新存款貨幣銀行

1、第五章第五章 存款貨幣銀行存款貨幣銀行 本章結構：本章結構：1、商業(yè)銀行概述、商業(yè)銀行概述2、商業(yè)銀行的資產負債表、商業(yè)銀行的資產負債表3、商業(yè)銀行的業(yè)務、商業(yè)銀行的業(yè)務4、商業(yè)銀行的資產負債管理、商業(yè)銀行的資產負債管理5、商業(yè)銀行存款貨幣的創(chuàng)造、商業(yè)銀行存款貨幣的創(chuàng)造第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述 一、商業(yè)銀行的起源一、商業(yè)銀行的起源 金匠保管黃金金匠保管黃金開出保管收據(jù)開出保管收據(jù) 銀行券前身銀行券前身 支票前身支票前身 發(fā)放貸款發(fā)放貸款貸款被重新存入貸款被重新存入 準備制度準備制度 17世紀之前成立的銀行都是高利貸性質的銀行世紀之前成立的銀行都是高利貸性質的銀行 1694年英格蘭

2、銀行的成立，標志著：年英格蘭銀行的成立，標志著： （1）高利貸在信用領域被粉碎）高利貸在信用領域被粉碎 （2）現(xiàn)代資本主義銀行制度的建立）現(xiàn)代資本主義銀行制度的建立 我國最早出現(xiàn)的銀行是我國最早出現(xiàn)的銀行是1845年的一家年的一家外國銀行外國銀行-麗如銀行，中國自辦的第一家銀行是麗如銀行，中國自辦的第一家銀行是1897年年才成立的中國通商銀行。見書才成立的中國通商銀行。見書176-177二、商業(yè)銀行的類型二、商業(yè)銀行的類型 1、職能分工型模式（英國式融通短期商業(yè)資金、職能分工型模式（英國式融通短期商業(yè)資金的傳統(tǒng)）：的傳統(tǒng)）： 沒有長期資金；不一定安全；順周期性沒有長期資金；不一定安全；順周期性

3、 自償性貸款（符合實質票據(jù)論的貸款）自償性貸款（符合實質票據(jù)論的貸款） 2、全能型模式（德國式綜合銀行的傳統(tǒng)）、全能型模式（德國式綜合銀行的傳統(tǒng)） 3、兩種傳統(tǒng)的比較、兩種傳統(tǒng)的比較 （1）不同國家遵循不同傳統(tǒng)）不同國家遵循不同傳統(tǒng),與本國實際有關與本國實際有關 （2）全能型模式也存在弊端）全能型模式也存在弊端4 4、現(xiàn)代商業(yè)銀行發(fā)展趨勢：全能型模式、現(xiàn)代商業(yè)銀行發(fā)展趨勢：全能型模式 原因：原因： （1）激烈競爭導致利潤下降，迫使銀行從事更）激烈競爭導致利潤下降，迫使銀行從事更多業(yè)務多業(yè)務 （2）負債結構變化，銀行資金來源更穩(wěn)定。書）負債結構變化，銀行資金來源更穩(wěn)定。書186表。表。 （3）對

4、金融業(yè)的管制不斷放松）對金融業(yè)的管制不斷放松 實現(xiàn)全能化的途徑：書實現(xiàn)全能化的途徑：書180頁最后一段頁最后一段三、商業(yè)銀行的組織形式三、商業(yè)銀行的組織形式 1、單元銀行制度（單一行制）、單元銀行制度（單一行制） 2、總分行制（分支行制）、總分行制（分支行制） 優(yōu)點優(yōu)點：（：（1）吸收資金的規(guī)模大（）吸收資金的規(guī)模大（2）可提高資）可提高資金使用效率（金使用效率（3）有利于分散信貸風險（）有利于分散信貸風險（4）便）便于央行的監(jiān)管于央行的監(jiān)管 3、代理行制度。（銀行開展業(yè)務的一種形式）、代理行制度。（銀行開展業(yè)務的一種形式） 4、銀行控股公司制度。、銀行控股公司制度。 5、連鎖銀行制度。、連鎖

5、銀行制度。建設銀行建設銀行2007年年中資產負債表年年中資產負債表資產資產資產負債負債負債現(xiàn)金及存放中央現(xiàn)金及存放中央銀行款項銀行款項678,975 應付中央銀行款項應付中央銀行款項1,306應收銀行及非銀應收銀行及非銀行金融機構款項行金融機構款項90,232應付銀行及非銀行金應付銀行及非銀行金融機構款項融機構款項548,112客戶貸款及墊款客戶貸款及墊款3,050,692 應付子公司款項應付子公司款項3,516交易性債券交易性債券8,320 客戶存款客戶存款5,017,731投資性證券投資性證券2,119,312 已發(fā)行存款證已發(fā)行存款證8,564對子公司的投資對子公司的投資615 本期稅項

6、負債本期稅項負債14,430物業(yè)及設備物業(yè)及設備51,281 其他負債及準備金其他負債及準備金123,878遞延稅項資產遞延稅項資產4,450 衍生工具衍生工具3,988應收子公司款項應收子公司款項12,053 已發(fā)行次級債券已發(fā)行次級債券39,923衍生工具衍生工具12,320 總負債總負債5,761,464其他資產其他資產58,088 總權益總權益324,874總資產總資產6,086,338 總權益和負債總權益和負債6,086,338第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的主要業(yè)務商業(yè)銀行的主要業(yè)務 一、負債業(yè)務一、負債業(yè)務:形成銀行資金來源的業(yè)務形成銀行資金來源的業(yè)務 1、自有資本：所占比重很小，但很重

7、要、自有資本：所占比重很小，但很重要 作用作用： （1）有助于銀行的安全）有助于銀行的安全 （2）可提高存款人信心，有助于吸收存款）可提高存款人信心，有助于吸收存款 銀行自有資本越多越好銀行自有資本越多越好? 2、存款：商業(yè)銀行最主要的資金來源、存款：商業(yè)銀行最主要的資金來源 （1）活期存款：商行特有的業(yè)務。無期限，）活期存款：商行特有的業(yè)務。無期限，可隨時支取；可通過支票進行各種支付；可隨時支?。豢赏ㄟ^支票進行各種支付；通常無利息，甚至收取手續(xù)費通常無利息，甚至收取手續(xù)費 （2）儲蓄存款）儲蓄存款 （3）定期存款）定期存款（4 4）關于存款的金融創(chuàng)新。書）關于存款的金融創(chuàng)新。書203203頁

8、頁 NOW帳戶：可轉讓支付命令帳戶：帳戶：可轉讓支付命令帳戶：可開出支可開出支付命令取代支票，進行提現(xiàn)或支付。付命令取代支票，進行提現(xiàn)或支付。允許支付允許支付利息，但參加者僅限于個人及非營利事業(yè)。利息，但參加者僅限于個人及非營利事業(yè)。 超級可轉讓支付命令帳戶超級可轉讓支付命令帳戶(SuperNow)：象一般象一般支票帳戶一樣，可以無限制地開發(fā)支付命令；支票帳戶一樣，可以無限制地開發(fā)支付命令；比普通比普通NOW帳戶的利率更高，但須保持一定的帳戶的利率更高，但須保持一定的最低余額，開設該帳戶如果存款余額低于最低最低余額，開設該帳戶如果存款余額低于最低限額，銀行只支付與普通限額，銀行只支付與普通NO

9、W帳戶同樣的利率帳戶同樣的利率。 ATS：自動轉帳帳戶：自動轉帳帳戶 貨幣市場共同基金帳戶：貨幣市場共同基金帳戶：允許帳戶所有者簽允許帳戶所有者簽發(fā)金額不低于發(fā)金額不低于500美元的支票美元的支票。 CDs：3 3、借款、借款 （1）同業(yè)拆借）同業(yè)拆借 （2）向央行再貼現(xiàn)或借款）向央行再貼現(xiàn)或借款 （3）證券回購協(xié)議）證券回購協(xié)議 （4）國際貨幣市場借款）國際貨幣市場借款 （5）結算過程中的短期資金占用）結算過程中的短期資金占用 （6）發(fā)行金融債券）發(fā)行金融債券二、資產業(yè)務：反映銀行資金運用的業(yè)務二、資產業(yè)務：反映銀行資金運用的業(yè)務 1、現(xiàn)金資產：一級準備金、現(xiàn)金資產：一級準備金 （1）庫存現(xiàn)

10、金：流動性最強，但無收益）庫存現(xiàn)金：流動性最強，但無收益 （2）存放在中央銀行的款項：存款準備金）存放在中央銀行的款項：存款準備金 （3）存放同業(yè)）存放同業(yè) 2、貸款：商行最主要的、傳統(tǒng)的資產業(yè)務、貸款：商行最主要的、傳統(tǒng)的資產業(yè)務 （1）按貸款期限劃分：短期、中期、長期）按貸款期限劃分：短期、中期、長期 （2）按貸款方式分：信用貸款、抵押貸款）按貸款方式分：信用貸款、抵押貸款 （3）票據(jù)貼現(xiàn)與一般短期貸款的區(qū)別票據(jù)貼現(xiàn)與一般短期貸款的區(qū)別： 利息預先扣除；利息預先扣除； 流動性不同；流動性不同；直接債務人不同。直接債務人不同。票據(jù)貼現(xiàn)的計算：票據(jù)貼現(xiàn)的計算： 貼現(xiàn)付款額貼現(xiàn)付款額=票據(jù)面額票

11、據(jù)面額（1 年貼現(xiàn)率年貼現(xiàn)率 未未到期天數(shù)到期天數(shù)360天）天） 例：銀行以年貼現(xiàn)率為例：銀行以年貼現(xiàn)率為10%為顧客的一張面額為顧客的一張面額為為1萬元、萬元、72天后才到期的票據(jù)辦理貼現(xiàn)。問貼天后才到期的票據(jù)辦理貼現(xiàn)。問貼現(xiàn)息為多少？貼現(xiàn)付款額為多少？現(xiàn)息為多少？貼現(xiàn)付款額為多少？ （3）按貸款償還方式分：）按貸款償還方式分：一次性償還貸款一次性償還貸款分期償還貸款分期償還貸款 （4）按借款者或貸款用途分：）按借款者或貸款用途分：工商業(yè)貸款、工商業(yè)貸款、不動產抵押貸款、不動產抵押貸款、消費貸款、消費貸款、證券交易貸款等。證券交易貸款等。 在實踐當中，這是最主要的劃分方法。在實踐當中，這是最

12、主要的劃分方法。 3、證券投資：商行在金融市場上運用其資金購、證券投資：商行在金融市場上運用其資金購買有價證券。買有價證券。 （1）商行證券投資的目的：）商行證券投資的目的： 取得較高的收益；取得較高的收益； 實現(xiàn)資產多樣化以分散風險；實現(xiàn)資產多樣化以分散風險； 提高資產的流動性提高資產的流動性 （2）證券投資和貸款對銀行的不同影響）證券投資和貸款對銀行的不同影響三、商行的中間業(yè)務（書三、商行的中間業(yè)務（書196196） （1）中間業(yè)務：凡是銀行不需要運用自己的資）中間業(yè)務：凡是銀行不需要運用自己的資金而代理客戶承辦支付和其他委托事項，并據(jù)金而代理客戶承辦支付和其他委托事項，并據(jù)以收取手續(xù)費的

13、業(yè)務。包括：匯兌、信用證、以收取手續(xù)費的業(yè)務。包括：匯兌、信用證、代收、代客買賣、承兌代收、代客買賣、承兌 （2）表外業(yè)務：凡未列入銀行資產負債表內且）表外業(yè)務：凡未列入銀行資產負債表內且不影響資產負債總額的業(yè)務。通常指互換、期不影響資產負債總額的業(yè)務。通常指互換、期權、期貨、遠期利率協(xié)議、票據(jù)發(fā)行便利、貸權、期貨、遠期利率協(xié)議、票據(jù)發(fā)行便利、貸款承諾、備自信用證等?？畛兄Z、備自信用證等。 我國商行中間業(yè)務收入比重平均不到我國商行中間業(yè)務收入比重平均不到4%。第三節(jié)第三節(jié) 商業(yè)銀行的資產負債管理商業(yè)銀行的資產負債管理 一、商業(yè)銀行的一、商業(yè)銀行的“三性三性”經營原則經營原則 1、盈利性、盈利性

14、 2、安全性、安全性 3、流動性、流動性4、三個原則之間的關系、三個原則之間的關系資產資產負債負債現(xiàn)金資產現(xiàn)金資產 25存款和其他存款和其他負債負債120投資投資 30貸款貸款 75自有資本自有資本10總計總計 130總計總計130二、資產管理理論二、資產管理理論 1、商業(yè)貸款理論：據(jù)此銀行只能發(fā)放短期自償、商業(yè)貸款理論：據(jù)此銀行只能發(fā)放短期自償性貸款。性貸款。 2、可轉換性理論：除短期貸款外，還可投資于、可轉換性理論：除短期貸款外，還可投資于短期證券短期證券. 3、預期收入理論：還可以以分期收貸的方式發(fā)、預期收入理論：還可以以分期收貸的方式發(fā)放長期貸款放長期貸款 從理論發(fā)展看，它不斷拓展銀行

15、的業(yè)務領域從理論發(fā)展看，它不斷拓展銀行的業(yè)務領域三、負債管理理論：通過負債保持流動性三、負債管理理論：通過負債保持流動性 缺點缺點：（：（1）提高了銀行的融資成本）提高了銀行的融資成本 （2）增加銀行風險）增加銀行風險 （3）使銀行忽視自身資本補充，不利于銀行的）使銀行忽視自身資本補充，不利于銀行的穩(wěn)健經營。穩(wěn)健經營。 1984年美國大陸伊利諾伊銀行的危機年美國大陸伊利諾伊銀行的危機 四、資產負債綜合管理理論四、資產負債綜合管理理論 如期限匹配或利率匹配原則如期限匹配或利率匹配原則大陸伊利諾斯銀行事件大陸伊利諾斯銀行事件 美國中西部最大，全美第八。美國中西部最大，全美第八。1970s未，確定了

16、很未，確定了很高的增長率目標，從高的增長率目標，從1977-1981，其借款每年，其借款每年22%增長，主要是發(fā)行大量增長，主要是發(fā)行大量CDs。洲法律禁止設立。洲法律禁止設立3家家以上分支機構，使貸款風險集中，另外，資產流動以上分支機構，使貸款風險集中，另外，資產流動性也低，其貸款占存款比率為性也低，其貸款占存款比率為79%，而所有美國銀，而所有美國銀行為行為56%. 美聯(lián)邦存款保險公司存款賠償上限為美聯(lián)邦存款保險公司存款賠償上限為10萬美元，而萬美元，而大陸銀行的大陸銀行的290億美元存款只有億美元存款只有40億能得到保險賠億能得到保險賠償。幾天內，該行存款減少償。幾天內，該行存款減少10

17、0億。后來，央行注億。后來，央行注入共入共125億美元，保險上限也放開，未能解決問題。億美元，保險上限也放開，未能解決問題。最后，保險公司全值買下該行問題貸款最后，保險公司全值買下該行問題貸款350億美元。億美元。比較下面兩個銀行的資產負債結構特征比較下面兩個銀行的資產負債結構特征資產資產負債負債A銀行銀行 B銀行銀行A銀行銀行B銀行銀行現(xiàn)金資產現(xiàn)金資產 20 10活期存款活期存款 30 80短期證券短期證券 25 5儲蓄存款儲蓄存款 20 15長期證券長期證券 25 25小額定期小額定期 50 5貸款貸款 35 70自有資本自有資本 5 10合計合計 105 110合計合計 105 110第

18、四節(jié)第四節(jié) 商業(yè)銀行存款貨幣的創(chuàng)造商業(yè)銀行存款貨幣的創(chuàng)造 一、存款貨幣的創(chuàng)造過程一、存款貨幣的創(chuàng)造過程 假定（假定（1）商行僅提?。┥绦袃H提取20%法定準備金法定準備金 （2）借款人從銀行獲得貸款后，全部存入銀行）借款人從銀行獲得貸款后，全部存入銀行rAAS11存款準備金率二、原始存款和派生存款二、原始存款和派生存款 1、原始存款：商業(yè)銀行接受客戶的現(xiàn)金所現(xiàn)成、原始存款：商業(yè)銀行接受客戶的現(xiàn)金所現(xiàn)成的存款的存款 2、派生存款：由原始存款經過不同的商業(yè)銀行、派生存款：由原始存款經過不同的商業(yè)銀行的資產運用而創(chuàng)造出來，它是原始存款的派生的資產運用而創(chuàng)造出來，它是原始存款的派生和擴大。和擴大。 3、

19、二者區(qū)別、二者區(qū)別：（：（1）前者是央行創(chuàng)造的貨幣，）前者是央行創(chuàng)造的貨幣，而后者是商行創(chuàng)造的貨幣。（而后者是商行創(chuàng)造的貨幣。（2）現(xiàn)金轉化為原）現(xiàn)金轉化為原始存款時，只是貨幣形式發(fā)行變化，始存款時，只是貨幣形式發(fā)行變化，MS不會增不會增加；而貸款和投資轉化為存款，會使加；而貸款和投資轉化為存款，會使MS增加。增加。三、存款貨幣創(chuàng)造的條件三、存款貨幣創(chuàng)造的條件 1、商行的貸款不能全部以現(xiàn)金形式流出銀行。、商行的貸款不能全部以現(xiàn)金形式流出銀行。 2、存款準備金率必須小于、存款準備金率必須小于100%。 3、存款準備金率不應該為、存款準備金率不應該為0。四、影響派生存款的因素四、影響派生存款的因素

20、 1、簡單貨幣乘數(shù)：、簡單貨幣乘數(shù)： 2、超額準備金的影響：、超額準備金的影響： 3、現(xiàn)金漏出的影響：、現(xiàn)金漏出的影響： 4、活期存款轉化為定期存款的影響、活期存款轉化為定期存款的影響rK1erK1cerK1trcerKt1五、商業(yè)銀行的作用：書五、商業(yè)銀行的作用：書177177 1、信用中介、信用中介 2、支付中介、支付中介 3、變社會各階層的積蓄和收入為資本、變社會各階層的積蓄和收入為資本 4、創(chuàng)造信用流通工具、創(chuàng)造信用流通工具六、商業(yè)銀行的定義及性質六、商業(yè)銀行的定義及性質 商業(yè)銀行定義：商業(yè)銀行是以經營工商業(yè)存放商業(yè)銀行定義：商業(yè)銀行是以經營工商業(yè)存放款為主要業(yè)務，并以利潤為其主要經營目標的款為主要業(yè)務，并以利潤為其主要經營目標的特殊企業(yè)。特殊企業(yè)。 1、商行是企業(yè)：自主經營、自擔風險、自負盈、商行是企業(yè)：自主經營、自擔風險、自負盈虧、自我約束，以獲取利潤為經營目的虧、自我約束，以獲取利潤為經營目的 2、商行是特殊的企業(yè)：其經營對象是貨幣資金、商行是特殊的企業(yè)：其經營對象是貨幣資金 3、商行是特殊的銀行。、商行是特殊的銀行。 （1）與央行和政策性銀行不同。）與央行和政策性銀行不同。 （2）與其他各類專業(yè)銀行和非銀行