個人消費貸款擔保項目可行性研究報告.doc

+限公司 個人汽車消費貸款擔保項目可行性研究報告?zhèn)€人汽車消費貸款擔保項目可行性研究報告+有限公司目錄第一章擬成立公司基本情況.3第二章投資人簡介 .4第三章項目背景 .5 一、汽車貸款擔保業(yè)務介紹 .5 二、汽車貸款擔保業(yè)務的發(fā)展歷程 . 5第四章項目必要性 . 8一、設立擔保公司必要性 . 8 二、汽車貸款擔保業(yè)務存在的必然性 .8 三、我國市場經濟中施行從緊貨幣政策對擔保公司發(fā)展的影響.10 四、擔保公司化解生存危機的應作的內外應對措施.11第五章市場分析 .14 一、擔保行業(yè)的宏觀分析 . 16 二、汽車貸款擔保業(yè)務的發(fā)展前景 . 17三、湖南汽車貸款擔保業(yè)務的市場分析 . 21 四、湖南市個人汽車消費貸款行業(yè)分析 . 24第六章擬開展的業(yè)務情況 . 26一、業(yè)務內容 . 26 二、營銷策略 . 26 三、營銷策略 . 26 四、服務品牌營銷 . 27第七章公司組織、運行和管理. 28 一、組織機構 . 28 二、管理機構 . 30 三、人力資源配置 . 31 四、職工培訓 . 31第八章項目經濟及社會效益分析. 32 一、經濟分析原則、依據(jù)及參數(shù) . 32 二、收入、稅金及附加和增值稅估算 . 33 三、成本費用估算 . 33四、盈利能力分析 . 35 五、財務生存能力分析 . 36 六、不確定性分析 . 37 七、財務評價結論 . 38第九章項目風險分析 .43一、風險因素識別 .43 二、風險評估 . 43 三、應對措施 . 44第十章結論 . 45- 2 -第一章擬成立公司基本情況企業(yè)名稱： 法定地址：經營范圍：銷售汽車、汽車零配件；代辦汽車年審、過戶；從事個人汽車消費貸款擔保業(yè)務。 注冊資金：500萬元 第二章投資人簡介企業(yè)名稱： 法定代表人： 職務：董事長資金來源：貨幣資金 第三章項目背景一、汽車貸款擔保業(yè)務介紹 汽車貸款擔保業(yè)務是指購車人（借款人）在購車時支付一定的擔保費用，由擔保公司為其貸款提供擔保從銀行獲得除購車首付外的購車余款，當購車人（借款人）不能如期償還貸款時由擔保公司負責償還銀行債務，然后擔保公司再向借款人追償?shù)臉I(yè)務。 二、汽車貸款擔保業(yè)務的發(fā)展歷程 在我國，汽車消費信貸和擔保行業(yè)算是個新鮮事物。改革開放后，隨著人們收入的增加、消費心理發(fā)生變化，開始接受并實踐國外已經非常流行的“花明天的錢、開今天的車”消費模式，運用合理理財手段提高生活質量。加之汽車市場日逐成熟，新車上市頻繁，也引發(fā)了人們購車、換車的欲望。 在現(xiàn)實中，許多消費者購車時不具備一次性支付全款的能力，需要借助銀行貸款。而汽車又是一種不同于房屋，是可以任意移動的物體，銀行資金的安全性受到挑戰(zhàn)。目前我國的個人資信體系尚不完備，銀行在汽車消費貸款上承擔了遠遠高于房屋消費貸款的風險，需要有第三方的專業(yè)機構配合銀行完成對貸款客戶的風險控制和管理工作。在這種情況下，擔保公司應運而生，逐漸介入了汽車消費市場，為消費者提供全程擔保，為銀行分解風險。什么叫“全程擔保”?也就是說從消費者貸款的第一天起到結算的最后一天，這期間如果消費者有一天不還款，銀行就要扣擔保公司存在銀行的保證金。有了擔保公司的擔保，消費者才能在銀行貸到款，才能盡快開上車。汽車消費信貸擔保是在我國是一個比較新的行業(yè)，從誕生到現(xiàn)在也就10多年時間，經過2003年和2004年的整頓和規(guī)范，目前我國的汽車消成為汽車流通領域一支不可缺少的費貸款擔保行業(yè)已經有了長足的發(fā)展,力量。汽車消費信貸擔保的前身實際上是車貸險，早在1997年，太平洋財產保險公司在全國最早開辦汽車貸款保證保險（簡稱車貸險）業(yè)務，為個 太保北京分公司主管車貸險業(yè)務的劉先生如此人貸款買車提供擔保服務。介紹當時業(yè)務的火爆，“那個時候賣車賣得火，一天收多少份單子?。∥覀儽ｋU公司跟著北京車商去上海進車，一次就進 500輛。” 隨之而來的高風險讓保險公司們大 但車貸險的輝煌只是短暫的片刻，跌眼鏡?！皡柡Φ臅r候一天丟三輛，兩輛普桑，一輛桑塔納2000，并且是在北方汽車交易市場剛辦完手續(xù)，車開跑了就沒了，一會的工夫。并且都是用車來做抵押的，即使后來打官司都贏了，但都沒法執(zhí)行?！碧１本┓止疽晃辉撠熫囐J險業(yè)務的李女士如此介紹當時的高違約率。 有資料表明，甚至有保險公司的車貸險賠付率高達 400。 2003年8月1日，占領車貸險市場份額80的中國人保在全國范圍 這一具有標志性的舉動宣告了保險公司在汽車貸款擔保市內停售車貸險。場的退出。2004年1月 15日保監(jiān)會正式叫停車貸險。在 2004年4月10日召開的 “中國保險發(fā)展論壇2004國際學術年會”上，華泰財險董事長王梓木重提了車貸險的系統(tǒng)風險。他認為，車貸險不是保險公司所能規(guī)避的。 在保險公司成規(guī)模退出車貸險市場后，銀行開始和有實力的經銷商合作。鑒于保險公司的風險在于沒有進行資信調查，銀行委托經銷商進行個人信用調查，由經銷商給貸款買車者提供擔保，將風險轉嫁給經銷商。這種模式中的代表者是和光大銀行合作的亞飛汽車集團，“亞飛信貸模式”成為全國汽車信貸消費的典范。 但這一種模式也是有明顯漏洞。因為經銷商本身是汽車銷售機構，他自身的利益直接同銷售掛鉤，他們對購車人的調查可能有失公允，造成某些經銷商單獨或與購車人共謀，提供虛假購車手續(xù)，騙取銀行信貸資金。而且，由于經銷商資本金有限，大部分資金都用來購車，現(xiàn)金流量有限又要承擔不斷增加的擔保金額，其中隱藏著極大風險。在這種情況下，獨立的擔保公司順勢而生，如泛華安聯(lián)。一些具有擔保資格的經銷商也開始將擔保業(yè)務獨立于汽車營銷，組建獨立的擔保公司，如嘉信擔保就是從亞飛汽車集團獨立出來的。 獨立擔保公司的優(yōu)點在于他們是第三方專業(yè)的信用管理機構，他們的擔保費用同經銷商的汽車售價是完全分開的，是透明的。同時，擔保公司對市場非常了解，可以對市場進行監(jiān)督。 汽車貸款擔保公司的出現(xiàn)，一方面是人們對汽車貸款需求的增加引導社會推出相應的產品來滿足人們的需求，另一方面是在滿足人們汽車貸款需求的同時對貸款方的所承擔風險的控制，因而擔保公司通過提供擔保的方式，在滿足消費者分期購車需求的同時，也大大促進了汽車的銷售，同時也降低了銀行貸款的風險，加快了放款速度，在汽車流通領域做出了比較大的貢獻。 第四章項目必要性一、設立擔保公司必要性 價格由結構性上漲演變?yōu)槊黠@的通 為防止經濟增長由偏快轉為過熱、貨膨脹，中央經濟工作會議確定，我國要將實施10年之久的“穩(wěn)健的貨幣政策”調整為“從緊的貨幣政策”。從緊的貨幣政策的實施首先意味著要緊縮金融機構信貸，嚴格控制企業(yè)貸款的發(fā)放。央行已明確要求，2011年整體的銀行信貸規(guī)模，新增貸款量不得超出 2010年實際貸款量。 按照當前銀行 75的存貸比率17.5的準備金率以及4左右的庫存現(xiàn)金和備付金的規(guī)定，銀行2011 年信貸規(guī)模會出現(xiàn)大幅度的萎縮。在貨幣緊縮政策的指導下，銀行向企業(yè)發(fā)放貸款將更加謹慎，一些上市公司、企業(yè)集團、大型企業(yè)、重點項目是各商業(yè)銀行優(yōu)先放款的目標。個人汽車消費貸款由于信用、規(guī)模、償貸能力等方面的局限性，無法與大企業(yè)相比，按照優(yōu)勝劣汰的原則，個人車貸要想從銀行得到貸款會更加困難。 個人汽車消費貸款擔保公司的出現(xiàn)拓寬了消費者購車的渠道。個人汽車消費貸款擔保公司作為能夠緩解個人信用不足、提供擔保的第三方，在當前貨幣從緊政策下應當發(fā)揮更大的作用。 二、汽車貸款擔保業(yè)務存在的必然性 此項業(yè)務存在的必然性，其實我們從其他汽車擔保公司發(fā)展的歷程也可以看出來。目前的汽貸市場已不是銀行在唱“獨角戲”，而是形成了銀行、擔保公司、車行三方聯(lián)手拉動車貸市場的新模式。前些年，汽車消費貸款業(yè)務基本上是銀行在做，市民能從銀行獲得貸款，必須具備以下條件中的一項，即由汽車經銷商提供保證擔保、由政府公務員提供保證擔保、所購車輛加裝GPS，或者由保險公司提供履約保險。雖然銀行采取了如上措施保證自己的資金安全，但由于最終的風險由銀行 每年由車貸產生的壞賬不在少數(shù)。承擔， “山芋” 車貸業(yè)務成了銀行的燙手 ，到了 2004年下半年，農行、工行、建行等湖南多數(shù)銀行已停辦了車貸業(yè)務。2005年初，部分銀聯(lián)擔保有限公司瞄準了車貸這塊龐大的市場，率先提出了與銀行合作開展車貸業(yè)務。由于貸款風險由銀行轉移給擔保公司，銀行也樂于將這塊市場拱手讓給擔保公司來做，同時引入車行為合作方，最終形成了由車行推薦客戶、擔保公司承擔擔保責任、銀行放貸的三方合作新模式。這種新模式有力地拉動了車貸市場的發(fā)展，目前 90以上的車貸業(yè)務都是由三方合作完成的，僅 2006年全市汽車消費擔保貸款業(yè)務量就達到了3億多元。有業(yè)內人士估計，2007年全市汽車消費貸款市場達到4個億，每年將以至少30的規(guī)模增長，增長趨勢將保持下去。目前市民申請的汽車消費貸款都是信用貸款，一般可貸到總車款的六成，最高不超過七成，貸款期限為23年，貸款利息按照目前國家現(xiàn)行的貸款基準利率來計算，擔保公司另收取貸款總額的23的擔保費用。由于每筆貸款要經過擔保公司的貸前調查和銀行的最終審核，一般需要 天左右的時間可以全部辦下來。目前1020 萬元的中檔車是申請車貸的主力，約占全部車貸擔保業(yè)務的60左右。為了把放貸風險降到最低，公司首先嚴把貸前調查關，對每個客戶不但查看他提供的相關資料，還親自派人深入客戶的單位或家中了解其職業(yè)、居住狀況、收入情況及還款能力，從而最終判斷客戶是否具備貸款條件，從而有效杜絕了虛報資料進行騙貸的情況發(fā)生。其次是嚴格貸后管理關，建立與客戶定期聯(lián)系制度，提醒客戶按時進行還款，對逾期還款進行催繳等，使每一筆放款都能按期收回。目前大多擔保公司的不良客戶率基本控制在3以內。銀行、經銷商、承保方三者利益共享、風險同擔，可以促進車貸險業(yè)務迅速拓展和良性發(fā)展，當然目前市場也存在風險，個別擔保公司為擴大市場份額盲目降低擔保費率、減少貸款人的相關約束等，使擔保市場風險加大。雖然風險依然存在，但是汽車貸款擔保公司的存在對市場的發(fā)展是有利的，并且是合理的，有廣泛市場需求的。 三、我國市場經濟中施行從緊貨幣政策對擔保公司發(fā)展的影響 在緊縮的貨幣政策調控下，為個人汽車消費融資提供幫助的信用擔保公司的業(yè)務機會勢必會受到影響。在信貸規(guī)模受到嚴格控制的情況下，個人汽車貸款會更容易受到“信貸配比”原理的影響。相應的，本來就在合作中處于弱勢地位的汽車貸款信用擔保公司會被商業(yè)銀行要求更加苛刻的合作條件，擔保標準也會相應提高。 但是，貨幣政策由“穩(wěn)健”轉向“從緊”的真正內涵是使貨幣信貸總量與經濟平衡快速發(fā)展相適應，其本質特征是好字當先、穩(wěn)中求進，根本目的是為了更好地發(fā)展。從緊不等于收縮，管嚴不等于管死，信貸總量“切一刀”不等于貸款“一刀切”。個人汽車貸款消費擔保公司要正確理解從 正確處理落實宏觀調控政策和促進經濟協(xié)調發(fā)展的關緊貨幣政策的內涵，系，充分發(fā)揮信貸政策促進經濟結構調整的作用，堅持“有保有壓，區(qū)別對待”的方針，繼續(xù)推進金融服務。 銀監(jiān)會表示，銀行業(yè)支持個人車貸發(fā)展工作，并說明從緊的貨幣政策不會影響個人汽車貸款消費。如何在從緊的貨幣政策形勢下，較好滿足個人消費車貸的金融服務需求，支持汽車產業(yè)發(fā)展，促進經濟又好又快發(fā)展，既是銀行業(yè)的重要社會責任，又對擔保業(yè)應對當前經濟周期性波動的沖擊、調整信貸資產結構、降低風險集中度、增強競爭力具有十分重要的意義。專業(yè)擔保公司是銀行機構的補充和延伸，它可以調查了解個人車貸的資信情況及還款能力等，有利地促進了資金的流動。所以說，從緊的貨幣信貸政策對個人汽車消費貸款擔保公司而言既是機遇銀行貸款要求和資格的提升導致更多個人貸款需要擔保，也是挑戰(zhàn)整體經濟趨勢的不可預測性增大代償?shù)臋C率。個人汽車消費貸款擔保公司要把握國家宏觀調控的方向，按照宏觀調控政策和市場調節(jié)的要求，抓住機遇，變被動為主動，適時調整企業(yè)的發(fā)展方向和經營策略、調整產品結構，要眼睛向內，自主創(chuàng)新，強化管理，狠抓效益，盡快做大做強。 四、擔保公司化解生存危機的應作的內外應對措施 從長遠來看，促進銀行和擔保機構的更好合作，應該從體制上建立擔保機構的風險補償機制，同時完善和建立擔保公司的運營管理機制。目前，很多商業(yè)銀行與擔保機構的合作方式采取集中授信和單戶授信相結合的方法。雖然這種合作機制推進了商業(yè)銀行對個人汽車消費貸款擔保公司的融資，尤其是對一些缺乏足值抵押的個人，通過擔保機構擔保參與的形式，可以有效增強銀行與個人之間的信息傳導，分散銀行貸款風險。與此同時，合作過程中也受到一些阻礙，主要是部分商業(yè)擔保機構的擔保實力和自身抗風險能力都難以保證，如果發(fā)生企業(yè)違約，風險會轉嫁到銀行。一方面，經過幾年發(fā)展，雖然有相當?shù)膫€人汽車消費貸款擔保機構已經積累了一定的經驗，但是市場上的商業(yè)擔保機構良莠不齊；另一方面，由于保費收入只占擔保額的 13左右，在商業(yè)擔保缺乏再擔保機制的情況下，一旦出現(xiàn)大規(guī)模代償現(xiàn)象，擔保機構將面臨非常大的風險。此外，有些互助擔保的機制和模式還在逐漸形成階段，銀行介入互助擔保業(yè)務存在疑慮。雖然互助擔保的各方，在理論上和實際中都更為了解彼此，具有更高的信息透明度，但是由于互助擔保多為同一行業(yè)內幾家企業(yè)的彼此擔保，在擔保的放大效應作用下，在行業(yè)周期低迷時容易發(fā)生系統(tǒng)性風險，為銀行的貸款資金流向的監(jiān)管帶來一定的困難。 因此，要從體制上建立擔保機構的風險補償機制，同時完善和建立擔保公司的運營管理機制。具體而言，要建立商業(yè)擔保的再擔保機制，分散擔保體系內部風險，同時要探索互助擔保模式。為增強自身的信貸擔保能力，個人汽車消費貸款擔保公司可以從以下幾方面努力。 1、創(chuàng)新融資模式，滿足資金需求。目前，我國各地從形式上都成立了個人汽車消費貸款擔保公司，有些不大的城市就成立了幾十家擔保公司。據(jù)調查，這些公司大多是名為擔保公司，實為放貸公司，多數(shù)公司根本沒有擔保能力。要解決這個問題，從國際經驗來看，我國可利用應收賬款來推動個人汽車消費貸款擔保公司改善融資環(huán)境。應收賬款一般占中小企業(yè) 5060的資產規(guī)模，應收賬款如能盤活，能夠給融資難的解決提供很好的途徑。目前有些商業(yè)銀行已經在上海采取了這種方式試行，開始收到積極效果，專家認為這種做法可以在全國大力推廣。 2、建立完善的擔保機構的補償機制和再擔保體系。擔保機構的補償機制和再擔保體系的建立，一方面可以有效地降低擔保公司的風險，鼓勵 另一方面再擔保體系的建立可提高民營擔保公司的民營資本的大舉參與；信用，使更多的銀行愿意和擔保公司合作，也有可能改變實際放大倍率偏低的狀況。由于擔保體系的不完善，下一級擔保機構通常都是自身承擔了全部風險，而上級擔保機構基本不承擔代償比例。 3、放寬擔保費率和放大倍數(shù)的自主定價權。目前我國擔保費率較之其承擔的風險相比偏低，大都無法彌補代償損失，對民營資本缺乏吸引力， 也使擔保結構中信用擔保的比率導致了民營資本不愿真正介入擔保業(yè)務，過低。給予擔保公司靈活的擔保費率自主權，根據(jù)擔保公司的資本規(guī)模和資信等級，給予更大的放大倍數(shù)，而不是目前的 10倍限制。 4、制度支持。目前銀行與個人汽車消費貸款擔保公司的合作過程存在一些問題，如擔保機構的抗風險能力、擔保機構業(yè)務模式和機制建設等。因此，有必要以政府為主導給予商業(yè)銀行更多的政策傾斜，改善擔保環(huán)境，提高擔保機構的經營能力，明晰擔保機構商業(yè)模式，力促個人汽車消費貸款擔保體系建設。政府應當引導銀行業(yè)金融機構轉變經營理念，打破片面強調大客戶的陳舊觀念，要按照科學發(fā)展觀的要求，提高個人汽車消費貸款擔保公司的成本核算能力，簡化信貸業(yè)務流程，完善金融產品創(chuàng)新。同時，政府應當對非正規(guī)金融加以合理的引導，使其發(fā)揮對企業(yè)融資的積極作用。制定相應的政策法規(guī)，政府要支持發(fā)展個人汽車消費貸款擔保機構，規(guī)范其業(yè)務行為，使其健康發(fā)展。 第五章 市場分析一、擔保行業(yè)的宏觀分析 中國擔保業(yè)發(fā)展十分迅速，2002年擁有擔保機構數(shù)量848家，而到了 2008年末，該數(shù)量增長為4247家，同比增長13.9。中國情報網(wǎng)研究顯示：20032008年中國信用擔保機構數(shù)量年均復合增長率（CAGR）為34.5，2009 年，國務院辦公廳發(fā)布進一步明確融資性擔保業(yè)務監(jiān)管職 ，責的通知通知中明確要求建立融資性擔保業(yè)務監(jiān)管部際聯(lián)席會議，加強融資性擔保業(yè)務的管理，制定相關的管理監(jiān)督制度，并提出了“準審批設市、誰監(jiān)督管理”的原則，確定地方相應的監(jiān)管職責。通知的出臺有利于規(guī)范擔保行業(yè)，促進擔保行業(yè)的發(fā)展。我國市場經濟體質的逐步健傘，市場運行環(huán)境的不斷的改善，不斷開辟新的擔保領域，開發(fā)新的擔保品種，將成為我國專業(yè)信用擔保未來發(fā)展的必然趨勢。各種經濟活動對不同層次的信用需求，將為信用擔保的發(fā)展提供更為廣闊的市場空間，進一步完善信用擔保法規(guī)；社會化風險分散機制將逐步完善；商業(yè)性擔保機構將獲得較快發(fā)展。在這一良好的政策環(huán)境下，信用擔保行業(yè)的發(fā)展對現(xiàn)實經濟的影響逐漸擴大，可以預見擔保行業(yè)對未來的社會經濟活動也將產生重要影響，發(fā)展信用擔保行業(yè)是社會經濟發(fā)展的重要戰(zhàn)略構成。二、汽車貸款擔保業(yè)務的發(fā)展前景要了解汽車貸款擔保業(yè)務的發(fā)展前景，我們就必須先了解一下我國汽車消費信貸的發(fā)展情況。1、個人汽車消費貸款的定義和分類個人汽車貸款是指銀行向個人發(fā)放的用于購買汽車的貸款。個人汽車貸款所購車輛按用途可以劃分為自用車和商用車。自用車是指借款人申請汽車貸款購買的、不以營利為目的的汽車；商用車是指借款人申請汽車貸款購買的、以營利為目的的汽車。個人汽車貸款所購車輛按注刪登記情況可以劃分為新車和二手車。二手車是指從辦理完機動車注冊登記手續(xù)到規(guī)定報廢年限一年之前進行所有權變更并依法辦理過戶手續(xù)的汽車。2、個人汽車消費貸款的現(xiàn)狀和前景存我國，丌辦汽車消費貸款業(yè)務的時間并不是很長。1998年10月，中國人民銀行下發(fā)汽車消費貸款管理辦法，中國建設銀行被批準成為汽車消費貸款的試點銀行。1999年3月，中國人民銀行批準所有中資商業(yè)銀行都可以開辦消費信貸業(yè)務，汽車消費貸款進入了群起紛爭的階段。汽車消費貸款到目前為止只經歷了不到五年的時間，開展時間短，尚處于起步階段，在各個方面還不夠成熟。由于汽車消費貸款是一個“新生韋物”，各方面對它的認識和了解都不夠，加上相應的法規(guī)制度不健全，需要“摸著石頭過河”，所以最初一年的發(fā)展是比較緩慢的。但從2000年以來，汽車消費貸款呈逐月上升趨勢，而且增幅巨大，特別是在去年2002年，全國汽車消費貸款的年增長額比前年2001年的年增長額翻了三倍，可謂成績喜人。2004年8月16日中國人民銀行和中國銀監(jiān)會聯(lián)合發(fā)布了汽車貸款管理辦法，取代了1998年下發(fā)的汽車貸款管理辦法，2006年年底，隨著我國金融市場的全面開放，根據(jù)汽車金融公司管理辦法的有關規(guī)定，除商業(yè)銀行外，外資汽車金融公司、國內汽車集團財務公司也加入到了汽車消費融資業(yè)務服務市場中了。至此，國內汽車消費貸款市場從無到有，從單一的國有銀行參與到專業(yè)的外資汽車金融機構的加入，短時間內迅猛發(fā)展，逐漸形成了以商業(yè)銀行為主、專業(yè)汽車金融機構為輔、其他金融機構參與其中的汽車消費貸款市場格局。消費是推動國家經濟增長的重要動力之一。根據(jù)發(fā)達國家經驗，當人均GDP達到1000美元時，汽車開始走入家庭，當達到3000美元時，往往會出現(xiàn)汽車消費高峰。2008年，我國人均GDP已經突破3000美元，目前我國居民消費結構升級加快，汽車消費發(fā)展前景廣闊。在經濟發(fā)達國家，居民購買汽車60%70的資金來自貸款。在美國，這一比例高達80。2000年，美國每十輛售出的新家用車中就有九輛是通過各類貸款實現(xiàn)的，僅新車貸款產生的利息收入即高達200億美元。有關研究指出，如果沒有汽車貸款，美國年新車銷售量至少要減少50約800萬輛。而我國居民貸款買車的比例目前還比較低，汽車貸款業(yè)務發(fā)展?jié)摿奕?，一項調查顯示，2007年國內汽車貸款買車的比例只占汽車銷售總量的7%左右，經過2009年的快速發(fā)展，我國車貸滲透率達到10%左右，也就是說每10輛車中有l(wèi)輛是通過貸款購買的，相關人士測算，車貸滲透率與汽車消費的關聯(lián)度在80%以上，也就是說，汽車消費貸款滲透率每提高一個百分點，就能帶動汽車消費增長約0.8個百分點。因此，開展汽車貸款業(yè)務，有利于刺激和帶動居民的汽車消費，促進經濟增長。 汽車產業(yè)是我國產業(yè)鏈最長的產業(yè)之一，涉及面廣、關聯(lián)度高、消費拉動大。2009年來，在受國際金融危機影響的情況下，汽車產業(yè)也是國務院明確重點發(fā)展的支柱產業(yè)之一，發(fā)展汽車消費貸款足活躍和擴大汽車消費，促進汽車產業(yè)振興的重要支撐，對于促進國民經濟平穩(wěn)較快發(fā)展具有重要意義。 國家統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2009年末傘國私人轎車保有量為2605萬輛，比2008年增長強33.8，2010年受益于國家的各種購車優(yōu)惠，增長幅度也在30%左右，存我國人均汽車擁有量為1000人里僅有30人有車，可見隨著中國經濟發(fā)展，人們收入水平的不斷提高，此消費市場潛力巨大，需求巨大。 業(yè)內人上稱，與去年同期相比，汽車保有量增長了205私家車保有量增長了25.5%這個增幅較全年機動車增幅來看，處于一個比較正常的水平。據(jù)悉，往年私家車保有量年增長基本在20%30%之間，機動車數(shù)量保持著穩(wěn)定、正常的增長趨勢。 長沙的私家車每年增加約20萬輛，每輛車得價格平均15萬元，則長沙每年私家車的交易額為300億元，假設僅僅有10%擔保買車，按照1%的傭金收取，汽車擔保的利潤空間也在3000萬元，而利潤前景至少可看到3億每年。 3、汽車貸款擔保業(yè)務的意義 目前，個人汽車貸款最主要的運行模式包括“間客式”與“直客式”兩種。 “間客式”模式 “間客式”運行模式在目前個人汽車貸款市場中占主導地位。該模式是指由購車人首先到經銷商處挑選車輛，然后通過經銷向的推薦到合作銀行辦理貸款手續(xù)。簡單來說，“間客式”運行模式就是“先買車，后貸款”?！爸笨褪健蹦Ｊ脚c“間客式”的“先購車，后貸款”相反，純粹的“直客式”汽車貸款模式實際上是“先貸款，后買車”。幾乎所有的消費者都選擇間客式，因為直客式條件苛刻、手續(xù)煩瑣、時間冗長。以消費者直接到銀行進行資信評估為例，消費者存達到了銀行一系列優(yōu)質評估標準后，貸款首付需40最長年限為3年期；而如果是通過擔保公司，則手續(xù)簡便，貸款首付只需20最長年限為5年期。由于銀行不能對每個客戶進行_嚴格的還款能力審查和信譽調查，放款后也不能及時對購車人進行后續(xù)跟進，這樣必然導致一系列的壞賬，因而現(xiàn)存購車人就算采取“間客式”模式購車，也同樣面對著復雜的流程和不斷的資格審查，過程不僅復雜同時放款速度慢，這對購車人、車行、銀行來說都需要付出更多的成本，這時候急需出現(xiàn)一家機構能解決三方的問題，這也正是汽車擔保貸款業(yè)務發(fā)展的契機，獨立汽車貸款擔保公司的優(yōu)勢也正是我們在上文提到的，一是避免了經銷商將擔保費用同汽車售價捆綁來欺騙消費者，另一方面他們對市場非常了解，可以監(jiān)督經銷商通過借款合同來騙貸。擔保公司一是方便購車人快速拿到貸款完成購車程序，二是汽車經銷商可以及時得到車款，三是銀行不必對客戶進行信用調查節(jié)省了時間，提高了效率，四是擔保公司可以專注于客戶信譽調查和貸后維護，同時賺取一定的擔保傭金，可見汽車貸款擔保公司的出現(xiàn)一箭四雕，滿足了各方面的需求。三、湖南汽車貸款擔保業(yè)務的市場分析1、湖南汽車貸款擔保業(yè)務市場現(xiàn)狀中國汽車市場不僅是全球最大的汽車市場，而且也是全球成長最快的市場之一，中國汽車信貸消費也是一個人金礦。從國際經驗來看，成熟汽車金融市場，汽車貸款購車比例在50以上。目前，在美國貸款購車比例超過70。2006年，我國汽車金融也曾達到過高峰，汽車信貸購車的比例占到了2030諺石據(jù)統(tǒng)計，目前存北京、上海、廣東等地區(qū)，個人貸款購車的比俐在逐步上升，一些品牌的貸款比例已經達到了30%有關機構預測，至2016年，汽車信貸規(guī)模將從如今的500億元暴增全5000億元。中國汽車工業(yè)協(xié)會的預測則是：到2025年，我國汽車金融業(yè)將有5250億元的市場容量。根據(jù)目前的統(tǒng)計資料，湖南的每年的汽車銷售規(guī)模約占全國的5%汽車信貸規(guī)模到2016年預計將達到250億元，傭金規(guī)模將達到12.5億。2、長沙汽車貸款擔保業(yè)務競爭情況分析目前汽車貸款擔保業(yè)務的豐要競爭對手就是汽車金融公司、銀行、其他擔保公司。(1)汽車金融公司汽車金融公司是由汽車制造商出資成立的、為買車人提供金融服務的非銀行金融機構。存中國，它的成立與變更必須得到中國銀監(jiān)會的批準，服務內容與范圍也要由銀監(jiān)會進行監(jiān)督。汽車金融公司最重要的功能就是向消費者提供汽車貸款服務，此外還能為汽車經銷商提供采購車輛和營運設備貸款、為貸款購車提供擔保等一些經中國銀監(jiān)會批準的其他信貸業(yè)務。目前國內金融公司的現(xiàn)狀，國內已經獲準成立的汽車金融公司有5家：上汽通用汽車金融有限責任公司（GMAC）、人眾汽車金融(中國)有限公司、豐田汽車金融(中國)有限公司、福特汽車金融公司名稱未定)和戴克集團金融有限責任公司，其中通用和大眾已經開業(yè)，豐田和福特也即將開業(yè)，戴克剛獲準成立。消費者已經能存少數(shù)指定經銷商那里得到汽車金融公司的服務，但這種合作經銷商數(shù)量還很少，相對的擔保服務費要高一些。湖南汽車金融公司有些還試點階段。但是今年銀行放款的額度和速度，相對減少相降低后，金融公司的優(yōu)勢凸顯明顯。由于其實這些汽車金融公司的母公司均在汽車市場有很強大的影響力，其業(yè)務一旦通過其旗下4s店推廣，對汽車貸款市場將會是一個很大的沖擊，這也是汽車消費貸款擔保業(yè)務強大的競爭對手。(2)銀行 銀行對汽車貸款擔保業(yè)務的影響豐要在兩方面，一是直接貸款，即客戶用房產、汽車等直接抵押貸款，二是目前銀行迅速丌展的信用卡貸款業(yè)務。前面一點我們前面已經分析過，其劣勢比較明顯，對市場的沖擊力不是很大，而后者由于快速方面逐漸獲得了社會大眾的認可，2011年以來，由于國家不斷提高銀行存款準備金，銀行貸款收緊，很多銀行甚至暫停了汽車消費貸款，但是卻努力推動信用卡分期付款，信用卡分期付款購車僅僅只需要交納一定的手續(xù)費。目前，銀行對信用卡分期付款購車推出手續(xù)費打折優(yōu)惠。某國有銀行個金部客戶經理介紹，以兩年期信用卡分期付款購車為例，原本手續(xù)費為15.6后來銀行先是在此基礎上打5折，2011年以來又存五折的基礎上下浮了10目前，兩年期手續(xù)費為7.02%一年期為3.24相比手續(xù)更為麻煩，各種費用疊加的汽車消費貸款，在銀行力推之下的信用卡分期付款優(yōu)勢明顯。自2009年開始銀行推出信用卡分期付款購車以來，目前，多家銀行紛紛推出信用卡汽車信貸?！敖鼉赡陙?，銀行推出信用卡分期付款購車產品并屢推優(yōu)惠，顯示出銀行對發(fā)展汽車金融業(yè)務的巨大信心?！币患毅y行信用卡中心負責人說?？梢娦庞每ㄙJ款不僅簡單而且利率銷售一定優(yōu)惠，缺點就是信用卡對每個人的額度是不一樣的，信用卡的額度難以滿足人們買車需求成為制約信用卡貸款業(yè)務開展的瓶頸。 (3)其他汽車貸款擔保公司目前長沙已有多家汽車貸款擔保公司，其中以互幫、百韋達、中汽兩南等擔保公司最為有名，雖然他們在和車行、銀行合作方面已經很有經驗和牢固關系，不過相對龐大的汽車貸款消費市場來說，僅僅幾家公司的實力還是有限的，當一家公司的擔保余額遠遠高于其注冊資本金后，銀行必然會選擇其他的擔保公司進行合作以便降低風險，尤其是新成立的公司，由于擔保業(yè)務少，反而更安全。四、湖南市個人汽車消費貸款行業(yè)分析1、概況長沙汽車銷售市場設有奔馳、豐田、日產、本田、寶馬、歐寶、凌志、上海通用、上海大眾一汽大眾、北京現(xiàn)代等100多家國內外名牌4s店，相應配套提供正規(guī)的個人汽車消費貸款公司有8家。2、長沙個人汽車消費貸款市場分析長沙汽車市場巨大，相應配套的個人汽車消費貸款公司有8家，據(jù)調查，8家個人汽車消費貸款公司在整個湖南汽車消費市場占有比例不大，各4s店推薦各戶使用銀行直客式貸款方式，現(xiàn)有的個人汽車消費貸款公司遠遠不能滿足湖南汽車消費市場的需求。3、長沙個人汽車消費貸款市場前景分析目前，長沙汽車市場私人購車占市場購買量的90%是汽車消費市場的主力。其中貸款客戶占70擔保公司少一直是長沙個人汽車消費貸款市場發(fā)展的瓶頸，長沙個人汽車消費貸款公司的發(fā)展與湖南汽車市場的發(fā)展很不相稱，也注定了有較大的潛在市場空間。第六章擬開展的業(yè)務情況 一、業(yè)務內容根據(jù)對湖南個人汽車貸款市場的分析，確定公司的主營方向為：1、個人汽車消費貸款擔保業(yè)務與銀行合作丌展個人汽車消費貸款擔保業(yè)務，目前已經和中國農業(yè)銀行重長沙市分行達成初步協(xié)議。2、汽車擔保配套服務業(yè)務為擔?？蛻籼峁┤娴呐涮追眨缙嚿吓?、保險等相關業(yè)務。二、營銷策略公司采用以品牌，項目投資財務內部收益率：26.60(所得稅后)，均高于基準收益率；項目投資財務凈現(xiàn)值所得稅前和所得稅后均大于零。因此，本項目的財務盈利能力可滿足要求。（2）項目資本金現(xiàn)金流量表分析根據(jù)項目資本金現(xiàn)金流量表，項目的資本金財務內部收益率為28.9。因此，從項目資本金投入可獲得的收益水平看，滿足投資者的要求，項目在財務上可以被接受。（3）利潤與利潤分配表分析項目正常生產年份新增銷售收入為960.00萬元，銷售稅金及附加為9.22萬元，增值稅為92.22萬元，總成本費用為790.63萬元，利潤總額為160.14元。所得稅稅率為25年繳納所得稅為40.04萬元，稅后利潤為120.11萬元。法定盈余公積金按稅后利潤的10提取,法定盈余公積金為12.01萬元。根據(jù)利潤與利潤分配表計算的盈利指標如下：總投資收益率(ROI=EBIT/TI100=25.l7式中EBIT營運期正常年份息稅前利潤 TI項目總投資(包括流動資金)資本金凈利潤率(ROE)=NP/EC100=24.O2式中NP營運期內年平均凈利潤 EC項目資本金均滿足投資者的要求。五、財務生存能力分析根據(jù)財務計劃現(xiàn)金流量表可以看出，計算期內各年經營活動現(xiàn)金流入均大于現(xiàn)金流出；從經營活動、投資活動、籌資活動全部凈現(xiàn)金流量看，營運期各年現(xiàn)金流入均大于現(xiàn)金流出，累計盈余資金逐年增加。因此，項目具備財務生存能力。六、不確定性分析（1）盈虧平衡分析盈虧平衡分析以項目計算期第八年的數(shù)據(jù)為基礎進行，該年總成本費用為790.63萬元，可變成本為576.60萬元，固定成本為208.03萬元，新增年銷售收入為960.00萬元，年稅金及附加為9 22萬元，根據(jù)上述數(shù)據(jù)訓算項目盈虧平衡點如下： BEP(利用率)=年固定總成本/(年銷售收入-年可變成本-銷售稅金及附加)100=57.20。盈虧平衡分析表明，本項目的營運能力只需達到設計規(guī)模的57.2時，企業(yè)就可以保本，說明項目具有一定的抗風險能力。（2）敏感性分析項目在計算期內可能發(fā)生變化的因素有產品收入、建設投資和經營成本，以上各單因素變化10%5%時對財務內部收益率影響的程度見下表。敏感性分析表序號項目不確定因素變化率項目財務內部收益率敏感度系數(shù)臨界點%基本方案1建設投資2經營成本3營業(yè)收入所得稅前為26 6%，均高于基準收益率，資本金財務內部收益率為28.9%投資者的要求。投資回收期為4.31年、低于行業(yè)基準投資回收期，說明項目的盈利能力較好。計算期內各年經營活動現(xiàn)金流入均大于現(xiàn)金流出；從經營活動、投資活動、籌資活動傘部凈現(xiàn)金流量看，營運期各年現(xiàn)金流入均大于現(xiàn)金流出，累訓盈余資金逐年增加，項目具備財務生存能力。從小確定性分析來看和敏感性分析來看，項目具有一定的抗風險能力。綜上所述，該項目存財務上是可行的。31營業(yè)收入、營業(yè)稅金及附加和增值估算表 單位：萬元序號項目名稱合計計算期123456789-151營業(yè)收入1.11.22營業(yè)稅金及附加2.1營業(yè)稅2.2