臥式加工中心市場分析

臥式加工中心市場分析

我國機床行業(yè)發(fā)展趨勢（一）機床行業(yè)數(shù)控化率持續(xù)提升數(shù)控機床相較于普通機床，在加工精度、加工效率、加工能力和維護等方面都具有突出優(yōu)勢，隨著我國制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級，對加工精細度需求不斷提升的驅(qū)動下，我國數(shù)控機床的滲透率在逐年提升。2020年我國金屬切削機床數(shù)控化率已達到43%，但與發(fā)達國家80%左右的數(shù)控化率水平仍存在較大差距?！吨袊圃?025》戰(zhàn)略綱領(lǐng)中明確提出：2025年中國的關(guān)鍵工序數(shù)控化率將從現(xiàn)在的33%提升到64%。在政策鼓勵、經(jīng)濟發(fā)展和產(chǎn)業(yè)升級等因素影響下，未來我國數(shù)控機床行業(yè)將迎來廣闊的發(fā)展空間。（二）高檔數(shù)控機床市場進口替代從應(yīng)用領(lǐng)域看，高檔機床應(yīng)用范圍涵蓋能源、航天航空、、船舶等關(guān)系國家安全的重點支柱產(chǎn)業(yè)，此外，汽車、航天航空、醫(yī)療設(shè)備等下游重點行業(yè)的產(chǎn)業(yè)升級加速也進一步加大對高檔機床的需求。從我國制造業(yè)整體發(fā)展來看，目前正在從制造大國向制造強國轉(zhuǎn)變，未來高端化、高利潤替代薄利多銷是我國制造業(yè)的發(fā)展趨勢，未來對高速度、高精度、高價值的高檔數(shù)控機床需求的占比也將越來越高。目前，西方國家對高檔數(shù)控機床和技術(shù)出口我國進行了嚴格管制，使得我國在高檔數(shù)控機床行業(yè)面臨的難題，而中美貿(mào)易摩擦加劇了這一情況，進一步加速了我國推進高檔機床國產(chǎn)化、實現(xiàn)高端產(chǎn)品的自主可控的進程。近年來，國內(nèi)中高檔數(shù)控機床市場崛起了一批具備一定核心技術(shù)的民營企業(yè)，未來將緊跟的浪潮，進一步擴大高端市場份額。（三）機床行業(yè)核心部件自給能力提高數(shù)控機床核心部件主要包括數(shù)控系統(tǒng)、主軸、絲桿、線軌等，目前國內(nèi)各核心部件技術(shù)距離國際水平存在一定差距，國內(nèi)機床廠商為提高機床精度和穩(wěn)定性，提高產(chǎn)品競爭力，核心部件以國際品牌為主，國產(chǎn)化率較低，對國際品牌部件依存度較高，特別是高檔數(shù)控機床配套的數(shù)控系統(tǒng)基本為發(fā)那科、西門子等境外廠商所壟斷?！丁粗袊圃?025〉重點領(lǐng)域技術(shù)路線圖》對數(shù)控機床核心部件國產(chǎn)化提出了明確規(guī)劃：到2025年，數(shù)控系統(tǒng)標準型、智能型國內(nèi)市場占有率分別達到80%、30%；主軸、絲桿、線軌等中高檔功能部件國內(nèi)市場占有率達到80%；高檔數(shù)控機床與基礎(chǔ)制造裝備總體進入世界強國行列。目前，國內(nèi)一批機床企業(yè)正在不斷突破掌握核心部件技術(shù)，隨著國家政策的大力支持，國內(nèi)中高檔機床自主研發(fā)水平的不斷提高，我國機床核心部件自給能力將會進一步提升。數(shù)控機床上游行業(yè)分析軸承是數(shù)控機床設(shè)備中的一種重要零部件，它的主要功能是支撐機械旋轉(zhuǎn)體，降低其運動過程中的摩擦系數(shù)，并保證其回轉(zhuǎn)精度。數(shù)據(jù)顯示，2021年我國軸承產(chǎn)量完成233億套，比2020年同期增長32．7%。傳感器是一種檢測裝置，能感受到被測量的信息，并能將感受到的信息，按一定規(guī)律變換成為電信號或其他所需形式的信息輸出，以滿足信息的傳輸、處理、存儲、顯示、記錄和控制等要求。數(shù)據(jù)顯示，我國傳感器市場規(guī)模由2017年的1691億元增至2020年的2510億元，年均復合增長率14．1%，2021年市場規(guī)模達2951．0億元。隨著社會的不斷進步，傳感器產(chǎn)業(yè)在互聯(lián)網(wǎng)的賦能下日益受到重視。制造業(yè)景氣度回升帶動數(shù)控機床需求提升2023年2月我國PMI達到52．6，制造業(yè)恢復趨勢明顯。2023年2月我國PMI達到52．6，相比1月的50．1進一步提升，顯示我國制造業(yè)呈現(xiàn)逐步恢復態(tài)勢。以代表性通用設(shè)備機床及叉車產(chǎn)銷量情況與PMI數(shù)據(jù)進行擬合，可以看出機床及叉車產(chǎn)銷量與當月制造業(yè)景氣度呈現(xiàn)一定相關(guān)。隨制造業(yè)景氣度恢復，機床需求有望迎來提升。穩(wěn)增長政策推動內(nèi)需提升，企業(yè)中長期貸款持續(xù)高增，制造業(yè)景氣度有望延續(xù)。根據(jù)iFind統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2023年1、2月我國企業(yè)新增中長期貸款分別達到3．5萬億元、1．1萬億元，分別同比增長67%、120%，1月新增企業(yè)中長期貸款創(chuàng)歷史新高。企業(yè)中長期貸款增加支持企業(yè)擴充生產(chǎn)投資，有望帶動我國制造業(yè)景氣度延續(xù)。我國機床行業(yè)情況（一）新一輪上行周期開啟，機床行業(yè)回暖我國機床行業(yè)的發(fā)展與我國制造業(yè)的蓬勃發(fā)展密切相關(guān)。2000年以后，中國順應(yīng)全球制造業(yè)第四次轉(zhuǎn)移，成為新的世界工廠，制造業(yè)得到了快速發(fā)展，機床消費也呈現(xiàn)出爆發(fā)式增長；2000年至2011年，我國機床行業(yè)進入高速發(fā)展期，金屬切削機床產(chǎn)量年均復合增速達到12%，2011年達到歷史頂點89萬臺；2012年至2019年，全球制造業(yè)開始新一輪轉(zhuǎn)移，中低端制造業(yè)開始向東南亞、南美洲等地區(qū)轉(zhuǎn)移，高端制造業(yè)向歐美等工業(yè)先進國家回流，中國機床市場開始進入下行調(diào)整通道。2019年我國金屬切削機床產(chǎn)量為41．60萬臺，相比2012年下降了52．72%；2020年至今，受益于疫情之后我國制造業(yè)復蘇強勁、機床行業(yè)設(shè)備更新需求托底以及機床等多重有利條件，我國機床行業(yè)開始回暖，2020年我國金屬切削機床產(chǎn)量為44．60萬臺，2021年金屬切削機床產(chǎn)量為60．20萬臺，同比增長34．98%。根據(jù)中國機床工具工業(yè)協(xié)會數(shù)據(jù)，2021年，協(xié)會重點聯(lián)系企業(yè)金屬切削機床新增訂單同比增長19．00%，在手訂單同比增長3．80%。中國機床行業(yè)具有一定周期性，新一輪上行周期是中國制造業(yè)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移、產(chǎn)業(yè)升級和需求升級的發(fā)展進程，未來機床更新升級和進口替代將成為行業(yè)主增長動力。（二）機床行業(yè)千億市場大而不強，勢在必行根據(jù)VDW數(shù)據(jù)，2020年我國機床消費占全球機床消費的32．52%，位列世界第一。盡管我國機床行業(yè)的市場規(guī)模龐大，但行業(yè)里機床企業(yè)眾多，且普遍規(guī)模較小，缺乏行業(yè)巨頭和標桿，整體大而不強，技術(shù)發(fā)展水平與發(fā)達國家相比仍有差距，高檔數(shù)控機床仍以進口為主，機床核心部件自主化率較低。以金屬切削機床為例，根據(jù)中國機床工具工業(yè)行業(yè)協(xié)會及國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)計算，我國2019年生產(chǎn)的金屬切削機床平均單價約為21．46萬元/臺。而根據(jù)海關(guān)總署數(shù)據(jù)，2019年我國進口數(shù)控機床1．03萬臺，平均單價折合人民幣195．89萬元/臺，遠高于國產(chǎn)金屬切削機床價格。目前我國機床行業(yè)處于貿(mào)易逆差狀態(tài)，根據(jù)中國機床工具工業(yè)協(xié)會數(shù)據(jù)，2021年我國金屬加工機床進口金額為74．60億美元，出口金額為53．20億美元，貿(mào)易逆差達21．40億美元。機床核心技術(shù)受制于發(fā)達國家不僅限制我國機床行業(yè)的發(fā)展，還會限制下游制造業(yè)的升級，因此我國數(shù)控機床的進口替代勢在必行。隨著中國智造的發(fā)展，數(shù)控機床必然會與新能源汽車、智能裝備、航空航天等高端制造行業(yè)共同成長，互相成就，未來國產(chǎn)高檔數(shù)控機床也將占據(jù)一席之地。（三）機床行業(yè)格局劇變，民營機床企業(yè)快速崛起新中國成立后確定了18家國骨干機床企業(yè)，一度代表了中國機床行業(yè)技術(shù)和規(guī)模的最高水平，見證了我國制造業(yè)由技術(shù)引進到自主研發(fā)的過程。2011年，沈陽機床產(chǎn)值27．83億美元，首次位居世界機床企業(yè)銷售產(chǎn)值第一位；大連機床23．81億美元，位列第四位。2012年開始，隨著國內(nèi)制造業(yè)轉(zhuǎn)移升級，機床行業(yè)進入下行周期，競爭加劇。市場需求結(jié)構(gòu)發(fā)生顯著變化，低檔通用型機床市場需求大幅下降；中高檔型、定制型和自動化成套類機床市場需求快速增長，這一變化與國內(nèi)機床行業(yè)的供給結(jié)構(gòu)形成明顯錯位，境外先進機床企業(yè)利用產(chǎn)品優(yōu)勢快速搶占國內(nèi)高端市場份額。由于受到境外先進機床挑戰(zhàn)，疊加市場經(jīng)濟沖擊，產(chǎn)業(yè)格局發(fā)生了較大變化。近年來，國內(nèi)涌現(xiàn)了一批以創(chuàng)世紀、海天精工、喬鋒智能為代表的民營企業(yè)抓住了轉(zhuǎn)型升級的機遇，致力于打造國產(chǎn)中高檔數(shù)控機床產(chǎn)品，不斷突破掌握中高檔數(shù)控機床核心技術(shù)，并且得到市場廣泛認可，綜合競爭力大幅提高，逐步成為我國機床行業(yè)的中堅企業(yè)。多重助力數(shù)控機床加速進出口數(shù)控機床產(chǎn)品價差明顯，高端產(chǎn)品依賴進口。根據(jù)智研咨詢統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2021年我國進口數(shù)控機床均價為19．5萬美元/臺，出口數(shù)控機床均價1．92萬美元/臺，進口均價約為出口均價的10倍。由此可見，目前我國進口數(shù)控機床以價值量較高的高端數(shù)控機床為主，而出口的數(shù)控機床則相對較低端。根據(jù)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院公布的數(shù)據(jù)，截止2018年國內(nèi)高端數(shù)控機床國產(chǎn)化率僅6%，市場主要被外資企業(yè)占據(jù)。我國數(shù)控機床主要問題在于精度及穩(wěn)定性。機床行業(yè)市場競爭主要依靠產(chǎn)品性能、可靠性及服務(wù)。根據(jù)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的數(shù)據(jù)，國內(nèi)數(shù)控機床主要的問題是精度與穩(wěn)定性差及故障多發(fā)，精度決定了加工產(chǎn)品的質(zhì)量，穩(wěn)定性則決定了裝備性能的無故障保持能力。能力的提升及客戶認可均需要深厚的行業(yè)積累。國家高度關(guān)注工業(yè)母機發(fā)展，政策持續(xù)推動加速?！吨袊圃?025》將高端數(shù)控機床列為制造業(yè)重點發(fā)展領(lǐng)域之一；2022年9月首批機床ETF發(fā)行，為具有核心技術(shù)及科創(chuàng)能力突出的機床企業(yè)提供直接融資便利；2023年2月國新辦發(fā)布會上強調(diào)在關(guān)鍵核心技術(shù)攻關(guān)上實現(xiàn)突破，包括對工業(yè)母機等領(lǐng)域科技投入。政策端持續(xù)支持國產(chǎn)高端數(shù)控機床行業(yè)發(fā)展。國產(chǎn)廠商競爭力提升，加速，我國對進口機床的依賴程度已呈明顯下降趨勢。近年由于海外疫情影響，高端數(shù)控機床進口受限，為部分高端國產(chǎn)數(shù)控機床廠商提供寶貴窗口期打入高端下游，同時由于國產(chǎn)高端數(shù)控機床競爭力的不斷提升，進口替代加速。根據(jù)VDW數(shù)據(jù)，進口機床在我國機床消費額中占比呈持續(xù)下降趨勢，由2018年占比33%降低至2021年27%，2021年進口機床規(guī)模達479億元。海天精工、科德數(shù)控五軸聯(lián)動機床已批量打入航空航天零部件產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)，體現(xiàn)我國高端數(shù)控機床競爭力，加速高端數(shù)控機床領(lǐng)域進口替代。根據(jù)測算，2025年國產(chǎn)高端機床的市場規(guī)模有望達到40．9億元，2021-2025年CAGR達到16．9%；國產(chǎn)中檔機床市場規(guī)模有望達到496．5億元，2021-2025年CAGR達到9．5%。核心假設(shè)：機床行業(yè)規(guī)模：2022年由于國內(nèi)疫情及高基數(shù)影響，我國機床消費額增速下滑。根據(jù)中國機床工具工業(yè)協(xié)會公布數(shù)據(jù)，2022年協(xié)會重點聯(lián)系企業(yè)營業(yè)收入同比下降0．3%，假設(shè)2022年全年機床消費額同比下降5%，2023年在低基數(shù)下增速恢復至5%，2024、2025年增速略降至3%。中高檔機床占比：假設(shè)2018年高檔、中檔機床在機床市場消費占比分別為10%、30%，假設(shè)此后高檔、中檔機床在機床市場消費占比每年分別提升1pct、2pct。中高檔機床國產(chǎn)化率：根據(jù)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院數(shù)據(jù)，2018年我國高檔、中檔機床數(shù)控化率分別為6%、65%，考慮兩類機床的技術(shù)難度，假設(shè)此后高檔、中檔機床國產(chǎn)化率分別以每年1pct、2pct進行提升。數(shù)控機床高端化趨勢顯著，進口替代空間廣闊2022年中國機床行業(yè)營收與2021年基本持平，利潤總額增長。根據(jù)機床工具工業(yè)協(xié)會公布數(shù)據(jù)，2022年協(xié)會重點企業(yè)營業(yè)收入同比下降0．3%，在2021年同比增長26．2%的高基數(shù)下維持基本持平。利潤總額同比增長43．7%，主要是由于行業(yè)總體長期利潤總額基數(shù)較低，同時疊加產(chǎn)品結(jié)構(gòu)升級影響。產(chǎn)品結(jié)構(gòu)升級，金屬切削機床與金屬成形機床景氣度分化。根據(jù)協(xié)會重點聯(lián)系企業(yè)數(shù)據(jù)，2022年金屬切削機床產(chǎn)量同比下降23．3%，產(chǎn)值同比下降5．4%，從年內(nèi)數(shù)據(jù)來看，產(chǎn)值降幅低于產(chǎn)量降幅，反應(yīng)金切機床產(chǎn)品結(jié)構(gòu)升級，向高端化發(fā)展趨勢。根據(jù)協(xié)會重點聯(lián)系企業(yè)數(shù)據(jù)，2022年金屬切削機床新增訂單同比增長-10．9%，金屬成形機床新增訂單同比增長41．8%。金切機床新增訂單年內(nèi)一直處于同比下降狀態(tài)，但降幅已逐月收窄，生產(chǎn)經(jīng)營緩慢恢復；而金屬成形機床新增訂單及在手訂單同比顯著增長。高端需求引領(lǐng)制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級。根據(jù)iFind數(shù)據(jù)顯示，高技術(shù)制造業(yè)PMI高于制造業(yè)PMI，從固定資產(chǎn)投資完成額來看，高技術(shù)制造業(yè)固定資產(chǎn)投資完成額累計同比增速也高于制造業(yè)固定資產(chǎn)投資額。以上均說明我國對高技術(shù)制造業(yè)重視程度提升，高端需求增長引領(lǐng)我國制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級，制造業(yè)加工需求提升。制造業(yè)的升級發(fā)展需求高效高精的數(shù)控機床，中高檔數(shù)控機床以加工中心及數(shù)控車床等產(chǎn)品為主。高檔數(shù)控機床是能夠?qū)崿F(xiàn)高精度、高復雜性、高效高動態(tài)加工的數(shù)控機床，具備明顯的技術(shù)優(yōu)勢，多應(yīng)用于航空、航天、核、電子、船舶、兵器、能源、汽車、模具、刀具等高端制造領(lǐng)域。我國機床數(shù)控化率提升，但與發(fā)達國家相比仍有較高提升空間。根據(jù)中國工信產(chǎn)業(yè)網(wǎng)數(shù)據(jù)，2021年我國金屬切削機床數(shù)控化率已達到44．9%，呈現(xiàn)上升趨勢。然而根據(jù)ResearchinChina的數(shù)據(jù)，2018年日本、德國、美國的機床數(shù)控化率最低已達到75%，我國機床數(shù)控化率仍有較高的提升空間。日本對中國機床出口訂單高位，高端數(shù)控機床需求依舊。受開工及疫情影響，去年我國金切機床產(chǎn)量同比下滑，根據(jù)iFind統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2022年我國金屬切削機床產(chǎn)量累計同比下滑13．1%。但從日本機床工業(yè)協(xié)會（JMTBA）公布數(shù)據(jù)來看，2022年日本對中國出口訂單總計3770億日元，在去年高位基礎(chǔ)上同比增長5%，顯示我國高端數(shù)控機床需求依舊。數(shù)控機床是現(xiàn)代裝備制造的重要設(shè)備數(shù)控機床是數(shù)字控制機床的簡稱，是一種裝有程序控制系統(tǒng)的自動化機床。該控制系統(tǒng)能夠邏輯地處理具有控制編碼或其他符號指令規(guī)定的程序，并將其譯碼，從而使機床動作并加工零件。數(shù)控機床上游主要為數(shù)控機床所需的各類設(shè)備部件，包括數(shù)控系統(tǒng)、核心零部件、功能部件、電子元件等;中游主要為各類數(shù)控機床產(chǎn)品主要可分為數(shù)控金屬切削機床、數(shù)控金屬成形機床以及數(shù)控特種加工機床等;數(shù)控機床行業(yè)下游為其應(yīng)用領(lǐng)域，主要包括汽車制造、航空航天設(shè)備制造、船舶制造、模具制造、發(fā)電設(shè)備制造、冶金設(shè)備制造和通信設(shè)備制造等。數(shù)控機床上游設(shè)備部件的主要廠商包括華中數(shù)控、科德數(shù)控、埃斯頓、科拓股份、雷賽智能等;數(shù)控機床產(chǎn)商則主要包括華東數(shù)控、創(chuàng)世紀、海天精工、日發(fā)精機、秦川機床、浙海德曼、沈陽機床、亞威股份、華鼎股份等;下游應(yīng)用領(lǐng)域企業(yè)數(shù)量眾多，主要代表企業(yè)包括中國航發(fā)、寶鋼集團、廣汽集團、金鴻順、中國船舶、東方電氣、震?？萍嫉?。機床行業(yè)面臨的機遇和挑戰(zhàn)（一）機床行業(yè)面臨的機遇1、機床行業(yè)國家產(chǎn)業(yè)政策的支持機床作為工業(yè)母機，是工業(yè)生產(chǎn)最重要的工具之一，機床行業(yè)的發(fā)展直接影響我國制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級的進程，對于我國發(fā)展成為制造強國具有戰(zhàn)略性意義。多年來，我國對于數(shù)控機床行業(yè)一直保持較大的扶持力度，并持續(xù)出臺相關(guān)政策指引行業(yè)發(fā)展：九五規(guī)劃（1996-2000），以改進數(shù)控機床的性能和質(zhì)量為主要目標；十五規(guī)劃（2001-2005），把發(fā)展數(shù)控機床、儀器儀表和基礎(chǔ)零部件放到重要位置；十一五規(guī)劃（2006-2010）至十三五規(guī)劃（2016-2020）則強調(diào)發(fā)展高端數(shù)控機床及其配套技術(shù)；十四五規(guī)劃（2021-2025）注重高端數(shù)控機床產(chǎn)業(yè)的創(chuàng)新發(fā)展。此外，國家制定的《中國制造2025》《國家創(chuàng)新驅(qū)動發(fā)展戰(zhàn)略綱要》《智能制造發(fā)展規(guī)劃（2016-2020年）》等重要政策文件都將發(fā)展高檔數(shù)控機床作為重要目標，各省市也均在十三五、十四五期間發(fā)布了推動數(shù)控機床行業(yè)發(fā)展的支持性政策，政策內(nèi)容均落實了重點發(fā)展高檔數(shù)控機床的主旨。國家和各省市強有力的政策支持為機床行業(yè)的發(fā)展提供了良好的政策環(huán)境，促進其快速發(fā)展。2、機床行業(yè)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整提供了新的發(fā)展契機目前我國正處于產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整升級階段，隨著下游產(chǎn)業(yè)的不斷升級發(fā)展，對機床加工精度和穩(wěn)定性等要求越來越高，中高檔產(chǎn)品的需求日益凸顯，更新升級需求較大，未來中高檔市場份額將進一步增加，先進制造業(yè)將逐步替代傳統(tǒng)制造業(yè)，作為工業(yè)母機的高性能數(shù)控機床的市場需求將持續(xù)增加。隨著產(chǎn)業(yè)的升級發(fā)展，未來中高檔機床的市場廣闊。3、高檔機床進口替代空間大自2011年以來，我國一直是全球機床第一大生產(chǎn)和消費國。但是由于我國機床行業(yè)起步較晚，我國機床企業(yè)在行業(yè)競爭中多數(shù)靠量來取勝，產(chǎn)品附加值較低，在核心技術(shù)方面與發(fā)達國家之間還存在一定的差距。目前我國機床行業(yè)處于較大貿(mào)易逆差狀態(tài)，根據(jù)機床工具工業(yè)協(xié)會數(shù)據(jù)，2021年我國金屬加工機床貿(mào)易逆差為21．40億美元。近年來，隨著我國機床行業(yè)的技術(shù)水平不斷提高，涌現(xiàn)了一批優(yōu)質(zhì)的民族機床企業(yè)，逐步開始掌握機床核心技術(shù)，不斷提升高檔數(shù)控機床的自主供給能力，