淺談出口結(jié)匯風(fēng)險(xiǎn)的防范

1、淺談出口結(jié)匯風(fēng)險(xiǎn)的防范論文摘要：中國加入WTO以來貿(mào)易量大增，同時也增加了許多問題，比如出口口結(jié)匯問題。本文認(rèn)為：出口貿(mào)易的快速發(fā)展要求我們重視出口結(jié)匯風(fēng)險(xiǎn)的防范。為此，對于出口結(jié)匯我們要做到：1、選擇比較安全的結(jié)匯方式：2、海運(yùn)提單的風(fēng)險(xiǎn)及防范措施；3、信用證條款下，F(xiàn)OB貿(mào)易合同雙方應(yīng)詳細(xì)約定權(quán)利義務(wù)，貨物交付，提單簽發(fā)等條款，力求內(nèi)容詳盡、可操作性，盡量避免信用證軟條款出現(xiàn)而結(jié)匯不成。4、規(guī)避匯率風(fēng)險(xiǎn)，降低運(yùn)營成本。關(guān)鍵詞：對外貿(mào)易、出口結(jié)匯、議付、托收、信用證、開證申請人、受益人、風(fēng)險(xiǎn)、防范一、 我國現(xiàn)出口情況及幾種主要的出口結(jié)匯方式概況自2001年中國加入WTO以來，中國對外貿(mào)易就取

2、得了飛速發(fā)展，去年我國正式對外公布中國成為第一大出口國，并在全球國際貿(mào)易份額上達(dá)到了9.6%。據(jù)新浪財(cái)經(jīng)網(wǎng)訊商務(wù)部副部長稱，預(yù)計(jì)我國今年的對外貿(mào)易額將達(dá)到2.8億美元。面對此種情況，我們更應(yīng)做好出口結(jié)匯的風(fēng)險(xiǎn)防范，以便我國貿(mào)易取得長足的發(fā)展。一） 匯付匯付是指付款人通過銀行或其他途徑主動將款項(xiàng)匯交收款人。它是以銀行為中間媒介來結(jié)算進(jìn)出口雙方的債權(quán)債務(wù)關(guān)系。匯付可以作為結(jié)算方式單獨(dú)使用，也可以與其他方式結(jié)合使用。即使在使用其他結(jié)算方式時，資金的實(shí)質(zhì)性劃撥最終也是以匯款方式完成的，所以匯付是基本的結(jié)算方式。主要包括電匯(T/T)、信匯（M/T）和票匯（D/D）。其中，電匯因?yàn)槠浒踩⒀杆?、銀行不占

3、用客戶資金的特點(diǎn)，是目前使用最普遍的付款方式。信匯方式費(fèi)力費(fèi)時，加之國際電訊的發(fā)展，目前許多國家早已不再使用和接受信匯。另外，票匯多用于小額匯款。二） 托收是指債權(quán)人（出口人）出具匯票，委托銀行向債務(wù)人（進(jìn)口人）收取貨款的一種支付方式。一般由出口人根據(jù)發(fā)票金額開出以進(jìn)口人為付款人的匯票，向出口地銀行提出托收申請，委托出口地銀行（托收行）通過它在進(jìn)口地的代理行或往來銀行代向紐扣人收取貨款。托用收方式和匯付方式一樣，都基于商業(yè)信用，能否收回貨款，完全依靠買賣雙方的商業(yè)信用或債務(wù)信用。但同樣是商業(yè)信用，并沒有第三者的保證，匯付方式因不能銀貨當(dāng)面兩訖而存在較大風(fēng)險(xiǎn)，而跟單托收方式實(shí)際上就是一手交錢一手

4、交貨的交易形式，從而大大降低了交易的風(fēng)險(xiǎn)。三） 信用證正因?yàn)椤皡R款”和托收“結(jié)算方式存在諸多弊病，為了解決買、賣雙方的互不信任問題，“信用證”結(jié)算方式也就應(yīng)運(yùn)而生了。信用證結(jié)算是當(dāng)前國際貿(mào)易中，使用得最為廣泛的一種結(jié)匯方式。它的主要特點(diǎn)是，把原來由進(jìn)口商履行的“憑單付款”責(zé)任，轉(zhuǎn)由銀行來承擔(dān)。即，通常所說的“以銀行信用取代商業(yè)信用”。因?yàn)?，銀行信用更加可靠、更加穩(wěn)健，而且，銀行的資金也更加雄厚，使得買賣雙方都增加了安全感，從而大大地促進(jìn)國際貿(mào)易的發(fā)展。因?yàn)橛辛碎_證行所作的“付款承諾”，進(jìn)、出口雙方在與他們相關(guān)的銀行打交道時，每一個環(huán)節(jié)都可能得到銀行的資金融通。如，出口商在收到信用證后，可以做“

5、打包貸款”；交單、議付時，可以做“押匯”等。此資金融通，一定程度上緩解了商人資金周轉(zhuǎn)的困難，有利于他們的外貿(mào)拓展。二、 怎樣規(guī)避出口結(jié)匯風(fēng)險(xiǎn)1、匯付方式下的風(fēng)險(xiǎn)及防范匯付結(jié)算方式的主要特點(diǎn)是以銀行為中間媒介結(jié)算債權(quán)、債務(wù)。這里，銀行擔(dān)負(fù)收付委托款項(xiàng)的責(zé)任，并因此而享受匯付費(fèi)用。但銀行并不介入買賣合同，對于合同規(guī)定的責(zé)任、義務(wù)的履行，不提供任何保證，甚至不代辦貨運(yùn)單據(jù)的移交（無論哪種匯付，貨運(yùn)單據(jù)都是出口人自行轉(zhuǎn)交給進(jìn)口人的）。因此，匯付結(jié)算時典型的商業(yè)信用貨款是否能夠匯出全憑買方信用。所以從貿(mào)易方的角度來看，如果貿(mào)易雙方互相缺乏足夠的信任，對對方的資信不夠滿意采取匯付方式的風(fēng)險(xiǎn)是很大的。因此，

6、企業(yè)對匯付風(fēng)險(xiǎn)的防范首先在于加強(qiáng)信用風(fēng)險(xiǎn)的管理，同時，為了保障其權(quán)益，減少風(fēng)險(xiǎn)，可以在買賣合同中規(guī)定保障條款，以獲得銀行信用擔(dān)?；虻谌降纳虡I(yè)信用加入。例如，在買賣合同中可約定賣方收取貨款時，必須提供銀行保函，由銀行擔(dān)保賣方如期履行交貨義務(wù)，保證提供全套裝運(yùn)單據(jù)等。2、托收方式下的風(fēng)險(xiǎn)及防范1）托收方式下的風(fēng)險(xiǎn)托收的性質(zhì)是商業(yè)信用。托收雖然是通過銀行辦理，但是由于委托人與托收行之間、托收行與代收行之間均為委托代理關(guān)系，銀行僅作為委托人的代理代收貨款，既無檢查貨運(yùn)單據(jù)是否齊全或正確的義務(wù)，也無保證收到貨款的責(zé)任，委托人交貨后，能否收回貨款，完全取決于付款人的信用，而且，如果付款人拒絕付款贖單，除

7、非另有約定，銀行也沒有義務(wù)代為保管貨物。因此，托收方式是完全建立在商業(yè)信用基礎(chǔ)上的。托收方式中的風(fēng)險(xiǎn)主要可以概括為兩種：信用風(fēng)險(xiǎn)與貨物風(fēng)險(xiǎn)。信用風(fēng)險(xiǎn)。托收方式中銀行既不管買賣合同，也不負(fù)責(zé)審單，所以托收方式僅僅是商業(yè)信用，而商業(yè)信用一般遠(yuǎn)低于銀行信用，因而托收方式存在一定的風(fēng)險(xiǎn)，特別是對出口商。收匯畢竟是出口商先發(fā)貨，能否順利收回貨款，全憑進(jìn)口商的信譽(yù)。進(jìn)口商可能拒付，拒付的情況有兩種，一種是付款交單項(xiàng)下的拒付，另一種是承兌交單項(xiàng)下的拒付。貨物風(fēng)險(xiǎn)主要指由于自然災(zāi)害和意外事故引起的貨物損壞與滅失。這類風(fēng)險(xiǎn)對進(jìn)出口商的影響與貿(mào)易合同中的價(jià)格條件密切相關(guān)。常用的CIF（成本、保險(xiǎn)費(fèi)加運(yùn)費(fèi)價(jià)）、FO

8、B（離岸價(jià)）、C&F（成本加運(yùn)費(fèi)價(jià)）三種價(jià)格條件下，風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移與貨物所有權(quán)的轉(zhuǎn)移是不同步的，他們的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移都以船舷為界，而貨物所有權(quán)須憑有關(guān)單據(jù)交給買方掌握時才轉(zhuǎn)移給買方，所以風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移在先，貨物所有權(quán)轉(zhuǎn)移在后。2）托收方式下的風(fēng)險(xiǎn)的防范托收分為跟單托收和光票托收。但是無論是付款交單，還是承兌交單，賣方都需要先發(fā)貨后收款，而賣方能否順利收回全部貨款，完全取決于買方的商業(yè)信譽(yù)。在付款交單條件下，如果買方倒閉，喪失付款能力，或是因?yàn)樾惺邢碌?，買方借故不履行合同，拒不付款，那么賣方不僅要承擔(dān)無法按時收回貨款或貨款落空的損失，而且還要承擔(dān)貨物到達(dá)目的地后提貨、存?zhèn)}、保險(xiǎn)的費(fèi)用和變質(zhì)、短量的風(fēng)險(xiǎn)，以

9、及轉(zhuǎn)售可能發(fā)生的價(jià)格損失，將貨物轉(zhuǎn)運(yùn)他地或運(yùn)回本國的運(yùn)費(fèi)負(fù)擔(dān)，甚至有可能因?yàn)閮Υ鏁r間過長，而面臨被當(dāng)?shù)睾ｊP(guān)沒收或低價(jià)拍賣的損失；在承兌交單方式下，賣方不僅要面對付款交單的各種風(fēng)險(xiǎn)和損失，還因?yàn)橘I方?jīng)]有付款，就已先行提貨，這樣買方就極有可能遭受貨款兩失的風(fēng)險(xiǎn)。因此，承兌交單比付款交單的風(fēng)險(xiǎn)更大。綜合上述，托收對賣方來講，風(fēng)險(xiǎn)較大。然而，托收雖然對賣方來講有較大的風(fēng)險(xiǎn)，但對賣方卻有這樣的特點(diǎn)：可以減少買方的費(fèi)用支出，有利資金融通。因?yàn)樵谡麄€托收業(yè)務(wù)過程中，買方?jīng)]有任何預(yù)先支出的費(fèi)用，而在遠(yuǎn)期付款交單和承兌交單方式下，更可以說是賣方給予買方的一種資金融通。因此，從出口商角度而言，為了防范托收方式的風(fēng)

10、險(xiǎn)，減少壞賬損失，出口商在選用托收作為收匯方式時，應(yīng)注意以下幾個方面：考查進(jìn)口商的條件、資信與經(jīng)營作風(fēng)，必須選擇資信比較好的，有多年合作歷史的，證明有付款能力的客戶使用托收方式。明確各種托收方式的操作要點(diǎn)與分析控制的關(guān)鍵點(diǎn)。要按照票據(jù)的金額、性質(zhì)及對客戶的控制程度選擇恰當(dāng)?shù)耐惺辗绞剑以谫Q(mào)易合同中將支付條款完整的規(guī)定出來。并要求銀行在托收指示書中注明托收方式。嚴(yán)格按照買賣合同的規(guī)定發(fā)貨和制作單據(jù)，保證數(shù)據(jù)的完整性、準(zhǔn)確性、真實(shí)性，以防進(jìn)口商從審單中找到拒付的借口甚至提出索賠。每筆托收的金額不宜太大；遠(yuǎn)期托收的期限不要太長，一般不要超過90天；簽訂合同時，對價(jià)格計(jì)算要將遠(yuǎn)期的利息考慮在內(nèi)。了解進(jìn)

11、口國的貿(mào)易管制和外匯管制。如在有貿(mào)易管制和外匯管制的國家，進(jìn)口商可能事先未得到進(jìn)口許可證或未申請到外匯，不能發(fā)貨，以免承擔(dān)貨物到達(dá)目的地被禁止進(jìn)口或被沒收處罰的風(fēng)險(xiǎn)。對一些外匯比較緊張的地區(qū)的進(jìn)口商，盡量少用托收方式。3、信用證方式下的風(fēng)險(xiǎn)及防范1>雖然信用證方式比較安全，使用也比較普遍，但任何一種結(jié)算方式都不可能完美無缺，“信用證結(jié)算”也不例外，其主要弱點(diǎn)有：（1）由于信用證結(jié)算方式是一種純粹的“單據(jù)買賣”行為，只要“單證相符”，開證銀行就一定要付款，進(jìn)口商也一定要“付款贖單”。因而，進(jìn)口商有可能得到與信用證規(guī)定完全相符的單據(jù)，可是并不一定能得到與單據(jù) 條款 完全相

12、符的貨物；（2）信用證業(yè)務(wù)中，有可能存在欺詐。無良商人利用信用證的上述特點(diǎn)，進(jìn)行不法活動。如，提供無貨單據(jù)、假冒單據(jù)等（3）出口商在履行信用證條款時，由于種種原因，造成“單證不符”，導(dǎo)致開證行的拒付；（4)開證行和進(jìn)口商可能無理拒付或無力支付；（5)開證行在開立信用證時，通常向進(jìn)口商收取一定數(shù)目的押金，由于信用證結(jié)算的周期較長，該資金被銀行占用；2>針對以上情況，在實(shí)際的信用證方式結(jié)匯下，出口商應(yīng)注意的風(fēng)險(xiǎn)和防范1）偽造信用證的防范近年來，一些不法分子偽造信用證進(jìn)行欺詐，呈現(xiàn)以下幾個特點(diǎn)：信用證以電開形式開出且無押，條款中要求通知行與第三家銀行核押，同時通知行會收到自稱是核押行發(fā)來不加押

13、的證實(shí)電，不法分子利用通知行跟進(jìn)核實(shí)該密押的空當(dāng)，誘騙受益人發(fā)貨。信用證以信開形式開出并隨附該偽冒開證行的印鑒，若通知行風(fēng)險(xiǎn)意識不足，沒有采取必要的防范措施，便會按正常程序?qū)⒃撔庞米C通知受益人，日后發(fā)出的損失亦要由通知行承擔(dān)。先交來一份信用證副本或?qū)⑿庞米C傳真給受益人，甚至將以前類似的舊信用證的格式、條款交給受益人，再假稱稍后將有一張類似的正式信用證開出，從而初步取得受益人的信任。受益人可能沒有到銀行核對該證就備貨甚至發(fā)貨。2）信用證的“軟條款”的識別一份不可撤銷的信用證中如果規(guī)定有若干賦予開證申請人單方面可隨時解除付款責(zé)任主動權(quán)的條款，便使得表面為不可撤銷的信用證變成了實(shí)質(zhì)上可撤銷的信用證。

14、這類條款對出口商是很不利的，但由于他們的生效方式表現(xiàn)出來的虛假性和隱蔽性，往往出口商不容易識別而疏于防范，因而落入貨款兩空的陷阱，所以人們常把這類條款俗稱為“陷阱條款”或“軟條款”。一部分開證申請人開立軟條款是出于詐騙的目的，這往往是和開證申請人要求受益人預(yù)先支付履約保證金或開證押金的情況聯(lián)系在一起的，一旦開證申請人收到預(yù)付款項(xiàng)，即可以利用信用證的軟條款逃避責(zé)任。但也有些開證申請人開立軟條款并非出于詐騙的本意，而是為了掌握對信用證的主動權(quán)。這種情況一般發(fā)生在開證申請人是中間商的時候，開證申請人一方面要控制貨源，另一方面可能又無法及時聯(lián)系好實(shí)際供貨人臨時毀約。因此利用軟條款給自己留有余地，一旦實(shí)

15、際供貨人無法落實(shí)，即可以借此免除信用證項(xiàng)下的付款義務(wù)。1軟條款一般有以下幾種：另加信用證生效的條款。開證申請人要求開證行開出“暫不生效”信用證，規(guī)定必須取得某種條件或某種文件之后該信用證才能生效使用。譬如待到貨樣經(jīng)開證申請人確認(rèn)后再通知信用證生效，或待進(jìn)口許可證簽發(fā)后再通知生效，或由開證行簽發(fā)通知后再生效，或由受益人先提供履約擔(dān)保書、申請人通知船名等等。這樣，信用證雖已開出，但信用證的主動權(quán)完全由開征申請人掌握了。憑證文件規(guī)定由申請人或其代理人出具的條款。這類條款往往在貨物檢驗(yàn)環(huán)節(jié)出現(xiàn)。一般信用證都規(guī)定以賣方所在國檢驗(yàn)機(jī)構(gòu)出具的檢驗(yàn)證書作為議付單據(jù)，但這類軟條款卻規(guī)定:品質(zhì)證書由開證申請人出具

16、，或須由開證行核實(shí)，或須與開證行存檔之樣本相符，或規(guī)定以進(jìn)口國檢驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)驗(yàn)貨并出具檢驗(yàn)證書。關(guān)于貨物運(yùn)輸?shù)南拗茥l款在貨物裝船運(yùn)輸方面常見的軟條款有:規(guī)定裝運(yùn)港、裝船日期或目的港須有開證申請人通知或須經(jīng)其同意，并以修改書形式通知；規(guī)定船公司、船名須由開證申請人指定；規(guī)定受益人必須提供指定船公司出具的提單或貨物必須裝上指定船只，等等。這類軟條款使開證申請人掌握了貨物是否裝船、何時裝船的主動權(quán)，而出口方可能會陷入兩難境地：一方面不能不準(zhǔn)備發(fā)貨，另一方面又無法掌握日期，極易造成信用證逾期而失效似是而非的條款信用證中有些條款或條件看似很普通，也很簡單，但如不假思索的按慣性思維去理解，并據(jù)此制單和處理單據(jù)，

17、則很可能犯錯，并導(dǎo)致開證行拒付。這些似是非是的條款或條件，使得受益人或出口方銀行稍有不慎便有可能陷入其中而上當(dāng)。對信用證軟條款的防范，首先要注意出口合同條款的擬定。信用證條款應(yīng)該是根據(jù)合同開出的，合同條款規(guī)定的嚴(yán)密、無懈可擊，并能將各類可能發(fā)生時間考慮周全，則出現(xiàn)信用證軟條款的機(jī)會就會減少；即使開證申請人不按合同要求加入軟條款，出口商也可以合同為依據(jù)要求修改。反之，如果合同本身不明確，出現(xiàn)了信用證軟條款時就無法依照合同要求修改，甚至還會被開證申請人指責(zé)為拒不履行合同。其次，對于要求出口方預(yù)付款項(xiàng)的合同應(yīng)謹(jǐn)慎簽訂，即使簽訂此類合同，也應(yīng)在合同中做出相應(yīng)的保護(hù)性規(guī)定，如在審查接受開來的信用證之后才

18、對外預(yù)付款項(xiàng)等等。再次，對來證要仔細(xì)審核，從信用證的生效環(huán)節(jié)、貨物檢驗(yàn)環(huán)節(jié)、貨物裝船環(huán)節(jié)到貨物驗(yàn)收環(huán)節(jié)，都一一審查其中是否含有軟條款。一旦發(fā)現(xiàn)，立即電請開證申請人修改，同時規(guī)定開證申請人修改或提出其他保證的最后期限，并說明由此引起的時間延誤應(yīng)通過信用證展期以補(bǔ)償。3）信用證中“提單經(jīng)寄開證申請人”條款的處理 在正常情況下，應(yīng)該是受益人將全套正本提單及單據(jù)提交銀行，由開征銀行通知開證申請人到銀行付款贖單，然后向船公司提貨。但如果信用證中規(guī)定有“提單經(jīng)寄開證申請人”或類似條款，開證申請人收到提單后就可以在未付款的情況下提貨，這對出口商是極具風(fēng)險(xiǎn)的。如果這是跨國經(jīng)營的母子公司之間、分公司之間等的交易

19、，采用這類條款的信用證，屬于授權(quán)經(jīng)營，風(fēng)險(xiǎn)可以控制，否則，出口上面臨貨款兩空的危險(xiǎn)。防范這種風(fēng)險(xiǎn)的最簡單辦法是堅(jiān)決不接受這種條款的信用證，但由此也可能失去了一樁有利可圖的貿(mào)易機(jī)會。在日趨激烈的市場競爭中，這種簡單化的處理并不可取。因?yàn)閺纳虅?wù)角度考慮，開證申請人提出這類條款也是希望提單徑寄自己，以便在辦理轉(zhuǎn)口手續(xù)時能先行提取貨物。但是，也不排除不法商人利用信用證中“提單徑寄開證聲請人”條款進(jìn)行詐騙。 所以如果出口商接到有這類條款的信用證，最好是立即電洽開證申請人，要求修改此條款，全套正本提單仍交銀行議付，而將副本發(fā)票、副本提單等單證直接寄開證申請人，由此在貨物早于提單抵達(dá)港口時辦理憑開證銀行加簽

20、的提貨擔(dān)保向船公司提貨。這樣，既保證了受益人的權(quán)益，也使開證申請人能提前提貨，同時，由于開證申請人辦理提貨后，不論單據(jù)今后有無不符點(diǎn)，開證申請人都不能提出拒付要求，這對受益人更是多了一層保險(xiǎn)。三、 日常工作中常見應(yīng)注意的風(fēng)險(xiǎn)防范1)FOB條款下結(jié)匯的風(fēng)險(xiǎn)的防范FOB條款下，運(yùn)輸合同一般由境外進(jìn)口商與國外契約承運(yùn)人簽定貨物運(yùn)輸合同，契約承運(yùn)人又會指定國內(nèi)的貨代公司作為其裝貨港代理。而出口商一般也將貨物的托箱、報(bào)關(guān)報(bào)檢等業(yè)務(wù)委托給裝貨港代理來做。這是作為裝貨港的代理就與貿(mào)易中的契約承運(yùn)人、出口商均產(chǎn)生了代理關(guān)系，其關(guān)系如下：與契約承運(yùn)人：接受其委托負(fù)責(zé)安排在裝貨港接受出口商的貨物，安排貨物裝船事宜，貨物起運(yùn)后按照指示將提單轉(zhuǎn)交出口商。向契約承運(yùn)人收取代理費(fèi)及海運(yùn)費(fèi)。與出口商：接受其委托安排貨物拖箱、報(bào)關(guān)保檢等出口相關(guān)事宜，向其收取拖箱、報(bào)關(guān)報(bào)檢、碼頭費(fèi)用等。如有其他費(fèi)用，雙方再行約定。信用證條款下，F(xiàn)OB貿(mào)易合同雙方應(yīng)詳細(xì)約定權(quán)利義務(wù)，貨物交付，提單簽發(fā)等條款，力求內(nèi)容詳盡、可操作性，盡量避免信用證軟條款出現(xiàn)而結(jié)匯不成。2)匯率波動對出口結(jié)匯的影響