考點(diǎn)一企業(yè)財(cái)務(wù)管理的概念

1、考點(diǎn)一企業(yè)財(cái)務(wù)管理的概念一、企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)存在的客觀基礎(chǔ)物資的價(jià)值是通過(guò)一定量的貨幣表現(xiàn)出來(lái)的，物資價(jià)值的運(yùn)動(dòng)就是通過(guò)資金運(yùn)動(dòng)的形式表現(xiàn)出來(lái)的。企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)存在的客觀基礎(chǔ)資金運(yùn)動(dòng)存在的客觀基礎(chǔ)：社會(huì)主義的商品經(jīng)濟(jì)。二、企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的內(nèi)容資金籌集：籌集資金是資金運(yùn)動(dòng)的起點(diǎn)，是投資的必要前提。包括權(quán)益性籌資、債務(wù)性籌資，冇多種 表現(xiàn)形式。資金投放：資金投放是資金運(yùn)動(dòng)的中心環(huán)節(jié)。資金耗費(fèi)：資金耗費(fèi)是資金運(yùn)動(dòng)的基礎(chǔ)環(huán)節(jié)。資金耗費(fèi)水平是影響企業(yè)利潤(rùn)水平高低的決定性因素。資金收入：資金收入是資金運(yùn)動(dòng)的關(guān)鍵環(huán)節(jié)。收入的取得是進(jìn)行資金分配的前提。資金分配：資金分配是一次資金運(yùn)動(dòng)過(guò)程的終點(diǎn)，又是下一次資金運(yùn)動(dòng)過(guò)程

2、開(kāi)始的前奏。資金的籌集和投放是以價(jià)值形式反映企業(yè)對(duì)生產(chǎn)耍素徳取得和使用。資金的耗費(fèi)是以價(jià)值形式反映企業(yè)物化勞動(dòng)和活勞動(dòng)的消耗。三、企業(yè)同各方呦的財(cái)務(wù)關(guān)系（經(jīng)濟(jì)利益分配關(guān)系）財(cái)務(wù)關(guān)系，就是指企業(yè)在資金運(yùn)動(dòng)中與各有關(guān)方呦發(fā)生的經(jīng)濟(jì)關(guān)系。（一）企業(yè)與投資者和受資者之間的財(cái)務(wù)關(guān)系，性質(zhì)上屬于所有權(quán)關(guān)系。與投資者：指企業(yè)的投資者向企業(yè)投入資金，企業(yè)向投資者支付報(bào)酬所形成的經(jīng)濟(jì)關(guān)系；與受資者：指企業(yè)以購(gòu)買股票或直接投資的形式向其他企業(yè)投資所形成的經(jīng)濟(jì)關(guān)系；（二）企業(yè)與債權(quán)人、債務(wù)人、往來(lái)客戶之間的財(cái)務(wù)關(guān)系，性質(zhì)上屬于債權(quán)關(guān)系、合同義務(wù)關(guān)系。與債權(quán)人：指企業(yè)向債權(quán)人借入資金，并按借款合同的規(guī)定按時(shí)支付利息和

3、歸還木金所形成的經(jīng)濟(jì)關(guān) 系；與債務(wù)人：指企業(yè)將其資金以購(gòu)買債券、提供借款或商業(yè)信用等形式出借給其他單位所形成的經(jīng)濟(jì)關(guān) 系；（三）企業(yè)與稅務(wù)機(jī)關(guān)之間的財(cái)務(wù)關(guān)系，反映的是依法納稅和依法征稅的稅收權(quán)利義務(wù)關(guān)系。（四）企業(yè)內(nèi)部各單位之間的財(cái)務(wù)關(guān)系，體現(xiàn)著企業(yè)內(nèi)部各單位之間的經(jīng)濟(jì)利益關(guān)系。（五）企業(yè)與職工之間的財(cái)務(wù)關(guān)系，體現(xiàn)著職工個(gè)人和集體在勞動(dòng)成果上的分配關(guān)系。四、財(cái)務(wù)管理的內(nèi)容和特點(diǎn)特點(diǎn)：財(cái)務(wù)管理是一種價(jià)值管理，是對(duì)企業(yè)再生產(chǎn)過(guò)程中的價(jià)值運(yùn)動(dòng)所進(jìn)行的管理。具體表現(xiàn)有涉及面廣、靈敏度高和綜合性強(qiáng)。財(cái)務(wù)管理的主要內(nèi)容：籌資管理投資管理資產(chǎn)管理成本費(fèi)用管理收入和分配管理。企業(yè)設(shè)立、合并、分立、改組、解散、

4、破產(chǎn)的財(cái)務(wù)處理?？键c(diǎn)二財(cái)務(wù)管理的h標(biāo)一、財(cái)務(wù)管理h標(biāo)的作用和特征財(cái)務(wù)管理h標(biāo)：又稱理財(cái)h標(biāo)，是指企業(yè)進(jìn)行財(cái)務(wù)活動(dòng)所要達(dá)到的根本h的。（-）財(cái)務(wù)管理冃標(biāo)的作用導(dǎo)向作用激勵(lì)作用凝聚作用考核作用（二）財(cái)務(wù)管理目標(biāo)的特征穩(wěn)定性操作性可以計(jì)量、可以追溯、可以控制層次性二、財(cái)務(wù)管理的總體目標(biāo)（一）利潤(rùn)最大化假定企業(yè)財(cái)務(wù)管理行為將朝著冇利于企業(yè)利潤(rùn)最人化的方向發(fā)展。優(yōu)點(diǎn)：（1）經(jīng)營(yíng)收入與經(jīng)營(yíng)費(fèi)用差額，對(duì)比產(chǎn)出的結(jié)果，體現(xiàn)了經(jīng)濟(jì)效益的高低；（2）利潤(rùn)故人化對(duì)投資者債權(quán)人經(jīng)營(yíng)者職工都冇利；（3）應(yīng)用簡(jiǎn)便，容易計(jì)算，直觀易懂，便于落實(shí)。缺點(diǎn)：（1）沒(méi)冇反映創(chuàng)造的利潤(rùn)與投入資木之間的關(guān)系；（2）可能導(dǎo)致短期行為。沒(méi)

5、冇考慮資金時(shí)間價(jià)值；沒(méi)冇考慮風(fēng)險(xiǎn)因素；（二）每股利潤(rùn)最人化優(yōu)點(diǎn)：（1）利潤(rùn)額在一定程度上反映了企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益的高低。（2）利潤(rùn)故人化對(duì)企業(yè)相關(guān)的各方都有利。（3）實(shí)際應(yīng)用比較簡(jiǎn)便。缺點(diǎn)：（1）便于不同資木規(guī)模的企業(yè)或同一企業(yè)的不同期間之間的比較。（2）難以避免企業(yè)的短期行為。（三）權(quán)益資木利潤(rùn)率故大化優(yōu)點(diǎn)：（1）反映了利潤(rùn)與投入資木的關(guān)系，考核企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益的水平；（2）反映企業(yè)權(quán)益資木的使用效益，可以反映因改變資木結(jié)構(gòu)而給企業(yè)收益率帶來(lái)的影響；（3）可以將年初所冇者權(quán)益按資金時(shí)間價(jià)值折成終值，反映權(quán)益資木増值情況；（4）容易理解，便于操作落實(shí)控制分析預(yù)測(cè)。缺點(diǎn)：也不能避免企業(yè)的短期行為，注意協(xié)調(diào)

6、三者z間的利益關(guān)系。（三）股東財(cái)富故大化1、評(píng)價(jià)指標(biāo)：股票市價(jià)2. 很難采用：上市公司少，股票價(jià)格并不是總能反映企業(yè)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，也難以體現(xiàn)股東財(cái)富。（四）企業(yè)價(jià)值最人化1、全部資產(chǎn)的價(jià)值，區(qū)別股東財(cái)富最人化一所有者權(quán)益的價(jià)值；2、優(yōu)點(diǎn):（1）考慮了資金的時(shí)間價(jià)值；（2）投資的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值；（3）有利于克服管理上的片呦性和短期行為；（4）考慮了三者利益。缺點(diǎn)：很難付諸實(shí)際?？键c(diǎn)三財(cái)務(wù)管理的原則一、資金合理配置原則（存量）就是耍通過(guò)資金活動(dòng)的組織和調(diào)節(jié)，來(lái)保證各項(xiàng)物質(zhì)資源具冇最優(yōu)化的結(jié)構(gòu)比例關(guān)系。1、保持資金占用的合理比例和資金來(lái)源的合理比例。2、保證資金活動(dòng)的繼起和各種形態(tài)資金占用的適度，保證生產(chǎn)活

7、動(dòng)的順暢進(jìn)行。二、收支積極平衡原則（流量）就是耍求資金收支不僅在一定期間總量上求得平衡，而且在每一個(gè)時(shí)點(diǎn)上耍協(xié)調(diào)平衡。資金收支在每 一時(shí)點(diǎn)上的平衡性，是資金循壞過(guò)程得以周而復(fù)始進(jìn)行的條件。1、取決于購(gòu)產(chǎn)銷活動(dòng)的平衡。2、解決平衡：首先、開(kāi)源節(jié)流、増收節(jié)支；其次、短期籌資投資調(diào)劑資金；總之耍量出為入又耍量入為出。三、成木效益原則（増量）就是耍對(duì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的所費(fèi)與所得進(jìn)行分析比較，對(duì)經(jīng)濟(jì)行為的得失進(jìn)行衡量，使成木與收益得到最 優(yōu)的結(jié)合，以求獲取故多的盈利。在籌資投資h常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中進(jìn)行對(duì)比分析；四、收益風(fēng)險(xiǎn)均衡原則耍求全面分析財(cái)務(wù)活動(dòng)的收益性和安全性，按照收益和風(fēng)險(xiǎn)適當(dāng)均衡的要求來(lái)決定采取何種行動(dòng)方

8、案, 在實(shí)踐中趨利避害，提高收益。五、分級(jí)分口管理原則分級(jí)分口管理就是在企業(yè)總部統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)的前提下，合理安排各級(jí)單位和各職能部門(mén)的權(quán)貴關(guān)系。統(tǒng)一 領(lǐng)導(dǎo)下的分級(jí)分口管理，是民主集中制在財(cái)務(wù)管理中的具體運(yùn)用。六、利益關(guān)系協(xié)調(diào)原則利益關(guān)系協(xié)調(diào)原則，就是在財(cái)務(wù)管理中利用經(jīng)濟(jì)手段協(xié)調(diào)國(guó)家、投資者、債權(quán)人、購(gòu)銷客戶、經(jīng)營(yíng)者、 勞動(dòng)者、企業(yè)內(nèi)部各部門(mén)各單位的經(jīng)濟(jì)利益關(guān)系，維護(hù)有關(guān)各方的合法權(quán)益。投資者：資本保全，處理分配與積累關(guān)系；債權(quán)人：按期還本付息；企業(yè)：等價(jià)交換；內(nèi)部：經(jīng)濟(jì)利益與經(jīng)濟(jì)責(zé)任；職工：按勞分配；處理各種經(jīng)濟(jì)利益關(guān)系，要遵守國(guó)家法律、認(rèn)其執(zhí)行政策，保障各方利益。當(dāng)處理物質(zhì)利益關(guān)系 的時(shí)侯，加強(qiáng)思

9、想政治工作，提侶照顧全局利益?？键c(diǎn)四財(cái)務(wù)管理的壞節(jié)一、財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)是根據(jù)財(cái)務(wù)活動(dòng)的歷史資料，考慮現(xiàn)實(shí)的耍求和條件，対金業(yè)未來(lái)的財(cái)務(wù)活動(dòng)和財(cái)務(wù)成果作 出科學(xué)的預(yù)計(jì)和測(cè)算。明確預(yù)測(cè)對(duì)象和冃的，搜集和整理資料，選擇預(yù)測(cè)模型，實(shí)施財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)。二、財(cái)務(wù)決策財(cái)務(wù)決策是根據(jù)企業(yè)經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略的耍求和國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)政策的要求，從提高企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益的理財(cái)目標(biāo)出 發(fā)，在若干個(gè)可以選擇的財(cái)務(wù)活動(dòng)方案中，選擇一個(gè)最優(yōu)方案的過(guò)程。三、財(cái)務(wù)計(jì)劃財(cái)務(wù)計(jì)劃是運(yùn)用科學(xué)的技術(shù)手段和數(shù)學(xué)方法，對(duì)目標(biāo)進(jìn)行綜合平衡，制訂主要計(jì)劃指標(biāo)，擬定增產(chǎn)節(jié) 約措施，協(xié)調(diào)各項(xiàng)計(jì)劃指標(biāo)。四、財(cái)務(wù)控制財(cái)務(wù)控制是在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的過(guò)程中，以計(jì)劃任務(wù)和各項(xiàng)定額為依據(jù)

10、，對(duì)資金的收入、支出、占用、 耗費(fèi)進(jìn)行h常的核算，利用特定手段對(duì)各單位財(cái)務(wù)活動(dòng)進(jìn)行調(diào)節(jié)，以便實(shí)現(xiàn)計(jì)劃規(guī)定的財(cái)務(wù)冃標(biāo)。五、財(cái)務(wù)分析財(cái)務(wù)分析是以核算資料為主耍依據(jù)，對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)的過(guò)程和結(jié)果進(jìn)行評(píng)價(jià)和剖析的一項(xiàng)工作。六、財(cái)務(wù)管理環(huán)節(jié)的特征1、循環(huán)性。2、順序性。3、層次性。4、專業(yè)性?？键c(diǎn)五財(cái)務(wù)管理的體制一、企業(yè)總體財(cái)務(wù)管理體制企業(yè)財(cái)務(wù)管理體制：是指規(guī)范企業(yè)財(cái)務(wù)行為、協(xié)調(diào)企業(yè)同各方曲財(cái)務(wù)關(guān)系的制度。1、企業(yè)總體財(cái)務(wù)管理體制主耍研究的問(wèn)題建立企業(yè)資木金制度（第三章）建立固定資產(chǎn)折舊制度（第五章）建立成本開(kāi)支范圍制度（第七章）建立利潤(rùn)分配制度（第八章）二、企業(yè)財(cái)務(wù)分權(quán)分層管理（一）“兩權(quán)三層”管理的基

11、本框架1、理財(cái)主體（界定了財(cái)務(wù)活動(dòng)的空間范圍）2、“兩權(quán)三層”（1）兩權(quán)：所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)股東大會(huì)：財(cái)產(chǎn)所有權(quán)（2）三層：董事會(huì)：約束法人財(cái)產(chǎn)權(quán)和約束經(jīng)營(yíng)權(quán)經(jīng)理層：經(jīng)營(yíng)管理權(quán)股東大會(huì)：財(cái)務(wù)戰(zhàn)略，重大決策（含經(jīng)營(yíng)方針）；審議方案董事會(huì)：具體戰(zhàn)略，財(cái)務(wù)決策；聘任經(jīng)理和財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人；制定經(jīng)理：執(zhí)行三、企業(yè)內(nèi)部財(cái)務(wù)管理方式（一）一級(jí)核算方式：在小型企業(yè)，通常采取一級(jí)核算方式。財(cái)務(wù)管理權(quán)集中于廠部，廠部統(tǒng)一安排 各項(xiàng)資金、處理財(cái)務(wù)收支、核算成木和盈虧；二級(jí)單位（班組或車間）一般只負(fù)責(zé)管理、登記所使用的財(cái) 產(chǎn)、物資，記錄直接開(kāi)支的費(fèi)用，不負(fù)責(zé)管理資金，不核算成木和盈虧，不進(jìn)行收支結(jié)算（二）二級(jí)核算方式：在大中

12、型企業(yè)中，通常采取二級(jí)核算方式。除了廠部統(tǒng)一安排各項(xiàng)資金、處理 財(cái)務(wù)收支、核算成本和盈虧以外，二級(jí)單位耍負(fù)資管理一部分資金，核算成木，冇的還耍計(jì)算盈虧，相互 之間的經(jīng)濟(jì)往來(lái)耍進(jìn)行計(jì)價(jià)結(jié)算，對(duì)于資金、成木等耍核定計(jì)劃指標(biāo)，定期進(jìn)行考核。（三）在實(shí)行廠內(nèi)經(jīng)濟(jì)核算制的條件下，主耍應(yīng)研究的問(wèn)題1、資金控制制度2、收支管理制度3、內(nèi)部結(jié)算制度4、物質(zhì)獎(jiǎng)勵(lì)制度四、企業(yè)財(cái)務(wù)管理機(jī)構(gòu)（新増內(nèi)容：大綱指明非重點(diǎn)）（一）企業(yè)財(cái)務(wù)處的主耍職責(zé)1、籌集資金2、負(fù)資固定資產(chǎn)投資3、負(fù)責(zé)營(yíng)運(yùn)資金管理4、負(fù)責(zé)證券的投資與管理5、負(fù)資利潤(rùn)的分配6、負(fù)資財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)、財(cái)務(wù)計(jì)劃和財(cái)務(wù)分析工作（二）企業(yè)會(huì)計(jì)處的主耍職責(zé)1、按照企業(yè)會(huì)計(jì)

13、準(zhǔn)則的耍求編制對(duì)外會(huì)計(jì)報(bào)表2、按照內(nèi)部管理的耍求編制內(nèi)部會(huì)計(jì)報(bào)表3、進(jìn)行成木核算工作4、負(fù)資納稅的計(jì)算和申報(bào)5、執(zhí)行內(nèi)部控制制度，保護(hù)金業(yè)財(cái)產(chǎn)6、辦理審核報(bào)銷等其他冇關(guān)會(huì)計(jì)核算工作典型考題08年1月單選題1、從企業(yè)物質(zhì)資源結(jié)構(gòu)故優(yōu)化角度所提出的財(cái)務(wù)管理原則是（）a. 資金合理配置原則b.收支積極平衡原則c.成本效益原則d.收益風(fēng)險(xiǎn)均衡原則答案:a解析：資金合理配置原則就是通過(guò)資金活動(dòng)的組織和調(diào)節(jié)，保證各項(xiàng)物質(zhì)資源具有最優(yōu)化德結(jié)構(gòu) 比例關(guān)系?？键c(diǎn)五木章重點(diǎn)考察對(duì)資金時(shí)間價(jià)值的理解和對(duì)于資金時(shí)間價(jià)值的具體應(yīng)用。出題形式以選擇、計(jì)算題為主，尤 其是貨幣時(shí)間價(jià)值經(jīng)常和固定資產(chǎn)的投資決策結(jié)合考試。大概分

14、值約5-10分。主耍內(nèi)容涵啊jhi的舷資金時(shí)間價(jià)值的實(shí)質(zhì)舐駆用資金時(shí)間價(jià)值的必要性 單舷廊1現(xiàn)值的計(jì)算單利終值fvk = pxo + ix)單利現(xiàn)值復(fù)舷值和現(xiàn)值的計(jì)算復(fù)利終值月冬二 p%x（l+y 復(fù)利現(xiàn)值碑也x（l+ 普通年金終值ft!現(xiàn)值的計(jì)算普通年金終值年償債基金，償債基金的計(jì)算是年金終值的逆運(yùn)算，可以通過(guò)年金終值系數(shù)的倒數(shù)求得。年資木回收額，年資木回收額的計(jì)算是年金現(xiàn)值的逆運(yùn)算，可以通過(guò)年金現(xiàn)值系數(shù)的倒數(shù)求得。 先付年金終值和現(xiàn)值的計(jì)算先付年金終值先付年金終值和普通年金終值相比，期數(shù)加1，系數(shù)減lfv=朋葉）'1-1先付年金現(xiàn)值先付年金現(xiàn)值和普通年金現(xiàn)值相比，期數(shù)減1，系數(shù)加l

15、pva = 4xl_（l+° 伍“+1遞延年金現(xiàn)值的計(jì)算先計(jì)算出該項(xiàng)年金在n期期初（m期期末）的現(xiàn)值，再把它作為m期的終值計(jì)算到m期期初的現(xiàn)值。 fv =+_1乂（1+）曲先求出m+n期的普通年金現(xiàn)值，減去前m期的普通年金現(xiàn)值，就是遞延m期的n期的普通年金現(xiàn)值。fv 二 hx _hx lii拓年金現(xiàn)值的計(jì)算“ 1不等額系列收付款項(xiàng)現(xiàn)值的計(jì)算全部不等額系列付款現(xiàn)值，可先計(jì)算每次付款的復(fù)利現(xiàn)值，然后求和。年金與不等額系列付款混合情況，則可分段計(jì)算其年金現(xiàn)值和復(fù)利現(xiàn)值，然后求和。 計(jì)息期短于一年的計(jì)算和折現(xiàn)率、期數(shù)的推算考點(diǎn)二投資風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值投資風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值的概念投資風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值是指投資者由于冒風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)

16、行投資而取得的報(bào)酬。概率分布和預(yù)期收益投資風(fēng)險(xiǎn)收益的衡量計(jì)算投資風(fēng)險(xiǎn)的程序?yàn)椋河?jì)算投資項(xiàng)冃的預(yù)測(cè)收益：計(jì)算投資項(xiàng)目的標(biāo)準(zhǔn)離差；計(jì)算標(biāo)準(zhǔn)離差率；求 投資項(xiàng)冃應(yīng)得的風(fēng)險(xiǎn)收益；預(yù)測(cè)投資收益率，權(quán)衡投資方案是否可取。典型考題08年1月多選題22、關(guān)于投資風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值，下列表述正確的有（）a. 投資風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值有風(fēng)險(xiǎn)收益額和風(fēng)險(xiǎn)收益率兩種表示方法b. 風(fēng)險(xiǎn)收益額是投資者進(jìn)行投資所獲得的投資收益總額c. 風(fēng)險(xiǎn)收益率是風(fēng)險(xiǎn)收益額與投資額的比率d. 在實(shí)際工作中，投資風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值通常以風(fēng)險(xiǎn)收益率進(jìn)行計(jì)量er-般來(lái)說(shuō)，風(fēng)險(xiǎn)越大，獲得的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值應(yīng)該越高答案：acde07年10月多選題22、假設(shè)報(bào)初有m期沒(méi)有發(fā)生收付款項(xiàng)，隨后

17、的n期期末均有等額系列收付款項(xiàng)a發(fā)生，如果利率 為i,則遞延年金現(xiàn)值的計(jì)算公式有（）a. a pvifa pvifmb. a pvifac.a pvifau+pvifu|d.a pvifau4n-a - pvifae. a pvifa-a pvif仏答案:ae解析：考核遞延年金現(xiàn)值的計(jì)算公式。第三章籌資管理考情分析木章重點(diǎn)考察籌資管理的基木概念，籌資渠道、籌資方式和金融市場(chǎng)。各種資木的籌資方式和資本成 木和資木結(jié)構(gòu)的計(jì)算。出題形式以選擇、簡(jiǎn)答、計(jì)算為主，個(gè)別年份有論述題。大概分值約1015分。主耍內(nèi)容考點(diǎn)一籌資管理概述籌集資金動(dòng)機(jī)籌資原則籌資渠道籌資方式金融市場(chǎng)按融資對(duì)象，分為資金市場(chǎng)、外匯市

18、場(chǎng)和黃金市場(chǎng)。按融資期限長(zhǎng)短，分為貨幣市場(chǎng)和資木市場(chǎng)。按交易性質(zhì)，分為同業(yè)拆借市場(chǎng)、票據(jù)承兌和貼現(xiàn)市場(chǎng)、證券市場(chǎng)和借貸市場(chǎng)。按證券交易過(guò)程，分為一級(jí)市場(chǎng)和二級(jí)市場(chǎng)。企業(yè)資木金制度1、企業(yè)資木金的籌集企業(yè)資木金的管理原則包括：資木確定原則；資木充實(shí)原則；資木保全原則；資木増值原則；資木統(tǒng)籌使用原則。企業(yè)資木金制度的作用2、籌資數(shù)量的預(yù)測(cè)籌資數(shù)量預(yù)測(cè)應(yīng)考慮的條件和因素應(yīng)考慮的條件和因素冇：法律、企業(yè)經(jīng)營(yíng)規(guī)模、冇關(guān)籌資的其他因素。籌資數(shù)量預(yù)測(cè)的因素分析法根據(jù)匕年度冇關(guān)資木項(xiàng)目的實(shí)際需耍量為基礎(chǔ)，進(jìn)行分析調(diào)整來(lái)預(yù)測(cè)以后年度資木需耍量的方法。3、籌資數(shù)量預(yù)測(cè)的銷售百分比法銷售pi分比法的基本依據(jù)編制預(yù)測(cè)

19、利潤(rùn)表，預(yù)測(cè)留用利潤(rùn)。編制預(yù)測(cè)資產(chǎn)負(fù)債表，預(yù)測(cè)外部籌資額。按預(yù)測(cè)公式預(yù)測(cè)外部籌資額有關(guān)資產(chǎn)負(fù)債表項(xiàng)h及-其銷售方分比變動(dòng)條件下外部籌資額的調(diào)整。銷售數(shù)量預(yù)測(cè)的線性回歸分析法4、權(quán)益資木籌集吸收投入資木吸收投入資木籌資的優(yōu)缺點(diǎn)。優(yōu)點(diǎn)3條，缺點(diǎn)2條。發(fā)行普通股發(fā)行股票籌資的優(yōu)缺點(diǎn)。優(yōu)點(diǎn)4條，缺點(diǎn)2條。5、債務(wù)資木籌集銀行借款銀行借款籌資的優(yōu)缺點(diǎn)。優(yōu)點(diǎn)3條，缺點(diǎn)3條。發(fā)行企業(yè)債券企業(yè)債券的債券發(fā)行價(jià)格的確定。債券發(fā)行價(jià)格取決丁債券血值、債券利率、市場(chǎng)利率和債券期限。 若債券利率等丁市場(chǎng)利率，則債券平價(jià)發(fā)行；若債券利率低丁市場(chǎng)利率，債券折價(jià)發(fā)行；若債券利率高于 市場(chǎng)利率，則債券溢價(jià)發(fā)行。發(fā)行債券籌資的

20、優(yōu)缺點(diǎn)。優(yōu)點(diǎn)3條，缺點(diǎn)3條。融資租賃商業(yè)信用應(yīng)付帳款商業(yè)匯票票據(jù)貼現(xiàn)預(yù)收貨款商業(yè)信用籌資優(yōu)缺點(diǎn)考點(diǎn)二資本成本資本成本的含義和作用資本成本是企業(yè)取得和使用資本而支付的各種費(fèi)用。資本成本與一般產(chǎn)品成本同為資金耗費(fèi)，但它不 屬于賬面成本，而屬于預(yù)測(cè)成本，并且相當(dāng)一部分不能記入產(chǎn)品成本。資本成本的作用：選擇資金來(lái)源，擬定籌資方案的依據(jù)；評(píng)價(jià)投資方案可行性的主要經(jīng)濟(jì)指標(biāo)；衡最企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的最低尺度。個(gè)別資本成本長(zhǎng)期借款成本債券成本優(yōu)先股成本普通股成本留用利潤(rùn)成本綜合資本成本以各種資本占全部資本的比重為權(quán)數(shù)，對(duì)個(gè)別資本成本進(jìn)行加權(quán)平均確定的。邊際資本成本邊際資本成本是企業(yè)追加籌資的成本。企業(yè)在籌資數(shù)額較大

21、，或在目標(biāo)資本結(jié)構(gòu)既定的情況下，需要 通過(guò)多種籌資方式的組合來(lái)實(shí)現(xiàn)。則邊際資本成本需要按加權(quán)平均法來(lái)計(jì)算，瓦權(quán)數(shù)必須為市場(chǎng)價(jià)值權(quán)數(shù), 不是采用賬面價(jià)值權(quán)數(shù)?？键c(diǎn)三資本結(jié)構(gòu)財(cái)務(wù)杠桿原理財(cái)務(wù)杠桿作用是指那些僅支付固定資本成本的籌資方式（如企業(yè)債券、優(yōu)先股、租賃等）對(duì)增加所有 者收益的作用。定義公式leps /dfldfl/bpstebit7-/ebitsbitsbit財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)是ti企業(yè)資木結(jié)構(gòu)決定的。財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)越人，企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)越大。每股利潤(rùn)分析法每股利潤(rùn)無(wú)差別點(diǎn)是指兩種籌資方式下普通股每股利潤(rùn)相等時(shí)的息稅前利潤(rùn)點(diǎn)。利用每股利潤(rùn)無(wú)弟別 點(diǎn)可以幫助企業(yè)選擇合適的籌資方式。計(jì)算公式如下：啊t 厶

22、)(1 _ t) _(eb1t 一 厶)(1 _ 尸)_。刃叭"%資本成本比較法通過(guò)計(jì)算不同資本結(jié)構(gòu)(或籌資方式)的加權(quán)平均資本成本，并以此相互比較進(jìn)行資本結(jié)構(gòu)決策的方 法。企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)決策，可分為初始資本結(jié)構(gòu)決策和追加資本結(jié)構(gòu)決策兩種情況。6、下列資本成本形式中，可以作為企業(yè)資本結(jié)構(gòu)決策基本依據(jù)的是()a. 個(gè)別資本成本b.權(quán)益資本成本c.債務(wù)資本成本d.綜合資本成本答案：d5、計(jì)算資金成本率時(shí)，不必考慮籌資費(fèi)用因素的是()a.優(yōu)先股成本率b.普通股成本率c.留用利潤(rùn)成本率d.長(zhǎng)期債券成本率答案：c解析：留用利潤(rùn)無(wú)需另外籌資，所以沒(méi)有籌資費(fèi)用計(jì)算題36、華陽(yáng)公司h前發(fā)行在外的普通

23、股200萬(wàn)股(每股面值1元)，已發(fā)行的債券800萬(wàn)元，票面年利 率為10%.該公司擬為新項(xiàng)h籌資1 000萬(wàn)元，新項(xiàng)h投產(chǎn)后，公司每年息稅前利潤(rùn)將增加到400萬(wàn)元。 現(xiàn)有兩個(gè)方案可供選擇。方案一：按12%的年利率發(fā)行債券；方案二：按每股10元發(fā)行普通股。假設(shè)公 司適用的所得稅稅率為25%.要求：(1)計(jì)算新項(xiàng)冃投產(chǎn)后兩個(gè)方案的每股利潤(rùn)；(2) 計(jì)算兩個(gè)方案每股利潤(rùn)無(wú)差別點(diǎn)的息稅前利潤(rùn)，并分析選擇籌資方案。答案(1)方案一每股利潤(rùn)=(400- (800*10%-1000*12%) ) * (1-25%) /200=0.75方案二每股利潤(rùn)二(400-800*10%) * (1-25%) / (20

24、0+1000/10) =0.8(2) 每股利潤(rùn)無(wú)差別點(diǎn)息稅前利潤(rùn)(ebit- (800*10%-1000*12%) ) * (1 -25%) /200= (ebit-800m0%) * (1-25%) / (200+1000/10)ebit=440第四章流動(dòng)資金管理考情分析木章重點(diǎn)考察流動(dòng)資金管理的構(gòu)成，周轉(zhuǎn)特點(diǎn)等，具體冇應(yīng)收帳款和存貨的管理。出題形式以選擇、 簡(jiǎn)答、計(jì)算和論述為主，大概分值約10分。主耍內(nèi)容考點(diǎn)一流動(dòng)資金管理概述流動(dòng)資金的概念主耍構(gòu)成項(xiàng)目有：貨幣資金、應(yīng)收和預(yù)付款項(xiàng)、存貨、短期投資。流動(dòng)資金特點(diǎn)流動(dòng)資金占用形態(tài)具冇變動(dòng)性；流動(dòng)資金占用數(shù)量具冇波動(dòng)性；流動(dòng)資金循環(huán)與生產(chǎn)周期具冇

25、一致性考點(diǎn)二貨幣資金管理現(xiàn)金管理企業(yè)持有現(xiàn)金的動(dòng)機(jī)：支付動(dòng)機(jī)、預(yù)付動(dòng)機(jī)、投機(jī)動(dòng)機(jī)。轉(zhuǎn)帳結(jié)算：7種結(jié)算方式貨幣資金的控制貨幣資金故佳持冇量的確定：影響貨幣資金持冇量的因素；貨幣資金持冇量的確定方法?？键c(diǎn)三應(yīng)收帳款管理應(yīng)收帳款的功能與成木應(yīng)收帳款的功能：増加產(chǎn)品銷售；減少產(chǎn)成品存貨。應(yīng)收帳款的成木：機(jī)會(huì)成木、管理成木、壞帳成木。信用政策信用標(biāo)準(zhǔn)信用期限現(xiàn)金折扣收帳政策應(yīng)收帳款的h常管理考點(diǎn)四存貨管理存貨的功能與成本存貨的功能：3條存貨的成本：采購(gòu)成本、訂貨成本、儲(chǔ)存成本。存貨資金定額的核定定額h數(shù)計(jì)算法因素分析法比例計(jì)算法余額計(jì)算法存貨h常管理存貨h常管理存貨分口分級(jí)管理生產(chǎn)儲(chǔ)備資金的日常管理：故

26、佳采購(gòu)批量的確定；企業(yè)全部材料實(shí)行分類管理未完工產(chǎn)品資金的日常管理成品資金的日常管理6、在對(duì)企業(yè)全部材料實(shí)行分類管理時(shí)，應(yīng)重點(diǎn)控制的是（）a. 耗用資金較少、用量較多的材料b. 耗用資金較少、品種較多的材料c. 耗用資金較多、用量較多的材料d. 品種較多、用量較少的材料答案:c第五章固定資產(chǎn)和無(wú)形資產(chǎn)管理考情分析本章重點(diǎn)考察固定資產(chǎn)投資折舊的計(jì)算方法和投資的預(yù)測(cè)方法，尚定資產(chǎn)的日常管理和無(wú)形資產(chǎn)管理。 出題形式以選擇、簡(jiǎn)答和計(jì)算為主，大概分值約15-20分。主要內(nèi)容考點(diǎn)一固定資產(chǎn)管理1、固定資產(chǎn)管理概述固定資產(chǎn)價(jià)值周轉(zhuǎn)特點(diǎn)（1）使用屮固定資產(chǎn)價(jià)值的雙重存在。（2）固定資產(chǎn)投資的集屮性和價(jià)值收回

27、的分散性。（3）固定資產(chǎn)的價(jià)值補(bǔ)償和實(shí)物更新在時(shí)間上是分離的。固定資產(chǎn)分類（1）按菇經(jīng)濟(jì)用途分類。（2）按英使用情況分類。（3）按菇歸屬關(guān)系分類。我國(guó)現(xiàn)行財(cái)務(wù)制度，對(duì)企業(yè)固定資產(chǎn)綜合上述分類方法，分為7大類。固定資產(chǎn)的計(jì)價(jià)原始價(jià)值、重置價(jià)值、折余價(jià)值。固定資產(chǎn)管理的要求（1）保證固定資產(chǎn)的完整無(wú)缺。（2）捉高固定資產(chǎn)的完好程度和利用效果。（3）正確核定固定資產(chǎn)需要最。（4）正確計(jì)算固定資產(chǎn)折舊。（5）進(jìn)行固定資產(chǎn)投資預(yù)測(cè)。固定資產(chǎn)折舊概念是指固定資產(chǎn)因損耗而轉(zhuǎn)移到產(chǎn)品上的價(jià)值。包括有形損耗和無(wú)形損耗。固定資產(chǎn)折舊額的計(jì)算平均年限法工作最法雙倍余額遞減法年數(shù)總和法年金法2、固定資產(chǎn)折i口管理固定

28、資產(chǎn)折i 口計(jì)劃應(yīng)計(jì)提折i 口固定資產(chǎn)范圍不計(jì)提折i 口固定資產(chǎn)范圍計(jì)劃年度增加應(yīng)計(jì)提折i 口固定資產(chǎn)平均總值計(jì)劃年度減少應(yīng)計(jì)提折i 口固定資產(chǎn)平均總值固定資產(chǎn)折i 口計(jì)劃的編制3、固定資產(chǎn)項(xiàng)目投資管理固定資產(chǎn)項(xiàng)目投資特點(diǎn)投資數(shù)額人、施工期長(zhǎng)、投資回收期長(zhǎng)、決策成敗后果深遠(yuǎn)。固定資產(chǎn)項(xiàng)冃投資分類戰(zhàn)術(shù)性投資和戰(zhàn)略性投資相關(guān)性投資和獨(dú)立性投資先決性投資和重置性投資考點(diǎn)二固定資產(chǎn)項(xiàng)目投資可行性預(yù)測(cè)現(xiàn)金流量（1）初始現(xiàn)金流量：投放在固定資產(chǎn)上的資金、墊支的流動(dòng)資金等。（2）營(yíng)業(yè)現(xiàn)金流量:ncf=稅后利潤(rùn)+折舊（3）終結(jié)現(xiàn)金流量：固定資產(chǎn)殘值、收回墊支的流動(dòng)資金等。非貼現(xiàn)現(xiàn)金流量指標(biāo)投資回收期（1）每年

29、現(xiàn)金流量相等投資回收期二初始投資額三每年ncf（2）每年現(xiàn)金流量不等，則根據(jù)每年年末尚未回收投資額加以確定。平均報(bào)酬率平均報(bào)酬率二平均現(xiàn)金流量三初始投資額貼現(xiàn)現(xiàn)金流量指標(biāo)凈現(xiàn)值（1）計(jì)算每年的凈現(xiàn)金流量（2）計(jì)算未來(lái)報(bào)酬的現(xiàn)值（3）計(jì)算凈現(xiàn)值凈現(xiàn)值二未來(lái)現(xiàn)金流入量現(xiàn)值現(xiàn)金流出量現(xiàn)值若凈現(xiàn)值大于0,則方案可采納。獲利指數(shù)獲利指數(shù)二未來(lái)現(xiàn)金流入量現(xiàn)值三現(xiàn)金流出量現(xiàn)值獲利指數(shù)人于1,則方案可采納。固定資產(chǎn)日常管理考點(diǎn)三無(wú)形資產(chǎn)管理無(wú)形資產(chǎn)內(nèi)容專利權(quán)、非專利技術(shù)、商標(biāo)權(quán)、著作權(quán)、土地使用權(quán)、特許權(quán)、商譽(yù)。無(wú)形資產(chǎn)特點(diǎn)：3條無(wú)形資產(chǎn)分類無(wú)形資產(chǎn)的計(jì)價(jià)和攤銷無(wú)形資產(chǎn)的減值和處置無(wú)形資產(chǎn)的后續(xù)支出和投資典型

30、考題單選題11以下各項(xiàng)中，屬于固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目營(yíng)業(yè)現(xiàn)金流量的是（）a. 固定資產(chǎn)的殘值收入b.產(chǎn)品的銷售收入c. 固定資產(chǎn)的變價(jià)收入d.墊支資金回收收入答案：b計(jì)算題37、某企業(yè)計(jì)劃投資甲項(xiàng)目，固定資產(chǎn)投資額100萬(wàn)元，全部投資在建設(shè)期起點(diǎn)一次投入，建設(shè)期為 一年。該固定資產(chǎn)預(yù)計(jì)使用10年，按年限平均法計(jì)提折舊，預(yù)計(jì)殘值為零。項(xiàng)目投產(chǎn)后每年增加銷售收入 41萬(wàn)元，每年付現(xiàn)成本為11萬(wàn)元，假設(shè)企業(yè)所得稅稅率為20%,企業(yè)耍求的報(bào)酬率為4%。耍求：（1）計(jì)算固定資產(chǎn)年折舊額（不考慮資木化利息）；（2）計(jì)算項(xiàng)目投產(chǎn)后各年的總成木；（3）計(jì)算項(xiàng)目投產(chǎn)后各年的凈利潤(rùn)；（4）計(jì)算項(xiàng)目投產(chǎn)后各年的凈現(xiàn)金流量

31、（不考慮ncf1）；（5）計(jì)算項(xiàng)目投資回收期（不考慮建設(shè)期）；（6）計(jì)算項(xiàng)目?jī)衄F(xiàn)值并評(píng)價(jià)項(xiàng)目可行性。（計(jì)算結(jié)果保留小數(shù)點(diǎn)后兩位）現(xiàn)值系數(shù)表（利率為4%）n1234567891011pvifa0.9621.8862.7753.6304.4525.2426.0026.7337.4358.1118.761答案（1）年折舊額=100/10=10（2）各年的總成本=11+10=21（3）各年的凈利潤(rùn)=（41-21） * （1-20%） =16（4）各年的凈現(xiàn)金流量=16+10=26（5）投資回收期=100/26=3.85（6）凈現(xiàn)值=26” （ pvifa, 4%, 10） -100=110.89 凈現(xiàn)

32、值大于零，該項(xiàng)冃可行。第六章對(duì)外投資管理考情分析木章重點(diǎn)考察對(duì)外投資的一些基木概念、企業(yè)債券投資、股票投資、基金投資、金融衍生工具投資和 并購(gòu)等。出題形式以選擇、簡(jiǎn)答計(jì)算為主，大概分值約10分。主耍內(nèi)容考點(diǎn)一對(duì)外投資概述企業(yè)對(duì)外投資的種類對(duì)外投資目的對(duì)外投資應(yīng)考慮因素（1）對(duì)外投資的盈利和増值水平（2）對(duì)外投資風(fēng)險(xiǎn)包括利率風(fēng)險(xiǎn)、通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、外匯風(fēng)險(xiǎn)、決策風(fēng)險(xiǎn)。（3）對(duì)外投資成木包括前期費(fèi)用、實(shí)際投資額、資金成木和投資回收費(fèi)用。（4）管理和經(jīng)營(yíng)控制能力（5）籌資能力（6）對(duì)外投資流動(dòng)性（7）對(duì)外投資的壞境考點(diǎn)二對(duì)外間接投資債券投資債券投資特點(diǎn)：5條債券投資決策債券投資對(duì)象的決策債券投

33、資結(jié)構(gòu)的決策債券投資收益的計(jì)算（1）票血收益率；按票血價(jià)格計(jì)算的收益率，也稱名義收益率。（2）故終實(shí)際收益率杲終實(shí)際收益率二（到期本利和-認(rèn)貼價(jià)格償還年限認(rèn)購(gòu)價(jià)格（3）持有期間收益率持有期間收益率二（賣岀價(jià)-購(gòu)入和 蟲(chóng)有年限購(gòu)入價(jià)（4）到期收益率到期收益率二（到期本利和-購(gòu)入?yún)f(xié)余年限購(gòu)入價(jià)股票投資特點(diǎn)：3條 股票投資決策（1）股票投瓷價(jià)值分析長(zhǎng)期持有，股利固定股票o0.0長(zhǎng)期持有，股利固定増長(zhǎng)短期持冇，未來(lái)準(zhǔn)備出售股票的價(jià)值為其未來(lái)現(xiàn)金流入量現(xiàn)值（2）股票投資決策要點(diǎn)（3）股票投資收益計(jì)算基金投資和信托投資基金投資特點(diǎn)：4條基金投資種類：封閉式基金和開(kāi)放式基金信托投資包括委托代理投資、信托存款

34、投資和委托貸款投資。金融衍生工具投資金融衍生工具投資種類：金融遠(yuǎn)期、金融期貨、金融期權(quán)、金融互換。金融衍生工具投資風(fēng)險(xiǎn)總體風(fēng)險(xiǎn)包括市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和法律風(fēng)險(xiǎn)。個(gè)別金融衍生工具風(fēng)險(xiǎn)包括金融遠(yuǎn)期和約的投資風(fēng)險(xiǎn)、金融期貨和約的投資風(fēng)險(xiǎn)、金融期權(quán)和約的投 資風(fēng)險(xiǎn)、金融互換和約的投資風(fēng)險(xiǎn)?？键c(diǎn)三并購(gòu)?fù)顿Y概念是指以某個(gè)企業(yè)為主體，通過(guò)冇償方式購(gòu)買英他企業(yè)產(chǎn)權(quán)而進(jìn)行的吸收式合并的投資方式。包含兼并 投資和收購(gòu)?fù)顿Y。并購(gòu)?fù)顿Y目的謀求管理協(xié)調(diào)效應(yīng)；謀求經(jīng)營(yíng)協(xié)調(diào)效應(yīng)；謀求財(cái)務(wù)協(xié)調(diào)效應(yīng)；實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略重組，開(kāi)展多元化經(jīng)營(yíng)；獲得 特殊資產(chǎn)；降低代理成木。并購(gòu)?fù)顿Y類型橫向并購(gòu)、縱向并購(gòu)、混合并購(gòu)。承擔(dān)債務(wù)式、現(xiàn)

35、金購(gòu)買式、股份交易式。并購(gòu)?fù)顿Y的價(jià)值評(píng)估價(jià)值評(píng)估徳主要方法市盈率模型法股息收益折現(xiàn)模型法貼現(xiàn)現(xiàn)金流量法q比率法凈資產(chǎn)賬面價(jià)值法并購(gòu)?fù)顿Y的支付方式現(xiàn)金收購(gòu)、換股、金融機(jī)構(gòu)信貸、賣方融資、杠桿收購(gòu)。典型考題8、企業(yè)以控股為目的所進(jìn)行的股票投資是()a. 債權(quán)投資b.間接投資c.短期投資d直接投資答案：b9、關(guān)于股票投資的特點(diǎn)，表述正確的是()a. 股票投資收益具冇較強(qiáng)的波動(dòng)性b. 股票投資的風(fēng)險(xiǎn)性較小c. 股票投資者的權(quán)利最小d. 股票投資到期耍還木付息答案：a10、某制造企業(yè)以現(xiàn)金購(gòu)買其原材料供應(yīng)商企業(yè)的股票，這種并購(gòu)行為是()a.縱向并購(gòu)b.橫向并購(gòu)c.混合并購(gòu)d.股權(quán)交易并購(gòu)答案：a計(jì)算題3

36、5、某公司準(zhǔn)備購(gòu)入a、b、c三個(gè)公司的股票，經(jīng)市場(chǎng)分析認(rèn)為：a公司的股票適合短期持有，b和 c公司的股票適合長(zhǎng)期持冇。預(yù)測(cè)a公司股票一年后每股發(fā)放股利4元，發(fā)放股利后的價(jià)格將達(dá)到每股36 元。b公司的股票為優(yōu)先股，年股利為每股27元。c公司股票上年的股利為每股3元，預(yù)計(jì)以后每年以 4%的增長(zhǎng)率增長(zhǎng)。假設(shè)該公司要求的必要收益率為12%。要求：對(duì)a、b、c三個(gè)公司的股票進(jìn)行估價(jià)。(計(jì)算結(jié)果保留小數(shù)點(diǎn)后兩位)答案：a公司股票價(jià)格二(4+36) / (1+12%) =35.71b公司股票價(jià)格=2.7/12%=22.5c 公司股票價(jià)格=3* (1+4%) / (12%-4%) =39第七章成本費(fèi)用管理考

37、情分析本章重點(diǎn)考察成本費(fèi)用分類，冃標(biāo)成本預(yù)測(cè)，成本費(fèi)用控制和成本分析。出題形式以選擇、簡(jiǎn)答為主, 有時(shí)涉及計(jì)算和論述題，大概分值約5-10分。主要內(nèi)容考點(diǎn)一成本費(fèi)用管理概述成本費(fèi)用概念成本費(fèi)用作用成本費(fèi)用分類成本費(fèi)用管理的意義成本費(fèi)用管理的原則考點(diǎn)二成本預(yù)測(cè)成本預(yù)測(cè)內(nèi)容成本預(yù)測(cè)步驟6條。li標(biāo)成本預(yù)測(cè)成本費(fèi)用計(jì)劃成本費(fèi)用計(jì)劃的作用和內(nèi)容成本費(fèi)用計(jì)劃編制的要求與步驟考點(diǎn)三成本費(fèi)用控制成本控制概述成本控制標(biāo)準(zhǔn)包括目標(biāo)成本、計(jì)劃指標(biāo)、消耗定額和費(fèi)用預(yù)算。成本控制手段包括憑證控制、廠幣控制和制度控制。建立以成本責(zé)任為基礎(chǔ)的成本費(fèi)用控制體系產(chǎn)品設(shè)計(jì)成本和壽命周期成本的控制采購(gòu)成本的控制制造費(fèi)用和期間費(fèi)用

38、控制考點(diǎn)四成本費(fèi)用分析與考核全部產(chǎn)品成本分析可比產(chǎn)品成本降低任務(wù)完成情況分析影響可比產(chǎn)品成本降低任務(wù)完成的因素：產(chǎn)品產(chǎn)量、品種結(jié)構(gòu)和產(chǎn)品單位成本。主要產(chǎn)品單位成本分析成本費(fèi)用的考核成本費(fèi)用的考核指標(biāo)包括卞要產(chǎn)品單位成本、可比產(chǎn)品成本降低率、全部產(chǎn)品成本降低額、百元產(chǎn)值成 本、行業(yè)平均先進(jìn)成本。典型考題12、企業(yè)生產(chǎn)費(fèi)用按經(jīng)濟(jì)用途所進(jìn)行的分類是（）a. 經(jīng)營(yíng)成木、資木支出b.變動(dòng)費(fèi)用、固定費(fèi)用c.產(chǎn)品成本、期間費(fèi)用d.直接費(fèi)用、間接費(fèi)用答案：c13、一般來(lái)說(shuō)，新產(chǎn)品設(shè)計(jì)成本參照的控制標(biāo)準(zhǔn)是（）a.費(fèi)用預(yù)算b.目標(biāo)成本c.消耗定額d.計(jì)劃指標(biāo)答案：b16、對(duì)可比產(chǎn)品成木計(jì)劃進(jìn)行分析時(shí)，只影響成木降

39、低額，不影響成木降低率的情況是（）a. 實(shí)際產(chǎn)量比計(jì)劃產(chǎn)量増加b. 產(chǎn)品品種結(jié)構(gòu)發(fā)生變化c. 實(shí)際單位成本比計(jì)劃單位成本降低d. 產(chǎn)品質(zhì)量比上年有較大提高答案：a第八章銷售收入和利潤(rùn)管理考情分析本章重點(diǎn)考察銷偉收入預(yù)測(cè)和日常管理、利潤(rùn)預(yù)測(cè)、計(jì)劃和管理的方法以及利潤(rùn)分配的管理。出題形 式以選擇、簡(jiǎn)答，計(jì)算為主，大概分值約15分。主要內(nèi)容考點(diǎn)一銷售收入管理銷售收入管理概述銷售收入的預(yù)測(cè)銷售收入預(yù)測(cè)程序：5步銷售收入預(yù)測(cè)方法：判斷分析法、調(diào)杳分析法、趨勢(shì)分析法和因果分析法。銷售收入計(jì)劃的編制銷售收入的控制產(chǎn)品價(jià)格的制定稅金的計(jì)算和繳納考點(diǎn)二利潤(rùn)的預(yù)測(cè)和計(jì)劃企業(yè)利潤(rùn)的構(gòu)成銷售利潤(rùn)、投資凈收益和營(yíng)業(yè)外收

40、支凈額。利潤(rùn)預(yù)測(cè)本量利分析法保本點(diǎn)銷售量=固定成本總額三（單價(jià)單位變動(dòng)成本）相關(guān)比率法根據(jù)利潤(rùn)和銷售收入、資金占用總額等指標(biāo)的關(guān)系，對(duì)計(jì)劃期的利潤(rùn)進(jìn)行預(yù)測(cè)的方法。因素測(cè)算法確定上年度產(chǎn)品銷售利潤(rùn)額；測(cè)算各因素變動(dòng)對(duì)產(chǎn)品銷售利潤(rùn)的影響；綜合計(jì)劃年度銷偉利潤(rùn)額。利潤(rùn)計(jì)劃考點(diǎn)三利潤(rùn)分配企業(yè)利潤(rùn)分配基木程序股份制企業(yè)利潤(rùn)分配股份制企業(yè)利潤(rùn)分配特點(diǎn)：4條股利政策基木理論：股利無(wú)關(guān)論和股利相關(guān)論。影響股利政策因素：法律因素、債務(wù)契約因素、公司自身因素、股東因素。股利政策類型：剩余股利政策、固定股利或穩(wěn)定增長(zhǎng)股利政策、固定股利支付率政策、低正常股利加 額外股利政策。股利的種類：現(xiàn)金股利和股票股利。股利的發(fā)放

41、程序：宣布日、股權(quán)登記日、除息日、股利發(fā)放fu典型考題14、以下保木銷售量的計(jì)算公式，正確的是（）a.保木銷售量二b.保木銷售量=c.保木銷售量二d.保本銷售量二答案：c15、如呆某公司選擇以毎10股送5股的形式發(fā)放股利，此前股價(jià)為每股15元，則除權(quán)日該公司的股 票價(jià)格應(yīng)該是（）a. 5 元 b.10 元c.15% d.20 元答案：b08年1月多選題28、企業(yè)選擇采取穩(wěn)定增長(zhǎng)股利政策的理由有()a. 可使投資者要求的股票必要報(bào)酬率提高b. 有利于投資者有規(guī)律地安排股利收入和支出c. 可以向市場(chǎng)傳遞該公司經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)穩(wěn)定增長(zhǎng)的信息d. 不會(huì)給公司財(cái)務(wù)造成較人壓力e. 本企業(yè)經(jīng)營(yíng)比較穩(wěn)定答案：bc計(jì)

42、算題39、某企業(yè)生產(chǎn)甲產(chǎn)品，預(yù)計(jì)產(chǎn)品偉價(jià)為每件400元，消費(fèi)稅稅率12% (價(jià)內(nèi)稅)，單位產(chǎn)品變動(dòng)成本300元，固定成本總額為2 000 000元，目標(biāo)利潤(rùn)4 000 000元。要求：(1)預(yù)測(cè)甲產(chǎn)品保本點(diǎn)銷售量和銷售收入；答案：保本點(diǎn)銷售4=2000000- (400x (1-12%) -300) =38462銷售收入=2000000- (1-12%-300-400)或=38461.54x400 =15384616要求：(2)預(yù)測(cè)甲產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤(rùn)的銷售量和銷售收入；答案：目標(biāo)利潤(rùn)的銷售量=(2000000+4000000) m (400x (1-12%) -300) =115385目標(biāo)利潤(rùn)

43、的銷售收入=(2000000+4000000) - (1-12%-300-400)或=115384.62x400=46153846要求：(3)為使產(chǎn)品在市場(chǎng)上有競(jìng)爭(zhēng)力，產(chǎn)品單價(jià)調(diào)低為每件380元，在其他條件不變的情況下， 計(jì)算保本點(diǎn)銷售量和俏偉收入的增加量。(計(jì)算結(jié)果取整數(shù))答案：保本點(diǎn)銷售4=2000000- (380x (1-12%) -300) =58140銷售收入的增加最=58139.53x380- 15384616=6708405第九章企業(yè)的設(shè)立、購(gòu)并、分立與清算考情分析本章重點(diǎn)考察企業(yè)的設(shè)立、購(gòu)并分立和清算的原因、種類和工作順序。出題形式以選擇為主，大概分 值約1一5分。主要內(nèi)容考

44、點(diǎn)一企業(yè)的設(shè)立企業(yè)組織形式獨(dú)資企業(yè)、合伙企業(yè)和公司(包括有限責(zé)任公司和股份有限公司)企業(yè)設(shè)立程序企業(yè)設(shè)立條件(1) 具冇合法的企業(yè)名稱(2) 具冇健全的組織機(jī)構(gòu)（3）具有企業(yè)章程（4）具有資本金（5）具有符合國(guó)家法律、法規(guī)和政策規(guī)定的經(jīng)營(yíng)范闈、確定的場(chǎng)所和設(shè)施（6）具有健全的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度企業(yè)組織機(jī)構(gòu)包括股東會(huì)、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)?？键c(diǎn)二企業(yè)的購(gòu)并企業(yè)購(gòu)并動(dòng)機(jī)（1）提高企業(yè)效率（2）代理問(wèn)題的存在（3）節(jié)約交易成本（4）目標(biāo)公司價(jià)值被低估（5）增強(qiáng)企業(yè)在市場(chǎng)中的地位（6）降低投資風(fēng)險(xiǎn)和避稅企業(yè)購(gòu)并決策購(gòu)并方式：承債務(wù)式、購(gòu)買式、吸收股份式、控股式。被并購(gòu)方企業(yè)資產(chǎn)評(píng)估作價(jià)方法：重置成本法、市場(chǎng)法、收益法?？键c(diǎn)三企業(yè)分立企業(yè)分立動(dòng)機(jī)（1）滿足公司適應(yīng)經(jīng)營(yíng)環(huán)境變化的需要。（2）消除“負(fù)協(xié)同效應(yīng)”，提高公司價(jià)值。（3）企業(yè)擴(kuò)張。（4）彌補(bǔ)購(gòu)并決策失誤或成為并購(gòu)決策的一部分。（5）獲取稅收或管制方面的收益。（6）避免反壟斷訴訟。企業(yè)分立程序考點(diǎn)四企業(yè)的清算企業(yè)清算的原因和分類（1）企業(yè)清算的原因：8種（2）企業(yè)清算分類白愿清算、行政清算、司法清算；解散清算、破產(chǎn)清算。清算機(jī)構(gòu)和工作程序清算財(cái)產(chǎn)的變現(xiàn)清算財(cái)產(chǎn)的范圍清算財(cái)產(chǎn)變現(xiàn)原則：4條。清算財(cái)產(chǎn)變現(xiàn)不需變現(xiàn)的財(cái)產(chǎn)：5條。清算財(cái)產(chǎn)的分配：分配順序3步。典型考題單選題16、解散清算與破產(chǎn)清算相同的