中國石油化工股份有限公司2004年年度業(yè)績發(fā)布.ppt

1,中國石油化工股份有限公司 2004年年度業(yè)績發(fā)布,按中國會計準(zhǔn)則及制度編制 2005年3月29日,2,前瞻性陳述,本演講及本演講稿包括“前瞻性陳述”。除歷史事實(shí)陳述外，所有本公司預(yù)計或期待未來可能或即將發(fā)生的業(yè)務(wù)活動、事件或發(fā)展動態(tài)的陳述(包括但不限于預(yù)測、目標(biāo)、估計及經(jīng)營計劃)都屬于前瞻性陳述。受諸多可變因素的影響，未來的實(shí)際結(jié)果或發(fā)展趨勢可能會與這些前瞻性陳述出現(xiàn)重大差異。這些可變因素包括但不限于：價格波動、實(shí)際需求、匯率變動、勘探開發(fā)結(jié)果、儲量評估、市場份額、工業(yè)競爭、環(huán)境風(fēng)險、法律、財政和監(jiān)管變化、國際經(jīng)濟(jì)和金融市場條件、政治風(fēng)險、項(xiàng)目延期、項(xiàng)目審批、成本估算及其他非本公司可控制的風(fēng)險和因素。本公司并聲明，本公司今后沒有義務(wù)或責(zé)任對今日作出的任何前瞻性陳述進(jìn)行更新。,3,目錄,2004年業(yè)績概要及改革發(fā)展成果 2004年經(jīng)營業(yè)績 2005年經(jīng)營部署,4,2004年業(yè)績概要及改革發(fā)展成果,5,盈利大幅增長,利潤總額分析,煉油板塊 盈利增長,化工板塊 盈利增長,資產(chǎn)減值,油田板塊 盈利增長,銷售板塊 盈利增長,資產(chǎn)處置,減員費(fèi)用,企業(yè) 與其它,各板塊盈利增長 = 該板塊2004年扣除資產(chǎn)處置、資產(chǎn)減值和減員費(fèi)用前的利潤總額 - 2003年該板塊實(shí)際利潤總額,人民幣，億元,2003,2004,合計 300,合計 535,勘探及開采,化工,總部及其他,導(dǎo)致經(jīng)營收益下降的因素,6,財務(wù)狀況穩(wěn)健,(人民幣，億元）,主營業(yè)務(wù)收入,主營業(yè)務(wù)利潤,凈利潤,2004,2003,同比變化,短期借款,長期借款,股東權(quán)益,期末現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物,經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流,每股收益 (RMB),0.37,0.22,69.8,5,906,1,152,535,323,4,172,807,300,190,41.6,78.4,69.8,267,1,864,209,792,1,629,27.8,18.8,14.4,164,152,7.6,701,644,8.8,941,每股股息 (RMB),0.12,0.09,33.3,各部門利潤總額,(人民幣,億元）,利潤總額,42.7,7,投資回報增長、償債能力提高,%,凈資產(chǎn)收益率變化,資產(chǎn)負(fù)債率與EBITDA利息覆蓋倍數(shù),資產(chǎn)負(fù)債率%,EBITDA利息覆蓋倍數(shù),8,股息穩(wěn)定增長,人民幣，億元,人民幣，分/股,9,深化內(nèi)部改革,深化改革，精簡管理機(jī)構(gòu) 壓扁管理層次、精簡管理機(jī)構(gòu) 繼續(xù)減員增效，全年凈減員約1.1萬人 理順管理體制 完成了茂煉可轉(zhuǎn)債的回購 吸收合并北京燕化 專業(yè)化營銷體制 在成功運(yùn)作腈綸和潤滑油公司的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步組建了瀝青、催化劑等專業(yè)公司,10,加大結(jié)構(gòu)調(diào)整力度,以增量調(diào)整總體資產(chǎn)結(jié)構(gòu) 及時優(yōu)化調(diào)整投資方案，加大煉油和銷售板塊的投入 以資本運(yùn)作突出主業(yè) 收購母公司部分化工類、催化劑、加油站等資產(chǎn)，剝離油田井下作業(yè)資產(chǎn) 處置低效資產(chǎn) 2004年對低效資產(chǎn)進(jìn)行處置或減值共計人民幣89.32億元，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)得到優(yōu)化,11,強(qiáng)化公司治理,根據(jù)監(jiān)管要求，為規(guī)避經(jīng)營風(fēng)險，對公司章程有關(guān)條款進(jìn)行了適當(dāng)修訂和完善 根據(jù)內(nèi)部控制制度一年來的試運(yùn)行情況，對該制度進(jìn)行了修訂、完善，并已經(jīng)董事會批準(zhǔn)，2005年正式全面實(shí)施 信息披露及時、真實(shí)、完整，提高公司透明度 榮獲歐洲貨幣雜志“亞洲最佳石化公司” 榮獲機(jī)構(gòu)投資者雜志賣方評選的“石油天然氣行業(yè)亞洲最佳投資者關(guān)系公司”及“中國（包括香港）地區(qū)最佳投資者關(guān)系公司”,12,履行社會職責(zé)，奉獻(xiàn)和諧社會,履行社會職責(zé) 全面推行HSE體系 為汽柴油提高質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)做好準(zhǔn)備 參加社會公益活動，贊助教育項(xiàng)目并支持災(zāi)區(qū)和貧困地區(qū)建設(shè) 全面提升企業(yè)形象 冠名F1中國大獎賽 簽約北京2008奧運(yùn)石化合作伙伴 建立激發(fā)人才活力、創(chuàng)造力和凝聚力的長效機(jī)制,13,未來的發(fā)展方向,全面貫徹科學(xué)的發(fā)展觀 積極穩(wěn)妥地深化改革，加快結(jié)構(gòu)調(diào)整 繼續(xù)以公司長期、可持續(xù)的發(fā)展回饋股東、員工、客戶和社會,14,2004年經(jīng)營業(yè)績,15,2004年市場環(huán)境,中國經(jīng)濟(jì)保持快速增長 國內(nèi)成品油表觀消費(fèi)量增長19.0% 三大合成材料的表觀消費(fèi)同比增長11%，乙烯當(dāng)量消費(fèi)同比增長5.8% 國際原油價格持續(xù)攀升 化工仍處于新一輪上升周期,16,勘探開發(fā)實(shí)現(xiàn)增儲上產(chǎn),2002,2003,04/03變化%,2004,17,勘探開發(fā)板塊盈利狀況,國際原油價格走勢,美元/桶,人民幣，億元,勘探開發(fā)板塊利潤總額,原油和天然氣實(shí)現(xiàn)價格,美元/桶,元/千立方米,18,煉油 高負(fù)荷安全運(yùn)行,2002,2003,04/03變化%,2004,19,煉油板塊盈利狀況,美元/桶,煉油毛利/現(xiàn)金操作成本,人民幣，億元,煉油板塊利潤總額,20,銷售擴(kuò)展銷售網(wǎng)絡(luò)和終端銷售,2002,2003,04/03變化%,2004,21,銷售板塊盈利狀況,銷售板塊利潤總額,人民幣，億元,90#汽油零售中準(zhǔn)價,元/噸,0#柴油零售中準(zhǔn)價,元/噸,22,化工根據(jù)市場滿負(fù)荷生產(chǎn),2002,2003,04/03變化%,2004,上表2003年經(jīng)營數(shù)據(jù)不含茂名乙烯，2004年經(jīng)營數(shù)據(jù)包含茂名乙烯，但不含從中國石化集團(tuán)收購的化工類資產(chǎn),23,化工板塊盈利狀況,化工板塊利潤總額,人民幣，億元,化工產(chǎn)品價差 (1990年至2004年2月),美元/噸,乙烯現(xiàn)金操作成本,美元/噸,24,降本增效,人民幣，億元,2004年降本人民幣29.51億元,25,優(yōu)化資本支出、加快結(jié)構(gòu)調(diào)整,勘探及開采：212.34億元，儲量序列結(jié)構(gòu)進(jìn)一步改善，實(shí)現(xiàn)增儲上產(chǎn) 煉油：142.72億元，新增原油一次加工能力830萬噸年，綜合加工能力進(jìn)一步提高，甬滬寧進(jìn)口原油管道已建成投用 化工：110.25億元，新增乙烯生產(chǎn)能力27萬噸年，部分石化裝置改造工程進(jìn)展順利 營銷及分銷：166.78億元，成品油輸油管道建設(shè)進(jìn)展順利，全年凈增加油站2,075座 企業(yè)及其它：15.5億元，信息系統(tǒng)建設(shè)取得新進(jìn)展,2004年資本支出人民幣647.5億元,人民幣，億元,此外，人民幣65億元用于賽科等合資合作項(xiàng)目,過去四年資本支出,26,科技開發(fā)及信息技術(shù)應(yīng)用取得新成果,核心技術(shù)和專有技術(shù)開發(fā)再結(jié)碩果 獲得639件國內(nèi)專利授權(quán)和48項(xiàng)國外專利授權(quán) 南方海相天然氣勘探獲得重大突破 成功開發(fā)了多項(xiàng)油田、煉油和化工技術(shù) 信息系統(tǒng)應(yīng)用范圍不斷擴(kuò)大 油田綜合業(yè)務(wù)管理和涌滬寧原油管輸信息系統(tǒng)建成投用 加油IC卡普及應(yīng)用取得突破性進(jìn)展,27,對外合作進(jìn)展順利,主要合資合作項(xiàng)目進(jìn)展順利 賽科乙烯已投料試車成功 揚(yáng)巴乙烯正處于投料試車階段 湖南煤氣化項(xiàng)目預(yù)計2005年底建成 福建煉油化工一體化項(xiàng)目已開展前期建設(shè)準(zhǔn)備 分別與殼牌和BP公司組建的成品油零售合資公司已經(jīng)正式運(yùn)營,28,2005年經(jīng)營部署,29,2005年市場分析,預(yù)計全球經(jīng)濟(jì)將保持平穩(wěn)增長 國際原油價格將維持在高位波動 全球煉油化工行業(yè)仍將處于景氣周期 中國經(jīng)濟(jì)仍將繼續(xù)保持較高的增長速度，并帶動國內(nèi)成品油和石化產(chǎn)品需求的增長 隨著國內(nèi)成品油零售市場的開放，化工品進(jìn)口關(guān)稅的進(jìn)一步下調(diào)等，市場競爭將更趨激烈,30,2005年生產(chǎn)計劃,2004,2005,05/04變化%,31,2005年資本支出計劃,2005年計劃資本支出人民幣620億元,另外，抓好揚(yáng)巴、賽科等合資項(xiàng)目投產(chǎn)，積極推進(jìn)福建一體化項(xiàng)目進(jìn)展,勘探及開采：努力擴(kuò)大優(yōu)質(zhì)資源，改善油氣儲量序列，增加油氣產(chǎn)量。 煉油：抓好沿江原油管道建設(shè)和甬滬寧原油管道二期工程建設(shè)，加快部分海煉油項(xiàng)目改造和建設(shè) 化工：充分發(fā)揮煉油化工一體化優(yōu)勢，重點(diǎn)搞好大型乙烯、芳烴及PTA等裝置的改造和建設(shè) 營銷及分銷板塊：完善營銷網(wǎng)絡(luò)，大力發(fā)展管道運(yùn)輸，優(yōu)化油庫布局。完成西南成品油管線的建設(shè)。加快IC卡工程建設(shè),人民幣，億元,32,2005年降本計劃,人民幣，億元,2005年計劃降本人民幣25億元,另外，全年預(yù)計減員1.5萬人以上,33,結(jié)束語,抓住機(jī)遇，求真務(wù)實(shí)，全面落實(shí)科學(xué)發(fā)展觀 注重安全生產(chǎn)，繼續(xù)保持生產(chǎn)經(jīng)營好勢頭，努力擴(kuò)大總量 繼續(xù)深化改革 結(jié)構(gòu)調(diào)整，注重資產(chǎn)質(zhì)量、效益、回報,實(shí)現(xiàn)持續(xù)有效發(fā)展,34,,歡迎垂詢,投資者關(guān)系 北京: Tel: (8610) 64990060 Fax: (8610) 64990489 Email: 香港: Tel: (852) 28242638 Fax: (8