應(yīng)收賬款管理課件

1、應(yīng)收賬款管理課件應(yīng)收賬款管理應(yīng)收賬款管理應(yīng)收賬款管理課件知識目標(biāo)知識目標(biāo)掌握營運(yùn)資金的含義、內(nèi)容與特點(diǎn)，理解營運(yùn)資金對償債掌握營運(yùn)資金的含義、內(nèi)容與特點(diǎn)，理解營運(yùn)資金對償債能力分析影響；能力分析影響；理解現(xiàn)金的持有動機(jī)以及最佳現(xiàn)金持有量的計(jì)算原理；理解現(xiàn)金的持有動機(jī)以及最佳現(xiàn)金持有量的計(jì)算原理；理解應(yīng)收賬款成本構(gòu)成，信用政策的構(gòu)成，掌握應(yīng)收賬款理解應(yīng)收賬款成本構(gòu)成，信用政策的構(gòu)成，掌握應(yīng)收賬款機(jī)會成本、折扣成本、應(yīng)收賬款收現(xiàn)保證率的計(jì)算；機(jī)會成本、折扣成本、應(yīng)收賬款收現(xiàn)保證率的計(jì)算；理解存貨管理決策的相關(guān)成本，掌握存貨的經(jīng)濟(jì)訂貨批量、理解存貨管理決策的相關(guān)成本，掌握存貨的經(jīng)濟(jì)訂貨批量、ABC分

2、類法決策的基本原理與方法。分類法決策的基本原理與方法。應(yīng)收賬款管理課件能力目標(biāo)能力目標(biāo)能夠利用成本分析、存貨模式、隨機(jī)模式確定最佳現(xiàn)金持能夠利用成本分析、存貨模式、隨機(jī)模式確定最佳現(xiàn)金持有量；有量；能夠?qū)ζ髽I(yè)的信用政策備選方案進(jìn)行評價(jià)與選擇；能夠?qū)ζ髽I(yè)的信用政策備選方案進(jìn)行評價(jià)與選擇；能夠確定存貨的經(jīng)濟(jì)訂貨批量，能利用能夠確定存貨的經(jīng)濟(jì)訂貨批量，能利用ABC分類方法對存分類方法對存貨進(jìn)行分類管理。貨進(jìn)行分類管理。應(yīng)收賬款管理課件第三節(jié)第三節(jié) 應(yīng)收賬款管理應(yīng)收賬款管理u應(yīng)收賬款是指因?qū)ν怃N售產(chǎn)品、材料、供應(yīng)勞務(wù)及其應(yīng)收賬款是指因?qū)ν怃N售產(chǎn)品、材料、供應(yīng)勞務(wù)及其他原因，應(yīng)向購貨單位或接受勞務(wù)的單位

3、及其他單位他原因，應(yīng)向購貨單位或接受勞務(wù)的單位及其他單位收取的款項(xiàng)。收取的款項(xiàng)。u企業(yè)在采取賒銷方式促進(jìn)銷售、減少存貨的同時(shí)，會企業(yè)在采取賒銷方式促進(jìn)銷售、減少存貨的同時(shí)，會因持有應(yīng)收賬款而付出一定的代價(jià)，但同時(shí)也會因銷因持有應(yīng)收賬款而付出一定的代價(jià)，但同時(shí)也會因銷售增加而產(chǎn)生一定的收益。售增加而產(chǎn)生一定的收益。應(yīng)收賬款管理課件一、應(yīng)收賬款的作用一、應(yīng)收賬款的作用u1. 增加銷售功能增加銷售功能u2. 減少存貨功能減少存貨功能應(yīng)收賬款管理課件二、應(yīng)收賬款的成本二、應(yīng)收賬款的成本u應(yīng)收賬款的成本，包括機(jī)會成本、管理成本和壞賬成應(yīng)收賬款的成本，包括機(jī)會成本、管理成本和壞賬成本。本。應(yīng)收賬款管理課件

4、（一）機(jī)會成本（一）機(jī)會成本u應(yīng)收賬款的機(jī)會成本，是指因資金投放在應(yīng)收賬款上應(yīng)收賬款的機(jī)會成本，是指因資金投放在應(yīng)收賬款上而喪失的其他收益。而喪失的其他收益。p如喪失投資證券機(jī)會而失去的投資收益。如喪失投資證券機(jī)會而失去的投資收益。u機(jī)會成本的大小通常與企業(yè)維持賒銷業(yè)務(wù)所需要的資機(jī)會成本的大小通常與企業(yè)維持賒銷業(yè)務(wù)所需要的資金數(shù)量（即應(yīng)收賬款投資額）、資金成本率有關(guān)。金數(shù)量（即應(yīng)收賬款投資額）、資金成本率有關(guān)。p應(yīng)收賬款機(jī)會成本應(yīng)收賬款機(jī)會成本l=維持賒銷業(yè)務(wù)所需資金資金成本率l=應(yīng)收賬款平均余額變動成本率資金成本率l= 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)變動成本率資金成本率應(yīng)收賬款管理課件【例例6-10】應(yīng)收

5、賬款機(jī)會成本的計(jì)算應(yīng)收賬款機(jī)會成本的計(jì)算n西北公司預(yù)測的下一年度賒銷額為西北公司預(yù)測的下一年度賒銷額為3 000萬元，應(yīng)收萬元，應(yīng)收賬款平均收賬天數(shù)為賬款平均收賬天數(shù)為60天，變動成本率為天，變動成本率為60%，公，公司因持有應(yīng)收賬款而放棄的證券投資收益為司因持有應(yīng)收賬款而放棄的證券投資收益為8%，一，一年按年按360天計(jì)算。天計(jì)算。n請計(jì)算應(yīng)收賬款的機(jī)會成本。請計(jì)算應(yīng)收賬款的機(jī)會成本。p= 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)變動成本率變動成本率資金成本率資金成本率p=3 0003606060%8%p=24（萬元）（萬元）應(yīng)收賬款管理課件（二）管理成本（二）管理成本u管理成本是指在進(jìn)行應(yīng)收賬款管

6、理時(shí)，所增加的費(fèi)用。管理成本是指在進(jìn)行應(yīng)收賬款管理時(shí)，所增加的費(fèi)用。p主要包括：主要包括：l調(diào)查顧客信用狀況的費(fèi)用l收集各種信息的費(fèi)用l賬簿的記錄費(fèi)用l收賬費(fèi)用等。應(yīng)收賬款管理課件（三）壞賬成本（三）壞賬成本u壞賬成本，是因應(yīng)收賬款無法收回而給企業(yè)帶來的損壞賬成本，是因應(yīng)收賬款無法收回而給企業(yè)帶來的損失。失。p該成本一般與應(yīng)收賬款數(shù)量呈同方向變動，即應(yīng)收賬款越該成本一般與應(yīng)收賬款數(shù)量呈同方向變動，即應(yīng)收賬款越多，壞賬成本也會越高。多，壞賬成本也會越高。應(yīng)收賬款管理課件三、信用政策三、信用政策u應(yīng)收賬款的管理政策即信用政策，是指企業(yè)為應(yīng)收賬應(yīng)收賬款的管理政策即信用政策，是指企業(yè)為應(yīng)收賬款投資進(jìn)行

7、規(guī)劃與控制而確立的基本原則與行為規(guī)范，款投資進(jìn)行規(guī)劃與控制而確立的基本原則與行為規(guī)范，p包括包括l信用標(biāo)準(zhǔn)l信用條件l收賬政策應(yīng)收賬款管理課件（一）信用標(biāo)準(zhǔn)（一）信用標(biāo)準(zhǔn)u信用標(biāo)準(zhǔn)是客戶獲得企業(yè)商業(yè)信用所應(yīng)具備的最低條信用標(biāo)準(zhǔn)是客戶獲得企業(yè)商業(yè)信用所應(yīng)具備的最低條件，通常以預(yù)期的壞賬損失率表示。件，通常以預(yù)期的壞賬損失率表示。應(yīng)收賬款管理課件“5C模型模型”n客戶的品質(zhì)（客戶的品質(zhì)（Character）n能力（能力（Capacity）n資本（資本（Capital）n抵押（抵押（Collacteral）n條件（條件（Condition）應(yīng)收賬款管理課件（二）信用條件（二）信用條件u信用條件，是指

8、企業(yè)接受客戶信用訂單時(shí)所提出的付信用條件，是指企業(yè)接受客戶信用訂單時(shí)所提出的付款要求，主要包括信用期限、折扣期限及現(xiàn)金折扣等?？钜?，主要包括信用期限、折扣期限及現(xiàn)金折扣等。p如如“2/10，n/30” 。p現(xiàn)金折扣政策雖然可以因提前收回貨款而減少機(jī)會成本與現(xiàn)金折扣政策雖然可以因提前收回貨款而減少機(jī)會成本與壞賬成本，卻增加了折扣成本。壞賬成本，卻增加了折扣成本。應(yīng)收賬款管理課件（三）收賬政策（三）收賬政策u收賬政策，是指企業(yè)針對客戶違反信用條件，拖欠甚收賬政策，是指企業(yè)針對客戶違反信用條件，拖欠甚至拒付賬款所采取的收賬策略與措施。至拒付賬款所采取的收賬策略與措施。u它是企業(yè)信用政策的一個(gè)重要組

9、成部分，企業(yè)必須制它是企業(yè)信用政策的一個(gè)重要組成部分，企業(yè)必須制定完善的收賬政策，用以解決客戶不能履約付款而出定完善的收賬政策，用以解決客戶不能履約付款而出現(xiàn)的拖欠賬款問題?，F(xiàn)的拖欠賬款問題。u制定收賬政策，需要在收賬費(fèi)用和所減少壞賬損失之制定收賬政策，需要在收賬費(fèi)用和所減少壞賬損失之間做出權(quán)衡。間做出權(quán)衡。應(yīng)收賬款管理課件四、信用政策決策四、信用政策決策u信用政策決策的內(nèi)容包括制訂信用標(biāo)準(zhǔn)、確定信用條信用政策決策的內(nèi)容包括制訂信用標(biāo)準(zhǔn)、確定信用條件、制訂收賬政策等內(nèi)容。件、制訂收賬政策等內(nèi)容。u信用政策決策是否合理的衡量標(biāo)準(zhǔn)是：信用政策決策是否合理的衡量標(biāo)準(zhǔn)是：p信用政策執(zhí)行后增加的收入（或

10、節(jié)約的支出）與增加的支信用政策執(zhí)行后增加的收入（或節(jié)約的支出）與增加的支出進(jìn)行對比，若凈收入增加，則是合理的，否則是不合理出進(jìn)行對比，若凈收入增加，則是合理的，否則是不合理的。的。應(yīng)收賬款管理課件（一）信用期決策（一）信用期決策u信用期的確定，主要是分析改變現(xiàn)行信用期對收入和信用期的確定，主要是分析改變現(xiàn)行信用期對收入和成本的影響。成本的影響。p延長信用期，會使銷售額增加，產(chǎn)生有利影響；延長信用期，會使銷售額增加，產(chǎn)生有利影響；p與此同時(shí)，應(yīng)收賬款、收賬費(fèi)用和壞賬損失增加，會產(chǎn)生與此同時(shí)，應(yīng)收賬款、收賬費(fèi)用和壞賬損失增加，會產(chǎn)生不利影響。不利影響。p當(dāng)前者大于后者時(shí)，可以延長信用期，否則不宜延

11、長。如當(dāng)前者大于后者時(shí)，可以延長信用期，否則不宜延長。如果縮短信用期，情況與此相反。果縮短信用期，情況與此相反。應(yīng)收賬款管理課件【例例6-11】信用期決策分析信用期決策分析u華東公司擬將信用條件放寬到華東公司擬將信用條件放寬到n/60。u各方案估計(jì)的賒銷水平、壞賬百分比和收賬費(fèi)用等有各方案估計(jì)的賒銷水平、壞賬百分比和收賬費(fèi)用等有關(guān)數(shù)據(jù)見表關(guān)數(shù)據(jù)見表6-6。u要求：請你做出是否修改信用期的決策。要求：請你做出是否修改信用期的決策。信用期方案原方案新方案（A方案）n/30n/60年賒銷額43 20050 400變動成本率60%60%機(jī)會成本率10%10%壞賬損失率1.00%1.50%收賬費(fèi)用406

12、0應(yīng)收賬款管理課件分析提示：分析提示：n信用期決策分析就是要在增加銷售所帶來信用期決策分析就是要在增加銷售所帶來的收益與增加壞賬損失、增加應(yīng)收賬款機(jī)的收益與增加壞賬損失、增加應(yīng)收賬款機(jī)會成本、增加的收費(fèi)費(fèi)用之間進(jìn)行權(quán)衡，會成本、增加的收費(fèi)費(fèi)用之間進(jìn)行權(quán)衡，若前者大于后者，則說明制定的信用期方若前者大于后者，則說明制定的信用期方案是可取的。案是可取的。應(yīng)收賬款管理課件（1）計(jì)算增加的貢獻(xiàn)毛益）計(jì)算增加的貢獻(xiàn)毛益u=增加收入增加收入（1-變動成本率）變動成本率）p=（50 400-43 200）（1-60%）p=2880（萬元）（萬元）應(yīng)收賬款管理課件（2）計(jì)算增加的機(jī)會成本）計(jì)算增加的機(jī)會成本u

13、=新方案的機(jī)會成本原方案的機(jī)會成本新方案的機(jī)會成本原方案的機(jī)會成本p=應(yīng)收賬款管理課件（3）計(jì)算增加的壞賬損失）計(jì)算增加的壞賬損失u=新方案的壞賬損失原方案的壞賬損失新方案的壞賬損失原方案的壞賬損失p=50 4001.5%43 2001%p=324（萬元）（萬元）應(yīng)收賬款管理課件（4）計(jì)算增加的收賬費(fèi)用）計(jì)算增加的收賬費(fèi)用u=新方案的收賬費(fèi)用原方案的收賬費(fèi)用新方案的收賬費(fèi)用原方案的收賬費(fèi)用p=6040p=20（萬元）（萬元）應(yīng)收賬款管理課件（5）計(jì)算增加的凈收益）計(jì)算增加的凈收益u=增加的貢獻(xiàn)毛益增加的成本增加的貢獻(xiàn)毛益增加的成本p=2 880-288-324-20p=2 248（萬元）（萬元

14、）u根據(jù)計(jì)算結(jié)果分析，將信用期修改為根據(jù)計(jì)算結(jié)果分析，將信用期修改為60天是合理的。天是合理的。應(yīng)收賬款管理課件表表6-7 信用期政策變更分析信用期政策變更分析序號信用期方案原方案新方案（A方案）差額n/30n/601應(yīng)收賬款平均收賬天數(shù)30602日賒銷額1201403應(yīng)收賬款平均余額3 6008 4004年賒銷額43 20050 4005變動成本率60%60%6貢獻(xiàn)毛益17 280 20 160 2 880 7維持賒銷業(yè)務(wù)所需資金2 1605 0408機(jī)會成本率10%10%9機(jī)會成本216504288 10壞賬損失率1.00%1.50%11壞賬損失432 756 324 12收賬費(fèi)用4060

15、20 13信用成本小計(jì)688 1 320 632 14收益16 592 18 840 2 248 應(yīng)收賬款管理課件（二）現(xiàn)金折扣決策（二）現(xiàn)金折扣決策u現(xiàn)金折扣主要目的在于吸引顧客為享受優(yōu)惠而提前付現(xiàn)金折扣主要目的在于吸引顧客為享受優(yōu)惠而提前付款，縮短企業(yè)的平均收款期，加速了資金的周轉(zhuǎn)，降款，縮短企業(yè)的平均收款期，加速了資金的周轉(zhuǎn)，降低了應(yīng)收賬款的機(jī)會成本。低了應(yīng)收賬款的機(jī)會成本。u現(xiàn)金折扣會給企業(yè)帶來價(jià)格折扣損失?，F(xiàn)金折扣會給企業(yè)帶來價(jià)格折扣損失。應(yīng)收賬款管理課件【例例6-12】現(xiàn)金折扣決策分析現(xiàn)金折扣決策分析u接前例，如果企業(yè)為了加速應(yīng)收賬款的回收，決定在接前例，如果企業(yè)為了加速應(yīng)收賬款的

16、回收，決定在新方案（新方案（A方案）的基礎(chǔ)上將賒銷條件改為方案）的基礎(chǔ)上將賒銷條件改為“2/10，1/20，n/60”從而形成從而形成B方案。方案。u估計(jì)約有估計(jì)約有55%的客戶（按賒銷額計(jì)算）會利用的客戶（按賒銷額計(jì)算）會利用2%的的折扣；折扣；30%的客戶將利用的客戶將利用1%的折扣。的折扣。u壞賬損失率因此降為壞賬損失率因此降為1%，收賬費(fèi)用降為，收賬費(fèi)用降為50萬元。萬元。u要求：請對該信用條件做出評價(jià)，是否采納要求：請對該信用條件做出評價(jià)，是否采納B方案。方案。應(yīng)收賬款管理課件分析提示：分析提示：n現(xiàn)金折扣決策分析就是要在增加折扣成本現(xiàn)金折扣決策分析就是要在增加折扣成本與減少壞賬損失

17、、減少應(yīng)收賬款機(jī)會成本與減少壞賬損失、減少應(yīng)收賬款機(jī)會成本、減少的收費(fèi)費(fèi)用之間進(jìn)行權(quán)衡，若前者、減少的收費(fèi)費(fèi)用之間進(jìn)行權(quán)衡，若前者小于后者，則說明制定的現(xiàn)金折扣方案是小于后者，則說明制定的現(xiàn)金折扣方案是可取的?？扇〉?。應(yīng)收賬款管理課件（1）計(jì)算增加的貢獻(xiàn)毛益）計(jì)算增加的貢獻(xiàn)毛益u由于現(xiàn)金折扣的改變并沒有使?fàn)I業(yè)收入產(chǎn)生變化。由于現(xiàn)金折扣的改變并沒有使?fàn)I業(yè)收入產(chǎn)生變化。p因此，因此，A與與B方案的貢獻(xiàn)毛益差額為零。方案的貢獻(xiàn)毛益差額為零。應(yīng)收賬款管理課件（2）計(jì)算增加的機(jī)會成本）計(jì)算增加的機(jī)會成本u由于估計(jì)約有由于估計(jì)約有55%的客戶會利用的客戶會利用2%的折扣，的折扣，30%的的客戶將利用客戶將

18、利用1%的折扣。的折扣。u會使得應(yīng)收賬款的平均收款天數(shù)縮短。會使得應(yīng)收賬款的平均收款天數(shù)縮短。uB方案應(yīng)收賬款平均收款天數(shù)方案應(yīng)收賬款平均收款天數(shù)p=55%10+30%20+（1-55%-30%）60p=20.50天天u所以，增加的機(jī)會成本所以，增加的機(jī)會成本應(yīng)收賬款管理課件（3）計(jì)算增加的壞賬損失）計(jì)算增加的壞賬損失u=50 400（1%1.5%）=252（萬元）（萬元）應(yīng)收賬款管理課件（4）計(jì)算增加的收賬費(fèi)用）計(jì)算增加的收賬費(fèi)用u=5060=10（萬元）（萬元）應(yīng)收賬款管理課件（5）計(jì)算增加的折扣成本）計(jì)算增加的折扣成本u=50 400(55%2%+30%1%)u=705.60（萬元）（萬

19、元）應(yīng)收賬款管理課件（6）計(jì)算增加凈利潤）計(jì)算增加凈利潤u=0（331.80）（）（252）（）（10）705.60）u=111.80（萬元）（萬元）p計(jì)算結(jié)果表明，實(shí)現(xiàn)現(xiàn)金折扣后，企業(yè)的信用成本后收益計(jì)算結(jié)果表明，實(shí)現(xiàn)現(xiàn)金折扣后，企業(yè)的信用成本后收益減少，因此，企業(yè)應(yīng)選擇減少，因此，企業(yè)應(yīng)選擇A方案。方案。應(yīng)收賬款管理課件（三）收賬政策決策（三）收賬政策決策u制定收賬政策就是要在增加收賬費(fèi)用與減少壞賬損失、制定收賬政策就是要在增加收賬費(fèi)用與減少壞賬損失、減少應(yīng)收賬款機(jī)會成本之間進(jìn)行權(quán)衡，若前者小于后減少應(yīng)收賬款機(jī)會成本之間進(jìn)行權(quán)衡，若前者小于后者，則說明制定的收賬政策是可取的。者，則說明制定的收賬政策是可取的。應(yīng)收賬款管理課件五、應(yīng)收賬款日常管理五、應(yīng)收賬款日常管理u除了進(jìn)行信用政策決策外，企業(yè)還需加強(qiáng)應(yīng)收賬款的除了進(jìn)行信用政策決策外，企業(yè)還需加強(qiáng)應(yīng)收賬款的日常管理工作，采取有力的措施確保應(yīng)收賬款及時(shí)收日常管理工作，采取有力的措施確保應(yīng)收賬款及時(shí)收回。回。u這些措施包括：這些措施包括：p（一）追蹤管理（一）追蹤管理p（二）賬齡分類管理（二）賬齡分類管理p（三）收現(xiàn)保證率分析（三）收現(xiàn)保證率分析