前海股權(quán)交易中心培訓(xùn)

1、前 海 股 權(quán) 交 易 中 心開啟中國場外資本市場新時代為企業(yè)連接資本，為資本連接企業(yè)前海股權(quán)交易中心 投融寶 私募債 梧桐資金方案 資本參謀效勞 miniMBA 品牌咨詢 股權(quán)質(zhì)押融資 中小企業(yè)估值報價 定制股權(quán)融資 投資銀行效勞 股權(quán)鼓勵 定制化培訓(xùn) 2概要2前海股權(quán)交易中心簡介34企業(yè)掛牌標準及總結(jié)3中心主要業(yè)務(wù)及優(yōu)勢1中國場外資本市場概況1中國場外資本市場概況現(xiàn)代資本市場起源May 17th 179268, Wall Street1792年5月17日，24名證券經(jīng)紀人聚集在紐約華爾街68號前的一棵梧桐樹下，簽署了舉世聞名的?梧桐樹協(xié)議?，世界資本市場就此拉開序幕。4交易所市場納斯達克場

2、外市場場外市場創(chuàng)業(yè)板主板/中小板市場美國：金字塔紐交所供最成熟的企業(yè)上市，交易額僅占20%左右納斯達克， OTC-QX /QB/Pink等場外市場交易量占70-80%中國：倒金字塔滬深交易所含創(chuàng)業(yè)板：上市公司2734家，上市證券6871只，上市股票3679只，總市值64萬億，流通市值52萬億，日交易量萬億。主板交易占據(jù)99.99%以上市場份額新三板2465家前海股權(quán)5994家其他區(qū)域股權(quán)：上海、 山東等30余家券商股權(quán)交易中心OTC)數(shù)據(jù)截選2021年5月26日國內(nèi)外資本市場交易情況比較5 創(chuàng)業(yè)板 458家主板/中小板2276家 解決了城鎮(zhèn)就業(yè)的 80 完成了創(chuàng)新成果的 70 創(chuàng)造了國內(nèi)生產(chǎn)總

3、值的 60 奉獻了稅收的 50中小企業(yè)融資難 民間借貸 高本錢 銀行融資 高要求 場內(nèi)資本市場 高門檻、高費用、 周期長 其他有效融資渠道 匱乏中國現(xiàn)有企業(yè)總數(shù)1400萬家可查數(shù)據(jù)約30000家，迅速增長中中國資本市場及中小企業(yè)融資現(xiàn)狀6 2007年5月，中國證監(jiān)會向國務(wù)院上報的?中國多層次證券市場建設(shè)方案?獲批。2021-2021年，國38#、37#文徹底清理整頓全國各類交易場所，區(qū)域股權(quán)交易所“一省一個的原那么初步訂立，并標準券商參股。國務(wù)院2021年5月9日發(fā)布 “新國九條,明確到2021年，我國要根本形成結(jié)構(gòu)合理、功能完善的多層次資本市場體系。2021年11月，國務(wù)院常務(wù)會議針對進一步

4、緩解“融資難、融資貴問題再出十項措施，促進金融與實體經(jīng)濟良性互動。中國“多層次資本市場建設(shè)歷程7大盤藍籌企業(yè)的聚集地主板中小板創(chuàng)業(yè)板場外市場細分領(lǐng)軍企業(yè)的搖籃創(chuàng)業(yè)創(chuàng)新的助推器小微企業(yè)的孵化器上市資源的蓄水池中國多層次資本市場的架構(gòu)與意義8主要為大型、成熟企業(yè)、傳統(tǒng)行業(yè)中小企業(yè)提供股權(quán)融資和轉(zhuǎn)讓效勞上海、深圳證券交易所主要為“二高六新類型企業(yè)提供股權(quán)融資和轉(zhuǎn)讓效勞深圳證券交易所主要解決初創(chuàng)期高新技術(shù)企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓及融資問題主要解決地方中小微企業(yè)融資、流轉(zhuǎn)效勞主板市場中小板市場創(chuàng)業(yè)板市場全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)全國各區(qū)域性場外市場場外市場場內(nèi)市場全國性市場區(qū)域性市場國內(nèi)多層次資本市場構(gòu)成及作用9指標

5、前海新三板創(chuàng)業(yè)板主板和中小板股本要求無掛牌前總股本500萬發(fā)行后總股本3000萬發(fā)行前總股本3000萬 發(fā)行后總股本 5000萬企業(yè)性質(zhì)無股份有限公司股份有限公司股份有限公司財務(wù)要求標準板： “3211”標準孵化板： 底線審核海外板： “321”標準1、無硬性財務(wù)指標要求2、主營業(yè)務(wù)突出，具有兩年持續(xù)經(jīng)營記錄 1-1、 最近兩年連續(xù)盈利，凈利潤累計1000萬，且持續(xù)增長； 1-2 、最近一年盈利，且凈利潤500萬;最近1年營業(yè)收入5000萬，最近兩年營業(yè)收入增長率均不低于30%; 2 、最近一期無未彌補虧損 1、 最近三年凈利潤為正數(shù)且累計超過3000萬 2、 最近三年經(jīng)營活動現(xiàn)金流量凈額累計

6、5000萬；或最近三年營業(yè)收入累計3億 3 、最近一年期末無形資產(chǎn)占凈資產(chǎn)的比例20%； 4、 最近一期無未彌補虧損國內(nèi)多層次資本市場比較10資本、資金跨境人民幣貸款新型金融機構(gòu) 和要素交易平臺人 才境外高端人才補貼財 稅目錄企業(yè) 所得稅率15%教育、醫(yī)療設(shè)立港資獨資 國際學(xué)校、醫(yī)院“前海機遇11芝加哥中心區(qū)紐約曼哈頓倫敦金絲雀碼頭香港中環(huán)悉尼達令港前海：一個充滿活力與時機的世界級金融和創(chuàng)新中心緊鄰香港，特區(qū)中的特區(qū)深圳前?！扒昂Ｕ雇?2概要2前海股權(quán)交易中心簡介134企業(yè)掛牌標準及總結(jié)3中心主要業(yè)務(wù)及優(yōu)勢1中國場外資本市場概況2前海股權(quán)交易中心簡介 前海股權(quán)交易中心深圳是在深圳前海深港現(xiàn)代效

7、勞業(yè)合作區(qū)建設(shè)的國有企業(yè)控股、市場化運作的區(qū)域性交易市場，注冊資本億元 股東單位中信證券股份國信證券股份安信證券股份深圳證券信息深圳市創(chuàng)新投資集團深圳市遠致投資深圳聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所股份深圳市前海開發(fā)投資控股核心員工持股 股權(quán)結(jié)構(gòu)圖股東概況142021年8月8日，前海股權(quán)交易中心遷入深圳證券交易所廣場新址辦公。1513年5月30日 中心正式開業(yè) 掛牌企業(yè)1200家13年6月 “梧桐私募債-1號成功發(fā)行 13年7月 見證、培訓(xùn)、咨詢等系列產(chǎn)品先后落地13年11月 國內(nèi)場外市場首個“非標投行誕生14年3月 首支短融產(chǎn)品“云浮1號成功發(fā)行14年5月 股權(quán)投融資平臺正式上線15年5月 “孵化板正式推出15

8、年5月27日，掛牌企業(yè)超過6000家中心業(yè)務(wù)開展歷程16獨立于滬深交易所、商業(yè)銀行之外的新型、市場化融資平臺致力于打造企業(yè)與投資人開放、互動、對等、共贏的“網(wǎng)上部落 前海股權(quán)交易中心是根據(jù)國務(wù)院關(guān)于大力開展場外資本市場的統(tǒng)一布局、證監(jiān)會為了拓展多層次資本市場而特許設(shè)立的、地方政府監(jiān)管的新型交易所，也是全方位效勞中小企業(yè)的新型市場化投融資平臺，打造獨特的“新四板，引領(lǐng)場外資本市場開展新方向。中心“兩大根本定位17企業(yè)債權(quán)和產(chǎn)品融資中心企業(yè)和私募產(chǎn)品登記托管結(jié)算中心企業(yè)掛牌展示中心企業(yè)培訓(xùn)與咨詢中心企業(yè)自助股權(quán)融資中心“五大中心18十無模式無行業(yè)限制無改變企業(yè)原有形態(tài)無初始登記托管掛牌費用無交易時

9、間限制無交易所上市阻隔無期限的培訓(xùn)咨詢無行政審批無強制性信息披露無一級/二級市場嚴格劃分無批量發(fā)行限制“十無模式19概要2前海股權(quán)交易中心簡介204企業(yè)掛牌標準及總結(jié)3中心主要業(yè)務(wù)及優(yōu)勢1中國場外資本市場概況3中心主要業(yè)務(wù)及優(yōu)勢【根底效勞】掛牌、融資、融智輔導(dǎo)【根底效勞】授牌儀式【根底效勞】整合傳播【根底效勞】全景展示【根底效勞】轉(zhuǎn)讓見證【融資效勞】梧桐“投融寶短期【融資效勞】股權(quán)質(zhì)押融資短期【融資效勞】梧桐私募債中期【融資效勞】定制股權(quán)融資長期【融資效勞】梧桐資金方案【融資效勞】梧桐融資租賃 *【融智效勞】Mini MBA【融智效勞】品牌咨詢【融智效勞】股權(quán)鼓勵咨詢【融智效勞】定制化培訓(xùn)【資

10、本效勞】企業(yè)估值報價【資本效勞】梧桐種子方案【資本效勞】梧桐上市籌劃【資本效勞】梧桐上市方案【資本效勞】資本參謀【資本效勞】資產(chǎn)管理*【資本效勞】并購基金*：梧桐、海潤【投資效勞】“梧桐投融寶理財方案注：* 表示由子公司運營。主要業(yè)務(wù)清單21【根底效勞】登記托管、資金結(jié)算管理【根底效勞】商事效勞“梧桐創(chuàng)客掛牌為核心的基礎(chǔ)服務(wù)廣泛的股權(quán)業(yè)務(wù)非標的資本業(yè)務(wù)持續(xù)的融智服務(wù)各種創(chuàng)新的投資服務(wù)短中長期結(jié)合的融資業(yè)務(wù)投融匯授牌投融寶理財方案梧桐種子估值報價私募債梧桐聚會優(yōu)勢1：創(chuàng)新產(chǎn)品效勞體系22優(yōu)勢1：創(chuàng)新產(chǎn)品效勞體系23明星產(chǎn)品 1-梧桐私募債 梧桐私募債，是前海股權(quán)交易中心掛牌的企業(yè)，以非公開方式在

11、中心備案后發(fā)行或轉(zhuǎn)讓，約定在一定期限還本付息的債券。融資本錢略高于銀行貸款，遠低于股權(quán)融資資金使用期限長，一般23年，便于企業(yè)中長期規(guī)劃補充流動資金、歸還銀行貸款、工程投資、收購兼并等本錢適當省心不受限 自由選擇中介，發(fā)債本錢低 自行選擇律所或評級機構(gòu)，無強制中介要求，節(jié)省中介費用，降低企業(yè)發(fā)債本錢 無審批，發(fā)行效率高 準入門檻低 單一債發(fā)行主體最低1000萬起，集合債各發(fā)行主體最低300萬起 備案手續(xù)簡單 融后效勞到位 中心為融資企業(yè)配備企業(yè)經(jīng)紀人，一對一專屬效勞；為企業(yè)建立信用檔案，累積信用，引導(dǎo)投融雙方長期合作優(yōu)勢1：創(chuàng)新產(chǎn)品效勞體系24明星產(chǎn)品 2-中小企業(yè)估值報價效勞 中小企業(yè)估值報

12、價效勞，為企業(yè)提供合理的估值，并在具有公信力的新四板平臺上報價展示，吸引投資者關(guān)注，提供交易時機，撮合融資。 公允估值 充分體現(xiàn)股權(quán)價值 挖掘亮點 吸引投資者關(guān)注 報價展示 增加交易機會 不限地域，不限企業(yè)規(guī)模和類型 保護企業(yè)核心競爭力，無強制信息披露要求 推介展示，定期更新，企業(yè)市值動態(tài)表達解決三大問題優(yōu)勢1：創(chuàng)新產(chǎn)品效勞體系25明星產(chǎn)品 3-梧桐種子方案 梧桐種子方案，為中小企業(yè)量身定制的“中小微企業(yè)資本創(chuàng)新孵化器。運用“頂層設(shè)計、資本運作支持、戰(zhàn)略資源匹配等方式，通過解決企業(yè)“產(chǎn)業(yè)信息、區(qū)域信息、產(chǎn)融信息不對稱三大問題，幫企業(yè)實現(xiàn)價值增值，變大變強。早期孵化，少走彎路內(nèi)外兼修，發(fā)展壯大商

13、業(yè)模式梳理定位發(fā)展路徑五大資源體系匹配發(fā)展戰(zhàn)略資本運營顧問指導(dǎo)資本運作對稱產(chǎn)業(yè)信息對稱區(qū)域信息對稱產(chǎn)融信息直通資本市場金字塔頂端資本市場企 業(yè)企業(yè)經(jīng)紀人企業(yè)的貼身金融秘書為企業(yè)提供全方位的金融服務(wù)方案雙重身份，雙向橋梁幫助企業(yè)整合資本，對接資源牽手企業(yè)和資本市場優(yōu)勢2：專業(yè)團隊多元渠道26優(yōu)勢3：更高層次更廣闊的平臺授牌儀式現(xiàn)場27中 心 自 媒 體 平 臺官方微信前海股權(quán)交易中心微信號：qheecn官方微博前海股權(quán)交易中心 /u/3159415832官方網(wǎng)站1. 中國證券報掛牌公示2. Google街景式的3D全景展示3. ?上市之路?宣傳片優(yōu)勢4：日益增長的影響力28概要2前海股權(quán)交易中心

14、簡介294企業(yè)掛牌標準及總結(jié)3中心主要業(yè)務(wù)及優(yōu)勢1中國場外資本市場概況4企業(yè)掛牌標準及總結(jié)企業(yè)存續(xù)期滿一年，符合以下四項標準中任何一項即可掛牌盈利指標最近12個月凈利潤累計不少于300萬元營業(yè)收入+成長指標最近12個月營業(yè)收入累計不少于2000萬元；或最近24個月營業(yè)收入累計不少于2000萬元且累計增長率不少于30%凈資產(chǎn)+營業(yè)收入指標凈資產(chǎn)不少于1000萬元，且最近12個月營業(yè)收入不少于500萬元金融機構(gòu)增信指標最近12個月銀行貸款達100萬元以上，或投資機構(gòu)股權(quán)投資達100萬元以上。掛牌標準“3211標準版30 在中華人民共和國境內(nèi)依法注冊成立并合法存續(xù)的公司、企業(yè)或其他合法組織，并滿足如

15、下要求，即可在前海股權(quán)交易中心孵化板掛牌。一固定的辦公場所；二滿足企業(yè)正常運作的人員；三合法有效的營業(yè)執(zhí)照或其他合法執(zhí)業(yè)證照；四不存在重大違法違規(guī)行為或被國家相關(guān)部門予以嚴重處分；五企業(yè)的董事、監(jiān)事、經(jīng)營管理人員不存在?公司法?第一百四十六條所列屬的或違反國家其他相關(guān)法律法規(guī)的情形；六本中心認定的其他情形。掛牌標準孵化板31盈利指標最近12個月凈利潤累計不少于300萬元營業(yè)收入+成長指標最近12個月營業(yè)收入累計不少于2000萬元；或最近24個月營業(yè)收入累計不少于2000萬元且累計增長率不少于30%凈資產(chǎn)+營業(yè)收入指標凈資產(chǎn)不少于1000萬元，且最近12個月營業(yè)收入不少于500萬元掛牌標準海外版32企業(yè)存續(xù)期滿一年，財務(wù)指標折算成人民幣后滿足以下條件之一即可掛牌種子期發(fā)展期擴張期成熟期發(fā)展過程并購重組行業(yè)整合天使投資/民間借貸政府資助風險投資（私募股