輪形挖土機公司工程項目投資估算（工程項目管理）

1、泓域咨詢/輪形挖土機公司工程項目投資估算輪形挖土機公司工程項目投資估算一、 預備費估算（一）基本預備費估算基本預備費是指在項目實施中可能發(fā)生、但在項目決策階段難以預料的支出，需要事先預留的費用，又稱工程建設不可預見費。一般由下列三項內(nèi)容構成：1在批準的設計范圍內(nèi)，技術設計、施工圖設計及施工過程中所增加的工程費用；經(jīng)批準的設計變更、工程變更、材料代用、局部地基處理等增加的費用。2一般自然災害造成的損失和預防自然災害所采取的措施費用。3竣工驗收時為鑒定工程質量對隱蔽工程進行必要的挖掘和修復費用?；绢A備費以工程費用和工程建設其他費用之和為基數(shù)，按部門或行業(yè)主管部門規(guī)定的基本預備費費率估算。（二）漲

2、價預備費估算漲價預備費是對建設工期較長的項目，由于在建設期內(nèi)可能發(fā)生材料、設備、人工、機械臺班等價格上漲引起投資增加而需要事先預留的費用，亦稱價格變動不可預見費。漲價預備費以分年的工程費用為計算基數(shù)。二、 估算步驟1分別估算建筑工程費、設備購置費和安裝工程費2匯總建筑工程費、設備購置費和安裝工程費，得出分項的工程費用，然后加總得出項目建設所需的工程費用。3在工程費用的基礎上估算工程建設其他費用。4以工程費用和工程建設其他費用為基礎，估算基本預備費。5在確定工程費用分年投資計劃的基礎上，估算漲價預備費。6加總求得建設投資建設投資估算表單位：萬元序號項目建筑工程設備購置安裝工程其他費用合計1工程費

3、用3911.613036.14210.607158.351.1建筑工程費3911.613911.611.2設備購置費3036.143036.141.3安裝工程費210.60210.602其他費用1233.981233.982.1土地出讓金767.95767.953預備費250.71250.713.1基本預備費113.52113.523.2漲價預備費137.19137.194投資合計8643.04三、 項目名稱及項目單位項目名稱：輪形挖土機公司工程項目項目單位：xxx（集團）有限公司四、 項目建設地點本期項目選址位于xxx（待定），占地面積約30.00畝。項目擬定建設區(qū)域地理位置優(yōu)越，交通便利，

4、規(guī)劃電力、給排水、通訊等公用設施條件完備，非常適宜本期項目建設。五、 建設規(guī)模該項目總占地面積20000.00（折合約30.00畝），預計場區(qū)規(guī)劃總建筑面積31369.90。其中：主體工程22088.64，倉儲工程3806.46，行政辦公及生活服務設施3478.66，公共工程1996.14。六、 項目建設進度結合該項目建設的實際工作情況，xxx（集團）有限公司將項目工程的建設周期確定為24個月，其工作內(nèi)容包括：項目前期準備、工程勘察與設計、土建工程施工、設備采購、設備安裝調(diào)試、試車投產(chǎn)等。七、 建設投資估算（一）項目總投資構成分析本期項目總投資包括建設投資、建設期利息和流動資金。根據(jù)謹慎財務估

5、算，項目總投資10783.32萬元，其中：建設投資8643.04萬元，占項目總投資的80.15%；建設期利息217.65萬元，占項目總投資的2.02%；流動資金1922.63萬元，占項目總投資的17.83%。（二）建設投資構成本期項目建設投資8643.04萬元，包括工程費用、工程建設其他費用和預備費，其中：工程費用7158.35萬元，工程建設其他費用1233.98萬元，預備費250.71萬元。八、 項目主要技術經(jīng)濟指標（一）財務效益分析根據(jù)謹慎財務測算，項目達產(chǎn)后每年營業(yè)收入18400.00萬元，綜合總成本費用14181.26萬元，納稅總額1983.21萬元，凈利潤3087.38萬元，財務內(nèi)部

6、收益率22.20%，財務凈現(xiàn)值4430.53萬元，全部投資回收期5.78年。（二）主要數(shù)據(jù)及技術指標表主要經(jīng)濟指標一覽表序號項目單位指標備注1占地面積20000.00約30.00畝1.1總建筑面積31369.90容積率1.571.2基底面積11400.00建筑系數(shù)57.00%1.3投資強度萬元/畝269.762總投資萬元10783.322.1建設投資萬元8643.042.1.1工程費用萬元7158.352.1.2工程建設其他費用萬元1233.982.1.3預備費萬元250.712.2建設期利息萬元217.652.3流動資金萬元1922.633資金籌措萬元10783.323.1自籌資金萬元634

7、1.543.2銀行貸款萬元4441.784營業(yè)收入萬元18400.00正常運營年份5總成本費用萬元14181.266利潤總額萬元4116.517凈利潤萬元3087.388所得稅萬元1029.139增值稅萬元851.8510稅金及附加萬元102.2311納稅總額萬元1983.2112工業(yè)增加值萬元6845.9713盈虧平衡點萬元6484.98產(chǎn)值14回收期年5.78含建設期24個月15財務內(nèi)部收益率22.20%所得稅后16財務凈現(xiàn)值萬元4430.53所得稅后九、 建設期利息的估算方法估算建設期利息應按有效利率計息。項目在建設期內(nèi)如能用非債務資金按期支付利息，應按單利計息；在建設期內(nèi)如不支付利息，

8、或用貸款支付利息應按復利計息。項目評價中對借款額在建設期各年年內(nèi)按月、按季均衡發(fā)生的項目，為了簡化計算，通常假設借款發(fā)生當年均在年中使用，按半年計息，其后年份按全年計息。對借款額在建設期各年年初發(fā)生的項目，則應按全年計息。建設期利息的計算要根據(jù)借款在建設期各年年初發(fā)生或者在各年年內(nèi)均衡發(fā)生，采用不同的計算公式。十、 建設期利息估算的前提條件進行建設期利息估算必須先完成以下各項工作：1建設投資估算及其分年投資計劃；2確定項目資本金（注冊資本）數(shù)額及其分年投入計劃；3確定項目債務資金的籌措方式（銀行貸款或企業(yè)債券）及債務資金成本率銀行貸款利率或企業(yè)債券利率及發(fā)行手續(xù)費率等）。建設期利息估算表單位：

9、萬元序號項目合計第1年第2年1借款1.1建設期利息217.6554.41163.241.1.1期初借款余額2220.891.1.2當期借款4441.782220.892220.891.1.3當期應計利息217.6554.41163.241.1.4期末借款余額2220.894441.781.2其他融資費用1.3小計217.6554.41163.242債券2.1建設期利息2.1.1期初債務余額2.1.2當期債務金額2.1.3當期應計利息2.1.4期末債務余額2.2其他融資費用2.3小計3合計217.6554.41163.24十一、 層次分析法的基本步驟當一個決策者在對問題進行分析時，首先要將分析對

10、象的因素建立起彼此相關因素的層次系統(tǒng)結構，這種層次結構可以清晰地反映出相關因素（目標、準則、對象）的彼此關系，使得決策者能夠把復雜的問題順理成章，然后進行逐一比較、判斷，從中選出最優(yōu)的方案。運用層次分析法大體上分成四個步驟：建立層次結構模型；構造比較判別矩陣；單準則下層次排序及其一致性檢驗；層次總排序及其一致性檢驗。（一）建立層次結構模型層次分析法先將決策的目標、考慮的因素（評價準則）和決策對象（行動方案）按它們之間的相互關系分為最高層、中間層和最低層，其中最高層稱為目標層，這一層中只有一個元素，就是該問題要達到的目標或理想的結果；中間層為準則層，層中的元素為實現(xiàn)目標所采用的措施、政策、準則等

11、，準則層中可以不止一層，可以根據(jù)問題規(guī)模的大小和復雜程度，分為準則層、子準則層；最低層為方案層，這一層包括了實現(xiàn)目標可供選擇的方案。據(jù)此繪出層次結構模型圖，模型中，目標、評價準則和行動方案處于不同的層次，彼此之間關系用線段表示，評價準則可細分多層。在層次結構模型中，各層均由若干因素構成，當某個層次包含因素較多時，可將該層次進一步劃分成若干子層次。通常應使各層次中的各因素支配的元素一般不超過9個，這是因為支配元素過多會給兩兩比較帶來困難。一個好的層次結構模型對解決問題極為重要，因此，在構建層次結構模型時，應注意以下四點：1自上至下順序地存在支配關系，用直線段表示上一層次因素與下一層次因素之間的關

12、系，同一層次及不相鄰元素之間不存在支配關系；2整個結構不受層次限制；3最高層只有一個元素，每個元素所支配元素一般不超過9個，元素過多可進一步分層；4對某些具有子層次結構可引入虛元素，使之成為典型層次結構模型。（二）構造比較判別矩陣層次結構建立后，評價者根據(jù)自己的知識、經(jīng)驗和判斷，從第一個準則層開始向下，逐步確定各層不同因素相對于上一層因素的重要性權數(shù)。層次分析法在確定各層不同因素相對于上一層各因素的重要性權數(shù)時，通常使用兩兩比較的方法。（三）單準則下層次排序及其一致性檢驗層次分析法的信息基礎是比較判斷矩陣。由于每個準則都支配下一層若干個因素，這樣對于每一個準則及它所支配的因素都可以得到一個比較

13、判斷矩陣。因此，根據(jù)比較判斷矩陣如何求出各因素對于準則的相對排序權重的過程稱為單準則下的排序。計算權重的方法有多種，其中和法和根法是比較成熟并得到廣泛應用的方法。1和法2根法3判斷矩陣一致性檢驗由于客觀事物的復雜性，會使我們的判斷帶有主觀性和片面性，完全要求每次比較判斷的思維標準一致是不大可能的。事實上，在構建比較判斷矩陣時，我們雖然不要求判斷具有一致性，但一個混亂的，經(jīng)不起推敲的比較判斷矩陣有可能導致決策的失誤，所以我們希望在判斷時應大體上的致。而上述計算權重方法，當判斷矩陣過于偏離一致性時，其可靠程度也就值得懷疑了，故對于每一層次作單準則排序時，均需要作一致性的檢驗。（四）層次總排序及其一

14、致性檢驗1層次總排序計算同一層次中所有元素對于最高層（總目標）的相對重要性標度（又稱排序權重向量）稱為層次總排序。2總排序一致性檢驗人們在對各層元素作比較時，盡管每一層中所用的比較尺度基本一致，但各層之間仍可能有所差異，而這種差異將隨著層次總排序的逐漸計算而累加起來，因此需要從模型的總體上來檢驗這種差異尺度的累積是否顯著，檢驗的過程稱為層次總排序的一致性檢驗。十二、 擴大指標估算法擴大指標估算法簡便易行，但準確度不如分項詳細估算法，在項目初步可行性研究階段可采用擴大指標估算法。某些流動資金需要量小的行業(yè)項目或非制造業(yè)項目在可行性研究階段也可采用擴大指標估算法，擴大指標估算法是參照同類企業(yè)流動資

15、金占營業(yè)收入的比例（營業(yè)收入資金率）、或流動資金占經(jīng)營成本的比例（經(jīng)營成本資金率）、或單位產(chǎn)量占用流動資金的數(shù)額來估算流動資金。十三、 流動資金估算應注意的問題1投入物和產(chǎn)出物采用不含增值稅銷項稅額和進項稅額的價格時，流動資金估算中應注意將銷項稅額和進項稅額分別包含在相應的收入和成本支出中。2技術改造項目采用有無對比法進行財務分析或經(jīng)濟分析時，其增量流動資金可能出現(xiàn)負值的情況。當增量流動資金出現(xiàn)負值時，對不同方案之間的效益比選應體現(xiàn)出流動資金的變化，以客觀公正反映各方案的相對效益，而對選定的上報方案而言，其增量流動資金只能取零。3項目投產(chǎn)初期所需流動資金在實際工作中應在項目投產(chǎn)前籌措。為簡化計

16、算，項目評價中流動資金可從投產(chǎn)第一年開始安排，運營負荷增長，流動資金也隨之增加，但采用分項詳細估算法估算流動資金時，運營期各年的流動資金數(shù)額應按照上述計算公式分別進行估算，不能簡單地按100%運營負荷下的流動資金乘以投產(chǎn)期運營負荷估算。流動資金估算表單位：萬元序號項目第1年第2年第3年第4年第5年1流動資產(chǎn)0.0010998.9712465.5014665.301.1應收賬款0.004949.545609.486599.391.2存貨0.003849.644362.925132.851.2.1原輔材料0.001154.891308.881539.861.2.2燃料動力0.0057.7465.4476.991.2.3在產(chǎn)品0.001770.832006.942361.111.2.4產(chǎn)成品0.00866.17981.66