商業(yè)銀行國際化戰(zhàn)略研究我國商業(yè)銀行推進(jìn)國際化戰(zhàn)略研究

商業(yè)銀行國際化戰(zhàn)略研究我國商業(yè)銀行推進(jìn)國際化戰(zhàn)略研究

在國務(wù)院的領(lǐng)導(dǎo)下，四家主要國有商業(yè)銀行的所有權(quán)改革取得了重大進(jìn)展。但從國際化程度看,我國各大商業(yè)銀行都落后于世界級的“金融航空母艦”。世界十家最大的跨國銀行的海外經(jīng)營收益平均占到50%。而我國四大國有商業(yè)銀行的跨國經(jīng)營收益尚微不足道。因此,我國商業(yè)銀行如何實施“走出去”戰(zhàn)略,推進(jìn)國際化發(fā)展戰(zhàn)略已是一個緊迫的課題。推動國際化戰(zhàn)略的制定,為走出去企業(yè)服務(wù)我國銀行制定和推進(jìn)國際化戰(zhàn)略,是為了更好地利用國際國內(nèi)兩個市場、兩種資源,注重加強(qiáng)互利合作,實現(xiàn)共同發(fā)展的需要;也是維護(hù)國家經(jīng)濟(jì)金融主權(quán)利益,確保我國經(jīng)濟(jì)安全和可持續(xù)發(fā)展的客觀要求。在經(jīng)濟(jì)金融全球化的進(jìn)程中,金融資源在全球范圍內(nèi)流動,對世界金融資源主控權(quán)的競爭日益加劇。一個大國能否有效地掌握一定規(guī)模的國際金融資源,直接影響到經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定和發(fā)展,乃至對國家經(jīng)濟(jì)安全都具有重要意義。因此,加快我國銀行國際化進(jìn)程,增強(qiáng)對國際金融資源的控制力和利用水平,促進(jìn)互利合作,確保我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的良性循環(huán),已是我國銀行業(yè)應(yīng)承擔(dān)的歷史責(zé)任。我國銀行制定和推進(jìn)國際化戰(zhàn)略是貫徹中央確定的實施“走出去”戰(zhàn)略,扶持一批有實力的跨國企業(yè)打造擁有自主知識產(chǎn)權(quán)品牌走出國門、走向世界市場的需要。我國是世界大國,但僅是制造大國,又是一個擁有名牌的小國。中華民族的復(fù)興強(qiáng)大,要求中國必須擁有眾多的跨國大企業(yè)集團(tuán)、擁有眾多的自主名牌的大國。中國眾多跨國企業(yè)要走出國門、走向世界市場,直接涉及境外融資、結(jié)算和理財?shù)纫幌盗薪鹑诜?wù),客觀上要求我國銀行向國外延伸和拓展,更好地為我國走出去的企業(yè)進(jìn)行金融支撐和服務(wù)。我國銀行制定和推進(jìn)國際化戰(zhàn)略是銀行自身貫徹中央“走出去”戰(zhàn)略和打造中國“金融航空母艦”的需要。從世界“金融航空母艦”發(fā)展史來看,是離不開走不斷對外兼并擴(kuò)張路徑的。從匯豐銀行發(fā)家史來看,匯豐銀行原是一家以亞洲為基礎(chǔ)的殖民地銀行,從50年代起,開始通過一系列購并活動,不斷實現(xiàn)其在產(chǎn)品和地理范圍上的多元化經(jīng)營。1991年成立匯豐集團(tuán)控股公司后,同時在倫敦和香港上市,充實了資本實力,進(jìn)一步在英國、拉美、歐洲、亞洲等國家廣泛收購當(dāng)?shù)劂y行,以實現(xiàn)其全球擴(kuò)張的戰(zhàn)略目標(biāo)。它的擴(kuò)張模式獨(dú)具特色,是直接打入當(dāng)?shù)亓闶蹣I(yè)務(wù),并在此基礎(chǔ)上發(fā)展其它相關(guān)業(yè)務(wù),以獲取最大收益。匯豐控股在世界大銀行中的名次己由1991年的第32位上升到2005年的第2位。匯豐控股發(fā)展的經(jīng)驗值得我國銀行學(xué)習(xí)和借鑒。我國銀行制定和推進(jìn)國際化戰(zhàn)略,從提高自身的國際競爭力和提高經(jīng)營效益也是一個正確的途徑。在經(jīng)濟(jì)金融全球化的時代,我國銀行必需要走出國門,在國際金融市場中籌集資金、尋找新客戶、擴(kuò)大業(yè)務(wù)范圍,優(yōu)化配置資源,降低資產(chǎn)組合風(fēng)險,達(dá)到節(jié)約成本、提升規(guī)模經(jīng)濟(jì)效益,以實現(xiàn)利潤最大化的經(jīng)營目標(biāo)。中國銀行的發(fā)展歷程自1999年初,中共中央提出了“走出去”的開放戰(zhàn)略,我國四大國有商業(yè)銀行在實施走出國門也取得了一定的進(jìn)展。1999年四大國有商業(yè)銀行境外機(jī)構(gòu)共有64個(其中包括設(shè)在我國港澳地區(qū)的機(jī)構(gòu)22個),2005年已增至100個(其中包括設(shè)在我國港澳地區(qū)的機(jī)構(gòu)26個),比1999年增加了36個,增長幅度達(dá)56.3%。其中中國銀行由40個增加到69個,增長幅度達(dá)72.5%,增長為最多;其次是中國工商銀行由10個增加到16個,增長幅度達(dá)60%;第三是中國建設(shè)銀行由8個增加到9個,增長幅度為12.5%;中國農(nóng)業(yè)銀行1999年和2005年的境外機(jī)構(gòu)均為6個,持平,沒有增長。詳見以下統(tǒng)計表:中國銀行原是中國的外匯專業(yè)銀行,在1999年境外機(jī)構(gòu)已達(dá)40個,1999年以后,又在不少國家和地區(qū)增設(shè)了29個分支機(jī)構(gòu),而今中國銀行在亞、歐、北美等幾大洲均設(shè)有分支機(jī)構(gòu),建立起了全球布局的金融服務(wù)網(wǎng)絡(luò)。在我國香港,中國銀行將香港中銀集團(tuán)的12家成員合并成為中銀香港,中銀國際作為中國銀行從事投資銀行業(yè)務(wù)的全資附屬機(jī)構(gòu)已經(jīng)成為中國在海外最為成功的投資銀行。中國銀行還成為能夠同時提供商業(yè)銀行、投資銀行和保險業(yè)務(wù)的跨國金融服務(wù)集團(tuán)。工商銀行自1993年在新加坡成立第一家境外分行以來,積極推進(jìn)跨國經(jīng)營戰(zhàn)略,2000年7月,工行成功收購香港友聯(lián)銀行,改組為中國工商銀行(亞洲)有限公司(簡稱“工銀亞洲”)。2003年12月,工銀亞洲收購了比利時富通集團(tuán)在香港的華比富通銀行,工銀亞洲規(guī)模網(wǎng)絡(luò)進(jìn)一步壯大,在香港銀行業(yè)中按總資產(chǎn)排名升至第六位。中國建設(shè)銀行也重視海外業(yè)務(wù)的發(fā)展,目前在法蘭克福、新加坡等地設(shè)有分行和代表處,在香港收購了香港大新銀行,成為今天的建新銀行,建設(shè)銀行已與世界上1150多家外資銀行建立了代理行關(guān)系,其業(yè)務(wù)往來遍及五大洲。中國農(nóng)業(yè)銀行與世界各國和地區(qū)的1100多家外資銀行建立了代理行關(guān)系,其業(yè)務(wù)往來遍及五大洲,并在新加坡、香港成立了兩家分行,在倫敦、東京、紐約設(shè)立了三家代表處。在股份制商業(yè)銀行中,交通銀行在主要國際金融中心城市紐約、東京、香港、新加坡等設(shè)有四家分行與全球數(shù)百家外資銀行建立了代理行關(guān)系。二、境外機(jī)構(gòu)服務(wù)能力仍需提高我國商業(yè)銀行在推進(jìn)國際化經(jīng)營上雖已邁出了很大步伐,但同一些跨國銀行相比,我國商業(yè)銀行國際化水平仍然較低,在國際化網(wǎng)絡(luò)、客戶結(jié)構(gòu)、服務(wù)品種、營銷水平等方面均還存在很大差距。國際網(wǎng)絡(luò)上差距:如雄居世界大銀行第二位的匯豐銀行集團(tuán),其國際網(wǎng)絡(luò)橫跨全球79個國家和地區(qū),機(jī)構(gòu)總數(shù)超過6500個,均能成為當(dāng)?shù)赜杏绊懙闹髁縻y行,并憑借其先進(jìn)lT設(shè)施連成真正的全球化網(wǎng)絡(luò)。2003年摩根大通、花旗銀行大手筆出售在香港的零售業(yè)務(wù)即顯示了全球銀行的這一戰(zhàn)略。而我國四大國有商業(yè)銀行總共的境外機(jī)構(gòu)僅有100家,可見其差距之大?？蛻艚Y(jié)構(gòu)上的差距:匯豐銀行設(shè)在各國的機(jī)構(gòu)開拓擴(kuò)張模式獨(dú)具特色,是直接打入當(dāng)?shù)亓闶蹣I(yè)務(wù),并在此基礎(chǔ)上發(fā)展其他相關(guān)業(yè)務(wù),以獲取最大收益。我國商業(yè)銀行海外機(jī)構(gòu)服務(wù)的客戶結(jié)構(gòu),還存在很大的局限性,基本上服務(wù)于中資企業(yè)和華人華僑的狹小圈子里,這同一直主要依靠自建分行,較少采用子行形式、通過并購重組來拓展國際金融市場和延伸發(fā)展空間的海外發(fā)展模式密切有關(guān),這也是制約我國銀行海外業(yè)務(wù)發(fā)展的主要原因。金融產(chǎn)品方面的差距:國際大銀行對客戶提供金融服務(wù)產(chǎn)品是全方位和全能化的,既能提供融資服務(wù)又能提供投資服務(wù),既能提供跨國支付又能提供全球現(xiàn)金服務(wù),既能提供流動性管理,又能提供外匯交易、風(fēng)險控制等有較高附加值的跨國財務(wù)管理。而我國商業(yè)銀行的境外機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)品種十分有限,多屬于存放匯老三樣,直到近幾年才先后推出了“銀企直通”、“集團(tuán)理財”、“境外理財”、“海外財富管理”等一些金融服務(wù)新產(chǎn)品。在實行全球布局戰(zhàn)略和跨國并購擴(kuò)張方面的差距:國際上著名大銀行均實行全球布局戰(zhàn)略采取跨國并購方式。而我國商業(yè)銀行僅在香港進(jìn)行了一些小規(guī)模的并購方式,尚未在全球范圍內(nèi)開展戰(zhàn)略性的并購活動。三、商業(yè)銀行海外機(jī)構(gòu)發(fā)展戰(zhàn)略模式的創(chuàng)新我國商業(yè)銀行在推進(jìn)國際化經(jīng)營已取得一定進(jìn)展的基礎(chǔ)上,要針對目前存在的問題,研究調(diào)整推進(jìn)國際化戰(zhàn)略和策略,以實現(xiàn)成為有競爭實力又能防范風(fēng)險穩(wěn)健經(jīng)營的國際化大銀行的目標(biāo)。對此提出以下一些看法與建議:(一)穩(wěn)妥地制定我國銀行國際化的戰(zhàn)略和策略,是確保銀行實現(xiàn)國際化的保證。為此,金融領(lǐng)導(dǎo)部門應(yīng)充分發(fā)揮黨領(lǐng)導(dǎo)金融事業(yè)的政治優(yōu)勢,應(yīng)牽頭組織有關(guān)銀行領(lǐng)導(dǎo)共同調(diào)查和分析全球各大洲的經(jīng)濟(jì)金融發(fā)展特點和存在的問題,并認(rèn)真借鑒國際大銀行開拓國際金融市場業(yè)務(wù)的經(jīng)驗教訓(xùn),共同商討研究如何穩(wěn)妥地制定推進(jìn)國際化戰(zhàn)略和深入研究進(jìn)入不同區(qū)域市場的不同策略,以避免盲目性?；ㄆ煦y行的市場開發(fā)戰(zhàn)略采取搶先戰(zhàn)略、在經(jīng)濟(jì)危機(jī)中不輕易撤出戰(zhàn)略、對不同國家采取不同開發(fā)策略?；ㄆ旒瘓F(tuán)在開拓韓國、馬來西亞、越南市場都是搶先進(jìn)入者,通過積極開設(shè)經(jīng)營機(jī)構(gòu)、不斷拓展業(yè)務(wù)領(lǐng)域,占領(lǐng)市場、擴(kuò)大銀行影響,對后進(jìn)入競爭者制造進(jìn)入障礙,從而確保競爭優(yōu)勢?；ㄆ旒瘓F(tuán)在印尼發(fā)生金融危機(jī)時,許多外資銀行紛紛撤離,花旗集團(tuán)卻反其道而行之,追加投資開設(shè)新的分支機(jī)構(gòu),在危機(jī)中尋找新的商機(jī),結(jié)果其業(yè)務(wù)量和利潤都有了大幅增長?；ㄆ旒瘓F(tuán)對不同國家采取不同策略,它對越南這樣的不發(fā)達(dá)市場地區(qū),主要業(yè)務(wù)方向是為美國跨國公司和當(dāng)?shù)仄髽I(yè)提供現(xiàn)金管理、短期融資和外匯交易服務(wù)。花旗集團(tuán)這些開拓國際金融市場的戰(zhàn)略和策略值得我國銀行很好借鑒。(二)我國商業(yè)銀行海外機(jī)構(gòu)發(fā)展戰(zhàn)略模式要由發(fā)展分行轉(zhuǎn)變?yōu)榘l(fā)展子行。多年來,我國商業(yè)銀行海外設(shè)置機(jī)構(gòu),往往把開設(shè)分支行作為首選。開設(shè)分行它是總行的一個組成部分,受東道國和母國雙重法律的管轄,不能取得所在國的法人資格。東道國監(jiān)管當(dāng)局對設(shè)立分行的母國監(jiān)管制度及總行的資金實力和信譽(yù)等一般要求較高,對業(yè)務(wù)范圍也有一定的限制。而采取設(shè)子行,從法律地位上看,子行取得所在國法人資格,完全受所在國法律管轄,是獨(dú)立于母行之外的法律主體。子行擁有自己的資本,有獨(dú)立的資產(chǎn)與負(fù)債,獨(dú)立開展經(jīng)營活動,獨(dú)立享受民事權(quán)利并承擔(dān)民事義務(wù),因而各國對子行的準(zhǔn)入及業(yè)務(wù)限制較少。隨著國際銀行業(yè)并購活動的不斷發(fā)展,子行形式逐漸成為銀行拓展海外目標(biāo)市場的主要形式。在此新形勢下,我國商業(yè)銀行海外機(jī)構(gòu)發(fā)展戰(zhàn)略模式必須要創(chuàng)新,應(yīng)積極采用子行形式實現(xiàn)對海外目標(biāo)市場的有效進(jìn)入。(三)我國商業(yè)銀行海外機(jī)構(gòu)發(fā)展要真正做到“落地生根”,必須采取實現(xiàn)本土化發(fā)展戰(zhàn)略。我國商業(yè)銀行在我國港澳地區(qū)機(jī)構(gòu)基本上實現(xiàn)了本土化外,在其他地區(qū)的境外機(jī)構(gòu)的員工、業(yè)務(wù)、客戶的本土化程度仍然極低,其業(yè)務(wù)的開拓必然受到制約。因此,逐步實現(xiàn)海外機(jī)構(gòu)本土化是海外發(fā)展戰(zhàn)略核心所在。采取本土化發(fā)展可避免不同文化的磨合、沖突而帶來的風(fēng)險,而且易于“落地生根”。匯豐銀行的并購發(fā)展史,其所以能輕而易舉地打入東道國的零售市場,其道理就在于此。銀行的零售業(yè)務(wù)好比銀行的根一樣,從長遠(yuǎn)發(fā)展來看,沒有根,銀行發(fā)展的基礎(chǔ)是不牢靠的。因此,我國商業(yè)銀行在外匯資本加大的有利情況下,要充分利用資本運(yùn)作方式,有目的、有選擇地伺機(jī)收購兼并、參股當(dāng)?shù)劂y行,利用被收購銀行固有的經(jīng)營網(wǎng)點和分銷渠道,獲得穩(wěn)定的客戶群和牢固的業(yè)務(wù)基礎(chǔ),可在較短時間內(nèi)占有一定的市場份額,又可避免管理體制、管理文化不同的沖突,這是實現(xiàn)本土化的最佳選擇。(四)我國商業(yè)銀行通過內(nèi)部重組和并購?fù)赓Y銀行,以實現(xiàn)規(guī)模經(jīng)濟(jì)和提高其對外的競爭力,是一個成功之舉。2001年10月,中國銀行成功地將其在香港地區(qū)的12家銀行實行整合重組,成為中國銀行全資擁有的子行一一中銀香港(控股)有限公司,并成功在香港上市,大大提高了中銀集團(tuán)在香港的整體競爭力和整體盈利能力。2003年工銀亞洲在香港收購百年老店華比富通,打造工行海外業(yè)務(wù)旗艦時,其中收購款中,有9%以工銀亞洲股本作為收購部分代價,而且還吸收一名華比富通的一位人士作為策略性股東進(jìn)入工銀亞洲的董事會擔(dān)任非執(zhí)行董事,建立起雙方的戰(zhàn)略合作,有助于吸收華比富通在零售和商業(yè)銀行方面的經(jīng)驗和技術(shù),提高工銀亞洲的新產(chǎn)品開發(fā)和提供國際化服務(wù)的能力。根據(jù)國外銀行的經(jīng)驗,在通過并購?fù)卣购Ｍ饽繕?biāo)市場時要注重做好以下四個方面工作:一是要注重業(yè)務(wù)的互補(bǔ)和服務(wù)功能的多元化,并購對象要選擇具有一定客戶資源的金融機(jī)構(gòu),通過并購實現(xiàn)業(yè)務(wù)綜合化發(fā)展。二是要注重對收購對象的選擇,包括被收購對象的市場地位、品牌價值,產(chǎn)品優(yōu)勢和服務(wù)經(jīng)驗等。三是要注重對并購方式的選擇,可選取多樣化的并購支付方式。四是要注重做好并購后的整合,以實現(xiàn)并購的預(yù)期戰(zhàn)略目標(biāo)。(五)我國商業(yè)銀行推進(jìn)國際化戰(zhàn)略應(yīng)采取立足國內(nèi)、內(nèi)外聯(lián)動的發(fā)展策略。中國工商銀行在2000年收購香港友誼銀行后,將其更名為中國工商銀行(亞洲)有限公司(簡稱工銀亞洲),就為工銀亞洲正確確定了內(nèi)外聯(lián)動的發(fā)展戰(zhàn)略,抓住了香港和內(nèi)地經(jīng)濟(jì)緊密聯(lián)系的歷史契機(jī),充分發(fā)揮了工商銀行整體聯(lián)動開拓外向型業(yè)務(wù)優(yōu)勢,確保了工銀亞洲金融業(yè)務(wù)獲得了快速的發(fā)展。工商銀行這一立足國內(nèi)、內(nèi)外聯(lián)動走出去的成功策略是值得我國其他商業(yè)銀行學(xué)習(xí)和借鑒的。(六)我國商業(yè)銀行推進(jìn)國際化戰(zhàn)略,宜采取防范和控制風(fēng)險為前提的穩(wěn)步拓展經(jīng)營策略,切忌急燥冒進(jìn)。銀行業(yè)系高風(fēng)險產(chǎn)業(yè),銀行業(yè)務(wù)向境外市場延伸和拓展,涉及同東道國傳統(tǒng)習(xí)慣和經(jīng)營方式、經(jīng)營文化的融合的風(fēng)險,如何與當(dāng)?shù)刂髁鹘?jīng)濟(jì)和金融市場相適應(yīng)等問題,要經(jīng)過一番深入的調(diào)查研究。對經(jīng)營風(fēng)險相對較高的資產(chǎn)性業(yè)務(wù),在嚴(yán)格、審慎管理的基礎(chǔ)上,根據(jù)國際金融市場和所在國家、地區(qū)經(jīng)濟(jì)金融環(huán)境的變化,主要參與以國際著名銀行為牽頭行,以經(jīng)濟(jì)實力較強(qiáng)、具有良好經(jīng)營業(yè)績的大型跨國公司為借款主體的大型銀團(tuán)貸款和項目融資,以此形成核心型資產(chǎn)業(yè)務(wù),以有效規(guī)避最初進(jìn)入市場的風(fēng)險。(七)我國商業(yè)銀行進(jìn)一步加強(qiáng)發(fā)展和鞏固代理行關(guān)系的建設(shè),同外資銀行建立合作互惠關(guān)系,也是“走出去”為中資銀行客戶提供方便、高效、快捷、低成本的國際金融服務(wù)的重要方式。特別是對那些政治不穩(wěn)定的國家應(yīng)作為首選的方式,以規(guī)避政治風(fēng)險。我國四大國有商業(yè)銀行都已同海外外資銀行建立了上千家的代理行關(guān)系,覆蓋全世界眾多國家和地區(qū),客戶可通過銀行將業(yè)務(wù)可延伸至世界絕大多數(shù)角落。(八)擁有強(qiáng)大及時的創(chuàng)新能力是我國商業(yè)銀行境外營業(yè)機(jī)構(gòu)實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展的重要保障,也是將我國商業(yè)銀行錘煉成為國際化大銀行的重要基礎(chǔ)。而今,金融服務(wù)產(chǎn)品創(chuàng)新能力是關(guān)系到提升銀行核心競爭力的關(guān)鍵因素。我國商業(yè)銀行想錘煉成為國際化大銀行,迎接同外資銀行競爭的挑戰(zhàn),必須要集中精兵強(qiáng)將,深入調(diào)查客戶的需求,不斷推出新的金融服務(wù)產(chǎn)品,滿足客戶特別是高端客戶的需求。比如工行法蘭克福分行在2005年推出了“歐元中國通”快速匯款服務(wù)。該服務(wù)主要面向德國和歐盟其他國家的中小銀行,為其提供所有匯往中國的歐元匯款和清算服務(wù)。匯款的收款人可以是遍布全中國的公司和個人客戶。該項業(yè)務(wù)一經(jīng)推出,獲得了穩(wěn)步發(fā)展,同時,也擴(kuò)大了國內(nèi)分行的存款來源;還開創(chuàng)了外資銀行在境外中資銀行開立清算賬戶的先例。(九)我國商業(yè)銀行的海外發(fā)展戰(zhàn)略必須要實行多元化文化戰(zhàn)略,才能實現(xiàn)入鄉(xiāng)隨俗,融合滿足當(dāng)?shù)厣鐣男枨??；ㄆ煦y行在世界上的100多個國家建立了分支機(jī)構(gòu),它采取的是多元化文化戰(zhàn)略,分支機(jī)構(gòu)中70%以上的員工是在當(dāng)?shù)卣衅傅??；ㄆ煦y行認(rèn)為,它在全球經(jīng)濟(jì)中競爭優(yōu)勢之一就是多元化,它通過在全球范圍內(nèi)吸引優(yōu)秀員工并幫助他們實現(xiàn)個人理想,從而確保企業(yè)自身在未來的成長。因此,我國商業(yè)銀行拓展海外發(fā)展,可借鑒花旗實行多元化文化戰(zhàn)略,要盡可能縮小國內(nèi)外派干部的比重,擴(kuò)大在所在國招聘當(dāng)?shù)氐膬?yōu)秀員工的比重,以更好更快地開拓金融服務(wù)。(十)我國金融監(jiān)管部門應(yīng)堅持執(zhí)行雙向國民待遇、對等開放的原則,避免單向開放,以利于我國商業(yè)銀行推進(jìn)國際化戰(zhàn)略。過去,為了引進(jìn)外資銀行,往往采取對發(fā)達(dá)國家銀行實行單邊開放,