《資產(chǎn)業(yè)務(wù)管理》PPT課件.ppt

第四章商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)管理,商業(yè)銀行經(jīng)營與管理,本章目錄,學習指引4.1商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)概述4.2商業(yè)銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)管理4.3商業(yè)銀行的貸款業(yè)務(wù)管理4.4商業(yè)銀行的投資業(yè)務(wù)管理,4.1商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)概述,本節(jié)主要知識點：,商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)的概念商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)的意義商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)的種類商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)的經(jīng)營目標和經(jīng)營原則,一、商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)的概念,4,二、商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)的意義,三、商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)的種類,四、商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)經(jīng)營的原則與目標,經(jīng)營的原則流動性原則盈利性原則安全性原則,經(jīng)營的目標在保障商業(yè)銀行資產(chǎn)安全性和流動性的前提下，最大限度地去的信貸資產(chǎn)的盈利性。,7,4.2商業(yè)銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)管理,本節(jié)主要知識點：,商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的構(gòu)成商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的作用商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,一、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的構(gòu)成,現(xiàn)金資產(chǎn)是商業(yè)銀行持有的庫存現(xiàn)金以及與現(xiàn)金等同的可隨時用于支付的銀行資產(chǎn)。,二、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的作用,保持充足的清償力商業(yè)銀行的經(jīng)營資金主要來源于客戶的存款和各項借入資金,因此在追求盈利的過程中,必須保有一定數(shù)量的可直接用于應(yīng)付提現(xiàn)和清償摘取的資產(chǎn),而現(xiàn)金資產(chǎn)正是為了滿足銀行的流動性需要,防范支付危機而安排的資產(chǎn)準備.保持足夠的流動性從經(jīng)營的安全性和盈利性的要求出發(fā),商業(yè)銀行應(yīng)該不斷地調(diào)整其資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu),保持應(yīng)有的流動性.銀行的資產(chǎn)和負債的期限結(jié)構(gòu)和數(shù)量結(jié)構(gòu)經(jīng)常不匹配，于是，確保充足的流動性便成為銀行管理永恒的問題，對銀行實現(xiàn)盈利目標有重大意義銀行流動性需求往往具有很強的即時性，要求銀行必須及時償付現(xiàn)金，以滿足銀行安全性目標的需要保持良好的清償力和流動性是銀行妥善處理盈利性與安全性這對矛盾的關(guān)鍵,10,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,（一）現(xiàn)金資產(chǎn)管理原則1.總量適度控制原則：將銀行現(xiàn)金資產(chǎn)存量控制在適度規(guī)模上是現(xiàn)金資產(chǎn)管理的首要目標。存量過大，銀行付出的機會成本就會增加，從而影響銀行贏利性目標的實現(xiàn)。存量過小，客戶的流動性需求得不到滿足，則會導致流動性風險增加，直接威脅到銀行的經(jīng)營安全?？偭靠刂疲含F(xiàn)金持有總量。結(jié)構(gòu)控制：四類資產(chǎn)合理結(jié)構(gòu)2.流量適時調(diào)節(jié)原則：根據(jù)業(yè)務(wù)過程中的現(xiàn)金流量變化，及時調(diào)節(jié)資金頭寸，確?，F(xiàn)金資產(chǎn)的規(guī)模適度。當一定時期內(nèi)現(xiàn)金資產(chǎn)流入大于流出時，銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)存量就會上升，因而需要及時的將多余資金運用出去。當一定時期內(nèi)現(xiàn)金資產(chǎn)流出大于流人時，銀行的現(xiàn)金資產(chǎn)存量就會減少，因而銀行應(yīng)及時籌措資金以彌補現(xiàn)金資產(chǎn)的不足。3.資產(chǎn)安全保障原則：健全安全保衛(wèi)制度，嚴格操作規(guī)程。,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,（二）庫存現(xiàn)金的日常管理1.影響銀行庫存現(xiàn)金的因素現(xiàn)金收支規(guī)律營業(yè)網(wǎng)點的多少后勤保障的條件與中央銀行的距離商業(yè)銀行內(nèi)部管理2.銀行庫存現(xiàn)金規(guī)模的確定庫存現(xiàn)金需要量的匡算最適送鈔量的測算現(xiàn)金調(diào)撥臨界點的確定銀行保持現(xiàn)金適度量的措施,（1）庫存現(xiàn)金需要量的匡算銀行庫存現(xiàn)金是其為了完成每天現(xiàn)金收支活動而需要持有的即期周轉(zhuǎn)金。匡算庫存現(xiàn)金需要量主要應(yīng)考慮如下兩個因素：庫存現(xiàn)金周轉(zhuǎn)時間庫存現(xiàn)金支出水平的確定銀行通常只要考慮支出水平對庫存現(xiàn)金的影響.測算現(xiàn)金支出水平，要考慮歷史上同時期的現(xiàn)金支出水平，以及一些季節(jié)性和臨時性因素的影響。求出即期現(xiàn)金支出水平以后，將其與庫存現(xiàn)金周轉(zhuǎn)時間相乘，再加減一些其它因素，即為庫存現(xiàn)金需要量。,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,例:工商銀行某市分行在距中心庫30公里處設(shè)一個分理處，根據(jù)往年有關(guān)數(shù)據(jù)測算，年投放現(xiàn)金量為1825萬元，平均每天投放5萬元。每次運鈔需支出燃料費、保安人員出差費約50元，資金占用費率為年利率6.6%，代入公式得：,即每次運鈔16.63萬元，大約每3天多送一次，按此計算的總費用為：,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,如果每星期運鈔1次,每次運鈔35萬元,總費用為:,以上3種方案相比，第1種方案費用最少，應(yīng)當3天運鈔1次，每次運送16.63萬元現(xiàn)金。,如果每天運鈔1次,每次運鈔5萬元,總費用為:,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,（3）現(xiàn)金調(diào)撥臨界點的確定銀行從提出現(xiàn)金調(diào)撥申請到實際收到現(xiàn)金需要有一個或長或短的過程，另外，為了應(yīng)付一些臨時性的大額現(xiàn)金支出，也需要有一個保險庫存量。那么應(yīng)當在什么時候在多大的庫存量時調(diào)撥現(xiàn)金，這就是一個現(xiàn)金調(diào)撥的臨界點問題?？梢杂靡韵鹿絹碛嬎氵@個臨界點：現(xiàn)金調(diào)撥臨界點=平均每天正常支出量提前時間+保險庫存量保險庫存量=（預計每天最大支出平均每天正常支出）提前時間在上例中，該分理處的最適運鈔量是16.63萬元，提前時間為一天，平均每天正常支出為5萬元，預計每天最大支出量為7萬元，則：保險庫存量=（75）1=2萬元現(xiàn)金調(diào)撥臨界點=51+2=7萬元因此，當該分理處的庫存現(xiàn)金降到7萬元時，就應(yīng)當申請調(diào)撥現(xiàn)金16.63萬元。,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,（4）銀行保持現(xiàn)金適度量的措施：應(yīng)將庫存現(xiàn)金狀況與有關(guān)人員的經(jīng)濟利益掛鉤應(yīng)實現(xiàn)現(xiàn)金出納業(yè)務(wù)的規(guī)范化操作要掌握儲蓄現(xiàn)金收支規(guī)律儲蓄業(yè)務(wù)的現(xiàn)金收支一般具有以下規(guī)律：在營業(yè)過程中，客戶取款的概率在正常情況下基本相等。在多數(shù)情況下，上午客戶取款的平均數(shù)一般大于下午。在一般情況下，每個月出現(xiàn)現(xiàn)金凈收入和凈支出的日期基本固定不變解決壓低庫存現(xiàn)金的技術(shù)性問題要掌握好現(xiàn)金的票面結(jié)構(gòu)；要充分發(fā)揮中心庫作用；各營業(yè)網(wǎng)點的出納專柜要建立在當天收現(xiàn)當天清點，消滅主幣封包，下班前各檔并捆的做法，盡可能把當天收進的現(xiàn)金全部用來抵用第二天的現(xiàn)金支出；要創(chuàng)造條件，使儲蓄所上交的現(xiàn)金在當日入賬；要對加收的殘破幣及時清點上繳，以減少庫存現(xiàn)金。要在壓縮現(xiàn)金庫存所需增加的成本和所能提高的效益之間進行最優(yōu)選擇,19,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,3.嚴格庫房安全管理措施從經(jīng)營的角度講，銀行的庫存現(xiàn)金顯然是最為安全的資產(chǎn)。但事實上，庫存現(xiàn)金也有其特有的風險。因此，銀行在加強庫存現(xiàn)金適度性管理的同時，還應(yīng)當嚴格庫房的安全管理，在現(xiàn)金清點、包裝、入庫、安全保衛(wèi)、出庫等環(huán)節(jié)，采取嚴密的責任制度等，確保庫房現(xiàn)金的無損。,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,（三）存款準備金的管理存款準備金是商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的主要構(gòu)成部分。存款準備金包括兩個部分：一是按照中央銀行規(guī)定的比例上交的法定存款準備金;二是準備金賬戶中超過了法定存款準備金的超額準備金。因此，存款準備金的管理，包括滿足中央銀行法定存款準備金要求和超額準備金的適度規(guī)?？刂苾蓚€方面。,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,1.滿足法定存款準備金要求法定存款準備金是根據(jù)商業(yè)銀行存款余額，按照法定的比率向中央銀行交存的準備金。法定存款準備金管理，主要是準確計算法定存款準備金的需要量和及時上交的準備金。計算法定存款準備金需要量有兩種方法：滯后準備金計算法：適用于對非交易性賬戶存款的準備金計算。同步準備金計算法：適用于對交易性賬戶存款的準備金計算。,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,（1）滯后準備金計算法滯后準備金計算法：是根據(jù)前期存款負債的余額確定本期準備金的需要量的方法。按照這種方法，銀行應(yīng)根據(jù)兩周前的7天作為基期，以基期的實際存款余額為基礎(chǔ)，計算準備金持有周應(yīng)持有的準備金平均數(shù)。滯后準備金計算法：第一周第二周第三周計算基期周準備金保持周如某銀行在2月6日（星期四）至12日（星期三）期間的非交易性存款平均余額為50000萬元，按照8%的存款準備金率，該行在2月20日到26日這一周中應(yīng)保持的準備金平均余額為4000萬元。,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,（2）同步準備金計算法同步準備金計算法：是指以本期的存款余額為基礎(chǔ)計算本期的準備金需要量的方法。通常的做法是：確定兩周為一個計算期，如從2月4日(星期二)到2月17日(星期一)為一個計算期，計算在這14天中銀行交易性帳戶存款的日平均余額。準備金的保持期從2月6日(星期四)開始，到2月19日(星期三)結(jié)束。在這14天中的準備金平均余額以2月4日到17日的存款平均余額為基礎(chǔ)計算。按照滯后準備金計算法計算出來的準備金需要量與按照同步準備金計算法計算出來的準備金需要量的合計，就是銀行在一定時期需要交納的全部存款準備金。這個需要量與已交納的存款準備金余額進行比較，如果余額不足，銀行應(yīng)當及時予以補足；如果已有的準備金余額已超過了應(yīng)繳準備金數(shù)，則應(yīng)及時從中央銀行調(diào)減準備金,增加銀行的可用頭寸。我國實行按旬計算法，實行同期性準備金帳戶制,即旬末按對公對私不同科目計算法定準備金總量平均數(shù)，不足部分及時補足。,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,2.超額準備金的管理超額準備金：是商業(yè)銀行在中央銀行準備金帳戶上超過了法定存款準備金的那部分存款。超額準備金是商業(yè)銀行最重要的可用頭寸,是銀行用來進行投資、貸款、清償債務(wù)和提取業(yè)務(wù)周轉(zhuǎn)金的準備資產(chǎn)。（1）影響超額準備金需要量的因素A.存款波動商業(yè)銀行的存款包括對公存款和儲蓄存款。對公存款的變化主要是通過轉(zhuǎn)帳形式進行的，對個人的儲蓄存款和部分對公存款的變化則主要是通過現(xiàn)金收支來表現(xiàn)的。銀行在分析存款波動對超額準備金需要量的影響時，重點應(yīng)分析導致存款下降的情況。存款下降一般取決于近期因素和歷史因素，即受到臨近若干旬的存款下降幅度和歷史上同期存款下降幅度的雙重影響。對存款變化的預算，可以用下面的方法計算：本旬（月）存款波動周轉(zhuǎn)金需要量=（前三旬平均關(guān)鍵性存款降幅+保險系數(shù)）歷史同期平均發(fā)展速度,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,每旬（月）旬（月）中累計其它因素關(guān)鍵性存款降幅=存款下降額（如貸款回收）前三旬(月)平均關(guān)鍵性存款降幅=前三旬(月)累計關(guān)鍵性存款降幅3保險系數(shù)=標準差置信概率度*（置信概率度的含義同前文）*（同期指從考察旬或月居中的三個旬或月）,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,B.貸款的發(fā)放與收回貸款的發(fā)放與收回對超額準備金的影響主要取決與貸款使用的范圍。同理，貸款的收回對超額準備金的影響也因貸款對象的不同而有所不同。由此，貸款發(fā)放對超額準備金需要量的計算公式是：C.其它因素對超額準備金需要量的影響除了存款因素外，其它一些因素也影響到商業(yè)銀行超額準備金的需要量。這些因素主要的有：向中央銀行借款的因素;同業(yè)往來因素;法定存款準備金因素;信貸資金調(diào)撥因素。,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,（2）超額準備金的調(diào)節(jié)商業(yè)銀行在預測了超額準備金需要量的基礎(chǔ)上，應(yīng)當及時地進行頭寸調(diào)度，以保證超額準備金規(guī)模的適度性。具體可以借助以下途徑：同業(yè)拆借短期證券回購及商業(yè)票據(jù)交易通過央行融資商業(yè)銀行系統(tǒng)內(nèi)資金調(diào)度出售其他資產(chǎn),三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,（四）同業(yè)存款的管理1.同業(yè)存款的目的除了庫存現(xiàn)金和在中央銀行的存款外，大多數(shù)商業(yè)銀行還在其它金融機構(gòu)保持一定數(shù)量的活期存款，即同業(yè)存款。銀行之間開展代理業(yè)務(wù)，需要花費一定的成本，商業(yè)銀行在其代理行保持一定數(shù)量的活期存款，主要目的就是為了支付代理行代辦業(yè)務(wù)的手續(xù)費。2.同行存款需要量的測算商業(yè)銀行在同業(yè)的存款余額需要量，主要取決于以下幾個因素：使用代理行的服務(wù)數(shù)量和項目代理行的收費標準可投資余額的收益率,三、商業(yè)銀行現(xiàn)金資產(chǎn)的管理,同業(yè)存款余額需要量測算表,*如果代理行同業(yè)存放款的準備金率為12%，平均浮存（即托收未達款）為7200元；可投資余額的年收益率為8%。同業(yè)存款余額需要量投資收益=投資收益率30/360（同業(yè)存款余額-浮存-應(yīng)提準備金）同業(yè)存款余額=99768.48元,4.3商業(yè)銀行的貸款業(yè)務(wù)管理,本節(jié)主要知識點：,商業(yè)銀行的貸款及其分類商業(yè)銀行的貸款政策商業(yè)銀行的貸款程序商業(yè)銀行的貸款定價商業(yè)銀行的貸款信用分析商業(yè)銀行的幾種主要貸款業(yè)務(wù),一、商業(yè)銀行的貸款及其分類,（一）商業(yè)銀行貸款的概念貸款是商業(yè)銀行作為貸款人按照一定的貸款原則和政策，以還本付息為條件，將一定數(shù)量的貨幣資金提供給借款人使用的一種借款行為。貸款是商業(yè)銀行最重要的盈利性資產(chǎn),是銀行傳統(tǒng)的核心業(yè)務(wù)。（二）商業(yè)銀行貸款的分類貸款行為有貸款對象、條件、用途、期限、利率和方式等因素構(gòu)成。而這些因素的不同組合，就形成了不同的貸款種類。不同的商業(yè)銀行從自身經(jīng)營管理的實際需要出發(fā)，可以對銀行貸款按照不同的標準進行分類，比如可以按期限、資金使用性質(zhì)、客戶性質(zhì)等分類等等。,一、商業(yè)銀行的貸款及其分類,1.按貸款期限分類按貸款期限分類可分為三類：活期貸款、定期貸款和透支?；钇谫J款：在貸款時不確定償還期限，可以隨時由銀行發(fā)出通知收回貸款，這種貸款比定期貸款靈活主動。定期貸款：具有固定償還期限的貸款，按照償還期限的長短，又可分為短期貸款、中期貸款和長期貸款。短期貸款：期限在一年以內(nèi)（含一年）的各項貸款；中期貸款：期限在一年（不含一年）以上五年（含五年）以內(nèi)的各項貸款；長期貸款：期限在五年（不含五年）以上的各項貸款。透支：指活期存款戶依照合同向銀行透支的款項，它在性質(zhì)是銀行的一種貸款。此分類方法的優(yōu)點有利于監(jiān)控貸款的流動性和資金周轉(zhuǎn)狀況，使銀行長短期貸款保持適當?shù)谋壤挥欣阢y行按資金償還的長短安排貸款順序，保證銀行信貸資金的安全。,一、商業(yè)銀行的貸款及其分類,2.按貸款的保障條件分類按貸款的保障條件可以分為：信用貸款、擔保貸款和票據(jù)貼現(xiàn)。信用貸款：銀行完全憑借客戶的信譽而無需提供抵押物或第三者保證而發(fā)放的貸款，這類貸款從理論上講風險較大，因此，銀行要收取較高的利息，且一般只向銀行熟悉的較大公司借款人提供，對借款人的條件要求較高。擔保貸款：是指具有一定的財產(chǎn)或信用作還款保證的貸款。跟據(jù)還款保證不同，具體可分為抵押貸款、質(zhì)押貸款和保證貸款。抵押貸款：指按中華人民共和國擔保法規(guī)定的抵押方式以借款人或第三者的財產(chǎn)作為抵押發(fā)放的貸款；質(zhì)押貸款：指按中華人民共和國擔保法規(guī)定的質(zhì)押方式以借款人或第三者的動產(chǎn)或權(quán)利作為質(zhì)物發(fā)放的貸款；保證貸款：指按中華人民共和國擔保法規(guī)定的保證方式以第三人承諾在借款人不能償還貸款時,按約定承擔一般保證責任或者連帶責任而發(fā)放的貸款。,一、商業(yè)銀行的貸款及其分類,2.按貸款的保障條件分類票據(jù)貼現(xiàn)：銀行應(yīng)客戶的要求,以現(xiàn)款或活期存款買進客戶持有的未到期的商業(yè)票據(jù)的方式發(fā)放的貸款。票據(jù)貼現(xiàn)實行預扣利息,票據(jù)到期后,銀行可向票據(jù)載明的付款人收取票款。如果票據(jù)合格,且有信譽良好的承兌人承兌,這種貸款的安全性和流動性都比較好。是貸款的一種特殊方式。此分類方法的優(yōu)點依據(jù)提供的保障程度劃分貸款種類,可以使銀行依據(jù)借款人的財務(wù)狀況和經(jīng)營發(fā)展業(yè)績選擇不同的貸款方式,以提高貸款的安全系數(shù)。,一、商業(yè)銀行的貸款及其分類,3.按貸款的用途分類按照我國習慣的做法，通常有兩種分類方法：一是按照貸款對象的部門分類，分為：工業(yè)貸款、商業(yè)貸款、農(nóng)業(yè)貸款、科技貸款和消費貸款；二是按照貸款的具體用途來劃分，分為：流動資金貸款和固定資金貸款。此分類方式的優(yōu)點有利于銀行根據(jù)資金的不同使用性質(zhì)安排貸款順序。有利于銀行監(jiān)控貸款的部門分布結(jié)構(gòu)，以便銀行合理安排貸款結(jié)構(gòu)，防范貸款風險。,一、商業(yè)銀行的貸款及其分類,4.按貸款的償還方式分類銀行貸款按照其償還方式不同，可以劃分為一次性償還和分期償還兩種方式。一次性償還貸款是指借款人在貸款到期日一次性還清貸款，其利息可以分期支付，也可以在歸還本金時一次性付清。分期償還貸款是指借款人按規(guī)定的期限分次償還本金和支付利息的貸款。此分類方法的優(yōu)點一方面有利于銀行監(jiān)測貸款到期和貸款收回情況，準確預測銀行頭寸的變動趨勢；另一方面，也有利于銀行考核利息率，加強對應(yīng)收利息的管理。,一、商業(yè)銀行的貸款及其分類,5.按貸款的質(zhì)量（或風險程度）分類按照貸款的質(zhì)量和風險程度劃分，銀行貸款可以分為正常貸款,關(guān)注貸款，可疑貸款和損失貸款等五類。正常貸款：借款人能夠履行借款合同，有充分把握按時足額償還本息的貸款。這類貸款的借款人財務(wù)狀況無懈可擊，沒有任何理由懷疑貸款的本息償還會發(fā)生任何問題。關(guān)注貸款：貸款的本息償還仍然正常，但是發(fā)生了一些可能會影響貸款償還的不利因素。如果這些因素繼續(xù)下去，則有可能影響貸款的償還，因此，需要對其進行關(guān)注，或?qū)ζ溥M行監(jiān)控。次級貸款：借款人依靠其正常的經(jīng)營收入已經(jīng)無法償還貸款的本息，而不得不通過重新融資或拆東墻補西墻的辦法來歸還貸款，表明借款人的還款能力出現(xiàn)了明顯的問題?？梢少J款：借款人無法足額償還貸款本息，即使執(zhí)行抵押或擔保，也肯定要造成一部分損失。這類貸款具備了次級貨款的所有特征，但是程度更加嚴重。損失貸款：在采取了所有可能的措施和一切必要的法律程序之后，本息仍無法收回，或只能收回極少部分。這類貸款銀行已沒有意義將其繼續(xù)保留在資產(chǎn)帳面上，應(yīng)當在履行必要的內(nèi)部程序之后，立即沖銷。從2004年起，國有獨資商業(yè)銀行、股份制商業(yè)銀行兩類銀行奉行國際標準，取消原來并行的貸款四級分類制度，全面推行五級分類制度。,一、商業(yè)銀行的貸款及其分類,5.按貸款的質(zhì)量（或風險程度）分類此種分類方法的優(yōu)點貸款五級分類制是銀行主要依據(jù)借款人的還款能力，即最終償還貸款本金和利息的實際能力，確定貸款遭受損失的風險程度，其中后三類稱為不良貸款。五級分類是國際金融業(yè)對銀行貸款質(zhì)量的公認的標準，這種方法是建立在動態(tài)監(jiān)測的基礎(chǔ)上，通過對借款人現(xiàn)金流量、財務(wù)實力、抵押品價值等因素的連續(xù)監(jiān)測和分析，判斷貸款的實際損失程度。也就是說，五級分類不再依據(jù)貸款期限來判斷貸款質(zhì)量，能更準確地反映不良貸款的真實情況，從而提高銀行抵御風險的能力。此前的貸款四級分類制度是將貸款劃分為正常、逾期、呆滯、損失四類。其中對銀行不良貸款的分類方法是“一逾兩呆”（逾期貸款是指借款合同到期未能歸還的貸款，呆滯貸款是指逾期超過一年期限仍未歸還的貸款，呆賬貸款則指不能收回的貸款），這是一種根據(jù)貸款期限而進行的事后監(jiān)督管理方法。“一逾兩呆”的不足就是掩蓋了銀行貸款質(zhì)量的許多問題，比如根據(jù)貸款到期時間來考核貸款質(zhì)量，就會引發(fā)借新還舊的現(xiàn)象，這樣就很容易將一筆不良貸款變?yōu)檎ＹJ款，而實際上并沒有降低風險。這種分類法很難甚至根本無法達到提高信貸資產(chǎn)質(zhì)量的目的，而五級分類法正是克服了它的有關(guān)弱點，可以及時反映商業(yè)銀行的盈虧狀況，既有利于加強貸款的風險管理，提高貸款質(zhì)量，也有利于金融監(jiān)管當局對商業(yè)銀行進行連續(xù)有效的監(jiān)管。,一、商業(yè)銀行的貸款及其分類,6.按銀行發(fā)放貸款的自主程度分類按照銀行發(fā)放貸款的自主程度分類可以分為自營貸款、委托貸款和特定貸款。自營貸款：銀行以合法方式籌集的資金自主發(fā)放的貸款。這是商業(yè)銀行最主要的貸款。由于是自主發(fā)放，因此，貸款風險及貸款本金和利息的回收責任都由銀行自己承擔。委托貸款：由政府部門，企業(yè)單位及個人委托人提供資金，由銀行（受托人）根據(jù)委托人確定的貸款對象、用途、金額、期限、利率等代為發(fā)放、監(jiān)督使用并協(xié)助收回的貸款。這類貸款銀行不承擔風險，通常只收取委托人付給的手續(xù)費。特定貸款：經(jīng)國務(wù)院批準并對可能造成的損失采取相對應(yīng)的補救措施后責成國有獨資商業(yè)銀行發(fā)放的貸款。這類貸款由于事先已經(jīng)確定了風險損失的補償，銀行也不承擔風險。此種分類方法的優(yōu)點按照銀行發(fā)放貸款的自主程度劃分貨款種類，有利于銀行根據(jù)不同的貸款性質(zhì)實行不同的管理辦法；同時，也有利于考核銀行信貸人員的工作質(zhì)量，加強信貸人員責任心。,二、商業(yè)銀行的貸款政策,（一）貸款政策的主要內(nèi)容1.概念貸款政策是商業(yè)銀行用以指導和規(guī)范貸款業(yè)務(wù)、管理和控制貸款風險的各項方針、措施和程序的總和。它充分闡明了銀行信貸業(yè)務(wù)要達到的內(nèi)外經(jīng)營目標與任務(wù)。通常可用大量定量指標表述：如：市場份額、盈利能力與水平、貸款質(zhì)量指標等。2.主要內(nèi)容貸款業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略貸款工作規(guī)程及權(quán)限劃分貸款的規(guī)模和比率控制貸款種類及地區(qū)貸款的擔保貸款定價貸款檔案管理政策貸款的日常管理和催收制度不良貸款的管理,二、商業(yè)銀行的貸款政策,貸款業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略貸款業(yè)務(wù)的發(fā)展必須符合銀行穩(wěn)健經(jīng)營的原則，遵循安全性、流動性、盈利性相結(jié)合的經(jīng)營方針，對銀行貸款業(yè)務(wù)開展的指導思想、發(fā)展領(lǐng)域等進行戰(zhàn)略性的規(guī)劃。具體包括貸款擴張戰(zhàn)略、貸款頭像和組合戰(zhàn)略、貸款風險管理戰(zhàn)略、貸款定價戰(zhàn)略等。貸款工作規(guī)程及權(quán)限劃分為了保證貸款業(yè)務(wù)操作過程的規(guī)范化，貸款政策必須明確規(guī)定貸款業(yè)務(wù)的工作規(guī)程，它是指貸款業(yè)務(wù)操作的規(guī)范，具體包括貸款評估制度、審貸分離制度、崗位職責制度、分級審批制度、離職審查制度等。貸款程序通常包含三個階段：第一階段是貸前的推銷、調(diào)查及信用分析階段。第二階段是銀行接受貸款申請以后的評估、審查及貸款發(fā)放階段。第三階段是貸款發(fā)放以后的監(jiān)督檢查、風險監(jiān)測及貸款本息收回的階段。貸款權(quán)限：實行“審貸分離”制度，并根據(jù)貸款種類和金額實施“分級審批”。貸款審批制度，我國實行“審貸分離”制度。貸款調(diào)查人員負責貸前調(diào)查評估，承擔調(diào)查失誤和評估失準的責任；貸款審查人員負責貸款風險的審查，承擔審查失誤的責任；貸款檢查人員負責貸款發(fā)放以后的檢查和清收，承擔檢查失誤、清收不力的責任。（2）分級審批制度：銀行內(nèi)部實行分級授權(quán)制。規(guī)定各級信貸部門及有關(guān)人員的貸款審批品種和最高貸款限額。,二、商業(yè)銀行的貸款政策,貸款的規(guī)模和比率控制評判銀行貸款規(guī)模是否適度和結(jié)構(gòu)是否合理，可以用一些指標來衡量。主要有：貸款/存款比率這一指標反映銀行資金運用于貸款的比重以及貸款能力的大小。我國商業(yè)銀行法規(guī)定銀行的這一比率不得超過75%。貸款/資本比率該比率反映銀行資本的盈利能力和銀行對貸款損失的承受能力。我國中央銀行根據(jù)巴塞爾協(xié)議規(guī)定的國際標準，確定商業(yè)銀行資本總額與加權(quán)風險資產(chǎn)之比不得低于8%，核心資本與加權(quán)風險資產(chǎn)之比不得低于4%。單個借款人貸款比率指銀行給同一借款人貸款占銀行資本金的比率，它反映了銀行貸款的集中程度和風險狀況。我國商業(yè)銀行法規(guī)定，對同一借款人的貸款余額不得超過資本余額的10%。中長期貸款比率銀行發(fā)放的一年期以上的中長期貸款余額與一年期以上的各項存款余額的比率。它反映了銀行貸款總體的流動性情況，這一比率越高，流動性越差；反之，流動性越強。根據(jù)目前我國中央銀行的規(guī)定，這一比率必須低于120%。,二、商業(yè)銀行的貸款政策,貸款的種類及地區(qū)貸款的種類及其構(gòu)成，形成了銀行的貸款結(jié)構(gòu)。而貸款結(jié)構(gòu)對商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)的安全性、流動性、盈利性具有十分重要的影響。貸款地區(qū)：是指銀行控制貸款業(yè)務(wù)的地域范圍。銀行貸款的地區(qū)與銀行的規(guī)模有關(guān)。大銀行因其分支機構(gòu)眾多，在貸款政策中，一般不對貸款地區(qū)作出限制；中小銀行則往往將其貸款業(yè)務(wù)限制在銀行所在城市和地區(qū)，或該銀行的傳統(tǒng)服務(wù)地區(qū)。貸款的擔保貸款政策中，應(yīng)根據(jù)有關(guān)法律確定貸款的擔保政策。貸款擔保政策一般應(yīng)包括以下內(nèi)容：明確擔保的方式如中華人民共和國擔保法規(guī)定的擔保方式有：保證人擔保、抵押擔保、質(zhì)押擔保、留置以及定金；規(guī)定抵押品的鑒定、評估方法和程序；確定貸款與抵押品的價值的比率、貸款與質(zhì)押品的比率；確定擔保人的資格和還款的能力的評估方法與程序等等。,二、商業(yè)銀行的貸款政策,抵押（質(zhì)押）品選擇是要注意的問題抵押品的選擇:易售性、穩(wěn)定性、易測性抵押品的鑒定：審查借款人的有關(guān)法人資格證明審查抵押物是否符合國家有關(guān)法律、法規(guī)的規(guī)定審查借款人對抵押物品的權(quán)利是否真實充分審查借款人是否對可保險的抵押物品辦理過投保手續(xù)審查抵押物品清單所列的名稱、規(guī)格、數(shù)量是否與實物一致審查同一物品是否存在重復抵押行為對抵押物品的使用期限、質(zhì)量、性能、內(nèi)部構(gòu)造等方面做出鑒定對抵押物的估價：大致等價原則、易于拍賣原則、風險轉(zhuǎn)嫁原則,45,二、商業(yè)銀行的貸款政策,貸款定價在市場經(jīng)濟條件下，貸款的定價是一個復雜的過程，銀行貸款政策應(yīng)當進行明確的規(guī)定。銀行貸款的價格一般包括貸款利率、貸款補償性余額（回存余額）和對某些貸款收取的費用（如承諾費等）因素。在貸款定價過程中，銀行必須考慮資金成本、貸款風險程度、貸款的期限、貸款管理費用、存款余額、還款方式、銀行與借款人之間的關(guān)系、資產(chǎn)收益率目標等多種因素。貸款檔案管理政策貸款檔案：是銀行貸款管理過程的詳細記錄，體現(xiàn)銀行經(jīng)營管理水平和信貸人員的素質(zhì)，可反映甚至可以決定貸款的質(zhì)量。一套完整的貸款檔案管理制度通常應(yīng)包括以下內(nèi)容：貸款檔案的結(jié)構(gòu)及其應(yīng)包括的文件；貸款檔案的保管責任人；明確貸款檔案的保管地點，對法律文件要單獨保管，應(yīng)保存在防火、防水、防損的地方；明確貸款檔案存檔、借閱和檢查制度。,二、商業(yè)銀行的貸款政策,貸款的日常管理和催收制度貸款發(fā)放出去之后，貸款的日常管理對保證貸款的質(zhì)量尤為重要，故應(yīng)在貸款政策中加以規(guī)定。同時，銀行應(yīng)制定有效的貸款回收催收制度。不良貸款的管理對不良貸款的管理是商業(yè)銀行貸款政策的重要組成部分。貸款發(fā)放以后，如果在貸后檢查中發(fā)現(xiàn)不良貸款的預警信號，或在貸款質(zhì)量評估中被列入關(guān)注級以下貸款，都應(yīng)當引起充分的重視。,信用風險管理流程,二、商業(yè)銀行的貸款政策,（二）制定貸款政策是主要考慮的因素商業(yè)銀行的管理者在制定該行的貸款管理政策時，一般要考慮以下因素：有關(guān)法律、法規(guī)和國家的財政、貨幣政策銀行的資本金狀況銀行負債結(jié)構(gòu)服務(wù)地區(qū)的經(jīng)濟條件和經(jīng)濟周期銀行貸款人員的素質(zhì),三、商業(yè)銀行的貸款程序,商業(yè)銀行在發(fā)放貸款時一般遵循以下程序：貸款申請貸款調(diào)查對借款人的信用評估貸款審批借款合同的簽訂和擔保貸款發(fā)放貸款檢查貸款收回,三、商業(yè)銀行的貸款程序,商業(yè)銀行信貸管理流程圖,三、商業(yè)銀行的貸款程序,貸款程序及操作中的一些關(guān)鍵問題,信貸管理流程和風險控制環(huán)節(jié),三、商業(yè)銀行的貸款程序,*業(yè)務(wù)拓展和信用分析信息揭示,市場研究廣告宣傳與公共關(guān)系信貸員聯(lián)系項目獲取正式貸款請求和財務(wù)報表信用分析(Screening-甄別)(項目分析,比率分析,現(xiàn)金流分析和預測,客戶違約概率分析-VAR)評估抵押品價值和變現(xiàn)性提出接受或拒絕貸款申請的建議和授信額,三、商業(yè)銀行的貸款程序,*信貸執(zhí)行和管理事先約定和激勵相融機制,信貸委員會審查書面貸款建議，增加或修改信貸條款（正向和負向約束性條款-Covenants事先約定）確定貸款定價準備附有擔保或抵押文件的貸款協(xié)議（激勵相融機制）借貸雙方簽署協(xié)議，轉(zhuǎn)移抵押品權(quán)，支付貸款信貸文件歸類存檔處理貸款款項支付,三、商業(yè)銀行的貸款程序,*貸后檢查和處置監(jiān)督和風險控制,定期獲取財務(wù)報表，審核貸款文件按貸款契約事先約定進行監(jiān)督(monitoring)：正向和負向的貸款事先約定條款現(xiàn)場和非現(xiàn)場調(diào)查及早發(fā)現(xiàn)借款人有無拖欠行為，并討論拖欠的性質(zhì)及時采取減少貸款損失和風險處置的行動:修改信貸條款(包括減息,追加貸款,調(diào)整期限)追加抵押品和擔保（信用增強）資產(chǎn)置換法律訴訟，要求擔保生效或變賣抵押品，直至清盤,三、商業(yè)銀行的貸款程序,四、商業(yè)銀行的貸款定價,貸款定價和貸款組合是信用風險管理的一個重要組成部分，也是利率市場化的特征之一。貸款定價是銀行根據(jù)客戶和貸款品種的特征和風險來確定不同的貸款利率。它的假設(shè)前提是，無風險的貸款是不存在的，但有風險的貸款并不意味著一定違約，通過風險差別定價、即風險和價格的配對，銀行的貸款損失可以部分地由較高定價的利息收入來補償，從而使總貸款的平均收益達到一個可接受的水平,四、商業(yè)銀行的貸款定價,（一）貸款定價的基本原則利潤最大化原則擴大市場份額原則保證貸款安全原則維護銀行形象原則,四、商業(yè)銀行的貸款定價,（二）貸款價格的構(gòu)成1.貸款利率貸款利率是一定時期客戶向貸款人支付的貸款利息與貸款本金之比率。它是貸款價格的主體，也是貸款價格的主要內(nèi)容。貸款利率的確定應(yīng)以收取的利息足以彌補支出并取得合理利潤為依據(jù)。2.承諾費承諾費是指銀行對已承諾貸給顧客而顧客又沒有使用的那部分資金收取的費用。承諾費（0.1-1%)原因：為了應(yīng)付承諾貸款的要求，銀行必須保持一定高性能的流動性資產(chǎn)，這就要放棄收益高的貸款或投資，使銀行產(chǎn)生利益損失。為了補償這種損失，就需要借款人提供一定的費用。3.補償余額補償余額是在銀行要求，借款人保持在銀行的一定數(shù)量的活期存款和低利率定期存款。它通常作為銀行同意貸款的一個條件而寫進貸款協(xié)議中。理由:存款是銀行業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)，是貸款的必要條件，銀行發(fā)放貸款應(yīng)該成為現(xiàn)在和將來獲得存款的手段。4.隱含價格隱含價格是指貸款定價中的一些非貨幣性內(nèi)容。銀行在決定給客戶貸款后，為了保證客戶能償還貸款，常常在貸款協(xié)義中加上一些附加性條款。附加條款不直接給銀行帶來效益，但可以防止借款人經(jīng)營狀況的重大變化，給銀行利益造成損失，因此，它也可以視為貸款價格的一部分。,四、商業(yè)銀行的貸款定價,（三）貸款價格的影響因素1.資金成本銀行貸款定價應(yīng)在實行“高進高出，低進低出”策略。影響貸款定價的資金成本主要表現(xiàn)為資金平均成本和資金邊際成本。資金平均成本是指每一單位的資金所花費的利息、費用額。它不考慮未來利率、費用變化后的資金成本變動，主要用來衡量銀行過去的經(jīng)營狀況，如果銀行的資金來源構(gòu)成、利率、費用等不變，銀行可以根據(jù)資金平均成本來新貸款定價。資金邊際成本根據(jù)資金來源的種類、性質(zhì)、期限等不同而不同，每一種資金來源都會有不同的邊際成本。但銀行通常不能按某一種資金來確定貸款價格，因而需要計算邊際成本就是新增一個單位的資金來源所平均花費的邊際成本。2.貸款風險程度由于貸款的期限、種類、保障程度及貸款對象等各種因素的不同，貸款的風險程度也有所有不同。不同風險程度的貸款，銀行為此所花費的管理費用或?qū)赡墚a(chǎn)生的損失的補償費用也不同。銀行為承擔貸款風險而花費的費用，稱為貸款的風險費用，也是貸款的風險成本。銀行在貸款定價時，必須將風險成本納入貸款價格之中。,四、商業(yè)銀行的貸款定價,（三）貸款價格的影響因素3.貸款費用是銀行為貸款而籌集資金，以及貸款本身所投入的人力、物力、財力等消耗進行的補償，包括開展業(yè)務(wù)有關(guān)的所有開支，如員工工資、辦公用品、交通、通信等費用。銀行的貸款價格要能夠覆蓋銀行為開展貸款業(yè)務(wù)而花費的費用。4.貸款供求狀況市場供求狀況是影響價格的一個基本因本因素。貸款作為一種金融產(chǎn)品，自然也受這一規(guī)律的制約。當貸款供大于求時，貸款價格應(yīng)當降低；當貸款供不應(yīng)求時，貸款價格應(yīng)當適當提高。5.借款人與銀行的關(guān)系根據(jù)借款人與銀行關(guān)系的疏密程度制定不同的價格。越是與銀行關(guān)系密切的客戶，在制定貸款價格時，可以適當?shù)陀谝话阗J款的價格。6.借款人信用借款人的信用越好，貸款風險越小，貸款價格也應(yīng)越低。如果借款人信用狀況不好，銀行就應(yīng)在較高的價格和較嚴格的約束條件限制其借款。7.貸款的目標收益率貸款定價的目標是要保證銀行貸款可以獲得或超過銀行資產(chǎn)運用的目標收益率。即貸款的總收入應(yīng)該大于或等于貸款的總費用和目標利潤之和。,（四）貸款定價方法目標收益率定價法基礎(chǔ)利率定價法成本加成定價法優(yōu)惠加數(shù)定價法和優(yōu)惠乘數(shù)定價法保留補償余額定價法,四、商業(yè)銀行的貸款定價,1.目標收益率定價法這是根據(jù)銀行貸款的目標收益率來確定貸款價格的方法。在為一批貸款定價時，貸款主管人員必須考慮發(fā)放貸款的預期、給借款人提供資金的成本、管理和收貸費用以及借款風險等。,貸款收益=貸款利息收益貸款管理手續(xù)費貸款成本=借款人使用的非股本資金的成本辦理貸款的服務(wù)和收貸費用應(yīng)攤產(chǎn)權(quán)資本=銀行全部產(chǎn)權(quán)資本對貸款的比率未清償貸款余額,四、商業(yè)銀行的貸款定價,某銀行對一公司以12%的利率發(fā)放一筆100萬元的貸款，資金成本率為10%,貸款管理成本為2000元，銀行的產(chǎn)權(quán)資本占分配貸款資金的8%。假定借款人使用的貸款資金凈額等于未歸還的貸款余額(即100萬元)，計算該貸款的稅前預期收益率:(12%X100萬-10%X100萬-2000)/(8%X100萬)=22.5%即該筆貸款的稅前預期收益率為22.5%。將該收益率與銀行目標收益率相比較，若貸款收益率低于目標收益率，該筆貸款就要重新定價。計算資金成本時要將債務(wù)成本和股權(quán)成本分開。計算債務(wù)成本時先算新增單項資金的邊際成本，再算全部新增債務(wù)的加權(quán)邊際成本。其中，單項資金來源的邊際成本計算公式如下：,目標收益率定價法舉例,四、商業(yè)銀行的貸款定價,股權(quán)資本的邊際成本可以通過紅利股價模型、資本資產(chǎn)定價模型和股權(quán)收益率目標模型等方法計算。對于未上市銀行來說，通常用股權(quán)收益率目標模型來估算股權(quán)資本金的邊際成本。在這種方法中，股權(quán)收益率一般根據(jù)負債成本再加上一定百分比來確定，并假設(shè)銀行資本進的市場價值等于其賬面價值。舉例：如果銀行通過比較負債成本率和資本金的預期收益率確定股權(quán)收益率為12%,假定邊際稅率為33%,那么該銀行的稅前股權(quán)收益率的計算如下:凈收益目標值/股權(quán)總額=12%稅前收益目標值X(1-33%)/股權(quán)總額=12%稅前股權(quán)收益率=稅前收益目標值/股權(quán)總額=12%/（133%）=17.91%股權(quán)資本金的陳本通常被作為銀行的目標利潤，它是銀行貸款定價時的一個重要的衡量指標。,四、商業(yè)銀行的貸款定價,2.基礎(chǔ)利率定價法也稱交易利率定價法，實質(zhì)上是一種利率可變和計息期限可不斷展期的貸款定價方式。該方法適用于銀行對優(yōu)質(zhì)客戶大額貸款的定價，它的特點是把定價權(quán)部分地交給客戶，從而使客戶可以利用貸款定價權(quán)來進行公司理財。當借款人的借款數(shù)額超過某一最低借款數(shù)額時，允許借款人在幾種基礎(chǔ)利率中選擇，以決定貸款的利率和計息期間（展期期限）。最通行的基礎(chǔ)利率是國庫券利率、大額定期存單利率、優(yōu)惠利率、或銀行同業(yè)拆借利率等。在借款人申請貸款時，可以從銀行認可的基礎(chǔ)利率表中選擇基礎(chǔ)利率和到期日。實際貸款利率是同期基礎(chǔ)利率在機上一個溢價（期限和風險溢價）。在到期日，接待雙方可商議展期，而后借款人重新確定基準利率和到期日。只要銀行確定對利率的預期，且借款人的信用不變，這一過程就可以重復，以此類推，知道貸款期滿。,四、商業(yè)銀行的貸款定價,某銀行基礎(chǔ)利率表,四、商業(yè)銀行的貸款定價,3.成本加成定價法也叫宏觀差額定價法。它是以銀行借入資金的成本加上一個利差來決定貸款利率的方法。這種定價法的特點在于不考慮承諾費、服務(wù)費、補償余額等因素，貸款價格主要依據(jù)資金總成本及一定的利率目標來確定。其計算公式為：貸款利率=貸款成本率利率加成貸款成本包括資金成本、貸款服務(wù)成本和營業(yè)成本，利率加成即銀行的合理利潤。目前我國商業(yè)銀行主要使用此方法為貸款定價。,四、商業(yè)銀行的貸款定價,4.優(yōu)惠加數(shù)定價法和優(yōu)惠乘數(shù)定價法優(yōu)惠相乘和優(yōu)惠相加定價法是在貸款時，銀行根據(jù)不同風險級別的客戶，以優(yōu)惠利率為基礎(chǔ)，考慮風險補償（包括違約風險溢價和期限風險溢價）的利率定價方法。這種定價方法反映了商業(yè)銀行風險管理的理念，并宜于在制度化管理的分支機構(gòu)中推行。優(yōu)惠利率定價法主要有兩種形式：優(yōu)惠利率加數(shù)法：在優(yōu)惠利率基礎(chǔ)上加若干百分點而形成貸款利率。優(yōu)惠利率乘數(shù)法：在優(yōu)惠利率基礎(chǔ)上乘以一個系數(shù)而形成貸款利率。,四、商業(yè)銀行的貸款定價,優(yōu)惠加數(shù)和優(yōu)惠乘數(shù)定價,優(yōu)惠加數(shù)和優(yōu)惠乘數(shù)兩種定價方法在概念上有些相似，但它們所得的利率標價是不同的，尤其是在優(yōu)惠利率隨市場利率變動而變動時，兩只之間會有不同的變化。當利率上升時，優(yōu)惠利率會以更快的速度上升，反之，則以更快的速度下降。為了避免利率的劇烈變動給借貸雙方帶來利率風險，通?？梢栽趨f(xié)議中限定利率變動的上下限。,四、商業(yè)銀行的貸款定價,5.保留補償余額定價法這種方法是將借款人在銀行保留的補償余額看作是其貸款價格的一個重要組成部門，在考慮了借款人在銀行的補償余額的多少后決定貸款利率的一種定價方法。這種方法下，借款人補償余額不同，貸款利率也有所不同。舉例：銀行承諾一筆1年期的100萬元流動資金貸款,經(jīng)測算:貸款承諾費可按0.5%的比率一次性收取借款人在1年中平均使用額度為80萬元銀行吸收資金的邊際成本率為7%需支付的存款管理成本為4000元貸款風險及管理費5000元銀行的稅前股東目標利潤率為15%貸款資金來源中的股權(quán)與債務(wù)比為1:9補償余額率為6-10%,補償余額投資收益率為8%,四、商業(yè)銀行的貸款定價,保留補償余額定價分析,四、商業(yè)銀行的貸款定價,6.客戶盈利性分析定價法（customerprofitabilityanalys