投資理財規(guī)劃書

1、家庭理財規(guī)劃報告書客 戶: 李先生 理財團隊：奮斗團隊理財師: 陳淑如、曾麗麗、蔡朝璇、溫秀青完成日期:2014-11-3李先生：您好！首先非常感謝您對我們的信任，使我們有機會為您提供全面的理財規(guī)劃服務(wù)。這份理財規(guī)劃報告書是用來幫助您明確財務(wù)需求及目標，對您家庭的理財事務(wù)進行更好地決策，從而使您達到財務(wù)自由、決策自主、生活自在。在這份專為您量身打制的規(guī)劃報告書中我們作出的所有的分析都是基于您當(dāng)前的家庭情況、財務(wù)狀況、生活環(huán)境、未來目標以及結(jié)合當(dāng)前所處的經(jīng)濟形勢對一些金融參數(shù)的假設(shè)，測算出的結(jié)果可能與您真實情況存在有一定的誤差，因此您提供信息的完整性、真實性將有利于我們?yōu)槟峁└_的個人理財規(guī)

2、劃。為了能夠使您滿意，我們將盡力憑投資專業(yè)知識與能力，以您的利益為先，秉承誠信原則提供服務(wù)，注重“穩(wěn)健為先、合理規(guī)劃”，但由于市場情況變幻莫測，同時，鑒于您家庭狀況、金融參數(shù)的估計假設(shè)、社會經(jīng)濟形勢等均會發(fā)生變化，因此建議您與我們保持定期聯(lián)系，以便及時為您調(diào)整理財規(guī)劃報告。您作為我們尊貴的客戶，所有信息都由您自愿提供，建行理財中心將為您嚴格保密。您在此過程中，如果有任何疑問，歡迎您隨時向您的專職客戶經(jīng)理或者建行理財中心咨詢。請您相信，我們一定會為您和您的家庭制定一個合理的理財規(guī)劃，使您能悠然面對未來生活，讓富足永遠與您相伴領(lǐng)頭羊理財中心奮斗團隊 2014年11月03日目 錄第一部分 案例簡介第

3、二部分 家庭基本情況一、家庭成員資料二、近期家庭資產(chǎn)負債表三、年度家庭收支表四、家庭保險狀況第三部分 家庭財務(wù)分析一、財務(wù)比率分析二、其他財務(wù)分析三、生命周期和生涯規(guī)劃分析四、敏感度分析第四部分 理財綜合需求分析一、理財目標二、風(fēng)險評估第五部分 家庭保障計劃一、確定規(guī)劃重點二、保險規(guī)劃內(nèi)容第六部分 理財目標資金供需分析及目標調(diào)整第七部分 理財規(guī)劃建議一、家庭保險規(guī)劃二、女兒教育金規(guī)劃三、贍養(yǎng)雙親規(guī)劃四、投資規(guī)劃五、養(yǎng)老規(guī)劃第八部分 風(fēng)險揭示第九部分 理財規(guī)劃方案實施及修正一、理財規(guī)劃方案實施二、理財規(guī)劃方案修正第一部分：案例簡介李先生和趙女士是一對夫婦，生活在二線城市惠州，均為35歲，二人有一

4、5歲的女兒，就讀學(xué)前教育。李先生在私企當(dāng)主管，月薪15000元（稅后），年終獎5萬元（稅后）。趙女士在國企當(dāng)出納，月薪5000元（稅后）。李先生有一輛價值8萬元的轎車、有一套居室市場價值60萬元的房屋用于出租，每月租金2000元。家庭的自住房目前價值120萬元，于2010年1月貸款60萬元購買，貸款期限20年，等額本息還款，利率7%，目前已還款2年，未還貸款本金為570421元?；钇趦π?0萬元，定期存款20萬元，貨幣市場基金5萬元。還有市值為10萬元的股票和15萬元的偏股型基金。去年，家庭的基金和股票獲得收入10000元。李先生夫婦除了單位給上的社保外并無其他商業(yè)保險。李先生家庭財務(wù)支出比較

5、穩(wěn)定，平均每月的日常生活開支為6000元，房貸月供4652元，女兒的學(xué)前教育費用為每年2萬元，趙女士的美容卡每年2000元，李先生應(yīng)酬支出平均每月1000元，家庭每年旅游支出5000元。另外，夫妻倆每月都要給雙方父母各寄去1000元的生活費。李先生希望在惠州購買一套價值80萬元的房子給父母養(yǎng)老居住，也希望女兒能接受良好的教育，想著重解決女兒的高等教育費用問題，希望孩子18歲時可以出國上大學(xué)，屆時至少需要100萬元。假設(shè)投資回報率為8%。目前只依靠單位福利的風(fēng)險保障是否完備，如果不足，還需要補充哪些保險。李先生考慮到養(yǎng)老費用是一筆不小的開支，同時想在身后為女兒留下遺產(chǎn)，所以夫妻二人想在退休時積攢

6、下一筆財富。李先生打算在60歲時，夫妻二人共同退休，二人預(yù)計壽命為85歲，考慮到通貨膨脹及各種旅游休閑開支，以10%的投資報酬率，到60歲共需養(yǎng)老費用400萬元。第二部分：家庭基本情況1、 家庭情況分析家庭成員姓名年齡職業(yè)父親李先生35歲私企當(dāng)主管母親趙女士35歲國企當(dāng)出納女兒5歲學(xué)前教育雙方父母二、近期家庭資產(chǎn)負債表 資產(chǎn) 負債定期存款20萬房屋貸款（本息）100.4832萬股票投資10萬偏股型基金15萬私家車8萬自用房地產(chǎn)120萬活期儲蓄10萬貨幣市場基金5萬用于出租房產(chǎn)60萬資產(chǎn)總計(1)248萬負債總計(2)100.4832萬凈資產(chǎn)(1)-(2)147.5168萬3、 年度家庭收支表

7、收入 支出李先生工資收入18萬基本生活開銷7.2萬趙女士工資收入6萬父母贍養(yǎng)費2.4萬李先生年終獎5萬女兒學(xué)前教育費2萬居室出租2.4萬旅游支出0.5萬基金與股票收入（去年）1萬美容用品0.2萬應(yīng)酬支出1.2萬應(yīng)交房貸（還有18年）5.5824萬合計32.4萬合計19.0824萬結(jié)余13.3176萬四、家庭保險狀況分析你本人和妻子除了單位給上的社保外并無其他保險，而且家庭其他成員均無任何保險。第三部分 家庭財務(wù)分析一、家庭財務(wù)比率家庭財務(wù)比率定義比率合理范圍負債比率總負債/總資產(chǎn)40.5%20%-60%流動性比例流動性資產(chǎn)/每月支出6.33-6凈資產(chǎn)償付比例凈資產(chǎn)/總資產(chǎn)59.5%30%-60

8、%凈儲蓄率凈儲蓄/總收入72%20%-60%從家庭財務(wù)比率來看，流動性比例有點高，可適當(dāng)減少家庭資產(chǎn)的流動性；負債在合理范圍之內(nèi)；凈儲蓄率過大說明您的家庭在滿足當(dāng)年支出以外，還可將50%左右的凈收入用于增加儲蓄或者投資；凈資產(chǎn)償付比例過大一方面說明您的家庭無負債壓力，同時也說明您沒有充分利用起自己的信用額度。可以看出您的家庭財務(wù)情況穩(wěn)健有余，家庭財富的增長比較穩(wěn)定，但是主要依靠工資收入，投資性資產(chǎn)占有比例適中，但是比較集中投資股票類型風(fēng)險太大，應(yīng)該采取組合投資的方式分散投資風(fēng)險，建議李先生在自己資產(chǎn)配置中10%左右的股票就可以了；李先生應(yīng)該繼續(xù)保持基金的每月定投，因為現(xiàn)在宏觀經(jīng)濟形勢走向好。在

9、資產(chǎn)的配置上可以選擇30%的指數(shù)型基金、30%的債券型基金和30%的貨幣市場基金。二、其他財務(wù)分析 保障缺失：作為家庭經(jīng)濟支柱的李先生夫婦有社保，但是沒有買其他商業(yè)保險，這將威脅到整個家庭的財務(wù)安全，一旦發(fā)生意外，該家庭將會出現(xiàn)較為嚴重的經(jīng)濟問題，因此在理財規(guī)劃中應(yīng)首先滿足好李先生的保障需求。李先生與李太太雙方父母由于年齡較大，較難購買商業(yè)保險，李先生需要另外為父母準備醫(yī)療資金。 財務(wù)目標優(yōu)先性：由于子女教育以及贍養(yǎng)老人在時間和費用上沒有彈性，因此該家庭的首要理財目標應(yīng)該是為女兒準備學(xué)前教育費用、為李先生父母準備生活費和醫(yī)療備用金、提高投資收益的穩(wěn)定性。家庭生命周期：處于家庭成長期初期，女兒教

10、育負擔(dān)開始增加，保險需求達到高峰，生活支出平穩(wěn)。 三、家庭生命周期和生涯規(guī)劃分析按照生命周期理論，家庭分為形成期、成長期、成熟期和衰老期四個周期。不同的家庭成長階段會有不同的財富積累方式和不同的理財目標。您的家庭為雙薪單子女，目前正處于家庭成長期。該周期的起點是女兒出生。終點為女兒完成學(xué)業(yè)。處于該周期的家庭特點為子女教育負擔(dān)逐年增加，保險需求高峰，需要實現(xiàn)購房、女兒出國留學(xué)費、儲備養(yǎng)老金以及在身后為女兒留下遺產(chǎn)等計劃。您的生涯階段屬于較穩(wěn)定期，經(jīng)過了 10 多年職場的歷練，您已經(jīng)是一位私企主管，收入會隨資歷的增長而不斷上漲。您認為女兒在讀學(xué)前教育時，學(xué)費負擔(dān)較輕，就開始著手為她準備高等教育階段

11、教育金的做法非常正確。目前最大的負擔(dān)是房貸本息攤還額，由于你目前打算再購一套房、為女兒出國留學(xué)儲備費用、儲備養(yǎng)老金以及在身后為女兒留下遺產(chǎn)，因此短期內(nèi)，您家庭房貸的還款壓力可能進一步增加。分析了您家庭的生命周期和您的生涯規(guī)劃，可以得出目前主要存在的優(yōu)勢和劣勢列表如下：目前您家庭的優(yōu)勢、劣勢對比表優(yōu) 勢劣 勢收入穩(wěn)定且逐年增長投保面窄且保障力度不足子女尚幼故支出不高女兒未來出國留學(xué)費用高有一定風(fēng)險承受能力投資風(fēng)險偏高有房有車、總資產(chǎn)高房貸占負債比例較大 二、 明感度分析1. 理財目標的實現(xiàn)受到投資報酬率的影響最大，因此敏感性最高，如果投資報酬率提高了，則購房和退休目標也可以提前實現(xiàn)。2. 理財目

12、標也受到通貨膨脹率的影響，通貨膨脹率提高了，支出會相應(yīng)的增加，實質(zhì)報酬率降低，理財目標的實現(xiàn)將會受到影響。3. 其他因素如房貸利率的調(diào)整、匯率的變動等等也會對理財目標的實現(xiàn)和財富的積累產(chǎn)生影響。4. 因此要特別關(guān)注上述因素的變化，便于對目標做出適時的調(diào)整。第四部分：綜合理財需求分析一、 李先生的理財目標目標順序目標內(nèi)容距今年限所需金額現(xiàn)值/年持續(xù)年數(shù)總計（現(xiàn)值）1子女教育學(xué)前教育02萬12萬大學(xué)（出國）1325萬4100萬1贍養(yǎng)老人00.2萬大約20年4萬1購房080萬2養(yǎng)老費+遺產(chǎn)2525400萬二、李先生的風(fēng)險評估1、風(fēng)險承受能力分析（客觀因素）年齡10分8分6分4分2分得分38總分50分

13、，25歲以下者50分，每多一歲少1分，75歲以上0分40就業(yè)狀況公務(wù)員上班族自由職業(yè)個體失業(yè)8家庭負擔(dān)未婚雙薪無子女雙薪有子女單薪有子女單薪養(yǎng)三代6置產(chǎn)狀況投資不動產(chǎn)自宅無房貸房貸<50房貸>50無自宅4投資經(jīng)驗10年以上610年25年1年以內(nèi)無4投資知識專業(yè)人士財金類畢業(yè)自修有心得懂一些一片空白4總分66從測算結(jié)果來看李先生風(fēng)險承受能力中等偏上。2、風(fēng)險偏好分析（主觀因素） 從投資組合（股票，基金等）來看，李先生已有一定的理財意識和資產(chǎn)配置組合管理的意識，風(fēng)險偏好屬于中度偏高的范圍。綜上所述，李先生無論是從財力還是心理上完全可承擔(dān)中等以上的風(fēng)險，應(yīng)采取較為積極的投資規(guī)劃，早日達到

14、財務(wù)自由。根據(jù)目前中國經(jīng)濟發(fā)展狀況，結(jié)合李先生自身情況，建議李先生的投資組合重點以基金為主。第五部分 家庭保障計劃股市有風(fēng)險，家庭的經(jīng)營更可能遭遇意想不到的變故。風(fēng)險如果沒有辦法規(guī)避，只能進行必要的風(fēng)險轉(zhuǎn)移，而這正是保險對于家庭的意義所在。為家庭建立保障計劃，是您實現(xiàn)財務(wù)自由的第一步。在做這部分規(guī)劃的時候，我們和張先生家庭探討了保險的本質(zhì)：保險是一種避險工具，當(dāng)不幸發(fā)生引發(fā)的惡性負債或財務(wù)危及時，能夠得到補償，而不致負責(zé)累累，入不敷出。當(dāng)家庭在成長過程中遇到風(fēng)險時，最好的保障工具就是保險。一、確定規(guī)劃重點1、 考慮到保單更換的成本因素，充分利用您家庭已有保單，在現(xiàn)有保障的基礎(chǔ)上，根據(jù)您和家人的

15、實際需要，進行增補，不輕易更換。2、 由于您的家庭處與成長期，未來的 3-5 年有多個理財目標計劃同步實現(xiàn)，教育、置業(yè)、換房、換車、償還借款等，都有著明確的時間節(jié)點和大筆金額開支的要求。所以在近 5 年內(nèi)，您的家庭宜選擇保費比較經(jīng)濟的保障險種，在此期間，不建議購買投資型險種。（投資收益可以其他投資工具來實現(xiàn)，將在投資規(guī)劃部分另詳敘述。）5 年后資金寬裕時可再做考慮。二、保險規(guī)劃內(nèi)容1、 險種的選擇與補充1） 先生方面：目前保額較低，同時欠缺了重大疾病的保障。因此，一方面需要補充健康險，即重大疾病保險，附加住院補貼醫(yī)療；另一方面考慮到家庭近 3-5 年內(nèi)資金比較充裕應(yīng)再購買終身壽險和意外險，是比

16、較合理的安排。2） 太太方面：在保額上適當(dāng)降低，其他險種選擇同先生。3） 孩子方面：孩子年齡尚幼，體質(zhì)較弱，應(yīng)著重考慮重大醫(yī)療保險和住院保險。由于您對您的女兒所需的保險內(nèi)容了解的并不全面，所以，我們想為您作一下保險釋疑，使您可以充分利用目前已有的社會福利。 少兒學(xué)生基本社保：每年繳費 60 元，中小學(xué)生和嬰幼兒住院報銷 50%，門急診報銷 50%；特別在各類住院醫(yī)療費用，以及大病醫(yī)療費用方面（如：白血病、血友病、再生障礙性貧血、惡性腫瘤放療、化療及腎移植前透析治療和手術(shù)后抗排異治療等），在醫(yī)保范圍內(nèi)的所有費用，自 2006 年 9 月 1 日起，可報銷 50%。 少兒住院醫(yī)療互助基金：參加者繳

17、費，05 歲 60 元/年，618 歲 50 元/年。生病住院時可以報銷醫(yī)療費用的 50%（扣除起付金額，最高 300 元），即一級醫(yī)院扣除為 50 元，二級醫(yī)院為 100 元，三級醫(yī)院為 300 元后，憑少兒住院基金醫(yī)療證就可以免交 50的預(yù)付金，出院后結(jié)算時更可免交 50的醫(yī)療總費用?；鹬Ц兜尼t(yī)療費用每人每年最高金額累計可達基金支付的醫(yī)療費用每人每年最高金額累計可達 10 萬元。 以上兩項保障互相并不沖突，而且可以互為有利補充，例如：一個少兒住院報銷總費用為 2000 元，先由基本社保報銷 50%（1000 元），再由住院互助基金報銷總費用（扣除起付金額，最高 300 元）的 50%，也

18、就是 850元，最后患兒總共可報銷 1850 元。而白血病等大病專科門診可全部報銷。所以，我們認為“社保+互助基金”這兩項保障計劃，已經(jīng)能夠最大限度地轉(zhuǎn)嫁少兒在重大醫(yī)療和住院方面的支出。就孩子年滿 18 周歲之前而言，這兩項保障計劃已能較好的滿足家庭的保障需求。您無需為孩子再額外購買商業(yè)保險中住院費用報銷類產(chǎn)品。接下來，讓我們來給您推薦給您小女兒投保中宏保寶寶險。 中宏“聰明寶寶”兩全分紅保險：這是一款分紅終身壽險，若被保險人于 25 周歲前身故，可獲得 100保額賠償（04 周歲按比例獲賠）；若在 2555/60 歲間身故，可獲得 2 倍保險金額的賠償；55/60 歲至 100 歲前身故，可

19、獲得 1 倍保險金額賠償。在提供保障的同時，在成長的特定階段可領(lǐng)取教育金，即 1517 周歲，每年領(lǐng)取保額的 10（共領(lǐng)取三年）；1821 周歲，每年領(lǐng)取保額的 40；25 周歲時，領(lǐng)取保額的 100保額；女性 55 周歲時，領(lǐng)取保額的 100；生存至 100周歲，領(lǐng)取保額的 100，保險責(zé)任結(jié)束。4） 財險方面：推薦為汽車的保費為 1500 元/年，以后每年無需再增加，隨著駕齡的增長，駕駛技術(shù)的完善，保險公司會給于相應(yīng)優(yōu)惠。表15：家庭保險補充險種調(diào)整建議表家庭成員現(xiàn)有保險補充險種李先生單位社保補充健康險，附加住院補貼醫(yī)療，終身壽險和意外險李太太單位社保補充健康險，附加住院補貼醫(yī)療，終身壽險

20、和意外險女兒 無購買中宏寶寶險雙方父母 無購買醫(yī)療保險第六部分：李先生理財目標資金供需分析及調(diào)整一、資金需求分析理財目標優(yōu)先順序幾年后開始預(yù)估每年費用持續(xù)年限需求現(xiàn)值總和（不考慮時間價值）生活支出1072000251800000女兒學(xué)前教育1020000240000女兒大學(xué)教育（出國）2025000041000000雙方父母贍養(yǎng)費102400020480000購房208000000800000養(yǎng)老費用30160000254000000需求值總計8120000二、資金供給分析理財資源現(xiàn)值流入持續(xù)年限供給現(xiàn)值總和（不考慮時間價值）現(xiàn)有生息資產(chǎn) 6000001600000家庭稅后收入 32

21、4000258100000供給值總計 8700000三、理財目標的調(diào)整上述計算，李先生在現(xiàn)有資產(chǎn)情況下，若投資報酬率為8.2%，可以達成各項理財目標。同時通過資金的供需分析，考慮到盡快實現(xiàn)購買一套價值80萬元的房子，建議李先生多增加在基金方面上的投資。第七部分：理財規(guī)劃建議一、 家庭保險規(guī)劃 家庭理財中，保險能夠抵御家庭主要收入來源突然中斷而對家庭財務(wù)帶來的不良影響。李先生是家庭的經(jīng)濟支柱，但是只有在單位投保的基本保險，一旦李先生出現(xiàn)風(fēng)險，家庭財務(wù)就可能陷入危機，因此必須考慮購買壽險和意外險。 保險建議書保險產(chǎn)品繳費期限每年需交保費保額太平長泰安康終身壽險 20年期交10000元/份，保額2萬

22、，投保2份共20000元40萬元中國平安保險（意外險）20年期交150元/份，保額10萬，投保2份共300元200萬元 二、女兒教育金規(guī)劃每一位父母都希望自己的孩子受到良好的教育，隨著民辦大學(xué)增多，高等教育普及，家庭用于教育的支出逐年上漲,據(jù)中國社會科學(xué)院的一項報告指出，子女教育費用在居民總消費中被排在首位，超過養(yǎng)老和住房。子女教育金的準備要遵循“從寬準備、從早準備”的原則，特別是高等教育期間的開銷屬于階段性高支出，不事先準備必將難以應(yīng)付。教育金的支出特點是沒有彈性，像您這樣的家庭，更需要在教育金籌劃上早做打算，為可愛的女兒的籌備好一筆教育?？?，精心培育她們的成才。因此，我們建議您將每月有結(jié)余

23、的家庭資金投資基金定投，短期投資選擇債券等穩(wěn)健性理財產(chǎn)品，長期投資可以選擇股票型基金、指數(shù)型基金。比如每月定投 1000 元，連續(xù)投 30 年，以年收益 10%計算。屆時的收益為 226萬元。看起來有些不可思議，實際上是根據(jù)復(fù)利計算出來的，收益每月結(jié)算一次，長期定投等分散了風(fēng)險。我們建議您的家庭，運用“一次性投入、基金定投相結(jié)合，并適當(dāng)參與少兒保險”的投資方式。三、贍養(yǎng)雙親規(guī)劃由于雙方父母均需要李先生的資助，李先生每年須給雙方父母共24000元；同時建議每年拿出0.3萬元作為雙方父母醫(yī)療準備金。此筆資金以定投方式投資于股票型基金。三、 養(yǎng)老規(guī)劃養(yǎng)老金的籌備與退休后的生活 退休前 退休后養(yǎng)老金終值4000000養(yǎng)老金現(xiàn)值400000籌集年限25生存年限25期次300期次300投資回報率10%投資回報率10%每月需投入9000每月可使用9000如上表所示：如果您按照正常年齡 60 歲退休，您從現(xiàn)在開始每月只需投入9000元來籌建養(yǎng)老基金，更可以在退休后每月獲得相當(dāng)于現(xiàn)值9000 元的一筆可觀的養(yǎng)老金補貼，加上兩人的退休金，絕對能享受到不輸于目前生活質(zhì)量的退休水平。五、投資規(guī)劃為了對您提出更為合適的投資建議，我們首先將您家庭現(xiàn)有的金融資產(chǎn)投資品種作