國有施工企業(yè)“兩金”壓降探究

1、國有施工企業(yè)兩金“壓B歌究施工企業(yè)應(yīng)收賬款和存貨（文章主要指合同資產(chǎn)）所占用的資金 （以下簡稱“兩金”）問題，已成為施工企業(yè)健康開展的瓶頸?！皟山稹?持續(xù)增長，不僅加劇了企業(yè)資金周轉(zhuǎn)壓力，助長了帶息負債攀升，也 嚴重影響了企業(yè)運行質(zhì)量和盈利能力。文章以國有施工企業(yè)A公司 為研究樣本，結(jié)合企業(yè)內(nèi)部、外部管理因素，開掘深層次原因，以及 帶來的危害，通過強化風險識別，提高“兩金”管理意識、加強源頭管 控，實施分類控制，抓好收尾工程管理，優(yōu)化績效考核來實現(xiàn)“兩金” 壓降，實現(xiàn)企業(yè)高質(zhì)量開展?！娟P(guān)鍵詞】施工企業(yè)；“兩金”壓降；管控一、A公司“兩金”現(xiàn)狀A公司是某中央企業(yè)的三級工程公司，年收入均超過70億

2、元，業(yè) 務(wù)領(lǐng)域涉及市政、鐵路、公路等。A公司的“兩金”主要包括應(yīng)收賬款 和合同資產(chǎn)。A公司近年來“兩金”規(guī)模如表1所示。從表1可以看出，20142017年期間，A公司“兩金”規(guī)模均超過 59億元，“兩金”余額占資產(chǎn)總額的比例均超過78%, “兩金”余額占營 業(yè)收入的比例均超過75%,已嚴重影響公司的健康開展。2017年以 后，A公司始重視“兩金”管控，“兩金”余額和“兩金”占營業(yè)收入比例 也大幅下降，資產(chǎn)質(zhì)量和效率逐年提升。二、“兩金”居高原因“十三五”期間，由于經(jīng)濟形勢和建筑施工行業(yè)的深刻變化，“兩金” 問題在A公司已演變?yōu)閲谰墓芾韱栴}。（一）內(nèi)部因素隨著近幾年施工企業(yè)快速擴張，內(nèi)部管理暴

3、露出薄弱環(huán)節(jié)，具體 表現(xiàn)為：一是企業(yè)為追求規(guī)模，工程前期風險評估缺乏，合同評審不嚴格， 承攬了大量的風險工程。A公司作為遵約守信的國有施工企業(yè)，往往 為了合同工期，確保工程竣工，在業(yè)主資金撥付不到位的情況下，不 得不被動墊資施工。二是工程過程管理粗放，出現(xiàn)過程簽認和工程結(jié)算不及時、債權(quán) 糾紛多等問題，“兩金”壓降困難。如在20142017年期間，施工規(guī) ?？焖贁U張，A公司己有115個工程，其中在建工程39個，收尾項 目47個，完工未決算工程29個，大量收尾、完工工程未完成末次 結(jié)算，造成合同資產(chǎn)積壓，資金短缺。三是工程管理不善，本錢費用管控力度不強，責任本錢超支嚴重。 由于業(yè)績考核等方面的需求

4、，調(diào)節(jié)當期的經(jīng)營結(jié)果，粉飾財務(wù)報表, 對于工程當期重大虧損不反映或不完全反映，將局部虧損以合同資產(chǎn) 的形式（形式上的已完工未計價）列示，導致合同資產(chǎn)虛增，局部單 位甚至為了完成營業(yè)收入指標，預列本錢，導致賬面合同資產(chǎn)虛增。四是績效考核不完善。2018年以前，A公司對所屬工程下達的預 算指標，雖有“兩金”考核，但是在存貨控制方面，僅對合同部門確認 的合同資產(chǎn)進行考核，未從財務(wù)報表角度進行考核、控制。（二）外部因素隨著國家去杠桿進程不斷推進，建筑市場資金普遍短缺，資金流 動放緩，系統(tǒng)性金融風險加劇，局部工程無法及時收款，導致A公 司“兩金”占比迅速攀升，如：一是較多工程工程合同約定沒有業(yè)主預 付款

5、；二是進度款支付比例偏低，局部大型工程進度款付款比例甚至 低于85%；三是局部業(yè)主由于資金緊張，變更簽認滯后，中間結(jié)算 不及時，應(yīng)收賬款得不到及時確認，導致資金回籠受影響。三、“兩金”居高的危害資金對一個企業(yè)來說至關(guān)重要，在資金管理方面，A公司實行資 金收支兩條線集中管理，所屬各工程資金上存下?lián)?，缺口通過內(nèi)部調(diào) 劑資金補平。面對日益復雜的內(nèi)部、外部環(huán)境，大量工程“兩金”居高 不下，投入的資金不能及時回流，導致不少工程在某個階段經(jīng)營性現(xiàn) 金流斷流，需要靠A公司輸血。A公司資金周轉(zhuǎn)壓力陡然上升，借用 的集團公司內(nèi)部短期有息負債資金到達歷史高位，每年償付的利息費 用吞噬了企業(yè)50%以上的毛利潤，嚴重

6、影響了企業(yè)盈利能力和運行 質(zhì)量。四、“兩金”壓降的管控措施2017年以后，A公司全力壓降，兩金”資產(chǎn)，取得明顯的效果，“兩 金”余額逐年下降，有息負債也逐年降低，資產(chǎn)質(zhì)量和資金壓力得到 較大改善。（一）強化“兩金”風險識別為了提高“兩金”管理意識，A公司根據(jù)自身情況建立長期監(jiān)控指標 體系，通過對各項指標的監(jiān)控反映當前“兩金”管理的風險水平，讓隱 臧在“兩金中的風險得到及時處置，使“兩金”壓降更加嚴格，更符合 企業(yè)實際運營情況。從企業(yè)內(nèi)部、外部影響因素和“兩金”居高導致項 目經(jīng)營性凈現(xiàn)金流量斷流風險分析，工程虧損較大、主要經(jīng)營指標完 成不佳、經(jīng)營性現(xiàn)金流負增長、債務(wù)支付違約等，都屬于工程的管理

7、風險，存在與工程“兩金”較高有因果關(guān)系。將這些風險細分出來，進 行預控，將救火式的事后管理前置，改變以往工程“兩金”管理“秋后算 賬”的現(xiàn)象，具體如表2所示。（二）強化源頭管控一是對投標工程做好全面詳盡的調(diào)查，包括對工程前景、業(yè)主的 財務(wù)狀況、失信違約等情況進行了解，評估潛在的風險，以此規(guī)避不 利條款，優(yōu)化業(yè)主支付條款、計價條款等，并從最壞的方面做好應(yīng)對 預案。二是堅持以效益為中心，前置投標評審，深入可行性研究，降低 可研利潤與實際利潤的偏差，減少墊資工程的承接，防止虧損工程和 風險工程的承接。三是創(chuàng)新融資手段，召開投融資工程前端清欠會議，做好投融建 工程資金籌劃，合理利用金融資源，加快應(yīng)收賬

8、款變現(xiàn)，為“兩金”壓 降工作提供內(nèi)動力。（三）實施分類管控將“兩金”壓降分類為合同資產(chǎn)清收和應(yīng)收賬款清欠，以此確定工 作責任。1 .在合同資產(chǎn)清收方面，首先要將合同資產(chǎn)劃分為正常合同資產(chǎn) 和財務(wù)賬面未反映虧損的合同資產(chǎn)，然后實施細分控制。針對正常存貨，具體措施為：一是對正常合同資產(chǎn)進行全面梳理， 逐筆分析形成的原因和存在的風險，按重點、一般和正常關(guān)注類制定 確權(quán)方案；二是對合同內(nèi)計量滯后的合同資產(chǎn)，嚴格按照合同驗工計 量條款約定，限期補充完善資料，及時辦理驗工計價；三是對合同外 變更索賠的合同資產(chǎn)，抓緊完成審批手續(xù)，密切跟蹤批復確認，提高 工程結(jié)算效率。針對財務(wù)賬面未反映的虧損，主要是加強虧損

9、工程治理，一是根 據(jù)虧損工程所處的狀態(tài)，分類制定清理計劃；二是對過程虧損工程， 在優(yōu)化施工組織方案、強化責任本錢管控的同時，加強設(shè)計圖紙與工 程實物數(shù)量差異、概算單價與實際價格的比照分析、深入開展二次經(jīng) 營，及時完整歸集簽認資料，盡可能多、盡可能早地實現(xiàn)合同資產(chǎn)確 權(quán)；三是對最終虧損工程，在虧損原因分析、虧損責任追究的同時, 及時準確進行會計處理，防止出現(xiàn)虧損長期掛賬，合同資產(chǎn)質(zhì)量不實 的現(xiàn)象。2篋收賬款清欠方面，一是將應(yīng)收賬款納入清欠工作計劃，按月 通報；二是按照“突出重點、帶動全部”工作思路，篩選確定清收清欠 重點單位和重點工程，實行掛牌督辦；三是建立掛牌督辦制度，對金 額在1000萬元以

10、上、逾期兩年以上且金額超過500萬元的應(yīng)收賬款 分年度下達目標；四是定期召開“雙清”工作例會，對重難點工程持續(xù) 跟蹤，制定詳細的工作方案，分類施策，定期分析，及時跟進。（四）強化收尾工程管理一是落實項經(jīng)理“雙清”工作終身責任制,收尾項i未辦理結(jié)算 以及未完成兩金”壓降的重大節(jié)點目標，不得將工程經(jīng)理派往新工程; 二是催促職能部門加快推進收尾工程缺陷整改、竣工驗收、資料移交、 竣工結(jié)算等工作，并下達收尾工程清收工作計劃，加快推進工程概算 和變更工作；三是壓降收尾工程個數(shù)，年初按照工程收尾時間長短， 制定銷號計劃，逐期銷減；四是加大收尾工程“雙清”考核權(quán)重，催促 收尾工程債權(quán)確認及應(yīng)收盡收；五是將歷

11、史風險債權(quán)納入專項考核， 多措并舉，加快化解歷史風險債權(quán)；六是堅持“以效益論英雄”的價值 導向，對完工工程及時清算超額利潤獎。（五）優(yōu)化績效考核獎懲為完善“兩金”壓降工作的激勵約束機制，A公司降低業(yè)績考核中營 業(yè)收入指標考核權(quán)重，加大財務(wù)報表“兩金”考核權(quán)重，如合同資產(chǎn)占 營業(yè)收入（下降）比例、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、重點債權(quán)清欠等，將壓降 目標完成情況納入相關(guān)責任人考核，其中工程主要領(lǐng)導的“兩金”考核 占比不低于20%,相關(guān)部門正副職年度績效占比不低于20%,以確 保“兩金”壓降工作取得成效。此外，還制定“工程虧損風險治理+績效延期支付”風險考核方案 將工程領(lǐng)導班子局部績效薪金按延期支付方式預留作為風險抵押，考 核期結(jié)束后由公司進行清算兌現(xiàn)。目的是為了加快工程的虧損