金融專業(yè)《7-4 存貨管理》

1、第四節(jié)存貨的管理一、存貨與存貨本錢存貨是指企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中為銷售或耗用而儲藏的物資。 存貨在企業(yè)的流動資產(chǎn)中占據(jù)很大比重，但它又是一種變現(xiàn)能力 較差的流動資產(chǎn)工程。對存貨的管理重點在于提高存貨效益和力 求控制降低存貨資金的比重兩個方面。存貨本錢有：一取得本錢取得本錢是指為取得某種存貨而發(fā)生的支出，它由購置本錢 和訂貨本錢構(gòu)成。購置本錢是指存貨本身的價值，即存貨的買價，它是存貨單 價與數(shù)量的乘積。在無商業(yè)折扣的情況下，購置本錢是不隨采購 次數(shù)等變動而變動的，是存貨決策的一項無關(guān)本錢。訂貨本錢是指為組織采購存貨而發(fā)生的費用。訂貨本錢有一 局部與訂貨次數(shù)無關(guān)，如常設(shè)采購機構(gòu)的根本開支等，這類固定

2、 性的訂貨本錢與決策無關(guān)。訂貨本錢中另一局部與訂貨次數(shù)有關(guān)， 如差旅費、郵電費等，這類變動性的訂貨本錢是決策中的相關(guān)本 錢。二儲存本錢儲存本錢是指存貨在儲存過程中發(fā)生的支出。儲存本錢有一 局部是固定性的，如倉庫折舊費、倉庫員工的固定工資等，這類 本錢與決策無關(guān)。儲存本錢中另一局部為與存貨儲存數(shù)額成正比 的變動本錢，如存貨資金的應(yīng)計利息、存貨損失、存貨費等，這 類變動性的儲存本錢是決策中的相關(guān)本錢。三缺貨本錢缺貨本錢是指由于存貨缺乏而造成的損失，如材料供給中斷 造成的停工損失；產(chǎn)成品庫存短缺造成的延遲發(fā)貨的信譽損失及 喪失銷售時機損失；材料缺貨而采用替代材料的額外支出。缺貨 本錢中有些是時機本錢

3、，只能作大致的估算。當(dāng)企業(yè)允許缺貨時， 缺貨本錢隨平均存貨的減少而增加，它是存貨決策中的相關(guān)本錢。二、存貨資金定額的測算存貨在企業(yè)流動資產(chǎn)中占的比重很大，做好存貨資金定額的 測算工作，有助于控制降低存貨資金在流動資產(chǎn)中的比重，提高 存貨資金的利用效果。測算存貨資金定額的方法有定額日數(shù)法、 比例分析法和因素分析法等。一定額日數(shù)法定額日數(shù)法是根據(jù)存貨每日平均資金占用額和定額日數(shù)來 計算存貨資金定額的一種方法。其計算公式為：存貨資金定額=每日平均資金占用額X定額日數(shù)這種方法適用于原材料、在產(chǎn)品、產(chǎn)成品等資金定額的測算。原材料資金定額的測算原材料資金定額=原材料每日平均資金占用額X原材料資金定額日數(shù)=

4、計劃期原材料耗用總量X原材料計劃單價 計劃期日數(shù)在途,驗收+整理準,+供給間X供給間X日數(shù)十日數(shù)十備日數(shù)十日數(shù)十隔日數(shù) 隔系數(shù)公式中的供給間隔系數(shù)是指原材料平均庫存量與周轉(zhuǎn)最高 庫存量的比率，如果用的僅是一種原材料，那么此比率為50% 精確地講比50%略大一些，如果生產(chǎn)中同時用幾種原材料， 那么此比率比50%要大，但一般小于60%。供給間隔系數(shù)的精 確計算稍有難度，本書不作介紹。公式中對供給間隔日數(shù)乘以供 給間隔系數(shù)是對供給間隔日數(shù)打個折扣，這樣處理的原因是原材 料在供給間隔期內(nèi)隨著耗用，資金漸次轉(zhuǎn)移到在產(chǎn)品工程上，并 非始終全額占用?！纠?6】 某企業(yè)方案年度生產(chǎn)甲產(chǎn)品9 000件，每件耗

5、用A材料200千克，A材料方案單價每千克100元。A種材料在 途4天，驗收1天，整理準備1天，2天，供給間隔30天，供 給間隔系數(shù)60%。要求：計算A材料資金定額。解：A 材料資金定額=100X20X90 x4 + l + 1 + 2 + 30X36060%=13 000 000元在產(chǎn)品資金定額的測算在產(chǎn)品=方案期生產(chǎn)總量X單位產(chǎn)品方案本錢 生產(chǎn) 在產(chǎn)品資金定額=方案期日數(shù)X周期X本錢系數(shù)公式中的在產(chǎn)品本錢系數(shù)是指生產(chǎn)過程中在產(chǎn)品平均本錢 占產(chǎn)成品本錢的百分比，打這個折扣的原因是產(chǎn)品生產(chǎn)本錢不一 定在生產(chǎn)周期之初一次全額投入的。例如，某產(chǎn)品的單位本錢是 150元，其中原材料費用為90元，在生產(chǎn)

6、開始時一次投入，其 他費用60元在生產(chǎn)中陸續(xù)投入。該產(chǎn)品的在產(chǎn)品本錢系數(shù)為:90 + 60 X 5% = 80%150【例8 7】某企業(yè)甲產(chǎn)品全年產(chǎn)量202100噸，產(chǎn)品單位 方案本錢500元，生產(chǎn)周期18天，在產(chǎn)品本錢系數(shù)為70%。要求：計算該在產(chǎn)品資金定額。解:該在產(chǎn)品資金定額=20000X 500 X 18X70%=350 000元) 360產(chǎn)成品資金定額的測算產(chǎn)成品資金定額方案期生產(chǎn)總量X單位產(chǎn)品方案本錢方案期日數(shù)X產(chǎn)成品定額日數(shù)公式中產(chǎn)成品定額日數(shù)包括產(chǎn)成品在庫儲存日數(shù)、發(fā)運日數(shù) 和銷售款項的結(jié)算日數(shù)?！纠?8】 根據(jù)例8 7資料，假設(shè)甲產(chǎn)品完工庫存 日數(shù)為6天，發(fā)運日數(shù)為1天，結(jié)算

7、日數(shù)為2天。要求：計算甲產(chǎn)品的產(chǎn)成品資金定額。解：產(chǎn)成品資金定額=20000 x500 X6 + 1 + 2)=250 000360元二因素分析法因素分析法是根據(jù)基期有關(guān)存貨資金實際合理占用額為根底，分析有關(guān)因素變動情況來測算存貨資金定額的一種方法。其計算公式為：存貨資=r上年存貨實際_不合理）r1 ,預(yù)測年度）金定額一平均占用額 占用額X ”十生產(chǎn)增長n , 預(yù)測年度rl_ 預(yù)測年度存貨X1十價格增長X1 周轉(zhuǎn)速度增長【例89】 某企業(yè)上年度包裝物平均占用資金2021，其 中不合理占用為2萬元。假定方案年度生產(chǎn)增長5%，價格上漲 10%，資金周轉(zhuǎn)加速5%。要求：計算方案年度包裝物資金定額。解

8、：包裝物資金定額=2021000 202100X1 + 5%X1 + 10%）X1 5%1= 197 505元）三比例分析法比例分析法是根據(jù)存貨資金占用額的相關(guān)指標的變動情 況，按比例推算存貨資金定額的一種方法。其計算公式為： 存貨資=方案年度某項 上年該項指標預(yù)測方案年度存貨）金定額=指標的數(shù)額X正常存貨率X1周轉(zhuǎn)速度增長 【例8 10】 某企業(yè)上年度合理存貨平均占用額為40萬 元，上年銷售收入總額800萬元，預(yù)測方案年度銷售收入將增加 到1 000萬元，方案年度存貨周轉(zhuǎn)速度增長10%。要求：計算方案年度存貨資金定額。解：存貨資金定額= 1 000X 40 X1 一 10%） =45萬元）

9、800三、存貨控制的方法存貨資金定額確定之后，如何取得存貨、管理存貨，使存貨 在使用和周轉(zhuǎn)過程中相關(guān)本錢最小，效益最大，這就是存貨的控 制。存貨控制的方法有多種，以下介紹經(jīng)濟批量模型、陸續(xù)到貨 模型、商業(yè)折扣模型、存貨ABC控制法、分級歸口控制及適時性 管理。一）經(jīng)濟批量模型經(jīng)濟批量是指能使一定時期內(nèi)某項存貨的相關(guān)總本錢到達 最小時的訂貨批量。經(jīng)濟批量模型的分析研究要有假設(shè)干根本假 設(shè)，主要是：存貨單價不變，不允許缺貨，存貨的消耗均勻，訂 貨能瞬間一次到達，變動性的單位訂貨、儲存本錢都不變等。經(jīng)濟批量模型中的相關(guān)總本錢TC是由兩項相關(guān)本錢合成的: 變動性訂貨本錢TC。和變動性儲存本錢TCc。設(shè)

10、存貨年需用量為A，每次訂貨的變動性訂貨本錢為P，全 年訂貨n次，每次訂貨量為Q，那么：TC0=PXn = PX 4設(shè)存貨年平均單位變動性儲存本錢為2，年平均儲存量為a, 那么：QTCC = C1 x Q = C1 x 氣存貨的年相關(guān)總本錢TC是TC。與TCc之和：TC = TC + TC = P x A + C x Q 0 c Q 121顯然，每次訂貨量少，那么儲存本錢小，但必然導(dǎo)致訂貨次 數(shù)增多，引起訂貨本錢增大；反之，每次訂貨量多，那么儲存本錢大，但可使訂貨次數(shù)減少，導(dǎo)致訂貨本錢降低?？梢姡看斡?貨量太多或太少都不好。存貨控制就是要尋求最優(yōu)的訂貨量Q*, 使全年存貨相關(guān)總本錢到達最小值T

11、C*。這個。*就是經(jīng)濟訂貨量， 或稱經(jīng)濟批量。經(jīng)濟批量模型可以用微分學(xué)方法求解：TC，= PA * 仕令 tc = 0Q22可得：q =：四這時：TC= 2PACQ v ciL 1因為TC=翌A(yù) 0Q3所以 PAC1 一是TC的最小值可知，經(jīng)濟批量模型的最優(yōu)解為：最優(yōu)訂貨批量Q*二最小相關(guān)總本錢TC*, 2PAC、1經(jīng)濟批量模型下，存貨儲存情況如圖8-2所示：經(jīng)濟批量模型的成本存貨決策的目的：找出使訂貨成本和儲存成本合計數(shù)最低的訂貨批量，即經(jīng)濟訂貨批量。圖8 2最優(yōu)訂貨批量出現(xiàn)在變動性訂貨本錢和變動性儲存本錢之 和最小，也即變動性訂貨本錢和變動性儲存本錢相等時。【例8 11】企業(yè)全年耗用甲種材

12、料1 800千克，該材料單價2021年單位儲存本錢4元，一次訂貨本錢25元。要求:確定1經(jīng)濟訂貨批量；2最小相關(guān)總本錢；3） 最正確訂貨次數(shù)；4）最正確訂貨周期；5）最正確存貨資金占 用額。解：依上述資料計算：1）經(jīng)濟批量=，21 800* 25 = 150千克） 42）最小相關(guān)總本錢=十2 X1 800 X 25 X 4 = 600 元）3）最正確訂貨次數(shù)=1 800150 = 12次）4）最正確訂貨周期= 36012 = 30天）5最正確存貨資金占用額= 2021150 1 500元）2二商業(yè)折扣模型經(jīng)濟批量模型中的“存貨單價不變假設(shè)也有可能與實際不 符，為此我們分析討論存在商業(yè)折扣情況下

13、的最優(yōu)決策。設(shè)采購單價為K,采購本錢為TC,這時采購本錢隨采購批量 大小變動，是決策的一項相關(guān)本錢。相關(guān)總本錢TC為：TC = TC+TC+TC= KXA+PX A +C1X Q本模型可按下述程序求最優(yōu)解：1按經(jīng)濟批量模型求出訂貨批量。2按商業(yè)折扣條款查出與步驟1求得的批量對應(yīng)的采 購單價及相關(guān)總本錢。3按商業(yè)折扣條款中采購單價低于步驟2求得的單價 的各檔次的最低批量對應(yīng)的相關(guān)總本錢。4比擬各相關(guān)總本錢，最低的為最優(yōu)解。【例8-13】假設(shè)求精工廠全年需用甲零件10 000件。每次 變動性訂貨本錢為50元，每件甲零件年平均變動性儲存本錢為 4元。當(dāng)采購量小于600件時，單價為10元；當(dāng)采購量大于

14、或 等于600件，但小于1 000件時，單價為9元；當(dāng)采購量大于或 等于1 000件時，單價為8元。要求：計算最優(yōu)采購批量及全年最小相關(guān)總本錢。解：先計算經(jīng)濟批量Q = 2x5x 1 00 =500 件這時甲零件單價為10元相關(guān)總本錢 TC = 10X 10 000+（2 x 50 x 10 000 x4 =102 000元） 當(dāng)單價為9元時：Q2 = 600 件TC =9X10 000 + 50X 10 000 + 4X 竺6002092 元）當(dāng)單價為8元時：Q3=1 000 件TC =8X10 000 + 50X 10 000 + 4X 甄1 0002=82 500元）本例最優(yōu)采購批量1

15、000件，全年最少相關(guān)總本錢為82 500 元。三）存貨ABC控制法ABC控制法的要點是把企業(yè)的存貨物資按其金額大小劃分為A、B、C三類，然后根據(jù)重要性在控制管理中分別對待。A類物資是指品種少、實物量少而價值高的物資，其本錢金 額約占70%，而實物量不超過2021C類物資是指品種多、實物量多而價值低的物資，其本錢金 額約占10%，而實物量不低于50%。B類物資介于A類、C類物資之間，其本錢金額約占2021而 實物量不超過30%。對于A類物資應(yīng)經(jīng)常檢查庫存、嚴格管理、科學(xué)地制定其資 金定額并按經(jīng)濟批量模型合理進貨。對于C類物資不必嚴加控制， 一次進貨可適當(dāng)多些，待發(fā)現(xiàn)存量已經(jīng)不多時再次進貨即可。對 于B類物資采取比擬嚴格的管理，視具體情況局部參照A類，局 部參照C類控制。當(dāng)企業(yè)存貨品種繁多、單價上下懸殊、存量多寡不一時，使 用