保額分紅介紹

1、如果如果1=51=52=252=253=1253=1254=6254=6255= ?5= ?保額分紅闡釋保額分紅闡釋我們其實不必把問題考慮得過于復雜，很多東西并我們其實不必把問題考慮得過于復雜，很多東西并不是計算出來的，一定要弄清楚最基本的原理和規(guī)不是計算出來的，一定要弄清楚最基本的原理和規(guī)則。分紅產品和保額分紅有其基本的規(guī)則和價值，則。分紅產品和保額分紅有其基本的規(guī)則和價值，更重要在于它所體現(xiàn)的制度優(yōu)勢。更重要在于它所體現(xiàn)的制度優(yōu)勢。請請 說自己能說清楚的說自己能說清楚的 講客戶能聽明白的講客戶能聽明白的保額分紅闡釋保額分紅闡釋課程綱要課程綱要 分紅保險的起源與定義分紅保險的起源與定義 主流

2、市場的分紅模式介紹與比較主流市場的分紅模式介紹與比較 保額分紅介紹保額分紅介紹 保額分紅核心問題的解決保額分紅核心問題的解決伊麗莎白一世女王頒布世界第一部保險法 伊麗莎白一世女王伊麗莎白一世女王15751575年，英國女王特許在皇家交易所內設立年，英國女王特許在皇家交易所內設立保險商會以辦理保險單的登記等業(yè)務，英國保險商會以辦理保險單的登記等業(yè)務，英國確立了海上保險保單的標準和條款。確立了海上保險保單的標準和條款。16011601年，參照安特衛(wèi)普市頒布的規(guī)定保險單年，參照安特衛(wèi)普市頒布的規(guī)定保險單內容和格式的法令，伊麗莎白一世女王頒布內容和格式的法令，伊麗莎白一世女王頒布了第一部有關海上保險的

3、法律了第一部有關海上保險的法律涉及保險單涉及保險單的立法的立法，并批準在保險商會內設立仲裁庭，并批準在保險商會內設立仲裁庭以解決海上保險相關的糾紛案件。以解決海上保險相關的糾紛案件。17561756年至年至17781778年，英國上院首席法官曼斯菲年，英國上院首席法官曼斯菲爾德收集了大量的海上保險案例，編制了一爾德收集了大量的海上保險案例，編制了一部海上保險法案，隨后以此為基礎的部海上保險法案，隨后以此為基礎的海上海上保險法案保險法案于于19061906年獲得英國國會的通過，年獲得英國國會的通過，并且后來成為世界各國保險法的范本。并且后來成為世界各國保險法的范本?，F(xiàn)代人壽保險的產生也是源于海上

4、保險?，F(xiàn)代人壽保險的產生也是源于海上保險。 16991699年，英國出現(xiàn)了首家專業(yè)化的人壽保年，英國出現(xiàn)了首家專業(yè)化的人壽保險組織險組織孤陋寡聞社，該社對投保人的孤陋寡聞社，該社對投保人的年齡、健康情況等條件進行了明確的規(guī)定，年齡、健康情況等條件進行了明確的規(guī)定，并且設置了寬限期等延續(xù)到現(xiàn)在人壽保險并且設置了寬限期等延續(xù)到現(xiàn)在人壽保險合同的條款。合同的條款。1818世紀世紀4040至至5050年代，英國人年代，英國人辛普森和多德森兩人發(fā)起組織了辛普森和多德森兩人發(fā)起組織了“倫敦公倫敦公平保險公司平保險公司”，辛普森根據哈雷的生命表，辛普森根據哈雷的生命表，制定出依據死亡率遞增的費率表，首次將制

5、定出依據死亡率遞增的費率表，首次將死亡表運用到計算人壽保險的費率上，使死亡表運用到計算人壽保險的費率上，使人壽保險得以迅速發(fā)展。人壽保險得以迅速發(fā)展。 英國天文學家哈雷完成第一張完整的生命表 最早以股份制形式成立的保險公司是最早以股份制形式成立的保險公司是17101710年在英國成立的年在英國成立的“太陽保險公司太陽保險公司”，她至今仍然存在，是世界最古老的保險她至今仍然存在，是世界最古老的保險公司之一公司之一。 天文學家哈雷繪像天文學家哈雷繪像江西泛誠保險代理有限公司江西泛誠保險代理有限公司分紅保險的起源與定義 17621762年，公平人壽成立，它是英國乃至全球最古老、歷史最年，公平人壽成立

6、，它是英國乃至全球最古老、歷史最悠久的相互人壽保險公司。在悠久的相互人壽保險公司。在17761776年成立年成立1515周年之際，公司周年之際，公司進行年度結算時，發(fā)現(xiàn)實際責任準備金比將來給付保險金所進行年度結算時，發(fā)現(xiàn)實際責任準備金比將來給付保險金所必需的責任準備金多出許多，于是按已收保費的必需的責任準備金多出許多，于是按已收保費的10%10%返還給返還給投保者，投保者，18811881年變?yōu)槊磕臧幢ｎ~的年變?yōu)槊磕臧幢ｎ~的1.5%1.5%增加保額。這是最早增加保額。這是最早的分紅保險的雛形。的分紅保險的雛形。 分紅保險定義分紅保險定義：是指保險公司將其實際經營成果優(yōu)于定價假：是指保險公司將其

7、實際經營成果優(yōu)于定價假設的盈余，按一定的比例向保單持有人進行分配的人壽保險設的盈余，按一定的比例向保單持有人進行分配的人壽保險產品。購買分紅保險的客戶不但能獲得保障利益，而且能共產品。購買分紅保險的客戶不但能獲得保障利益，而且能共同分享公司的經營成果。同分享公司的經營成果。 江西泛誠保險代理有限公司江西泛誠保險代理有限公司課程綱要課程綱要 分紅保險的起源與定義分紅保險的起源與定義 主流市場的分紅模式介紹與比較主流市場的分紅模式介紹與比較 保額分紅介紹保額分紅介紹 保額分紅核心問題的解決保額分紅核心問題的解決保險公司分紅怎么分？20002000年中國保監(jiān)局頒發(fā)的年中國保監(jiān)局頒發(fā)的分紅保險管理暫行

8、辦法分紅保險管理暫行辦法（保監(jiān)發(fā)（保監(jiān)發(fā)200026200026號）第號）第1212條有明文規(guī)定：條有明文規(guī)定：原文：保險公司每一會計年度向保單持有人實際分配盈余的比例不低于原文：保險公司每一會計年度向保單持有人實際分配盈余的比例不低于當年全部可分配盈余的當年全部可分配盈余的70%70%。我們可能認為這規(guī)定就是說保險公司要把自己每一個會計年度的贏余乘我們可能認為這規(guī)定就是說保險公司要把自己每一個會計年度的贏余乘于于70%70%分給客戶，根據客戶繳納保險費的多少進行分配，其實完全不是分給客戶，根據客戶繳納保險費的多少進行分配，其實完全不是這樣！這樣！ 假設這個黃色的方塊是保險公司今年的全部假設這

9、個黃色的方塊是保險公司今年的全部盈余，在贏余里面其實分做了兩個部分：一盈余，在贏余里面其實分做了兩個部分：一部分叫可分配部分叫可分配盈盈余；一部分叫不分配余；一部分叫不分配盈盈余。可余。可分與不分占比如何？保監(jiān)局沒有做任何的規(guī)分與不分占比如何？保監(jiān)局沒有做任何的規(guī)定?？梢岳斫鉃楸ｋU公司說了算，但是保險定?？梢岳斫鉃楸ｋU公司說了算，但是保險公司的分紅分配方案報告卻必須經過保監(jiān)會公司的分紅分配方案報告卻必須經過保監(jiān)會的至少三次審核。的至少三次審核。保險公司主流分紅方式介紹現(xiàn)金分紅現(xiàn)金分紅：也稱美式分紅；以客戶所交保費的現(xiàn)金價值為基礎進行分：也稱美式分紅；以客戶所交保費的現(xiàn)金價值為基礎進行分 紅；分

10、紅所得依然是現(xiàn)金。紅；分紅所得依然是現(xiàn)金。保額分紅保額分紅：也稱英式分紅；以客戶有效保險金額為基礎進行分紅，分：也稱英式分紅；以客戶有效保險金額為基礎進行分紅，分 紅所得依然是保額。紅所得依然是保額。分紅增額分紅增額：也稱增額繳清；以客戶的保費為基礎進行分紅，分紅所得：也稱增額繳清；以客戶的保費為基礎進行分紅，分紅所得 根據客戶年齡的不同一次性購買增額繳清保險。根據客戶年齡的不同一次性購買增額繳清保險。舉例：舉例：客戶張先生購買了兩款分紅方式不同的保險，一種是現(xiàn)金分紅，一種是客戶張先生購買了兩款分紅方式不同的保險，一種是現(xiàn)金分紅，一種是保額分紅，同樣的保費是保額分紅，同樣的保費是500500元

11、，保額是元，保額是1000010000元，年度分紅率元，年度分紅率1%1%，因現(xiàn)，因現(xiàn)金價值計算起來比較復雜，我們直接假定客戶所繳保費為現(xiàn)金價值。金價值計算起來比較復雜，我們直接假定客戶所繳保費為現(xiàn)金價值。那么：那么：保費保費 保額保額 分紅率分紅率500 10000 1%500 10000 1%現(xiàn)金分紅現(xiàn)金分紅= =5005001%=51%=5元現(xiàn)金元現(xiàn)金 保額分紅保額分紅=10000=100001%=1001%=100元保額元保額思考：思考：500500元現(xiàn)金可以購買元現(xiàn)金可以購買1000010000元保額；元保額；5050元現(xiàn)金可以購買元現(xiàn)金可以購買10001000元保額；元保額；5 5

12、元現(xiàn)元現(xiàn)金可以購買金可以購買100100元保額。保額分紅的優(yōu)勢在哪里呢？元保額。保額分紅的優(yōu)勢在哪里呢？保險公司分紅從哪里來？個人分紅保險精算規(guī)定個人分紅保險精算規(guī)定 （保監(jiān)發(fā)（保監(jiān)發(fā)200367200367號）號）說明：現(xiàn)金分紅方式只進行三差分紅。說明：現(xiàn)金分紅方式只進行三差分紅。即死差益、利差即死差益、利差益益、費差費差益。益。死差：衡量一家公司精算水平的重要指標。死差：衡量一家公司精算水平的重要指標。利差：衡量一家公司投資水平的重要指標。利差：衡量一家公司投資水平的重要指標。費差：衡量一家公司經營水平的重要指標。費差：衡量一家公司經營水平的重要指標。舉例：舉例：南昌市有兩家飯館，一家叫南

13、昌市有兩家飯館，一家叫同業(yè)飯館同業(yè)飯館；一家叫；一家叫泛誠飯館泛誠飯館。年。年終發(fā)紅包的時候出現(xiàn)了這樣的情況：終發(fā)紅包的時候出現(xiàn)了這樣的情況：同業(yè)飯館同業(yè)飯館老板：伙計們，我們今年經營的相當不錯！我們今年飯老板：伙計們，我們今年經營的相當不錯！我們今年飯錢贏利了錢贏利了1010萬；酒錢贏利了萬；酒錢贏利了1010萬；菜錢贏利了萬；菜錢贏利了1010萬；一共賺了萬；一共賺了3030萬，萬，我們一共有我們一共有300300名員工，名員工，1 1人人10001000回家過年吧！大家好高興！回家過年吧！大家好高興！思考：思考：如果是你，你高興嗎？如果是你，你高興嗎？舉例舉例：泛誠飯館泛誠飯館饒老板：兄

14、弟們，我們今年經營的相當不錯！我們今饒老板：兄弟們，我們今年經營的相當不錯！我們今年飯錢贏利了年飯錢贏利了1010萬；酒錢贏利了萬；酒錢贏利了1010萬；菜錢贏利了萬；菜錢贏利了1010萬；公司規(guī)定萬；公司規(guī)定的項目賺了的項目賺了3030萬，全部分給大家！但是，我們今年代理的啤酒賣的萬，全部分給大家！但是，我們今年代理的啤酒賣的很好，光啤酒瓶子就賣了很好，光啤酒瓶子就賣了3 3萬；還有我們本來計劃淡季裝修，但是生萬；還有我們本來計劃淡季裝修，但是生意太好了就沒裝，省下來的意太好了就沒裝，省下來的2020萬裝修費也分給大家；還有今年我們萬裝修費也分給大家；還有今年我們有有2525個員工離開了，他

15、們不好意思拿那個月的工資，這筆錢也分給個員工離開了，他們不好意思拿那個月的工資，這筆錢也分給大家；還有大家；還有，一共，一共1717個方面的贏利，大家今年辛苦了，我們一共個方面的贏利，大家今年辛苦了，我們一共有有300300名員工，名員工，1 1人人25002500回家過年吧！大家在歡呼！回家過年吧！大家在歡呼！思考思考：如果是你，你愿意到哪家飯館上班？如果是你，你愿意到哪家飯館上班？保險公司分紅從哪里來？除保監(jiān)局規(guī)定的死差益、利差益、費差益外，除保監(jiān)局規(guī)定的死差益、利差益、費差益外，保額分紅可多差分紅，最多可達保額分紅可多差分紅，最多可達1717差！差！課程綱要課程綱要 分紅保險的起源與定義

16、分紅保險的起源與定義 主流市場的分紅模式介紹與比較主流市場的分紅模式介紹與比較 保額分紅介紹保額分紅介紹 保額分紅核心問題的解決保額分紅核心問題的解決 產品分析產品分析保額分紅制度主要由紅利來源、盈余分配和平滑機制三部分組成。它保額分紅制度主要由紅利來源、盈余分配和平滑機制三部分組成。它們也是保額分紅制度的特色與優(yōu)勢的重要體現(xiàn)們也是保額分紅制度的特色與優(yōu)勢的重要體現(xiàn) 紅利來源紅利來源于產品經營中所有可能的方面（全差分紅）于產品經營中所有可能的方面（全差分紅）盈余分配盈余分配包含可分配盈余與未分配盈余（全部盈余參與分配）包含可分配盈余與未分配盈余（全部盈余參與分配）平滑機制平滑機制以豐補歉，短期

17、退出同樣據實分配終了紅利以豐補歉，短期退出同樣據實分配終了紅利保額分紅闡釋保額分紅闡釋保額分紅的利益組成現(xiàn)金分紅現(xiàn)金分紅= =保費保費現(xiàn)金價值系數(shù)現(xiàn)金價值系數(shù)年度分紅率年度分紅率保險期間保險期間保額分紅保額分紅= =有效保險金額有效保險金額年度分紅率年度分紅率保險期間保險期間+ +終了紅利終了紅利差異一：差異一：根據被保險人年齡的不同，投保期間的不同，保險費與保險金額的差根據被保險人年齡的不同，投保期間的不同，保險費與保險金額的差異大約是異大約是7-227-22倍不等，以客戶選擇現(xiàn)金分紅最大利益模式的累計生息倍不等，以客戶選擇現(xiàn)金分紅最大利益模式的累計生息計算（累計生息指根據中國人民銀行計算（

18、累計生息指根據中國人民銀行5 5年期標準利率生息方式），則客年期標準利率生息方式），則客戶選擇保額分紅是現(xiàn)金分紅領取利益的大約戶選擇保額分紅是現(xiàn)金分紅領取利益的大約5-135-13倍。倍。差異二：差異二：保額分紅中年度紅利部分滾動增加有效保險金額，促使終了紅利水漲保額分紅中年度紅利部分滾動增加有效保險金額，促使終了紅利水漲船高，據測算：船高，據測算：3030歲的女性保險期間歲的女性保險期間3030年所產生的終了紅利是年度紅年所產生的終了紅利是年度紅利總和的利總和的1.5-1.81.5-1.8倍。這是現(xiàn)金分紅所不具備的，是保額分紅的專屬功倍。這是現(xiàn)金分紅所不具備的，是保額分紅的專屬功能。能。保額

19、分紅與現(xiàn)金分紅的差異（概念描述）可分配盈余和未分配盈余之間的比例是如何設定的?可分配盈余與未分配盈余的比例是考慮年度投資收益、公司財務償付能力、可分配盈余與未分配盈余的比例是考慮年度投資收益、公司財務償付能力、競爭、投資市場狀況等諸多因素后確定的。競爭、投資市場狀況等諸多因素后確定的?？煞峙溆嗯c未分配盈余資金的分配比例會對產品的收益性產生影響，主要可分配盈余與未分配盈余資金的分配比例會對產品的收益性產生影響，主要由于可分配盈余與未分配盈余資金的投資方向不同?？煞峙溆嘤糜谀甓确钟捎诳煞峙溆嗯c未分配盈余資金的投資方向不同?？煞峙溆嘤糜谀甓确旨t，偏重于回報穩(wěn)定的債權類資產；未分配盈余用于終了

20、分紅，偏重于風險紅，偏重于回報穩(wěn)定的債權類資產；未分配盈余用于終了分紅，偏重于風險收益較高的股權類資產。收益較高的股權類資產?？煞峙溆嗯c未分配盈余的比例必須經過會計師事務所審計后報送監(jiān)管機關，可分配盈余與未分配盈余的比例必須經過會計師事務所審計后報送監(jiān)管機關，并非保險公司可以任意確定，這一比例會控制在合理的范疇內，其目的在于：并非保險公司可以任意確定，這一比例會控制在合理的范疇內，其目的在于：保護客戶的合理預期并防止發(fā)生不正當競爭行為。保護客戶的合理預期并防止發(fā)生不正當競爭行為。 保額分紅與現(xiàn)金分紅的差異（年度紅利差異演示）保費保費保額保額年度紅利年度紅利注：紅色部分邊緣到黃色部分邊緣的距離

21、相等，即年度分紅率相同，注：紅色部分邊緣到黃色部分邊緣的距離相等，即年度分紅率相同，但因為分紅基礎不同，所以產生的年度紅利結果也差異很大！但因為分紅基礎不同，所以產生的年度紅利結果也差異很大！相等距離相等距離保額分紅與現(xiàn)金分紅的差異（終了紅利差異演示）同業(yè)公司年度贏余同業(yè)公司年度贏余保額分紅年度贏余保額分紅年度贏余客戶分紅客戶分紅客戶分紅客戶分紅 注：在公司贏余相同的情況下，保額分紅的優(yōu)勢更加突出，終了紅注：在公司贏余相同的情況下，保額分紅的優(yōu)勢更加突出，終了紅利充分發(fā)揮了作用，使客戶的總紅利所得實現(xiàn)了公司總贏余的真正利充分發(fā)揮了作用，使客戶的總紅利所得實現(xiàn)了公司總贏余的真正70%70%。思考

22、：思考：如果是你，你更喜歡哪種分紅模式？如果是你，你更喜歡哪種分紅模式？保額分紅闡釋保額分紅闡釋如何理解年度紅利與終了紅利?第一種收益第一種收益: : 租金租金 月供月供第二種收益第二種收益: : 現(xiàn)價現(xiàn)價 原價原價舉例:好比買了第二套房子做投資，都是先付了首付之后，用房租來付月供，如果房租收入超過月供，就是每個月或每年都有收益，這就相當于年度分紅。假如說當初花50萬買的房子現(xiàn)在價值100萬，就是資產增值了，這增值的部分就相當于終了分紅。保額分紅闡釋保額分紅闡釋如何理解終了分紅的作用機制和優(yōu)勢如何理解終了分紅的作用機制和優(yōu)勢? ?終了分紅的來源是未分配盈余，未分配盈余好比蓄水池，有了這部分利益

23、的終了分紅的來源是未分配盈余，未分配盈余好比蓄水池，有了這部分利益的分配，才會派生出終了分紅。分配，才會派生出終了分紅。終了分紅機制的存在決定了年度分紅的相對平穩(wěn)，但未分配盈余需要一定階終了分紅機制的存在決定了年度分紅的相對平穩(wěn)，但未分配盈余需要一定階段的積累，才能通過終了分紅發(fā)揮以豐補歉的平滑作用。段的積累，才能通過終了分紅發(fā)揮以豐補歉的平滑作用。終了分紅具有不保證性，是特點更是優(yōu)勢。在不保證的前提下，才可能擁有終了分紅具有不保證性，是特點更是優(yōu)勢。在不保證的前提下，才可能擁有更寬松的投資機會，進而通過終了分紅的長期性保證更大的收益空間?？蛻舾鼘捤傻耐顿Y機會，進而通過終了分紅的長期性保證更大的收益空間?？蛻粼讷@得基本保額的保底利益與年度紅利的保值利益后，終了分紅已經不需要在獲得基本保額的保底利益與年度紅利的保值利益后，終了分紅已經不需要保證性，保證其實是對雙方利益的約束，反而不能為客戶提供更大化的利益。保證性，保證其實是對雙方利益的約束，反而不能為客戶提供更大化的利益。課程綱要課程綱要 分紅保險的起源與定義分紅保險的起源與定義 主流市場的分紅模式介紹與比較主流市場的分紅模式介紹與比較 保額分紅介紹保額分紅介紹 保額分紅核心問題的解決保額分