金融投資理財(cái)基礎(chǔ)知識(shí)學(xué)習(xí)_第1頁
金融投資理財(cái)基礎(chǔ)知識(shí)學(xué)習(xí)_第2頁
金融投資理財(cái)基礎(chǔ)知識(shí)學(xué)習(xí)_第3頁
金融投資理財(cái)基礎(chǔ)知識(shí)學(xué)習(xí)_第4頁
金融投資理財(cái)基礎(chǔ)知識(shí)學(xué)習(xí)_第5頁
已閱讀5頁,還剩6頁未讀, 繼續(xù)免費(fèi)閱讀

下載本文檔

版權(quán)說明:本文檔由用戶提供并上傳,收益歸屬內(nèi)容提供方,若內(nèi)容存在侵權(quán),請(qǐng)進(jìn)行舉報(bào)或認(rèn)領(lǐng)

文檔簡介

千里之行,始于足下。你若盛開,蝴蝶自來。第第2頁/共2頁精品文檔推薦金融投資理財(cái)基礎(chǔ)知識(shí)學(xué)習(xí)金融投資理財(cái)基礎(chǔ)學(xué)問學(xué)習(xí)

金融投資理財(cái)基礎(chǔ)學(xué)問都有哪些?關(guān)于金融投資理財(cái)?shù)幕A(chǔ)學(xué)問都有哪些需要把握和學(xué)習(xí)的呢?下面就讓我給大家?guī)斫鹑谕顿Y理財(cái)基礎(chǔ)學(xué)問,期望大家喜愛!

金融投資理財(cái)基礎(chǔ)學(xué)問

年化收益率

年化收益率是指在投資理財(cái)時(shí),1年的實(shí)際收益率。年化收益率會(huì)隨國家政策調(diào)控產(chǎn)生變動(dòng)。如在某個(gè)理財(cái)平臺(tái):一款31天的新手專享理財(cái)產(chǎn)品,年化收益率10%,投資5萬元,31天到期后的實(shí)際收益為:5萬x10%x31/365≈424.66元,肯定不是5000元。

固定收益與預(yù)期收益

固定收益,即期限固定、到期收益固定,固定收益與到期實(shí)際收益率全都。即固定收益為9.6%,到期實(shí)際收益率就為9.6%。而“預(yù)期收益”并非理財(cái)產(chǎn)品到期的實(shí)際收益,而是金融機(jī)構(gòu)在發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品初期對(duì)產(chǎn)品最終收益率的一個(gè)估值,實(shí)際收益不確定。

保本比例

即產(chǎn)品到期時(shí),投資者可以獲得的本金保障比率。還不是很明白?且看下面的例子。比如,某銀行一款結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品,說明書中具體寫明產(chǎn)品的保本比例80%,意味著到期時(shí)本金可能虧損20%。所以要留意,在選購理財(cái)產(chǎn)品產(chǎn)品時(shí)要看清收益類型、保本比例,不要一味地聽從銷售人員對(duì)收益的宣揚(yáng)。

清算期

我們常常能看到一些銀行、投資理財(cái)機(jī)構(gòu)標(biāo)出的“T+0”、“T+1”、“T+2”等。其中的“T”就是產(chǎn)品到期日,“0,1”是投資者本金和收益到賬需要經(jīng)過的時(shí)間,即清算期。要留意,資金在清算期是“零收益”,所以清算期越長,利息損失也會(huì)越大。

在互金領(lǐng)域里對(duì)于金融投資理財(cái)基礎(chǔ)學(xué)問的了解,加上投資理財(cái)用戶對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的信任度也在不斷提高,有助于投資理財(cái)更加了解行業(yè)也可以更好的完善自身獵取最大收益。

銀行理財(cái)產(chǎn)品常識(shí)

1、此項(xiàng)業(yè)務(wù)屬于銀行表外業(yè)務(wù)

表外業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行從事的不列入資產(chǎn)負(fù)債表,但能影響銀行當(dāng)期損益的經(jīng)營活動(dòng)。

中國是金融管制的國家,中國銀行的主要業(yè)務(wù)收入來源是貸款收入。貸款業(yè)務(wù)對(duì)銀行來說是表內(nèi)業(yè)務(wù),要受到國家的嚴(yán)格管控,如貸款限額、以存定貸。而銀行理財(cái)產(chǎn)品屬于表外業(yè)務(wù),沒有嚴(yán)格限制,各銀行在國家的簡潔限制下可以想盡方法創(chuàng)收。

需留意,目前銀行的表外業(yè)務(wù)資金已經(jīng)靠近表內(nèi)業(yè)務(wù),國家確定會(huì)加強(qiáng)監(jiān)控。

2、銀行理財(cái)產(chǎn)品有風(fēng)險(xiǎn)嗎?

要理解銀行理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn),肯定要先理解銀行理財(cái)產(chǎn)品的預(yù)期收益類型,保本保收益的是無風(fēng)險(xiǎn)的,保本浮動(dòng)收益的也是風(fēng)險(xiǎn)較低,不保本浮動(dòng)收益的有肯定風(fēng)險(xiǎn)。但是,全部投資都是有風(fēng)險(xiǎn)的,無風(fēng)險(xiǎn)的利潤自然低。

銀行理財(cái)產(chǎn)品雖然理論上說有肯定風(fēng)險(xiǎn),但是背靠著銀行的名頭,銀行家大業(yè)大,這一點(diǎn)理財(cái)資金其實(shí)不算什么,而且理財(cái)產(chǎn)品基本是每期輪番發(fā)行,資金源源不斷,銀行是情愿且能夠?yàn)槠鋼?dān)保收益的,因此在低風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別的理財(cái)產(chǎn)品上,目前還沒有哪家銀行發(fā)生過到期后沒有按預(yù)期承諾支付收益的大事發(fā)生。

留意,上述黑體結(jié)論僅針對(duì)一般風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別的銀行理財(cái)產(chǎn)品PR1-3級(jí),像高風(fēng)險(xiǎn)的外幣類、結(jié)構(gòu)型理財(cái)產(chǎn)品都有與預(yù)期收益率相差甚遠(yuǎn)的案例發(fā)生。(我后續(xù)有篇文章會(huì)談到結(jié)構(gòu)型理財(cái)產(chǎn)品的問題)

總的說來,除非發(fā)生大的國際國內(nèi)軍事大事或者國家對(duì)國內(nèi)銀行進(jìn)行了大規(guī)模的調(diào)整,否則現(xiàn)階段PR1-3級(jí)別的銀行理財(cái)產(chǎn)品的預(yù)期收益都是能達(dá)到的,尤其是PR1-2級(jí)別。

但是需要留意的是,銀行理財(cái)產(chǎn)品和在銀行寄售的理財(cái)產(chǎn)品不是一個(gè)概念,在銀行寄售的理財(cái)產(chǎn)品往往是廣義上定義的理財(cái)產(chǎn)品,實(shí)際背后是保險(xiǎn)或者信托,是放在銀行平臺(tái)上寄售的,發(fā)行人不是銀行,這種產(chǎn)品銀行是不會(huì)用自己信譽(yù)替他們擔(dān)保的。

因此,追求較低風(fēng)險(xiǎn)的理財(cái)客戶只建議購買銀行自己推出的理財(cái)產(chǎn)品。

此外,各種理財(cái)產(chǎn)品都會(huì)在說明書中告知投資者這個(gè)理財(cái)產(chǎn)品投向的是什么方向,因此依據(jù)國家宏觀經(jīng)濟(jì)和行業(yè)景氣程度,有肯定學(xué)問的投資者可推斷這個(gè)理財(cái)產(chǎn)品的投資方向是否正確從而更好的規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。

3、分紅型保險(xiǎn)是理財(cái)產(chǎn)品嗎?

保險(xiǎn)不是銀行理財(cái)產(chǎn)品,只不過是通過銀行渠道售賣而已。購買保險(xiǎn)最重要的目的是保障。將投資理財(cái)寄望于保險(xiǎn)來實(shí)現(xiàn),這是缺乏金融學(xué)問的投資者簡單做的事。當(dāng)然,對(duì)于大富之家,多種金融產(chǎn)品配置是必需的,于是會(huì)消失大額保單的狀況,一般投資者就沒必要買分紅型(或稱返還型)的保險(xiǎn)了。

4、信托是理財(cái)產(chǎn)品嗎?

和保險(xiǎn)類似,也是信托公司通過銀行渠道售賣而已。信托對(duì)資金的要求門檻高,一般是一百萬起,收益率一般都10%以上,但是風(fēng)險(xiǎn)由于沒有銀行聲譽(yù)擔(dān)保,有肯定風(fēng)險(xiǎn)(近期已經(jīng)有三款信托爆出損失本金甚至無法償付的新聞),需要仔細(xì)勘查發(fā)行方的過往業(yè)績。

5、銀行理財(cái)產(chǎn)品的特別時(shí)間性?

銀行每逢季末、年末都會(huì)比較缺錢,此外業(yè)績壓力也需要這種時(shí)候向上級(jí)交出個(gè)好數(shù)字。因此銀行在季末、年末發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品,往往預(yù)期收益率比平常更高。建議投資者可在這種時(shí)候購買銀行理財(cái)產(chǎn)品。

6、什么樣的資金量級(jí)適合購買銀行理財(cái)產(chǎn)品?

一般人建議5-20W,超過這個(gè)資金量級(jí),建議學(xué)習(xí)其他金融工具學(xué)問,投到更高收益的渠道中,或者進(jìn)行分散投資。但這個(gè)其實(shí)因人而異。家里特殊有錢的朋友把大部分錢購買銀行理財(cái)產(chǎn)品也是可以理解的。一般越有錢越擔(dān)憂本金受損越不情愿擔(dān)當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)然更好的投資策略是凹凸風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品都配置。

7、什么樣的人適合購買銀行理財(cái)產(chǎn)品?

年齡較大,對(duì)新投資渠道有較強(qiáng)抗拒心理的老年人;

只在銀行存過定期的中青年,下一步理財(cái)方式就是考慮投資低風(fēng)險(xiǎn)的銀行理財(cái)產(chǎn)品,這往往是家庭資金漸漲開頭真正邁入理財(cái)?shù)牡谝徊?余額寶沒消失前);

假如有愛好學(xué)習(xí)其他投資渠道,在嘗到銀行理財(cái)產(chǎn)品收益率貨幣基金定期存款的甜頭后,會(huì)開頭學(xué)習(xí);

假如沒愛好,就到此為止了,等有家庭保障需求的時(shí)候,需要學(xué)習(xí)保險(xiǎn)。

8、去哪里選購銀行理財(cái)產(chǎn)品?

大部分人購買銀行理財(cái)產(chǎn)品都是去銀行柜臺(tái)辦理,其實(shí)各家銀行網(wǎng)銀都會(huì)實(shí)時(shí)更新自家理財(cái)產(chǎn)品信息并供應(yīng)網(wǎng)銀自購(留意,最終還需到銀行網(wǎng)點(diǎn)面簽)。由于實(shí)際上各家銀行理財(cái)產(chǎn)品大同小異,因此投資者從自己習(xí)慣使用、信任的銀行購買就可以了。

此外互聯(lián)網(wǎng)上也有一些網(wǎng)站整合了各地各家銀行理財(cái)產(chǎn)品的信息,不過疏于維護(hù),舊的信息也沒有更新收益率(行業(yè)本身大約有一半銀行不在銀行官網(wǎng)更新產(chǎn)品到期實(shí)際收益率),大都淪為了互聯(lián)網(wǎng)上的垃圾信息,并沒有被投資者所重視,平臺(tái)一時(shí)也沒有好想法去整合推舉給投資者。

9、其他留意事項(xiàng)?

由于銀行理財(cái)產(chǎn)品一般不能提前贖回,假如投資者對(duì)資金的流淌性要求比較高就不適合買銀行理財(cái)產(chǎn)品而推舉購買貨幣基金,尤其是近年火熱的余額寶類T+0貨幣基金。

總的說來——銀行理財(cái)產(chǎn)品適合追求低風(fēng)險(xiǎn),但又追求高于定期收益的投資者。

金融投資理財(cái)基礎(chǔ)學(xué)問

銀行的一個(gè)大企業(yè)客戶A到銀行借款,銀行已經(jīng)沒有錢了,怎么辦?銀行會(huì)把企業(yè)A的借款需求包裝做成理財(cái)產(chǎn)品,分散出售給家庭投資人。

解釋:這是一種銀行理財(cái)產(chǎn)品常見的發(fā)行緣由。由于銀行表內(nèi)業(yè)務(wù)貸款額度已經(jīng)用完或者不期望這筆業(yè)務(wù)占用寶貴的貸款額度,當(dāng)企業(yè)需要借款時(shí)銀行通過轉(zhuǎn)而發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品,將個(gè)人、家庭投資者的錢借給企業(yè),企業(yè)獲得了錢,投資者獲得了好的投資收益,銀行從中掙得了手續(xù)費(fèi)、額外的投資收益以及企業(yè)關(guān)系,三全其美。

不過,假如是差的企業(yè),就可能存在還不了借款的狀況,這種時(shí)候就是考驗(yàn)銀行風(fēng)險(xiǎn)掌握和償付的力量,國內(nèi)銀行為了維護(hù)信譽(yù),即使發(fā)生這樣的狀況,一般也是銀行內(nèi)部消化,墊錢墊收益賠給投資者,然后自己再想方法追款。因此預(yù)期收益較低的低風(fēng)險(xiǎn)銀行理財(cái)產(chǎn)品基本沒有無法按承諾支付投資收益的狀況發(fā)生。

一、為什么要引入市價(jià)申報(bào)方式?

答:許多投資者在證券交易中都可能遇到過因下單太慢,無法準(zhǔn)時(shí)成交的問題。因此,為了提高市場效率,深交所在_年7月1日實(shí)施的《交易規(guī)章》中,在過去限價(jià)申報(bào)的基礎(chǔ)上,引入了市價(jià)申報(bào)方式。投資者可以依據(jù)自身不同的交易需求,選擇不同的市價(jià)申報(bào)方式進(jìn)行交易。

二、什么是市價(jià)申報(bào)?

答:市價(jià)申報(bào)是按當(dāng)時(shí)市價(jià)買賣證券的申報(bào)方式,也可以稱為不指定托付價(jià)格的申報(bào),其可以有多種實(shí)現(xiàn)形式。目前深市共有五種市價(jià)申報(bào)方式供投資者選擇,分別是“對(duì)手方最優(yōu)價(jià)格申報(bào)”、“本方最優(yōu)價(jià)格申報(bào)”、“最優(yōu)五檔即時(shí)成交剩余撤銷申報(bào)”、“即時(shí)成交剩余撤銷申報(bào)”和“全額成交或撤銷申報(bào)”。

三、市價(jià)申報(bào)方式有什么特點(diǎn)?

答:與原有限價(jià)申報(bào)方式相比,市價(jià)申報(bào)方式因以當(dāng)時(shí)的市場價(jià)成交,在肯定程度上可以保證投資者買賣指令準(zhǔn)時(shí)成交,有利于提高市場效率。但與此同時(shí),市價(jià)申報(bào)方式下單前投資者無法預(yù)知其交易價(jià)格,存在肯定的不確定性。一般來說,市價(jià)申報(bào)的成交效率越高,行情波動(dòng)越猛烈,其價(jià)格的不確定性風(fēng)險(xiǎn)越大。

四、“對(duì)手方最優(yōu)價(jià)格申報(bào)”的主要特點(diǎn)是什么?

答:對(duì)手方最優(yōu)價(jià)格申報(bào)是指以申報(bào)進(jìn)入交易主機(jī)時(shí)集中申報(bào)簿中對(duì)手方隊(duì)列的最優(yōu)價(jià)格作為其申報(bào)價(jià)格的市價(jià)申報(bào)方式。

簡潔來說,對(duì)手方最優(yōu)價(jià)格申報(bào)相當(dāng)于買入時(shí)以“賣一”為限價(jià),賣出時(shí)以“買一”為限價(jià)的申報(bào)方式。

五、“本方最優(yōu)價(jià)格申報(bào)”的主要特點(diǎn)是什么?

答:本方最優(yōu)價(jià)格申報(bào)指是以申報(bào)進(jìn)入交易主機(jī)時(shí)集中申報(bào)簿中本方隊(duì)列的最優(yōu)價(jià)格為其申報(bào)價(jià)格的市價(jià)申報(bào)方式。

簡潔來說,本方最優(yōu)價(jià)格申報(bào)相當(dāng)于買入時(shí)以“買一”為限價(jià),賣出時(shí)以“賣一”為限價(jià)的申報(bào)方式,當(dāng)本方最優(yōu)價(jià)格申報(bào)進(jìn)入交易主機(jī)時(shí),在原有的“買一”或“賣一”隊(duì)列中排隊(duì)。

六、“最優(yōu)五檔即時(shí)成交剩余撤銷申報(bào)”的主要特點(diǎn)是什么?

答:最優(yōu)五檔即時(shí)成交剩余撤銷申報(bào)是指以對(duì)手方價(jià)格為成交價(jià)格,與申報(bào)進(jìn)入交易主機(jī)時(shí)集中申報(bào)簿中對(duì)手方最優(yōu)五個(gè)價(jià)位的申報(bào)隊(duì)列依次成交,未成交部分自動(dòng)撤銷的市價(jià)申報(bào)方式。

簡潔來說,最優(yōu)五檔即時(shí)成交剩余撤銷申報(bào)也就是依次以“買一”到“買五”價(jià)格作為賣出價(jià)格或依次以“賣一”到“賣五”價(jià)格作為買入價(jià)格,同時(shí)如申報(bào)無法全部成交,不能成交部分自動(dòng)撤單的申報(bào)方式。

七、“即時(shí)成交剩余撤銷申報(bào)”的主要特點(diǎn)是什么?

答:即時(shí)成交剩余撤銷申報(bào)是指以對(duì)手方價(jià)格為成交價(jià)格,與申報(bào)進(jìn)入交易主機(jī)時(shí)集中申報(bào)簿中對(duì)手方的全部申報(bào)隊(duì)列依次成交,未成交部分自動(dòng)撤銷的市價(jià)申報(bào)方式。

簡潔來說,即時(shí)成交剩余撤銷申報(bào)與最優(yōu)五檔即時(shí)成交剩余撤銷申報(bào)的區(qū)分在于前者與對(duì)手方全部申報(bào)成交,后者只與對(duì)手方買一到買五或賣一到賣五申報(bào)成交。

八、“全額成交或撤銷申報(bào)”的主要特點(diǎn)是什么?

答:全額成交或撤銷申報(bào)是指以對(duì)手方價(jià)格為成交價(jià)格,如與申報(bào)進(jìn)入交易主機(jī)時(shí)集中申報(bào)簿中對(duì)手方的全部申報(bào)隊(duì)列依次成交能夠使其完全成交的,則依次成交,否則申報(bào)全部自動(dòng)撤銷的市價(jià)申報(bào)方式。

簡潔來說,全額成交或撤銷申報(bào)就是,申報(bào)能與對(duì)手方隊(duì)列完全成交的,則從“買一”或“賣一”開頭依次配對(duì),直至完全成交,如不能完全成交,則申報(bào)被全部自動(dòng)撤單,不予成交。

九、投資者采納市價(jià)托付時(shí)應(yīng)留意什么?

答:(一)市價(jià)托付存在執(zhí)行價(jià)格不確定的風(fēng)險(xiǎn)。上述五種市價(jià)申報(bào)方式的解釋都是在不考慮行情信息差異的前提下進(jìn)行的。當(dāng)投資者買賣指令送達(dá)交易主機(jī)時(shí),行情可能已發(fā)生變化,由此造成實(shí)際成交價(jià)與投資者看到的買賣盤不一樣,存在執(zhí)行價(jià)格不確定的風(fēng)險(xiǎn)。

(二)在不考慮行情信息差異的前提下,交易主機(jī)集中申報(bào)簿中的申報(bào)隊(duì)列并非僅有投資者能夠觀察的買一至買五或賣一至賣五,還包含其他符合有效競價(jià)范圍的申報(bào)。

(三)市價(jià)申報(bào)只適用于有價(jià)格漲跌幅限制證券連續(xù)競價(jià)期間的交易,其他時(shí)間不接受。不情愿使用市價(jià)申報(bào)的投資者也可以按原有的限價(jià)方式托付。

(四)應(yīng)慎用市價(jià)申報(bào)方式。鑒于市價(jià)申報(bào)成交價(jià)格存在肯定的不確定性,投資者在使用市價(jià)申報(bào)進(jìn)行交易前應(yīng)當(dāng)充分了解不同市價(jià)申報(bào)方式的交易特點(diǎn)以及可能帶來的交易風(fēng)險(xiǎn),以避開不必要的損失。媒體曾報(bào)道的某權(quán)證以一厘錢價(jià)格成交的大事,就是由于投資者沒有慎用市價(jià)申報(bào)所致。

高瓴資本張磊的10個(gè)投資金句

1、經(jīng)營穩(wěn)健、每年保持穩(wěn)定增長、具有宏大格局觀的企業(yè)家,是我權(quán)衡是否伴隨其共同成長,并成為長期合伙人的重要評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)。

2、價(jià)值投資分為兩個(gè)階段,一個(gè)叫發(fā)覺價(jià)值,一個(gè)叫制造價(jià)值。發(fā)覺價(jià)值是從經(jīng)濟(jì)規(guī)律中找到好的商業(yè)方式,制造價(jià)值是在過程中不斷地制造價(jià)值。

3、對(duì)我們來講最好的投資是不需要退出的投資。假如你能找到一個(gè)好公司,是值得陪伴它十年、二十年、三十年,這種復(fù)合收益是特別可觀的。抓緊賣完抓緊再找下一個(gè),「騎驢找驢」的投資方式不是我們的投資方式。所以對(duì)我們來講,我們更在乎這個(gè)企業(yè)有沒有長期持續(xù)的增長力。

4、投公司就是投人,真正的好公司是有限的,真正有格局觀、有胸懷、有執(zhí)行力

溫馨提示

  • 1. 本站所有資源如無特殊說明,都需要本地電腦安裝OFFICE2007和PDF閱讀器。圖紙軟件為CAD,CAXA,PROE,UG,SolidWorks等.壓縮文件請(qǐng)下載最新的WinRAR軟件解壓。
  • 2. 本站的文檔不包含任何第三方提供的附件圖紙等,如果需要附件,請(qǐng)聯(lián)系上傳者。文件的所有權(quán)益歸上傳用戶所有。
  • 3. 本站RAR壓縮包中若帶圖紙,網(wǎng)頁內(nèi)容里面會(huì)有圖紙預(yù)覽,若沒有圖紙預(yù)覽就沒有圖紙。
  • 4. 未經(jīng)權(quán)益所有人同意不得將文件中的內(nèi)容挪作商業(yè)或盈利用途。
  • 5. 人人文庫網(wǎng)僅提供信息存儲(chǔ)空間,僅對(duì)用戶上傳內(nèi)容的表現(xiàn)方式做保護(hù)處理,對(duì)用戶上傳分享的文檔內(nèi)容本身不做任何修改或編輯,并不能對(duì)任何下載內(nèi)容負(fù)責(zé)。
  • 6. 下載文件中如有侵權(quán)或不適當(dāng)內(nèi)容,請(qǐng)與我們聯(lián)系,我們立即糾正。
  • 7. 本站不保證下載資源的準(zhǔn)確性、安全性和完整性, 同時(shí)也不承擔(dān)用戶因使用這些下載資源對(duì)自己和他人造成任何形式的傷害或損失。

評(píng)論

0/150

提交評(píng)論