中國奶牛養(yǎng)殖競爭格局及重點企業(yè)分析

-1-中國奶牛養(yǎng)殖競爭格局及重點企業(yè)分析內(nèi)容概要：我國奶牛養(yǎng)殖行業(yè)領先企業(yè)主要有優(yōu)然牧業(yè)、現(xiàn)代牧業(yè)、中國圣牧等。按原料奶產(chǎn)量來看，我國奶牛養(yǎng)殖行業(yè)原奶供應中，CR4占比在15%左右，現(xiàn)階段，我國奶牛養(yǎng)殖行業(yè)的市場集中度較低，存在較大的成長空間，隨著我國乳業(yè)的穩(wěn)步發(fā)展，乳制品持續(xù)增長的需求，將會通過產(chǎn)業(yè)鏈傳導到上游奶牛養(yǎng)殖行業(yè)，不斷推動奶牛養(yǎng)殖行業(yè)發(fā)展，通過環(huán)境、技術、工藝等方式，持續(xù)提升原奶產(chǎn)量，促進行業(yè)高質(zhì)量可持續(xù)發(fā)展。關鍵詞：自控牧場、優(yōu)然牧業(yè)、現(xiàn)代牧業(yè)一、國內(nèi)奶牛養(yǎng)殖市場競爭格局：下游市場需求高增帶動產(chǎn)業(yè)發(fā)展，市場集中度有待進一步提升近年來，隨著國民經(jīng)濟的飛速發(fā)展，人民生活水平大幅提高，對養(yǎng)生、健康的生活方式愈發(fā)重視，尤其是疫情以來，國民健康意識普遍提高，倡導科學飲食和營養(yǎng)均衡，增加綠色健康消費，對于乳制品的需求也在持續(xù)增長。原奶作為乳制品的重要原材料，其奶牛的養(yǎng)殖環(huán)境和養(yǎng)殖技術的好壞，對原奶的產(chǎn)量有著非常重要的影響。在乳制品高需求的拉動下，各企業(yè)加快奶牛養(yǎng)殖的布局力度，通過持續(xù)加大研發(fā)投入，提高生產(chǎn)技術，并積極推進智能化的牧場管理，穩(wěn)步提升原奶產(chǎn)量。目前，我國奶牛養(yǎng)殖行業(yè)領先企業(yè)主要有優(yōu)然牧業(yè)、現(xiàn)代牧業(yè)、中國圣牧等。在2021年期間，優(yōu)然牧業(yè)、現(xiàn)代牧業(yè)、原生態(tài)乳業(yè)、中國圣牧的原奶產(chǎn)量較為領先，分別占據(jù)5.4%、4.37%、2.36%、1.63%的市場份額。按原料奶產(chǎn)量來看，我國奶牛養(yǎng)殖行業(yè)原奶供應中，CR4占比在15%左右，從乳制品下游行業(yè)來看，乳制品加工業(yè)的CR3達到了50%?？傮w上，我國奶牛養(yǎng)殖行業(yè)市場集中度低，行業(yè)較為分散，集中度有待進一步提升。相比之下，乳業(yè)發(fā)展較為成熟的美國，乳業(yè)上下游結構恰恰相反，美國的奶牛養(yǎng)殖行業(yè)以奶牛養(yǎng)殖為主導，奶牛養(yǎng)殖行業(yè)的CR3占比達到50%，而乳企CR3僅為22%?，F(xiàn)階段，我國奶牛養(yǎng)殖行業(yè)的市場集中度較低，存在較大的成長空間，隨著我國乳業(yè)的穩(wěn)步發(fā)展，乳制品持續(xù)增長的需求，將會通過產(chǎn)業(yè)鏈傳導到上游奶牛養(yǎng)殖行業(yè)，不斷推動奶牛養(yǎng)殖行業(yè)發(fā)展，通過環(huán)境、技術、工藝等方式，持續(xù)提升原奶產(chǎn)量，促進行業(yè)高質(zhì)量可持續(xù)發(fā)展。在終端需求穩(wěn)步提升，行業(yè)快速升級的背景下，穩(wěn)定、優(yōu)質(zhì)的生鮮乳是乳制品企業(yè)發(fā)展的基石。近年來，蒙牛、伊利、新希望等頭部乳企紛紛借助股權投資或者戰(zhàn)略合作等方式布局上游大型牧場，加深了上游牧場與下游乳企的綁定關系，形成自控牧場的陣營。其中蒙牛通過多次企業(yè)收購的形式，成為現(xiàn)代牧業(yè)的第一股東，為企業(yè)提供穩(wěn)定的原奶供應，進一步加深了上下游產(chǎn)業(yè)鏈的聯(lián)系，推動產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同穩(wěn)定發(fā)展。在終端需求穩(wěn)步提升，行業(yè)快速升級的背景下，穩(wěn)定、優(yōu)質(zhì)的生鮮乳是乳制品企業(yè)發(fā)展的基石。近年來，蒙牛、伊利、新希望等頭部乳企紛紛借助股權投資或者戰(zhàn)略合作等方式布局上游大型牧場，加深了上游牧場與下游乳企的綁定關系，形成自控牧場的陣營。其中蒙牛通過多次企業(yè)收購的形式，成為現(xiàn)代牧業(yè)的第一股東，為企業(yè)提供穩(wěn)定的原奶供應，進一步加深了上下游產(chǎn)業(yè)鏈的聯(lián)系，推動產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同穩(wěn)定發(fā)展。在下游市場高需求的拉動下，各企業(yè)加快牧場擴建，持續(xù)提升奶牛養(yǎng)殖的技術和配套設施，奶牛的產(chǎn)量也在持續(xù)增長。在我國前十大牧場中，排名首位的澳亞牧場成母牛單產(chǎn)量達到13噸左右，排名第十的越秀輝山成母牛單產(chǎn)量也達到8.5噸左右。隨著我國乳業(yè)的持續(xù)發(fā)展，各項技術的不斷優(yōu)化，奶牛養(yǎng)殖的各類設施穩(wěn)步完善，行業(yè)也將得到進一步發(fā)展，推動原奶產(chǎn)量持續(xù)高增。在下游市場高需求的拉動下，各企業(yè)加快牧場擴建，持續(xù)提升奶牛養(yǎng)殖的技術和配套設施，奶牛的產(chǎn)量也在持續(xù)增長。在我國前十大牧場中，排名首位的澳亞牧場成母牛單產(chǎn)量達到13噸左右，排名第十的越秀輝山成母牛單產(chǎn)量也達到8.5噸左右。隨著我國乳業(yè)的持續(xù)發(fā)展，各項技術的不斷優(yōu)化，奶牛養(yǎng)殖的各類設施穩(wěn)步完善，行業(yè)也將得到進一步發(fā)展，推動原奶產(chǎn)量持續(xù)高增。二、重點企業(yè)分析：穩(wěn)步推進養(yǎng)殖牧場建設，加快上下游產(chǎn)業(yè)協(xié)同發(fā)展1、優(yōu)然牧業(yè)：持續(xù)完善乳業(yè)上游全產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展布局，積極推進養(yǎng)殖牧場建設工作優(yōu)然牧業(yè)成立于1984年，于2015年從伊利集團中分拆，2020年1月，優(yōu)然牧業(yè)并購了從事奶牛養(yǎng)殖和繁育業(yè)務的賽科星58.36%股權，成為中國最大的奶牛養(yǎng)殖企業(yè)。2021年6月，優(yōu)然牧業(yè)在港交所成功上市，是目前全球最大的原料奶供應商。優(yōu)然牧業(yè)主要是為乳制品生產(chǎn)商提供優(yōu)質(zhì)原料并向牧場提供反芻動物養(yǎng)殖產(chǎn)品（主要為飼料）及服務，是國內(nèi)唯一一家覆蓋乳業(yè)上游全產(chǎn)業(yè)鏈的企業(yè)，業(yè)務范圍包括育種、草業(yè)、飼料以及奶牛養(yǎng)殖、原奶生產(chǎn)等。優(yōu)然牧業(yè)采用種養(yǎng)結合模式，涵蓋粗飼料種植與貿(mào)易、飼料加工、奶牛育種及原料奶生產(chǎn)?，F(xiàn)代化的科學育種業(yè)務，進一步提高了奶牛的繁殖率和原料奶產(chǎn)量，飼料業(yè)務的優(yōu)質(zhì)的飼料，穩(wěn)步助力奶牛的生長和生活，優(yōu)然牧業(yè)不斷優(yōu)化飼料配方，通過改良飼料和育種技術，不斷提高原料奶的質(zhì)量和產(chǎn)量。優(yōu)然牧業(yè)通過多年的經(jīng)營和發(fā)展，實現(xiàn)了資源、技術、人才共享，促進業(yè)務的增長，逐步形成了乳業(yè)上游全產(chǎn)業(yè)鏈的模式，推動中國上游乳業(yè)市場持續(xù)發(fā)展。優(yōu)然牧業(yè)采用種養(yǎng)結合模式，涵蓋粗飼料種植與貿(mào)易、飼料加工、奶牛育種及原料奶生產(chǎn)。現(xiàn)代化的科學育種業(yè)務，進一步提高了奶牛的繁殖率和原料奶產(chǎn)量，飼料業(yè)務的優(yōu)質(zhì)的飼料，穩(wěn)步助力奶牛的生長和生活，優(yōu)然牧業(yè)不斷優(yōu)化飼料配方，通過改良飼料和育種技術，不斷提高原料奶的質(zhì)量和產(chǎn)量。優(yōu)然牧業(yè)通過多年的經(jīng)營和發(fā)展，實現(xiàn)了資源、技術、人才共享，促進業(yè)務的增長，逐步形成了乳業(yè)上游全產(chǎn)業(yè)鏈的模式，推動中國上游乳業(yè)市場持續(xù)發(fā)展。作為中國首批進入奶牛養(yǎng)殖市場的企業(yè)，優(yōu)然牧業(yè)在牧場的選址上具有先發(fā)優(yōu)勢，在行業(yè)內(nèi)率先掌握了適合養(yǎng)殖奶牛和生產(chǎn)飼料，并可進行進一步擴張的牧場場地。優(yōu)然牧業(yè)收購整合賽科星和恒天然中國牧場后，目前在中國16個省市、自治區(qū)運營共75個大型現(xiàn)代化牧場，總面積達3600萬平方米，養(yǎng)殖的良種荷斯坦奶牛和娟珊牛合計超41萬頭，其中48個牧場（占優(yōu)然總牧場數(shù)的65.8%）存欄量超5000頭。為進一步提升企業(yè)的綜合競爭力，優(yōu)然牧業(yè)積極開展牧場新建工作，新建牧場主要分布在內(nèi)蒙古、河南等省份，部分新建牧場在2022年相繼投產(chǎn)，為企業(yè)經(jīng)營和發(fā)展帶來充足的產(chǎn)品供應。優(yōu)然牧業(yè)的牧場絕大多數(shù)分布在中國黃金奶源帶（北緯40-50度），這個區(qū)域的天然環(huán)境良好（環(huán)境干凈、天氣溫和、陽光充足、自然資源豐富），非常適宜粗飼料種植和奶牛養(yǎng)殖。為了給客戶提供最新鮮的原奶和最便捷的服務，優(yōu)然的牧場的選址，通常位于距重要客戶最近的加工廠約100公里的范圍內(nèi)。從現(xiàn)有牧場分布情況來看，優(yōu)然牧業(yè)牧場主要集中分布在內(nèi)蒙地區(qū)，其占比達到48%左右，其次是東北地區(qū)和華北地區(qū)，占比分別為19%、18%。優(yōu)然牧業(yè)的牧場絕大多數(shù)分布在中國黃金奶源帶（北緯40-50度），這個區(qū)域的天然環(huán)境良好（環(huán)境干凈、天氣溫和、陽光充足、自然資源豐富），非常適宜粗飼料種植和奶牛養(yǎng)殖。為了給客戶提供最新鮮的原奶和最便捷的服務，優(yōu)然的牧場的選址，通常位于距重要客戶最近的加工廠約100公里的范圍內(nèi)。從現(xiàn)有牧場分布情況來看，優(yōu)然牧業(yè)牧場主要集中分布在內(nèi)蒙地區(qū)，其占比達到48%左右，其次是東北地區(qū)和華北地區(qū)，占比分別為19%、18%。此外，優(yōu)然牧業(yè)還通過布局特色生鮮乳以及優(yōu)質(zhì)生鮮乳產(chǎn)品，充分迎合中國乳制品行業(yè)高端化的趨勢。企業(yè)所推出的特色生鮮乳涵蓋娟姍奶、DHA奶、A2奶及有機奶，能夠滿足客戶對高端乳制品多樣化以及日益增長的需求。特色生鮮乳幫助公司實現(xiàn)了差異化競爭，提高了公司在行業(yè)中的競爭力，同時使公司有能力滿足不同下游乳制品企業(yè)的生產(chǎn)需求。2、現(xiàn)代牧業(yè)：加強乳業(yè)合作鏈接，實現(xiàn)上下游產(chǎn)業(yè)協(xié)同發(fā)展現(xiàn)代牧業(yè)成立于2005年9月，于2010年11月在港交所成功上市，成為全球第一家以奶牛養(yǎng)殖資源上市的企業(yè)，是中國領先的乳牛畜牧營運商及原料奶生產(chǎn)商。自2005年成立至今，現(xiàn)代牧業(yè)專注于奶牛的養(yǎng)殖以及原奶的生產(chǎn)業(yè)務，2020年12月，公司發(fā)布五年領跑計劃，提出至2025年奶牛存欄增長至50萬頭以上，年產(chǎn)鮮奶達360萬噸。公司產(chǎn)品在2014-2021年連續(xù)在世界食品質(zhì)量評鑒大會中獲得金獎，并在2021年4月獲評首批“現(xiàn)代奶業(yè)評價定級奶牛場”。現(xiàn)代牧業(yè)多年來深耕“種植、養(yǎng)殖、加工一體化”的生產(chǎn)模式，將規(guī)?；翀鼋ㄔ谂涮啄敛輬隼铮F(xiàn)代化的加工廠建在規(guī)?；哪翀隼?，實現(xiàn)了全產(chǎn)業(yè)鏈、各環(huán)節(jié)零距離無縫銜接。公司的第一大股東蒙牛持股超39%，是公司的長期戰(zhàn)略合作伙伴；公司第二大股東新乳業(yè)間接持股超8%，同樣是公司的重要戰(zhàn)略合作伙伴。公司與蒙牛股份、新乳業(yè)等乳企簽訂原奶供銷協(xié)議，通過每年提供穩(wěn)定比例的優(yōu)質(zhì)原奶的方式，進一步實現(xiàn)上下游板塊的龍頭合作，增強了市場競爭力，推動企業(yè)持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展。公司的第一大股東蒙牛持股超39%，是公司的長期戰(zhàn)略合作伙伴；公司第二大股東新乳業(yè)間接持股超8%，同樣是公司的重要戰(zhàn)略合作伙伴。公司與蒙牛股份、新乳業(yè)等乳企簽訂原奶供銷協(xié)議，通過每年提供穩(wěn)定比例的優(yōu)質(zhì)原奶的方式，進一步實現(xiàn)上下游板塊的龍頭合作，增強了市場競爭力，推動企業(yè)持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展?，F(xiàn)代牧業(yè)以其自身優(yōu)質(zhì)奶源基地和全國布局作為公司開拓下游業(yè)務的發(fā)展優(yōu)勢，銷售網(wǎng)絡從大城市到小城市，產(chǎn)品從普通奶到高附加值的奶產(chǎn)品。同時，公司依托蒙牛成熟的市場營銷策略和穩(wěn)定的銷售渠道，采用差異化的市場策略，在原有銷售渠道的基礎上，加大力度主攻國內(nèi)三、四線城市，穩(wěn)步推進公司的經(jīng)營和發(fā)展。公司首創(chuàng)“種養(yǎng)加一體化、零距離2小時”的生產(chǎn)模式，是中國首家一體化生產(chǎn)模式并通過SGS認證的企業(yè)?！扒澳梁髲S”模式實現(xiàn)了2小時快速加工工藝，原料奶省去了存儲運輸?shù)拳h(huán)節(jié)，充分保留了牛奶中的營養(yǎng)和生物活性物質(zhì)，成為國內(nèi)首家巴氏殺菌奶和UHT滅菌奶同時通過國家“優(yōu)質(zhì)乳工程”驗收的企業(yè)。受益于現(xiàn)代牧業(yè)智能化的牧場管理、干凈舒適的奶牛生產(chǎn)環(huán)節(jié)、優(yōu)良的擠奶育種技術，使得公司成乳牛單產(chǎn)和年產(chǎn)奶量持續(xù)穩(wěn)步提升，牛群規(guī)模也在不斷增長。2021年現(xiàn)代牧業(yè)青年牛和犢牛的規(guī)模同比增長了52.46%，成乳牛的規(guī)模同比增長了35.32%?，F(xiàn)代牧業(yè)收購中元、富源后，在全國共擁有44個地處優(yōu)良氣候區(qū)的規(guī)模牧場，奶牛存欄量超35.4萬頭，日產(chǎn)6000噸以上、年產(chǎn)200萬噸以上的優(yōu)質(zhì)鮮奶。從企業(yè)牧場分布情況來看，現(xiàn)代牧業(yè)的奶牛養(yǎng)殖牧場主要分布在內(nèi)蒙、塞北等地區(qū)，其占比分別為20%、17%，其中內(nèi)蒙大區(qū)現(xiàn)有牧場共7個，塞北大區(qū)現(xiàn)有牧場共6個；其次是蒙云川、華北、西北等地區(qū)，牧場在全國內(nèi)的占比均在11%左右。受益于現(xiàn)代牧業(yè)智能化的牧場管理、干凈舒適的奶牛生產(chǎn)環(huán)節(jié)、優(yōu)良的擠奶育種技術，使得公司成乳牛單產(chǎn)和年產(chǎn)奶量持續(xù)穩(wěn)步提升，牛群規(guī)模也在不斷增長。2