1990-2004年三大地帶本外幣存款分布情況

1990-2004年三大地帶本外幣存款分布情況

一、比較金融資源區(qū)域差異(一)三個區(qū)域的金融資源比較分析1.樣本外幣存款的實際運行外匯儲備主要集中在中國東部，占全國外匯儲備總量的2.3%，而中西區(qū)的份額相對較低，僅占全國的18.89%。15.52%。從增長趨勢看,雖然“三大部”的本外幣存款都在逐年增長,但在發(fā)展速度方面存在一定差距,東、中、西三大部的平均增長速度分別為25.68%、22.75%和22.11%。具體數(shù)據(jù)詳見表1《1990-2004年三大地帶本外幣存款分布情況》。另外,在本外幣人民幣存款中,中、西部地區(qū)的儲蓄存款所占比重遠(yuǎn)高于東部地區(qū),但企業(yè)存款所占比重低于東部地區(qū),在一定程度上反映了中西部地區(qū)的直接投資渠道較為狹窄。據(jù)統(tǒng)計,2004年東、中、西三大部的人民幣本外幣存款余額占比分別為68.6%、14%和14.7%,而人民幣儲蓄存款余額在人民幣存款余額的占比在三大部則分別為43.7%、60.3%和52.3%。2.中、西部地區(qū)金融機構(gòu)本外幣貸款份額和年增長量較多,且比較低。據(jù)測算,我國貸款的區(qū)域分布特征與存款類似,無論從絕對額還是相對額來看,東部地區(qū)的本外幣貸款額均處于絕對優(yōu)勢地位,其貸款余額接近全國貸款總額的2/3,年均增長速度達(dá)到20.15%,分別是中、西部地區(qū)增長速度的1.4倍和1.2倍。而與此同時,中、西部地區(qū)的貸款份額和年均增長速度僅分別為23.17%、14.4%和14.64%、16.49%。大部分省份金融機構(gòu)本外幣余額存貸款比例在75%左右,超過80%的有9個省份,低于60%的有2個省份?？傮w看,中西部地區(qū)金融機構(gòu)本外幣余額存貸比明顯高于東部。具體數(shù)據(jù)見表2《1990—2004年三大地帶本外幣貸款分布情況》。由此可映射出東部地區(qū)經(jīng)濟較為發(fā)達(dá),經(jīng)濟改革和經(jīng)濟開放政策的傾斜為其創(chuàng)造了良好的金融生態(tài)環(huán)境。而中、西部地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展相對較為落后,尤其是西部地區(qū),金融機構(gòu)經(jīng)營規(guī)模相對較小,不良貸款率較高,“雙降”壓力很大,金融生態(tài)環(huán)境有待于進一步改善。3.保費收入情況截至2004年底,東部地區(qū)的保費收入己達(dá)到2696.79億元人民幣,分別是中、西部地區(qū)的2.8倍和4倍;其份額占比為62,45%,分別高出中、西部地區(qū)40.43和46.88個百分點。目前,保費收入主要被中國財險、中國壽險、平安保險和太平洋保險公司所壟斷,市場份額占90%以上。就壽險而言,2002年中國人壽、平安人壽、太保人壽的市場份額總計就達(dá)91.07%,其中人壽市場份額占比為56.6%。從保費收入的相對額比較分析看,東部地區(qū)的市場份額在逐年提高,中部地區(qū)市場份額在緩慢增長,而西部地區(qū)市場份額則處于逐年下降趨勢;從增長速度比較分析看,東、中、西部的保費年均增長速度分別為31.2%、31.9%、25.9%,中部地區(qū)保費收入增長水平略高于東部,西部最低。具體數(shù)據(jù)詳見表3《1990—2004年三大地帶保費收入分布情況》。4.《證券法》第4冊第4款是“三大部”上市公司在當(dāng)前中國從上市公司在“三大部”的橫向分布看,地區(qū)差異十分明顯,東部地區(qū)上市公司數(shù)量占據(jù)絕對優(yōu)勢,其上市公司總數(shù)占到全國上市公司總數(shù)的58.76%,超過了GDP的比例,分別是中、西部地區(qū)2.7倍和3倍。從發(fā)展態(tài)勢看,東、中、西三大地帶的上市公司數(shù)量均呈逐年遞增之勢,其年均增長速度分別為14.44%,29.1%,23%。具體數(shù)據(jù)見表4《1995—2004年三大地帶上市公司分布情況》。1從“三大部”上市公司近年來股票市值變化趨勢看,截至2004年底,東部地區(qū)上市公司股票流通市值為3232.76億元,分別是中、西部地區(qū)的6.1倍和:8.6倍。從相對額來看,東部地區(qū)上市公司股票流通市值份額占比已達(dá)到78.17%,呈逐年遞增態(tài)勢。相反,中、西部地區(qū)上市公司股票流通市值的份額占比僅分別為9.05%和12.78,呈逐年遞減態(tài)勢。由此可映射出中、東部地區(qū)發(fā)展經(jīng)濟的基礎(chǔ)具有明顯的優(yōu)勢,在區(qū)位、資金、人才、政策等方面具有中、西部無法比擬的優(yōu)勢。我國證券市場是一個統(tǒng)一的大市場,上市公司本身不僅可以不斷地從全國性的市場上籌集發(fā)展資金,而且還對經(jīng)濟的發(fā)展產(chǎn)生重大影響。因此。東部地區(qū)憑借上市公司數(shù)量的優(yōu)勢,一方面加強了東部地區(qū)的資金優(yōu)勢,相對弱化了中、西部地區(qū)的資金需求,另一方面還拉大了地區(qū)間的發(fā)展差異。中、西部地區(qū)由于缺乏國內(nèi)一流的投資銀行,加之券商缺乏市場競爭力,致使資本市場融資能力有限,融資渠道主要集中于銀行間接融資。據(jù)統(tǒng)計分析,東、中、西三大部的存貸款比率分別為66.13%、77.92%和75.68%,這說明東部地區(qū)金融機構(gòu)的貸款營銷受資本市場的沖擊大于中、西部地區(qū)。另外,從表5還可看出中部地區(qū)在利用資本市場發(fā)展經(jīng)濟方面,不僅不如東部,還落后于西部。5.西部地區(qū)經(jīng)濟金融資源總量從圖1《各地區(qū)金融資源發(fā)展趨勢》2看,20世紀(jì)90年代以來,我國各地的金融資源有了較快的發(fā)展。2004年,擁有11個省市、4.9億多人口的東部地區(qū)擁有金融資源274321.88億元,是1990年同期水平的19倍,占全國金融資源總量的比重由1990年的60.01%上升到2004年的70.6%,人均金融資源總量達(dá)到5.57萬元;近4.9億人口的中部地區(qū)金融資源總量為84253.31億元,是1990年同期水平的12.5倍,占全國金融資源總量的21.68%,人均金融資源為1.96萬元;擁有12個省(區(qū)、市)、3.7億多人口的西部地區(qū)擁有金融資源68203.75億元,是1990年的10.8倍,占全國金融資源總量的7.71%,人均金融資源為1.84萬元。區(qū)域間的這種差距雖是歷史形成的,但全國資金向經(jīng)濟發(fā)達(dá)地區(qū)流動的積聚的趨勢顯而易見。6.全國主要金融機構(gòu)存款額占比,主要是自由還是成本(1)就貸款在各個金融機構(gòu)的分布看,工、農(nóng)、中、建四大國有商業(yè)銀行占據(jù)主導(dǎo)地位,份額占比為68.93%,其中工行、農(nóng)行、建行位居各家金融機構(gòu)前三位;中行僅次于開發(fā)銀行。排名第五。從“三大部”看,東部工行貸款份額占比排名第一,建行排名第二,建行落后于工行8.52個百分點;四大國有商業(yè)銀行貸款合計占整個東部地區(qū)商業(yè)銀行貸款總額的80.48%,貸款的集中度較高,處于絕對優(yōu)勢地位;中部地區(qū)四大國有商業(yè)銀行的貸款份額總占比為77.92%,其中工行貸款份額占比排名第一,農(nóng)行排名第二,建行排名第三;西部地區(qū)四大國有商業(yè)銀行貸款總量占當(dāng)?shù)馗骷医鹑跈C構(gòu)(未包括開發(fā)銀行、進出口銀行)貸款總額的86.69%。以上數(shù)據(jù),一方面說明西部地區(qū)缺乏市場化金融組織,市場競爭不充分,制約著對西部經(jīng)濟發(fā)展的支持;另一方面說明現(xiàn)行信貸體制下對西部分行增加貸款投放存在規(guī)模限制和資金約束。同時,其他法人機構(gòu)數(shù)量較少,市場份額較小,各金融機構(gòu)業(yè)務(wù)趨同,金融產(chǎn)品基本同質(zhì),低水平惡性競爭嚴(yán)重。有關(guān)數(shù)據(jù)詳見表6《2004年貸款余額在各家金融機構(gòu)的占比情況》。(2)從存款在各個金融機構(gòu)的分布看,存款高度集中在四大國有商業(yè)銀行,東、中、西部四大國有商業(yè)銀行的貸款份額占比分別達(dá)到94.59%、90.77%和92.77%;四大國有商業(yè)銀行存款額占據(jù)了全國存款市場82.05%的份額,其中工行占比排名第一,建行第二。具體數(shù)據(jù)見表7《2004年存款余額在各家金融機構(gòu)的占比情況》。(3)從外資金融機構(gòu)的區(qū)域分布看,外籍金融機構(gòu)主要集中在上海、天津、深圳等地。2004年天津市獲準(zhǔn)經(jīng)營人民幣業(yè)務(wù)外資金融機構(gòu)8家,年末人民幣貸款余額17.2億元,同比增長143.8%;上海市外資銀行及財務(wù)公司(總數(shù)75家,同比增加13家)中的絕大多數(shù)己開始經(jīng)營人民幣,本外幣存、貸款余額同比分別增長40.5%和54.7%,大大高于同期中資金融機構(gòu)存、貸款增長速度;上海市外資金融機構(gòu)資產(chǎn)占當(dāng)?shù)氐氖袌龇蓊~已由2003年末10.3%上升到2004年末的12.4%。深圳市2004年末外資金融機構(gòu)本外幣貸款余額404.2億元,比年初增長43.7%。山東有3家外資金融機構(gòu)被批準(zhǔn)開辦人民幣業(yè)務(wù),年末人民幣存貸款余額分別為1.8億元和0.8億元。浙江、福建、四川、云南等地金融對外開放步伐也明顯加快。1.經(jīng)濟發(fā)展情況從理論上講,一個地區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展水平在很大程度上決定了該地區(qū)金融發(fā)展的縱深度,但同時金融發(fā)展也能推動經(jīng)濟的發(fā)展,兩者是相互作用的。為了更好地說明經(jīng)濟增長和金融發(fā)展的關(guān)系,我們選取各年度人均GDP作為解釋變量(記為PAGDP),用人均金融資源為被解釋變量(記為PAFR),分別對東部、中部、西部地區(qū)的人均金融資源與人均6DP進行了相關(guān)分析,并得到如下回歸結(jié)果:(1)東部:PAFR=3.31126PAGDP-1.00638相關(guān)系數(shù)為r=0.966960187,當(dāng)顯著水平α=0.05,自由度=n-m=15-2=13時,查相關(guān)系數(shù)臨界值表得r0.05=0.514。由于|r|>rα,所以回歸方程線性關(guān)系顯著。(2)中部:PAFR=2.42131PAGDP-0.32688相關(guān)系數(shù)為r=0.963570511,當(dāng)顯著水平α=0.05,自由度=n-m=15-2=13時,查相關(guān)系數(shù)臨界值表得r0.05=0.514。由于|r|>rα所以回歸方程線性關(guān)系顯著。(3)西部:PAFR=2.96736PAGDP-0.33828東部:FIR=-13ESR+3.79667相關(guān)系數(shù)為|r|=0.8507459,當(dāng)顯著水平α=0.05,自由度=n-m=15-2=13時,查相關(guān)系數(shù)臨界值表得r0.05=0.514。由于|r|>rα,所以回歸方程線性關(guān)系顯著。中部:FIR=-6.333ESR+3.07159相關(guān)系數(shù)為|r|=0.848857398,當(dāng)顯著水平α=0.05,自由度=n-m=15-2=13時,查相關(guān)系數(shù)臨界值表得r0.05=0.514。由于|r|>rα,所以回歸方程線性關(guān)系顯著。西部:FIR=-10.677ESR+4.606相關(guān)系數(shù)為|r|=0.9540556775683,當(dāng)顯著水平α=0.05,自由度=n-m=15-2=13時,查相關(guān)系數(shù)臨界值表得r0.05=0.514。由于|r|>rα,所以回歸方程線性關(guān)系顯著。從以上回歸結(jié)果可以看出,東、中、西部地區(qū)的金融相關(guān)比例和經(jīng)濟結(jié)構(gòu)比例之間存在顯著的相關(guān)關(guān)系,即第一產(chǎn)業(yè)產(chǎn)值占GDP的比重越大,金融結(jié)構(gòu)水平越低:斜率表示經(jīng)濟結(jié)構(gòu)每變動一個單位導(dǎo)致的金融相關(guān)比例的變動。如東部地區(qū)第一產(chǎn)業(yè)占GDP的比重每減少一個百分點,會帶動金融結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)化水平即金融深化程度提高13個百分點。3.非經(jīng)濟原因一些非經(jīng)濟因素加大了金融資源的地區(qū)差異,這些因素主要包括自然條件、歷史條件、國家政策、思想觀念、勞動力素質(zhì)等等。如國家金融政策資源逐步向長三角、珠三角以及京津冀等三大經(jīng)濟圈傾斜。又如信用環(huán)境對金融資源的配置至關(guān)重要。上海、浙江、廣東、山東等地方政府對社會信用體系的建設(shè)相當(dāng)重視,近年來在社會征信系統(tǒng)建設(shè)、打擊逃廢銀行債務(wù)以及建立信用擔(dān)保體系建設(shè)方面做了大量富有成效的工作。二、金融資產(chǎn)風(fēng)險等級分布(一)中國橫向風(fēng)險分布就東、中、西部三大地帶而言,東部沿海地區(qū)金融資產(chǎn)質(zhì)量最高,西部地區(qū)次之,而中部地區(qū)的金融資產(chǎn)相對較差。1.區(qū)域內(nèi)個人不良貸款率“雙高”(1)東部地區(qū)主要特點:北京、天津、上海、浙江、江蘇、福建等省市銀行業(yè)的風(fēng)險水平屬于“雙低”,即相對于所在區(qū)域經(jīng)濟總量和貸款總量,不良貸款額、不良貸款率較低,其不良貸款率低于全國平均水平13.2%。其中:北京、上海、浙江資產(chǎn)質(zhì)量最好,平均不良貸款率控制在5%以下;江蘇、福建的不良貸款率控制在10%以下。河北、遼寧等省的風(fēng)險水平屬于“雙高”,即高不良額、高不良率,風(fēng)險水平高于全國平均水平。山東、廣東屬于經(jīng)濟大省,經(jīng)濟總量大,均超過萬億元,但銀行業(yè)的風(fēng)險水平屬于中高度,超過全國平均水平,不良貸款率基本控制在15—18%。其主要特征是,不良貸款的絕對額高,由于該地區(qū)經(jīng)濟發(fā)達(dá)、發(fā)展快、經(jīng)濟總量大,其種程度上掩蓋了不良貸款的區(qū)域風(fēng)險。海南省經(jīng)濟總量小,不良資產(chǎn)額大,不良率高。(2)中部地區(qū)主要特點:山西、吉林、河南、湖北、湖南等省區(qū)銀行業(yè)風(fēng)險水平高于全國平均水平。(3)西部地區(qū)主要特點:西部地區(qū)的重慶、貴州不良貸款率低于全國平均水平;其次為云南,不良貸款率,低于全國平均水平。內(nèi)蒙、陜西的不良貸款,在西部地區(qū)占比最高。廣西、甘肅、新疆不良貸款額相當(dāng),均高于全國平均水平。青海、寧夏不良貸款額均相當(dāng),西藏不良貸款額最低?？傮w看,西部地區(qū)的平均不良率水平高于全國平均水平。其中甘肅、新疆屬于高不良額、高不良率,與中部地區(qū)相差不多;四川、云南等省的不良貸款率較西部其他省區(qū)較低,但仍高于東部地區(qū)。另外,內(nèi)蒙近年來經(jīng)濟高速發(fā)展,但不良貸款額上升較快,約占GDP總量的1/6,大多得到控制,但損失類貸款多,清收難度大,不良貸款主要集中在國有商業(yè)銀行。2.區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展的階段性和區(qū)域金融生態(tài)風(fēng)險的增加從金融生態(tài)環(huán)境看,三大地區(qū)差異明顯。排名相對落后的中西部城市金融生態(tài)環(huán)境亟待改善;華南經(jīng)濟區(qū)城市在金融生態(tài)方面并沒有與其經(jīng)濟發(fā)展水平相稱,不良貸款絕對額過大;在長江三角洲地區(qū),浙江的金融生態(tài)環(huán)境整體上優(yōu)于江蘇,浙江與蘇南不同的經(jīng)濟發(fā)展模式是造成這種差異的主要因素;在閩南經(jīng)濟區(qū)城市中,信用環(huán)境和投資環(huán)境得到顯著改善。中部地區(qū)的金融資產(chǎn)質(zhì)量落后于西部。從理論上講,經(jīng)濟發(fā)展水平固然只對金融資產(chǎn)的質(zhì)量產(chǎn)生了間接的影響,經(jīng)濟發(fā)展的波動性是形成影響我國金融風(fēng)險的重要因素。隨著中部地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展的波動性增大,其金融生態(tài)的系統(tǒng)性風(fēng)險也會有一個顯著的擴大趨勢;而西部地區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展則相對滯后,其金融生態(tài)中的系統(tǒng)性風(fēng)險相對較小。當(dāng)然,也不排除西部地區(qū)的金融活動本身較少,從而違約率較小的可能。中部地區(qū)金融資產(chǎn)質(zhì)量落后于西部的根本原因是金融生態(tài)環(huán)境差異。經(jīng)濟地理與文化差異、地區(qū)發(fā)展路徑的差異、中央政府的主導(dǎo)的非均衡區(qū)域發(fā)展政策的影響都是造成這種差異的重要因素,而現(xiàn)行體制下各級政府行為方式的差異更是導(dǎo)致地區(qū)間金融資產(chǎn)質(zhì)量差距的主要誘餌。3.商業(yè)銀行信貸資產(chǎn)質(zhì)量將受到較大影響從“三大部”金融機構(gòu)本外幣中長期貸款占全部貸款的比重比較分析看,部分地區(qū)呈現(xiàn)流動性風(fēng)險和利率風(fēng)險上升趨勢。各地中長期貸款繼續(xù)快速增長,部分地區(qū)信貸結(jié)構(gòu)失衡較為突出。除個別省份外,各地金融機構(gòu)本外幣中長期貸款增速一般快于短期貸款10—30個百分點,信貸資金運用長期化的趨勢明顯。2004年末,西部地區(qū)金融機構(gòu)本外幣中長期貸款占其全部貸款的比重接近50%,東部和中部地區(qū)中長期貸款比重分別達(dá)到43%和39%。中長期貸款的攀升,將導(dǎo)致金融機構(gòu)資產(chǎn)負(fù)債期限結(jié)構(gòu)不匹配問題日益突出,流動性風(fēng)險和利率風(fēng)險上升,尤其從資源配置效率的角度看,由于各銀行對大企業(yè)和大項目的競爭性投入,會人為地降低貸款條件和貸款管理力度,形成新的銀企信息不對稱和合作不對稱,這對商業(yè)銀行未來的信貸資產(chǎn)質(zhì)量將構(gòu)成較大的隱性風(fēng)險。另外,大量的資金角逐少量的大企業(yè)、大項目,會使貸款企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債比例偏高。一旦國家加大宏觀調(diào)控力度,勢必加大銀行潛在的金融風(fēng)險。4.地方貸款分析(1)從區(qū)域風(fēng)險分布看,2006年東部地區(qū)貸款占比較2002年提高0.25個百分點,但不良貸款額比2002年有較大幅度下降,不良額減少降幅為66.34%;不良貸款率由2002年末降至3.52%,并低于全國平均水平;東部地區(qū)不良貸款率低于全國平均水平的一級分行主要有北京、上海、江蘇、蘇州、浙江、寧波、福建、廈門、山東、青島、深圳、海南。2006年,中部地區(qū)貸款占比為17.33%,較2002年提高0.02個百分點;不良貸款率從2002年降至2006年的4.01%,但中部地區(qū)不良貸款率仍高于全國平均水平;西部地區(qū)2006年貸款余額占比為18.21%,較2002年下降0.28個百分點,但貸款余額的絕對數(shù)增長幅度較大,增長幅度為36%;不良貸款率由2002年下降到2006年的4.84%,但仍然高于全國平均水平。(2)按照六大行政區(qū)劃分,某國有商業(yè)銀行區(qū)域風(fēng)險分布具有以下特點:華東地區(qū)不僅貸款占比高,貸款年均增長速度高,而且不良貸款額也相對較大,但華東地區(qū)的不良貸款額下降幅度也最大,不良貸款率也最低。西南地區(qū)不良貸款額和不良貸款率的“雙降”幅度大,且貸款余額呈逐年遞增態(tài)勢,因此,該地區(qū)不良貸款率相對較低。華北地區(qū)和中南地區(qū)的貸款占比相差不大,不良貸款率水平相當(dāng),屬于中、低風(fēng)險。東北地區(qū)和西北地區(qū)不僅貸款占比相對較小,而且貸款增長呈現(xiàn)逐年遞減趨勢;不良貸款絕對額的下降幅度低于其他地區(qū)。(二)貸款風(fēng)險的行業(yè)分布根據(jù)人行調(diào)統(tǒng)司信息披露3,我們對主要商業(yè)銀行中長期貸款投向的前五位行業(yè)進行了分析。1.商業(yè)銀行中長期貸款增量投房地產(chǎn)業(yè)屬于各金融機構(gòu)竟相放貸的熱點,其貸款所占份額及同比增速在各行業(yè)中居于第一、二位,房地產(chǎn)業(yè)貸款投向的行業(yè)集中度偏高,行業(yè)信貸風(fēng)險較高。其他四個貸款投向較為集中的行業(yè)是電力、制造業(yè)、燃?xì)饧八纳a(chǎn)和供應(yīng)業(yè)、租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)、水利、環(huán)境和公共設(shè)施管理等行業(yè)。貸款投向的行業(yè)集中度較高的金融機構(gòu)主要是國有商業(yè)銀行和政策性銀行,股份制商業(yè)銀行和城市商業(yè)銀行相對較低。從中長期貸款增量投向的前五位行業(yè)來看,2006年第一季度,國有商業(yè)銀行中長期貸款新增3324億元,前五位行業(yè)(房地產(chǎn)業(yè),制造業(yè)、電力、燃?xì)饧八纳a(chǎn)和供應(yīng)業(yè),租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)、水利和公共設(shè)施管理業(yè))占國有商業(yè)銀行中長期貸款余額和新增額的比例分別為41.1%和80.1%;股份制商業(yè)銀行中長期貸款新增1383億元,前五位行業(yè)(交通運輸、倉儲和郵政業(yè),房地產(chǎn)業(yè)、租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè),電力、燃?xì)饧八纳a(chǎn)和供應(yīng)業(yè),水利、環(huán)境和公共設(shè)施管理業(yè))占股份制商業(yè)銀行中長期貸款余額和新增額的比例分別為34.6%和44.6%;政策性銀行中長期貸款新增1003億元,前五位行業(yè)(交通運輸、倉儲和郵政業(yè),水利、環(huán)境和公共設(shè)施管理業(yè),采礦業(yè)、制造業(yè),電力、燃?xì)饧八纳a(chǎn)和供應(yīng)業(yè),水利、環(huán)境和公共設(shè)施管理業(yè))占政策性銀行中長期貸款余額和新增額的比例分別88.3%和73.6%;城市商業(yè)銀行中長期貸款新增329億元,前五位行業(yè)(房地產(chǎn)業(yè)、交通運輸業(yè)、倉儲和郵政業(yè),居民服務(wù)和其他服務(wù)業(yè),租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè),批發(fā)和零售業(yè))占城市商業(yè)銀行中長期貸款余額和新增額的比例分別為32%和48.7%。2.行業(yè)中長期貸款增加較多,占比較高國有商業(yè)銀行除了在房地產(chǎn)行業(yè)貸款占比較高以外,鋼鐵、水泥電解鋁(鋁冶煉)、汽車制造等行業(yè)貸款投放比較適中。在產(chǎn)能過剩的行業(yè)中,電力行業(yè)中長期貸款近幾年增幅較大。僅2006年一季度就新增478億元,新增占比及同比增速分別為14.8%和36.8%。股份制銀行近年來房地產(chǎn)行業(yè)貸款增加較多,拉大了宏觀調(diào)控五大行業(yè)的占比,其他四個行業(yè)貸款投放比較適中。在產(chǎn)能過剩的行業(yè)中,電力行業(yè)中長期貸款增加較多,份額較大,其今年一季度中長期貸款為68.9億元,新增額占比和同比增速分別為5%和36.5%;其他重點監(jiān)測行業(yè)新增中長期貸款占比較高的主要有道路運輸,其占比和同比增速分別為10.9%和55.2%。政策性銀行在國家宏觀調(diào)控五大行業(yè)貸款投放比例適中,除鋼鐵行業(yè)中長期貸款占比略高外,其他四個行業(yè)貸款投放減緩。在產(chǎn)能過剩行業(yè)中,電力行業(yè)中長期貸款增加較多,份額較大,其今年一季度中長期貸款及占比就達(dá)到241億元和24%;其他重點監(jiān)測行業(yè)新增中長期貸款占比較高的主要有道路運輸業(yè),石油加工、煉焦及核燃料工業(yè),電信和其他信息傳輸服務(wù)業(yè),其占比分別為19.8%、3.4%和3.3%,同比增速分別為20.3%、181.6%和7.7%。城市商業(yè)銀行2006年第一季度投向宏觀調(diào)控五大行業(yè)的中長期貸款為74億元,余額占比和新增額占比分別為14.7%和22.5%,房地產(chǎn)業(yè)貸款增加較多拉高了宏觀調(diào)控五大行業(yè)的貸款占比。在產(chǎn)能過剩的行業(yè)中,電力行業(yè)中長期貸款增加相對較多,增速較快,其第一季度中長期貸款新增14.3億元,新增占比及同比增速分別為4.3%和87.3%,其他重點監(jiān)測行業(yè)新增中長期貸款占比較高的主要有城市公共交通和教育,其占比分別為3%和3.3%,同比增速分別為21.5%和23.9%。3.中長期貸款投入產(chǎn)出的行業(yè)集中度不高,區(qū)域分布偏全國中長期貸款主要投向房地產(chǎn)、交通運輸、倉儲和郵政業(yè),制造業(yè)、電力、燃?xì)饧八纳a(chǎn)和供應(yīng),水利、環(huán)境和公共設(shè)施管理業(yè)等行業(yè),各區(qū)域中長期貸款投向的前五位行業(yè)存在一定差異,東部區(qū)域主要投向房地產(chǎn)行業(yè),中西部地區(qū)主要投向基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和能源生產(chǎn)行業(yè)。全國和各區(qū)域的中長期貸款投向的行業(yè)集中度都比較高,其從高到低的順序依次為東北區(qū)域、西北區(qū)域、中部區(qū)域、西南區(qū)域和東部區(qū)域。2006年第一季度,全國中長期貸款新增5338億元,同比增長18.4%,投向前五位行業(yè)的貸款為3923億元,余額占比和新增額占比分別為57.7%和73.5%,貸款增速較快的行業(yè)有房地產(chǎn)業(yè)和水利、環(huán)境和公共設(shè)施管理業(yè),其貸款同比增速分別33.8%和30.1%4.“老五熱”行業(yè)投放貸款的主要原因2006年第一季度,全國投向“老五熱”行業(yè)(鋼鐵、水泥、電解鋁、房地產(chǎn)和汽車制造)的1140億元,其余額占比和新增占比分別為11.6%和21.4%?！袄衔鍩帷毙袠I(yè)投放貸款較多的原因是房地產(chǎn)中中長期貸款投放較多,其貸款額和占比分別為1109億元和20.8%。投向“新五熱”行業(yè)(電力、交通運輸、公共事業(yè)、醫(yī)院、學(xué)校)的中長期貸款為2562億元,其余額占比和新增占比分別為34.7%和48%。“新五熱”行業(yè)投放較多的主要原因是電力和公共事業(yè)中長期貸款投放較多,兩者貸款額和占比分別為2360億元和44.2%。在產(chǎn)能潛在過剩行業(yè)中,電力生產(chǎn)行業(yè)貸款投放較多,其貸款額和占比分別為803億元和15%。5.行業(yè)集中度高三大都市經(jīng)濟圈中長期貸款投向的前五位行業(yè)集中在房地產(chǎn)業(yè),租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè),交通運輸、倉儲和郵政業(yè),水利、環(huán)境和公共設(shè)施管理業(yè),電力、燃?xì)饧八纳a(chǎn)和供應(yīng)業(yè),貸款投向趨同,“長三角”和京津冀都市經(jīng)濟圈房地產(chǎn)業(yè)中長期貸款較多,新增額占比均超過三分之一,“長三角”和“珠三角”都市經(jīng)濟圈租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)中長期貸款同比增速較快,京津冀都市經(jīng)濟圈中長期貸款投放的行業(yè)集中度最高。從行業(yè)不良貸款率分析看,前五位行業(yè)除了房地產(chǎn)、租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)以及燃?xì)饧八纳a(chǎn)供應(yīng)業(yè)屬于高風(fēng)險行業(yè)外,其他行業(yè)屬于低風(fēng)險行業(yè)。2006年第一季度,長三角都市經(jīng)濟圈中長期貸款投向前五位行業(yè)的合計余額占比和新增占比分別為45.5%和81.4%,前五位行業(yè)中,租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)中長期貸款同比增長51.2%,增長最快?！爸槿恰倍际薪?jīng)濟圈中長期貸款投向前五位行業(yè)的余額占比和新增額占比分別為45.2%和66.3%,前五位行業(yè)中,租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)中長期貸款同比增長78.6%,增長最快。京津冀都市經(jīng)濟圈中長期貸款投向前五位行業(yè)的余額合計占比和新增額占比分別為96.4%和45.6%,前五位行業(yè)中,交通運輸、倉儲和郵政業(yè),電力、燃?xì)饧八纳a(chǎn)和供應(yīng)業(yè)中長期貸款同比增長分別為41.6%和41.1%,增長較快。6.信貸新增額占比2006年第一季度,長三角、珠三角、京津冀三大都市圈投向“老五熱”行業(yè)的中長期貸款,新增額占比分別為33.7%、22.1%和39.3%,余額占比。三大都市圈均以房地產(chǎn)拉高了整個“老五熱”行業(yè)中長期貸款的新增額占比和余額占比。投向“新五熱”行業(yè)的中長期貸款,新增額占比分別為28.4%、41.9%和25.8%,余額占比分別為22.5%、25%和18.3%。長三角、珠三角、京津冀三大都市圈投向“新五熱”行業(yè)的中長期貸款主要集中在交通運輸和公共事業(yè)行業(yè),其交通運輸業(yè)新增中長期貸款占比分別為10.5%、17.9%、12.5%,公共事業(yè)行業(yè)新增中長期貸款占比分別為9.5%、17.4%、6.9%。在產(chǎn)能潛在過剩的行業(yè)中,京津冀都市圈投向?qū)Ｓ迷O(shè)備制造業(yè)的中長期貸款占比較高,其新增占比為17%。在其他重點監(jiān)測行業(yè)中,長三角、珠三角、京津冀三大都市圈投向石油化工、煉焦及核燃料加工業(yè)的中長期貸款占比相對較高,其新增額占比分別為4.3%、4.1%和2.6%。三、商業(yè)銀行未來的發(fā)展目標(biāo)鑒于我國金融資源配置和風(fēng)險水平分布存在巨大的區(qū)域差距,我們認(rèn)為商業(yè)銀行在未來的發(fā)展中只有將自身有限的資源投入到金融資源配置比較豐富、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)比較合理、經(jīng)濟發(fā)展較快、風(fēng)險較小的區(qū)域、行業(yè)或客戶,方可在激烈的市場競爭中立于不敗之地和實現(xiàn)自身的戰(zhàn)略愿景。(一)控制好城市資金存量,保證資產(chǎn)安全對國家嚴(yán)格控制的“五大行業(yè)”,即鋼鐵、水泥、電解鋁、房地產(chǎn)和汽車制造行業(yè),應(yīng)采取保持現(xiàn)有規(guī)模的前提下,適度控制增量貸款,尤其要控制好東部沿海地區(qū)的房地產(chǎn)開發(fā)貸款的增量投入,最大限度保證我行資產(chǎn)的安全;要通過調(diào)高經(jīng)濟資本回報率和限制信貸規(guī)模來遏制嚴(yán)重污染環(huán)境和危害居民身體健康、已經(jīng)形成產(chǎn)能過剩、技術(shù)含量低的低水平重復(fù)建設(shè);對部分行業(yè)或地區(qū)的五序競爭項目和盲目投資要進行合理調(diào)控和引導(dǎo);對風(fēng)險等級屬于B—D級區(qū)間的一級分行要適度控制增量貸款,對風(fēng)險等級為E級以下的省分行要嚴(yán)格控制貸款增量。(二)資源投入產(chǎn)出最大化目標(biāo)商業(yè)銀行應(yīng)進一步加大對重點中心城市行的信貸資源、財務(wù)資源、人力資源、授權(quán)管理、科技投入等方面的傾斜力度。應(yīng)通過業(yè)務(wù)單元制的條線管理模式,使有限的資源用在業(yè)務(wù)發(fā)展最需要的地方、業(yè)務(wù)和產(chǎn)品上來,以實現(xiàn)資源投入產(chǎn)出最大化目標(biāo)。在目前我國商業(yè)銀行仍以存貸差為主要盈利手段和國家在今后相當(dāng)長的時期內(nèi)仍將保持國民經(jīng)濟持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展的勢頭,存貸款市場的競爭和瓜分仍將是商業(yè)銀行生死存亡的關(guān)鍵。因此,商業(yè)銀行應(yīng)通過資源的有效配置。使東部發(fā)達(dá)地區(qū),尤其是東部的中心城市行在確保資產(chǎn)質(zhì)量和合理控制成本的前提下,大力吸收低成本的存款,努力擴大存貸款市場份額,不斷提高存貸款比率,進一步縮小與其它銀行在經(jīng)營管理方面的差距。(三)充實機構(gòu)的要求對于地理位置偏僻、當(dāng)?shù)亟?jīng)濟不發(fā)達(dá)且無多大發(fā)展前景、業(yè)務(wù)量長期不飽和的機構(gòu),經(jīng)過測算,凡屬經(jīng)營成本過高、虧損嚴(yán)重的機構(gòu)要解決撒并,騰出入財物用于充實效益好的機構(gòu)和發(fā)展新業(yè)務(wù);對業(yè)務(wù)量大,效益好而現(xiàn)有規(guī)模又難以滿足發(fā)展需要的東部地區(qū)營業(yè)網(wǎng)點機構(gòu),要及時擴展場地、充實人員、更新設(shè)備,使其上規(guī)模、上檔次;對于中、西部地區(qū)要在繼續(xù)優(yōu)化營業(yè)機構(gòu)網(wǎng)點的基礎(chǔ)上,進一步加大向省會行和其他中心城市行的資源傾斜力度,不斷擴大市場份額和提高資產(chǎn)質(zhì)量。(四)有效整合資源,大力構(gòu)建新興產(chǎn)業(yè)將長江三角洲及東部沿海地區(qū)、珠江三角州及東南沿海地區(qū)、環(huán)渤海地區(qū)作為重點區(qū)域,加大省級分行對重點客戶的直接營銷力度,提高建行在三大區(qū)域的市場份額和競爭能力。在結(jié)構(gòu)調(diào)整、把握質(zhì)量的基礎(chǔ)上,有區(qū)別、有重點地發(fā)展東北、中部和西部地區(qū)的特色優(yōu)勢業(yè)務(wù)。對于長江三角洲及東部沿海地區(qū),有相當(dāng)一部分省份已經(jīng)進入了工業(yè)化后期,是我國產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)水平較高的地區(qū),其比較優(yōu)勢是高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)、制造業(yè)。因此,資源要重點向上海、杭州、寧波、溫州、南京、蘇州等中心城市為傾斜,并以此為依托,重點拓展全國優(yōu)勢的電子信息、生物制藥、光機電一體化和新興材料產(chǎn)業(yè)、機械制造、鋼鐵和化工、紡織服裝、輕工、港口、教育、衛(wèi)生等產(chǎn)業(yè)和以金融、物流為代表的現(xiàn)代服務(wù)業(yè)優(yōu)質(zhì)客戶群體,以全國文化體育界等領(lǐng)域知名人士、大型中外資企業(yè)和行業(yè)領(lǐng)先的民營企業(yè)員工為主的個人頂端、高端、中端客戶群體。同時,大力發(fā)展機構(gòu)業(yè)務(wù),加快中間業(yè)務(wù)的快速發(fā)展。但是,要加強對該地區(qū)房地產(chǎn)行業(yè)的信貸控制和風(fēng)險防范。對于東部地區(qū)資源枯竭或匱乏的省(市),要嚴(yán)格限制和削減高耗能、污染嚴(yán)重、技術(shù)含量不高、競爭能力一般的普通加工業(yè)和制造業(yè)的信貸投放。對于珠江三角洲及東南沿海地區(qū),其比較優(yōu)勢是資金、技術(shù)和擁有出?？?因此,商業(yè)銀行在資源配置取向方面要向廣州、深圳、福州、廈門等中心城市傾斜,重點拓展電子工業(yè)、家電、紡織服裝、食品、外貿(mào)、石化、機械、先進裝備制造等支柱產(chǎn)業(yè)優(yōu)質(zhì)客戶群體和以大型中外資企業(yè)、行業(yè)領(lǐng)先的民營企業(yè)員工為主的個人頂端、高端、中端客戶群體,并利用該地區(qū)良好的地緣優(yōu)勢,強化“9+2”泛珠三角的業(yè)務(wù)聯(lián)動。同時,大力發(fā)展機構(gòu)業(yè)務(wù),加快中間業(yè)務(wù)的快速發(fā)展。但是,要加強對廣東分行的房地產(chǎn)貸款的控制和風(fēng)險防范,嚴(yán)格控制對高耗能以及普通加工業(yè)的增量貸款投放。對于環(huán)渤海地區(qū),大部分省份已經(jīng)進入工業(yè)化中后期階段,尤其是北京和天津,其比較優(yōu)勢是全國重要的制造業(yè)基地,產(chǎn)業(yè)分布門類齊全、地域廣泛,尤其凸現(xiàn)了大型裝備工業(yè)和機械制造業(yè)的特色。因此,商業(yè)銀行對該地區(qū)的資源配置應(yīng)向北京、天津、河北、山東和青島等5家分行傾斜。充分發(fā)揮北京作為全國政治經(jīng)濟文化中心的優(yōu)勢,大力發(fā)展政府類客戶、集團客戶、行業(yè)性壟斷性客戶,重點拓展港口、生物醫(yī)藥、電子、汽車、石化、船舶、鋼鐵、教育衛(wèi)生、文化和現(xiàn)代物流等支柱產(chǎn)業(yè)中的優(yōu)質(zhì)客戶群體,以全國文化體育界等領(lǐng)域知名人士、大型中外資企業(yè)員工和公職人員為主的個人頂端、高端、中端客戶群體。加強牽頭營銷和區(qū)域聯(lián)動營銷,大力促進京津冀魯?shù)拳h(huán)渤海地區(qū)的協(xié)同發(fā)展。同時,大力發(fā)展機構(gòu)業(yè)務(wù),加快中間業(yè)務(wù)的快速發(fā)展。對于東北地區(qū),金融資源要的配置要積極跟進國家振興東北老工業(yè)基地的政策,重點向沈陽、大連、長春、哈爾濱等中心城市行傾斜,并以此區(qū)域的重點中心城市行為依托,穩(wěn)健支持當(dāng)?shù)鼗A(chǔ)產(chǎn)業(yè)升級、經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整和國有企業(yè)技術(shù)改造,加快信貸結(jié)構(gòu)調(diào)整。要通過資源的有效配置,重點拓展國內(nèi)優(yōu)勢的重裝備制造、石油石化、教育、社保、冶金、汽車、醫(yī)藥、農(nóng)產(chǎn)品加工等支柱產(chǎn)業(yè)的優(yōu)質(zhì)客戶群體,以石油、汽車等壟斷行業(yè)或領(lǐng)先企業(yè)員工和公職人員為主的個人高端、中端客戶群體。中部地區(qū)是全國重要的農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)基地、能源基地和重要的原材料基地,擁有比較雄厚的工業(yè)基礎(chǔ),具有科技、教育、人才優(yōu)勢,有著豐富的自然歷史和文化資源。對于中部地區(qū)的資源配量,建議總行重點向隴海、京九、京廣鐵路干線和長江為紐帶的周邊城市群傾斜,將資源有效配置到國家重點基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)項目(如鐵路、高速公路、干線公路、長江航運、民航等建設(shè))、區(qū)域支柱產(chǎn)業(yè)、區(qū)域集群企業(yè)和制造業(yè)基地,重點拓展中部區(qū)域內(nèi)礦產(chǎn)資源深加工、汽車、鋼鐵、物流、原材料等支柱產(chǎn)業(yè)的優(yōu)質(zhì)客戶和以資源型轉(zhuǎn)型為主的煤—電聯(lián)營、煤—焦—化—醫(yī)藥及煤—焦—電—冶金—機械制造—金屬材料深加工一體化項目,以能源、制造業(yè)等壟斷行業(yè)或領(lǐng)先企業(yè)員工和公職人員為主的個人高端、中端客戶群體。與此同時,還應(yīng)進一步加大對中部地區(qū)的特色產(chǎn)業(yè)的信貸投入,如中部地區(qū)的農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)、農(nóng)產(chǎn)品加工業(yè)、旅游業(yè)和現(xiàn)代物流業(yè)。對于中部地區(qū)高消耗、高污染、高排放和“先污染、后治理”的傳統(tǒng)型產(chǎn)業(yè)應(yīng)嚴(yán)禁信貸投放;對于汽車新能源技術(shù)、通信新能源技術(shù)和能源深加工業(yè)和新能源科技工程以及長江中下游水資源高效綜合利用項目要積極給予信貸支持;要積極支持資源消耗低、附加值高的第三產(chǎn)業(yè)和高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展。對于西部地區(qū),目前相當(dāng)多的省份還處于工業(yè)化初期,有的甚至還處于工業(yè)化發(fā)展的萌發(fā)階段。為此,中央將繼續(xù)加快西部地區(qū)重大基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè),鞏固和發(fā)展退耕還林的成果,繼續(xù)推進退耕還草,支持石油、稀土、