2022年起重機(jī)械行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)洞析

2022年起重機(jī)械行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)洞析一、行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)基本概況1、行業(yè)定義起重機(jī)械，是指用于垂直升降或者垂直升降并水平移動重物的機(jī)電設(shè)備，其范圍規(guī)定為額定起重量大于或者等于0.5t的升降機(jī)；額定起重量大于或者等于3t(或額定起重力矩大于或者等于40t·m的塔式起重機(jī)，或生產(chǎn)率大于或者等于300t/h的裝卸橋)，且提升高度大于或者等于2m的起重機(jī)；層數(shù)大于或者等于2層的機(jī)械式停車設(shè)備。根據(jù)國家質(zhì)檢總局頒布的《特種設(shè)備目錄》，起重機(jī)械分為：橋式起重機(jī)、門式起重機(jī)、塔式起重機(jī)、流動式起重機(jī)、門座式起重機(jī)、升降機(jī)、纜索式起重機(jī)、桅桿式起重機(jī)、機(jī)械式停車設(shè)備。2、行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)基本情況對比通過相關(guān)資料查詢及數(shù)據(jù)比較，選取了起重機(jī)械行業(yè)內(nèi)的三家上市企業(yè)：徐工集團(tuán)工程機(jī)械股份有限公司(以下簡稱“徐工機(jī)械”)、中聯(lián)重科股份有限公司(以下簡稱“中聯(lián)重科”)和三一重工股份有限公司(以下簡稱“三一重工”)來做關(guān)于起重機(jī)械行業(yè)發(fā)展情況的對比分析。起重機(jī)械行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)基本情況對比二、行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)發(fā)展歷程對比徐工機(jī)械于1996年8月28日在深圳交易所掛牌上市(股票代碼：000425)；是中國工程機(jī)械行業(yè)的排頭兵，在國內(nèi)工程機(jī)械行業(yè)主營業(yè)務(wù)收入排名前三強(qiáng)，是全國工程機(jī)械制造商中產(chǎn)品品種與系列最多元化、最齊全的公司之一，也是國內(nèi)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的開發(fā)者與制定者，擁有業(yè)內(nèi)領(lǐng)先的產(chǎn)品創(chuàng)新能力和國內(nèi)最完善的零部件制造體系。徐工機(jī)械是目前中國工程機(jī)械領(lǐng)域最具競爭力和影響力的上市公司之一。中聯(lián)重科于2000年10月12日在深圳交易所成功上市(股票代碼：000157)；主要從事工程機(jī)械、農(nóng)業(yè)機(jī)械等高新技術(shù)裝備的研發(fā)制造，主導(dǎo)產(chǎn)品涵蓋13大類別、101個產(chǎn)品系列、715個品種，是業(yè)內(nèi)首家A+H股上市公司，聯(lián)重科是從國家級研究院孵化而來的企業(yè)，是行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的制訂者。中聯(lián)重科擁有6大國家級科研創(chuàng)新平臺，2次榮獲國家科技進(jìn)步獎，3次榮獲國家專利金獎，累計(jì)申請專利11880件，其中發(fā)明專利4591件。三一重工于2003年7月3日在上交所成功上市(股票代碼：600031)；是中國股權(quán)分置改革首家成功并實(shí)現(xiàn)全流通的企業(yè)。三一混凝土機(jī)械穩(wěn)居世界第一品牌，并且大噸位起重機(jī)械、履帶起重機(jī)械、樁工機(jī)械、成套路面機(jī)械連續(xù)多年穩(wěn)居中國市場占有率第一。三一先后三次榮獲“國家科技進(jìn)步獎”，兩次榮獲“國家技術(shù)發(fā)明獎”，成為建國以來工程機(jī)械行業(yè)獲得的國家級最高榮譽(yù)。起重機(jī)械行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)發(fā)展歷程三、行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)經(jīng)營情況對比1、企業(yè)總資產(chǎn)和凈資產(chǎn)近年來，三大企業(yè)中企業(yè)總資產(chǎn)最雄厚的是徐工機(jī)械。2022年9月，徐工機(jī)械的總資產(chǎn)(1731.5億元)與上年同期相比增長達(dá)3.7%；中聯(lián)重科和三一重工的的總資產(chǎn)各為1272.6億元和1543.6億元，同比增速分別是4.3%、11.4%。2017-2022年9月起重機(jī)械行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)總資產(chǎn)統(tǒng)計(jì)圖從2022年9月凈資產(chǎn)規(guī)模來看，從高到低依次是三一重工(644.3億元)、中聯(lián)重科(538.6億元)和徐工機(jī)械(522.6億元)，同比變化率依次是1.2%、-5.3%、1.5%。2017-2022年9月起重機(jī)械行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)凈資產(chǎn)統(tǒng)計(jì)圖2、企業(yè)營業(yè)收入和營業(yè)成本從企業(yè)總營業(yè)收入來看，徐工機(jī)械的2022年1-9月企業(yè)總營業(yè)收入(751.1億元)在三家公司中最高，同比下降19.8%；中聯(lián)重科和三一重工的總營收則是306.5億元和591.6億元，同比增速分別為-43.7%、-33.0%。2022年1-9月，企業(yè)總營業(yè)成本從高到低依次是徐工機(jī)械、三一重工和中聯(lián)重科，分別為689.0億元，555.5億元和386.6億元，同比增速依次是-20.1%、-26.5%、-40.8%。2017-2022年9月起重機(jī)械行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)營業(yè)收入與營業(yè)成本對比圖3、企業(yè)營收結(jié)構(gòu)2021年，徐工機(jī)械的起重機(jī)械產(chǎn)品營收在企業(yè)總收入中的占比為32.27%；中聯(lián)重科的起重機(jī)械產(chǎn)品營收占比達(dá)54.37%；三一重工的起重機(jī)械營收占了企業(yè)總收入比例的20.60%。2021年起重機(jī)械行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)分產(chǎn)品營業(yè)收入占比圖4、企業(yè)凈利潤2022年1-9月，徐工機(jī)械歸屬母公司凈利潤(46.76億元)最高，三一重工中歸屬母公司凈利潤(35.97億元)排第二，中聯(lián)重科歸屬母公司凈利潤(21.69億元)稍稍落后于另外兩家企業(yè)。2017-2022年9月起重機(jī)械行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)歸屬母公司凈利潤對比圖5、企業(yè)ROE2021年，徐工機(jī)械的加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率為16.24%，較上年增加了4.51個百分點(diǎn)；中聯(lián)重科的加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率 (11.56%)較上年減少了5.14個百分點(diǎn)；三一重工的加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率是19.95%，同比減少了9.60個百分點(diǎn)。此外，三一重工的2021年加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率高于徐工機(jī)械和中聯(lián)重科，盈利能力也更為優(yōu)秀。2017-2021年起重機(jī)械行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)凈資產(chǎn)收益率對比圖6、企業(yè)研發(fā)投入對比2021年，三家企業(yè)的研發(fā)投入金額均較上年有所增加。其中，徐工機(jī)械的研發(fā)投入金額為44.52億元，較上年增加了7.00億元；中聯(lián)重科的研發(fā)投入金額(42.30億元)同比增加了7.29億元；三一重工的研發(fā)投入金額是76.97億元，同比增加了14.38億元。此外，2021年研發(fā)投入總額占營業(yè)收入比例從高到低依次是三一重工(7.25%)、中聯(lián)重科(6.30%)和徐工機(jī)械 (5.28%)；三家企業(yè)的研發(fā)投入所占比重均在5%之上，都很重視產(chǎn)品研發(fā)。2020-2021年起重機(jī)械行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)研發(fā)投入金額統(tǒng)計(jì)圖四、重點(diǎn)企業(yè)起重機(jī)械產(chǎn)品經(jīng)營對比分析1、起重機(jī)械營業(yè)收入和營業(yè)成本分企業(yè)來看，徐工機(jī)械的2021年起重機(jī)械行業(yè)營收272.1億元，同比增長2.7%；中聯(lián)重科則是營收364.9億元，較上年增長4.6%；三一重工的起重機(jī)械行業(yè)營收(218.6億元)較上年增長了12.6%。2017-2021年徐工機(jī)械VS中聯(lián)重科VS三一重工起重機(jī)械營業(yè)收入統(tǒng)計(jì)圖2021年，徐工機(jī)械的起重機(jī)械營業(yè)成本為210.98億元，同比增長達(dá)3.93%。中聯(lián)重科和三一重工的起重機(jī)械營業(yè)收入各是279.91億元和175.77億元，同比增速分別為16.29%、15.61%。2017-2021年徐工機(jī)械VS中聯(lián)重科VS三一重工起重機(jī)械營業(yè)成本對比圖2、起重機(jī)械毛利率2021年，三家企業(yè)的起重機(jī)械行業(yè)毛利率都出現(xiàn)了不同程度的下跌。中聯(lián)重科的2021年起重機(jī)械行業(yè)毛利率(23