(yù)測(cè) 2020年全年GDP增速將放緩至2.9%。生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)受限導(dǎo)致大量中小企業(yè)面臨收入下降、現(xiàn)金流緊張的困境，近三成中 小企業(yè)表示營(yíng)業(yè)收入下降超50%，85%的中小企業(yè)現(xiàn)金只能維持3個(gè)月，節(jié)流無疑是現(xiàn)階段企業(yè)最重要的課題。來源：國家統(tǒng)計(jì)局、中國宏觀經(jīng)濟(jì)論壇（CMF）中國宏觀經(jīng)濟(jì)分析與預(yù)測(cè)報(bào)告（2020 年中期），艾瑞咨詢研究院整理及繪制。來源：朱武祥、劉軍、魏煒清華、北大聯(lián)合調(diào)研995家中小企業(yè)，如何穿越3個(gè)月的生 死火線，N-=99

15、5。59.364.468.974.683.291.999.1102.57.8%7.3%6.9%6.7%6.8%6.6%6.1%2.9%2013201420152016201720182019 2020e國內(nèi)生產(chǎn)總值（萬億元）國內(nèi)生產(chǎn)總值年增長(zhǎng)率（%）2013-2020年中國國內(nèi)生產(chǎn)總值及年增長(zhǎng)率新冠疫情加劇短期經(jīng)濟(jì)下行壓力新冠疫情對(duì)中國中小企業(yè)營(yíng)業(yè)收入和現(xiàn)金流的影響營(yíng)業(yè)收入下降：現(xiàn)金維持時(shí)間：29.6%50%以上28.5%20%-50%17.0%4.0%10%-20%10以下20.9%無法判斷34.0%1個(gè)月以內(nèi)33.1%2個(gè)月3.4%5個(gè)月17.9%3個(gè)月10.0% 6個(gè)月及以上1.6% 4

16、個(gè)月112020.10 iResearch Inc.2020.10 iResearch Inc.9.318.939.761.285.8105.8119.654.2%40.2%23.3%13.1%1075.21404.72506.2 2494.52419.22539.72607.09.224.749.599.3208.1249.929.5%30.6%78.4%-0.5%-3.0%5.0%2.7%48.6%168.1%100.2% 100.6%44.3%45.2%20.1%2013201420152016143.3201720182019企業(yè)費(fèi)用支出管理發(fā)展驅(qū)動(dòng)力122020.10 iResear

17、ch Inc.2020.10 iResearch Inc.多樣化支付體系成型，C端巨頭加速布局產(chǎn)業(yè)支付電商、互金、轉(zhuǎn)賬三大場(chǎng)景的先后爆發(fā)，以支付寶、微信支付為代表的第三方支付快速成長(zhǎng)。在非銀行支付機(jī)構(gòu)網(wǎng)絡(luò)支 付業(yè)務(wù)管理辦法、條碼支付業(yè)務(wù)規(guī)范（試行）等政策的加持下，銀行與非銀行金融機(jī)構(gòu)共同形成了復(fù)雜多樣的支付 體系。隨著C端線上和線下的流量進(jìn)入到平穩(wěn)增長(zhǎng)階段，個(gè)人支付的極致體驗(yàn)倒逼企業(yè)支付的升級(jí)。C端巨頭依托流量?jī)?yōu) 勢(shì)，以支付服務(wù)切入打通B端各場(chǎng)景的資金流與信息流布局產(chǎn)業(yè)支付，將推動(dòng)企業(yè)由單一支付向全鏈條的數(shù)字化轉(zhuǎn)型升級(jí)。銀行金融機(jī)構(gòu)電子支付金額（萬億元） 非銀行支付機(jī)構(gòu)網(wǎng)絡(luò)支付金額（萬億元）銀

18、行金融機(jī)構(gòu)電子支付金額年增長(zhǎng)率（%）非銀行支付機(jī)構(gòu)網(wǎng)絡(luò)支付金額年增長(zhǎng)率（%）注釋：自2018年第二季度起，實(shí)體商戶條碼支付業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)由網(wǎng)絡(luò)支付調(diào)整至銀行卡收單 進(jìn)行統(tǒng)計(jì)。來源：中國人民銀行2013-2019年支付體系運(yùn)行總體情況。2013201420152016201720182019第三方產(chǎn)業(yè)支付交易規(guī)模（萬億元）第三方產(chǎn)業(yè)支付交易規(guī)模年增長(zhǎng)率（%）來源：綜合企業(yè)及專家訪談，根據(jù)艾瑞統(tǒng)計(jì)模型核算。2013-2019年中國銀行及非銀行電子支付金額2013-2019年中國第三方產(chǎn)業(yè)支付交易規(guī)模103.2% 110.1%17726.148570.549124.610000600002016.1 20

19、16.9 2017.5 2018.1 2018.9 2019.5 2020.1旅游出行類APP月度總獨(dú)立設(shè)備數(shù)（萬臺(tái)）8547.711891.612161.35000150002016.1 2016.9 2017.5 2018.1 2018.9 2019.5 2020.1美食外賣類APP月度總獨(dú)立設(shè)備數(shù)（萬臺(tái)）企業(yè)費(fèi)用支出管理發(fā)展驅(qū)動(dòng)力高頻場(chǎng)景O2O服務(wù)模式成熟，基于C端用戶習(xí)慣向B端滲透艾瑞咨詢監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)顯示，2020年7月中國旅游出行類和美食外賣類APP的月度總設(shè)備數(shù)分別達(dá)到49124.6萬臺(tái)和12161.3萬 臺(tái)。線上訂票、打車、訂餐的用戶習(xí)慣逐漸養(yǎng)成，O2O服務(wù)在C端建立起扎實(shí)的產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)

20、，攜程、滴滴、美團(tuán)等各個(gè)細(xì)分 領(lǐng)域的頭部廠商紛紛開始向B端滲透，幫助企業(yè)連接海量的供應(yīng)商，獲得與C端一樣便捷地使用體驗(yàn)。作為企業(yè)費(fèi)用支出管 理產(chǎn)業(yè)鏈中的重要環(huán)節(jié)，商旅、出行、團(tuán)餐等高頻場(chǎng)景中O2O服務(wù)模式的成熟，讓原本分散化的供給端市場(chǎng)走向平臺(tái)化、 中心化，為各類費(fèi)用支出的聚合管理奠定了基礎(chǔ)。mUserTracker-2016年1月-2020年7月中國旅游出行類APP月度總獨(dú)立設(shè)備數(shù)變化mUserTracker-2016年1月-2020年7月中國美食外賣類APP月度總獨(dú)立設(shè)備數(shù)變化年復(fù)合增長(zhǎng)率=28.7%年復(fù)合增長(zhǎng)率=8.6%來源：UserTracker多平臺(tái)網(wǎng)民行為監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)庫（桌面及智能終端

21、）。來源：UserTracker多平臺(tái)網(wǎng)民行為監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)庫（桌面及智能終端）。132020.10 iResearch Inc.2020.10 iResearch Inc.企業(yè)費(fèi)用支出管理發(fā)展驅(qū)動(dòng)力來源：艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。發(fā)票電子化改革全面推開，金稅三期推動(dòng)大數(shù)據(jù)稅務(wù)稽查增值稅電子發(fā)票自2016年起開始在全國范圍內(nèi)推行，同年5月營(yíng)改增在各行各業(yè)全面實(shí)施，增值稅成為最主要的流通稅種， 預(yù)計(jì)到2020年底我國將基本實(shí)現(xiàn)增值稅專用發(fā)票的電子化。電子發(fā)票的應(yīng)用為傳統(tǒng)的報(bào)銷管理帶來了新的挑戰(zhàn)，包括發(fā)票 查驗(yàn)、報(bào)銷入賬、保管存檔、重復(fù)報(bào)銷等痛點(diǎn)激發(fā)了企業(yè)的數(shù)字化管理訴求。金稅三期在優(yōu)化企業(yè)納稅申報(bào)

22、流程的同時(shí)， 嚴(yán)打虛開發(fā)票、虛抵進(jìn)項(xiàng)稅額等現(xiàn)象。應(yīng)用費(fèi)控管理系統(tǒng)對(duì)紙質(zhì)和電子發(fā)票進(jìn)行識(shí)別、匯總，可以幫助企業(yè)實(shí)現(xiàn)對(duì)各項(xiàng)費(fèi) 用支出進(jìn)行統(tǒng)一、規(guī)范、高效地管理。企業(yè)費(fèi)用支出管理行業(yè)相關(guān)政策增值稅電子發(fā)票稅制改革與金稅三期稅務(wù)總局關(guān)于推行通過增值稅電子發(fā)票系統(tǒng)開具的增值稅電子普通發(fā)票有關(guān)問 題的公告決定自2016年1月1日起在全國范圍內(nèi)推行增值稅電子發(fā)票系 統(tǒng)，打印增值稅電子普通發(fā)票的版式文件其法律效力、基本用途、基本使 用規(guī)定等與稅務(wù)機(jī)關(guān)監(jiān)制的增值稅普通發(fā)票相同。國務(wù)院關(guān)于印發(fā)全國深化“放管服”改革優(yōu)化營(yíng)商環(huán)境電視電話會(huì)議重點(diǎn)任務(wù) 分工方案的通知要求2019年底前建成全國統(tǒng)一的電子發(fā)票公共服務(wù)平臺(tái)

23、，為納稅人提供免費(fèi)的電子發(fā)票開具服務(wù)，加快電子發(fā)票的推廣應(yīng)用。國務(wù)院關(guān)于進(jìn)一步優(yōu)化營(yíng)商環(huán)境更好服務(wù)市場(chǎng)主體的實(shí)施意見要求2020年 底前基本實(shí)現(xiàn)增值稅專用發(fā)票電子化，主要涉稅服務(wù)事項(xiàng)基本實(shí)現(xiàn)網(wǎng)上辦 理。財(cái)政部、國家檔案局關(guān)于規(guī)范電子會(huì)計(jì)憑證報(bào)銷入賬歸檔的通知明確符合檔 案管理要求的電子會(huì)計(jì)檔案與紙質(zhì)檔案具有同等法律效力，除法律、行政 法規(guī)另有規(guī)定外，電子會(huì)計(jì)檔案可不再另以紙質(zhì)形式保存。2016年2019年2020年財(cái)政部、稅務(wù)總局關(guān)于全面推開營(yíng) 業(yè)稅改征增值稅試點(diǎn)的通知批準(zhǔn)自 2016年5月1日起，在全國范圍內(nèi)全面推開營(yíng)業(yè)稅改征增值稅（以下稱 營(yíng)改增）試點(diǎn)，建筑業(yè)、房地產(chǎn)業(yè)、 金融業(yè)、生活服務(wù)

24、業(yè)等全部營(yíng)業(yè)稅納 稅人，納入試點(diǎn)范圍，由繳納營(yíng)業(yè)稅 改為繳納增值稅。金稅三期實(shí)現(xiàn)了國地稅局并與有關(guān)部 門的統(tǒng)一聯(lián)網(wǎng)，可自動(dòng)對(duì)收入變化異 常、稅款申報(bào)異常、發(fā)票繳納異常的 企業(yè)實(shí)施篩選和披露，推動(dòng)傳統(tǒng)稅務(wù) 稽查由“人查”、“賬查”全面進(jìn)入 大數(shù)據(jù)稅務(wù)稽查時(shí)代。營(yíng) 改 增金 稅 三 期142020.10 iResearch Inc.4334347361222020Q1-320182019費(fèi)控賽道事件數(shù)（件）企業(yè)費(fèi)用支出管理賽道投融資情況201520162017支付賽道事件數(shù)（件）來源：烯牛數(shù)據(jù)，艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。賽道內(nèi)頭部廠商進(jìn)入B輪及以后，疫情后投資熱度回升2020年受疫情影響，經(jīng)濟(jì)

25、整體發(fā)生較大波動(dòng)，投資人普遍持觀望態(tài)度，市場(chǎng)整體融資事件數(shù)降低，但是企業(yè)支出管理賽道 仍被諸多投資人看好，有多家廠商逆勢(shì)拿到融資。2020年前三季度有四家費(fèi)控管理廠商獲得融資，相比于2015年投資多 集中在天使輪、A輪，這些廠商均為B輪及以后。此外，廠商的融資規(guī)模增加明顯，2019、2020兩年企業(yè)的融資規(guī)模均在 億元以上?？梢砸姷?，企業(yè)費(fèi)用支出管理是一個(gè)穩(wěn)健發(fā)展的賽道，未來頭部廠商獲得進(jìn)一步融資的機(jī)會(huì)將上升。2015-2020Q3中國企業(yè)費(fèi)用支出管理融資事件數(shù)2020年Q1-3融資事件中有3件為B輪及以后2017年融資事件中有2件為B輪及以后行業(yè)內(nèi)的融資事件數(shù)保持穩(wěn) 定，但是費(fèi)控賽道的融資整

26、體 偏后期，廠商尋找合適的發(fā)展 模式成為競(jìng)爭(zhēng)力的主要來源。152020.10 iResearch Inc.企業(yè)費(fèi)用支出管理的商業(yè)模式分析從單一營(yíng)收模式走向軟件+傭金雙模式，發(fā)展空間廣闊企業(yè)費(fèi)用支出管理廠商融合了費(fèi)控管理軟件及商旅、出行等場(chǎng)景下的支付能力，相比于傳統(tǒng)的軟件應(yīng)用，采取軟件收費(fèi)與 平臺(tái)抽傭相結(jié)合的方式拓展?fàn)I收維度。美國已經(jīng)孕育了千億美元市值的SaaS廠商，但在中國，純軟件模式營(yíng)收難的問題 困擾著費(fèi)控報(bào)銷SaaS廠商，身陷價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)階段。企業(yè)費(fèi)用支出管理廠商融合式的商業(yè)模式可以突破SaaS的營(yíng)收天 花板，以客單價(jià)相對(duì)低的SaaS產(chǎn)品切入市場(chǎng)，在培育客戶的使用習(xí)慣之后提供交易服務(wù)，作

27、為產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的中間平臺(tái)同 時(shí)向上下游收費(fèi)。企業(yè)費(fèi)用支出管理行業(yè)的商業(yè)模式使用場(chǎng)景軟件收入費(fèi)控管理系統(tǒng)多為企業(yè)提供一套標(biāo)準(zhǔn)化產(chǎn) 品，支持多API接入企業(yè)ERP業(yè) 務(wù)系統(tǒng)，根據(jù)自選的功能模塊數(shù) 量、使用量進(jìn)行收費(fèi)抽傭收入費(fèi)用支出交易將交易平臺(tái)化、中心化，整 合原本零散的員工支出，根據(jù)企 業(yè)通過管理平臺(tái)交易的金額收費(fèi)對(duì)接對(duì)家供應(yīng)商，具有比中小企 業(yè)更強(qiáng)的議價(jià)能力綜合企業(yè)費(fèi)用支出數(shù)據(jù)，整合原 本分散于ERP、財(cái)務(wù)、OA系統(tǒng)的 數(shù)據(jù)，使得管理者能夠直觀分析 管控企業(yè)費(fèi)用支出項(xiàng)積累資源，承載更多產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)能力商旅機(jī)酒預(yù)定員工用餐出行用車企業(yè)非生產(chǎn)性采購發(fā)放福利補(bǔ)貼管理服務(wù)能力來源：艾瑞咨詢研究院自主研

28、究及繪制。162020.10 iResearch Inc.224326152912317934563783400714.7%16.6%11.4%9.2%9.0%9.2%5.9%商旅支出規(guī)模（億美元）2013201420152016201720182019商旅支出規(guī)模增長(zhǎng)率（%）932.41091.91260.01465.41901.52656.92261.228.1%17.1%15.4%16.3%22.9%18.9%17.5%2013201420152016201720182019e商旅管理交易規(guī)模（億元）商旅管理交易規(guī)模年增長(zhǎng)率（%）172020.10 iResearch Inc.2020.

29、10 iResearch Inc.商旅場(chǎng)景對(duì)費(fèi)用支出管理的需求分析萬億級(jí)商旅支出市場(chǎng)，商旅管理滲透率提升空間大2019年中國商旅支出達(dá)到4007億美元，比2018年同比增長(zhǎng)5.9%。近年來，中國商旅管理市場(chǎng)規(guī)模在不斷擴(kuò)大，但商旅管 理占整體商旅支出的比例不足10%，滲透率仍有較大提升空間。在商旅場(chǎng)景下，企業(yè)支出需求集中在機(jī)票、酒店、打車環(huán) 節(jié)，應(yīng)用費(fèi)用支出管理能夠有效解決傳統(tǒng)的員工墊付、事后報(bào)銷、難于核驗(yàn)管控的問題，企業(yè)可以在系統(tǒng)中預(yù)支差旅額度、 預(yù)訂機(jī)票等，整合TMC的功能，聯(lián)結(jié)各大機(jī)票供應(yīng)商，自動(dòng)篩選符合報(bào)銷標(biāo)準(zhǔn)的飛機(jī)艙位等級(jí)，酒店的星級(jí)、價(jià)格等。來源：攜程商旅2019-2020商旅管理市

30、場(chǎng)白皮書，艾瑞咨詢研究院整理及繪制。來源：綜合上市公司財(cái)報(bào)，企業(yè)及專家訪談，根據(jù)艾瑞統(tǒng)計(jì)模型核算，艾瑞咨詢研究院 整理及繪制。2013-2019年中國商旅支出市場(chǎng)規(guī)模2013-2019年中國商旅管理市場(chǎng)交易規(guī)模129013801493165619347.0%8.2%10.9%50.0%40.4%39.4%36.5%36.5%36.5%34.6%34.6%34.6%30.8%隨時(shí)隨地用車，用車靈活性高 無需車費(fèi)墊付，提高了員工幸福感 提高財(cái)務(wù)人員報(bào)銷審核的效率幫助企業(yè)有效降低因公用車出行的成本節(jié)省員工貼票報(bào)銷的時(shí)間 車型選擇多可滿足多種用車場(chǎng)景節(jié)省管理人員審批員工用車費(fèi)用的時(shí)間 用車行程在線記錄

31、，確定用車真實(shí)合規(guī)性出行數(shù)據(jù)查詢管理智能化 可以更快速便捷的為客戶提供代叫車服務(wù)51.9%38.5%37.2%36.5%31.7%31.7%31.7%27.9%27.9%24.0%員工需預(yù)先墊付，幸福感不強(qiáng) 用車靈活性低，不能隨時(shí)隨地用車出行成本太高 員工每月消耗工時(shí)用于貼票報(bào)銷用車費(fèi)用不透明，存在違規(guī)用車費(fèi)用 財(cái)務(wù)人員報(bào)銷審核效率太低 難以滿足多種用車場(chǎng)景缺乏對(duì)用車合規(guī)性進(jìn)行管理的系統(tǒng)工具出行數(shù)據(jù)難以查詢管理 用車發(fā)生意外的保險(xiǎn)和賠付沒有保障出行場(chǎng)景對(duì)費(fèi)用支出管理的需求分析傳統(tǒng)用車方式弊端顯現(xiàn)，網(wǎng)約車推動(dòng)企業(yè)用車走向平臺(tái)模式2019年中國企業(yè)出行服務(wù)市場(chǎng)規(guī)模接近2000億元，企業(yè)用車需求保持

32、持續(xù)增長(zhǎng)。傳統(tǒng)的企業(yè)用車方式包括自有車輛、汽 車租賃、出租車等，員工需要先行墊付車費(fèi)后向公司報(bào)銷，對(duì)于員工而言幸福感不強(qiáng)，用車靈活性低，對(duì)于管理層而言出 現(xiàn)成本高，用車費(fèi)用不透明。網(wǎng)約車的出現(xiàn)改變了C端用戶的使用習(xí)慣，B端的出行服務(wù)平臺(tái)也正在被越來越多的企業(yè)所接 受。企業(yè)出行服務(wù)平臺(tái)將場(chǎng)景、管控、支付一體化，變員工墊付為企業(yè)統(tǒng)一結(jié)算，實(shí)現(xiàn)高效便捷的出行數(shù)據(jù)與費(fèi)用管控。20152016201720182019e企業(yè)出行服務(wù)市場(chǎng)規(guī)模（億元）企業(yè)出行服務(wù)市場(chǎng)規(guī)模年增長(zhǎng)率（%）注釋：企業(yè)出行服務(wù)行業(yè)指為企業(yè)因公出行提供用車服務(wù)的第三方企業(yè)所構(gòu)成的市場(chǎng)。 來源：銳思銳拓，艾瑞咨詢研究院整理及繪制。樣本：

33、N=104，于2019年11月通過iClick社區(qū)自主調(diào)研獲取。2015-2019年中國企業(yè)出行服務(wù)市場(chǎng)規(guī)模2019年中國企業(yè)傳統(tǒng)用車方式存在的問題19.9%2019年中國企業(yè)出行服務(wù)平臺(tái)的優(yōu)勢(shì)182020.10 iResearch Inc.2020.10 iResearch Inc.同期餐飲行業(yè)收入增長(zhǎng)9.4%851.5997.620192018被調(diào)查企業(yè)營(yíng)業(yè)收入（億元）團(tuán)餐場(chǎng)景對(duì)費(fèi)用支出管理的需求分析傳統(tǒng)團(tuán)餐市場(chǎng)亟待轉(zhuǎn)型，新型團(tuán)餐模式加速支出管理滲透團(tuán)餐是群體集中膳食管理的一種餐飲模式，傳統(tǒng)的團(tuán)餐服務(wù)商多采用進(jìn)駐甲方、承包食堂的形式。2018年中國團(tuán)餐行業(yè) 研究報(bào)告 顯示，2017年中國團(tuán)

34、餐受眾群體占全國人口的48%，學(xué)校、企業(yè)和機(jī)關(guān)食堂為主要用餐場(chǎng)景。2019年團(tuán)餐企 業(yè)營(yíng)業(yè)收入同比增長(zhǎng)17.2%，高出同期餐飲行業(yè)收入增長(zhǎng)近8個(gè)百分點(diǎn)。盡管團(tuán)餐行業(yè)增速喜人，但標(biāo)準(zhǔn)化、專業(yè)化程度低、 市場(chǎng)高度分散的問題始終存在，團(tuán)餐企業(yè)中超過八成的經(jīng)營(yíng)范圍集中在省內(nèi)，難以形成規(guī)模優(yōu)勢(shì)。近年來餓了么、美團(tuán)等外賣平臺(tái)以及肯德基、真功夫、西貝等多家社餐企業(yè)跨界進(jìn)入團(tuán)餐市場(chǎng)，團(tuán)餐外賣、團(tuán)餐O2O等輕 資產(chǎn)的平臺(tái)型模式讓企業(yè)可以靈活選擇集體送餐、線上訂餐、到店就餐，并通過全面整合企業(yè)用餐場(chǎng)景，以統(tǒng)一支付替代 員工墊資，有利于費(fèi)用支出管理廠商向團(tuán)餐領(lǐng)域的滲透。來源：團(tuán)餐企業(yè)營(yíng)業(yè)收入有效數(shù)據(jù)N=302，來自

35、團(tuán)餐謀、中國飯店協(xié)會(huì)2018-2019年度 中國團(tuán)餐產(chǎn)業(yè)發(fā)展報(bào)告；團(tuán)餐企業(yè)服務(wù)范圍數(shù)據(jù)來自辰智餐飲大數(shù)據(jù)研究中心、中國2017年中國團(tuán)餐受眾群體及用餐場(chǎng)景2018&2019年中國團(tuán)餐企業(yè)營(yíng)業(yè)收入變化情況82.5%7.9%9.6%省內(nèi)跨區(qū)域 全國團(tuán) 餐 企 業(yè) 服 務(wù) 范 圍全國各級(jí)各類學(xué)校團(tuán)餐受眾群體約6.7億人（占全國人口的48%）51.4萬所2.7億人各級(jí)各類學(xué)歷教育在校生1570萬家企業(yè)、事業(yè)、機(jī)關(guān)法人單位數(shù)1.8億人城鎮(zhèn)單位就業(yè)人員來源：中國烹飪協(xié)會(huì)、禧云國際、億歐智庫2018年中國團(tuán)餐行業(yè)研究報(bào)告。烹飪協(xié)會(huì)2018中國團(tuán)餐產(chǎn)業(yè)餐飲大數(shù)據(jù)研究報(bào)告，艾瑞咨詢研究院整理及繪制。192020

36、.10 iResearch Inc.2020.10 iResearch Inc.采購場(chǎng)景對(duì)費(fèi)用支出管理的需求分析非生產(chǎn)性采購需求頻次增加，電商化采購?fù)苿?dòng)全流程線上化2018年中國B2B電子商務(wù)交易規(guī)模達(dá)到19.5萬億元，線上滲透率首次超過15%，同年采購電商市場(chǎng)規(guī)模超過6000億元。企 業(yè)的采購需求通常可分為對(duì)生產(chǎn)性物料和非生產(chǎn)性物料兩類，非生產(chǎn)性物料通常也被稱為費(fèi)用項(xiàng)采購，主要是辦公采購、 市場(chǎng)禮品、快遞服務(wù)、對(duì)公付款四類。此類采購需求通常是高頻次、單次金額低、供應(yīng)商選擇多、難于統(tǒng)一管理的。企業(yè) 對(duì)費(fèi)用支出管理廠商的產(chǎn)品需求是能夠通過APP實(shí)現(xiàn)應(yīng)用內(nèi)一鍵管理，即員工可通過預(yù)置權(quán)限實(shí)現(xiàn)電商化外

37、購，管理者也 能直接通過后臺(tái)進(jìn)行合規(guī)性監(jiān)督和支出統(tǒng)籌，省去了不同系統(tǒng)之間的接口問題?？傮w來看，電商化采購將是未來非生產(chǎn)性 采購的發(fā)展趨勢(shì)。6048.014431.420182021e企業(yè)采購電商市場(chǎng)規(guī)模（億元）注釋：核算的中國企業(yè)采購電商市場(chǎng)規(guī)模主要指企業(yè)采購的行政辦公用品、商務(wù)禮品、 商務(wù)服務(wù)、員工福利、工業(yè)用品、維修用品、農(nóng)用機(jī)械等產(chǎn)品與服務(wù)的規(guī)模，不包括采 購的鋼鐵、石油等原材料規(guī)模。核算的企業(yè)采購電商模式包括B2B電商衍生的采購平臺(tái)、 消費(fèi)類電商衍生的采購平臺(tái)與品牌商自建電商采購平臺(tái)。2018-2021e中國企業(yè)采購電商市場(chǎng)規(guī)模11.8108.214.617.819.510.4%11.

38、6%13.0%14.2%14.9%2013-2018年中國B2B電子商務(wù)交易規(guī)模及線上滲透率15.5%2013201420152016B2B電子商務(wù)交易規(guī)模（萬億元）20172018線上滲透率（%）來源：綜合公開信息、企業(yè)及專家訪談，根據(jù)艾瑞統(tǒng)計(jì)模型核算。來源：綜合公開信息、企業(yè)及專家訪談，根據(jù)艾瑞統(tǒng)計(jì)模型核算。202020.10 iResearch Inc.2020.10 iResearch Inc.28.6%31.7%17.1%10.4%少于100人100人到499人500人到999人1000人到2499人2500人到4999人5000人到9999人10000人以上整體水平10001-20

39、000元2000元及以下20001-30000元2001-5000元30000元以上5001-10000元不知道4.314.244.18年度體檢 員工補(bǔ)充醫(yī)療保險(xiǎn)新春禮品人身意外傷害4.07旅游計(jì)劃/補(bǔ)助3.41中秋禮品4.04住房貸款3.39提供食堂/餐費(fèi)補(bǔ)助4.00防暑降溫禮品3.36配偶/子女補(bǔ)充醫(yī)療保障3.96人壽保險(xiǎn)3.34個(gè)人學(xué)習(xí)培訓(xùn)3.95勞動(dòng)節(jié)禮品3.29額外帶薪年假3.87高端醫(yī)療保險(xiǎn)3.29通訊補(bǔ)助3.86兒童節(jié)禮品3.26交通補(bǔ)助3.85供暖補(bǔ)助3.25端午禮品3.79娛樂休閑產(chǎn)品3.22生日關(guān)懷禮品3.79購車貸款3.22生育關(guān)懷禮品3.76退休員工禮品3.18三八節(jié)禮

40、品3.69健康護(hù)理產(chǎn)品3.12新婚祝賀禮品3.69內(nèi)部折扣產(chǎn)品3.11補(bǔ)充住房公積金3.61冬日送溫暖禮品3.10補(bǔ)充養(yǎng)老保險(xiǎn)3.57健身補(bǔ)助3.08子女教育保險(xiǎn)3.55公司配車2.95員工身心援助計(jì)劃3.501=完全不重要5=非常重要咨詢研究院自主研究及繪制。來源：FESCO2020年度企業(yè)福利管理與彈性福利深度調(diào)研報(bào)告。212020.10 iResearch Inc.2020.10 iResearch Inc.3.473.463.45特定福利項(xiàng)目的升級(jí)元旦禮品 提供宿舍/房租補(bǔ)助福利場(chǎng)景對(duì)費(fèi)用支出管理的需求分析注釋：企業(yè)福利支出=人均福利成本員工人數(shù)。來源：人均福利成本數(shù)據(jù)來自FESCO2

41、020年度企業(yè)福利管理與彈性福利深度調(diào)研報(bào) 告，綜合企業(yè)訪談、公開市場(chǎng)信息及艾瑞統(tǒng)計(jì)預(yù)測(cè)模型估算企業(yè)福利支出規(guī)模，艾瑞員工福利重要程度提升，彈性福利平臺(tái)提供跨品類解決方案員工福利直接關(guān)系到員工的敬業(yè)度和滿意度，是企業(yè)吸引和留住人才的重要手段。 FESCO2020年度企業(yè)福利管理與彈 性福利深度調(diào)研報(bào)告 顯示，企業(yè)的人均福利成本折合成現(xiàn)金的區(qū)間為2001-5000元的占比最大，達(dá)到31.7%。由于員工 福利的類型多種多樣，企業(yè)在選購福利產(chǎn)品的流程繁瑣復(fù)雜，彈性福利平臺(tái)應(yīng)運(yùn)而生。相比于傳統(tǒng)的福利管理模式，彈性 服務(wù)平臺(tái)能夠可以為企業(yè)提供跨品類、量身定制的員工福利解決方案，正受到越來越多企業(yè)的歡迎。

42、不同規(guī)模公司一年享受的福利折合現(xiàn)金的金額HR認(rèn)為不同福利內(nèi)容對(duì)員工的重要程度2019年中國企業(yè)福利支出規(guī)模45000億元中國企業(yè)費(fèi)用支出管理市場(chǎng)規(guī)模及預(yù)測(cè)1.53.57.312.623.639.073.5%87.0%65.7%20172020e20182019費(fèi)控管理市場(chǎng)規(guī)模（億元）2021e2022e費(fèi)控管理市場(chǎng)年增長(zhǎng)率（%）來源：綜合企業(yè)訪談、公開市場(chǎng)信息及艾瑞統(tǒng)計(jì)預(yù)測(cè)模型估算，艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。222020.10 iResearch Inc.費(fèi)控管理行業(yè)規(guī)模達(dá)7.3億元，預(yù)計(jì)未來三年增長(zhǎng)率超60%根據(jù)商業(yè)模式的不同，企業(yè)費(fèi)用支出管理市場(chǎng)規(guī)模由費(fèi)控管理的軟件收入和場(chǎng)景化支付的交

43、易傭金兩部分組成。2019年中 國費(fèi)控管理市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到7.3億元，同比上年增長(zhǎng)超過100%。考慮到新冠疫情影響下企業(yè)預(yù)算普遍削減，2020年的市場(chǎng)增 速將會(huì)有一定下滑，預(yù)計(jì)到2022年中國費(fèi)控管理市場(chǎng)的規(guī)模將接近40億元，年復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)到75.2%。2017-2022年中國費(fèi)控管理市場(chǎng)規(guī)模及預(yù)測(cè)140.5%107.7%中國企業(yè)費(fèi)用支出管理市場(chǎng)規(guī)模及預(yù)測(cè)注釋：企業(yè)支付平臺(tái)潛在市場(chǎng)空間=企業(yè)費(fèi)用支出規(guī)模傭金比例；商旅、出行、團(tuán)餐、采購及福利場(chǎng)景支出存在交叉，不可直接相加。頭部玩家加速連接消費(fèi)場(chǎng)景，支付平臺(tái)潛在市場(chǎng)空間超千億當(dāng)前費(fèi)用支出管理廠商在支付領(lǐng)域的滲透較為有限，但僅核算商旅、出行、團(tuán)餐、采購

44、和福利五大場(chǎng)景的費(fèi)用支出規(guī)模就 已達(dá)到萬億級(jí)別。向支付類業(yè)務(wù)拓展將讓費(fèi)用支出管理廠商觸達(dá)到千萬級(jí)的潛在支付市場(chǎng)，隨著頭部玩家紛紛加速與消費(fèi) 場(chǎng)景的連接，未來行業(yè)整體規(guī)模將有望實(shí)現(xiàn)成倍擴(kuò)張。2022年中國企業(yè)支付平臺(tái)潛在市場(chǎng)空間推算企業(yè)費(fèi)用支出場(chǎng)景企業(yè)費(fèi)用支出規(guī)模（億元）企業(yè)支付平臺(tái)潛在市場(chǎng)空間（億元）20192022e2022e商旅2500030000500出行2000250050團(tuán)餐6508000150采購1500001500002500福利4500050000750 千億級(jí)企業(yè)支付平臺(tái)潛在市場(chǎng)空間來源：綜合企業(yè)訪談、公開市場(chǎng)信息及艾瑞統(tǒng)計(jì)預(yù)測(cè)模型估算，艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。2320

45、20.10 iResearch Inc.企業(yè)費(fèi)用支出管理產(chǎn)業(yè)鏈及產(chǎn)業(yè)圖譜費(fèi)控管理賽道場(chǎng)景支付賽道連接連接連接交易傭金移動(dòng)辦公平臺(tái)流量入口TMC：企業(yè)出行服務(wù)商：B2B平臺(tái)：團(tuán)餐O2O：合 作企 業(yè) 客 戶費(fèi)用支出管理廠商第 三 方 管 理 信 息 系 統(tǒng)金 融 機(jī) 構(gòu)對(duì) 接來源：艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。242020.10 iResearch Inc.領(lǐng)先廠商整合費(fèi)控與支付能力，一體化服務(wù)為大勢(shì)所趨企業(yè)費(fèi)用支出管理行業(yè)中包括費(fèi)控管理廠商，也包括TMC、企業(yè)出行服務(wù)等各類場(chǎng)景支付廠商，這兩個(gè)相對(duì)獨(dú)立的領(lǐng)域正 在由單純的對(duì)接向商業(yè)模式融合演變，進(jìn)而衍生出費(fèi)控+支付綜合型廠商。其中，分貝通率先融

46、合費(fèi)控管理與場(chǎng)景支付能 力，在一體化服務(wù)方面具備先發(fā)優(yōu)勢(shì)，場(chǎng)景覆蓋廣泛、支付能力成熟；而后易快報(bào)和匯聯(lián)易也從費(fèi)控管理出發(fā)進(jìn)行模式拓 展，不過兩者支付類業(yè)務(wù)尚處在發(fā)展初期，現(xiàn)階段在場(chǎng)景支付方面的業(yè)務(wù)較淺，仍以費(fèi)控管理為核心競(jìng)爭(zhēng)力。2020年中國企業(yè)費(fèi)用支出管理產(chǎn)業(yè)鏈及產(chǎn)業(yè)圖譜企業(yè)費(fèi)用支出管理廠商的競(jìng)爭(zhēng)要素費(fèi) 控 管 理場(chǎng) 景 支 付流程管控理解各場(chǎng)景預(yù)算、審批、規(guī) 則等，以相對(duì)標(biāo)準(zhǔn)化的模塊 設(shè)置滿足定制化流程訴求系統(tǒng)對(duì)接可同企業(yè)既有的財(cái)務(wù)、ERP、 OA等系統(tǒng)快速對(duì)接，方便進(jìn) 行數(shù)據(jù)整合、統(tǒng)一管理數(shù)據(jù)分析沉淀和挖掘歷史支出數(shù)據(jù)， 提供實(shí)時(shí)多維度的數(shù)據(jù)分析， 幫助企業(yè)優(yōu)化管理決策資源整合 整合各類

47、費(fèi)用支出場(chǎng)景和資 源，全面覆蓋高頻場(chǎng)景以及單個(gè)場(chǎng)景中的頭部供應(yīng)商場(chǎng)景服務(wù)針對(duì)具體場(chǎng)景的差異化需求 提供便捷的選擇體驗(yàn)，基于 數(shù)據(jù)沉淀形成個(gè)性化推薦核心系統(tǒng)面向個(gè)人支付、企業(yè)支付的 底層賬號(hào)、資金、交易、結(jié) 算等系統(tǒng)，支撐前端應(yīng)用全流程、高度靈活的流程管控，一站式連接外部支付場(chǎng)景企業(yè)費(fèi)用支出管理廠商的競(jìng)爭(zhēng)力由費(fèi)控管理和場(chǎng)景支付兩部分構(gòu)成。在費(fèi)控管理方面，產(chǎn)品市場(chǎng)匹配度（PMF）是廠商最 核心的競(jìng)爭(zhēng)壁壘。廠商應(yīng)對(duì)不同場(chǎng)景的支出流程有充分的理解，從前期的預(yù)算制定到中期的審批流程到后期的財(cái)務(wù)處理， 應(yīng)能建立起與企業(yè)組織架構(gòu)、預(yù)算審批規(guī)則相吻合的管理體系，并可與企業(yè)既有財(cái)務(wù)、ERP、OA等系統(tǒng)進(jìn)行輕松對(duì)

48、接。 場(chǎng)景支付層面強(qiáng)調(diào)的是廠商的一站式場(chǎng)景資源及服務(wù)能力，即廠商應(yīng)整合各類費(fèi)用支出場(chǎng)景尤其是高頻場(chǎng)景中的頭部供應(yīng) 商，針對(duì)具體場(chǎng)景提供便捷、實(shí)惠的供應(yīng)商選擇體驗(yàn)，而其背后需要有底層的賬號(hào)、資金、交易、結(jié)算等核心系統(tǒng)作為支 撐。費(fèi)用支出管理賽道的融合性要求廠商同時(shí)具備費(fèi)控管理和場(chǎng)景支付的能力，跨界玩家在發(fā)揮自身優(yōu)勢(shì)的同時(shí)，需要盡 可能彌補(bǔ)在其他領(lǐng)域的短板。企業(yè)費(fèi)用支出管理廠商的競(jìng)爭(zhēng)要素來源：艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。252020.10 iResearch Inc.中美企業(yè)費(fèi)用支出管理市場(chǎng)對(duì)比借鑒美國廠商創(chuàng)新解決方案，整合費(fèi)控、支付與場(chǎng)景化能力在企業(yè)費(fèi)用支出管理市場(chǎng)，美國已有廠商提供創(chuàng)新型解決

49、方案，如發(fā)展企業(yè)信用卡的綜合管理廠商Divvy、Brex，以及新 型差旅廠商TravelBank、TripActions。具有支付能力的費(fèi)控管理軟件能夠?qū)崿F(xiàn)支出數(shù)據(jù)可視化，優(yōu)化成本管理能力，于是 企業(yè)支付與管理能力的整合將成為中美廠商共同的發(fā)展方向。但是中國市場(chǎng)也有一定的特殊性。美國管理軟件市場(chǎng)發(fā)展較 早，企業(yè)的支付意愿和員工的使用習(xí)慣均已成熟，信用體系也較為健全。而中國是在企業(yè)尚未實(shí)現(xiàn)全面信息化的時(shí)候直接 邁入了移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代，員工們更習(xí)慣使用移動(dòng)端完成用車、用餐、差旅等場(chǎng)景下的支出需求，所以國內(nèi)企業(yè)的需求更傾 向于整合費(fèi)控管理、支付和多場(chǎng)景下員工支出的“支付寶”型軟件。中美企業(yè)費(fèi)用支出管理

50、市場(chǎng)對(duì)比企業(yè)支付費(fèi)控管理軟件垂直場(chǎng)景服務(wù)廠商美國多使用信用卡，但是初創(chuàng)公司申請(qǐng)企業(yè)信用卡面臨審批難、額度低等問題美國費(fèi)控報(bào)銷軟件發(fā)展較為成熟，企業(yè) 對(duì)管理軟件的采購意愿較高，2018年美 國企業(yè)平均SaaS費(fèi)用超過2000美元/人一方面，目前中美市場(chǎng)都已有比較成熟 的差旅、出行服務(wù)廠商，頭部廠商均在 尋求從預(yù)訂服務(wù)向管理服務(wù)轉(zhuǎn)型，以期 在經(jīng)濟(jì)下行壓力的背景下幫助企業(yè)實(shí)現(xiàn) 成本的進(jìn)一步管控；另一方面，用餐、 福利等場(chǎng)景下的支出管理，中美兩國均 廠商均有待進(jìn)一步提高服務(wù)能力傳統(tǒng)解決方案創(chuàng)新 解決方案中國企業(yè)信用卡信用卡沒有廣泛普及， 企業(yè)間的交易支付仍是以銀行轉(zhuǎn)賬為主； 移動(dòng)端支付崛起，C端用戶習(xí)

51、慣已經(jīng)養(yǎng)成，“企業(yè)支付寶”成為新需求來源：美國企業(yè)SaaS成本數(shù)據(jù)來自BlissfullyAnnual SaaS Trends Report，艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。262020.10 iResearch Inc.中國企業(yè)對(duì)SaaS的付費(fèi)意愿遠(yuǎn)低于美國， 費(fèi)控報(bào)銷軟件營(yíng)收有限，廠商需要在服務(wù)模式上開拓創(chuàng)新以突破天花板企業(yè)費(fèi)用支出管理廠商的投資價(jià)值公司 名稱成立 時(shí)間融資總額（美元）估值（美元）融資 輪次TripActions201511億40億D輪Brex20177.321億26億C輪Divvy20162.525億10億C輪TravelBank20163500萬3億B輪結(jié)合ARR及GMV

52、估值，兩者形成正向反饋的增長(zhǎng)飛輪海外知名的費(fèi)用支出管理廠商中，TripActions、Brex和Divvy三家的估值都已超過10億美元，且進(jìn)入到C輪及之后的融資輪 次。由于費(fèi)用支出管理廠商的收入部分來自于費(fèi)控管理SaaS收入，部分來自于場(chǎng)景支付的交易傭金，對(duì)其投資價(jià)值的評(píng) 估應(yīng)當(dāng)分別采用P/S估值法和P/GMV估值法，即針對(duì)SaaS部分重點(diǎn)關(guān)注ARR及增長(zhǎng)率，傭金部分重點(diǎn)關(guān)注GMV和毛利率。 相比于獨(dú)立的費(fèi)控和支付賽道，企業(yè)費(fèi)用支出管理體系更強(qiáng)調(diào)兩者的相互依存、正向反饋。在典型的增長(zhǎng)飛輪中，廠商前期依靠費(fèi)控管理SaaS建立用戶黏性，在加強(qiáng)與外部支付場(chǎng)景連接的同時(shí)擴(kuò)大支付用戶的規(guī)模，后期可通過收

53、取交易傭金 實(shí)現(xiàn)規(guī)?；鲩L(zhǎng)。企業(yè)費(fèi)用支出管理廠商的投資價(jià)值費(fèi)控支付P/S估值法P/GMV估值法海外企業(yè)費(fèi)用支出管理廠商估值表現(xiàn)企業(yè)費(fèi)用支出管理廠商的投資邏輯關(guān)鍵指標(biāo)：營(yíng)業(yè)收入及ARR：市場(chǎng)地位、盈利能力ARR增長(zhǎng)率：SaaS業(yè)務(wù)成長(zhǎng)性LTV/AVC、客戶續(xù)約率和金額續(xù)費(fèi)率： 經(jīng)營(yíng)健康程度關(guān)鍵指標(biāo)：GMV毛利率支出場(chǎng)景覆蓋用戶規(guī)模嵌入企業(yè)管理流程，沉淀費(fèi)用支出數(shù) 據(jù)，建立使用習(xí)慣，形成客戶黏性將分散的支出市場(chǎng)中心化，轉(zhuǎn)化費(fèi)控 管理的存量客戶，實(shí)現(xiàn)規(guī)?；杖雭碓矗汉Ｍ鈴S商融資總額來自Crunchbase，艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。272020.10 iResearch Inc.28企業(yè)費(fèi)用支出

54、管理行業(yè)概述1企業(yè)費(fèi)用支出管理行業(yè)發(fā)展洞察2典型企業(yè)費(fèi)用支出管理廠商案例3企業(yè)費(fèi)用支出管理的未來發(fā)展趨勢(shì)4企業(yè)費(fèi)用支出管理選型建議大型企業(yè)強(qiáng)調(diào)管控、合規(guī)，中小企業(yè)關(guān)注審批流與場(chǎng)景連接通常而言，企業(yè)規(guī)模越大，管理需求越復(fù)雜。大型企業(yè)在預(yù)算、審批、規(guī)則等設(shè)置上有一定的個(gè)性化需求，對(duì)費(fèi)用管控的 合規(guī)性要求更高，且因?yàn)榧扔蠭T系統(tǒng)建設(shè)比較完善，企業(yè)費(fèi)用支出管理廠商需要與財(cái)務(wù)、采購及供應(yīng)鏈系統(tǒng)進(jìn)行數(shù)據(jù)打通。 相對(duì)而言，中小企業(yè)對(duì)審批流程優(yōu)化的關(guān)注更甚于財(cái)務(wù)層面的管控，能夠連接主流第三方平臺(tái)、讓員工快速上手，實(shí)現(xiàn)報(bào) 銷效率提高、報(bào)銷成本降低的廠商會(huì)更受歡迎。盡管在商旅、出行、團(tuán)餐、采購、福利五大核心場(chǎng)景中

55、，不同行業(yè)間企業(yè) 的費(fèi)用支出管理沒有太大差異，但隨著其他對(duì)公支出場(chǎng)景滲透率的提高，管控流程的行業(yè)差異會(huì)增加，企業(yè)會(huì)傾向選擇有特定行業(yè)解決方案的廠商。針對(duì)商旅、出行、團(tuán)餐、采購、福利五大核心場(chǎng)景低大型 企業(yè)中小型企業(yè)高預(yù)算控制費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)控制多維度報(bào)表 分析自定義報(bào)銷 審批流系統(tǒng)集成數(shù)據(jù)導(dǎo)出多終端操作對(duì)接主流第三 方平臺(tái)多種支付方式申請(qǐng)進(jìn)度跟蹤批量審批企業(yè)費(fèi)用支出管理選型建議需求相對(duì)復(fù)雜，強(qiáng)調(diào)費(fèi)用管控關(guān)注事前費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)等規(guī) 則設(shè)置，強(qiáng)調(diào)支出管理 的透明合規(guī)，需要與企 業(yè)既有IT系統(tǒng)進(jìn)行打通來源：艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。292020.10 iResearch Inc.需求相對(duì)簡(jiǎn)單，強(qiáng)調(diào)流程優(yōu)化管控

56、需求較淺且零散， 更關(guān)注審批流和產(chǎn)品的 使用體驗(yàn)，要求能夠接 入主流第三方平臺(tái)分貝通告別報(bào)銷，打造“費(fèi)控+支付+場(chǎng)景” 的企業(yè)支出數(shù)字化方案成立于2016年的分貝通，以“日積跬步推動(dòng)企業(yè)支付體驗(yàn)的改變”為使命，不斷探索企業(yè)支出管理模式，打通“費(fèi)控、支 付與場(chǎng)景”壁壘，實(shí)現(xiàn)信息流、資金流和發(fā)票流三者融合，致力于成為“企業(yè)版支付寶”。分貝通立足商旅用餐、補(bǔ)助福 利、企業(yè)采購等企業(yè)高頻支出場(chǎng)景，支持APP、虛擬卡和網(wǎng)銀的三種支付方式。目前，分貝通的企業(yè)支出解決方案已經(jīng)覆 蓋了1300多個(gè)城市酒店、40余家航司旗艦店、7大用車平臺(tái)、覆蓋全國500多萬家餐廳的商旅用餐和加班外賣，并支持到店和外賣兩種形式

57、，可滿足商務(wù)消費(fèi)及日常餐飲需求。成立4年來，分貝通連年獲得千萬級(jí)以上融資，累計(jì)融資超過4億元， 更有全球一線Fintech基金的加持，不斷完善費(fèi)控能力，拓展企業(yè)支付方式，豐富消費(fèi)場(chǎng)景覆蓋范圍，優(yōu)化企業(yè)支出體驗(yàn)。分貝通企業(yè)支出數(shù)字化方案流程管控費(fèi)用 管理OA/采購 系統(tǒng)財(cái)務(wù)系統(tǒng)/ERP財(cái)務(wù)模塊訂單 信息事前管控事后管控根據(jù)企業(yè)制度、 組織架構(gòu)配置 權(quán)限和預(yù)算， 確保支出透明， 進(jìn)行預(yù)算預(yù)警員工上傳或?qū)?入發(fā)票進(jìn)行事 后核銷，財(cái)務(wù) 一鍵生成憑證、 自動(dòng)入賬支出管理流程數(shù)據(jù) 對(duì)接訂單信息 回傳憑證自動(dòng) 生成企業(yè) 費(fèi)用管控 全閉環(huán)預(yù)算 管理審批 配置智能 推薦權(quán)限配置聚合高頻支出場(chǎng)景分貝通生態(tài)連接能力

58、多種支付方式補(bǔ)助福利APP付、網(wǎng)銀付和虛擬卡財(cái)務(wù)/ERP系統(tǒng)用友、金蝶、SAP、 甲骨文協(xié)同辦公系統(tǒng)釘釘、企業(yè)微信、致遠(yuǎn)互 聯(lián)、泛微OA、藍(lán)凌OA等商旅用餐1300+個(gè)城市酒店、40+ 家航司旗艦店、7大出行用 車平臺(tái)、500萬+家餐廳快遞采購主流快遞如順豐、京東 物流、閃送等；電商平 臺(tái)如京東、蘇寧易購等來源：艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。302020.10 iResearch Inc.分貝通創(chuàng)新前沿企業(yè)支付模式，引領(lǐng)智能財(cái)務(wù)變革新趨勢(shì)基于對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)管理的前瞻理解，分貝通創(chuàng)新推出“費(fèi)控+支付+場(chǎng)景”的新模式，縱向打通企業(yè)支付各環(huán)節(jié)，橫向聯(lián)接企 業(yè)支付各場(chǎng)景。分貝通從高頻支出場(chǎng)景出發(fā)，不斷引入

59、并聚合商旅、用車、用餐等領(lǐng)域的專業(yè)服務(wù)商，并依托企業(yè)錢包進(jìn) 一步完善企業(yè)采購和福利補(bǔ)助等方面的支付能力。以對(duì)公支付、統(tǒng)一開票的前沿企業(yè)支付模式結(jié)合優(yōu)質(zhì)的供應(yīng)鏈生態(tài)資源， 分貝通將助力企業(yè)實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)的數(shù)字化轉(zhuǎn)型與智能化管理。截至目前，分貝通已累計(jì)服務(wù)數(shù)千家新經(jīng)濟(jì)高成長(zhǎng)企業(yè)，幫助企 業(yè)建設(shè)90%的發(fā)票處理量，節(jié)省開支超過20%。分貝通核心價(jià)值與競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)產(chǎn)品模式 輕量化資源覆蓋 全面創(chuàng)新“費(fèi)控+支付+場(chǎng)景”聚合模式，統(tǒng)一APP解決所有企業(yè)支出問題，無需多平臺(tái)切換，提高企業(yè)運(yùn)營(yíng)效率覆蓋2800多個(gè)縣市，覆蓋企業(yè)支出高頻的18大場(chǎng)景，支持企業(yè)豐富的消費(fèi)內(nèi)容財(cái)務(wù)工作 極簡(jiǎn)化實(shí)施落地 快速對(duì)公支付、統(tǒng)一結(jié)算，

60、變散票為整票；對(duì)接企業(yè)內(nèi)部信息系統(tǒng)，打通財(cái)務(wù)管理閉環(huán)，財(cái)務(wù)工作更加便捷高效以標(biāo)準(zhǔn)化SaaS產(chǎn)品結(jié)合專業(yè)的客戶成功團(tuán)隊(duì)，快速部署+運(yùn)營(yíng)培訓(xùn)，多維度保障快速落地信息系統(tǒng) 安全性服務(wù)能力 完善采取服務(wù)器、系統(tǒng)數(shù)據(jù)和員工管理三層安全措施隔離企業(yè)數(shù)據(jù)，傳輸通道高強(qiáng)度加密，保證客戶數(shù)據(jù)安全提供完善的交付服務(wù)和持續(xù)的運(yùn)營(yíng)服務(wù)，全生命周期幫助企業(yè)達(dá)成支出管理目標(biāo)行業(yè)認(rèn)可權(quán)威性行業(yè)實(shí)踐深耕累計(jì)獲得金融科技、企業(yè)服務(wù)、科創(chuàng)等領(lǐng)域的50多項(xiàng)行業(yè)大獎(jiǎng)，專業(yè)能力得到業(yè)內(nèi)權(quán)威認(rèn)可成立4年來產(chǎn)品不斷優(yōu)化，深耕消費(fèi)互聯(lián)網(wǎng)、企業(yè)服務(wù)、文化傳媒等20多個(gè)細(xì)分行業(yè)領(lǐng)域來源：艾瑞咨詢研究院自主研究及繪制。312020.10 iRes