中央銀行制度形成和發(fā)展

中央銀行制度形成和發(fā)展2常識性觀點：中央銀行制度是在經(jīng)濟和金融發(fā)展過程中逐步形成的。中央銀行制度已成為各國最基本的經(jīng)濟制度之一。中央銀行通過特定業(yè)務(wù)活動和法律授權(quán)的管理方式履行自己的職責。3本章主要內(nèi)容中央銀行的產(chǎn)生中央銀行制度的形成、普及與發(fā)展中央銀行的性質(zhì)與職能中央銀行制度的類型與組織結(jié)構(gòu)4

中央銀行的產(chǎn)生中央銀行產(chǎn)生的歷史背景中央銀行產(chǎn)生的客觀經(jīng)濟原因5中央銀行產(chǎn)生的歷史背景商品經(jīng)濟的快速發(fā)展商品經(jīng)濟的快速發(fā)展，提出了對金融服務(wù)的需求，也逐漸提出了對金融業(yè)加以管理的必要性。在13、14世紀商品經(jīng)濟得到初步發(fā)展之時，銀行業(yè)也隨之誕生。銀行業(yè)（金融業(yè)）的發(fā)展與商品經(jīng)濟的發(fā)展程度有著十分密切的關(guān)系。我們應(yīng)該堅持實體經(jīng)濟決定金融的觀點，脫離實體經(jīng)濟，僅就金融論金融的研究方法是有問題的。6中央銀行產(chǎn)生的歷史背景商業(yè)銀行的普遍設(shè)立

銀行業(yè)隨商品經(jīng)濟發(fā)展而逐步興盛，其產(chǎn)生渠道有演進和新設(shè)兩種。14世紀末出現(xiàn)了主要為貿(mào)易服務(wù)的“銀行”（核心是匯兌業(yè)務(wù)），15、16世紀歐洲資本主義生產(chǎn)方式興起時出現(xiàn)了銀行設(shè)立和發(fā)展的高潮。17、18世紀，歐洲資本主義制度的確立，使銀行業(yè)務(wù)范圍大幅拓展，并逐漸具有了現(xiàn)代銀行的特點（核心業(yè)務(wù)是銀行券發(fā)行、轉(zhuǎn)帳結(jié)算和提供信貸融資）。這期間設(shè)立的瑞典銀行（1656）和英格蘭銀行（1694）尤其值得關(guān)注。7中央銀行產(chǎn)生的歷史背景貨幣與信用關(guān)系的廣泛存在貨幣、信用與經(jīng)濟的快速融合銀行的吸存放貸行為逐漸被社會所認同現(xiàn)代銀行體系出現(xiàn)后，實現(xiàn)了個人積累向社會積累的轉(zhuǎn)變，極大地提高了積累的速度和效率貨幣的先導效應(yīng)問題8中央銀行產(chǎn)生的歷史背景經(jīng)濟發(fā)展過程中銀行和信用體系的缺陷和矛盾初步顯現(xiàn)銀行體系本身的脆弱性問題統(tǒng)一協(xié)調(diào)以避免惡性競爭的問題貨幣分散發(fā)行的問題提高清算效率的問題9

中央銀行的產(chǎn)生中央銀行產(chǎn)生的歷史背景中央銀行產(chǎn)生的客觀經(jīng)濟原因10中央銀行產(chǎn)生的客觀經(jīng)濟原因信用貨幣統(tǒng)一發(fā)行的需要貨幣分散發(fā)行與流通效率不同銀行券的可兌現(xiàn)性及其連鎖反應(yīng)銀行券的被接受程度與使用范圍分散發(fā)行與流通效率分散發(fā)行可能導致貨幣發(fā)行量失控11中央銀行產(chǎn)生的客觀經(jīng)濟原因提高票據(jù)交換和清算的效率同城結(jié)算與異地結(jié)算行內(nèi)結(jié)算與行間結(jié)算票據(jù)交換所封閉性所帶來的問題12中央銀行產(chǎn)生的客觀經(jīng)濟原因增強銀行的支付保證能力擠兌及其連鎖效應(yīng)集中準備金及“最后貸款人”角色的重要性13中央銀行產(chǎn)生的客觀經(jīng)濟原因維護金融業(yè)的穩(wěn)健運行公平競爭規(guī)則的制定對金融業(yè)進行監(jiān)管的問題金融監(jiān)管的高度專業(yè)性和技術(shù)性要求專門的監(jiān)管機構(gòu)14中央銀行產(chǎn)生的客觀經(jīng)濟原因緩解政府融資的壓力政府職能范圍拓展導致支出大量增加由一家專門機構(gòu)向政府提供資金更加方便可行15中央銀行產(chǎn)生的客觀經(jīng)濟原因中央銀行的產(chǎn)生，是內(nèi)外兩種力量共同作用的結(jié)果：內(nèi)在要求——商品經(jīng)濟和金融業(yè)自身的發(fā)展；外部動力——國家加強對經(jīng)濟、金融管理的需要。16中央銀行制度的形成、普及與發(fā)展中央銀行制度的初步形成中央銀行制度的普及與發(fā)展17中央銀行制度的初步形成時間跨度：17世紀中后期到一戰(zhàn)結(jié)束。即從瑞典銀行成立（1956）到美聯(lián)儲建立（1913）。中央銀行建立的兩條基本途徑：由政府賦予特權(quán)給信譽好、實力強的大銀行，使其逐步具備中央銀行的某些性質(zhì)并最終發(fā)展成中央銀行；由政府出面直接組建中央銀行。18中央銀行制度的初步形成最早的中央銀行瑞典銀行：1656年成立（私營銀行）1668年改組為國家銀行1897年獨占貨幣發(fā)行權(quán)（成為中央銀行的關(guān)鍵一步）19中央銀行制度的初步形成最早的中央銀行（續(xù)）英格蘭銀行：1694年成立（私人股份制銀行，但與政府關(guān)系密切）1833年的法案規(guī)定只有其發(fā)行的銀行券具有無限清償?shù)馁Y格（這是邁向中央銀行的關(guān)鍵一步）1844年《皮爾條例》擴展了英格蘭銀行的特權(quán)，同時限制其他銀行的銀行券發(fā)行量。此后其發(fā)行定額漸增而其他銀行則逐漸減少1928年成為英國唯一的發(fā)行銀行1854年成為英國銀行業(yè)的票據(jù)交換和清算中心20中央銀行制度的初步形成最早的中央銀行（續(xù)）瑞典銀行Vs英格蘭銀行成立時間：英格蘭銀行（1694）比瑞典銀行（1656）晚38年，比瑞典銀行改組成國家銀行（1668）晚26年；擁有貨幣發(fā)行特權(quán)：英格蘭銀行（1833）比瑞典銀行（1897）早64年。全面發(fā)揮中央銀行職能：英格蘭銀行也早于瑞典銀行。因此，一般認為英格蘭銀行為世界上最早的中央銀行。21中央銀行制度的初步形成中央銀行成立的第一次高潮時間跨度：19世紀至20世紀初在這期間約成立了29家中央銀行，如法蘭西銀行（1800）；西班牙銀行（1829年）；德國國家銀行（1875）；日本銀行（1882）；美國第一國民銀行（1791-1811）、第二國民銀行（1816-1836）、美聯(lián)儲（1913）等。絕大多數(shù)在經(jīng)濟發(fā)達的歐洲國家。22中央銀行制度的形成、普及與發(fā)展中央銀行制度的初步形成中央銀行制度的普及與發(fā)展23中央銀行制度的普及與發(fā)展中央銀行制度發(fā)展的第二次高潮1921-1942年間，設(shè)立和改組的中央銀行約40多家，其中設(shè)立是主流（約34家）。國際經(jīng)濟、政治背景一戰(zhàn)后的世界性金融危機和嚴重通脹兩次國際會議的影響：布魯塞爾國際經(jīng)濟會議（1920），提出世界各國普遍建立央行制度的必要性。日內(nèi)瓦國際經(jīng)濟會議（1922），建議尚未建立央行的國家盡快建立。24中央銀行制度的普及與發(fā)展二戰(zhàn)結(jié)束到1970年代初，央行制度的發(fā)展主要表現(xiàn)在兩方面：歐美國家中央銀行以國有化為主要內(nèi)容的改組和加強；亞洲、非洲等新獨立的國家普遍設(shè)立中央銀行。25中央銀行制度的普及與發(fā)展我國中央銀行的發(fā)展清政府時期：1905年8月，清政府設(shè)立戶部銀行，1908年更名為大清銀行。“中華民國”時期：起初“中、中、交、農(nóng)”都具有央行的部分職能。1942年7月1日，“四聯(lián)總處”將貨幣發(fā)行權(quán)集中到中央銀行。新中國的中央銀行：為1948年12月1日成立的中國人民銀行。26中央銀行的性質(zhì)與職能中央銀行的性質(zhì)中央銀行的職能27中央銀行的性質(zhì)從其業(yè)務(wù)特點看：是為商業(yè)銀行等普通金融機構(gòu)和政府提供金融服務(wù)的特殊金融機構(gòu)。從其發(fā)揮的作用看：是制定和實施貨幣政策、監(jiān)督管理金融業(yè)和規(guī)范金融秩序、防范金融風險和維護金融穩(wěn)定、調(diào)控金融和經(jīng)濟運行的宏觀管理部門。是保障金融穩(wěn)健運行、調(diào)控宏觀經(jīng)濟的國家行政機關(guān)。但是，它與一般行政部門相比又存在很大的差異（主要體現(xiàn)在調(diào)控手段上）。28中央銀行的性質(zhì)與職能中央銀行的性質(zhì)中央銀行的職能29中央銀行的職能中央銀行職能的一般表述：中央銀行是發(fā)行的銀行、銀行的銀行和政府的銀行。

30中央銀行的職能中央銀行是“發(fā)行的銀行”是指國家賦予中央銀行集中與壟斷貨幣發(fā)行的特權(quán)，是國家唯一的貨幣發(fā)行機構(gòu)（在有些國家，硬輔幣的鑄造與發(fā)行由財政部門負責）。這是其自身成為央行最基本最重要的標志，也是央行發(fā)揮其全部職能的基礎(chǔ)。央行壟斷貨幣發(fā)行權(quán)是統(tǒng)一貨幣發(fā)行和流通并穩(wěn)定幣值的基本保證。但在金本位制和信用貨幣制度下控制手段存在較大差異。31中央銀行是“銀行的銀行”該職能是指：其業(yè)務(wù)對象不是一般企業(yè)和個人，而是金融機構(gòu)及特定的政府部門；與業(yè)務(wù)對象之間的業(yè)務(wù)仍具有銀行固有的“存、貸、匯”等業(yè)務(wù)的特征；中央銀行為金融機構(gòu)提供支持、服務(wù)，同時也是金融機構(gòu)的管理者。中央銀行的職能32中央銀行是“銀行的銀行”（續(xù)）該職能具體體現(xiàn)在三個方面：集中存款準備金；充當“最后貸款人”；組織、參與和管理全國的清算。中央銀行的職能33中央銀行是“政府的銀行”該職能是指：根據(jù)法律授權(quán)制定和實施貨幣政策，對金融業(yè)實施監(jiān)督管理，負有保持貨幣幣值穩(wěn)定和保障金融業(yè)穩(wěn)健運行的責任；代表國家政府參加國際金融組織，簽定國際金融協(xié)定，參與國際金融事務(wù)與活動；為政府代理國庫，辦理政府所需要的銀行業(yè)務(wù)，提供各種金融服務(wù)。中央銀行的職能34中央銀行的職能中央銀行是“政府的銀行”該職能的具體體現(xiàn)：1）代理國庫；2）代理政府債券的發(fā)行；3）為政府融通資金，提供特定信貸支持；4）為國家持有和經(jīng)營管理國際儲備；5）代表國家政府參加國際金融組織和各項國際金融活動。6）制定和實施貨幣政策；7）對金融業(yè)實施金融監(jiān)督管理，維護金融穩(wěn)定；8）為政府提供經(jīng)濟金融情報和決策建議，向社會公眾發(fā)布經(jīng)濟金融信息。35中央銀行制度的類型與組織結(jié)構(gòu)中央銀行制度的基本類型中央銀行的資本構(gòu)成中央銀行的組織結(jié)構(gòu)36中央銀行制度的基本類型中央銀行制度主要有：單一式中央銀行制度、復(fù)合式中央銀行制度、準中央銀行制度、跨國中央銀行制度等四種類型。37中央銀行制度的基本類型單一式中央銀行制度由國家建立單獨的中央銀行機構(gòu)，并由其全面行使中央銀行職能的中央銀行制度。該制度又分為一元式和二元式兩類。前者為大多數(shù)國家（包括我國）采用的模式，一般為總分行制，實行垂直領(lǐng)導，總部多設(shè)在首都；后者多為聯(lián)邦制國家（如美、德）采取的模式，體現(xiàn)了集權(quán)與分權(quán)的矛盾統(tǒng)一。38中央銀行制度的基本類型復(fù)合式中央銀行制度國家不單獨設(shè)立專司中央銀行職能的中央銀行機構(gòu)，而是由一家集中央銀行與商業(yè)銀行職能于一身的國家大銀行兼行中央銀行職能的中央銀行制度。該制度一般與央行發(fā)展的初級階段和計劃經(jīng)濟體制相對應(yīng)。如前蘇聯(lián)、1990年劇變前的大多數(shù)東歐國家和1983年以前的我國（也稱為“大一統(tǒng)”銀行體制）。39中央銀行制度的基本類型準中央銀行制度國家不設(shè)通常完整意義上的中央銀行，而由類似中央銀行的金融管理機構(gòu)與若干商業(yè)銀行共同執(zhí)行中央銀行職能。實行這種制度的國家有新加坡、馬爾代夫、斐濟、沙特、阿聯(lián)酋、塞舌爾以及我國的香港地區(qū)。新加坡中央銀行制度與香港金融體系介紹。40中央銀行制度的基本類型跨國中央銀行制度由若干國家聯(lián)合組建一家中央銀行，由這家中央銀行在其成員國范圍內(nèi)行使全部或部分中央銀行職能的中央銀行制度。該制度一般與區(qū)域性多國經(jīng)濟的相對一致性和貨幣聯(lián)盟體制相對應(yīng)，如西非貨幣聯(lián)盟、中非貨幣聯(lián)盟、東加勒比貨幣聯(lián)盟和歐盟。

41中央銀行制度的類型與組織結(jié)構(gòu)中央銀行制度的基本類型中央銀行的資本構(gòu)成中央銀行的組織結(jié)構(gòu)42中央銀行的資本構(gòu)成中央銀行的資本構(gòu)成分為五類全部資本為國家所有（多數(shù)國家）國家與民間混合所有（如日本、比利時等）全部股份非國有（如美國、意大利、瑞士）無資本金（只有韓國）資本為多國共有（貨幣聯(lián)盟國家）央行的資本結(jié)構(gòu)類型并不對其性質(zhì)、職能、地位和作用產(chǎn)生實質(zhì)影響