項(xiàng)目投資管理制度.docx

。密級(jí)內(nèi)部公開(kāi)版本V1.0編號(hào)TZ20151101簽發(fā) 投資管理制度貴州中財(cái)福鑫投資控股有限公司創(chuàng)投部-可編輯修改-目 錄 第一章 總 則3第二章 投資管理制度的目標(biāo)和原則3第三章 投資決策機(jī)構(gòu)4第四章 投資范圍和投資限制6第五章 投資業(yè)務(wù)流程7第六章 投資業(yè)務(wù)檔案管理10第七章 附則10 附件一：工作流程圖.11 附件二：業(yè)務(wù)檔案參考.12 附件三：項(xiàng)目階段性工作報(bào)告.23 第一章 總 則第一條 為加強(qiáng)公司治理，規(guī)范公司的投資行為，提高投資決策的科學(xué)性，防范投資風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)公司及投資業(yè)務(wù)持續(xù)、穩(wěn)定、健康發(fā)展，根據(jù)中華人民共和國(guó)公司法及公司相關(guān)決議，制定本制度。第二條 本制度所稱投資，是指運(yùn)用公司自有資產(chǎn)或管理的資產(chǎn)對(duì)外進(jìn)行的股權(quán)投資以及其他類型的投資行為。第三條 投資管理制度體系是指公司為了防范和化解風(fēng)險(xiǎn)，保護(hù)資產(chǎn)的安全與完整，保證經(jīng)營(yíng)活動(dòng)合法合規(guī)和有效開(kāi)展，在充分考慮外部環(huán)境的基礎(chǔ)上，通過(guò)制定和實(shí)施一系列組織機(jī)制、管理辦法、操作程序與控制措施而形成的系統(tǒng)。投資管理制度體系包括本制度、公司章程、股東會(huì)決議、董事會(huì)決議中有關(guān)投資管理的內(nèi)容及公司關(guān)于投資管理的規(guī)章制度。第四條 本制度適用于公司參與投資管理業(yè)務(wù)相關(guān)的部門和人員。第五條 公司投資管理業(yè)務(wù)采用集中領(lǐng)導(dǎo)、科學(xué)決策、分級(jí)管理、及時(shí)反饋的投資管理模式。第二章 投資管理制度的目標(biāo)和原則第六條 投資管理制度的總體目標(biāo)：（一） 保證公司運(yùn)作嚴(yán)格遵守國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)和行業(yè)監(jiān)管規(guī)則，形成守法經(jīng)營(yíng)、規(guī)范運(yùn)作的經(jīng)營(yíng)思想和經(jīng)營(yíng)風(fēng)格；（二） 防范和化解經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，提高經(jīng)營(yíng)管理效益，確保經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的穩(wěn)健運(yùn)行和公司資產(chǎn)的安全完整，實(shí)現(xiàn)公司的持續(xù)、穩(wěn)定和健康發(fā)展。第七條 公司投資管理應(yīng)遵循的原則：（一） 健全性原則。投資管理須覆蓋公司投資相關(guān)的各部門和各級(jí)崗位，并滲透到投資業(yè)務(wù)的全過(guò)程，涵蓋決策、執(zhí)行、監(jiān)督、反饋等各個(gè)經(jīng)營(yíng)環(huán)節(jié)；（二） 有效性原則。通過(guò)科學(xué)的內(nèi)控手段和方法，建立合理適用的投資決策流程，并適時(shí)調(diào)整和不斷完善，維護(hù)投資決策的有效執(zhí)行；（三） 成本效益原則。公司運(yùn)用科學(xué)化的經(jīng)營(yíng)管理方法降低運(yùn)作成本，提高經(jīng)濟(jì)效益，以合理的投資管理成本實(shí)現(xiàn)最大的投資產(chǎn)出。第三章 投資決策機(jī)構(gòu)第八條 投資決策委員會(huì)是公司對(duì)投資項(xiàng)目及投資方案進(jìn)行評(píng)審與決策的非常設(shè)機(jī)構(gòu)，根據(jù)股東會(huì)的授權(quán)，負(fù)責(zé)公司投資業(yè)務(wù)的決策，以及投資策略、投資政策的確定等。第九條 投資決策委員會(huì)由11名成員組成，成員由股東會(huì)決定，應(yīng)當(dāng)包含法律、財(cái)務(wù)方面的專業(yè)人士，可以聘請(qǐng)公司外人士參與投資決策委員會(huì)。投資決策委員會(huì)的組成人員可以根據(jù)項(xiàng)目進(jìn)行調(diào)整。第十條 投資決策委員會(huì)應(yīng)當(dāng)選舉一名主任委員和一名副主任委員，負(fù)責(zé)會(huì)議的召集和主持，委員會(huì)主任委員臨時(shí)有事不能參加時(shí)，由副主任委員召集和主持。第十一條 投資決策委員會(huì)就以下事項(xiàng)行使職權(quán)：1、 制定創(chuàng)投產(chǎn)品方案；2、 決定報(bào)請(qǐng)董事會(huì)審議的投資項(xiàng)目；3、 制定投資的方案；4、 制定投資項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)控制方案；5、 決定項(xiàng)目投資經(jīng)理的人選；6、 根據(jù)董事會(huì)的授權(quán)享有的其他權(quán)利。第十二條 投資決策委員會(huì)以會(huì)議表決方式進(jìn)行決策，因故未能參加現(xiàn)場(chǎng)會(huì)議的委員，可以通過(guò)電話會(huì)議、視頻會(huì)議等方式參加。投資決策委員會(huì)議在三分之二以上委員出席（有書面全權(quán)委托人代為出席亦為出席）的情況下方為有效。投資決策委員會(huì)8票（含）以上贊同可直接投資，6票同意需匯總反對(duì)意見(jiàn)修正方案后重新發(fā)起投票，5票（含）同意以下項(xiàng)目不再上會(huì)討論，主任務(wù)員和副主任委員享有一票否決權(quán)。各委員收到項(xiàng)目資料后需做到不通氣，不試探，不串聯(lián)。第十三條 項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)負(fù)責(zé)對(duì)項(xiàng)目的可行性、預(yù)期收益及風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行審查并形成文字報(bào)告，供總裁決策是否對(duì)項(xiàng)目啟動(dòng)進(jìn)一步調(diào)查研究。第十四條 項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)由創(chuàng)投部總經(jīng)理牽頭，由創(chuàng)投部副總經(jīng)理、集團(tuán)風(fēng)控部總監(jiān)、集團(tuán)財(cái)務(wù)總監(jiān)和律師組成。總經(jīng)理可在必要時(shí)決定公司其他人員或外聘專業(yè)人士參加項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)。 項(xiàng)目資料和盡調(diào)簡(jiǎn)報(bào)與會(huì)前一周發(fā)放各委員，4票（含）以上贊同通過(guò)，3票需匯總反對(duì)意見(jiàn)修正方案后重新發(fā)起投票，2票（含）以下項(xiàng)目不再上會(huì)討論，各委員收到項(xiàng)目資料后需做到不通氣，不試探，不串聯(lián)。第四章 投資范圍和投資限制第十五條 投資潛在的投資項(xiàng)目一般應(yīng)具備如下(但并非必須全部具備)特征： 1、 較高的成長(zhǎng)性；2、 先進(jìn)的技術(shù)； 3、 較高的進(jìn)入壁壘； 4、 優(yōu)秀的管理團(tuán)隊(duì)； 5、 領(lǐng)先的市場(chǎng)地位； 6、 有利的投資價(jià)格；7、 很強(qiáng)的知識(shí)產(chǎn)權(quán)文化氛圍。第十六條 未經(jīng)董事會(huì)批準(zhǔn)，公司不得從事以下投資行為1、 直接或間接投資于上市交易的證券；2、 用民間借貸資金投資；3、 向其他人提供貸款或擔(dān)保(購(gòu)買投資組合公司發(fā)行的可轉(zhuǎn)換債券除外)；4、 投資于公司限制涉足的行業(yè)的項(xiàng)目；5、 投資于可能會(huì)損害公司商譽(yù)的產(chǎn)業(yè)、產(chǎn)品或領(lǐng)域。第五章 投資業(yè)務(wù)流程第十七條 項(xiàng)目搜集公司應(yīng)主要通過(guò)以下途徑獲取項(xiàng)目：1、 與國(guó)內(nèi)外股權(quán)投資機(jī)構(gòu)結(jié)為策略聯(lián)盟，互通信息，聯(lián)合投資；2、 派出專門人員跟蹤和研究國(guó)內(nèi)新技術(shù)以及資本市場(chǎng)的新熱點(diǎn)，通過(guò)項(xiàng)目洽談、寄送資料、報(bào)刊資料、電話查詢、項(xiàng)目庫(kù)推薦、訪問(wèn)企業(yè)或網(wǎng)上搜索等方式尋找項(xiàng)目信息，作好項(xiàng)目?jī)?chǔ)備。3、 公司平臺(tái)以及自身的廣泛網(wǎng)絡(luò)資源和人脈關(guān)系，建立有效的信息收集渠道。第十八條 項(xiàng)目初審 項(xiàng)目投資經(jīng)理在接到商業(yè)計(jì)劃書或項(xiàng)目介紹的七個(gè)工作日內(nèi)，對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行初步調(diào)查，提出可否投資的初審意見(jiàn)并填制項(xiàng)目概況表。項(xiàng)目經(jīng)過(guò)初選后分類、編號(hào)、入庫(kù)。第十九條 簽署保密協(xié)議 在要求提供完整的商業(yè)計(jì)劃書之前，項(xiàng)目投資經(jīng)理應(yīng)主動(dòng)與企業(yè)簽署保密協(xié)議。若企業(yè)一開(kāi)始提供的就是完整的商業(yè)計(jì)劃書，則在接受對(duì)方的商業(yè)計(jì)劃書之后就可與之簽署保密協(xié)議。第二十條 立項(xiàng)申請(qǐng)與立項(xiàng)項(xiàng)目初審后認(rèn)為需要對(duì)企業(yè)做進(jìn)一步調(diào)查研究的，項(xiàng)目投資經(jīng)理填寫項(xiàng)目立項(xiàng)審批表，報(bào)公司項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)批準(zhǔn)立項(xiàng)。立項(xiàng)批準(zhǔn)一般在三個(gè)工作日內(nèi)完成，經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)目可以進(jìn)行進(jìn)一步的詳細(xì)盡職調(diào)查工作。第二十一條 盡職調(diào)查 立項(xiàng)批準(zhǔn)后，項(xiàng)目投資經(jīng)理到項(xiàng)目企業(yè)進(jìn)行盡職調(diào)查，并填寫完成企業(yè)盡職調(diào)查報(bào)告。盡職調(diào)查認(rèn)為可以投資的企業(yè)與項(xiàng)目，項(xiàng)目投資經(jīng)理編寫完整的投資建議書或投資報(bào)告。盡職調(diào)查一般應(yīng)在二十個(gè)工作日內(nèi)完成。第二十二條 投資決策委員會(huì)審查投資決策委員會(huì)根據(jù)項(xiàng)目投資經(jīng)理的盡職調(diào)查報(bào)告、投資建議書或投資報(bào)告及相關(guān)材料進(jìn)行內(nèi)部審查。所有內(nèi)部審查工作應(yīng)當(dāng)自接到項(xiàng)目投資經(jīng)理提交完整材料之日起十個(gè)工作日內(nèi)完成，并形成投資決策委員會(huì)決策意見(jiàn)表。在項(xiàng)目投資具體實(shí)施的過(guò)程中，若遇到因客觀原因?qū)е掳l(fā)生與投資決策委員會(huì)通過(guò)之相關(guān)投資決策不符的情況，項(xiàng)目投資經(jīng)理應(yīng)撰寫書面報(bào)告并提交投資決策委員會(huì)重新審查。第二十三條 簽訂投資協(xié)議經(jīng)投資決策委員會(huì)審查同意進(jìn)行投資的企業(yè)或項(xiàng)目，經(jīng)公司法律顧問(wèn)審核相關(guān)合同協(xié)議后，由董事長(zhǎng)或董事長(zhǎng)授權(quán)代表與合作對(duì)方簽署投資協(xié)議。第二十四條 對(duì)項(xiàng)目企業(yè)的跟蹤管理在投資協(xié)議生效，實(shí)施投資后，項(xiàng)目投資經(jīng)理具體負(fù)責(zé)項(xiàng)目的跟蹤管理，除了監(jiān)控企業(yè)經(jīng)營(yíng)進(jìn)展外，還應(yīng)為企業(yè)提供戰(zhàn)略性或策略性咨詢等增值服務(wù)，使企業(yè)在盡可能短的時(shí)間內(nèi)快速增值。跟蹤管理的具體內(nèi)容有：1、定期（每月或每季，視項(xiàng)目企業(yè)具體情況而定）取得企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表、生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)進(jìn)度表、重要銷售合同等，并分析整理為企業(yè)情況月（季）度分析表；2、參加企業(yè)重要會(huì)議，包括股東會(huì)、董事會(huì)、上市工作項(xiàng)目協(xié)調(diào)會(huì)以及投資協(xié)議中規(guī)定公司擁有知情權(quán)的相關(guān)會(huì)議并形成會(huì)議紀(jì)錄；3、每季度對(duì)企業(yè)進(jìn)行至少一次訪談，了解企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況、存在的問(wèn)題、提出相關(guān)咨詢意見(jiàn)并形成項(xiàng)目投后管理報(bào)告。第二十五條 投資的退出在項(xiàng)目立項(xiàng)之初，項(xiàng)目投資經(jīng)理即要為項(xiàng)目設(shè)計(jì)退出手段，然后隨著項(xiàng)目進(jìn)展及時(shí)修訂。具體的退出方式包括：股權(quán)回購(gòu)、IPO（首次公開(kāi)發(fā)行）、出售、清算或破產(chǎn)。首次公開(kāi)發(fā)行包括國(guó)內(nèi)主板上市、二板上市、創(chuàng)業(yè)板上市、國(guó)外主板上市以及新三板掛牌等；出售分為向管理層出售和向其他公司出售；當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)狀況不好且難以扭轉(zhuǎn)時(shí)，解散或破產(chǎn)并進(jìn)行清算是可選擇的退出方式。股權(quán)回購(gòu)、IPO及出售將是本公司主要的退出渠道。第二十六條 投資決策委員會(huì)審查退出方案投資決策委員會(huì)根據(jù)項(xiàng)目投資經(jīng)理的投資退出方案書及相關(guān)材料進(jìn)行內(nèi)部審查。所有內(nèi)部審查工作應(yīng)當(dāng)自接到項(xiàng)目投資經(jīng)理提交完整材料之日起十個(gè)工作日內(nèi)完成，并形成投資決策委員會(huì)投資退出決策意見(jiàn)表。在退出方案具體實(shí)施的過(guò)程中，若遇到因客觀原因?qū)е掳l(fā)生與投資決策委員會(huì)通過(guò)之相關(guān)投資決策不符的情況，項(xiàng)目投資經(jīng)理應(yīng)撰寫書面報(bào)告并提交投資決策委員會(huì)重新決策。第二十七條 項(xiàng)目總結(jié)項(xiàng)目退出后，項(xiàng)目投資經(jīng)理應(yīng)當(dāng)書寫項(xiàng)目總結(jié)報(bào)告，對(duì)項(xiàng)目投資中的經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)予以總結(jié)，以資參考。第六章 投資業(yè)務(wù)檔案管理第二十八條 本制度所稱投資業(yè)務(wù)檔案是指公司在投資活動(dòng)中形成的、作為歷史記錄保存起來(lái)以備考察的文字及以其他方式和載體記錄的材料。第二十九條 本辦法所稱業(yè)務(wù)檔案包括項(xiàng)目投資考查及決策階段檔案、項(xiàng)目跟蹤管理階段檔案、項(xiàng)目投資退出階段檔案三部分。第三十條 項(xiàng)目投資決策階段檔案包括項(xiàng)目資料、項(xiàng)目概況表、盡職調(diào)查報(bào)告、階段性工作報(bào)告、立項(xiàng)審批表、投資建議書、投資決策委員會(huì)決策意見(jiàn)表、投資協(xié)議以及企業(yè)所提供的相關(guān)資料。第三十一條 項(xiàng)目跟蹤管理階段檔案包括企業(yè)月度、年度財(cái)務(wù)報(bào)表、投后管理報(bào)告、重要會(huì)議紀(jì)錄等。第三十二條 項(xiàng)目投資退出階段檔案包括投資退出方案書、項(xiàng)目總結(jié)報(bào)告。第三十三條 業(yè)務(wù)檔案按項(xiàng)目立卷，文件之間建立相應(yīng)索引。項(xiàng)目概況表除按項(xiàng)目立卷外，還應(yīng)作為獨(dú)立資料統(tǒng)一立卷。第三十四條 業(yè)務(wù)部門應(yīng)做好業(yè)務(wù)檔案的日常整理工作，于不同業(yè)務(wù)階段結(jié)束后的十個(gè)工作日內(nèi)按公司行政管理部的要求填寫檔案移交清單，并將業(yè)務(wù)檔案移交歸檔。第三十五條 業(yè)務(wù)檔案一式兩份，一份交行政管理部，一份部門留存。第七章 附則第三十六條 本制度由公司總經(jīng)理辦公會(huì)制定和解釋。第三十七條 本制度自發(fā)布之日起實(shí)施。 附件一：工作流程圖圖1：項(xiàng)目投資業(yè)務(wù)流程附件二：業(yè)務(wù)檔案參考業(yè)務(wù)檔案1：企業(yè)所需提供資料清單 項(xiàng)目概況表 項(xiàng)目投資經(jīng)理： 日期： 項(xiàng)目名稱項(xiàng)目來(lái)源行業(yè)類型項(xiàng)目地址聯(lián)系人聯(lián)系電話項(xiàng)目簡(jiǎn)介項(xiàng)目?jī)?yōu)勢(shì)（亮點(diǎn)）項(xiàng)目現(xiàn)狀融資需求備注業(yè)務(wù)檔案2：企業(yè)所需提供資料清單 企業(yè)基本情況調(diào)查資料提綱一、公司基本情況、歷史沿革、股東結(jié)構(gòu) 1 公司設(shè)立時(shí)間、注冊(cè)資本、股東名單、出資方式及出資額、出資比例； 2 公司歷次股權(quán)變更情況、目前的注冊(cè)資本、股東結(jié)構(gòu)； 3 提供資料：營(yíng)業(yè)執(zhí)照、公司章程復(fù)印件，如設(shè)立或變更時(shí)經(jīng)政府部門批準(zhǔn)， 提供批準(zhǔn)文件； 二、 公司資產(chǎn)及經(jīng)營(yíng)狀況 1. 公司主要產(chǎn)品及業(yè)務(wù)； 2. 公司主要產(chǎn)品的生產(chǎn)工藝流程； 3. 公司主要資產(chǎn)狀況：土地、房產(chǎn)、主要設(shè)備等的數(shù)量、購(gòu)置價(jià)格； 4. 土地、房產(chǎn)、商標(biāo)、專利等的產(chǎn)權(quán)證明文件及生產(chǎn)許可、技術(shù)質(zhì)量認(rèn)證、GMP 5. 認(rèn)證等文件（復(fù)印件）； 6. 公司最近兩年及最近一期的資產(chǎn)負(fù)債表、損益表、利潤(rùn)分配表、現(xiàn)金流量表； 7. 公司主要債務(wù)人、債權(quán)人及擔(dān)保抵押情況。3、 公司治理結(jié)構(gòu)及對(duì)外投資情況 1 公司組織結(jié)構(gòu)圖（包括參控股企業(yè)）； 2 公司參控股企業(yè)的業(yè)務(wù)、股權(quán)結(jié)構(gòu)、經(jīng)營(yíng)狀況等介紹；3 公司董事、高級(jí)管理人員、主要技術(shù)專家介紹； 4、 公司的關(guān)聯(lián)交易及同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)情況 1 公司股東從事業(yè)務(wù)情況介紹，是否從事或投資于與本公司業(yè)務(wù)有競(jìng)爭(zhēng)關(guān)系的 業(yè)務(wù)； 2 公司主要客戶清單，公司產(chǎn)品的銷售方式； 3 公司主要原料供應(yīng)商名單，公司原材料的采購(gòu)方式，公司主要設(shè)備的采購(gòu)方式； 5、 公司對(duì)外重大合作合同、法律訴訟情況 六、 公司設(shè)立以來(lái)資產(chǎn)重組（資產(chǎn)出讓、資產(chǎn)收購(gòu)、股權(quán)轉(zhuǎn)讓、收購(gòu)等情況） 7、 公司發(fā)展規(guī)劃，近期資金需求，擬投資項(xiàng)目情況。業(yè)務(wù)檔案3：盡職調(diào)查提綱盡職調(diào)查提綱一、行業(yè)調(diào)查1 行業(yè)的整體發(fā)展趨勢(shì)是什么（行業(yè)的市場(chǎng)走向）2 行業(yè)總市場(chǎng)容量、其增長(zhǎng)率及其判斷依據(jù)3 行業(yè)內(nèi)影響企業(yè)利潤(rùn)的因素二、 產(chǎn)品市場(chǎng)情況 1. 產(chǎn)品市場(chǎng)規(guī)模、增長(zhǎng)潛力及市場(chǎng)份額分布 2. 公司產(chǎn)品主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的名單及對(duì)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手占有市場(chǎng)份額的分析 3. 公司在產(chǎn)品技術(shù)、價(jià)格、分銷渠道及促銷手段等方面與競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的比較（相互優(yōu)勢(shì)所在，公司優(yōu)勢(shì)的判斷依據(jù)、對(duì)方優(yōu)勢(shì)的相應(yīng)對(duì)策） 4 公司產(chǎn)品的可替代性分析、進(jìn)入壁壘與退出壁壘（潛在競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手及其可能進(jìn)入的時(shí)間分析） 5 公司如何與正在研制同類產(chǎn)品的大公司競(jìng)爭(zhēng)3、 銷售策略 1 公司目前的銷售體系是直銷還是通過(guò)代理商，與代理商的關(guān)系如何 ？2 現(xiàn)階段銷售戰(zhàn)略或計(jì)劃，該計(jì)劃中的要點(diǎn)是什么？如遇較大阻力將如何調(diào)整？ 3 產(chǎn)品或服務(wù)的推出到形成實(shí)際銷售的時(shí)滯有多長(zhǎng)？（產(chǎn)品推銷周期） 4 現(xiàn)有市場(chǎng)對(duì)產(chǎn)品的認(rèn)知度有多少，如何開(kāi)發(fā)潛在消費(fèi)需求？5 產(chǎn)品或服務(wù)步入成熟期后的營(yíng)策略。6 現(xiàn)有營(yíng)銷人員的專業(yè)素質(zhì)及經(jīng)驗(yàn) 。7 產(chǎn)品的定價(jià)策略及公司現(xiàn)有產(chǎn)品定價(jià)是否考慮了競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)因素。4、 公司經(jīng)營(yíng)狀況 1. 營(yíng)銷狀況 1.1 公司的組織結(jié)構(gòu) 1.2 公司收入構(gòu)成明細(xì)及產(chǎn)品銷售明細(xì) 1.3 銷售程序說(shuō)明 1.4 企業(yè)的主要供應(yīng)商 1.5 分銷渠道與促銷手段及其存在的主要問(wèn)題及問(wèn)題的解決方式 1.6 銷售人員的地域分布及人數(shù)，人均銷售收入 2. 生產(chǎn)設(shè)施及生產(chǎn)狀況 2.1 生產(chǎn)設(shè)施與用地說(shuō)明、是否擁有所有權(quán) 2.2 生產(chǎn)設(shè)施的新舊程度 2.3 現(xiàn)有生產(chǎn)設(shè)施及場(chǎng)地是否能滿足企業(yè)計(jì)劃中的擴(kuò)張需要，如不能如何解決 2.4 生產(chǎn)原料說(shuō)明 2.5 生產(chǎn)流程介紹 2.6 生產(chǎn)工藝復(fù)雜與否、成熟與否，是否需要員工有特殊生產(chǎn)技能，在公司擴(kuò)張期會(huì)否存在人力資源方面的阻礙 2.7 產(chǎn)品質(zhì)量保證措施 2.8 現(xiàn)有產(chǎn)品的生產(chǎn)能力，當(dāng)企業(yè)規(guī)模多大時(shí)會(huì)產(chǎn)生生產(chǎn)瓶頸及其相應(yīng)對(duì)策5、 人力資源 1 勞動(dòng)力統(tǒng)計(jì)（年齡、教育程度、工資水平等） 2 主要管理人員與技術(shù)人員簡(jiǎn)歷 3 企業(yè)家的素質(zhì)（領(lǐng)導(dǎo)能力、判斷力、忠誠(chéng)度、進(jìn)取心等） 4 對(duì)關(guān)鍵人員的依賴程度及相應(yīng)措施 5 激勵(lì)計(jì)劃員工持股計(jì)劃及期權(quán)制度等 6 主要管理人員對(duì)引入風(fēng)險(xiǎn)資本的態(tài)度 7 管理層是否有相應(yīng)的管理經(jīng)驗(yàn)，及其認(rèn)為自己能勝任的理由6、 產(chǎn)品技術(shù) 1 產(chǎn)品或服務(wù)的獨(dú)特性（本質(zhì)性的技術(shù)突破）2 技術(shù)進(jìn)步對(duì)產(chǎn)品或服務(wù)的影響及企業(yè)相應(yīng)對(duì)策 3 產(chǎn)品的專利權(quán)及商標(biāo)，將來(lái)可能出現(xiàn)的變動(dòng)及其相應(yīng)對(duì)策 4 企業(yè)的研發(fā)能力、每年的研發(fā)支出，及其在多大程度上影響企業(yè)未來(lái)的銷售（或可帶來(lái)的回報(bào)預(yù)測(cè)） 5 企業(yè)主要產(chǎn)品技術(shù)發(fā)展方向、研究重點(diǎn)、正在研究的新產(chǎn)品及其人力資源配備情況、開(kāi)發(fā)進(jìn)度等 6 產(chǎn)品更新?lián)Q代周期7、 財(cái)務(wù)情況及預(yù)測(cè) 1 產(chǎn)品開(kāi)發(fā)、生產(chǎn)與銷售的融資需求及資金使用計(jì)劃 2 是否已建立較規(guī)范的會(huì)計(jì)制度 3 財(cái)務(wù)報(bào)表（損益表、資產(chǎn)負(fù)債表、現(xiàn)金流量表）主要會(huì)計(jì)政策說(shuō)明 4 利潤(rùn)構(gòu)成考查 5 應(yīng)收帳款明細(xì)及相關(guān)管理措施 6 未來(lái)5年財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)及預(yù)測(cè)依據(jù) 8、 有關(guān)法律及政策 1 技術(shù)專利歸屬 2 國(guó)外專利規(guī)定 3 國(guó)家及地方政策 4 有無(wú)租賃、欠債、欠稅、未了的合同關(guān)系及其它法律糾紛業(yè)務(wù)檔案4：項(xiàng)目立項(xiàng)審批表項(xiàng)目立項(xiàng)審批表業(yè)務(wù)檔案5：投資建議書投資建議書應(yīng)包括以下要點(diǎn)： 1. 項(xiàng)目概況 2. 技術(shù)先進(jìn)性 3. 管理團(tuán)隊(duì) 4. 市場(chǎng)前景與競(jìng)爭(zhēng)能力5 財(cái)務(wù)狀況6 融資計(jì)劃與用途7 風(fēng)險(xiǎn)因素與不確定性8 投資交易方案設(shè)計(jì)9 投資建議： 10. 其他業(yè)務(wù)檔案6：投資決策委員會(huì)決策意見(jiàn)表 投資決策委員會(huì)決策意見(jiàn)表附件： 1 項(xiàng)目立項(xiàng)審批表 2 項(xiàng)目盡職調(diào)查報(bào)告 3 項(xiàng)目投資建議書 4 項(xiàng)目企業(yè)基本資料：營(yíng)業(yè)執(zhí)照；公司章程復(fù)印件；如設(shè)立或變更時(shí)經(jīng)政府部門批準(zhǔn)，提供批準(zhǔn)文件；房產(chǎn)、商標(biāo)、專利等的產(chǎn)權(quán)證明文件及生產(chǎn)許可、技術(shù)質(zhì)量認(rèn)證、GMP認(rèn)證等文件（復(fù)印件）；公司最近兩