蘭芳公司財務(wù)管理中存在的問題及對策

淺析蘭芳公司財務(wù)管理中存在的問題及對策摘要今天的中國民營企業(yè)雖然取得了令世人矚目的成就，但成功的企業(yè)正是站在千千萬萬個失敗的民營企業(yè)的肩膀上。中國民營企業(yè)從無到有，遍地開花呈現(xiàn)出蓬勃發(fā)展之勢，而真正發(fā)展壯大坐穩(wěn)江山的卻寥寥無幾。究其財務(wù)原因，存在的問題主要有：財務(wù)人員素質(zhì)參差不齊，缺乏財務(wù)理念，資本結(jié)構(gòu)不合理，內(nèi)部管理不完善，投資活動等缺乏事前、事中、事后控制制度，財務(wù)應(yīng)變能力差，財務(wù)控制力度不夠等等。本文針對福安萬學(xué)采用提出問題，分析問題，解決問題的思路；理論結(jié)合實際；同時結(jié)合對比分析、比率分析等技術(shù)方法；反映的問題具有一定的共性，對正處于或即將面臨財務(wù)危機中的民營企業(yè)，提供一些參考。關(guān)鍵詞財務(wù)管理；投資風(fēng)險；對策目錄一、現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)管理的概述----------------------------------(3)二、蘭芳公司財務(wù)管理的現(xiàn)狀和主要問題------------------------(3)三、針對蘭芳公司財務(wù)管理中存在問題的對策--------------------(7)緒論很多學(xué)者對民營企業(yè)財務(wù)管理問題進行了深入的研究，一致認為融資難問題是民營企業(yè)面臨的最主要的財務(wù)管理問題，目前針對籌資問題的理論成果已經(jīng)相當成熟，并趨于一致；而在民營企業(yè)投資分析、風(fēng)險管理等領(lǐng)域，還未形成令大家都信服的理論。投資分析、風(fēng)險管理對企業(yè)成功規(guī)避風(fēng)險、健康發(fā)展是至關(guān)重要的，所以，應(yīng)著眼于我國民營企業(yè)發(fā)展中存在的財務(wù)管理問題，加強投資分析、風(fēng)險管理方面的研究，分析原因并從中找到解決的對策，為我民營企業(yè)健康發(fā)展提供一些有價值的參考。一、現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)管理的概述以現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)為對象，通過組織、控制和協(xié)調(diào)資金運動的過程，并在正確處理這一過程所體現(xiàn)的經(jīng)濟關(guān)系的基礎(chǔ)上，保證現(xiàn)代企業(yè)的目標得以實現(xiàn)的經(jīng)濟管理工作，這就是現(xiàn)代財務(wù)管理?，F(xiàn)代企業(yè)的資金運動和它所體現(xiàn)的經(jīng)濟關(guān)系是現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)管理的內(nèi)涵，是現(xiàn)代企業(yè)所要組織、控制和協(xié)調(diào)的客體，從而也構(gòu)成了現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)管理對象的質(zhì)的規(guī)定?，F(xiàn)代企業(yè)的資金運動是通過資金籌集、資金投放、資金營運、資金分配的依次進行來實現(xiàn)的。這種資金運動是通過資金不斷周轉(zhuǎn)來實現(xiàn)的，而資金不斷周轉(zhuǎn)的實現(xiàn)是以資金循環(huán)為基礎(chǔ)的。對這一實現(xiàn)方式的研究，關(guān)系到現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)管理有效與否的問題。二、蘭芳公司財務(wù)管理的現(xiàn)狀和主要問題福安蘭芳(簡稱蘭芳公司)是集考試培訓(xùn)、教育咨詢、圖書出版、網(wǎng)絡(luò)遠程教育及教育產(chǎn)品的網(wǎng)絡(luò)營銷等項目于一體的民營企業(yè)。全國設(shè)立分支機構(gòu)五十余家，遍布全國兩百多個大中型城市。公司位于福安市區(qū)，很多公司聚集于此，優(yōu)越的地理位置，使公司成立初期業(yè)績很好?，F(xiàn)公司有員工346人，注冊資金1000萬。筑蘭芳公司怨的嚷財會從業(yè)人棕員的素質(zhì)普窩遍較低，他刮們對財會新是規(guī)則、新技認術(shù)知之甚少巨，賓實際操作技穿術(shù)落后且更巷新速度慢。盾財會人員專覆業(yè)技能低趕、伙先進的財務(wù)蒸管理方法得傍不到應(yīng)用籠、沃財務(wù)管理的但職能發(fā)揮不財出來，這些針導(dǎo)致企業(yè)會街計行為隨意逆化緣，妥財務(wù)工作極萍不規(guī)范愈，捐也使企業(yè)無剛法運用會計拴信息指導(dǎo)和攪發(fā)展生產(chǎn)。社另外，會計看信息失真現(xiàn)鏈象較嚴重。掩歸納起來特，萬學(xué)有限聞公司財務(wù)管理理中存在的顏主要問題如叉下：國（一）財務(wù)益崗位設(shè)置晶混亂臉，財務(wù)人員宏素質(zhì)不高債現(xiàn)公司財務(wù)萍人員4人，勉其中財務(wù)經(jīng)權(quán)理一名，略伯懂財務(wù)核算耗的菠出資人縣，測會計爪機構(gòu)負責(zé)人扛則是公司老輝總的親戚。蕉公司現(xiàn)設(shè)有公出納一人，怨但公司的銀廉行結(jié)算業(yè)務(wù)道比較多，經(jīng)搬常出現(xiàn)其他驗部門來辦理敘預(yù)支、報銷筑等業(yè)務(wù)時找乓不到出納人韻員的現(xiàn)象。炎現(xiàn)金報領(lǐng)僅侮須老總本人責(zé)簽字認可狀。在萬學(xué)有螞限公司財務(wù)見科人員和老列總非親即故淺，輝雖然公司設(shè)識有財務(wù)科但唐只有會計人鄙員，會計核形算與財務(wù)管策理也沒有分宰工辰。公司針對懇考試培訓(xùn)業(yè)魯務(wù)在很多校很園設(shè)立了分肌代理，這部磁分業(yè)務(wù)規(guī)模結(jié)相對比較小糊，但涉及的挎代理點比較粒多，核算也番相對比較復(fù)清雜。針對這億部分業(yè)務(wù)財漠務(wù)內(nèi)部并沒抗有設(shè)立專門渣的人員，而穿是由出納兼拜職這部分的溪核算。由于拘工作量較大輝，經(jīng)常出現(xiàn)修當天的業(yè)務(wù)束核算不完，度推遲結(jié)算的情現(xiàn)象。影響睜了整體的會僻計核算工作理。頸蘭芳公司昏為依靠親情確的紐帶而建枝立準，缺乏有效富內(nèi)部監(jiān)督和謊控制漠。述睡（秋二姐）資本結(jié)構(gòu)洲不合理，負濱債比率高羽在理論上，新企業(yè)的資金和按照其性質(zhì)憶可分為自有銀資金和借入惑資金。自有敞資金對企業(yè)啊的發(fā)展有重詠要的意義，弱它不僅是企待業(yè)開始運營萌的基礎(chǔ)資金猾，同時也是梢企業(yè)承擔(dān)債磁務(wù)的基礎(chǔ)。焰如果一個企斧業(yè)自有資金鐮過少，借入擔(dān)資金過多，菜資本結(jié)構(gòu)不門合理，不但扎會影響企業(yè)遷的正常發(fā)展背，同時使企地業(yè)的財務(wù)風(fēng)厚險加大，給雨企業(yè)的生存懸?guī)硗{。呢表2-1吩蘭芳公司潮資本結(jié)構(gòu)（撇資金比例%覺）揮自籌資金繁銀行貸款懇非金融機構(gòu)養(yǎng)貸款臨其他來源脖37．3%奔14．6回41．7依6．4處蘭芳公司節(jié)正處于成長悼時期，應(yīng)采架取科學(xué)的融境資策略，按妥照企業(yè)價值有最大化目標謎進行融資。切然而由表2壞-1可以看悲出嚷蘭芳公司翅其資本結(jié)構(gòu)診中借入資金蛾占了比較大鹽的比重，而側(cè)借入資金中孩較多的又是瘋非金融機構(gòu)馬貸款。貸款德利率相對較勢高，加大了猾融資成本和橋融資風(fēng)險，傘不能使企業(yè)興的價值最大囑化眨表2-2釋資產(chǎn)負債伯率同業(yè)比較日年度波2004年秤2005年鋼2006年犁蘭芳公司網(wǎng)資產(chǎn)負債率春（%）粱62耍.紫63憲67屑.夾54溝70船.需13每行業(yè)資產(chǎn)負寶債率（%）矮50隨.陜54酷53膚.訓(xùn)01聾53塔.獲07潑由表2-2堅可以看出央福安事萬學(xué)有限公躍司與同行業(yè)衣相比資產(chǎn)負酬債率偏高，堅萬學(xué)有限公美司的高負債餡率說明其權(quán)愚益資金缺口王較大，表明添其權(quán)益資金到融資存在困葵難。纖（阻三厲）公司的投沖資活動缺乏師控制萄投資管理作醫(yī)為中小企業(yè)釋管理工作的泛核心，直接敲影響中小企鏟業(yè)的財務(wù)狀鄭況，甚至影呼響其生存與廈發(fā)展。然而炎，目前我國污許多中小企矛業(yè)在投資管火理上缺乏科企學(xué)性，導(dǎo)致僅投資能力較油弱。釘蘭芳公司痕在投資活動欺中也存在很辜多問題主要移表現(xiàn)為：缺泰乏投資管理私責(zé)任與約束謊機制吵，次企業(yè)的資金城撥付、項目摸投資及籌資預(yù)計劃甚至日暢常的財務(wù)收喂支完全由企其業(yè)主要領(lǐng)導(dǎo)猜親自審批。姜他們采用舅“狹憑經(jīng)驗、拍迫腦袋都”啟式的決策方彈法，實施企羽業(yè)的整個投曲資項目計劃烘。投資項目仍沒有經(jīng)過充煤分豆調(diào)查研究，早對其運行環(huán)駱境了解不全炒面，對社會旱政治、經(jīng)濟未、文化、技蓮術(shù)的形勢變乘化缺乏準確基預(yù)測，對項擁目籌資渠道耽模式、結(jié)構(gòu)婆的選擇，對如企業(yè)收縮或獻擴張戰(zhàn)略及芽新的投資方覽向缺乏可行恩性研究。0逃6年春蘭芳公司拼投入500只多萬在腎雨花區(qū)陰一寫字樓購館買了其中一掙層，計劃作煩為辦公樓向坦外出租，該玩寫字樓的出脹賣方與公司覽經(jīng)理存在私手交，礙于兩當人的私人關(guān)大系，公司經(jīng)題理自行決定司購買了該辦泄公樓，對該撇項目的投資枯回報率沒有闖進行過多的輝分析預(yù)算。吵結(jié)合性福安電市的經(jīng)濟環(huán)船境，大部分傾公司租賃寫踢字樓都趨向五于醬二鐵環(huán)以里，而早雨花區(qū)劇地理位置比并較偏，即使紫能夠向外租乏出該辦公樓攝，它的投資壟回報率也不費會很高。而眨投入到該項藍目的資金數(shù)屈額對于公司蒜現(xiàn)有規(guī)模來童講相對比較扎大，占用時揪間也比較長兇。要收回本陽金需要相當匙長的一段時報間，增加了禍機會成本。渴如果用該筆稱資金進行一飯些可行性的黃項目投資，蒼資金回收期科相對比較短歉，也可以降爽低公司的投惜資風(fēng)險。葛（冶四鎮(zhèn)）分配活動景缺乏控制支利潤分配方第法的選擇會飽影響投資者冬對企業(yè)狀況困的判斷和企邪業(yè)潛在投資徑者的投資決邪策。轟蘭芳公司幸在利潤及其蹄分配管理的喜問題上，沒摸有處理好積毅累和消費、供積累和擴張館之間的關(guān)系辨。只顧眼前膜利益，片面瞇注重消費，倚不注重資本僅的長期積累權(quán)，將企業(yè)利付潤全部或公大部分用于香個人消費，裙多次組織員神工外出進行踢一些奢侈的秋娛樂活動艇。而榜蘭芳公司鄙是新成立的馬公司，應(yīng)多豪積累資金擴稿大公司的規(guī)男模。如果成脫立之初因為草盈利情況良表好就過分消捕費，難以形郊成財力的積劣累，極大的租影響了企業(yè)削的規(guī)模擴張敏和長期發(fā)展輕。另外公司額還將一部分抽資金轉(zhuǎn)向投繞入其他非生糕產(chǎn)性領(lǐng)域，建如上面提到組的購買寫字由樓。由上看惠出公司的利尖潤分配政策蹈缺乏控制，德影響了企業(yè)扣的資本結(jié)構(gòu)屋，從而間接耗影響財務(wù)風(fēng)躍險。曉三、針對蝕蘭芳公司扶財務(wù)管理中塔存在問題的撫對策談（餐一耳）攪科學(xué)設(shè)置喚財務(wù)鐘崗位紗沒有好的機蝦構(gòu)設(shè)置、機隨制約束，再等好的員工簡晶單的組合到求一起也只是勻一盤散沙牌，餅科學(xué)狀的崗位設(shè)置悠是良好財務(wù)玉活動的前提葛，杠福安癢萬學(xué)有限公畜司若想在市洲場競爭中生催存發(fā)展必須群改進財務(wù)崗展位的設(shè)置。煮首先，應(yīng)該咳將公司會計竭核算與財務(wù)懷管理工作分攻開設(shè)立，財導(dǎo)務(wù)管理工作裝應(yīng)找專人負粒責(zé)；其次，民根據(jù)企業(yè)的告具體規(guī)模和怎行業(yè)特點調(diào)問整財務(wù)人員林崗位安排。輛參考術(shù)福安洪萬學(xué)有限公兵司的現(xiàn)有企越業(yè)規(guī)模，其康財務(wù)人員應(yīng)厭保持在5-鏡8名的規(guī)模責(zé)，如圖3-犧1根據(jù)公司粉業(yè)務(wù)需要可烈以作如下設(shè)榮置：財務(wù)經(jīng)腎理一名，負蜓責(zé)公司整體禮財務(wù)籌劃，寇并分派、監(jiān)儀督其他財務(wù)融人員的工作稈任務(wù)；2名貌會計核算人坐員，設(shè)一名徑主辦會計負個責(zé)組織工作弓、具體劃分蓮成本核算、潔稅務(wù)核算、制資產(chǎn)管理等太工作崗位。在因分公司往場來業(yè)務(wù)較多蜘，再設(shè)一分紋公司會計。哀另設(shè)兩名出協(xié)納人員，一互名現(xiàn)金出納竄，一名銀行底出納。考慮愛到蓄福安迎萬學(xué)有限公曉司擁有大量升分代理業(yè)務(wù)榆，可另設(shè)分縮代理專員的附崗位，找專晶人對分代理腳全程監(jiān)控、設(shè)分析、收賬提。由于里福安徑萬學(xué)有限公怪司是新成立重的公司，公魂司很多方面港都處于成長半階段，任何使財務(wù)上或管浴理上的失誤京都可能給企頓業(yè)帶來致命淚的危機。公挽司還應(yīng)設(shè)立具自己的內(nèi)部冒審計機構(gòu)，唇不應(yīng)煌片面認為內(nèi)聽部審計就是旦檢查內(nèi)部經(jīng)攀濟問題，影跨響企業(yè)職工耀的團結(jié)和穩(wěn)削定，分散管朋理人員的精樓力。必須提落高財務(wù)管理務(wù)在公司決策咬過程中的地斧位。資（滋二嘩）池完善殊的內(nèi)部控制班制度盆加強公司的侮內(nèi)部分工的瘋明確度，確端立每個財務(wù)幫人員的權(quán)責(zé)縱，改善一人旁兼數(shù)職的情蹦況。建立內(nèi)想部審計機構(gòu)照使其充分發(fā)蘿揮作用。建浪立獎罰機制哭，激發(fā)財務(wù)死人員的工作顫積極性。謎1．加強溝統(tǒng)通眼。期通過溝通可肥以使員工能循夠知悉其營帶業(yè)、財務(wù)報橋告及遵循法熊律的責(zé)任。王企業(yè)溝通包肯括內(nèi)部溝通烤和外部溝通氏。2墊．際強真化艱監(jiān)督犧。剃內(nèi)部控制系政統(tǒng)需要被監(jiān)胞督。花蘭芳公司構(gòu)內(nèi)部與出資飄人相關(guān)的家亂族成員及親搜朋好友等分濕布于公司的蛋各大主要崗命位，他們實難時監(jiān)控內(nèi)部妻控制的執(zhí)行冊情況并及時谷上報或糾正盤，形成了一拆個完善的監(jiān)剖督控制系統(tǒng)臨。內(nèi)部管理描人員持續(xù)監(jiān)當督活動包括框:增負責(zé)營運的山管理階層在淡履行其日常刪的管理活動服時，取得內(nèi)班部控制系統(tǒng)學(xué)持續(xù)發(fā)揮功然能的資料，俯當營運報告每、財務(wù)報告垂與他們所得才到的資料有襲大偏離時，法可對報告提袋出質(zhì)疑。不舊相容職務(wù)的馳分離，使不名同員工之間枯可以彼此相澆互檢查，以炕防止舞弊；刻把信息系統(tǒng)原所記錄的資勒料同實際資啟產(chǎn)核對。定著期提出強化批內(nèi)部控制系砌統(tǒng)的建議。免把控制是否蠅有效的重要割信息反饋給景上級管理階秧層。定期要克求員工陳述隙他們是否了花解企業(yè)的行阻為準則，并客加以遵守，共對于負責(zé)業(yè)崇務(wù)和財務(wù)的阿員工，則要醫(yī)求他們陳述乓某些特定控嘴制是否都予釣執(zhí)行。鼠（吹三洗）優(yōu)化公司勾的資本結(jié)構(gòu)閑根據(jù)資本結(jié)含構(gòu)理論的分刷析，公司應(yīng)源該根據(jù)自身產(chǎn)的特性和不獨同的發(fā)展階恭段采取不同掃的資產(chǎn)負債買比率來優(yōu)化藏資本結(jié)構(gòu)，公也就是采取任不同的融資宅策略。尊蘭芳公司伸正處于成長辯階段，應(yīng)加怒強內(nèi)源融資帥，減少債務(wù)蝶融資的規(guī)?？?。要優(yōu)化公搞司的資本結(jié)亮構(gòu)應(yīng)根據(jù)企拖業(yè)自身的情蜂況尋找對策塊。集在成姜·鼓長階段，資堤本結(jié)構(gòu)中債凳務(wù)資本的比叫例應(yīng)略高于屈權(quán)益資本的叫比例。這主蔽要是由于債槍務(wù)資金成本淺一般低于權(quán)茫益資金成本挎，舉債能降啦低企業(yè)的綜著合資本成本瞞，提高投資鼻者的投資回阿報率，增加急投資者的權(quán)嘗益，但又不握能完全忽視足債務(wù)資本高螞風(fēng)險的特點受，過高負債么會加大公司忍的財務(wù)風(fēng)險遇，不利于公毫司的健康發(fā)拌展，因而債液務(wù)資本和權(quán)候益資本的比陪例以跪6:4喪比較合理。幟（崇四紗）加強公步司的投資風(fēng)焰險管理成企業(yè)通過籌卻資活動取得悲資金后，進賽行投資并不針能保證一定黨達到預(yù)期收躬益。這種投敵入資金的實膏際使用效果責(zé)偏離預(yù)期效寫果的可能性聯(lián)就是投資風(fēng)鞏險。企業(yè)如槽果能在投資尸之前對未來除收益情況進獵行合理的預(yù)題測，將風(fēng)險六高而收益低宜的方案排除敞在外，只將南資金投向那犧些切實可行績的方案，對跳防范與控制猛風(fēng)險具有十竟分重要的作論用。結(jié)合制蘭芳公司燒的實際情況仗，扎應(yīng)以對內(nèi)投楊資方式為主鳳。對內(nèi)投資南主要有以下垃幾個方面：脊一是對新項義目開發(fā)的投飯資。二是人閱力資源的投粘資。目前應(yīng)務(wù)特別注意人貨力資源的投鍬資，公司目悉前的人員中逃，剛剛走出蟲校門的本科眨、大專生占愁很大部分，翁應(yīng)加強這部葵分人員的培徐訓(xùn)。從某種可角度說，加惑強人力資源諷的投資，擁套有一定的高晝素質(zhì)的管理始及技術(shù)型人題才，是企業(yè)炸制勝的法寶助。厭（派五兇）加強公孩司收益分配至活動的管理餓制定合理的蔑收益分配政晚策。一般來浸說，公司的遮收益分配政巾策取決于公層司的實際盈附利情況。如丸果企業(yè)的盈虧余是穩(wěn)定的師，則可以分蟲配給投資者略較多的盈余抄。相反，只頂能增加保留完在企業(yè)的保慮留盈余，這詢樣可以將更小多的盈余轉(zhuǎn)概化為投資，涉以提高權(quán)益抹資本在公司貧資本的比例潛，減少企業(yè)端的財務(wù)風(fēng)險胃和經(jīng)