【金融模擬交易實(shí)踐報(bào)告書(shū)4800字（論文）】

目錄 1一、模擬交易記錄 11、模擬交易時(shí)間 12、模擬交易成交記錄 1二、模擬交易分析 11、交易結(jié)果分析 12、投資盈虧分析 2三、投資分析 21、股票簡(jiǎn)介 22、基本分析 33、技術(shù)分析 64、分析總結(jié) 7四、模擬交易體會(huì) 7一、模擬交易記錄1、模擬交易時(shí)間本次模擬交易實(shí)踐從2022年9月19日開(kāi)始，到2022年10月30日結(jié)束。2、模擬交易成交記錄本次模擬交易共計(jì)買(mǎi)賣(mài)2支股票，分別是利仁科技（001259）、方邦股份（688020）這些股票分屬家電行業(yè)、材料行業(yè)、總計(jì)交易次數(shù)為5次。詳細(xì)的交易信息如下圖所示。二、模擬交易分析1、交易結(jié)果分析本次模擬交易的起始資金為20萬(wàn)元人民幣，交易截止日總資產(chǎn)為200619元人民幣，持倉(cāng)盈虧為3元。交易截止日，仍持有利仁科技（001259）、方邦股份（688020）目前的賬戶信息如下圖所示。2、投資盈虧分析本次模擬交易的收益率為：0.194%，具體計(jì)算過(guò)程如下。投資收益率=（截止日總資產(chǎn)-起始資金）/起始資金=（200387-200000）/200000=0.194%三、投資分析我在30.12價(jià)位時(shí)買(mǎi)入利仁科技（001259），在30.49價(jià)位時(shí)賣(mài)出利仁科技（001259），投資盈利387元，具體的投資理由如下。1、股票簡(jiǎn)介股票的總體分析固然重要，實(shí)踐中更要對(duì)個(gè)股進(jìn)行細(xì)致化的分析。在股票模擬交易中我選擇了利仁科技、方邦股份，下面就對(duì)一下幾只股票進(jìn)行分析：利仁科技（001259）由北京利仁科技股份有限公司發(fā)行，北京利仁科技股份有限公司是一家專注于從事廚房小家電與家居小家電系列產(chǎn)品研發(fā)、設(shè)計(jì)、生產(chǎn)與銷售,以自主品牌“利仁Liven”系列產(chǎn)品為核心,致力于為消費(fèi)者提供高品質(zhì)生活的創(chuàng)新型小家電企業(yè)。發(fā)行人母公司主要負(fù)責(zé)品牌運(yùn)營(yíng)、全系列產(chǎn)品外觀設(shè)計(jì)與銷售,子公司廊坊利仁與順德利寧主要負(fù)責(zé)產(chǎn)品內(nèi)部結(jié)構(gòu)開(kāi)發(fā)、原材料采購(gòu)與自主生產(chǎn)。公司當(dāng)前整體已形成了集品牌運(yùn)營(yíng)、產(chǎn)品設(shè)計(jì)與研發(fā)、生產(chǎn)、銷售、服務(wù)于一體的全方位業(yè)務(wù)布局,建立了線上渠道與線下渠道相結(jié)合的營(yíng)銷體系。公司始終秉承著“好產(chǎn)品與百姓共享,專業(yè)鑄就品牌,服務(wù)創(chuàng)造價(jià)值”的經(jīng)營(yíng)理念,致力于為消費(fèi)者提供高質(zhì)量小家電產(chǎn)品與更好、更便捷的廚房生活解決方案。經(jīng)過(guò)二十余年的不懈發(fā)展,公司品牌已經(jīng)在國(guó)內(nèi)消費(fèi)者群體中享有了較高的美譽(yù)度。成立至今,發(fā)行人利仁牌全自動(dòng)電餅鐺被中國(guó)保護(hù)消費(fèi)者基金會(huì)評(píng)為“消費(fèi)者信得過(guò)產(chǎn)品”,“利仁LIREN”商標(biāo)被北京市工商行政管理局評(píng)定為“北京市著名商標(biāo)”,“LR利仁”商標(biāo)被國(guó)家工商行政管理總局評(píng)定為“中國(guó)馳名商標(biāo)”;此外,廊坊利仁成立至今陸續(xù)榮獲河北省科學(xué)技術(shù)廳頒發(fā)的“科技小巨人”、“河北省科技型中小企業(yè)”等榮譽(yù)。截至報(bào)告期末,發(fā)行人及其子公司已獲授權(quán)專利211項(xiàng),其中發(fā)明專利6項(xiàng),實(shí)用新型專利64項(xiàng),外觀設(shè)計(jì)專利141項(xiàng);發(fā)行人2019年度推出的“綠洲多功能廚具”作品獲得了“2019年海峽杯工業(yè)設(shè)計(jì)(晉江)大賽”銀獎(jiǎng)。方邦股份（688020）由廣州方邦電子股份有限公司發(fā)行，廣州方邦電子股份有限公司于2010年12月始創(chuàng)于廣東,是國(guó)內(nèi)首家集電磁屏蔽膜、導(dǎo)電膠、極薄撓性覆銅板和極薄可剝離銅箔等新材料的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售和服務(wù)為一體的高新技術(shù)企業(yè),一家以自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)為主的創(chuàng)新型企業(yè),產(chǎn)品廣泛使用于手機(jī)、平板電腦、智能汽車和可穿戴設(shè)備等,生產(chǎn)工藝及性能技術(shù)在國(guó)際處于領(lǐng)先水平,打破了高端電子材料、設(shè)備、工藝和產(chǎn)品的國(guó)外依賴,提供了更為卓越的產(chǎn)品性能,滿足了客戶的更高需求。公司始終將技術(shù)創(chuàng)新能力作為核心競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì),通過(guò)自主研發(fā),開(kāi)發(fā)并掌握了包括卷狀濺射及蒸發(fā)技術(shù)、電沉積技術(shù)、精密涂布技術(shù)以及高性能材料的合成技術(shù),實(shí)現(xiàn)從設(shè)備、工藝和配方全方面、全流程自主研發(fā)。公司致力成為一家世界級(jí)的高端電子材料制造商,解決方案的提供者。已擁有高效的研發(fā)團(tuán)隊(duì)以及快速反應(yīng)的銷售隊(duì)伍,實(shí)力雄厚、管理完善。優(yōu)質(zhì)高效,務(wù)實(shí)創(chuàng)新,優(yōu)秀的團(tuán)隊(duì)帶給世界優(yōu)質(zhì)的產(chǎn)品。發(fā)展無(wú)極限,創(chuàng)新無(wú)止境。創(chuàng)新實(shí)現(xiàn)價(jià)值!2、基本分析（1）宏觀經(jīng)濟(jì)分析但是疫情影響疊加多重因素共同作用推升以原油為首的大宗商品價(jià)格不斷走高。新冠肺炎疫情的反復(fù)、極端天氣的出現(xiàn)、大宗商品價(jià)格的高企、宏觀經(jīng)濟(jì)政策的快速常態(tài)化、房地產(chǎn)和碳減排等結(jié)構(gòu)性調(diào)整政策的同步實(shí)施、金融風(fēng)險(xiǎn)的控制以及平臺(tái)整頓引發(fā)的社會(huì)輿情變異，使中國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)下行壓力自2季度持續(xù)上揚(yáng)，經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇進(jìn)程有所放緩，負(fù)向產(chǎn)出缺口有所擴(kuò)大，前高后低的態(tài)勢(shì)明顯放大。但是總的來(lái)說(shuō)，全國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)終端需求轉(zhuǎn)暖，工業(yè)生產(chǎn)仍弱。同時(shí)過(guò)去一年，由疫苗接種推廣和經(jīng)濟(jì)重啟推動(dòng)的能源需求復(fù)蘇，幫助原油上漲超過(guò)50%，成為表現(xiàn)最好的大宗商品品種之一?；仡櫲曜邉?shì)，油價(jià)整體呈現(xiàn)震蕩上揚(yáng)，兩波短期修正分別出現(xiàn)在7月初和11月初，分別對(duì)應(yīng)“德?tīng)査倍局旰汀皧W密克戎”毒株引發(fā)的新一輪疫情反彈以及多國(guó)政府拋售戰(zhàn)略儲(chǔ)備的消息。對(duì)于明年油價(jià)走勢(shì)，高盛兩周前給出了100美元的目標(biāo)價(jià)。在后續(xù)大宗商品估值或?qū)⒒貧w。宏觀上來(lái)看，我國(guó)隨著2022年度開(kāi)始隨著疫苗及防疫手段的逐步提升，新冠疫情的影響大概率逐步減弱，但全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇腳步減緩，主要經(jīng)濟(jì)體以應(yīng)對(duì)通脹壓力為首要任務(wù)的大背景下，流動(dòng)性趨于收緊，資金在逐步退潮，可能促進(jìn)大宗商品的估值回歸。大宗商品的估值回歸將會(huì)促進(jìn)2022年宏觀經(jīng)濟(jì)增速回落的勢(shì)頭。由此可見(jiàn)，雖然我國(guó)股票市場(chǎng)面臨沖擊，但國(guó)家整體救市政策不會(huì)改變，中國(guó)股票市場(chǎng)總體上會(huì)有更好的前景。（2）行業(yè)分析從成長(zhǎng)性方面比較，利仁科技在行業(yè)內(nèi)排名第5，處于行業(yè)較前的位置，顯示企業(yè)的成長(zhǎng)性較好，未來(lái)股票的中長(zhǎng)期潛力較大。從市場(chǎng)表現(xiàn)比較，利仁科技最近三個(gè)月增幅和最近六個(gè)月增幅為11.92%，處于行業(yè)較前的位置，顯示企業(yè)的市場(chǎng)表現(xiàn)較好，未來(lái)股票的中長(zhǎng)期潛力較大。（3）公司分析報(bào)告期內(nèi),公司克服了宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境持續(xù)不利的影響,公司加大新產(chǎn)品研發(fā)力度,不斷推出具有競(jìng)爭(zhēng)力的產(chǎn)品上市,同時(shí)優(yōu)化產(chǎn)品生產(chǎn)線,實(shí)施生產(chǎn)基地管理變革與精益生產(chǎn)項(xiàng)目。較好完成了2018年的經(jīng)營(yíng)計(jì)劃:2018年公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入502,164,175.06元,實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)11,569,714.05元,凈利潤(rùn)較2017年度下降52.25%。下降原因主要是2018年為提升品牌影響力央視投入全年廣告費(fèi)2000多萬(wàn)。報(bào)告期內(nèi),小家電市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境競(jìng)爭(zhēng)激烈,主要收入來(lái)源于電餅鐺、電火鍋、空氣炸鍋、電壓力鍋等核心品類,其他品類占比較小,線下終端、3C賣(mài)場(chǎng)銷售和渠道市場(chǎng)受電子商務(wù)平臺(tái)沖擊較大,銷售收入有所減少。2018年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入502,164,175.06元,較去年同期下降1.54%。公司加強(qiáng)生產(chǎn)細(xì)節(jié)管理和采購(gòu)成本控制,加強(qiáng)車間費(fèi)用管理,2018年?duì)I業(yè)成本380,904,865.14元,較去年同期下降7.40%。公司對(duì)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)進(jìn)行規(guī)劃,加強(qiáng)運(yùn)營(yíng)費(fèi)用及成本控制。公司市場(chǎng)地位公司主要從事廚房小家電系列產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售,其主營(yíng)業(yè)務(wù)產(chǎn)品電餅鐺品類、電火鍋、空氣炸鍋及電壓力鍋品類市場(chǎng)占有率較高。在電餅鐺產(chǎn)品、電火鍋及電壓力鍋產(chǎn)品細(xì)分市場(chǎng),公司專注生產(chǎn)、研發(fā)、銷售產(chǎn)品近24年,具備豐富的產(chǎn)品線,積累了豐富的行業(yè)經(jīng)驗(yàn)。公司競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)(1)品牌優(yōu)勢(shì)公司在電餅鐺制造領(lǐng)域具備多年行業(yè)經(jīng)驗(yàn),在消費(fèi)者中有多年積累的良好口碑,“利仁”商標(biāo)被認(rèn)定為中國(guó)馳名商標(biāo)。公司品牌自2001年起連續(xù)10年榮獲北京市著名商標(biāo)等榮譽(yù),近二十年專業(yè)研發(fā)與制造,鑄就公司產(chǎn)品較高的質(zhì)量和良好的口碑,品牌優(yōu)勢(shì)是公司的核心競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。(2)技術(shù)優(yōu)勢(shì)從“分體拆盤(pán)”、“側(cè)開(kāi)時(shí)代”、“清洗系列”到“速熱電餅鐺”等系列產(chǎn)品的面世,公司電餅鐺產(chǎn)品經(jīng)過(guò)不斷創(chuàng)新,獲得發(fā)明、外觀、實(shí)用新型等多項(xiàng)專利技術(shù)。目前公司擁有中國(guó)最大的電餅鐺生產(chǎn)基地。公司技術(shù)領(lǐng)先且更新?lián)Q代速度快,具備明顯的技術(shù)優(yōu)勢(shì)。(3)可持續(xù)發(fā)展優(yōu)勢(shì)小家電行業(yè)是充分參與國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)、市場(chǎng)化程度較高的行業(yè)。目前我國(guó)從事小家電生產(chǎn)的企業(yè)達(dá)數(shù)千家,正處于快速成長(zhǎng)階段,市場(chǎng)潛力巨大。公司有近24年的歷史,在此發(fā)展過(guò)程中不斷進(jìn)行產(chǎn)業(yè)升級(jí)、管理提升、技術(shù)創(chuàng)新等,重視產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)力,不斷開(kāi)發(fā)更有競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的中高端產(chǎn)品,重視網(wǎng)絡(luò)銷售渠道的維護(hù)和突破。公司主要從事廚房小家電系列產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售,形成了比較完整的體系,具備了相當(dāng)生產(chǎn)規(guī)模和技術(shù)水平,并向多元化方向發(fā)展。公司在確保電餅鐺產(chǎn)品行業(yè)領(lǐng)先地位的同時(shí),積極研發(fā)壓力多用途蒸鍋、和面機(jī)、料理機(jī)等新產(chǎn)品,走在市場(chǎng)的前沿,開(kāi)發(fā)更大的發(fā)展空間,在滿足消費(fèi)者現(xiàn)有消費(fèi)需求的基礎(chǔ)上,逐步改變,引領(lǐng)消費(fèi)者的消費(fèi)習(xí)慣。隨著國(guó)際合作的深入,未來(lái)公司產(chǎn)品將打開(kāi)國(guó)外市場(chǎng),公司正在研究制定針對(duì)歐美、澳大利亞、新加坡等國(guó)家和地區(qū)的銷售計(jì)劃。公司具備可持續(xù)發(fā)展優(yōu)勢(shì)。(4)行業(yè)先發(fā)優(yōu)勢(shì)近年來(lái),市面上的小家電產(chǎn)品的同質(zhì)化嚴(yán)重,質(zhì)量參差不齊,優(yōu)劣分化嚴(yán)重,使得消費(fèi)者在購(gòu)物的時(shí)候更傾向選擇老字號(hào)品牌。公司專注生產(chǎn)制造、研發(fā)和銷售以電餅鐺為代表的家用小家電產(chǎn)品近24年,具備較好的產(chǎn)品開(kāi)發(fā)和創(chuàng)新能力,強(qiáng)調(diào)專業(yè)化、精細(xì)化生產(chǎn),對(duì)產(chǎn)品質(zhì)量有嚴(yán)格的監(jiān)督管理制度,在行業(yè)內(nèi)經(jīng)驗(yàn)豐富。近年,小家電產(chǎn)業(yè)升級(jí)與產(chǎn)業(yè)集中使企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力持續(xù)提高,行業(yè)利潤(rùn)逐漸向具有核心競(jìng)爭(zhēng)力的公司集中。以此看來(lái),公司具備多年積累的行業(yè)先發(fā)優(yōu)勢(shì)。4、公司競(jìng)爭(zhēng)劣勢(shì)公司長(zhǎng)期以來(lái)專注于電餅鐺、電火鍋的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。電餅鐺和電火鍋雖然具備了較全的烹飪功能,但其線下經(jīng)銷商和線下直銷商主要集中在北方地區(qū),尤其是華北地區(qū)。如果公司未來(lái)不能有效開(kāi)拓新客戶、銷售鏈條不能輻射全國(guó)各個(gè)地區(qū)、品牌效應(yīng)不能覆蓋全國(guó),將會(huì)導(dǎo)致現(xiàn)有客戶受其他品牌產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)的影響逐漸流失,競(jìng)爭(zhēng)力下降。5、業(yè)務(wù)領(lǐng)域主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手公司在電餅鐺市場(chǎng)的主要競(jìng)爭(zhēng)品牌是“美的”、“蘇泊爾”,在電火鍋市場(chǎng)的主要競(jìng)爭(zhēng)品牌是“蘇泊爾”。隨著電商的不斷發(fā)展,越來(lái)越多質(zhì)量參差不齊小家電企業(yè)通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)渠道經(jīng)營(yíng)同質(zhì)化嚴(yán)重的產(chǎn)品,超低價(jià)銷售,對(duì)消費(fèi)者體驗(yàn)產(chǎn)生了較大負(fù)面影響。3、技術(shù)分析資金大幅流出。該股今日DDE大單凈量為負(fù)，且值較大，表明資金大幅流出，主動(dòng)賣(mài)出明顯多于主動(dòng)買(mǎi)入。與此同時(shí)，今日換手率較高，主力拋售的嫌疑較大。投資者短期宜合理控制倉(cāng)位，謹(jǐn)慎為佳。4、分析總結(jié)綜上所述，我選擇買(mǎi)入這支股票的理由是：利仁科技(001259)，今日凈流出1494.5萬(wàn)元，市場(chǎng)排名第4269位，近期的平均成本為33.34元。空頭行情中，目前反彈趨勢(shì)有所減緩，可適當(dāng)關(guān)注。該股資金方面呈流出狀態(tài)。該公司運(yùn)營(yíng)狀況尚可，暫時(shí)未獲得多數(shù)機(jī)構(gòu)的顯著認(rèn)同，后續(xù)可繼續(xù)關(guān)注。短期趨勢(shì)：該股進(jìn)入多頭行情中，股價(jià)短線上漲概率較大。中期趨勢(shì)：下跌有所減緩，仍應(yīng)保持謹(jǐn)慎。長(zhǎng)期趨勢(shì)：長(zhǎng)期一般，有一定的投資價(jià)值。四、模擬交易體會(huì)作為一名大學(xué)生，在接觸證券投資這門(mén)課程的時(shí)候就像是看到了一本天書(shū)，書(shū)中那些關(guān)鍵詞都是我不能了解的，那看到大盤(pán)上的那些曲線，我更加不明白，只覺(jué)得是紅紅綠綠的一大片，是漲是跌自己也沒(méi)有什么概念。等到慢慢的了解到股票交易的基本原則，了解股市交易中的基本術(shù)語(yǔ)之后還是覺(jué)得股票投資是一件事空泛的事情，對(duì)課本上的知識(shí)再熟悉也對(duì)股市沒(méi)有概念。后來(lái)在老師的指導(dǎo)下，很多學(xué)生都選擇了模擬炒股的方式感受股市的變化，我也是其中的一個(gè)，在使用同花順模擬炒股剛開(kāi)始的時(shí)候只能進(jìn)行簡(jiǎn)單的委托交易，買(mǎi)賣(mài)股票，剛開(kāi)始的時(shí)候一直都是賠錢(qián)的，因?yàn)榭床欢星?。也無(wú)法預(yù)測(cè)后來(lái)的走勢(shì)，20萬(wàn)的模擬資金每天都會(huì)有幾千的損失，哪個(gè)時(shí)候的心情真的是覺(jué)得炒股好難，也曾有過(guò)放棄的念頭，但是我本人是喜歡挑戰(zhàn)的個(gè)性，所以依然選擇堅(jiān)持，大不了賠光20萬(wàn)的模擬資金吧。調(diào)整好自己的心態(tài)決定好好的學(xué)習(xí)之后，我不在盲目的去選擇正在上漲的股票，在股票軟件內(nèi)的社區(qū)里，結(jié)識(shí)了一些炒股的牛人，跟著他們的思路選擇股票，或者選擇一些系統(tǒng)推薦的股票，居然開(kāi)始盈利