2023年資產(chǎn)管理合同模板

合同編號(hào):

XX基金XX策略XXXX

資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)管理管控合同

資產(chǎn)管理管控人：XX基金管理管控有限公司

資產(chǎn)托管人：xx銀行股份有限公司

二。一五年二月

特定多個(gè)客戶資產(chǎn)管理管控計(jì)劃風(fēng)險(xiǎn)提示函

尊敬的投資者：

當(dāng)您參與本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃時(shí)，可能獲得較高的投資收益，同時(shí)也需要承擔(dān)相應(yīng)

的投資風(fēng)險(xiǎn)，為了使您更好地了解其中的風(fēng)險(xiǎn)，根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)，特對(duì)相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)提示

如下，請(qǐng)認(rèn)真?閱讀。

（-）資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的管理管控人依照恪盡職守、誠(chéng)實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則

管理管控和運(yùn)用計(jì)劃資產(chǎn)，但不保證一定盈利，也不保證最低收益。

（-）投資者在參與本計(jì)劃之前，請(qǐng)仔細(xì)閱讀資產(chǎn)管理管控合同，全面認(rèn)識(shí)本資產(chǎn)

管理管控計(jì)劃的風(fēng)險(xiǎn)收益特征和產(chǎn)品特性，并充分考慮自身的風(fēng)險(xiǎn)承受相關(guān)能力和風(fēng)險(xiǎn)

偏好，理性判斷市場(chǎng)，謹(jǐn)慎做出投資決策。

（三）本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃存在市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、計(jì)

劃特定風(fēng)險(xiǎn)及不可抗力風(fēng)險(xiǎn)等（詳見正文“風(fēng)險(xiǎn)揭示”章節(jié)），從而可能對(duì)計(jì)劃資產(chǎn)和

收益產(chǎn)生影響，投資者應(yīng)知曉本計(jì)劃存在上述風(fēng)險(xiǎn)。盡管資產(chǎn)管理管控人已依照恪盡職

守、誠(chéng)實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理管控和運(yùn)用計(jì)劃資產(chǎn)，仍有出現(xiàn)高于過往最高損失

的可能性。投資者應(yīng)在充分了解上述風(fēng)險(xiǎn)并確認(rèn)自身可以承擔(dān)上述風(fēng)險(xiǎn)的前提下參與本

計(jì)劃。

（四）委托人簽署本合同即表明其已認(rèn)可和同意管理管控人聘請(qǐng)北京XX投資公司

投資管理管控有限公司作為本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的投資顧問，并同意授權(quán)投資顧問按約

定的方式為管理管控人管理管控運(yùn)用計(jì)劃資產(chǎn)提供投資顧問服務(wù)。委托人認(rèn)可該投資顧

問提供的投資建議，并承諾接受因資產(chǎn)管理管控人采納該投資建議所帶來的任何收益或

損失。若因投資顧問違反法規(guī)或相關(guān)約定，資產(chǎn)管理管控人有權(quán)決定解聘投資顧問，在

此情形下，資產(chǎn)管理管控人有權(quán)決定終止該資產(chǎn)管理管控計(jì)劃。

（五）參與資產(chǎn)管理管控計(jì)劃需要按照合同規(guī)定支付相關(guān)費(fèi)用。

（六）資產(chǎn)計(jì)劃管理管控人按照法律法規(guī)和合同的規(guī)定提供標(biāo)準(zhǔn)化服務(wù)，不提供投

資咨詢等個(gè)性化服務(wù)。

（七）資產(chǎn)計(jì)劃管理管控人在法律法規(guī)和合同規(guī)定的范圍內(nèi)履行義務(wù)。

（八）資產(chǎn)管理管控人管理管控的投資產(chǎn)品的過往業(yè)績(jī)并不預(yù)示其未來表現(xiàn)。

投資存在風(fēng)險(xiǎn)。投資者在選擇投資產(chǎn)品時(shí)存在盈利的可能，也存在虧損的風(fēng)險(xiǎn)。本

風(fēng)險(xiǎn)提示并不能揭示從事投資的全部風(fēng)險(xiǎn)及反映市場(chǎng)的全部情形。投資者在投資本計(jì)劃

前，應(yīng)對(duì)所有相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)有充分的了解與認(rèn)識(shí)，認(rèn)真考慮是否投資本計(jì)劃。

委托人同意并認(rèn)可，其通過代理發(fā)行腌網(wǎng)上銀行相關(guān)系統(tǒng)簽署電子合同或通過代理發(fā)

行機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)柜面簽署《招商銀行代銷/推介產(chǎn)品購(gòu)買信息傳遞書》的方式確認(rèn)簽署本合同,

與簽署紙質(zhì)版本的合同具備同等的法律效力，視為資產(chǎn)管理管控人已向本人當(dāng)面披露相關(guān)風(fēng)

險(xiǎn)。

目錄

第一節(jié)前言.................................................3

第二節(jié)釋義.........................................................................4

第三節(jié)聲明與承諾................6

第四節(jié)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的基本情況..................................................7

第五節(jié)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額的初始銷售.................................10

第六節(jié)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的備案.................................13

第七節(jié)份額的分級(jí)................14

第八節(jié)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的參與和退出...............................................16

第九節(jié)當(dāng)事人及權(quán)利義務(wù).................................17

第十節(jié)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額的登記.................................................21

第十一節(jié)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的投資.................................22

第十二節(jié)投資經(jīng)理的指定與變更.................26

第十三節(jié)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的財(cái)產(chǎn)...................................................27

第十四節(jié)投資指令的發(fā)送、確認(rèn)與執(zhí)行...............................................29

第十五節(jié)交易及交收清算安排.......................................................32

第十八節(jié)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的費(fèi)用與稅收.............................................40

第十九節(jié)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的收益分配...............................................43

第二十一節(jié)風(fēng)險(xiǎn)揭示................................................................47

第二十二節(jié)資產(chǎn)管理管控合同的變更、終止與財(cái)產(chǎn)清算................................49

第二十三節(jié)違約費(fèi)任................................................................51

第二十四節(jié)法律適用和爭(zhēng)議的處理..................................52

第二十五節(jié)資產(chǎn)管理管控合同的效力.................................................53

第二十六節(jié)其他事項(xiàng)................................................................54

第二十七節(jié)特別提示................................................................54

第一節(jié)前言

（一）訂立本合同的依據(jù)、目的和原則

1、訂立本資產(chǎn)管理管控合同的依據(jù)是《中華人民共和國(guó)合同法》（以下簡(jiǎn)稱“《合同法》”人

《中華人民共和國(guó)證券投資基金法》（以下簡(jiǎn)稱“《基金法》”）、《基金管理管控公司特定客戶

資產(chǎn)管理管控業(yè)務(wù)試點(diǎn)辦法》（以下簡(jiǎn)稱“《試點(diǎn)辦法》”）、《基金管理管控公司特定多個(gè)客

戶資產(chǎn)管理管控合同合適的內(nèi)容與格式準(zhǔn)則》（以下簡(jiǎn)稱“《準(zhǔn)則》”及其他有關(guān)法律法規(guī)。

2、訂立本資產(chǎn)管理管控合同的目的是為了明確資產(chǎn)委托人、資產(chǎn)管理管控人和資產(chǎn)托

管人在特定資產(chǎn)管理管控業(yè)務(wù)過程中的權(quán)利、義務(wù)及職責(zé)，確保委托財(cái)產(chǎn)的安全，保護(hù)當(dāng)事

人各方的合法權(quán)益。

3、訂立本資產(chǎn)管理管控合同的原則是平等自愿、誠(chéng)實(shí)信用、充分保護(hù)本合同各方當(dāng)事

人的合法權(quán)益。

（二）資產(chǎn)委托人自簽訂資產(chǎn)管理管控合同之日起即成為資產(chǎn)管理管控合同的當(dāng)事人

在本合同存續(xù)期間，資產(chǎn)委托人自全部退出資產(chǎn)管理管控計(jì)劃之日起，該資產(chǎn)委托人不

再是資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的投資人和資產(chǎn)管理管控合同的當(dāng)事人。本合同已經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)備案,

但中國(guó)證監(jiān)會(huì)接受本合同的備案并不表明其對(duì)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的價(jià)值和收益作出實(shí)質(zhì)性

判斷或保證，也不表明投資于資產(chǎn)管理管控計(jì)劃沒有風(fēng)險(xiǎn)。

（三）資產(chǎn)管理管控人慎重提示投資人

1、投資有風(fēng)險(xiǎn)，本計(jì)劃具有較高風(fēng)險(xiǎn)和較高預(yù)期收益的特征，請(qǐng)認(rèn)真閱讀本計(jì)劃資產(chǎn)

管理管控合同、投資說明書和其他相關(guān)文件,謹(jǐn)慎評(píng)估自身的風(fēng)險(xiǎn)承受相關(guān)能力，謹(jǐn)慎決策。

2、本計(jì)劃無論是XX策略XX投資公司優(yōu)先級(jí)，還是XX策略XX投資公司進(jìn)取級(jí)，

投資者遵循買者自負(fù)的基本原則，資產(chǎn)管理管控人對(duì)優(yōu)先級(jí)和進(jìn)取級(jí)均不保證其本金及收益。

第二節(jié)釋義

在本合同中，除上下文另有規(guī)定外，卜列用語應(yīng)當(dāng)具有如卜含義：

1、資產(chǎn)管理管控計(jì)劃、本計(jì)劃、計(jì)劃：指XX基金XX策略XXXX資產(chǎn)管理管控計(jì)劃

2、投資說明書：指《XX基金XX策略XXXX資產(chǎn)管理管控計(jì)劃投資說明書》，以及對(duì)

該說明書及附件不時(shí)做出的任何有效變更

3、資產(chǎn)管理管控合同、本合同、合同：指資產(chǎn)委托人、資產(chǎn)管理管控人和資產(chǎn)托管人

簽署的《XX基金XX策略XXXX資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)管理管控合同》及其附件，以及對(duì)

該合同及附件不時(shí)做&的任何有效變更

4、資產(chǎn)委托人、委托人：指簽訂本合同，委托投資單個(gè)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃初始金額不

低于100萬元人民幣（不含認(rèn)購(gòu)費(fèi)），且能夠識(shí)別、判斷和承擔(dān)相應(yīng)投資風(fēng)險(xiǎn)的自然人、法

人、依法成立的組織或中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他特定客戶（在本合同中根據(jù)適用情況也稱為投

資者、客戶或委托人）

5、資產(chǎn)管理管控人、管理管控人、注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)：指XX基金管理管控有限公司

6、資產(chǎn)托管人、托管人：XX銀行股份有限公司

7、委托財(cái)產(chǎn)：指資產(chǎn)委托人擁有合法處分權(quán)、委托資產(chǎn)管理管控人管理管控的財(cái)產(chǎn)

8、資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)總值：指資產(chǎn)管理管控計(jì)劃擁有的各類有價(jià)證券、銀行存款

本息、應(yīng)收參與款及其他資產(chǎn)的價(jià)值總和

9、資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值：指資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)總值減去資產(chǎn)管理管控計(jì)劃

負(fù)債后的價(jià)值

10、資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額凈值：指計(jì)算日資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值除以計(jì)算日資產(chǎn)

管理管控計(jì)劃份額總數(shù)

11、資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)估值：指計(jì)算評(píng)估資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)和負(fù)債的價(jià)值，以

確定資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值和資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額凈值的過程

12、可供分配利潤(rùn)：采用資產(chǎn)負(fù)債表中未分配利潤(rùn)與未分配利潤(rùn)中已實(shí)現(xiàn)部分的孰低數(shù)

13、工作日：指上海證券交易所和深圳證券交易所的正常交易日

14、開放日：投資者可以參與或退出本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的工作日。本計(jì)劃不設(shè)開放日，

但進(jìn)取級(jí)客戶按照本合同約定追加資金和分配出金的情形除外。

15、證券賬戶：指根據(jù)中國(guó)證券監(jiān)督管理管控委員會(huì)有關(guān)規(guī)定和中國(guó)證券登記結(jié)算有限

責(zé)任公司等相關(guān)機(jī)構(gòu)的有關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則，為本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃開立的相關(guān)證券賬戶

16、托管賬戶：指資產(chǎn)托管人根據(jù)有關(guān)規(guī)定為本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃開立的專門用于清算

交收的銀行賬戶

17、不可抗力：指資產(chǎn)管理管控合同當(dāng)事人不能預(yù)見、不能避免并不能克服的且在本資

產(chǎn)管理管控合同由資產(chǎn)委托人、資產(chǎn)管理管控人和資產(chǎn)托管人簽署之日后發(fā)生的，使資產(chǎn)管

理管控合同當(dāng)事人無法全部或部分履行本資產(chǎn)管理管控合同的任何事件，包括但不限于洪水、

地震及其他自然災(zāi)害、戰(zhàn)爭(zhēng)、騷亂、火災(zāi)、政府征用、沒收、恐怖襲擊、傳染病傳播、法律

法規(guī)變化、突發(fā)停電或其他突發(fā)事件、證券交易所非正常暫?；蛲Ｖ菇灰?。

18、優(yōu)先級(jí)、優(yōu)先級(jí)份額、XX投資公司優(yōu)先級(jí)份額、XX投資公司優(yōu)先級(jí)、A類份額：

指本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的優(yōu)先級(jí)份額，根據(jù)本合同的規(guī)定獲取約定收益

19、進(jìn)取級(jí)、進(jìn)取級(jí)份額、XX投資公司進(jìn)取級(jí)份額、XX投資公司進(jìn)取級(jí)、B類份額：

指本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的進(jìn)取級(jí)份額，根據(jù)本合同的規(guī)定享有在扣除優(yōu)先份額的應(yīng)計(jì)收益與

相關(guān)管理管控費(fèi)用后的全部剩余收益，并以進(jìn)取份額持有人所持的份額資產(chǎn)凈值為限承擔(dān)虧

損

20、優(yōu)先（級(jí)）委托人、XX投資公司優(yōu)先級(jí)委托人：指持有本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的優(yōu)

先級(jí)份額的資產(chǎn)委托人

21、進(jìn)取（級(jí)）委托人、XX投資公司進(jìn)取級(jí)委托人：指持有本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的進(jìn)

取級(jí)份額的資產(chǎn)委托人

22、基本收益：優(yōu)先委托人以本資產(chǎn)計(jì)劃凈資產(chǎn)為限按本合同約定的收益率優(yōu)先提取的

部分

23、本金：指份額持有人的認(rèn)購(gòu)份額與份額初始面值的乘積

24、超額收益：指本計(jì)劃的收益在滿足優(yōu)先份額基本收益分配后的剩余部分

25、初始銷售期間：指資產(chǎn)管理管控合同及投資說明書中載明的計(jì)劃初始銷售期限，自

計(jì)劃份額發(fā)售之日起原則上最長(zhǎng)不超過1個(gè)月

26、募集結(jié)束日：指資產(chǎn)管理管控人募集賬戶收到所有認(rèn)購(gòu)款項(xiàng)當(dāng)日

27、存續(xù)期：指資產(chǎn)管理管控合同生效至終止之間的期限

28、認(rèn)購(gòu)：指在資產(chǎn)管理管控計(jì)劃初始銷售期間，資產(chǎn)委托人按照本合同的規(guī)定購(gòu)買本

計(jì)劃份額的行為

29、違約退出：指資產(chǎn)委托人在非合同約定的退出開放日主動(dòng)退出資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的

行為

30、銷售機(jī)構(gòu)：指直銷機(jī)構(gòu)和代銷機(jī)構(gòu)

31、代理銷售機(jī)構(gòu)：指符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的條件，取得基金銷售資格并接受資產(chǎn)管理

管控人委托，代為辦理本計(jì)劃認(rèn)購(gòu)等銷售業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)

32、直銷機(jī)構(gòu)：指XX基金管理管控有限公司

第三節(jié)聲明與承諾

（一）資產(chǎn)委托人保證委托財(cái)產(chǎn)的來源及用途合法，保證其有完全及合法的授權(quán)委托資

產(chǎn)管理管控人和資產(chǎn)托管人進(jìn)行委托財(cái)產(chǎn)的投資管理管控和托管業(yè)務(wù)，保證沒有任何其他限

制性條件妨礙資產(chǎn)管理管控人和資產(chǎn)托管人對(duì)該委托財(cái)產(chǎn)行使相關(guān)權(quán)利且該權(quán)利不會(huì)為任

何其他第三方所質(zhì)疑；并已充分理解本合同全文，了解相關(guān)權(quán)利、義務(wù)、了解本計(jì)劃運(yùn)作方

式，了解有關(guān)法律法規(guī)及所投資資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的風(fēng)險(xiǎn)收益特征，包括但不限于本分級(jí)計(jì)

劃各類份額的風(fēng)險(xiǎn)收益特征，愿意承擔(dān)相應(yīng)的投資風(fēng)險(xiǎn)，本委托事項(xiàng)符合其業(yè)務(wù)決策程序的

要求；承諾其向資產(chǎn)管理管控人提供的有關(guān)投資目的、投資偏好、投資限制和風(fēng)險(xiǎn)承受相關(guān)

能力等基本情況真實(shí)、完整、準(zhǔn)確、合法，不存在任何重大遺漏或誤導(dǎo)，前述信息資料如發(fā)

生任何實(shí)質(zhì)性變更,應(yīng)當(dāng)及時(shí)書面告知資產(chǎn)管理管控人。資產(chǎn)委托人承認(rèn)，資產(chǎn)管理管控人、

資產(chǎn)托管人未對(duì)委托財(cái)產(chǎn)的收益狀況作出任何承諾或擔(dān)保，資產(chǎn)管理管控合同約定的業(yè)績(jī)比

較基準(zhǔn)僅是投資目標(biāo)而不是資產(chǎn)管理管控人的保證。

（二）資產(chǎn)管理管控人保證已在簽訂本合同前充分地向資產(chǎn)委托人說明了有關(guān)法律法規(guī)

和相關(guān)投資工具的運(yùn)作市場(chǎng)及方式，同時(shí)揭示了相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)；已經(jīng)了解資產(chǎn)委托人的風(fēng)險(xiǎn)偏好、

風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知相關(guān)能力和承受相關(guān)能力，對(duì)資產(chǎn)委托人的財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行了充分評(píng)估。資產(chǎn)管理管

控人承諾依照恪盡職守、誠(chéng)實(shí)信用、遂慎勤勉的原則管理管控和運(yùn)用資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)，

不保證資產(chǎn)管理管控計(jì)劃一定盈利，也不保證最低收益。

（三）資產(chǎn)托管人承諾依照恪盡職守、誠(chéng)實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則安全保管資產(chǎn)管理管

控計(jì)劃資產(chǎn)，并履行本合同約定的其他義務(wù)。

第四節(jié)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的基本情況

（一）資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的名稱

XX基金XX策略XXXX資產(chǎn)管理管控計(jì)劃。

（二）資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的類別

混合型（期貨類）。

（三）運(yùn)作方式

封閉運(yùn)作。

（四）投資目標(biāo)

本基金在追求穩(wěn)定收益和風(fēng)險(xiǎn)有效控制的基礎(chǔ)上，運(yùn)用量化交易、趨勢(shì)交易、中短線交

易、套利交易、程序化交易等多策略的組合，通過專業(yè)化的資金管理管控模式，結(jié)合多項(xiàng)風(fēng)

險(xiǎn)控制策略的嚴(yán)格管理管控，對(duì)沖各類投資策略間的風(fēng)險(xiǎn)，平滑基金的總體收益波動(dòng)，力爭(zhēng)

達(dá)到基金資產(chǎn)長(zhǎng)期穩(wěn)健的復(fù)利增長(zhǎng)。

（五）存續(xù)期限

1年0

（六）最低資產(chǎn)要求

單個(gè)資產(chǎn)委托人的初始資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)不得低于100萬元人民幣，各資產(chǎn)委托人

的初始資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)合計(jì)不得低于3000萬元人民幣，但不得超過5000萬元人民幣。

（七）初始銷售面值

人民幣1.00元。

（八）資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額的分級(jí)

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃通過本計(jì)劃委托財(cái)產(chǎn)收益分配的安排,將計(jì)劃份額分成預(yù)期收益與

風(fēng)險(xiǎn)不同的兩個(gè)級(jí)別，即優(yōu)先級(jí)計(jì)劃份額（計(jì)劃份額簡(jiǎn)稱為“XXXX優(yōu)先”）和進(jìn)取級(jí)計(jì)

劃份額（計(jì)劃份額簡(jiǎn)稱為“XXXX進(jìn)取”）。同級(jí)別的每份計(jì)劃份額具有同等的合法權(quán)益。

（九）兩級(jí)份額的配比要求

XXXX優(yōu)先與XXXX進(jìn)取的初始認(rèn)購(gòu)份額數(shù)配比原則上在3:lo對(duì)于初始認(rèn)購(gòu)的確認(rèn)，

資產(chǎn)管理管控人有權(quán)根據(jù)實(shí)際俏售情況，使優(yōu)先級(jí)委托份額與進(jìn)取級(jí)委托份額的比例近似

3:1。

（+）資產(chǎn)管理管控計(jì)劃分級(jí)與資產(chǎn)收益分配

1、分級(jí)概要

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃通過對(duì)本計(jì)劃委托財(cái)產(chǎn)收益分配的安排，將計(jì)劃份額分成預(yù)期收益

與風(fēng)險(xiǎn)不同的兩個(gè)級(jí)別，即優(yōu)先級(jí)計(jì)劃份額（計(jì)劃份額簡(jiǎn)稱為“XXXX優(yōu)先”）和進(jìn)取級(jí)計(jì)劃

份額（計(jì)劃份額簡(jiǎn)稱為“XXXX進(jìn)取除合同終止時(shí)的清算財(cái)產(chǎn)分配及合同約定的特殊情

形外，兩級(jí)份額享有同等的權(quán)益。XXXX優(yōu)先和XXXX進(jìn)取分開募集，并按照合同約定的

比例進(jìn)行初始配比，所募集的兩級(jí)份額的委托資產(chǎn)合并運(yùn)作。

在合同終止完成本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃委托財(cái)產(chǎn)清算并將財(cái)產(chǎn)清算后的全部剩余資產(chǎn)扣

除清算費(fèi)用、交納所欠稅款并清償計(jì)劃債務(wù)后得到的清算后凈資產(chǎn)，優(yōu)先分配XXXX優(yōu)先

的本金和約定應(yīng)得收益，即XXXX優(yōu)先為低風(fēng)險(xiǎn)且預(yù)期收益相對(duì)穩(wěn)定的計(jì)劃份額；本資產(chǎn)

管理管控計(jì)劃在優(yōu)先分配XXXX優(yōu)先的本金和約定應(yīng)得收益后的剩余清算凈資產(chǎn)，全部分

配給XXXX進(jìn)取，即XXXX進(jìn)取為較高風(fēng)險(xiǎn)且預(yù)期收益相對(duì)較高的計(jì)劃份額。

本計(jì)劃為非保本型產(chǎn)品，極端情況下優(yōu)先級(jí)份額和進(jìn)取級(jí)份額均有發(fā)生虧損的風(fēng)險(xiǎn)。

2、資產(chǎn)收益分配規(guī)則

合同終止清算時(shí)，XXXX優(yōu)先和XXXX進(jìn)取的資產(chǎn)及收益的分配規(guī)則如下：

（I）XXXX優(yōu)先份額約定年收益率為XX%,其對(duì)應(yīng)收益（稱之為“約定應(yīng)得收益”）

分配金額以計(jì)劃份額初始面值為基準(zhǔn)進(jìn)行計(jì)算，每日計(jì)提，會(huì)計(jì)上以負(fù)債列示。

在本計(jì)劃生效不滿一年提前終止的前提下，優(yōu)先級(jí)份額按照每年計(jì)提總額AXXX%獲

得優(yōu)先級(jí)份額的預(yù)期收益?？鄢延?jì)提收益后，在合同提前終止日補(bǔ)足全年收益。優(yōu)先級(jí)份

額收益每年計(jì)提總額為AXXX%。

（2）本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃在保證優(yōu)先級(jí)的本金和收益安全的基礎(chǔ)上，優(yōu)先分配XXXX

優(yōu)先的本金和約定應(yīng)得收益，剩余清算凈資產(chǎn)再全部分配給XXXX進(jìn)取。

3、兩級(jí)份額的配比

XXXX優(yōu)先與XXXX進(jìn)取的初始認(rèn)購(gòu)份額數(shù)配比原則上在3:1。對(duì)于初始認(rèn)購(gòu)的確認(rèn)，

資產(chǎn)管理管控人有權(quán)根據(jù)實(shí)際銷售情況，使優(yōu)先級(jí)委托份額與進(jìn)取級(jí)委托份額的比例近似

3:1。

（十一）存續(xù)期內(nèi)各類別計(jì)劃份額參考凈值的計(jì)算

資產(chǎn)管理管控人根據(jù)兩類份額資產(chǎn)分配規(guī)則，采用“虛擬清算”方式方法計(jì)算并報(bào)告優(yōu)先

級(jí)和進(jìn)取級(jí)計(jì)劃份額參考凈值。存續(xù)期內(nèi)的計(jì)劃份額參考凈值是對(duì)兩類計(jì)劃份額價(jià)值的估算,

并不代表委托人可獲得的實(shí)際價(jià)值或資產(chǎn)管理管控人對(duì)收益、本金的任何承諾。優(yōu)先級(jí)和進(jìn)

取級(jí)計(jì)劃份額參考凈值在當(dāng)天收市后計(jì)算。

NUMANUMA為估值日優(yōu)先級(jí)份額余額，NUMBNUMB為估值日進(jìn)取級(jí)份額余額，

NAVANAVA為優(yōu)先級(jí)份額參考單位凈值，NAVBNAVB為進(jìn)取級(jí)份額參考單位凈值，NV為計(jì)

劃凈資產(chǎn)（凈資產(chǎn)為資產(chǎn)總額扣除按日計(jì)提的管理管控費(fèi)、托管費(fèi)、銷售服務(wù)費(fèi)、其他傭金、

優(yōu)先級(jí)按日計(jì)提收益等費(fèi)用后數(shù)值）。R為優(yōu)先級(jí)的預(yù)期年化收益率,T為運(yùn)作當(dāng)年實(shí)際天數(shù)。

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃，R為優(yōu)先級(jí)份額預(yù)計(jì)年化收益率XX%。

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額每口預(yù)估凈值計(jì)算公式如下：

（1）XX投資公司份額凈值

D

NV息xTxNUMAX1.00

NAV=—

NUMA+NUMB

（2）XX投資公司優(yōu)先級(jí)份額凈值

R

NAVA=XTXLOO

優(yōu)先級(jí)收益按費(fèi)用計(jì)提，會(huì)計(jì)上以負(fù)債列示。

（3）XXXX進(jìn)取級(jí)份額凈值

D

/VIZ--^-4^；xT)XNUMx1.00

36bd____________A______

NAVB=-----------------

NUMB

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額凈值的計(jì)算，保留到小數(shù)點(diǎn)后4位，小數(shù)點(diǎn)后第5位四舍五入,

NAV進(jìn)取計(jì)算以NAV優(yōu)先保留全部小數(shù)為前提。由此誤差產(chǎn)生的收益或損失由本資產(chǎn)管理

管控計(jì)劃資產(chǎn)承擔(dān)。

如本計(jì)劃若終止時(shí)不滿一年，優(yōu)先級(jí)基準(zhǔn)收益仍按一年支付（不可抗力除外），即持有

期收益率為XX%。

第五節(jié)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額的初始銷售

（-）資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額的初始銷售期間

本計(jì)劃初始銷售期間自計(jì)劃份額發(fā)售之日起不超過1個(gè)月，初始銷售的具體時(shí)間由資產(chǎn)

管理管控人根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)以及本資產(chǎn)管理管控合同的規(guī)定確定，并在本計(jì)劃投資說明書

中披露。

資產(chǎn)管理管控人可根據(jù)實(shí)際銷售及認(rèn)購(gòu)人數(shù)等情況提前結(jié)束本計(jì)劃或其中某一類份額

的初始銷售。

資產(chǎn)管理管控人決定提前終止初始銷售，并在資產(chǎn)管理管控人網(wǎng)站及時(shí)公告，即視為履

行完畢提前終止初始銷售的程序。資產(chǎn)管理管控人發(fā)布公告提前結(jié)束初始銷售的，本資產(chǎn)管

理管控計(jì)劃自公告之時(shí)起不再接受認(rèn)購(gòu)申請(qǐng)。

（二）資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額的銷售方式

本計(jì)劃通過資產(chǎn)管理管控人進(jìn)行銷售。

資產(chǎn)委托人認(rèn)購(gòu)本計(jì)劃，必須與資產(chǎn)管理管控人和資產(chǎn)托管人簽訂資產(chǎn)管理管控合同，

按銷售機(jī)構(gòu)規(guī)定的方式足額繳納認(rèn)購(gòu)款項(xiàng)。認(rèn)購(gòu)的具體金額和份額以注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)的確認(rèn)結(jié)

果為準(zhǔn)。

（三）資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額的銷售對(duì)象

委托投資單個(gè)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃初始金額不低于100萬元人民幣，且能夠識(shí)別、判斷和

承擔(dān)相應(yīng)投資風(fēng)險(xiǎn)的自然人、法人和依法成立的組織或中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他特定客戶。

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的委托人不少于2人且不得超過200名，但單筆委托金額在300

萬元人民幣以上的投資者數(shù)量不受限制。若法律法規(guī)將來另有規(guī)定的，從其規(guī)定。

（四）資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額的認(rèn)購(gòu)和持有限額

資產(chǎn)委托人初始認(rèn)購(gòu)金額不低于人民幣100萬元，并可多次認(rèn)購(gòu)，認(rèn)購(gòu)期間追加委托投

資金額應(yīng)為1萬元人民幣的整數(shù)倍。

優(yōu)先級(jí)份額與進(jìn)取級(jí)份額分開募集，資產(chǎn)委托人在購(gòu)買本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃時(shí)應(yīng)告知銷

售機(jī)構(gòu)其購(gòu)買的計(jì)劃份額的類型。

資產(chǎn)委托人既可認(rèn)購(gòu)兩類份額之一，也可同時(shí)認(rèn)購(gòu)兩類份額，其先后認(rèn)購(gòu)的每類資產(chǎn)管

理管控計(jì)劃最低金額均為人民幣100萬元。

（五）資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額的認(rèn)購(gòu)費(fèi)用

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃不收取認(rèn)購(gòu)費(fèi)用。

（六）資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額的分級(jí)發(fā)售

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃通過收益分配的安排，將資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的份額分成預(yù)期收益與

風(fēng)險(xiǎn)不同的兩個(gè)級(jí)別，即優(yōu)先級(jí)份額和進(jìn)取級(jí)份額。優(yōu)先級(jí)為低風(fēng)險(xiǎn)且預(yù)期收益相對(duì)穩(wěn)定的

計(jì)劃份額，進(jìn)取級(jí)為高風(fēng)險(xiǎn)且預(yù)期收益相對(duì)較高的計(jì)劃份額。

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的優(yōu)先級(jí)與進(jìn)取級(jí)的初始配比近似為3：1（注：不包括募集期利

息折份額的部分，卜.同），且兩類份額的資產(chǎn)合并運(yùn)作，但因?qū)ξ腥巳藬?shù)控制、尾差、部

分確認(rèn)認(rèn)購(gòu)申請(qǐng)及委托人認(rèn)購(gòu)資金金額控制等原因無法準(zhǔn)確匹配的，資產(chǎn)管理管控人應(yīng)將優(yōu)

先級(jí)和進(jìn)取級(jí)初始配比控制在2.9:1至3:1之間。

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃兩類份額同時(shí)發(fā)售。

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃初始銷售期末,優(yōu)先級(jí)與進(jìn)取級(jí)委托人人數(shù)合計(jì)不低于2人且不超

過200人（單筆委托金額在300萬元人民幣以上的投資者數(shù)量不受限制），且合計(jì)初始資產(chǎn)不

低于3000萬元人民幣，不超過5000萬元人民幣，資產(chǎn)管理管控人應(yīng)當(dāng)按照本合同有關(guān)約定

辦理驗(yàn)資和資產(chǎn)管理管控計(jì)劃備案手續(xù)。

為確保資產(chǎn)管理管控計(jì)劃初始配比近似3：1,因委托人數(shù)量控制因素，資產(chǎn)管理管控

人有權(quán)根據(jù)份額發(fā)售的金額、委托人人數(shù)等狀況提前終止某一類或兩類份額的發(fā)售。

在初始銷售期末，若優(yōu)先級(jí)和進(jìn)取級(jí)的份額配比在約定范圍之外時(shí)，資產(chǎn)管理管控人將

部分確認(rèn)優(yōu)先級(jí)份額或進(jìn)取級(jí)份額。當(dāng)發(fā)生部分確認(rèn)時(shí)，需確保每一委托人的認(rèn)購(gòu)資金均不

低于100萬元。

（七）資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額的認(rèn)購(gòu)和持有限額

本計(jì)劃認(rèn)購(gòu)采取全額繳款認(rèn)購(gòu)的方式，投資者在初始銷售期內(nèi)可多次認(rèn)購(gòu)，不設(shè)單個(gè)賬

戶最高認(rèn)購(gòu)金額上限，除非本合同另有約定，認(rèn)購(gòu)一經(jīng)受理不得撤銷。投資者如在初始銷售

期間先后認(rèn)購(gòu)兩類資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額，其先后認(rèn)購(gòu)的每類資產(chǎn)管理管控計(jì)劃最低金額均

為人民幣100萬元。

1、認(rèn)購(gòu)份額的計(jì)算

認(rèn)購(gòu)份額=（認(rèn)購(gòu)金額+認(rèn)購(gòu)資金在初始銷售期所形成的同期活期存款利息）/計(jì)劃份

額初始銷售面值

認(rèn)購(gòu)份額計(jì)算結(jié)果采用四舍五入的方式保留到小數(shù)點(diǎn)后兩位。

2、認(rèn)購(gòu)原則

（1）本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃優(yōu)先級(jí)和進(jìn)取級(jí)的份額初始配比近似為:3：1；

（2）在初始銷售期末，若優(yōu)先級(jí)和進(jìn)取級(jí)的份額配比超過3：1時(shí)，資產(chǎn)管理管控人將

按照“時(shí)間在先者優(yōu)先，時(shí)間相同金額較高者優(yōu)先”的原則對(duì)優(yōu)先級(jí)份額進(jìn)行部分確認(rèn)。

本計(jì)劃份額持有人達(dá)到200人（單筆委托金額在300萬元人民幣以上的投資者數(shù)量不受

限制），初始銷售期提前結(jié)束，并按照上述原則進(jìn)行優(yōu)先級(jí)或進(jìn)取級(jí)份額的確認(rèn)。

募集期內(nèi)，投資者可多次認(rèn)購(gòu)本計(jì)劃份額，除非經(jīng)注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)或資產(chǎn)管理管控人審核

同意，認(rèn)購(gòu)一經(jīng)受理不得撤銷。投資者經(jīng)注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)或資產(chǎn)管理管控人審核同意撤銷申請(qǐng)

時(shí)，資產(chǎn)管理管控人只退還投資者認(rèn)購(gòu)本金。

3、認(rèn)購(gòu)確認(rèn)時(shí)間

銷售機(jī)構(gòu)對(duì)認(rèn)購(gòu)申請(qǐng)的受理并不代表申請(qǐng)一定成功，而僅代表銷售機(jī)構(gòu)確實(shí)接收到投資

者申請(qǐng)，申請(qǐng)是否有效應(yīng)以注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)的電子數(shù)據(jù)確認(rèn)并且資產(chǎn)管理管控合同生效為準(zhǔn)。

委托人應(yīng)考慮到其申請(qǐng)被拒絕或被部分確認(rèn)的可能性，并應(yīng)在本合同生效后到各銷售網(wǎng)點(diǎn)查

詢最終確認(rèn)情況和有效認(rèn)購(gòu)份額。

4、認(rèn)購(gòu)繳納款項(xiàng)及利息的處理方式

委托人的有效認(rèn)購(gòu)款項(xiàng)加計(jì)其在初始銷售期形成的同期活期存款利息，在資產(chǎn)管理管控

合同生效后折算成相應(yīng)的資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額歸委托人所有，其中利息轉(zhuǎn)份額的具體數(shù)額

以注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)的記錄為準(zhǔn)。

（八）初始銷售期間客戶資金的管理管控

資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額初始銷售期間，資產(chǎn)管理管控人應(yīng)當(dāng)將初始銷售期間客戶的資金

存入專門賬戶。在資產(chǎn)管理管控計(jì)劃初始銷售行為結(jié)束之前，任何機(jī)構(gòu)和個(gè)人不得動(dòng)用。

第六節(jié)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的備案

（一）資產(chǎn)管理管控計(jì)劃備案的條件

初始銷售期限屆滿，優(yōu)先級(jí)與進(jìn)取級(jí)委托人總數(shù)不少于2人，不超過200人（單筆委托

金額在300萬元人民幣以上的投資者數(shù)量不受限制），且優(yōu)先級(jí)與進(jìn)取級(jí)初始委托資產(chǎn)合計(jì)

不低于3,000萬元人民幣的，并不超過5000萬元人民幣，資產(chǎn)管理管控人應(yīng)當(dāng)自初始銷售

期限屆滿之日起10日內(nèi)聘請(qǐng)法定驗(yàn)資機(jī)構(gòu)驗(yàn)資，自收到驗(yàn)資報(bào)告之日起10日內(nèi)，向中國(guó)證

監(jiān)會(huì)提交驗(yàn)資報(bào)告及客戶資料表，辦理相關(guān)備案手續(xù)?？蛻糍Y料表應(yīng)包括委托人名稱、委托

人身份證明文件號(hào)碼、通訊地址、聯(lián)系電話、參與資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的金額和其他信息。

自中國(guó)證監(jiān)會(huì)書面確認(rèn)之日起，資產(chǎn)管理管控計(jì)劃備案手續(xù)辦理完畢，資產(chǎn)管理管控合

同生效。資產(chǎn)委托人的認(rèn)購(gòu)參與款項(xiàng)（不含認(rèn)購(gòu)費(fèi)用）加計(jì)其在初始銷售期形成的利息在資

產(chǎn)管理管控合同生效后折算成相應(yīng)的資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額歸資產(chǎn)委托人所有，其中利息轉(zhuǎn)

份額的具體數(shù)額以注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)的記錄為準(zhǔn)。

（二）資產(chǎn)管理管控計(jì)劃初始銷售失敗的處理

I、初始銷售期限屆滿，不符合計(jì)劃備案條件的，則本計(jì)劃初始銷售失敗。

2、計(jì)劃初始銷售失敗的，資產(chǎn)管理管控人應(yīng)當(dāng)承擔(dān)下列責(zé)任：

（1）以其固有財(cái)產(chǎn)承擔(dān)因銷售行為而產(chǎn)生的債務(wù)和費(fèi)用；

（2）在初始銷售期屆滿后30日內(nèi)返還委托人已繳納的款項(xiàng)，并加計(jì)銀行同期活期存款

利息。

第七節(jié)份額的分級(jí)

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃在募集期間，XX投資公司優(yōu)先級(jí)和XX投資公司進(jìn)取級(jí)分別進(jìn)

行募集，本資產(chǎn)管理管控合同生效后，對(duì)所募集的資產(chǎn)進(jìn)行合并運(yùn)作。

（一）資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額配比

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃募集設(shè)立時(shí)，XX投資公司優(yōu)先級(jí)和XX投資公司進(jìn)取級(jí)分別募

集，優(yōu)先級(jí)份額與進(jìn)取級(jí)份額配比近似為3：I（計(jì)算該比例時(shí)不含利息結(jié)轉(zhuǎn)份額）。

（二）XX投資公司優(yōu)先級(jí)的運(yùn)作

XX投資公司優(yōu)先級(jí)約定年化收益率=R=本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃合同生效期內(nèi)的業(yè)績(jī)比

較基準(zhǔn)收益率=XX%

XX投資公司優(yōu)先級(jí)在合同生效期內(nèi)不開放參與和退出，也不得違約退出。

（三）XX投資公司進(jìn)取級(jí)的運(yùn)作

1、XX投資公司進(jìn)取級(jí)為封閉運(yùn)作，合同有效期內(nèi)不接受參與、退出以及違約退出。

但進(jìn)取份額持有人按照合同約定追加資金和分配出金的情形除外。

2、本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃在扣除XX投資公司優(yōu)先級(jí)的應(yīng)計(jì)收益后的全部剩余收益歸

XX投資公司進(jìn)取級(jí)享有，虧損以XX投資公司進(jìn)取級(jí)的資產(chǎn)凈值為限由XX投資公司進(jìn)

取級(jí)承擔(dān)?；鸸芾砉芸厝瞬⒉怀兄Z或保證XX投資公司優(yōu)先級(jí)的約定應(yīng)得收益，即如在

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的資產(chǎn)出現(xiàn)極端損失情況下，XX投資公司優(yōu)先級(jí)仍可能面臨無法取

得約定應(yīng)得收益乃至投資本金受損的風(fēng)險(xiǎn)，此時(shí)XX投資公司進(jìn)取級(jí)剩余資產(chǎn)可能為0。

（四）資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額凈值計(jì)算

NUMANUMA為估值日優(yōu)先級(jí)份額余額，NUMBNUMB為估值日進(jìn)取級(jí)份額余額，

NAVANAVA為優(yōu)先級(jí)份額參考單位凈值，NAVBNAVB為進(jìn)取級(jí)份額參考單位凈值，NV為計(jì)

劃凈資產(chǎn)（凈資產(chǎn)為資產(chǎn)總額扣除每日計(jì)提的管理管控費(fèi)、托管費(fèi)、銷售服務(wù)費(fèi)、其他傭金、

優(yōu)先級(jí)按日計(jì)提收益等費(fèi)用后的數(shù)值）。R為優(yōu)先級(jí)的預(yù)期年化收益率，T為運(yùn)作當(dāng)年實(shí)際天

數(shù).

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的份額凈值計(jì)算公式如下：

NAV=---------------------------------------

NUMA+NUMB

本合同生效之日起，T日份額的余額數(shù)量為XX投資公司優(yōu)先級(jí)和XX投資公司進(jìn)取

級(jí)的份額總額。

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額凈值的計(jì)算，保留到小數(shù)點(diǎn)后4位，小數(shù)點(diǎn)后第5位四舍五入，

由此誤差產(chǎn)生的收益或損失由本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)承擔(dān)。

（五）XX投資公司優(yōu)先級(jí)和XX投資公司進(jìn)取級(jí)的份額凈值計(jì)算

本合同生效后，每日分別計(jì)算XX投資公司優(yōu)先級(jí)和XX投資公司進(jìn)取級(jí)的份額凈值。

1、XX投資公司優(yōu)先級(jí)的份額凈值計(jì)算

R

NAVA=xTx1.00

優(yōu)先級(jí)收益按費(fèi)用計(jì)提，會(huì)計(jì)上以負(fù)債列示。

如本計(jì)劃若終止時(shí)不滿一年，優(yōu)先級(jí)基準(zhǔn)收益仍按一年支付（不可抗力除外），即持有

期收益率為XX%。

2、XXXX進(jìn)取級(jí)的資產(chǎn)份額凈值計(jì)算

XX投資公司優(yōu)先級(jí)、XX投資公司進(jìn)取級(jí)的份額凈值的計(jì)算，保留到小數(shù)點(diǎn)后4位,

小數(shù)點(diǎn)后第5位四舍五入，由此誤差產(chǎn)生的收益或損失由資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)承擔(dān)。

3、本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃在估值日參照上述計(jì)算方式方法，計(jì)算資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額

凈值、XX投資公司優(yōu)先級(jí)和XX投資公司進(jìn)取級(jí)的參考凈值。

（六）預(yù)警線與止損線

為保護(hù)全體委托人特別是優(yōu)先委托人的利益，本計(jì)劃每日計(jì)算計(jì)劃份額凈值并設(shè)置預(yù)警

線及止損線。本計(jì)劃將0.88元設(shè)置為預(yù)警線，將0.85元設(shè)置為止損線。管理管控人負(fù)責(zé)對(duì)

本計(jì)劃資產(chǎn)警戒線和止損線進(jìn)行監(jiān)控工作及相關(guān)操作。

（七）追加資金的處理

追加資金計(jì)入資產(chǎn)管理管控計(jì)劃損益或資本公積金，不增加資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額。

本計(jì)劃全體進(jìn)取級(jí)份額持有人均同意，當(dāng)本投資組合T口單位凈值收盤時(shí)低于0.88元

時(shí)，全體進(jìn)取級(jí)份額持有人應(yīng)于T+1日開盤前補(bǔ)足到I元，否則不允許新開倉(cāng)，只能平倉(cāng)

或減倉(cāng)。

第八節(jié)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的參與和退出

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃存續(xù)期間對(duì)優(yōu)先級(jí)委托人與進(jìn)取級(jí)委托人均不開放參與與退出（包

括違約退出），但進(jìn)取級(jí)份額委托人按照本合同約定追加資金和分配出金除外。

第九節(jié)當(dāng)事人及權(quán)利義務(wù)

（一）資產(chǎn)委托人

1、資產(chǎn)委托人概況

簽署本合同且合同正式生效的特定客戶即為本合同的資產(chǎn)委托人。資產(chǎn)委托人的詳細(xì)情

況在合同簽署頁列示。

2、資產(chǎn)委托人的權(quán)利

（1）分享資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)收益，并按約定的優(yōu)先級(jí)和進(jìn)取級(jí)的收益分配原則享

受財(cái)產(chǎn)的收益分配；

（2）按約定的優(yōu)先級(jí)和進(jìn)取級(jí)的收益分配原則參與分配清算后的剩余資產(chǎn)管理管控計(jì)

劃資產(chǎn)；

（3）監(jiān)督資產(chǎn)管理管控人及資產(chǎn)托管人履行投資管理管控和托管義務(wù)的情況。

（4）按照本合同約定的時(shí)間和方式獲得資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的運(yùn)作信息資料。

（5）國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)、監(jiān)管機(jī)構(gòu)及本合同規(guī)定的其他權(quán)利。

3、資產(chǎn)委托人的義務(wù)

（1）遵守本合同。

（2）交納購(gòu)買資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額的款項(xiàng)及規(guī)定的費(fèi)用。

（3）在持有的資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額范圍內(nèi)，承擔(dān)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃虧損或者終止的

有限責(zé)任。

（4）及時(shí)、全面、準(zhǔn)確地向資產(chǎn)管理管控人告知其投資目的、投資偏好、投資限制和

風(fēng)險(xiǎn)承受相關(guān)能力等基本情況。

（5）不得違反本合同的規(guī)定干涉資產(chǎn)管理管控人的投資行為。

（6）不得從事任何有損資產(chǎn)管理管控計(jì)劃及其投資人、資產(chǎn)管理管控人管理管控的其

他資產(chǎn)及資產(chǎn)托管人托管的其他資產(chǎn)合法權(quán)益的活動(dòng)。

（7）按照本合同的規(guī)定繳納資產(chǎn)管理管控費(fèi)、托管費(fèi)、業(yè)績(jī)報(bào)酬以及因資產(chǎn)管理管控

計(jì)劃資產(chǎn)運(yùn)作產(chǎn)生的其他費(fèi)用。

（8）向資產(chǎn)管理管控人或銷售機(jī)構(gòu)提供法律法規(guī)規(guī)定的信息資料及身份證明文件，配

合資產(chǎn)管理管控人履行反洗錢義務(wù)。

（9）保守商業(yè)秘密，不得泄露資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)投資計(jì)劃、投資意向等。

（10）國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)、監(jiān)管機(jī)構(gòu)及本合同規(guī)定的其他義務(wù)°

（二）資產(chǎn)管理管控人

1、資產(chǎn)管理管控人概況

名稱：XX基金管理管控有限公司

住所：北京市朝陽區(qū)東三環(huán)中路1號(hào)環(huán)球金融中心西塔22樓2201

法定代表人：張傳良

聯(lián)系人：曹衛(wèi)紅

2、資產(chǎn)管理管控人的權(quán)利

（1）按照本合同的約定，獨(dú)立管理管控和運(yùn)用資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)。

（2）依照本合同的約定，及時(shí)、足額獲得資產(chǎn)管理管控人報(bào)酬。

（3）依照有關(guān)規(guī)定行使因資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)投資于證券所產(chǎn)生的權(quán)利。

（4）根據(jù)本合同及其他有關(guān)規(guī)定，監(jiān)督資產(chǎn)托管人，對(duì)于資產(chǎn)托管人違反本合同或有

關(guān)法律法規(guī)規(guī)定的行為，對(duì)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)及其他當(dāng)事人的利益造成重大損失的，應(yīng)

及時(shí)采取措施制止，并報(bào)告中國(guó)證監(jiān)會(huì)。

（5）自行銷售或者委托有基金銷售資格的機(jī)構(gòu)銷售資產(chǎn)管理管控計(jì)劃，制定和調(diào)整有

關(guān)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃銷售的業(yè)務(wù)規(guī)則。

（6）自行擔(dān)任或者委托經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)定可辦理開放式證券投資基金份額登記業(yè)務(wù)的

其他機(jī)構(gòu)擔(dān)任資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額的注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)，并對(duì)注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)的代理行為進(jìn)行必

要的監(jiān)督和檢查。

（7）國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)、監(jiān)管機(jī)構(gòu)及本合同規(guī)定的其他權(quán)利。

3、資產(chǎn)管理管控人的義務(wù)

（1）辦理資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的備案手續(xù)。

（2）以誠(chéng)實(shí)信用、勤勉盡責(zé)的原則管理管控和運(yùn)用資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)。

（3）配備足夠的具有專業(yè)相關(guān)能力的人員進(jìn)行投資分析、決策，以專業(yè)化的經(jīng)營(yíng)方式

管理管控和運(yùn)作資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)。

（4）建立健全內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制、監(jiān)察與稽核、財(cái)務(wù)管理管控及人事管理管控等制度，保

證所管理管控的資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)與其管理管控的基金財(cái)產(chǎn)、其他委托財(cái)產(chǎn)和資產(chǎn)管理

管控人的財(cái)產(chǎn)相互獨(dú)立，對(duì)所管理管控的不同財(cái)產(chǎn)分別管理管控、分別記賬，進(jìn)行投資。

（5）除依據(jù)法律法規(guī)、本合同及其他有關(guān)規(guī)定外，不得為資產(chǎn)管理管控人及任何第三

人謀取利益，不得委托第三人運(yùn)作資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)。

（6）辦理或者委托經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)定可辦理開放式證券投資基金份額登記業(yè)務(wù)的其他

機(jī)構(gòu)代為辦理資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額的登記事宜。

（7）依據(jù)本合同接受資產(chǎn)委托人和資產(chǎn)托管人的監(jiān)督。

（8）以資產(chǎn)管理管控人的名義，代表資產(chǎn)委托人利益行使訴訟權(quán)利或者實(shí)施其他法律

行為。

（9）按照《試點(diǎn)辦法》和本合同的規(guī)定，編制并向資產(chǎn)委托人報(bào)送資產(chǎn)管理管控計(jì)劃

資產(chǎn)的投資報(bào)告，對(duì)報(bào)告期內(nèi)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)的投資運(yùn)作等情況做出說明。

（10）按照《試點(diǎn)辦法》和本合同的規(guī)定，編制特定資產(chǎn)管理管控業(yè)務(wù)季度及年度報(bào)告，

并向中國(guó)證監(jiān)會(huì)備案。

（11）計(jì)算并根據(jù)本合同的規(guī)定向資產(chǎn)委托人報(bào)告資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額凈值。

（12）進(jìn)行資產(chǎn)管理管控計(jì)劃會(huì)計(jì)核算。

（13）保守商業(yè)秘密，不得向任何第三方泄露資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的投資計(jì)劃、投資意向

等，但法律法規(guī)、本合同及監(jiān)管機(jī)構(gòu)另有規(guī)定的除外。

（14）保存資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)管理管控業(yè)務(wù)活動(dòng)的全部會(huì)計(jì)資料，并妥善保存有關(guān)

的合同、協(xié)議、交易記錄及其他相關(guān)資料。

（15）公平對(duì)待所管理管控的不同財(cái)產(chǎn)，不得從事任何有損資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)及其

他當(dāng)事人利益的活動(dòng)。

（16）國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)、監(jiān)管機(jī)構(gòu)及本合同規(guī)定的其他義務(wù)。

（三）資產(chǎn)托管人

1、資產(chǎn)托管人概況

名稱：XX銀行股份有限公司

住所：

辦公地址：

郵政編碼：

注冊(cè)資本：億元

存續(xù)期間：

法定代表人：

聯(lián)系人：

2、資產(chǎn)托管人的權(quán)利

（1）依照本合同的規(guī)定，及時(shí)、足額獲得資產(chǎn)托管費(fèi)。

（2）根據(jù)本合同及其他有關(guān)規(guī)定，監(jiān)督及查詢資產(chǎn)管理管控人對(duì)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資

產(chǎn)的投資運(yùn)作，發(fā)現(xiàn)管理管控人的投資或清算指令違反法律、行政法規(guī)、中國(guó)證監(jiān)會(huì)的規(guī)定

或者本合同附件一《交易監(jiān)控合規(guī)表》約定的，有權(quán)要求其改正或拒絕執(zhí)行；對(duì)于資產(chǎn)管理

管控人違反本合同附件一《交易監(jiān)控合規(guī)表》約定或有關(guān)法律法規(guī)規(guī)定的行為，對(duì)資產(chǎn)管理

管控計(jì)劃資產(chǎn)及其他當(dāng)事人的利益造成重大損失的情形，有權(quán)報(bào)告中國(guó)證監(jiān)會(huì)并采取必要措

施。

（3）根據(jù)本合同的規(guī)定，依法保管資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)。

（4）國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)、監(jiān)管機(jī)構(gòu)及本合同規(guī)定的其他權(quán)利。

3、資產(chǎn)托管人的義務(wù)

（1）安全保管資產(chǎn)管理管控計(jì)劃托管賬戶內(nèi)的現(xiàn)金財(cái)產(chǎn)。

（2）設(shè)立專門的資產(chǎn)托管部門，具有符合要求的營(yíng)業(yè)場(chǎng)所，配備足夠的、合格的熟悉

資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)的專職人員，負(fù)責(zé)財(cái)產(chǎn)托管事宜。

（3）對(duì)所托管的不同財(cái)產(chǎn)分別設(shè)置賬戶，確保資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)的完整與獨(dú)立。

（4）除依據(jù)法律法規(guī)、本合同及其他有關(guān)規(guī)定外，不得為資產(chǎn)托管人及任何第一:人謀

取利益，不得委托第三人托管資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)。

（5）按規(guī)定開設(shè)和注銷資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的資金賬戶、證券賬戶和期貨賬戶等投資所

需賬戶。

（6）復(fù)核資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額凈值。

（7）復(fù)核資產(chǎn)管理管控人編制的資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)的投資報(bào)告，并出具書面意見。

（8）編制資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的年度托管報(bào)告，并向中國(guó)證監(jiān)會(huì)備案。

（9）按照本合同的約定，根據(jù)資產(chǎn)管理管控人的投資指令，及時(shí)辦理清算、交割事宜。

（10）按照法律法規(guī)及監(jiān)管機(jī)構(gòu)的有關(guān)規(guī)定，保存資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)管理管控業(yè)務(wù)

活動(dòng)有關(guān)的合同、協(xié)議、憑證等文件資料。

（11）公平對(duì)待所托管的不同財(cái)產(chǎn)，不得從事任何有損資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)及其他當(dāng)

事人利益的活動(dòng)。

（12）保守商業(yè)秘密，不得向任何第三方泄露資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的投資計(jì)劃、投資意向

等，但法律法規(guī)、本合同及監(jiān)管機(jī)構(gòu)另有規(guī)定的除外。

（13）根據(jù)法律法規(guī)及本合同的規(guī)定監(jiān)督資產(chǎn)管理管控人的投資運(yùn)作，資產(chǎn)托管人發(fā)現(xiàn)

資產(chǎn)管理管控人的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)定，或者違反本合同附件一《交

易監(jiān)控合規(guī)表》約定的，有權(quán)拒絕執(zhí)行，通知資產(chǎn)管理管控人并報(bào)告中國(guó)證監(jiān)會(huì)；資產(chǎn)托管

人發(fā)現(xiàn)資產(chǎn)管理管控人依據(jù)交易程序已經(jīng)生效的投資指令違反法律、行政法規(guī)和其他有關(guān)規(guī)

定，或者違反本合同附件一《交易監(jiān)控合規(guī)表》約定的，有權(quán)通知資產(chǎn)管理管控人并報(bào)告中

國(guó)證監(jiān)會(huì)。

（14）國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)、監(jiān)管機(jī)構(gòu)及本合同規(guī)定的其他義務(wù)。

（四）投資顧問

資產(chǎn)管理管控人聘請(qǐng)投資顧問為本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的投資提供投資建議。資產(chǎn)管理管

控人為履行投資顧問協(xié)議約定事項(xiàng)，可以向投資顧問披露本合同及/或其它相關(guān)文件，但應(yīng)

要求投資顧問對(duì)所獲信息嚴(yán)格保密。

資產(chǎn)管理管控人聘請(qǐng)投資顧問的相關(guān)費(fèi)用不再單獨(dú)向資產(chǎn)委托人收取。

本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的投資顧問為北京XX投資公司投資管理管控有限公司。

資產(chǎn)管理管控人有權(quán)在征得進(jìn)取級(jí)份額出資人書面簽字同意后更換、解聘投資顧問。

第十節(jié)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額的登記

（一）本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃份額的注冊(cè)登記業(yè)務(wù)指本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的登記、存管、

清算和交收業(yè)務(wù)，具體合適的內(nèi)容包括資產(chǎn)委托人賬戶管理管控、份額注冊(cè)登記、清算及交

易確認(rèn)、收益分配、建立并保管資產(chǎn)管理管控計(jì)劃客戶資料表等。

（二）本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的注冊(cè)登記業(yè)務(wù)由資產(chǎn)管理管控人負(fù)責(zé)辦理。

（三）注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)的職責(zé)

1、建立和保管資產(chǎn)委托人賬戶資料、交易資料、資產(chǎn)管理管控計(jì)劃客戶資料表等，并

將客戶資料表提供給資產(chǎn)管理管控人。

2、配備足夠的專業(yè)人員辦理本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的注冊(cè)登記業(yè)務(wù)。

3、嚴(yán)格按照法律法規(guī)和本資產(chǎn)管理管控合同規(guī)定的條件辦理本資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的注

冊(cè)登記業(yè)務(wù)。

4、嚴(yán)格按照法律法規(guī)和本資產(chǎn)管理管控合同規(guī)定計(jì)算業(yè)績(jī)報(bào)酬，并提供交易信息和計(jì)

算過程明細(xì)給資產(chǎn)管理管控人。

5、保管資產(chǎn)管理管控計(jì)劃客戶資料表及相關(guān)的參與和退出等業(yè)務(wù)記錄15年以上。

6、對(duì)資產(chǎn)委托人的賬戶信息負(fù)有保密義務(wù)，因違反該保密義務(wù)對(duì)資產(chǎn)委托人、資產(chǎn)管

理管控人、資產(chǎn)托管人或資產(chǎn)管理管控計(jì)劃帶來的損失，須承擔(dān)相應(yīng)的賠償責(zé)任，但司法強(qiáng)

制檢查及按照法律法規(guī)的規(guī)定進(jìn)行披露的情形除外。

7、按照本資產(chǎn)管理管控合同，為資產(chǎn)委托人辦理非交易過戶等業(yè)務(wù)，提供資產(chǎn)管理管

控計(jì)劃收益分配等其他必要的服務(wù)。

8、在法律法規(guī)允許的范圍內(nèi)，制定和調(diào)整注冊(cè)登記業(yè)務(wù)的相關(guān)規(guī)則。

9、法律法規(guī)規(guī)定及本合同約定的其他職責(zé)。

第十一節(jié)資產(chǎn)管理管控計(jì)劃的投資

（一）投資目標(biāo)

本基金在追求穩(wěn)定收益和風(fēng)險(xiǎn)有效控制的基礎(chǔ)上，運(yùn)用量化交易、趨勢(shì)交易、中短線交

易、套利交易、程序化交易等多策略的組合，通過專業(yè)化的資金管理管控模式，結(jié)合多項(xiàng)風(fēng)

險(xiǎn)控制策略的嚴(yán)格管理管控，對(duì)沖各類投資策略間的風(fēng)險(xiǎn)，平滑基金的總體收益波動(dòng)，力爭(zhēng)

達(dá)到基金資產(chǎn)長(zhǎng)期穩(wěn)健的復(fù)利增長(zhǎng)。

（二）投資范圍

中國(guó)境內(nèi)的商品期貨和股指期貨合約，以及交易所逆回購(gòu)。其中商品期貨包括豆、豆粕、

菜粕、豆油、棕檎油、菜籽油、玉米、甲醇、小麥、早稻、晚稻、雞蛋、白糖、棉花、PTA、

PVC、PP、塑料、瀝青、橡膠、膠板、纖維板、玻璃、鐵礦石、焦煤、動(dòng)力煤、焦炭、螺紋

鋼、線材、硅鐵、硅缽、卷板、銅、鋁、鉛、鋅、黃金、白銀。

（三）投資策略

主要投資于商品期貨市場(chǎng)進(jìn)行各種套利交易，收益穩(wěn)定、風(fēng)險(xiǎn)較小。套對(duì)沖套利策略是

尋找和發(fā)現(xiàn)市場(chǎng)中資產(chǎn)定價(jià)的偏差，通過套利組合捕捉絕對(duì)收益機(jī)會(huì)，并不局限于品種和套

利方式方法,具體而言其套利交易相關(guān)系統(tǒng)涉及到各種品種套利包括趨勢(shì)套利、跨期套利、

跨品種套利等。根據(jù)對(duì)宏觀、市場(chǎng)、產(chǎn)業(yè)鏈的跟蹤和分析，選擇適合的套利交易策略和品利

實(shí)現(xiàn)穩(wěn)定收益。

（四）風(fēng)險(xiǎn)控制條款

（1）任一交易日盤中，如本計(jì)劃份額凈值大于或等于1.10元，組合持有的期貨合約價(jià)

值（非軋差計(jì)算）為資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0%-700%,組合持有的期貨合約價(jià)值（軋差計(jì)

算）為資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的-400%-400%,組合持有的期貨合約的保證金比例為計(jì)劃

資產(chǎn)凈值的0%-70%。單品種保證金占用比例為計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0%-30%。資產(chǎn)管理管控人

將對(duì)超出投資比例的期貨合約進(jìn)行平倉(cāng)操作。隔夜組合持有的期貨合約價(jià)值（軋差計(jì)算）為資

產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的?200%-200%。

（2）任一交易口盤中，如本計(jì)劃份額凈值大于或等于1.05元但小于1.10元，組合持有

的期貨合約價(jià)值（非軋差計(jì)算）為資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0%-600%,組合持有的期貨合

約價(jià)值（軋差計(jì)算）為資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的-350%-350%,組合持有的期貨合約的保證

金比例為計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0虹60燈單品種保證金占用比例為計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0%-25%。資產(chǎn)

管理管控人將對(duì)超出投資比例的期貨合約進(jìn)行平倉(cāng)操作。隔夜組合持有的期貨合約價(jià)值（軋

差計(jì)算）為資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的T75%-175機(jī)

（3）任一交易日盤中，如本計(jì)劃份額凈值大于或等于L00元但小于L05元，組合持

有的期貨合約價(jià)值（非軋差計(jì)算）為資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0%-500%,組合持有的期貨

合約價(jià)值（軋差計(jì)算）為資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的-300舟-300%組合持有的期貨合約的保

證金比例為計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0*50機(jī)單品種保證金占用比例為計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0%-20%o資

產(chǎn)管理管控人將對(duì)超出投資比例的期貨合約進(jìn)行平倉(cāng)操作。隔夜組合持有的期貨合約價(jià)值

（軋差計(jì)算）為資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的-150虹150%。

（4）任一交易口盤中，如本計(jì)劃份額凈值大于或等于0.95元但小于1.00元，組合持

有的期貨合約價(jià)值（非軋差計(jì)算）為資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0%-400%,組合持有的期貨

合約價(jià)值（軋差計(jì)算）為資產(chǎn)管埋管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的-2002200%組合持有的期貨合約的保

證金比例為計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0%-40%。單品種保證金占用比例為計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0%-15%。資

產(chǎn)管理管控人將對(duì)超出投資比例的期貨合約進(jìn)行平倉(cāng)操作。隔夜組合持有的期貨合約價(jià)值

（軋差計(jì)算）為資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的-1002100機(jī)

（5）任一交易日盤中，如本計(jì)劃份額凈值大于或等于0.88元但小于0.95元，組合持

有的期貨合約價(jià)值（非軋差計(jì)算）為資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0%-300%,組合持有的期貨

合約價(jià)值（軋差計(jì)算）為資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的-100除100%,組合持有的期貨合約的保

證金比例為計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0虹30機(jī)單品種保證金占用比例為計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0%-10%。資

產(chǎn)管理管控人將對(duì)超出投資比例的期貨合約進(jìn)行平倉(cāng)操作。隔夜組合持有的期貨合約價(jià)值

（軋差計(jì)算）為資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的-50%-50樂

（6）任一交易口盤中，如本計(jì)劃份額凈值大于或等于0.85元但小于0.88元，組合持

有的期貨合約價(jià)值（非軋差計(jì)算）為資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0%-200%,組合持有的期貨

合約價(jià)值（軋差計(jì)算）為資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的-50%-50%,組合持有的期貨合約的保證

金比例為計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0%-20%。單品種保證金占用比例為計(jì)劃資產(chǎn)凈值的0%-5%。資產(chǎn)

管理管控人將對(duì)超出投資比例的期貨合約進(jìn)行平倉(cāng)操作。隔夜組合持有的期貨合約價(jià)值（軋

差計(jì)算）為資產(chǎn)管理管控計(jì)劃資產(chǎn)凈值的-25%-25%。

（9）任一交易日收市后，本計(jì)劃份額凈值小于或等于0.88元，本計(jì)劃于下一個(gè)交易日

開始，不允許對(duì)期貨合約進(jìn)行開倉(cāng)操作。

（10）任一交易日盤中，如本計(jì)劃份額凈值小于或等于0.85元，資產(chǎn)管理管控人將對(duì)

本計(jì)劃所持有的全部期貨合約進(jìn)行平倉(cāng)操作，并禁止對(duì)新的期貨合約進(jìn)行開倉(cāng)操作，本計(jì)劃

只能投資固定收益及現(xiàn)金類資產(chǎn)。止損線為日內(nèi)實(shí)時(shí)凈值，如果觸碰則資產(chǎn)管理管控人須在

2分鐘內(nèi)開始平倉(cāng)操作，原則上10分鐘內(nèi)完成，若交易記錄顯示2分鐘內(nèi)沒有開始平倉(cāng)操

作，則當(dāng)優(yōu)先級(jí)本金和收益收到損失的時(shí)候，資產(chǎn)管理管控人須承擔(dān)操作過失風(fēng)險(xiǎn)。

（11）法律法規(guī)、中國(guó)證監(jiān)會(huì)以及本合同規(guī)定的其他投資限制。

（12）因證券市場(chǎng)波動(dòng)、上市公司合并、資產(chǎn)管理管控計(jì)劃規(guī)模變動(dòng)等資產(chǎn)管理管控人

之外的因素致使資產(chǎn)管理管控計(jì)劃投資不符合本合同約定的投資比例的，資產(chǎn)管理管控人應(yīng)

當(dāng)在在合理的期限內(nèi)調(diào)整完畢。

（13）資產(chǎn)管理管控人的平倉(cāng)操作必須建立在遵守國(guó)內(nèi)期貨交易所交易規(guī)則、監(jiān)管要求

和達(dá)成實(shí)際止損目標(biāo)的前提之卜.。平倉(cāng)操作與法律法規(guī)和監(jiān)管要求沖突時(shí)，管理管控人有權(quán)

不予執(zhí)行，且不承擔(dān)由此帶來的實(shí)際損失。非以上情況造成的損失資產(chǎn)管理管控人有義務(wù)代

替資產(chǎn)委托人追索相關(guān)責(zé)任方（包括資產(chǎn)管理管控人、期貨經(jīng)紀(jì)商以及進(jìn)取級(jí)份額資產(chǎn)委托

人）

（14）本組合風(fēng)控條款中的股指期貨保證金按照11%計(jì)算。

（五）投資限制

本計(jì)劃委托財(cái)產(chǎn)的投資組合將遵循以卜.限制：

1、單個(gè)品種保證金占用不超過30%；

2、商品期貨只能交易該品種前三名主力合約；

3、商品期貨不能交易交割月份合約；

4、任一交易日盤中，實(shí)時(shí)計(jì)劃份額凈值低于0.90時(shí)，每日虧損達(dá)到2%須當(dāng)日平倉(cāng)，

隔日可按照風(fēng)控標(biāo)準(zhǔn)開倉(cāng)。

（六）投資禁止行為

為維護(hù)資產(chǎn)委托人的合法權(quán)益，本計(jì)劃不得用于下列投資或者活動(dòng)：

1、承銷證券。

2、向他人貸款或者提供擔(dān)保。

3、從事承擔(dān)無限責(zé)任的投資。

4、從事內(nèi)幕交易、操縱證券交易價(jià)格及其他不正當(dāng)?shù)淖C券交易活動(dòng)。

5、向資產(chǎn)管理管控人、資產(chǎn)托管人出資。

6、依照法律、行政法規(guī)、本合同及國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理管控機(jī)構(gòu)規(guī)定禁止的其他活動(dòng)。

（七）投資政策的變更

經(jīng)資產(chǎn)委托人和資產(chǎn)管理管控人協(xié)商一致,可就投資范圍和投資限制等投資政策做出調(diào)

整進(jìn)行變更，變更投資政策應(yīng)以本合同補(bǔ)充協(xié)議的形式作出。投資政策變更應(yīng)為調(diào)整投資組

合留出充足的時(shí)間。

（八）風(fēng)險(xiǎn)收益特征

本計(jì)劃的優(yōu)先收益份額具有低風(fēng)險(xiǎn)、