從頂層部署到地方兩會觀察

頂層部署：穩(wěn)增長與高質(zhì)量發(fā)展，供給與需求并重兩會之前頂層部署傳遞兼顧穩(wěn)增長與高質(zhì)量發(fā)展，并重供給與需求信號。220年以，疫情持續(xù)反復(fù)背景下，經(jīng)濟持續(xù)面臨較大壓力，宏觀政策部署側(cè)重于從供給端發(fā)力通過保主體紓困等政策為經(jīng)濟提供支撐222年四季度以來隨著二十大指明高質(zhì)量發(fā)展方向疫情也進入轉(zhuǎn)段時期宏觀政策部署更加關(guān)注穩(wěn)增長與高質(zhì)量發(fā)展并重供給側(cè)政策保持發(fā)力的同時更加關(guān)注對需求側(cè)政策的部署202年12月6日政治局會議要“把實施擴大內(nèi)需戰(zhàn)略同深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革有機結(jié)合起來222年2月14日，黨中央國務(wù)院印發(fā)《擴大內(nèi)需戰(zhàn)略規(guī)劃綱要（22205年擴大內(nèi)需戰(zhàn)略從規(guī)劃部署安排進入到加快落地推進各項工作階段202年216日，中經(jīng)濟工作會議強調(diào)，著力推動高質(zhì)量發(fā)展，要把恢復(fù)和擴大費擺在優(yōu)先位置。223年2月1日，政治局集體學習會議再度強調(diào)，著擴大有收入支撐的消費需求、有合理回報的投資需求。圖表：02年底以來頂層部署連強調(diào)穩(wěn)增長擴內(nèi)需 事件會議/文件表態(tài)202212/6政治局會議把實施擴大內(nèi)需戰(zhàn)略同深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革有機結(jié)合起來。202212/4中共中央國務(wù)院印發(fā)《擴大內(nèi)需略規(guī)劃綱要－2035年）》加快培育完整內(nèi)需體系。促進消費投資，內(nèi)需規(guī)模實現(xiàn)新突破消費的基礎(chǔ)性作用和投資的關(guān)鍵作用進一步增強。全面促進消費，加快消費提質(zhì)升級。優(yōu)化投資結(jié)構(gòu)，拓展投資空間。202212/5發(fā)改委印發(fā)《十四五”擴大內(nèi)需略實施方案》《實施方案》針對制約擴大內(nèi)需的主要因素，圍繞“十四五”期實施擴大內(nèi)需戰(zhàn)略主要目標，明確了重點任務(wù)和重要舉措。202212/6中央經(jīng)濟工作會議著力擴大國內(nèi)需求。要把恢復(fù)和擴大消費擺在優(yōu)先位置。增強消費能力，改善消費條件，創(chuàng)新消費場景。要通過政府投資和政策激勵有效帶動全社會投資，加快實施“十四五”重大工程。20232/1政治局集體學習要搞好統(tǒng)籌擴大內(nèi)需和深化供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革。著力擴大有收入支撐的消費需求、有合理回報的投資需求、有本金和債務(wù)約束的金融需求。建立和完善擴大居民消費的長效機制，使居民有穩(wěn)收入能消費、沒有后顧之憂敢消費、消費環(huán)境優(yōu)獲得感強愿消費。完善擴大投資機制，拓展有效投資空間，適度超前部署新基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，擴大高技術(shù)產(chǎn)業(yè)和戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)投資，持續(xù)發(fā)民間投資活力。中國政府網(wǎng)，國家發(fā)改委，共產(chǎn)黨員網(wǎng)，整理從春節(jié)后國常會具體工作落實安來看去年側(cè)重供給端今年供需并重。222年2月15日（去春節(jié)后第二周，國常要求抓緊出臺促進工業(yè)經(jīng)濟平穩(wěn)增長和服務(wù)業(yè)特殊困難行業(yè)紓困發(fā)展的措施，主要為財稅金融等方面的幫扶市場主體的供給端政策223年1月8（今年春節(jié)后第一周國常會一方面強調(diào)深入落實穩(wěn)經(jīng)濟一攬子政策和接續(xù)措施，主要為供給端政策另一方面強調(diào)推動消費加快恢復(fù)和保持外貿(mào)外資穩(wěn)定增強對經(jīng)濟的拉動力主要為需求端政策政策在落地推進層面兼顧供需兩端的信號也十分明確。02年和223年春節(jié)以后的國常會部署對比春節(jié)20231/2220222/120231/28（春節(jié)后第一周）20222/15（春節(jié)后第二周）供給端政策為主：當前工業(yè)經(jīng)濟穩(wěn)定恢態(tài)勢仍不牢固，服務(wù)業(yè)因受疫情等影響存在一些特殊困難行業(yè)，近期要抓緊出臺施，加大幫扶力度。1）加大工業(yè)、服務(wù)業(yè)所得稅減免力度延長制造業(yè)中小微企業(yè)緩稅政策。2）引導(dǎo)加強金融服務(wù)。支持增加普惠小微貸款等，推動制造業(yè)中長期貸款較快長，促進企業(yè)綜合融資成本穩(wěn)中有降。推進制造業(yè)強鏈補鏈和產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)再造，加快新型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)重點領(lǐng)域節(jié)降碳技術(shù)改造等，擴大有效投。針對餐飲、零售、旅游、交通客運等特殊困難行業(yè)，在階段性稅收減免、部保費緩繳等方面加大支持力度，促進穩(wěn)就業(yè)和消費恢復(fù)。國常會供給端政策：入落實穩(wěn)經(jīng)濟一攬子政策和續(xù)措施，推動財政、金融工具支持的重大項建設(shè)、設(shè)備更新改造形成更多實物工作量，施好原定延續(xù)執(zhí)行的小規(guī)模納稅人增值稅減免、普惠小微貸款等政策。堅持“兩個毫不動搖，依法保護民營企業(yè)權(quán)益，持續(xù)打造市場法治化國際化營商環(huán)境。支持平臺經(jīng)濟持續(xù)健康發(fā)展。推動企業(yè)節(jié)后快速復(fù)工復(fù)產(chǎn)，扎實好農(nóng)民工返崗就業(yè)服務(wù)。需求端政策：針對需求不足的突出矛盾，勢推動消費加快恢復(fù)成為經(jīng)濟主拉動力，堅不移擴大對外開放、促進外貿(mào)外資保穩(wěn)提質(zhì)一是加力擴消費。二是堅持對外開放基本國策，繼續(xù)推出實際舉措，努力穩(wěn)定外貿(mào)。三積極吸引外資支持地方招商引資。總結(jié)供給端繼續(xù)發(fā)力的同時，對需求政策著力部署供給端紓困類政策為主中國政府網(wǎng)，整理地方兩會：節(jié)后動員加快，但經(jīng)目標謹慎在新班子要有新氣象新作為要求下，各地穩(wěn)增長動員雖然明顯加快。0年2月中經(jīng)濟工作會議要“新班子要有新氣象新作為開年以來各地關(guān)于穩(wěn)經(jīng)濟和高質(zhì)量發(fā)展的動員和部署明顯加快截至223年2月8日已有江蘇、上海、遼寧、山東等1省出臺穩(wěn)增長政策文件，從財稅金融、援企穩(wěn)崗擴大內(nèi)需等角度出臺具體舉措聚焦著力穩(wěn)增（相較來看222年節(jié)后各地政策文件部署領(lǐng)域較為分散涉及交通規(guī)劃全民健身下放審批城鎮(zhèn)化等各個方面此外多省市節(jié)后密集召“新春第一會（專題會議走訪調(diào)研等明確強調(diào)要發(fā)力穩(wěn)增長實現(xiàn)一季度經(jīng)“開門紅數(shù)量也比22年春節(jié)之明顯要多。03年穩(wěn)增長文件03年一號文件02年一號文件北京-《北京市政府投資管理辦法》《北京市人民政府關(guān)于在北京2022年冬奧和冬殘奧會期間對本市部分區(qū)域?qū)嵤o線電管制的通告》天津天津出臺九方面33條政策《天津市人民政府關(guān)于切實做好2023年政府重點工作的通知》《天津市貫徹落實<國家綜合立體交通網(wǎng)規(guī)綱要>實施方案》山西-《山西省人民政府關(guān)于做好2023年安全產(chǎn)工作的通知》《山西省人民政府關(guān)于做好2022年安全生工作的通知》遼寧《遼寧省進一步穩(wěn)經(jīng)濟若干政策舉措》即穩(wěn)增長文件《遼寧省人民政府關(guān)于印發(fā)全民健身計劃（2021—225年）的通知》上?！渡虾Ｊ刑嵝判臄U需求穩(wěn)增長促展行動方案》即穩(wěn)增長文件《上海市人民政府關(guān)于下放一批行政審批項的決定》江蘇《關(guān)于推動經(jīng)濟運行率先整體好的若干政策措施》即穩(wěn)增長文件-福建-《福建省人民政府關(guān)于廢<福建省人民政府辦公廳關(guān)于加強水能資源開發(fā)利用項目理的通知>的決定》《福建省人民政府關(guān)于印發(fā)福建省婦女發(fā)綱要和福建省兒童發(fā)展綱要的通知》江西《江西省未來產(chǎn)業(yè)發(fā)展中長期劃》《江西省人民政府關(guān)于同意劃定及撤銷部集中式飲用水水源保護區(qū)范圍的批復(fù)》《江西省“十四五”農(nóng)業(yè)農(nóng)村現(xiàn)代化規(guī)劃》山東《關(guān)于促進經(jīng)濟加快恢復(fù)發(fā)展的干政策措施暨2023年“穩(wěn)中向好、進中提”政策清單（第二批）》即穩(wěn)增長文件《山東省新型城鎮(zhèn)化規(guī)劃（20212035年）》河南《大力提振市場信心促進經(jīng)濟穩(wěn)向好政策措施》--重慶-2023年全市安全生產(chǎn)與自然災(zāi)害防治工作要點》《2022年全市安全生產(chǎn)與自然災(zāi)害防治工作要點》貴州-《省人民政府關(guān)于推進貴州氣象高質(zhì)量發(fā)的實施意見》《省人民政府關(guān)于貴州省“十四五國家內(nèi)陸放型經(jīng)濟試驗區(qū)建設(shè)規(guī)劃的批復(fù)》云南2023年推動經(jīng)濟穩(wěn)進提質(zhì)政策施》-《云南省加快建立健全綠色低碳循環(huán)發(fā)展?jié)w系行動計劃》陜西-《陜西省人民政府關(guān)于做好第五次全國經(jīng)濟普查工作的通知》《陜西省人民政府關(guān)于做好2022年一季度經(jīng)濟穩(wěn)增長工作的意見》黑龍江《關(guān)于促進全省經(jīng)濟運行整體好的若干政策措施》《黑龍江省人民政府關(guān)于做好第五次全國濟普查工作的通知》《黑龍江省人民政府關(guān)于印發(fā)黑龍江省防和處置非法集資工作實施細則（試行）的知》甘肅《甘肅省人民政府關(guān)于印發(fā)促進濟穩(wěn)中有進推動高質(zhì)量發(fā)展若干策措施的通知》--四川《聚焦高質(zhì)量發(fā)展推動經(jīng)濟運行體好轉(zhuǎn)的若干政策措施》-《四川省人民政府關(guān)于調(diào)整全省最低工資準的通知》各?。ㄊ校┤嗣裾T戶網(wǎng)站，各?。ㄊ校C關(guān)報，整理2023新春第會/走訪/調(diào)研北京尹力殷勇春節(jié)假期后首個工作日到海淀區(qū)調(diào)研，要求力爭實現(xiàn)一季度經(jīng)濟社會發(fā)展“開門紅”。天津扎實實施濱海新區(qū)高質(zhì)量發(fā)展支撐引領(lǐng)行動，為推動全市高質(zhì)量發(fā)展、服務(wù)京津冀協(xié)同發(fā)展和共建“一帶一路作出更大貢獻。河北優(yōu)化營商環(huán)境企業(yè)家座談會。山西政府系統(tǒng)抓落實提高執(zhí)行力電視電話會議。內(nèi)蒙古招商引資暨優(yōu)化營商環(huán)境。遼寧研究部署當前重點工作任務(wù)，奮力實現(xiàn)一季度“開門紅”，確保全面振興新突破三年行動首戰(zhàn)告捷。吉林優(yōu)化營商環(huán)境、加快項目建設(shè)。黑龍江推進全省經(jīng)濟一季度“開門紅視頻調(diào)度會議。上海優(yōu)化營商環(huán)境。江蘇研究做好一季度經(jīng)濟社會發(fā)展。浙江深入實施“八八戰(zhàn)略”強力推進創(chuàng)新深化、改革攻堅、開放提。安徽發(fā)揚自我革命精神，刀刃向內(nèi)部署“一改兩為”。福建民營經(jīng)濟代表人士座談會：始終堅持“兩個毫不動搖”。穩(wěn)預(yù)期、強信心，是做好今年經(jīng)濟工的當務(wù)之急、關(guān)鍵所在。福建是營經(jīng)濟大省，穩(wěn)預(yù)期、強信心，關(guān)鍵是穩(wěn)住民營企業(yè)的預(yù)期，提振民營企業(yè)家的信心。江西尹弘（省委書記）深入聯(lián)系園區(qū)走訪調(diào)研，鼓舞全省上下“全力拼經(jīng)濟奮戰(zhàn)開門紅”，確保一季度開好局起好。山東深化新舊動能轉(zhuǎn)換，聚力綠色低高質(zhì)量發(fā)展。推動高質(zhì)量發(fā)展，關(guān)鍵要保持經(jīng)濟平穩(wěn)健康運行。必須把穩(wěn)增長放在突出位置。河南全省第七期“三個一批”項目建設(shè)活動：以“開局就是決戰(zhàn)、起步就要沖刺”的競進姿態(tài)，綱舉目張抓工作，項目為王抓投資，千方百計促消費，開足馬力拼經(jīng)，實現(xiàn)經(jīng)濟發(fā)展質(zhì)量更高、效益更好、速度更快，確保年度目標如期實現(xiàn)、順利實現(xiàn)、超額實現(xiàn)。湖北加快建設(shè)全國構(gòu)建新發(fā)展格局先行區(qū)。湖南省長毛偉明在長沙部分企業(yè)調(diào)研：開年就決戰(zhàn)，開局即加速，以突飛猛進之勢打好打贏“經(jīng)濟增長主動仗”。廣東全省高質(zhì)量發(fā)展大會：推動高質(zhì)量發(fā)展，把穩(wěn)增長放在突出位置。廣西推動全區(qū)一季度經(jīng)濟工作會議：促進實體經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展，促進工業(yè)經(jīng)濟提速增效，做好紓困服務(wù)，加快服務(wù)業(yè)恢復(fù)發(fā)展。海南省長馮飛對一季度重點工作進行部署：要全力以赴實現(xiàn)一季度“開門紅”，搶前抓早，實現(xiàn)量質(zhì)并舉。重慶建設(shè)成渝地區(qū)雙城經(jīng)濟圈工作推進大會：以成渝地區(qū)雙城經(jīng)濟圈建設(shè)為引領(lǐng)，全面推進現(xiàn)代化新重慶建設(shè)開好局起好步。云南一季度重大產(chǎn)業(yè)項目調(diào)度暨開工推進會：確保一季度實現(xiàn)“開門紅”，為完成全年經(jīng)濟社會發(fā)展目標打好基礎(chǔ)。西藏安排部署全年經(jīng)濟社會發(fā)展工作和一季度重點工作。抓實抓細穩(wěn)定發(fā)展生態(tài)強邊“四件大事”，推動西藏長治久安和高質(zhì)量發(fā)展斷取得新成效。陜西高質(zhì)量項目推年、營商環(huán)境突破年、干部作風能力提升年“三個年”活動動員會：起步?jīng)_刺、決勝全年。甘肅經(jīng)濟運行調(diào)度會：堅持高質(zhì)量發(fā)展這個首要任務(wù)，以開局就是決戰(zhàn)的干勁抓發(fā)展，以起步就是沖刺的拼勁促增長，奮戰(zhàn)一季度，確保“開門紅”。青海“助企暖企春風行動”企業(yè)家座談會：要堅定信心，保持定力，共同努力推動經(jīng)濟運行整體好。各省（市）人民政府門戶網(wǎng)站，各省（市）機關(guān)報，整理但各地兩會公布的223年經(jīng)濟增目標整體較02年更加謹慎23年，31省當中海南新疆重慶黑龍江上海5省市P增速目標較2年有所上調(diào)，西藏、內(nèi)蒙古、吉林3省與222年保持一致，其余3P增速目標較2022有所下調(diào)。從DP占比加權(quán)平均結(jié)果來看，2年31省P增速目標加權(quán)平均值為5.6%222年這一值為6.1%體來看今年各地經(jīng)濟增長目標更加謹慎，并沒有定的比去年更高。圖表：各地223年P(guān)增速目標加權(quán)平均較上年下調(diào)約.5個百分點 全國和地方P增速目標23較22全國待發(fā)布55%左右6%以上6-65%65%左右各省加權(quán)↓56%61%68%66%72%全國-加權(quán)近3年均值約06%06%08%03%07%海南↑95左右9左右10以上775左右70%西藏-8左右8左右9以上10左右10左右江西↓7左右7以上8左右885%85左右新疆↑7左右6左右65左右55左右7左右湖北↓65左右7左右10以上758%75%湖南↓65左右65以上7以上758%8左右安徽↓65左右7以上80%758%、寧夏↓65左右70%7以上657%75%河南↓60%70%7以上775%75左右四川↓6左右65左右7以上75左右75左右福建↓6左右65%75左右885%85左右河北↓6左右65%65%65左右65左右重慶↑6以上55左右6以上60%85左右云南↓6左右7左右8以上85左右85%貴州↓6左右7左右8左右9左右10左右山西↓6左右65左右80%63左右65%內(nèi)蒙古-6左右6左右6左右6左右65左右黑龍江↑6左右55左右6左右5以上6以上吉林-6左右6左右67%56%6左右甘肅↓60%65以上65%6左右6左右上?！?5以上55左右6以上665%65左右陜西↓55左右6左右65左右758%8左右廣西↓55左右65以上75以上7左右775%廣東↓5以上55左右6以上665%7左右江蘇↓5左右55以上6以上65以上7以上山東↓5以上55以上6以上665%7以上浙江↓5以上6左右65以上65左右7左右遼寧↓5以上55以上6以上與全國保持同步65左右青海↓5左右55左右6以上657%7左右北京↓45以上5以上6以上665%65左右天津↓4左右5以上65%45左右50%各?。ㄊ校?2023年政府工作報告，整理擴內(nèi)需：投目標更為積極，消目標整體謹慎地方擴內(nèi)需方面各投資增速目標設(shè)定更為積極消費目標整體謹慎從222和23年均公了投資增速目標的0（市的目標數(shù)據(jù)來看，223年固增速目標加權(quán)平均值為.2%，較22年略高01個百分點，223年各投資增速目標整體較22年更加積從202和23年均公布了消費分項增速目標的1個（市的目標數(shù)據(jù)來看203年社零速目標加權(quán)平均值為7%較02年要低04百分點由此可見地方政府對23年消費恢復(fù)整體保持謹慎的態(tài)度。圖表：各地投資增速目標整體略有上調(diào)社零增速目有所下調(diào) 固投社零各省加權(quán)8.2%8.1%7.5%7.9%天津3%左右5.5%左右6%左右7.0%河北6.5%左右6.5%6%以上8%左右山西7%以上8.0%7%左右7.0%遼寧10%以上10%左右7%左右8%左右吉林7%左右7%左右7%左右6.5%左右黑龍江8%以上10%以上6%以上7.0%浙江6%以上6%左右4.5%左右6%左右安徽10%以上10%以上9.5%9%左右福建6.0%6.5%10.0%9.0%江西8%以上8%以上8.5%以上10%以上河南10.0%10.0%8.0%8.0%湖北10%以上10%以上10%以上10%以上廣東8.0%8.0%6.0%6.5%廣西8.0%10.0%6.5%以上8.0%海南12%左右8%左右10%左右11.0%重慶10.0%6%左右6.0%7%左右云南9%左右7%以上10%以上8%以上陜西8%左右7%左右6%左右7.5%左右甘肅10.0%9.0%10.0%8.0%新疆11%左右10%以上12%左右6%左右貴州5%左右/7.5%以上10%左右注：其余?。ㄊ校┪刺峒?023或2022年社零/固投增速目標，表中固投增速加權(quán)平均處理不包含貴州省數(shù)據(jù)，原因為貴州2022年未披露固投增速目標。各?。ㄊ校?2023年政府工作報告，整理各地對消費的支持仍然積極從地兩會來看各地積極落《擴大內(nèi)需略規(guī)劃綱要和中央經(jīng)濟工作會議關(guān)于恢復(fù)和提振消費的部署將恢復(fù)和大消費擺在優(yōu)先位置。商品消費方面汽車家電仍是主要抓手新增支持住房消費223年有0余省市）政府工作報告中均提及鼓勵汽車與家電等大宗消費尤以新能源汽車和綠色智能家電消費為主，與02年各省市）部署消費重點領(lǐng)域類似，家庭大宗消費仍是促消費主要抓手。不同于年的是在中央經(jīng)濟工作會議部署新“支持住房改善等消費后年各地政府工作報告中強調(diào)支持住房消費的（市數(shù)量明顯增多為支持消費的新增領(lǐng)域。服務(wù)消費方面文旅消費仍是熱點新增養(yǎng)老托育消費02年023年，連續(xù)兩年有0多?。ㄊ校┱ぷ鲌蟾鎸⑽穆孟M作為促服消費的主要抓手，2023在創(chuàng)造消費場景、擴大消費需求部署下，各更加著力輔以鄉(xiāng)村紅色研學生態(tài)等多元化場景推動疫后文旅產(chǎn)回暖升級。不同于22年的是，在中央經(jīng)濟工作會議部署支持養(yǎng)老務(wù)消費后203年有16個（市在政府工作報告中提及養(yǎng)老托育費，較22年數(shù)量明顯增加。消費場景方面各省兼顧城市商圈與縣鄉(xiāng)消費22223年均有20余（市政府工作報告提及城市商圈建設(shè)10余（市提及農(nóng)村費縣域商業(yè)體系建設(shè)城市商圈縣鄉(xiāng)消費成為近年來各地擴展消場景的重點部署領(lǐng)域。資金支持方面消費券與消費信或仍將續(xù)力雖然03年政府工作報告中僅5個?。ㄊ校┟鞔_提及消費券，但據(jù)不完全統(tǒng)計，222年月至2023年1月，已有26省37市發(fā)放消費券。整體而言各地傾向于發(fā)放定向消費券尤其以文旅消費券居多或是希望趁春節(jié)假期進一步拉動文旅消費；相較而言，發(fā)放通用消費券的地區(qū)并不多，僅8省13市有相關(guān)部署從消費券規(guī)模來看除省級層面的消費券規(guī)?？梢赃^億市級層面發(fā)放單品類消費券的規(guī)模基本在千萬元級別，如北京、天津、杭州、深圳、廣州、成都、青島等。參考202年6月前后各城市多輪次發(fā)放消費券的經(jīng)驗以及中央穩(wěn)增長擴內(nèi)需的要求，2023年各地或還將持續(xù)多批次發(fā)放消費券消費券之外亦有3（及合理增加消費信貸，或是響應(yīng)22年12月3日銀保監(jiān)會關(guān)于督促銀行機構(gòu)合理增加消費信貸的表述而且春節(jié)后23年1月8日召的國常會也繼續(xù)要求合理增加消費信貸。圖表：各地223年政府工作報告中關(guān)于恢復(fù)和擴大消費具體舉部署 擴內(nèi)需-消費省份商品消費服務(wù)消費消費場景消費資金北京住房改、新能源汽車商旅文體養(yǎng)老服務(wù)--天津汽車城市商圈城市商圈-河北新能源汽車住房、家政養(yǎng)老、教體育 城市商、縣消費山西智能家電文旅城市商圈電子消費券和愛心消費券內(nèi)蒙古特色文旅、養(yǎng)老托育 城市商、縣消費遼寧新能源汽車能家電智能戴城市商圈合理增消費貸吉林新能源汽車住房文旅消費城市商、縣消費精準投消費券黑龍江新能源汽車費住房文旅、售、宿餐飲客運縣鄉(xiāng)消費6億消費房消費券上海文化體、交信息城市商圈-江蘇新能源汽車文旅、宿餐、零售養(yǎng)老、家政、療健、健身閑縣鄉(xiāng)消費-浙江安徽新能源汽車文旅養(yǎng)老服務(wù)城市商圈合理增消費貸福建住房新能源汽車、電家縣鄉(xiāng)消費江西家電、材、裝文旅養(yǎng)老服、教育醫(yī)、文化、育城市商、縣消費-山東餐飲、政養(yǎng)老服務(wù)縣鄉(xiāng)消費汽車電旅等費券河南新能源汽車用電器養(yǎng)老育、醫(yī)、健康家政--湖北住房新能源汽車、色家電城市商、縣消費-湖南住房新能源汽車、能家餐飲、宿--廣東住房新能源汽車、色智餐飲文旅養(yǎng)老、幼 城市商圈廣西汽車、電鄉(xiāng)村旅游城市商、縣消費-海南家電城市商圈重慶新能源汽車能家電居住房健康養(yǎng)老托、家政文旅城市商圈-四川新能源汽車文旅養(yǎng)老、育文體醫(yī)療-合理增消費貸貴州新能源汽車住房、具家裝文旅養(yǎng)老托、教育醫(yī)、文化、育城市商圈發(fā)放優(yōu)醬酒力契稅返消券云南新能源汽車養(yǎng)老、育、療、文體城市商、縣消費-西藏汽車、電文旅城市商圈-陜西新能源汽車能家電運動、養(yǎng)、育、家政城市商、縣消費-甘肅住房改、新能源汽車鄉(xiāng)村旅、養(yǎng)老服務(wù)城市商、縣消費-青海新能源汽車能家電建材文旅城市商圈-寧夏住房出、新能源汽車、家文旅--新疆二手車新能源汽車、能家電文旅、療健、家政教、餐飲城市商圈-各?。ㄊ校?2023年政府工作報告，整理圖表：各地持續(xù)積極發(fā)放消費券，拉動消費增長 省 市 起始時間 結(jié)束時間 規(guī)模 省 市 起始時間 結(jié)束時間 規(guī)模（萬元） （萬元）文旅汽車天津天津20231120232282000天津天津20231120232286000廣東深圳202311920231202000河南鄭州2023112023265000廣東廣州20231162023251000遼寧沈陽202311020232134000四川成都2022121220232151000江西南昌202311520233311000北京北京20231222023251000吉林吉林2022122020221231100新疆新疆202212202023117400安徽蕪湖鳩區(qū)20231292023228100青海西寧20231162023131300陜西西安202311020232554安徽蕪湖鳩區(qū)2023122202325200通用山東青島西岸20231182023331200河南-20231202023228106400山東青島西岸20231182023331150河南鄭州202212312023265000天津天津202321202333100遼寧沈陽202311020232133000山東青島20231302023331100天津天津20231120232281500內(nèi)蒙古呼和浩特202322202331未公布北京昌平區(qū)2023120500天津天津2023212023222未公布江西南昌20231152023117200廣西南寧2022142023228未公布北京大興區(qū)2023120100餐飲河北石家莊陘縣20231520231980廣東深圳2023119202313010000福建平潭2023232023221未公布河南鄭州2022123020231185000福建南平202323202325未公布遼寧沈陽202311020232131500福建莆田202323202325未公布浙江杭州2023222023211000福建寧德202324202325未公布重慶萬州2023262023415360西藏日喀則202322202326未公布海南海口2022121820221231350家電家具江西南昌2023121202325100天津天津20231120232282000福建福清2023120202325未公布遼寧沈陽202311020232131500河南鄭州20231620231151500湖北武漢202212820231201000吉林吉林2022122020221231200西藏日喀則202322202326未公布各省市本地寶，招商局工作動態(tài)，地區(qū)政務(wù)微信公眾號，整理223年各投資目標整體上調(diào)重大項目規(guī)模擴大擴有效投資是實現(xiàn)穩(wěn)增長擴內(nèi)需的另一抓手，地方兩會部署來看，制造業(yè)投資重點集中電子信息技術(shù)新能源等高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)與02年中央經(jīng)濟工作會議提的建設(shè)國家現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系相吻合，另外數(shù)個省份提及能源與材料產(chǎn)業(yè)設(shè)，和統(tǒng)籌發(fā)展與安全的二十大精神相契合；基建方面各地繼續(xù)積極局交通、水利等領(lǐng)域重大項目；房地產(chǎn)方面各地聚焦于保障性租賃住建設(shè)棚戶區(qū)改造和老舊小區(qū)改造從重大項目規(guī)劃來看截至23年月6日已露重大項目計劃投資的8省市年內(nèi)劃投資額較上年同比增長5.7%，在222年各投資部署相對積極、基數(shù)效應(yīng)較高背景下，2年投資部署力度不減，投資仍然是穩(wěn)增長的重要抓手。資金方面各省新增專項債提前批規(guī)模同比增長9.8截至03年2月8日，31全部披露了223年新專項債提前批額度，合計達2.2萬億元較02年提前批額度同比增長9.8從際發(fā)行來看截至2月14日，新增專項債發(fā)行579.6億元，計同比增長6.7%。23年財政或仍前置發(fā)力，保障項目建設(shè)資金。圖表：各省（市擴大有效投資主要抓在現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系建設(shè)等制造業(yè)投資和基建投資 擴內(nèi)需-投資省份制造業(yè)投資抓手基建投資抓手北京新能源汽車、算力中心、5G基站、自動駕駛“3個100市重點工程，北京6代線天津信創(chuàng)、生物制造城際鐵路、軌道交通、高鐵、特高壓輸電通道河北新型能源、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)儲運基地建設(shè)，城際、高速、高鐵山西特鋼材料、光伏、5G基站、算力樞紐煤炭、煤電機組；氫能、地熱能、生物質(zhì)能；水利工程、高速公路、一級公路、農(nóng)村公路、旅游公路支線、連接線、機場、公共充電樁內(nèi)蒙古數(shù)據(jù)中心裝機、5G基站鐵路建設(shè)、公路、新機場航站區(qū)、飛行區(qū)遼寧化工及原料、電池、充電設(shè)施機場、引洋入連工程、高鐵、干流防洪提升、高速、地鐵吉林5G應(yīng)用、5G基站天然氣管道、高速公路項目、水利工程黑龍江航空航天機場、高鐵、高速、鐵路；重大水利項目；頁巖油氣上海高端制造業(yè)軌道交通線、高速公路、水廠深度處理改造江蘇5、人工智能、大數(shù)據(jù)交通、能源、水利等領(lǐng)域補短板投資浙江先進制造業(yè)信息技術(shù)高端裝備現(xiàn)代消費與健康綠石化與新材料，新能源汽車及零部件、智能光伏、智能電氣，第三代半導(dǎo)體、基因工程、前沿新材料交通、能源、水利、科技、城市建設(shè)、農(nóng)業(yè)農(nóng)村等領(lǐng)域安徽鋼鐵、有色、建材、紡織河段治理、高鐵、城際鐵路、高鐵、高速福建工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)動力電池人工智能海工裝備海上風電深海養(yǎng)殖海洋生物醫(yī)藥電子信息先進裝備制造石油化工、現(xiàn)代紡織服裝，新材料、新能源、生物與新醫(yī)藥高鐵、高速、機場、綜合貨運樞紐；沿海港口碼頭泊位；核電機組特高壓、智能配電網(wǎng)、抽水蓄能電站；重大水利工程江西航空、電子信息、裝備制造、生物醫(yī)藥、新能源、材料高鐵、機場、高速公路、航道建設(shè)；電廠、水利樞紐山東光電、材料、超算、5G基站高鐵、機場、水利、能源河南裝備制造（工業(yè)母機智能機器人高端儀器儀表等，新能源產(chǎn)業(yè)，生物醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)高鐵、水利、可再生能源、河海綜合治理湖北5G基站光電生物醫(yī)藥空間信息新能源鋰電芯片高速、機場、鐵路建設(shè)、水利工程、電廠、抽水蓄能湖南化工新能源汽車玻璃冷軋硅鋼電池電芯生命科學高鐵、高速公路、機場改擴建工程、航道公港建設(shè)；重大能源工程；垸堤防加固工程、水利樞紐工程廣東集成電路工業(yè)母機汽車零部件傳感器微電子乙烯立體交通、鐵路、高速公路支線和聯(lián)絡(luò)線、農(nóng)村公路網(wǎng)絡(luò)、機場、裝箱班輪航線，沿海港口疏港鐵路；鐵水聯(lián)運和江海聯(lián)運、水資源置工程；核電項目，風電工程廣西補強產(chǎn)業(yè)鏈薄弱環(huán)節(jié)抓好增產(chǎn)增效補鏈強基高端化智能化綠色化改造等三類項目。信息港、5G基站、停車場加氫站等高速公路、跨海大橋、鐵路、自動化集裝箱泊位、航道工程、機場設(shè)；水網(wǎng)先導(dǎo)區(qū)建設(shè)，水庫、水利樞紐、干流治理工程；綜合能源全保障區(qū)、電源項目、電網(wǎng)項目、海上風電示范項目、充電樁設(shè)施海南風電裝備新能源汽車集成電路和通航飛機生物醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)，游艇產(chǎn)業(yè)重慶5、化合物半導(dǎo)體、汽車、聚酯材料、柔性面板高鐵、新機場、航道整治、高速公路、城建投資、鐵路、城市軌道水利投資390億元；能源投資400億元，燃機熱電、天然氣發(fā)電、巖氣開發(fā)，新型儲能四川5、工業(yè)和衛(wèi)星互聯(lián)網(wǎng)、量子信息、充換電設(shè)施鐵路、高鐵、高速、城際鐵路、構(gòu)建綜合立體交通網(wǎng)主骨架；推進水風光重大能源項目建設(shè)，比例化統(tǒng)籌配置新型儲能。貴州新能源、信息技術(shù)、數(shù)字經(jīng)濟、航空航天高速、高鐵、普速鐵路、貨運鐵路和水運基礎(chǔ)設(shè)施、鐵路專用線；大型水庫，水網(wǎng)連通，水利工程；天然氣長輸管道云南新能源電池中藥材生物醫(yī)藥金屬材料算力樞紐5G基站高速公路、高鐵、鐵路、機場、航道建設(shè)；水網(wǎng)工程；水電站西藏清潔能源優(yōu)勢礦產(chǎn)高原輕工綠色建材通用航空天然飲用水高等級公路、高速公路、鐵路；電氣化改造、水電站陜西生命健康、氫能、集成電路、新能源汽車、光伏、航空煤礦、油氣資源勘探開發(fā)和增儲、天然氣、頁巖氣開發(fā)、新能源裝機、煤電項目、礦產(chǎn)找礦行動，陜煤煤炭分質(zhì)利用、清潔燃料。甘肅新材料、新能源電池、生物醫(yī)藥、中醫(yī)藥、集成電路煤礦、原油、天然氣青海風電光伏特高壓先進制造業(yè)鹽湖資源綜合利用新能源、新材料、有色冶金鐵路、機場、高速公路；水利樞紐工程；大型風電光伏基地寧夏數(shù)據(jù)中心、5G基站高速、機場；煤礦核準，火電、電力裝機、氣田、綠能開發(fā)、風電水電光伏、綠氫新疆云計算、軟件油氣資源勘探開發(fā)和增儲上產(chǎn)、煤電項目；鐵路、高速公路、機場、能源資源陸上大通道；水利工程各?。ㄊ校?2023年政府工作報告，整理圖表0：18省公布223年重大項目計劃投資，投資額較22年增長5% 重大項目年度計劃投資，億元2023 2022 23同比，，右軸16001400120010008000600040002000福建貴福建貴廣浙江

1008060402002040寧夏云南一季上海天津河北寧夏云南一季上海天津河北黑龍江成山廣西第一批重慶湖北一季陜西江蘇((()))數(shù)據(jù)來源：地方政府發(fā)改委門戶網(wǎng)站，各省20212023年政府工作報告，整理)))圖表：1地均已公布提前批規(guī)模，新增專項債同比增長9.8% 新增專項債新增一般債合計2023提前批億元2022提前批億元增幅，%2023提前批億元2022提前批億元增幅，%2023提前批億元2022提前批億元增幅，%廣東2975175969.121415042.73189190967.1山東2184120381.512160101.72305126382.5浙江1704106360.320515433.11909125951.6四川133988251.822716835.11566105049.1河北128674073.828721036.7157395065.6河南127182055.020615334.6147797351.8江蘇108571352.215211828.8123783148.9湖北9649461.923718428.8120111306.3江西88566433.317712937.2106279333.9安徽96977824.6866630.3105584425.0福建93369334.61017927.8103477233.9湖南83362034.419114036.4102476034.7重慶88248681.5665226.994855869.9陜西54432666.91501388.769446449.6廣西45136722.917213032.362349725.4云南472583-19.01199426.6591677-12.7天津50831959.2322718.554034656.1北京45025278.6876533.853731769.4甘肅41631532.11057834.652139332.6山西35024145.214311425.449335538.9上海32418872.31379938.446128760.6新疆19780146.316713424.636421470.1貴州2652601.9887222.23533326.3海南25995172.6645028.0323145122.8黑龍8037116.219717313.927721031.9內(nèi)蒙4560-25.016113023.82061908.4吉林13264106.31229824.525416256.8青海4758-18.383130-36.2130188-30.7遼寧6622200.0544035.01206293.5兵團124200.0473534.3593951.3寧夏20/544422.7564427.3西藏8633.3302142.9382740.7合計219381464449.84282333528.4262201804145.3注：統(tǒng)計數(shù)據(jù)截至2月8日數(shù)據(jù)來源：各省2022、023年預(yù)算報告，整理圖表2：今年地方新增專項債發(fā)行也前置，接近去年同期水平 2021 2021 2022 202320205000400030002000100001 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12注：統(tǒng)計數(shù)據(jù)截至2月14日數(shù)據(jù)來源：，整理提信心：多召開民企座談會，部署優(yōu)化營商環(huán)境222年底以來多省召開高規(guī)格民企座談會強調(diào)堅“兩個毫不動搖。222年中經(jīng)濟工作會議要求切實落“兩個毫不動搖“要從制度和法律上把對國企民企平等對待的要求落下來，從政策和輿論上鼓勵支持民營經(jīng)濟和民營企業(yè)發(fā)展壯大”22年12下旬至2023年2月7日，福建、河南等8省份均召開了民營企業(yè)座談會，且會議規(guī)格較高，均有省委省政府主要領(lǐng)導(dǎo)同志出席并在會中強調(diào)始終堅“兩個毫不動搖為民營經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展營造更好的營商環(huán)境。圖表3：多省召開高規(guī)格民企座談會，強調(diào)堅持“兩個毫不動搖” 數(shù)據(jù)來源：各?。ㄊ校┱W(wǎng)站，各?。ㄊ校C關(guān)報，整理防風險：房地產(chǎn)、地方債、金融是三大重點領(lǐng)域各地今年防風險聚焦房地產(chǎn)地方債金融三大領(lǐng)域地23年府工作報告對防風險工作的安排大多延續(xù)了中央經(jīng)濟工作會議的部署，重點強調(diào)房地產(chǎn)地方債金融三大領(lǐng)域的風險防范化解從具體部署來看年有2個（市）政府工作報告強調(diào)防范房地產(chǎn)領(lǐng)域風險，較2210個這與02年中央濟工作會議將房地產(chǎn)置于防風險段落的首位相一致有23（市強調(diào)了地方債相關(guān)風險和202年數(shù)量別不大有24個?。ǎ娬{(diào)金融機構(gòu)風險，和22年同。防范房地產(chǎn)風險方面各地對項目主體企業(yè)主體各有側(cè)重23年，各地整體延續(xù)中央經(jīng)濟工作會議“保交樓、保民生、保穩(wěn)定”的表態(tài)但就具體風險而言河北山西西新疆等地聚焦企業(yè)主體強調(diào)有效防范化解房企風險內(nèi)蒙古安徽等地聚焦項目逾期交付風險川既重項目也重企業(yè)主體同時強“持續(xù)做好重點房地產(chǎn)項目風險解”和“幫助優(yōu)質(zhì)房企渡過難關(guān)；另有湖南強調(diào)要消除高負債、高桿高周轉(zhuǎn)發(fā)展模式弊端值得一提的是22地方兩會時期已12個（提及防范房地產(chǎn)風險彼時內(nèi)蒙古吉林強調(diào)房地產(chǎn)業(yè)風險處置黑龍江強調(diào)地產(chǎn)項目風險處置河南也表示“積極穩(wěn)處置問題樓盤。或受大事件影響，廣東2022年、223均聚焦房企債務(wù)風險處置。防范隱性債務(wù)風險方面部分（市對化存量遏增量已有一定思路。化解存量方面，內(nèi)蒙古表示繼續(xù)實施“四個一批，即清零一批、置換一批貼息一批劃轉(zhuǎn)一批吉林表示要籌措各類資金資產(chǎn)積極化解存量債務(wù)；重慶表示要統(tǒng)籌盤活資金資產(chǎn)資源，優(yōu)化政府債務(wù)期限結(jié)構(gòu)降低利息負擔四川表示要探索經(jīng)營權(quán)轉(zhuǎn)化資產(chǎn)資源轉(zhuǎn)化等化債路徑特別強調(diào)防范地方融資平臺違約；貴州、云南表示繼續(xù)推進縣級化債遏制增量方面吉林徽山東表示要推進政府融資平臺轉(zhuǎn)型安徽重慶、云南表示要防范國有企事業(yè)單位“平臺化，類似地，貴州也強調(diào)嚴禁地方通過國有企事業(yè)單位違規(guī)舉債寧夏表示嚴防國有平臺公司風險江西表示要優(yōu)化整合升級政府融資平臺探索地方政府資產(chǎn)入市另外，青海提出探索建立償債備付金制度。金融機構(gòu)風險化解方面，各地大多聚焦地方金融機構(gòu)改革化險。近兩年在金融機構(gòu)風險化解方面各地大多強調(diào)農(nóng)信社中小銀行等地融機構(gòu)改革化險以及不良資產(chǎn)處置等工作。尤其是22年已經(jīng)出現(xiàn)村鎮(zhèn)銀行風險事件的河南省，2023年政府工作報告對這一部分著墨多強調(diào)“完善地方金融監(jiān)管制度做好中原銀行改革重組后半篇章加快推進農(nóng)信社改革完成河南農(nóng)商聯(lián)合銀行組建抓好4家村銀行后續(xù)風險處置分類推進其他村鎮(zhèn)銀行改革重組此外203另有浙江、江西強調(diào)私募投資基金風險。圖表4：各省今年防風險工作聚焦房地產(chǎn)、金融機構(gòu)、地方債三方面 各省2022、023年政府工作報告，整理財政目標：地方對財政增比去年樂觀整體來看各地223年財政預(yù)算收入目標高于P目標22年為低于。2231（市般公共預(yù)算收入目標增速為62%比各省P增速加權(quán)平均值5.6%高06個百分點；而2022年31省（市一般公共預(yù)算收入目標增速為5.，比P增速加權(quán)平均值6.%低11個百分點。相較之下03年各地財政增收明顯更加樂觀原因或有三一是低效應(yīng)，22年僅山西、內(nèi)蒙古、陜西、新疆4個資源大省完成年初的1一般公共預(yù)算收入目標，主煤炭等資源能源產(chǎn)品量價齊升，帶動財政收入增加其余省份22年預(yù)算執(zhí)行數(shù)不論是和年初預(yù)算數(shù)相比還是和221年預(yù)執(zhí)行數(shù)相比均偏低為財政收入恢復(fù)性增長奠定了基礎(chǔ)預(yù)計經(jīng)濟增長帶動財政收入在穩(wěn)增長擴內(nèi)需等政策帶動下203年經(jīng)濟或?qū)⒎€(wěn)步修復(fù)帶動財政增收三是緩稅補繳222疫情期間制造業(yè)中小微企業(yè)緩繳稅費政策延期按規(guī)定將在23年15月繳入庫或?qū)ω斦杖胄纬芍?。圖表5：各省223年一般公共預(yù)算收入目標高于P增目標，而去年為低于 目標23較2023年各省一般公共預(yù)算收入目標2022年各省一般公共預(yù)算收入目標22年完成預(yù)算否？同比，%2023(預(yù)算數(shù))，億元2022(預(yù)算執(zhí)行數(shù))，億元同比，%2022(預(yù)算數(shù))，億元2021(預(yù)算執(zhí)行數(shù))，億元22預(yù)算執(zhí)行22預(yù)算，%北京－45942905714304616960593230926天津↑41921001846603220500214100837河北↓64329004084006443850416760920山西↓536265934538963004682834611150內(nèi)蒙古↓028500028244022400002349901177遼寧↑52650002524304287600276470878吉林↑14597480851002116680114400729黑龍江↑91406701290606138500130050932上?！?8028007608206824000777180923江蘇↑5977000925888410450001001516886浙江↓58440008039386880000826257914安徽↑73844003589005370000349800970福建↑53522713339065355255338338940江西↓33040402948305295250281230999山東－57460007104045765000728445929河南↑1434871104261605456480434740934湖北↑1003610003281007351325328300934湖南↑83350003101806344600325070900廣東－513943721327973514808601410343897廣西↑51772001687723185500180012910海南↑151958008324010010130092120822重慶↑82280002103403235400228500894四川↑95358004882204498300477330980貴州↑61999541886365206800196951912云南↑52046001949303234600227820831西藏↑41880017960202088021300860陜西－334109033116032858502775301159甘肅↑130102600907606106680100180851青海↓5345603291053470032880948寧夏↑5485504601054830046000953新疆↑10020781018892071731901618601091合計↑3GDP目標////注：尾行DP目標是指各省GP增速目標加權(quán)平均值，細節(jié)請參見前文圖各省2022、023年預(yù)算報告，整理1注：多省在2022年年中調(diào)整了預(yù)算收目標，但這里為了便于直觀比較，我們只和年初預(yù)算而非年中預(yù)算調(diào)整數(shù)相比圖表6：222年制造業(yè)中小微企緩繳的稅款按規(guī)定將在今年15月補繳入庫 按季申報繳稅的納稅人按月申報繳稅的納稅人稅款所屬期原申報繳納月份緩繳期限緩繳到期月份稅款所屬期原申報繳納月份緩繳期限緩繳到期月份21Q42022年1月已緩繳9個再緩繳4個合計13個月20232月2021年11月2021年12月已緩繳9個再緩繳4個合計13個月20231月2021年12月2022年1月20232月22Q12022年4月已緩繳6個再緩繳4個合計10個月20232月202