2023年研究生類(lèi)保險(xiǎn)碩士(MI)歷年高頻考題帶答案難題附詳解

2023年研究生類(lèi)保險(xiǎn)碩士(MI)歷年高頻考題帶答案難題附詳解（圖片大小可自由調(diào)整）第1卷一.歷年考點(diǎn)試題黑鉆版(共50題)1.保險(xiǎn)市場(chǎng)的客體是______。A.被保險(xiǎn)人B.保險(xiǎn)標(biāo)的C.保險(xiǎn)人D.保險(xiǎn)商品2.請(qǐng)論證生產(chǎn)和成本理論的對(duì)偶性。3.李某2008年12月為女兒琦琦購(gòu)買(mǎi)了一份重大疾病保險(xiǎn)，保額共計(jì)8萬(wàn)元。2009年3月琦琦因先天性心臟病發(fā)作搶救無(wú)效身亡，辦完女兒的后事，李某向保險(xiǎn)公司提出索賠。保險(xiǎn)公司認(rèn)為，李某的女兒在投保時(shí)就患有先天性心臟病，李某作為家長(zhǎng)事先一定知道此事，而李某卻未如實(shí)告知，按照保單的規(guī)定，保險(xiǎn)公司有權(quán)拒賠。

李某認(rèn)為，自己在保險(xiǎn)公司業(yè)務(wù)人員的宣傳鼓動(dòng)下為女兒買(mǎi)了保險(xiǎn)，在正式簽訂保險(xiǎn)合同之前，保險(xiǎn)公司的核保人員將女兒帶到了定點(diǎn)醫(yī)院進(jìn)行體檢，整個(gè)過(guò)程都是按保險(xiǎn)公司規(guī)定的程序進(jìn)行的，并不存在欺詐和作弊的可能。體檢結(jié)束后，醫(yī)院沒(méi)有查出女兒有任何病情，保險(xiǎn)公司才同意承保。而且女兒生前也沒(méi)有什么病態(tài)反應(yīng)，自己根本不知道她患有先天性心臟病，保險(xiǎn)公司稱(chēng)自己未履行如實(shí)告知義務(wù)毫無(wú)道理，雙方經(jīng)過(guò)幾次交涉之后沒(méi)能達(dá)成一致，李某一氣之下將保險(xiǎn)公司告上了法庭，請(qǐng)問(wèn)，此案該如何處理?4.簡(jiǎn)述古典學(xué)派的利率決定理論。5.某企業(yè)剛償還一筆年利率為10%，2年前的銀行貸款，償還金額為121萬(wàn)元。請(qǐng)問(wèn)該筆貸款的現(xiàn)值是多少?(按復(fù)利計(jì)算)6.簡(jiǎn)述保險(xiǎn)合同的特性。7.簡(jiǎn)述古典學(xué)派的利率決定理論。8.境內(nèi)上市外資股是股份公司向境外投資者募集并在我國(guó)境內(nèi)上市的股票，該股票稱(chēng)為_(kāi)_____。A.H股B.N股C.A股D.B股9.GDP的構(gòu)成足______。A.消費(fèi)+投資+政府購(gòu)買(mǎi)+凈出口B.消費(fèi)+儲(chǔ)蓄+政府購(gòu)買(mǎi)+凈出口C.消費(fèi)+投資+單位購(gòu)買(mǎi)+凈出口D.消費(fèi)+投資+政府購(gòu)買(mǎi)+出口總額10.需求的價(jià)格彈性11.保險(xiǎn)基本原則中，人身保險(xiǎn)一般不適用的是______。A.可保利益原則B.最大誠(chéng)信原則C.近因原則D.補(bǔ)償原則12.需求的價(jià)格彈性13.明示保證14.金融監(jiān)管15.以下哪個(gè)市場(chǎng)不屬于貨幣市場(chǎng)?______A.國(guó)庫(kù)券市場(chǎng)B.股票市場(chǎng)C.回購(gòu)市場(chǎng)D.銀行間拆借市場(chǎng)16.國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值與國(guó)民生產(chǎn)總值有何區(qū)別?17.某企業(yè)投保財(cái)產(chǎn)基本險(xiǎn)，在保險(xiǎn)期限內(nèi)的某一天，因暴風(fēng)雨吹斷電桿，電線短路引起火花，火花引起倉(cāng)庫(kù)燃燒，導(dǎo)致財(cái)產(chǎn)損失。那么，財(cái)產(chǎn)損失的近因是______。A.暴風(fēng)雨B.電線短路C.火花D.燃燒18.政府花10萬(wàn)元推倒3年前建的1500萬(wàn)元的房子，又花3000萬(wàn)重建，則推倒重建過(guò)程中，GDP凈增加______。A.3000B.3010C.1500D.151019.試述通貨膨脹形成的理論原因，并結(jié)合國(guó)情論述今年我國(guó)通貨膨脹形成的特點(diǎn)。20.保險(xiǎn)代理人21.消費(fèi)者剩余22.共同保險(xiǎn)與再保險(xiǎn)有何差別?23.什么是商品需求的價(jià)格彈性?有哪些因素會(huì)影響商品需求的價(jià)格彈性?24.簡(jiǎn)述IS曲線的含義和性質(zhì)。25.試根據(jù)基數(shù)效用理論論述消費(fèi)者均衡。26.比較人身意外傷害保險(xiǎn)與人壽保險(xiǎn)的異同。27.簡(jiǎn)述影響保險(xiǎn)市場(chǎng)供給的因素。28.關(guān)于中央銀行再貼現(xiàn)政策描述正確的是______。A.中央銀行可以自主決定再貼現(xiàn)率，因此具有充分的主動(dòng)性B.再貼現(xiàn)政策調(diào)控效果和緩，對(duì)市場(chǎng)震動(dòng)小C.再貼現(xiàn)政策既可用于結(jié)構(gòu)調(diào)整也可用于規(guī)模調(diào)整D.再貼現(xiàn)政策實(shí)施效果不受經(jīng)濟(jì)周期的影響29.兩種生產(chǎn)要素形成的等產(chǎn)量曲線凸向原點(diǎn)意味著邊際技術(shù)替代率______。A.可變B.不變C.遞減D.遞增30.M231.按照賬面計(jì)算法，企業(yè)固定資產(chǎn)和流動(dòng)資產(chǎn)的保險(xiǎn)金額分別是怎樣確定的?32.什么是最高限價(jià)?33.保險(xiǎn)合同是約定______保險(xiǎn)權(quán)利義務(wù)關(guān)系的協(xié)議。A.投保人與保險(xiǎn)人B.受益人與保險(xiǎn)人C.被保險(xiǎn)人與保險(xiǎn)人D.保險(xiǎn)代理人與保險(xiǎn)人34.結(jié)合中國(guó)目前的現(xiàn)狀，論述央行采用了哪些貨幣政策工具來(lái)實(shí)現(xiàn)穩(wěn)定物價(jià)的目標(biāo)?35.需求定理36.簡(jiǎn)述風(fēng)險(xiǎn)管理的方法。37.地租38.簡(jiǎn)述法定存款準(zhǔn)備金政策的作用機(jī)制及特點(diǎn)。39.股指期貨交易的主要特點(diǎn)。40.自愿保險(xiǎn)與法定保險(xiǎn)41.信用風(fēng)險(xiǎn)42.簡(jiǎn)述保險(xiǎn)資金運(yùn)用的原則。43.某商品的需求函數(shù)為Q=Q(P)=75-P2，問(wèn)P為多少時(shí)，總收益最大?44.簡(jiǎn)述損害補(bǔ)償原則的基本內(nèi)容。45.國(guó)際結(jié)算46.簡(jiǎn)述企業(yè)停止?fàn)I業(yè)的基本原則。47.機(jī)會(huì)成本48.下列業(yè)務(wù)屬于中間業(yè)務(wù)的是______。A.票據(jù)發(fā)行便利B.代理業(yè)務(wù)C.擔(dān)保業(yè)務(wù)D.證券投資業(yè)務(wù)49.與保險(xiǎn)人訂立保險(xiǎn)合同，并按照保險(xiǎn)合同負(fù)有支付保險(xiǎn)費(fèi)義務(wù)的人被稱(chēng)為_(kāi)_____。A.被保險(xiǎn)人B.投保人C.受益人D.代理人50.論述保險(xiǎn)投資的必要性及其對(duì)資本市場(chǎng)的作用。第1卷參考答案一.歷年考點(diǎn)試題黑鉆版1.參考答案：D[考點(diǎn)]保險(xiǎn)市場(chǎng)的構(gòu)成

[解析]保險(xiǎn)市場(chǎng)的客體是指保險(xiǎn)市場(chǎng)上供求雙方具體交易的對(duì)象，這個(gè)交易對(duì)象就是各類(lèi)保險(xiǎn)商品。2.參考答案：生產(chǎn)理論和成本理論是廠商理論中同一個(gè)問(wèn)題的兩個(gè)方面。在技術(shù)水平和要素價(jià)格給定不變的前提下，成本函數(shù)與生產(chǎn)函數(shù)存在著對(duì)偶關(guān)系，具體體現(xiàn)為：短期內(nèi)，產(chǎn)量曲線與成本曲線存在著對(duì)偶關(guān)系。如果說(shuō)短期產(chǎn)量曲線是由邊際收益遞減規(guī)律所決定的，那么短期成本曲線則是由短期產(chǎn)量曲線所決定的。下而以一種要素變動(dòng)的影響為例，將短期邊際成本和平均成本與邊際產(chǎn)量和平均產(chǎn)量曲線之間的關(guān)系分別分析如下：

(1)邊際產(chǎn)量和邊際成本之間的關(guān)系

TV(Q)=TVC(Q)+TFC

=w·L(Q)+TFC

式中，TFC為常數(shù)。

由上式可得：

即

由此可得以下兩點(diǎn)結(jié)論(如圖所示)：

第一，邊際成本MC和邊際產(chǎn)量MPL兩者的變動(dòng)方向是相反的。具體地講，由于邊際報(bào)酬遞減規(guī)律的作用，可變要素的邊際產(chǎn)量MPL是先上升，達(dá)到一個(gè)最高點(diǎn)以后再下降；所以，邊際成本MC是先下降，達(dá)到一個(gè)最低點(diǎn)以后再上升。MPL曲線的上升段對(duì)應(yīng)MC曲線的下降段；MPL曲線的下降段對(duì)應(yīng)MC曲線的上升段；MPL曲線的最高點(diǎn)對(duì)應(yīng)MC曲線的最低點(diǎn)。

第二，由以上的邊際產(chǎn)量和邊際成本的對(duì)應(yīng)關(guān)系可以推知，總產(chǎn)量和總成本之間也存在著對(duì)應(yīng)關(guān)系。當(dāng)總產(chǎn)量TPL曲線上凸時(shí)，總成本TC曲線和總可變成本TVC曲線是下凹的；當(dāng)總產(chǎn)量TPL曲線下凹時(shí)，總成本TC曲線和總可變成本TVC曲線是上凸的；當(dāng)總產(chǎn)量TPL曲線存在一個(gè)拐點(diǎn)時(shí)，總成本TC曲線和總可變成本TVC曲線也各存在一個(gè)拐點(diǎn)。

(2)平均產(chǎn)量和平均可變成本之間的關(guān)系：

由此可得以下兩點(diǎn)結(jié)論：

第一，平均可變成本AVC和平均產(chǎn)量APL兩者的變動(dòng)方向是相反的。前者呈遞增時(shí)，后者呈遞減；前者呈遞減時(shí)，后者呈遞增；前者的最高點(diǎn)對(duì)應(yīng)后者的最低點(diǎn)。

第二，由于MC曲線與AVC曲線交于AVC曲線的最低點(diǎn)，MPL曲線與APL曲線交于APL曲線的最高點(diǎn)，所以，MC曲線和AVC曲線的交點(diǎn)與MPL曲線和APL曲線的交點(diǎn)是對(duì)應(yīng)的。3.參考答案：本案中李某是在保險(xiǎn)公司業(yè)務(wù)人員的宣傳鼓動(dòng)下為女兒買(mǎi)了保險(xiǎn)，并且在正式簽訂保險(xiǎn)合同之前，保險(xiǎn)公司的核保人員將女兒帶到了定點(diǎn)醫(yī)院進(jìn)行體檢，整個(gè)過(guò)程都是按保險(xiǎn)公司規(guī)定的程序進(jìn)行的，并不存在欺詐和作弊的可能。體檢結(jié)束后，醫(yī)院沒(méi)有查出女兒有任何病情，保險(xiǎn)公司同意進(jìn)行承保。而且李某女兒生前也沒(méi)有什么病態(tài)反應(yīng)，也就是說(shuō)李某其實(shí)根本不知道自己女兒患有先天性心臟病，那么保險(xiǎn)公司稱(chēng)李某未履行如實(shí)告知義務(wù)是毫無(wú)道理的。

根據(jù)《保險(xiǎn)法》規(guī)定，投保人因過(guò)失未履行如實(shí)告知義務(wù)，對(duì)保險(xiǎn)事故的發(fā)生有嚴(yán)重影響的，保險(xiǎn)公司不承擔(dān)給付責(zé)任，但可以退換保險(xiǎn)費(fèi)；但是另一方面投保人是按照規(guī)定程序進(jìn)行體檢的，沒(méi)有檢查出問(wèn)題，那么投保人也沒(méi)有責(zé)任。

此案中李某不知道女兒患有先天性心臟病，并不屬于故意不履行如實(shí)告知義務(wù)。既然保險(xiǎn)公司核保人員將被保險(xiǎn)人帶到定點(diǎn)醫(yī)院進(jìn)行體檢且合格同意承保，那么保險(xiǎn)公司就應(yīng)該負(fù)全部責(zé)任，即李某女兒因先天性心臟病死亡保險(xiǎn)公司應(yīng)該履行給付責(zé)任，保險(xiǎn)公司應(yīng)賠償李某8萬(wàn)元的保險(xiǎn)金額。4.參考答案：古典經(jīng)濟(jì)學(xué)家認(rèn)為。貨幣是附屬在實(shí)物經(jīng)濟(jì)之上的一層“面紗”而已，不會(huì)對(duì)實(shí)際經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生實(shí)質(zhì)性的影響。因此，利率的決定與表面的貨幣因素?zé)o關(guān)，而是由實(shí)質(zhì)的借貸資本供求所決定的。所以，它又被稱(chēng)為實(shí)質(zhì)利率理論或?qū)嶋H利率理論。

具體地，借貸資本的需求來(lái)自實(shí)物投資需求，借貸資本供給來(lái)自當(dāng)期消費(fèi)的減少，即儲(chǔ)蓄。從投資需求看，利率是使用資本需要付出的代價(jià)，隨利率上升而減少，即投資是利率的減函數(shù)。從儲(chǔ)蓄供給看，利率是出借資本可以獲得的報(bào)酬，隨利率上升而增加，即儲(chǔ)蓄是利率的增函數(shù)。

因此，利率是投資與儲(chǔ)蓄相等時(shí)的價(jià)格。而且，投資需求和儲(chǔ)蓄供給相互作用，利率起著調(diào)節(jié)資本供求的作用。當(dāng)儲(chǔ)蓄大于投資，則利率下降，使投資增加。反之，若儲(chǔ)蓄小于投資，則利率上升，使投資減少。只有當(dāng)投資需求曲線與儲(chǔ)蓄供給曲線相交，才得到均衡利率水平。5.參考答案：有復(fù)利現(xiàn)值計(jì)算公式P=F(+i)-n

此題中，F(xiàn)為121萬(wàn)元，i為10%，n為2。所以代入公式計(jì)算求得

6.參考答案：(1)保險(xiǎn)合同是有償合同。保險(xiǎn)合同的有償性主要體現(xiàn)在投保人要取得保險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)保障，必須支付相應(yīng)的代價(jià)，即保險(xiǎn)費(fèi)；保險(xiǎn)人要收取保險(xiǎn)費(fèi)，必須承諾承擔(dān)保險(xiǎn)保障責(zé)任。

(2)保險(xiǎn)合同是保障合同。保險(xiǎn)合同的保障主要表現(xiàn)在：保險(xiǎn)合同雙方當(dāng)事人一經(jīng)達(dá)成協(xié)議，保險(xiǎn)合同從約定生效時(shí)起到終止的整個(gè)期間，投保人的經(jīng)濟(jì)利益受到保險(xiǎn)人的保障。

(3)保險(xiǎn)合同是有條件的雙務(wù)合同。保險(xiǎn)合同的雙務(wù)性與一般雙務(wù)合同并不完全相同，即保險(xiǎn)人的賠付義務(wù)只有在約定的事故發(fā)生時(shí)才履行，因而是附有條件的雙務(wù)合同。

(4)保險(xiǎn)合同是附和合同。附和合同是指合同內(nèi)容一般不是由當(dāng)事人雙方共同協(xié)商擬定，而是由一方當(dāng)事人事先擬定，也就好像格式條款供另一方當(dāng)事人選擇，另一方當(dāng)事人只能作取與舍的決定，無(wú)權(quán)擬定合同的條文。

(5)保險(xiǎn)合同是射幸合同。射幸合同是合同的效果在訂約時(shí)不能確定的合同，即合同當(dāng)事人一方并不必然履行給付義務(wù)，而只有當(dāng)合同中約定的條件具備或合同約定的事件發(fā)生時(shí)才履行。

(6)保險(xiǎn)合同是最大誠(chéng)信合同。任何合同的訂立，都應(yīng)以合同當(dāng)事人的誠(chéng)信為基礎(chǔ)。7.參考答案：(1)古典利率理論的內(nèi)容

古典利率理論認(rèn)為：利率具有自動(dòng)調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)，使其達(dá)到均衡的作用：儲(chǔ)蓄大于投資時(shí)，利率下降，人們自動(dòng)減少儲(chǔ)蓄，增加投資；儲(chǔ)蓄少于投資時(shí)，利率上升，人們自動(dòng)減少投資，增加儲(chǔ)蓄。

(2)古典利率理論的特點(diǎn)

①古典利率理論是一種局部的均衡理論。儲(chǔ)蓄和投資都是利率的函數(shù)，利率的功能僅在于促使儲(chǔ)蓄與投資達(dá)到均衡。

②古典利率理論認(rèn)為儲(chǔ)蓄由“時(shí)間偏好”等因素決定，投資則由資本邊際生產(chǎn)率等決定，利率與貨幣因素?zé)o關(guān)，利率不受任何貨幣政策的影響。因此，古典利率學(xué)派認(rèn)為貨幣政策是無(wú)效的。

③當(dāng)利率降低時(shí)，預(yù)期回報(bào)率大于利率的可能性增大，所以投資需求也會(huì)不斷增大，即投資是利率的遞減函數(shù)。只要貨幣利率與投資的預(yù)期回報(bào)率存在差異，資本就會(huì)在儲(chǔ)蓄和投資兩者之間發(fā)生移動(dòng)。8.參考答案：D境內(nèi)上市外資股，又稱(chēng)B股，是指在中國(guó)境內(nèi)注冊(cè)的股份有限公司向境內(nèi)外投資者發(fā)行并在中國(guó)境內(nèi)證券交易所上市，采取記名股票形式，以人民幣標(biāo)明其面值，以外幣認(rèn)購(gòu)、交易和結(jié)算的股份。9.參考答案：A[解析]核算GDP可用生產(chǎn)法、支出法和收入法，常用的足后兩種方法。用支出法核算GDP，就是核算經(jīng)濟(jì)社會(huì)(指一個(gè)國(guó)家或一個(gè)地區(qū))在一定時(shí)期內(nèi)消費(fèi)、投資、政府購(gòu)買(mǎi)以及凈出口這幾方面支出的總和。用收入法計(jì)得的國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值=工資+利息+利潤(rùn)+租金+間接稅和企業(yè)轉(zhuǎn)移支付+折舊。10.參考答案：需求的價(jià)格彈性表示在一定時(shí)期內(nèi)一種商品的需求量變動(dòng)對(duì)于該商品的價(jià)格變動(dòng)的反應(yīng)程度?；蛘哒f(shuō)，表示在一定時(shí)期內(nèi)當(dāng)一種商品的價(jià)格變化百分之一時(shí)所引起的該商品的需求量變化的百分比。其公式為：

影響需求的價(jià)格彈性的因素有很多，其中主要有：商品的可替代性、商品用途的廣泛性、商晶對(duì)消費(fèi)者生活的重要程度、商品的消費(fèi)支出在消費(fèi)者預(yù)算總支出中所占的比重和所考察的消費(fèi)者調(diào)節(jié)需求量的時(shí)間。

需求的價(jià)格彈性與商品銷(xiāo)售總收益有密切的關(guān)系。如果需求價(jià)格彈性大于1，即商品富有彈性，其銷(xiāo)售總收益與價(jià)格是反方向變動(dòng)的，即銷(xiāo)售總收益隨價(jià)格的提高而減少，隨價(jià)格的降低而增加；如果需求價(jià)格彈性大于0小于1，即商品是缺乏彈性的，該商品銷(xiāo)售總收益與價(jià)格變動(dòng)是同方向的，即總收益隨價(jià)格的提高而增加，隨價(jià)格的降低而減少；如果需求價(jià)格彈性等于1，即商品是單位彈性，降低價(jià)格或提高價(jià)格對(duì)廠商的銷(xiāo)售收入都沒(méi)有影響。11.參考答案：D[解析]損失補(bǔ)償原則是指保險(xiǎn)合同生效后，如果發(fā)生保險(xiǎn)責(zé)任范圍內(nèi)的損失，被保險(xiǎn)人有權(quán)按照合同的約定，獲得全面、充分的賠償。保險(xiǎn)賠償?shù)哪康氖菑浹a(bǔ)被保險(xiǎn)人由于保險(xiǎn)標(biāo)的遭受損失而失去的經(jīng)濟(jì)利益，因而損失補(bǔ)償原則主要適用于財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)以及其他補(bǔ)償性保險(xiǎn)合同，而不適用于人身保險(xiǎn)。12.參考答案：需求價(jià)格彈性指：在一定時(shí)期內(nèi)，一種商品的需求量對(duì)其價(jià)格變動(dòng)的反應(yīng)程度，其彈性系數(shù)等于需求量變動(dòng)的百分比除以其價(jià)格變動(dòng)的百分比。如果用e表示需求價(jià)格彈性系數(shù)，用Q和ΔQ分別表示需求量和需求量的變化量，用P和ΔP分別表示價(jià)格和價(jià)格的變動(dòng)量，則需求價(jià)格彈性公式為：

需求價(jià)格彈性與商品銷(xiāo)售總收益有密切的關(guān)系。如果需求價(jià)格彈性大于1，即商品富有彈性，其銷(xiāo)售總收益與價(jià)格是反方向變動(dòng)的，即銷(xiāo)售總收益隨價(jià)格的提高而減少，隨價(jià)格的降低而增加；如果需求價(jià)格彈性小于1，即商品是缺乏彈性的，該商品銷(xiāo)售總收益與價(jià)格變動(dòng)是同方向的，即總收益隨價(jià)格的提高而增加，隨價(jià)格的降低而減少。13.參考答案：明示保證是指以文字或書(shū)面的形式在保險(xiǎn)合同中載明的保證事項(xiàng)，成為保險(xiǎn)合同的條款。例如，我國(guó)機(jī)動(dòng)車(chē)輛保險(xiǎn)條款規(guī)定，被保險(xiǎn)人及其駕駛?cè)藨?yīng)當(dāng)做好保險(xiǎn)車(chē)輛的維護(hù)、保養(yǎng)工作，并按規(guī)定檢驗(yàn)合格；保險(xiǎn)車(chē)輛裝載必須符合法律法規(guī)中有關(guān)機(jī)動(dòng)車(chē)輛裝載的規(guī)定，使其保持安全行駛技術(shù)狀態(tài)，即是明示保證。明示條款必須遵守，否則保險(xiǎn)合同無(wú)效，保險(xiǎn)人有權(quán)拒絕承擔(dān)賠償責(zé)任。14.參考答案：金融監(jiān)管的含義及理論依據(jù)金融監(jiān)管主要是指管理當(dāng)局對(duì)各金融機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)準(zhǔn)入、市場(chǎng)經(jīng)營(yíng)流程和市場(chǎng)退出按照法律和貨幣政策實(shí)施嚴(yán)格管理，通過(guò)行政手段嚴(yán)格控制各金融機(jī)構(gòu)設(shè)置和其資金營(yíng)運(yùn)的方式、方向、結(jié)構(gòu)，甚至嚴(yán)格規(guī)定金融業(yè)人員的法律資格。隨著金融業(yè)的發(fā)展，監(jiān)管的對(duì)象已經(jīng)由單一對(duì)銀行業(yè)的監(jiān)管，發(fā)展到了對(duì)包括證券、保險(xiǎn)等整個(gè)金融行業(yè)的監(jiān)管。這主要體現(xiàn)在以下方面：①現(xiàn)代金融監(jiān)管由封閉式監(jiān)管向開(kāi)放式監(jiān)管轉(zhuǎn)變。金融全球化導(dǎo)致資金可以在全球市場(chǎng)間迅速地流動(dòng)，導(dǎo)致了監(jiān)管難度的上升及監(jiān)管真空的產(chǎn)生。②現(xiàn)代金融監(jiān)管將由機(jī)構(gòu)型監(jiān)管和預(yù)防性監(jiān)管向功能性監(jiān)管和政策性監(jiān)管轉(zhuǎn)變，由原來(lái)的對(duì)金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管轉(zhuǎn)向?qū)鹑诘墓δ苤黧w進(jìn)行監(jiān)管。③現(xiàn)代金融監(jiān)管正從靜態(tài)監(jiān)管向動(dòng)態(tài)監(jiān)管轉(zhuǎn)變。金融監(jiān)管當(dāng)局須根據(jù)金融市場(chǎng)的實(shí)際情況作出反應(yīng)，以創(chuàng)新的監(jiān)管方式來(lái)實(shí)施臨管，按照這一博弈過(guò)程所進(jìn)行的監(jiān)管模式必然是動(dòng)態(tài)的。④現(xiàn)代金融監(jiān)管必須是現(xiàn)代化的、高技術(shù)的監(jiān)管。信息技術(shù)使金融行業(yè)的發(fā)展突破了傳統(tǒng)的業(yè)務(wù)渠道和服務(wù)方式，但網(wǎng)絡(luò)風(fēng)險(xiǎn)也不容忽視。網(wǎng)絡(luò)銀行業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)既有傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)所具有的風(fēng)險(xiǎn)，也有由于網(wǎng)絡(luò)技術(shù)而形成的新風(fēng)險(xiǎn)，其相對(duì)應(yīng)的監(jiān)管必須是現(xiàn)代化的、高技術(shù)的。15.參考答案：B[解析]貨幣市場(chǎng)是交易期限在1年以?xún)?nèi)的短期金融交易市場(chǎng)，其功能在于滿(mǎn)足交易者的資金流動(dòng)性需求，主要包括票據(jù)貼現(xiàn)市場(chǎng)、銀行間拆借市場(chǎng)、短期債券市場(chǎng)、大額存單市場(chǎng)、回購(gòu)市場(chǎng)等。資本市場(chǎng)是交易期限在1年以上的長(zhǎng)期金融交易市場(chǎng)，主要滿(mǎn)足工商企業(yè)的中長(zhǎng)期投資需求和政府彌補(bǔ)財(cái)政赤字的資金需要，包括長(zhǎng)期借貸市場(chǎng)和長(zhǎng)期證券市場(chǎng)。在長(zhǎng)期證券市場(chǎng)中，主要是股票市場(chǎng)和長(zhǎng)期債券市場(chǎng)。16.參考答案：(1)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值(GDP)是指經(jīng)濟(jì)社會(huì)(即一國(guó)或一地區(qū))在一定時(shí)期內(nèi)運(yùn)用生產(chǎn)要素所生產(chǎn)的全部最終產(chǎn)品(物品和勞務(wù))的市場(chǎng)價(jià)值。國(guó)民生產(chǎn)總值(GNP)是指一國(guó)或一地區(qū)的國(guó)民所擁有的全部生產(chǎn)要素在一定時(shí)期內(nèi)所生產(chǎn)的全部最終產(chǎn)品(物品和勞務(wù))的市場(chǎng)價(jià)值。

(2)GDP與GNP這兩個(gè)統(tǒng)計(jì)指標(biāo)在統(tǒng)計(jì)思想上反映了是按國(guó)土原則還是國(guó)民原則進(jìn)行統(tǒng)計(jì)的區(qū)分。例如，一個(gè)在中國(guó)工作的美國(guó)公民的收入要計(jì)入美國(guó)的GNP中，但不計(jì)入美國(guó)的GDP中，而計(jì)入中國(guó)的GDP；反之，一個(gè)在美國(guó)制造業(yè)中開(kāi)設(shè)公司的中國(guó)老板取得的利潤(rùn)是中國(guó)GNP的一部分，不是美國(guó)GNP的一部分，但它是美國(guó)GDP的一部分。因此，若某國(guó)的GNP超過(guò)GDP，說(shuō)明該國(guó)公民從外國(guó)獲得的收入超過(guò)了外國(guó)公民從該國(guó)獲得的收入；而GDP超過(guò)GNP時(shí)，說(shuō)明的情況則正相反。兩者之間的關(guān)系可以表示如下：GNP=GDP+(本國(guó)居民從外國(guó)獲得的收入-外國(guó)居民從本國(guó)獲得的收入)。

(3)由于國(guó)外凈收入數(shù)據(jù)不足，GDP較GNP易衡量，而且GDP相對(duì)于GNP來(lái)說(shuō)是國(guó)內(nèi)就業(yè)潛力的更好衡量指標(biāo)(本國(guó)使用外資時(shí)解決的是本國(guó)的就業(yè)問(wèn)題)。17.參考答案：A此題屬于多種原因連續(xù)發(fā)生造成損失的情況，那么在保險(xiǎn)責(zé)任的認(rèn)定中，可以用順推法和逆推法。順推法是從最初事件出發(fā)，按邏輯推理，問(wèn)下一步將發(fā)生什么?若最初事件導(dǎo)致了第二事件，第二事件又導(dǎo)致了第三事件，如此推理下去，導(dǎo)致最終事件，那么最初事件為最終事件的近因；逆推法從損失開(kāi)始，沿系列自后往前推，問(wèn)為什么會(huì)發(fā)生這樣的情況。若追溯到最初事件，且系列完整，最初事件為近因；本題不管是用順推法還是逆推法，其財(cái)產(chǎn)損失的近因都是暴風(fēng)雨。故選A。18.參考答案：B[解析]GDP是指一個(gè)國(guó)家(地區(qū))在本國(guó)領(lǐng)土上，在一定時(shí)期內(nèi)生產(chǎn)的全部最終產(chǎn)品的市場(chǎng)價(jià)格的總和。因此，1500萬(wàn)元計(jì)入三年前的GDP。19.參考答案：造成通貨膨脹的直接原因是國(guó)家財(cái)政赤字的增加。政府為了挽救經(jīng)濟(jì)危機(jī)或彌補(bǔ)龐大的財(cái)政赤字，不顧商品流通的實(shí)際需要，濫發(fā)紙幣。他們之所以要利用這種辦法來(lái)彌補(bǔ)財(cái)政赤字，是因?yàn)檫@種辦法比起增加稅收、增發(fā)國(guó)債等辦法富于隱蔽性，并且簡(jiǎn)便易行。

通貨膨脹是個(gè)復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象，其成因也多種多樣。(1)直接原因。不論何種類(lèi)型的通貨膨脹，其直接原因只有一個(gè)，即貨幣供應(yīng)過(guò)多。用過(guò)多的貨幣供應(yīng)量與既定的商品和勞務(wù)量相對(duì)應(yīng)，必然導(dǎo)致貨幣貶值、物價(jià)上漲，出現(xiàn)通貨膨脹。(2)深層原因。①需求拉上。即由于經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中總需求過(guò)度增加，超過(guò)了既定價(jià)格水平下商品和勞務(wù)等方面的供給而引發(fā)通貨膨脹。在我國(guó)，財(cái)政赤字、信用膨脹、投資需求膨脹和消費(fèi)需求膨脹常常會(huì)導(dǎo)致我國(guó)需求拉上型通貨膨脹的出現(xiàn)。我國(guó)1979年至1980年的通貨膨脹的成因即是由財(cái)政赤字而導(dǎo)致的需求拉上。②成本推動(dòng)。即由于提高工資或市場(chǎng)壟斷力量提高生產(chǎn)要素價(jià)格致使生產(chǎn)成本增加而引發(fā)通貨膨脹。其中，由于提高工資而引致的生產(chǎn)成本增加又稱(chēng)工資推動(dòng)，由于生產(chǎn)要素價(jià)格壟斷而導(dǎo)致的生產(chǎn)成本增加又稱(chēng)利潤(rùn)推動(dòng)。③結(jié)構(gòu)失調(diào)。即由于一國(guó)的部門(mén)結(jié)構(gòu)、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)等國(guó)民經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)失調(diào)而引發(fā)通貨膨脹。我國(guó)由于存在著較為嚴(yán)重的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)失調(diào)問(wèn)題，因而結(jié)構(gòu)失調(diào)型通貨膨脹在我國(guó)也時(shí)有發(fā)生。④供給不足。即在社會(huì)總需求不變的情況下，社會(huì)總供給相對(duì)不足而引起通貨膨脹?！拔幕蟾锩逼陂g我國(guó)發(fā)生的隱蔽型通貨膨脹很大一部分原因即是社會(huì)生產(chǎn)力遭到嚴(yán)重破壞，商品供給嚴(yán)重匱乏而致。⑤預(yù)期不當(dāng)。即在持續(xù)通貨膨脹情況下，由于人們對(duì)通貨膨脹預(yù)期不當(dāng)(對(duì)未來(lái)通貨膨脹的走勢(shì)過(guò)于悲觀)而引起更嚴(yán)重的通貨膨脹。⑥體制因素。由于體制不完善而引起的通貨膨脹。

以上是通貨膨脹的幾種主要成因。應(yīng)該注意的是，對(duì)于某一次具體的通貨膨脹，其成因往往不是單一的，而是多種原因綜合在一起導(dǎo)致的，因此需要綜合全面的分析。

我國(guó)2011年通貨膨脹具有以下兩個(gè)特點(diǎn)：

①本輪通脹是全面性的而不是結(jié)構(gòu)性的。目前，我國(guó)的CPI體系是有缺陷的。CPI數(shù)據(jù)沒(méi)有及時(shí)反映整個(gè)居民生活消費(fèi)價(jià)格的變動(dòng)，沒(méi)有真正反映居民消費(fèi)生活模式的改變。所以，我國(guó)目前CPI指數(shù)并未能準(zhǔn)確反映居民消費(fèi)物價(jià)指數(shù)的真實(shí)變動(dòng)，我國(guó)本輪通貨膨脹并非只是農(nóng)產(chǎn)品與食品價(jià)格上漲引起的結(jié)構(gòu)性的通貨膨脹，而是進(jìn)入全面的物價(jià)上漲，故高企的CPI指數(shù)能說(shuō)明我國(guó)通脹較高，但也并不能完全反映我國(guó)目前真實(shí)的通脹狀況。

②貨幣供給被動(dòng)擴(kuò)張，通脹預(yù)期明顯。中國(guó)的貨幣供應(yīng)量在很長(zhǎng)一段時(shí)間持續(xù)快速增長(zhǎng)，遠(yuǎn)高于GDP的增長(zhǎng)速度。目前，盡管中央銀行采取貨幣緊縮政策，但M2的增長(zhǎng)速度在八月份仍高達(dá)18%，銀行貸款增速也非常高。也就是說(shuō)，中國(guó)的金融環(huán)境狀況仍然相當(dāng)寬松，易于誘發(fā)通貨膨脹。就企業(yè)而言，它會(huì)很容易貸到款，特別是它想以貸款來(lái)購(gòu)買(mǎi)升值的資產(chǎn)，如土地。事實(shí)上，每一次貸款泡沫都是在高通脹時(shí)為獲得金融資產(chǎn)而發(fā)生的。同時(shí)，企業(yè)利潤(rùn)迅速增長(zhǎng)，由于實(shí)際利率在過(guò)去五年中降低了4個(gè)百分點(diǎn)，這使企業(yè)應(yīng)付利息總共減少了約8000億元，成為利潤(rùn)增長(zhǎng)的主要?jiǎng)右颍钇髽I(yè)擴(kuò)張意愿變得迫切，企業(yè)就被誤導(dǎo)進(jìn)入過(guò)度擴(kuò)張狀態(tài)，導(dǎo)致資本支出泡沫。20.參考答案：保險(xiǎn)代理人是根據(jù)保險(xiǎn)人的委托，向保險(xiǎn)人收取代理手續(xù)費(fèi)，并在保險(xiǎn)人授權(quán)的范圍內(nèi)代為辦理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的單位或者個(gè)人。保險(xiǎn)代理人是保險(xiǎn)人與投保人之間的中間人。其主要內(nèi)容包括：開(kāi)展保險(xiǎn)展業(yè)宣傳，代為銷(xiāo)售保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，代收保險(xiǎn)費(fèi)，代理保險(xiǎn)人查勘出險(xiǎn)案件，代理理賠等。保險(xiǎn)代理人的傭金由保險(xiǎn)人根據(jù)其代理工作量的大小按規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)支付。保險(xiǎn)代理人根據(jù)保險(xiǎn)人的授權(quán)代為辦理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的行為，由保險(xiǎn)人承擔(dān)責(zé)任。我國(guó)《保險(xiǎn)法》中規(guī)定：經(jīng)營(yíng)人壽保險(xiǎn)代理業(yè)務(wù)的保險(xiǎn)代理人，不得同時(shí)接受兩個(gè)以上保險(xiǎn)人的委托。21.參考答案：消費(fèi)者剩余是指消費(fèi)者為取得一種商品所愿意支付的價(jià)格與他取得該商品而支付的實(shí)際價(jià)格之間的差額。消費(fèi)者總剩余可以用需求曲線下方，價(jià)格線上方和價(jià)格軸圍成的三角形的面積表示，下圖中ΔAEP1的面積就是指的消費(fèi)者剩余。

消費(fèi)者剩余22.參考答案：共同保險(xiǎn)是指投保人與兩個(gè)以上保險(xiǎn)人之間，就同一保險(xiǎn)利益，對(duì)同一危險(xiǎn)共同締結(jié)保險(xiǎn)合同的一種保險(xiǎn)。在實(shí)務(wù)中，數(shù)個(gè)保險(xiǎn)人可能以某一保險(xiǎn)公司的名義簽發(fā)一張保險(xiǎn)單，然后每一保險(xiǎn)公司對(duì)保險(xiǎn)事故損失比例分擔(dān)責(zé)任。再保險(xiǎn)也稱(chēng)分保，是保險(xiǎn)人在原保險(xiǎn)合同的基礎(chǔ)上，通過(guò)簽訂分保合同，將其所承保的部分風(fēng)險(xiǎn)和責(zé)任向其他保險(xiǎn)人進(jìn)行保險(xiǎn)的行為。

從形式上看，共同保險(xiǎn)與再保險(xiǎn)相似，投保人僅需與某一保險(xiǎn)公司接觸，不必與各保險(xiǎn)公司分別接洽，但兩者之間存在著明顯的不同。

首先，反映的保險(xiǎn)關(guān)系不同。共同保險(xiǎn)反映的是投保人與各保險(xiǎn)人之間的關(guān)系，這種保險(xiǎn)關(guān)系是一種直接的法律關(guān)系。再保險(xiǎn)反映的是保險(xiǎn)人與保險(xiǎn)人之間的關(guān)系，再保險(xiǎn)接受人與原投保人之間并不發(fā)生直接的關(guān)系。

其次，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的分?jǐn)偡绞讲煌９餐ｋU(xiǎn)的各保險(xiǎn)公司對(duì)其承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任的分?jǐn)偸堑谝淮畏謹(jǐn)?，而再保險(xiǎn)則是對(duì)風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任進(jìn)行的第二次分?jǐn)?；共同保險(xiǎn)是危險(xiǎn)的橫向分擔(dān)，再保險(xiǎn)則為危險(xiǎn)的縱向分擔(dān)。

盡管共同保險(xiǎn)與再保險(xiǎn)有所不同，但并非背道而馳。近代保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展顯示，兩者漸趨接近，且具相輔相成的作用。由于兩者結(jié)合采用，可使危險(xiǎn)分散更快、更徹底，因而日益受到人們的高度重視。23.參考答案：(1)商品的需求價(jià)格彈性

商品需求價(jià)格彈性表示在一定時(shí)期內(nèi)一種商品的需求量變動(dòng)對(duì)于該商品的價(jià)格變動(dòng)的反應(yīng)程度，即表示在一定時(shí)期內(nèi)當(dāng)一種商品的價(jià)格變化百分之一時(shí)所引起的該商品的需求量變化的百分比。其公式為：

需求的價(jià)格彈性因素=-需求量變動(dòng)率/價(jià)格變動(dòng)率

(2)影響商品需求的價(jià)格彈性的因素

影響需求的價(jià)格彈性的因素是很多的，其中主要有以下幾個(gè)：

①商品對(duì)消費(fèi)者生活的重要程度

一般說(shuō)來(lái)，生活必需品的需求的價(jià)格彈性較小，非必需品的需求的價(jià)格彈性較大。

②可替代性

可替代的物品越多，性質(zhì)越接近，彈性越大，反之則越小。如毛織品可被棉織品、絲織品、化纖品等替代。對(duì)一種商品所下的定義越明確越狹窄，這種商品的相近的替代品往往就越多，需求的價(jià)格彈性也就越大。

③購(gòu)買(mǎi)商品的支出在人們收入中所占的比重

消費(fèi)者在某商品上的消費(fèi)支出在預(yù)算總支出中所占的比重越大，該商品的需求的價(jià)格彈性可能越大；反之，則越小。

④商品用途的廣泛性

一種商品的用途越廣泛，它的需求彈性越大，反之越小。這是因?yàn)?，如果一種商品具有多種用途，當(dāng)它的價(jià)格較高時(shí)，消費(fèi)者只購(gòu)買(mǎi)較少的數(shù)量用于最重要的用途上。當(dāng)它的價(jià)格逐步下降時(shí)，消費(fèi)者的購(gòu)買(mǎi)量就會(huì)逐漸增加，將商品越來(lái)越多地用于其他的各種用途上。

⑤時(shí)間因素

由于考察的時(shí)間越長(zhǎng)，消費(fèi)者越容易找到替代品或調(diào)整自己的消費(fèi)習(xí)慣。因而，同樣的商品，長(zhǎng)期看彈性大，短期看彈性小。

⑥商品使用時(shí)間的長(zhǎng)短

非耐用品的需求價(jià)格彈性較大，而耐用品的需求價(jià)格彈性較小。24.參考答案：(1)IS曲線的含義

IS曲線指將滿(mǎn)足產(chǎn)品市場(chǎng)均衡條件的收入和利率的各種組合的點(diǎn)聯(lián)結(jié)起來(lái)而形成的一條曲線。它是反映產(chǎn)品市場(chǎng)均衡狀態(tài)的一幅簡(jiǎn)單圖像(如下圖所示)。它表示的是任一給定的利率水平上都有相對(duì)應(yīng)的國(guó)民收入水平，在這樣的水平上，投資恰好等于儲(chǔ)蓄。在兩部門(mén)經(jīng)濟(jì)中，IS曲線的數(shù)學(xué)表達(dá)式為I(r)=S(Y)，它的斜率為負(fù)，這表明IS曲線一般是一條向右下方傾斜的曲線。

IS曲線

(2)IS曲線的性質(zhì)

一般來(lái)說(shuō)，在產(chǎn)品市場(chǎng)上，位于IS曲線右上方的收入和利率的組合，都是投資小于儲(chǔ)蓄的非均衡組合，即產(chǎn)品市場(chǎng)上存在著過(guò)剩的供給；位于IS曲線左下方的收入和利率的組合，都是投資大于儲(chǔ)蓄的非均衡組合，即產(chǎn)品市場(chǎng)上存在著過(guò)度需求，只有位于IS曲線上的收入和利率的組合，才是投資等于儲(chǔ)蓄的均衡組合。

(3)IS曲線的斜率

在兩部門(mén)經(jīng)濟(jì)中，由r=(a+e)/d-[(1-b)/d]Y，可以得出IS曲線的斜率為-(1-b)/d。

IS曲線斜率的大小，即利率變動(dòng)對(duì)國(guó)民收入的影響程度，取決于以下兩個(gè)因素：

①利率對(duì)投資需求的影響系數(shù)d；

②邊際消費(fèi)傾向b。d一定時(shí)，b越大，IS曲線斜率的絕對(duì)值越小，IS曲線越平緩，利率變動(dòng)對(duì)國(guó)民收入的影響越大。在三部門(mén)經(jīng)濟(jì)中，斜率變?yōu)?[1-b(1-t)]/d。

稅率t對(duì)IS曲線斜率亦會(huì)產(chǎn)生影響，當(dāng)d、b一定時(shí)，t越大，IS曲線斜率的絕對(duì)值越大，IS曲線越陡峭，利率變動(dòng)對(duì)國(guó)民收入影響越小。

(4)IS曲線的移動(dòng)

由IS曲線表達(dá)式：r=(a+e+G-bT0)/d-[1-b(1-t)]Y/d，可看出，引起IS曲線移動(dòng)的有以下幾種因素：

①乘數(shù)性因素，即上面提到的d、b和t，當(dāng)d、b增大或t減小時(shí)，IS曲線變平緩，發(fā)生逆時(shí)針轉(zhuǎn)動(dòng)；反之，IS曲線順時(shí)針轉(zhuǎn)動(dòng)。

②自主性因素，即自主性消費(fèi)支出a與投資支出e、政府支出G和自主性稅收T0。當(dāng)a、e、G增加或T0減少時(shí)，IS曲線向右上方平移，平移距離為其改變量乘以各自乘數(shù)；反之，IS曲線向左下方平移。其中，政府支出G的增加和稅收T0的減少屬于增加總需求的膨脹性財(cái)政政策，G的減少和T0的增加屬于降低總需求的緊縮性財(cái)政政策。政府若實(shí)行膨脹性財(cái)政政策，會(huì)引起IS曲線向右上方平移；若實(shí)行緊縮性財(cái)政政策，IS曲線則向左下方平移?？梢?jiàn)，由IS曲線可清楚看出財(cái)政政策如何影響利率和國(guó)民收入。25.參考答案：消費(fèi)者均衡是研究單個(gè)消費(fèi)者如何把有限的貨幣收入分配在各種商品的購(gòu)買(mǎi)中以獲得最大的效用，也可以說(shuō)，它是研究單個(gè)消費(fèi)者在既定收入下，實(shí)現(xiàn)效用最大化的均衡條件。這里的均衡是指消費(fèi)者實(shí)現(xiàn)最大效用時(shí)既不想再增加、也不想再減少任何商品購(gòu)買(mǎi)數(shù)量的一種相對(duì)靜止的狀態(tài)。

(1)基數(shù)效用論的思想

基數(shù)效用論是研究消費(fèi)者行為的一種理論?；居^點(diǎn)是：效用是可以計(jì)量并可以加總求和的。表示效用大小的計(jì)量單位被稱(chēng)為效用單位。基數(shù)效用論采用的是邊際效用分析法?；鶖?shù)效用論認(rèn)為效用大小是可以測(cè)量的，其計(jì)數(shù)單位就是效用單位?；鶖?shù)效用論認(rèn)為商品的邊際效用是遞減的。邊際效用遞減規(guī)律是指在一定時(shí)間內(nèi)，當(dāng)其他商品的消費(fèi)數(shù)量保持不變時(shí)，隨著某種商品消費(fèi)量的增加，消費(fèi)者從該商品每一增加的消費(fèi)單位中所得到的效用增量即邊際效用是遞減的?；鶖?shù)效用論者對(duì)邊際效用遞減的解釋是，隨著消費(fèi)品的連續(xù)增加，消費(fèi)者從每一單位消費(fèi)品中所感受到的滿(mǎn)足程度和對(duì)重復(fù)刺激的反應(yīng)程度是遞減的。

(2)消費(fèi)者均衡的條件

基數(shù)效用論者認(rèn)為，消費(fèi)者實(shí)現(xiàn)效用最大化的均衡條件是：在消費(fèi)者的收入水平固定，市場(chǎng)上各種商品的價(jià)格已知的條件下，消費(fèi)者應(yīng)該使自己所購(gòu)買(mǎi)的各種商品的邊際效用與價(jià)格之比相等。用公式表示為：

P1X1+P2X2+…+PnXn=I

MU1/P1=MU2/P2=…=MUn/Pn=λ

其中，I表示消費(fèi)者的固定收入；P1，P2，…，Pn表示n種商品的既定價(jià)格；λ為不變的貨幣的邊際效用；X1，X2，…，Xn表示n種商品的消費(fèi)數(shù)量；MU1，MU2，…，MUn表示n種商品的邊際效用。

第一個(gè)等式為消費(fèi)者均衡的限制條件，即收入是固定的；第二個(gè)等式是在限制條件下消費(fèi)者實(shí)現(xiàn)效用最大化的均衡條件，即消費(fèi)者應(yīng)選擇最優(yōu)的商品組合。

(3)消費(fèi)者均衡的經(jīng)濟(jì)含義

①M(fèi)U1/P1=MU2/P2

當(dāng)MU1/P1＜MU2/P2時(shí)，表明消費(fèi)者購(gòu)買(mǎi)商品1所得到的邊際效用小于購(gòu)買(mǎi)商品2所得到的邊際效用，此時(shí)，理性的消費(fèi)者會(huì)減少商品1的購(gòu)買(mǎi)量，增加對(duì)商品2的購(gòu)買(mǎi)量，從而增加總效用。根據(jù)邊際效用遞減規(guī)律，商品1的邊際效用減少，相應(yīng)的商品2的邊際效用增加。消費(fèi)者會(huì)不斷調(diào)整商品1和商品2的數(shù)量，直到MU1/P1=MU2/P2，此時(shí)，消費(fèi)者獲得最大的效用。反之亦然。

②MUi/Pi=λ

當(dāng)MUi/Pi＜λ時(shí)，表明消費(fèi)者購(gòu)買(mǎi)商品i得到的邊際效用小于貨幣的邊際效用，因此，理性的消費(fèi)者就會(huì)減少對(duì)商品i的購(gòu)買(mǎi)，由于邊際效用遞減規(guī)律，消費(fèi)者會(huì)不斷減少商品i的數(shù)量，直至MUi/Pi=λ。反之亦然。

(4)基數(shù)效用論中對(duì)消費(fèi)者均衡的描述

基數(shù)效用理論認(rèn)為，在消費(fèi)者收入與商品價(jià)格既定時(shí)，其最大滿(mǎn)足受支付能力的制約。如果消費(fèi)者將其收入(R)全部都用于支出，那么他所購(gòu)買(mǎi)的各種消費(fèi)品的數(shù)量還必須符合一個(gè)條件，即預(yù)算支出等于收入總額：

R=P1Q1+P2Q2+P3Q3+……

其中P表示商品價(jià)格，Q表示商品數(shù)量。

當(dāng)消費(fèi)者的支出既等于預(yù)算支出，又使每一種支出所得到的各種商品邊際效用相等時(shí)，該消費(fèi)者在其收入許可的條件下，已得到最大的滿(mǎn)足，他再也不能從改變消費(fèi)品構(gòu)成與數(shù)量中得到更多的效用。該消費(fèi)者不再改變其消費(fèi)品構(gòu)成與數(shù)量，這叫做消費(fèi)者均衡。26.參考答案：(1)人壽保險(xiǎn)與意外傷害保險(xiǎn)的含義

人壽保險(xiǎn)是以被保險(xiǎn)人的壽命作為保險(xiǎn)標(biāo)的，以被保險(xiǎn)人的生存或死亡作為給付保險(xiǎn)金的條件的一種人身保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。意外傷害保險(xiǎn)是指以意外傷害而致身故或殘疾為給付保險(xiǎn)金條件的一種人身保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。

(2)人壽保險(xiǎn)與意外傷害保險(xiǎn)的區(qū)別

①保險(xiǎn)金的給付

在人壽保險(xiǎn)中，保險(xiǎn)事故發(fā)生時(shí)，保險(xiǎn)人按照約定的保險(xiǎn)金額給付保險(xiǎn)金。在意外傷害保險(xiǎn)中，保險(xiǎn)事故發(fā)生時(shí)，死亡保險(xiǎn)金按約定的保險(xiǎn)金額給付，殘廢保險(xiǎn)多按保險(xiǎn)金額的一定百分比給付。

②保費(fèi)計(jì)算基礎(chǔ)

人壽保險(xiǎn)的純保險(xiǎn)費(fèi)是依據(jù)生命表和利息率計(jì)算的。這種方法認(rèn)為被保險(xiǎn)人的死亡概率取決于其年齡。意外傷害保險(xiǎn)的純保險(xiǎn)費(fèi)是根據(jù)保險(xiǎn)金額損失率計(jì)算的，這種方法認(rèn)為被保險(xiǎn)人遭受意外傷害的概率取決于其職業(yè)、工種或從事的活動(dòng)。

③保險(xiǎn)期限

人壽保險(xiǎn)的保險(xiǎn)期限較長(zhǎng)，至少一年，一般長(zhǎng)達(dá)十幾年、幾十年，甚至是終身。意外傷害保險(xiǎn)的保險(xiǎn)期較短，一般不超過(guò)一年，最多三年或五年。

④責(zé)任準(zhǔn)備金

人壽保險(xiǎn)的年末未到期責(zé)任準(zhǔn)備金是依據(jù)生命表、利息率、被保險(xiǎn)人年齡、已保年限、保險(xiǎn)金額等因素計(jì)算的。意外傷害保險(xiǎn)的年末未到期責(zé)任準(zhǔn)備金是按當(dāng)年保險(xiǎn)費(fèi)收入的一定百分比(如40%、50%)計(jì)算的，與財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)相同。

⑤承保條件

在人壽保險(xiǎn)中，保險(xiǎn)人一般對(duì)高齡者不予承保，在承保高額保單時(shí)，被保險(xiǎn)人通常需要體檢。而在人身意外傷害保險(xiǎn)中，高齡者也可以投保，對(duì)保險(xiǎn)人也不必進(jìn)行體檢。27.參考答案：影響保險(xiǎn)市場(chǎng)供給的因素有：

(1)保險(xiǎn)資本量。保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)必須有一定數(shù)量的經(jīng)營(yíng)資本。在一般情況下，可用于經(jīng)營(yíng)保險(xiǎn)業(yè)的資本量與保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)供給成正比關(guān)系。

(2)保險(xiǎn)供給者的數(shù)量和素質(zhì)。通常保險(xiǎn)供給者的數(shù)量越多，意味著保險(xiǎn)供給量越大。在現(xiàn)代社會(huì)中，保險(xiǎn)供給者素質(zhì)高，許多新險(xiǎn)種就容易開(kāi)發(fā)出來(lái)，推廣得出去，從而能夠擴(kuò)大保險(xiǎn)供給。

(3)經(jīng)營(yíng)管理水平。由于保險(xiǎn)業(yè)本身的特點(diǎn)，在經(jīng)營(yíng)管理上要有相當(dāng)?shù)膶?zhuān)業(yè)水平和技術(shù)水平，以及人事管理和法律知識(shí)等方面均要具有一定的水平，其中任何一項(xiàng)水平的高低，都會(huì)影響保險(xiǎn)的供給，因而這些水平高低與保險(xiǎn)供給成正比關(guān)系。

(4)保險(xiǎn)價(jià)格。從理論上講，保險(xiǎn)商品價(jià)格與保險(xiǎn)供給成正比：保險(xiǎn)商品價(jià)格愈高，則保險(xiǎn)商品供給量愈大；反之，則愈小。

(5)保險(xiǎn)成本。對(duì)保險(xiǎn)人來(lái)說(shuō)，如果保險(xiǎn)成本低，在保險(xiǎn)費(fèi)率一定時(shí)，所獲的利潤(rùn)就多，那么保險(xiǎn)人對(duì)保險(xiǎn)業(yè)的投資就會(huì)擴(kuò)大，保險(xiǎn)供給量就會(huì)增加。保險(xiǎn)成本高，保險(xiǎn)供給就少；反之，保險(xiǎn)供給就大。

(6)保險(xiǎn)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)。保險(xiǎn)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)保險(xiǎn)供給的影響是多方面的，保險(xiǎn)競(jìng)爭(zhēng)的結(jié)果，會(huì)引起保險(xiǎn)公司數(shù)量上的增加或減少，從總的方面來(lái)看會(huì)增加保險(xiǎn)供給；同時(shí)，保險(xiǎn)競(jìng)爭(zhēng)使保險(xiǎn)人改善經(jīng)營(yíng)管理，提高服務(wù)質(zhì)量，開(kāi)辟新險(xiǎn)種，從而擴(kuò)大保險(xiǎn)供給。

(7)政府的政策。如果政府的政策對(duì)保險(xiǎn)業(yè)采用扶持政策，則保險(xiǎn)供給增加；反之，若采取限制發(fā)展的政策，則保險(xiǎn)供給減少。28.參考答案：C[考點(diǎn)]貨幣政策工具

[解析]再貼現(xiàn)政策已經(jīng)不再是一個(gè)理想的貨幣政策工具。因?yàn)楸M管中央銀行可以通過(guò)變動(dòng)貼現(xiàn)率使商業(yè)銀行的融資成本發(fā)生變化，并影響其準(zhǔn)備金數(shù)量，但不能強(qiáng)制或阻止商業(yè)銀行向中央銀行申請(qǐng)?jiān)儋N現(xiàn)，商業(yè)銀行還可以通過(guò)其他渠道獲得資金。A選項(xiàng)錯(cuò)誤。選項(xiàng)B是公開(kāi)市場(chǎng)操作的特點(diǎn)，所以錯(cuò)誤。再貼現(xiàn)不但能調(diào)控貨幣總量，還能調(diào)整結(jié)構(gòu)。央行可以規(guī)定哪些票據(jù)可以被再貼現(xiàn)，哪些機(jī)構(gòu)可以申請(qǐng)?jiān)儋N現(xiàn)，由于具有針對(duì)性，可以使得政策效果更加精確。C選項(xiàng)正確。再貼現(xiàn)政策受經(jīng)濟(jì)周期影響很大，在經(jīng)濟(jì)繁榮或經(jīng)濟(jì)蕭條時(shí)期，再貼現(xiàn)率無(wú)論高低，都無(wú)法限制或阻止商業(yè)銀行向中央銀行再貼現(xiàn)或借款。D選項(xiàng)錯(cuò)誤。29.參考答案：C[考點(diǎn)]等產(chǎn)量線、等成本線與生產(chǎn)者均衡，生產(chǎn)的經(jīng)濟(jì)區(qū)

[解析]等產(chǎn)量曲線凸向原點(diǎn)表明生產(chǎn)函數(shù)是凸函數(shù)，那么要素的邊際報(bào)酬遞減，進(jìn)而要素的邊際技術(shù)替代率遞減。30.參考答案：M2又稱(chēng)廣義貨幣，和狹義貨幣相對(duì)應(yīng)，是貨幣供給的一種形式或口徑，其計(jì)算方法是交易貨幣M1，即社會(huì)流通貨幣總量加上商業(yè)銀行的活期存款以及其他金融機(jī)構(gòu)的定期存款與儲(chǔ)蓄存款。我國(guó)定義的M2包括流通中的現(xiàn)金，企業(yè)活期存款，機(jī)關(guān)團(tuán)體部隊(duì)存款，農(nóng)村存款，個(gè)人持有的信用卡類(lèi)存款，城鄉(xiāng)居民儲(chǔ)蓄存款，企業(yè)存款中具有定期性質(zhì)的存款，信托類(lèi)存款，其他存款等。31.參考答案：(1)固定資產(chǎn)保險(xiǎn)金額按賬面計(jì)算法的確定有兩種：

①按照固定資產(chǎn)賬面原價(jià)確定保險(xiǎn)金額。賬面原價(jià)，是指在建造或購(gòu)置固定資產(chǎn)時(shí)所指出的貨幣總額。在固定資產(chǎn)登記入賬時(shí)間較短、固定資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)值變化不大的情況下，這種方式基本上能比較準(zhǔn)確地反映固定資產(chǎn)的實(shí)際價(jià)值。但對(duì)于一些固定資產(chǎn)登記入賬時(shí)間較長(zhǎng)，或者固定資產(chǎn)的財(cái)產(chǎn)攤銷(xiāo)接近規(guī)定的折舊年限，或者固定資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)值變化較久的情況下，用這種方法難以真實(shí)反映固定資產(chǎn)的實(shí)際價(jià)值。

②按照固定資產(chǎn)的賬面原價(jià)加成數(shù)確定。這種方式是將固定資產(chǎn)賬面原價(jià)作為確定保險(xiǎn)金額的基礎(chǔ)，在此基礎(chǔ)上在附加一定成數(shù)，使之接近于重置價(jià)值。采取這種方式必須由投保人和保險(xiǎn)人事先協(xié)商，主要用于固定資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)值變化較大的企業(yè)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，依次抵御通貨膨脹對(duì)固定資產(chǎn)的實(shí)際價(jià)值可能造成的貶值影響。

(2)流動(dòng)資產(chǎn)保險(xiǎn)金額按賬面計(jì)算法的確定

流動(dòng)資產(chǎn)保險(xiǎn)金額的確定方式是由被保險(xiǎn)人按近12個(gè)月任意月份的賬面余額確定，或由被保險(xiǎn)人自行確定，即以投保月份往前倒推12個(gè)月的其中任意一個(gè)月的流動(dòng)資產(chǎn)賬面余額作為流動(dòng)資產(chǎn)的保險(xiǎn)金額。流動(dòng)資產(chǎn)的賬面余額應(yīng)當(dāng)按取得時(shí)的實(shí)際成本核算。32.參考答案：最高限價(jià)，又稱(chēng)限制價(jià)格，是指政府規(guī)定的某種產(chǎn)品的最高價(jià)格。最高價(jià)格總是低于市場(chǎng)的均衡價(jià)格。

(1)最高限價(jià)的目的

政府實(shí)行最高限價(jià)的目的往往是為了保持市場(chǎng)物價(jià)的基本穩(wěn)定，抑制某些產(chǎn)品的價(jià)格上漲，尤其是應(yīng)對(duì)通貨膨脹。有時(shí)，為了限制某些行業(yè)，特別是限制一些壟斷性很強(qiáng)的公用事業(yè)的價(jià)格，政府也會(huì)采取最高限價(jià)的做法。

(2)最高限價(jià)的后果

政府制定最高價(jià)格的原因一般是出于對(duì)公平的考慮。然而因此導(dǎo)致的商品的短缺會(huì)引起更深遠(yuǎn)的問(wèn)題，如果政府僅僅制定價(jià)格沒(méi)有采取進(jìn)一步的干預(yù)，就可能由于市場(chǎng)上產(chǎn)品供不應(yīng)求而會(huì)導(dǎo)致嚴(yán)重的后果，表現(xiàn)在：①基于“先來(lái)先得”的分配，可能引起排長(zhǎng)隊(duì)；②政府被迫采用定量供應(yīng)的制度；③會(huì)出現(xiàn)黑市；④廠家會(huì)降低產(chǎn)品的質(zhì)量，實(shí)現(xiàn)“變相漲價(jià)”。

下圖表示政府對(duì)某種產(chǎn)品實(shí)行最高限價(jià)的情形。起初，該產(chǎn)品市場(chǎng)的均衡價(jià)格為Pe，均衡數(shù)量為Qe。若政府實(shí)行最高限價(jià)政策，當(dāng)最高限價(jià)等于市場(chǎng)的均衡價(jià)格時(shí)，產(chǎn)品市場(chǎng)供求平衡。當(dāng)最高限價(jià)低于市場(chǎng)的均衡價(jià)格時(shí)，最高限價(jià)P0小于均衡價(jià)格Pe，且在最高限價(jià)P0的水平，市場(chǎng)需求量Q2大于市場(chǎng)供給量Q1，市場(chǎng)上出現(xiàn)供不應(yīng)求的情況。

最高限價(jià)33.參考答案：A[考點(diǎn)]保險(xiǎn)合同的概念與特點(diǎn)

[解析]本題重點(diǎn)考查了保險(xiǎn)合同的概念及保險(xiǎn)合同的當(dāng)事人。保險(xiǎn)合同直接約束保險(xiǎn)人和投保人，而受益人是保險(xiǎn)合同的關(guān)系人，被保險(xiǎn)人只有在投保人為本人投保時(shí)才視為當(dāng)事人，因而，本題正確答案是A。34.參考答案：當(dāng)前經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)趨穩(wěn)是央行主動(dòng)調(diào)控的結(jié)果，一段時(shí)期內(nèi)世界經(jīng)濟(jì)形勢(shì)依然復(fù)雜多變，國(guó)際金融危機(jī)深層次影響繼續(xù)顯現(xiàn)，國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)發(fā)展也面臨不少新情況、新變化、新挑戰(zhàn)，但中國(guó)經(jīng)濟(jì)本身平穩(wěn)增長(zhǎng)的內(nèi)在動(dòng)力較強(qiáng)，宏觀經(jīng)濟(jì)有望繼續(xù)保持平穩(wěn)較快發(fā)展。中國(guó)人民銀行將按照國(guó)務(wù)院統(tǒng)一部署，以科學(xué)發(fā)展為主題，以加快轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式為主線，繼續(xù)實(shí)施穩(wěn)健的貨幣政策，更加注重政策的針對(duì)性、靈活性和前瞻性，密切監(jiān)測(cè)國(guó)內(nèi)外經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)發(fā)展變化，把握好政策的力度和節(jié)奏，適時(shí)適度進(jìn)行預(yù)調(diào)微調(diào)，鞏固經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)較快發(fā)展的良好勢(shì)頭，保持物價(jià)總水平基本穩(wěn)定，加強(qiáng)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)防范。

中國(guó)目前主要采用了以下貨幣政策工具來(lái)實(shí)現(xiàn)物價(jià)穩(wěn)定的目標(biāo)：

(1)公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)。在多數(shù)發(fā)達(dá)國(guó)家，公開(kāi)市場(chǎng)操作是中央銀行吞吐基礎(chǔ)貨幣，調(diào)節(jié)市場(chǎng)流動(dòng)性的主要貨幣政策工具，通過(guò)中央銀行與指定交易商進(jìn)行有價(jià)證券和外匯交易，實(shí)現(xiàn)貨幣政策調(diào)控目標(biāo)。中國(guó)公開(kāi)市場(chǎng)操作包括人民幣操作和外匯操作兩部分。外匯公開(kāi)市場(chǎng)操作1994年3月啟動(dòng)，人民幣公開(kāi)市場(chǎng)操作1998年5月26日恢復(fù)交易，規(guī)模逐步擴(kuò)大。1999年以來(lái)，公開(kāi)市場(chǎng)操作已成為中國(guó)人民銀行貨幣政策日常操作的重要工具，對(duì)于調(diào)控貨幣供應(yīng)量、調(diào)節(jié)商業(yè)銀行流動(dòng)性水平、引導(dǎo)貨幣市場(chǎng)利率走勢(shì)發(fā)揮了積極的作用。

(2)法定存款準(zhǔn)備金率。存款準(zhǔn)備金是指金融機(jī)構(gòu)為保證客戶(hù)提取存款和資金清算需要而準(zhǔn)備的資金，金融機(jī)構(gòu)按規(guī)定向中央銀行繳納的存款準(zhǔn)備金占其存款總額的比例就是存款準(zhǔn)備金率。存款準(zhǔn)備金制度是在中央銀行體制下建立起來(lái)的，世界上美國(guó)最早以法律形式規(guī)定商業(yè)銀行向中央銀行繳存存款準(zhǔn)備金。存款準(zhǔn)備金制度的初始作用是保證存款的支付和清算，之后才逐漸演變成為貨幣政策工具，中央銀行通過(guò)調(diào)整存款準(zhǔn)備金率，影響金融機(jī)構(gòu)的信貸資金供應(yīng)能力，從而間接調(diào)控貨幣供應(yīng)量。從2010年至今，央行已通過(guò)多次提高法定存款準(zhǔn)備金率來(lái)穩(wěn)定物價(jià)水平。

(3)再貼現(xiàn)率。也即是中央銀行貸款利率，即是中央銀行通過(guò)調(diào)整對(duì)金融機(jī)構(gòu)發(fā)放的貸款的利率，來(lái)進(jìn)一步穩(wěn)定物價(jià)。它是中央銀行調(diào)控基礎(chǔ)貨幣的重要渠道和進(jìn)行金融調(diào)控的傳統(tǒng)政策工具。一般來(lái)講，中央銀行貸款增加，是“銀根”將有所放松的信號(hào)之一；反之，是“銀根”將可能緊縮的信號(hào)之一。

根據(jù)經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)和外匯流動(dòng)的變化情況，綜合運(yùn)用多種貨幣政策工具組合，是穩(wěn)定物價(jià)的有效政策手段。35.參考答案：需求定理是指在影響需求的其他因素既定的條件下，商品的需求量與其價(jià)格之間存在著反向的變動(dòng)關(guān)系。價(jià)格上升，需求量會(huì)下降；反之，價(jià)格下降，需求量會(huì)上升。

需求定理表現(xiàn)在需求曲線上，就是需求曲線向右下方傾斜，價(jià)格與需求量反向變化。

大多數(shù)的一般商品都會(huì)滿(mǎn)足上述需求定理，但現(xiàn)實(shí)生活中并非所有商品都會(huì)滿(mǎn)足需求定理，例如：①吉芬商品，如馬鈴薯；②炫耀性物品，如鉆石。36.參考答案：風(fēng)險(xiǎn)管理的五種方法分別為：避免、自留、預(yù)防、抑制和轉(zhuǎn)嫁。

(1)避免。避免是指設(shè)法回避損失發(fā)生的可能性，即從根本上消除特定的風(fēng)險(xiǎn)單位和中途放棄某些既存的風(fēng)險(xiǎn)單位。它是處理風(fēng)險(xiǎn)的一種消極技術(shù)。

(2)自留。自留風(fēng)險(xiǎn)是指對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的自我承擔(dān)，即企業(yè)或單位自我承受風(fēng)險(xiǎn)損害后果的方法，有主動(dòng)自留和被動(dòng)自留之分。通常自留風(fēng)險(xiǎn)在風(fēng)險(xiǎn)所致?lián)p失頻率和程度低、損失短期內(nèi)可預(yù)測(cè)以及最大損失不影響企業(yè)或單位財(cái)務(wù)穩(wěn)定時(shí)采用。

(3)預(yù)防。損失預(yù)防是指在風(fēng)險(xiǎn)損失發(fā)生前為了消除或減少可能引發(fā)損失的各種因素而采取的處理風(fēng)險(xiǎn)的具體措施，其目的在于通過(guò)消除或減少風(fēng)險(xiǎn)因素而達(dá)到降低損失發(fā)生頻率的目的。

(4)抑制。損失抑制是指在損失發(fā)生時(shí)或之后為縮小損失程度而采取的各項(xiàng)措施。它是處理風(fēng)險(xiǎn)的有效技術(shù)。損失抑制的一種特殊形態(tài)是割離，它是指將風(fēng)險(xiǎn)單位割離成許多獨(dú)立的小單位而達(dá)到減輕損失程度的一種方法。

(5)轉(zhuǎn)嫁。轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)是指一些單位或個(gè)人為避免承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)損失，有意識(shí)地將損失或與損失有關(guān)的財(cái)務(wù)后果轉(zhuǎn)嫁給另一單位或個(gè)人去承擔(dān)的一種風(fēng)險(xiǎn)管理方式。風(fēng)險(xiǎn)管理者會(huì)盡一切可能回避并排除風(fēng)險(xiǎn)，把不能回避和排除的風(fēng)險(xiǎn)盡可能地轉(zhuǎn)嫁給第三者，不能轉(zhuǎn)嫁的或損失程度較小的可以自留。37.參考答案：當(dāng)土地供給曲線垂直時(shí)，它與土地需求曲線的交點(diǎn)所決定的土地服務(wù)價(jià)格被稱(chēng)為“地租”。土地的供給有固定性、缺乏彈性的特點(diǎn)，因而土地的供給曲線是一條垂直線。把向右下方傾斜的土地需求曲線和垂直的土地供給曲線結(jié)合起來(lái)可以得到地租的決定。地租產(chǎn)生的(技術(shù))原因：地租產(chǎn)生的根本原因在于土地的稀少，供給不能增加；如果給定了不變的土地供給，則地租產(chǎn)生的直接原因就是土地需求曲線的右移。38.參考答案：(1)存款準(zhǔn)備金政策，是指在國(guó)家法律所給予的權(quán)利范圍內(nèi)，通過(guò)規(guī)定和調(diào)整商業(yè)銀行交存中央銀行的存款準(zhǔn)備金率，控制商業(yè)銀行的信用創(chuàng)造能力，間接地調(diào)節(jié)社會(huì)貨幣供應(yīng)量的政策工具。

(2)作用機(jī)制。如中央銀行認(rèn)為存在通貨膨脹壓力時(shí)，就可能提高法定存款準(zhǔn)備金率，使商業(yè)銀行交存中央銀行的法定準(zhǔn)備金增加，用于發(fā)放貸款的超額準(zhǔn)備金減少，促使商業(yè)銀行收縮信貸規(guī)模，使貨幣供應(yīng)量減少，利率回升；另外，準(zhǔn)備金率的提高，還會(huì)引起貨幣乘數(shù)的下降，從而引起貨幣供應(yīng)量的倍數(shù)收縮。從而達(dá)到緊縮貨幣供應(yīng)量的目的。反之亦然。

(3)特點(diǎn)。法定存款準(zhǔn)備金率，被認(rèn)為是貨幣政策中最猛烈的工具之一，其特點(diǎn)表現(xiàn)在：①法定準(zhǔn)備金率是通過(guò)貨幣乘數(shù)來(lái)影響貨幣供給量的，因此，即使法定準(zhǔn)備率調(diào)整幅度很小，也會(huì)引起貨幣供應(yīng)量的巨大波動(dòng)。②即使法定準(zhǔn)備率不變，它也在很大程度上限制了存款機(jī)構(gòu)創(chuàng)造派生存款的能力。③即使商業(yè)銀行等存款機(jī)構(gòu)由于種種原因持有超額準(zhǔn)備金，法定準(zhǔn)備率的調(diào)整也會(huì)產(chǎn)生效果，如提高法定準(zhǔn)備率將凍結(jié)一部分超額準(zhǔn)備金。

但是，法定存款準(zhǔn)備金制度也存在著以下局限性：①由于效果過(guò)于強(qiáng)烈，不宜作為中央銀行日常調(diào)控貨幣供給的工具。②由于同樣的原因，它的調(diào)整對(duì)整個(gè)經(jīng)濟(jì)和社會(huì)心理預(yù)期都會(huì)產(chǎn)生顯著的影響，以致使它有了固定化的傾向。③存款準(zhǔn)備金對(duì)各類(lèi)銀行的影響不同，因而貨幣政策實(shí)現(xiàn)的效果可能因?yàn)檫@些復(fù)雜情況的存在而不易把握。39.參考答案：股指期貨交易主要有五大特點(diǎn)：保證金制度；T+0交易；雙向交易；當(dāng)日無(wú)負(fù)債結(jié)算制度；嚴(yán)格的時(shí)效性。

(1)保證金制度：即杠桿交易，可以進(jìn)行以小博大的交易。買(mǎi)賣(mài)股票需要支付100%的資金。股指期貨交易則不需要全額支付合約價(jià)值的資金，只需要支付一定比例的保證金就可以簽訂較大價(jià)值的合約。例如，假設(shè)股指期貨交易的保證金為12%，投資者只需支付合約價(jià)值12%的資金就可以進(jìn)行交易。這樣，投資者就可以控制8倍于所投資金額的合約資產(chǎn)。當(dāng)然，在收益可能數(shù)倍放大的同時(shí)，投資者可能承擔(dān)的損失也是數(shù)倍放大的。

(2)T+0交易：股指期貨采用的是T+0的交易制度，即當(dāng)日買(mǎi)入或賣(mài)出的頭寸可以當(dāng)日了結(jié)。目前國(guó)內(nèi)股票的交易采用的是T+1的交易制度，當(dāng)日買(mǎi)的股票當(dāng)日不能賣(mài)出，要次日才能賣(mài)出。國(guó)內(nèi)的權(quán)證交易和商品期貨市場(chǎng)的交易則都是采取T+0交易。T+0交易使得投機(jī)性增強(qiáng)、投機(jī)機(jī)會(huì)增多，非常適合短線投機(jī)的操作方式。

(3)雙向交易：雙向交易也就是通常所說(shuō)的買(mǎi)空賣(mài)空。國(guó)內(nèi)股票買(mǎi)賣(mài)只能先買(mǎi)后賣(mài)、不能先賣(mài)后空(俗稱(chēng)“賣(mài)空”)。而在期貨和股指期貨交易中，交易者既可以先買(mǎi)入期貨合約作為期貨交易的開(kāi)端，以后再賣(mài)出平倉(cāng)了結(jié)該頭寸；也可以先賣(mài)出期貨交易合約作為交易的開(kāi)端，之后再買(mǎi)入平倉(cāng)了結(jié)該頭寸。

(4)當(dāng)日無(wú)負(fù)債結(jié)算制度：中金所股指期貨實(shí)行當(dāng)日無(wú)負(fù)債結(jié)算制度。當(dāng)日交易結(jié)束后，客戶(hù)的當(dāng)日盈虧在當(dāng)日結(jié)算時(shí)進(jìn)行劃轉(zhuǎn)，盈利劃入結(jié)算準(zhǔn)備金，虧損從結(jié)算準(zhǔn)備金中劃出。

(5)嚴(yán)格的時(shí)效性：與股票不同，股指期貨交易的對(duì)象是標(biāo)準(zhǔn)化的期貨合約。股指期貨歸根到底，本質(zhì)上是一份合同。期貨合約有到期日，不能無(wú)限期持有。到期后合約將被摘牌，投資者持有的股指期貨頭寸則進(jìn)行現(xiàn)金交割。因此股指期貨具有嚴(yán)格的時(shí)效性。40.參考答案：自愿保險(xiǎn)也稱(chēng)任意保險(xiǎn)，是指保險(xiǎn)雙方當(dāng)事人通過(guò)簽訂保險(xiǎn)合同，或是需要保險(xiǎn)保障的人自愿組合、實(shí)施的一種保險(xiǎn)。自愿保險(xiǎn)的保險(xiǎn)關(guān)系，是當(dāng)事人之間自由決定、彼此合意后所成立的合同關(guān)系。

法定保險(xiǎn)，又稱(chēng)強(qiáng)制保險(xiǎn)，指根據(jù)國(guó)家的有關(guān)法律法規(guī)，某些特殊的群體或行業(yè)，不管當(dāng)事人愿意與否，都必須參加規(guī)定的保險(xiǎn)。比如，世界各國(guó)一般都將機(jī)動(dòng)車(chē)第三者責(zé)任保險(xiǎn)規(guī)定為強(qiáng)制保險(xiǎn)的險(xiǎn)種。

由定義可知自愿保險(xiǎn)和法定保險(xiǎn)的主要區(qū)別有：

(1)兩者的保險(xiǎn)關(guān)系建立的根據(jù)不同。自愿保險(xiǎn)的保險(xiǎn)關(guān)系是通過(guò)訂立保險(xiǎn)合同建立的；法定保險(xiǎn)的保險(xiǎn)關(guān)系是根據(jù)國(guó)家法規(guī)建立的。

(2)兩者涉及的危險(xiǎn)性質(zhì)不同。自愿保險(xiǎn)所保的危險(xiǎn)損失，一般僅以個(gè)別單位或個(gè)人的利益有關(guān)；法定保險(xiǎn)所保的危險(xiǎn)一般涉及多數(shù)人的利益，帶有一定的社會(huì)性。

(3)實(shí)施的目標(biāo)不同。自愿保險(xiǎn)主要是為了滿(mǎn)足經(jīng)濟(jì)單位或個(gè)人對(duì)于災(zāi)害損失補(bǔ)償?shù)男枰?；法定保險(xiǎn)是政府為解決某個(gè)領(lǐng)域里的特殊危險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)一定的社會(huì)目標(biāo)或政策目標(biāo)而實(shí)施的。

(4)保障的水平不同。自愿保險(xiǎn)的保障水平較充分。41.參考答案：信用風(fēng)險(xiǎn)(CreditRisk)又稱(chēng)違約風(fēng)險(xiǎn)，是指交易對(duì)手未能履行約定契約中的義務(wù)而造成經(jīng)濟(jì)損失的風(fēng)險(xiǎn)，即受信人不能履行還本付息的責(zé)任而使受信人的預(yù)期收益與實(shí)際收益發(fā)生偏離的可能性。信用風(fēng)險(xiǎn)有四個(gè)主要特征：(1)客觀性，不以人的意志為轉(zhuǎn)移；(2)傳染性，一個(gè)或少數(shù)信用主體經(jīng)營(yíng)困難或破產(chǎn)就會(huì)導(dǎo)致信用鏈條的中斷和整個(gè)信用秩序的紊亂；(3)可控性，其風(fēng)險(xiǎn)可以通過(guò)控制降到最低；(4)周期性，信用擴(kuò)張與收縮交替出現(xiàn)。42.參考答案：保險(xiǎn)資金運(yùn)用是保險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)上的重要課題，而各國(guó)政府都把它列為保險(xiǎn)業(yè)管理的重要部分。保險(xiǎn)公司資金運(yùn)用的基本原則是：

(1)安全性原則。安全性是保險(xiǎn)資金運(yùn)用的第一原則，安全性的具體含義包括兩個(gè)基本方面：一是盡可能避免風(fēng)險(xiǎn)大的投資項(xiàng)目，二是進(jìn)行組合投資。

(2)收益性原則。保險(xiǎn)投資的目的，是為了提高自身的經(jīng)濟(jì)效益，使投資收入成為保險(xiǎn)企業(yè)收入的重要來(lái)源，增強(qiáng)賠付能力，降低費(fèi)率和擴(kuò)大業(yè)務(wù)。但在投資中，收益與風(fēng)險(xiǎn)是同增的，收益率高，風(fēng)險(xiǎn)也大，這就要求保險(xiǎn)投資，把風(fēng)險(xiǎn)限制在一定程度內(nèi)，也就是說(shuō)投資收益的最小期望值應(yīng)大于相應(yīng)資金存入銀行所獲得的利益與相應(yīng)投資費(fèi)用之和。

(3)流動(dòng)性原則。保險(xiǎn)資金用于賠償給付，受偶然規(guī)律支配。因此，要求保險(xiǎn)投資在不損失價(jià)值的前提下，能把資產(chǎn)立即變?yōu)楝F(xiàn)金，支付賠款或給付保險(xiǎn)金。保險(xiǎn)投資要設(shè)計(jì)多種方式，尋求多種渠道，按適當(dāng)比例投資，從量的方面加以限制。要按不同險(xiǎn)種特點(diǎn)，選擇方向。如人壽保險(xiǎn)一般是長(zhǎng)期合同，保險(xiǎn)金額給付也較固定，流動(dòng)性要求可低一些。國(guó)外人壽保險(xiǎn)資金投資的相當(dāng)部分是長(zhǎng)期的不動(dòng)產(chǎn)抵押貸款。財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)和責(zé)任險(xiǎn)，一般是短期的，理賠迅速，賠付率變動(dòng)大，應(yīng)特別強(qiáng)調(diào)流動(dòng)性原則。43.參考答案：解：總收益TR=P×Q=P×(75-P2)=75P-P3

對(duì)TR求導(dǎo)得，

dTR/dP=75-3P2

令上式等于零，解得P=5，因此當(dāng)P=5時(shí)，總收益最大。44.參考答案：損失補(bǔ)償原則是指保險(xiǎn)合同生效后，如果發(fā)生保險(xiǎn)責(zé)任范圍內(nèi)的損失，被保險(xiǎn)人有權(quán)按照合同的約定，獲得全面、充分的賠償。保險(xiǎn)賠償?shù)哪康氖菑浹a(bǔ)被保險(xiǎn)人由于保險(xiǎn)標(biāo)的遭受損失而失去的經(jīng)濟(jì)利益，被保險(xiǎn)人不能因保險(xiǎn)賠償而獲得額外的利益。其基本內(nèi)容包括：

(1)被保險(xiǎn)人請(qǐng)求損失賠償?shù)臈l件

被保險(xiǎn)人請(qǐng)求保險(xiǎn)賠償時(shí)必須具備以下條件：

①保險(xiǎn)人對(duì)保險(xiǎn)標(biāo)的具有保險(xiǎn)利益

根據(jù)上述保險(xiǎn)利益原則，財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)不僅要求投保人或被保險(xiǎn)人投保時(shí)對(duì)保險(xiǎn)標(biāo)的具有保險(xiǎn)利益，而且要求在保險(xiǎn)合同履行過(guò)程中，特別是保險(xiǎn)事故發(fā)生時(shí)，被保險(xiǎn)人對(duì)保險(xiǎn)標(biāo)的必須具有保險(xiǎn)利益，否則就不能取得保險(xiǎn)賠償。

②被保險(xiǎn)人遭受的損失在保險(xiǎn)責(zé)任范圍之內(nèi)

這里包括兩個(gè)方面：一是遭受損失的必須是保險(xiǎn)標(biāo)的；二是保險(xiǎn)標(biāo)的的損失必須是由保險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)造成的。只有符合這兩個(gè)條件，被保險(xiǎn)人才能要求保險(xiǎn)賠償，否則保險(xiǎn)人不承擔(dān)賠償責(zé)任。

③被保險(xiǎn)人遭受的損失能用貨幣衡量

如果被保險(xiǎn)人遭受的損失不能用貨幣衡量，保險(xiǎn)人就無(wú)法核定損失，從而也無(wú)法支付保險(xiǎn)賠款。

(2)保險(xiǎn)人履行損失賠償責(zé)任的限度

堅(jiān)持損失補(bǔ)償原則，就要求保險(xiǎn)人在履行賠償責(zé)任時(shí)，必須把握三個(gè)限度，以保證被保險(xiǎn)人既能恢復(fù)失去的經(jīng)濟(jì)利益，又不會(huì)由于保險(xiǎn)賠款而額外受益。

①以實(shí)際損失為限

當(dāng)投保財(cái)產(chǎn)遭受保險(xiǎn)責(zé)任范圍內(nèi)的損失時(shí)，保險(xiǎn)人按合同規(guī)定承擔(dān)賠償責(zé)任，其支付的保險(xiǎn)賠款，不得超過(guò)被保險(xiǎn)人的實(shí)際損失。實(shí)際損失是根據(jù)損失當(dāng)時(shí)財(cái)產(chǎn)的實(shí)際價(jià)值來(lái)確定的，而財(cái)產(chǎn)的價(jià)值與市價(jià)有關(guān)，所以實(shí)際損失的確定通常要根據(jù)損失當(dāng)時(shí)財(cái)產(chǎn)的市價(jià)(定值保險(xiǎn)和重置價(jià)值保險(xiǎn)例外)。

②以保險(xiǎn)金額為限

保險(xiǎn)金額是保險(xiǎn)人承擔(dān)賠償責(zé)任的最高限額，所以保險(xiǎn)賠款不能超過(guò)保險(xiǎn)金額，只能低于或等于保險(xiǎn)金額。

③以保險(xiǎn)利益為限

保險(xiǎn)利益是保險(xiǎn)保障的最高限度，保險(xiǎn)賠款不得超過(guò)被保險(xiǎn)人對(duì)遭受損失的財(cái)產(chǎn)所具有的保險(xiǎn)利益。

(3)損失賠償方式

損失賠償方式是損失補(bǔ)償原則的具體應(yīng)用。財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)賠償方式主要有兩種：

①第一損失賠償方式

即在保險(xiǎn)金額限度內(nèi)，按照實(shí)際損失賠償。其計(jì)算公式為：

a.當(dāng)損失金額≤保險(xiǎn)金額時(shí)：

賠償金額=損失金額

b.當(dāng)損失金額>保險(xiǎn)金額時(shí)：

賠償金額=保險(xiǎn)金額

第一損失賠償方式是把保險(xiǎn)財(cái)產(chǎn)的價(jià)值分為兩個(gè)部分：第一部分為保險(xiǎn)金額以?xún)?nèi)的部分，這部分已投保，保險(xiǎn)人對(duì)其承擔(dān)損失賠償責(zé)任；第二部分是超過(guò)保險(xiǎn)金額的部分，這部分由于未投保，因而保險(xiǎn)人不承擔(dān)損失賠償責(zé)任。由于保險(xiǎn)人只對(duì)第一部分的損失承擔(dān)賠償責(zé)任，故稱(chēng)為第一損失賠償方式。

②比例計(jì)算賠償方式

這種賠償方式是按保障程度，即保險(xiǎn)金額與損失當(dāng)時(shí)保險(xiǎn)財(cái)產(chǎn)的實(shí)際價(jià)值的比例計(jì)算賠償金額。其計(jì)算公式為：

(1)在不定值保險(xiǎn)情況下，保險(xiǎn)賠償金額按保險(xiǎn)保障程度計(jì)算，其公式為：

賠償金額=損失金額×保險(xiǎn)金額/損失當(dāng)時(shí)保險(xiǎn)財(cái)產(chǎn)的實(shí)際價(jià)值

(2)在定值保險(xiǎn)情況下，保險(xiǎn)賠償按財(cái)產(chǎn)受損的損失程度來(lái)計(jì)算，其公式為：

賠償金額=保險(xiǎn)金額×(保險(xiǎn)財(cái)產(chǎn)的完好價(jià)值一殘值)/保險(xiǎn)財(cái)產(chǎn)的完好價(jià)值

采用比例計(jì)算賠償方式，保障程度越高，即保險(xiǎn)金額越接近保險(xiǎn)財(cái)產(chǎn)的實(shí)際價(jià)值，賠償金額也就越接近損失金額。如果保障程度是百分之百，賠償金額就等于損失金額。所以，被保險(xiǎn)人若想得到十足的補(bǔ)償，就必須按財(cái)產(chǎn)的實(shí)際價(jià)值足額投保。45.參考答案：國(guó)際結(jié)算是指為清償由于國(guó)際貿(mào)易以及國(guó)際間其他經(jīng)濟(jì)、政治、文化等交往引起的債權(quán)債務(wù)，通過(guò)境內(nèi)銀行與境外銀行相互開(kāi)立的賬戶(hù)