2022年行業(yè)分析化肥市場供大于求 形勢嚴峻

化肥市場供大于求形勢嚴峻從今年一季度的化肥生產與消費市場來看，惡劣的天氣已使春季的化肥市場形勢不容樂觀，但是從前兩個月國家統(tǒng)計局發(fā)布的數(shù)據(jù)表明，前兩個月中國化肥產量仍有近兩成的增長。據(jù)國家工業(yè)和信息化部的猜測，今年全年尿素產量將達到3220萬噸（折純，下同），增長9.7%；磷肥產量1550萬噸，增長4.75%。由此可見，今年國內化肥市場供大于求的形勢依舊得不到根本的好轉。

經過2022年一年的振蕩和2022年的煎熬，到去年底和今年初的不長時間，化肥行業(yè)迎來了一段不長時間的“小陽春”，但是隨之而來的“倒春寒”又使國內化肥市場重新陷入低迷，泯滅了流通企業(yè)剛剛建立起來對市場的信念。今年化肥市場的總體走勢如何？更是業(yè)內人士關懷的焦點。記者認為，分析今年化肥后市的表現(xiàn)，主要要關注以下五點：

一、化肥產業(yè)結構的調整力度在2022年底召開的中央經濟工作會議以及不久前召開的“兩會”中均強調，做好2022年經濟工作，重點要在促進進展方式轉變上下功夫，真正把保持經濟平穩(wěn)較快進展和加快經濟進展方式轉變有機統(tǒng)一起來，在進展中促轉變，在轉變中謀進展。由于2022年處于特別時期、特別的經濟環(huán)境，政府把確保經濟增長放在首位。在此大環(huán)境下，中國化肥產量和投資也保持著快速進展。2022年尿素總產能已達到6500萬噸，目前仍有在建和規(guī)劃建設的尿素產能約1000萬噸；磷肥總產能約2000萬噸，產能過剩約五分之一以上，但一些地方仍有一批新項目在建。這種現(xiàn)象已引起政府主管部門的高度重視，并多次提出要實行有力措施，將掌握盲目新增氮肥、磷肥生產力量作為今后一段時間工作的重點，甚至強調在必要的時候可以實行一些行政方面的手段，綜合地進行宏觀調控，對違反相關政策而造成重大損失或惡劣影響的行為進行問責，要進行嚴厲?處理。政府主管部門提出對化肥行業(yè)的宏觀調控已有多年，但成效不大。粗放的進展方式是長期以來人們傳統(tǒng)的進展觀念、經濟體制以及政績考核機制等綜合因素形成的問題，是造成化肥產業(yè)產能過剩的基本緣由。雖然有關部門正在著手制定化肥行業(yè)結構調整指導看法和行業(yè)準入條件，但是何時出臺以及貫徹執(zhí)行狀況如何目前都無法猜測，因此化肥產業(yè)的無序進展和市場激烈競爭短期內不行能有所改觀。

二、自然?氣定價機制的變化今年國家對資源性產品價格改革力度將加大，自然?氣價格機制的改革必將“首當其沖”。盡管去年有“氣荒”的倒逼，盛傳的自然?氣價改方案依舊未能出臺，但這已是價格主管部門的最終底線。對于氮肥生產用氣，讓過了春季化肥用肥旺季，將化肥用氣價格并軌，提高化肥用氣價格的政策在不久的將來確定會出臺。即使是在去冬今春化肥用氣大幅削減的狀況下，尿素產量不降反增，這更堅決了主管部門的改革信念。不過分步漲到位還算對化肥生產“網(wǎng)開一面”。但是政府“調價的口子一開”，自然?氣的供應單位是否仔細貫徹執(zhí)行這就另當別論了。每噸尿素只因氣價上調就要增加140元甚至是280元的成本，有多少氣頭企業(yè)能夠承受，唯恐只有企業(yè)管理者最清晰。因此又會削減多少市場資源的供應量也只能看后市的進展。

三、國際硫磺價格的走勢目前中國對磷復肥生產的主要原料之一的硫資源對外依存度達40%~50%。2022年國際硫磺價格的大起大落，使中國磷復肥生產企業(yè)吃盡了苦頭，損失慘重。2022年硫資源市場基本處于低迷態(tài)勢，年中一度消失周邊國家向中國低價傾銷硫酸的狀況。低價的硫資源大大降低了磷銨的成本，使磷酸二銨去年搶占了復合肥的國內市場。但是進入2022年，受磷復肥生產及其他工業(yè)需求影響，硫酸市場價格恢復性上漲，加上國內一些貿易商的囤貨炒作，使得進口硫磺到岸價不斷上調，價格從年初的到岸價150美元/噸漲至目前的190美元/噸，而小批量選購商也接受了最高的到岸價達到了205美元/噸，給硫酸價格上漲供應動力，進而拉動了磷復肥的生產成本。不過中國磷肥工業(yè)協(xié)會針對市場近期的非理性的上漲，分析了國際硫磺供應仍處于盈余狀態(tài)和國內硫資源自給率不斷提高的形勢，提示磷復肥企業(yè)不必過分擔憂，并盼望國家出臺相應的政策以限制貿易商炒作影響市場。但是效果如何，還得關注后市的走勢。目前，國內肥料銷售已過半，因此假如硫磺價格連續(xù)上漲，磷銨企業(yè)很可能通過減產來抵制硫磺價格上漲。

四、中國氯化鉀進口價格中國鉀肥潛在需求不斷增長，據(jù)專家估量，2022年將達1250萬噸。但是，中國鉀肥潛在需求與消費量差異大，如2022年因氯化鉀價格居高不下，使得鉀肥和復合肥的消費量大幅下降，鉀肥的消費量只維持在600萬～650萬噸，與此前專家猜測1000萬噸左右的需求量存在350萬～500萬噸的巨大差距。今年以來，國內鉀肥市場的供求和價格呈現(xiàn)穩(wěn)定的進展態(tài)勢，影響去年復合肥成本的主要因素氯化鉀價格居高不下的環(huán)境已不復存在。記者從中國無機鹽工業(yè)協(xié)會鉀鹽行業(yè)分會近期供應的市場動態(tài)中了解到，國內進口氯化鉀批發(fā)價維持在2800~3200元（噸價，下同）之間，國產57%含量氯化鉀批發(fā)價為2400~2480元。業(yè)內人士分析，當前國內鉀肥市場平穩(wěn)運行時有兩個支撐點。國內方面，國內產量的增加讓國內市場的“底氣更足”。依據(jù)鉀鹽行業(yè)分會的猜測，中國資源型鉀肥的產量在年內有望達到350萬噸（折K2O，下同）左右，將比2022年增長9.4%。這一增長主要來源是新疆及青海地區(qū)鉀肥企業(yè)擴產及境外產量的消失。而在進口方面，去冬今春中方與外商的兩筆350美元左右的供貨合同的簽訂也反映了中方在肯定程度上掌控了談判主動權，為國內企業(yè)爭取到最大限度利益。另外從目前氮肥市場的趨勢分析，復合肥的原料價格與前期相比會有較大幅度的下降，進而將會影響復合肥的市場價格。目前國內復合肥的產能有2億噸左右，隨著市場的好轉，大批企業(yè)將間續(xù)投入生產，產品會很快投放市場，市場競爭將很快達到白熱化。因此可以有理由信任，去年磷酸二銨替代三元復合肥的勢態(tài)不會重現(xiàn)。

五、國內市場需求的變化。雖然今年化肥生產成本上漲的壓力加大，生產企業(yè)要求提高出廠價的愿望非常迫切，但是最終打算市場價格的還是供求關系。從去年冬季開頭到目前化肥市場價格的變化就足以說明這種相互影響。今年中央一號文件和前不久召開的“兩會”傳出信息，政府今年對強農惠農的政策支持力度照舊，連續(xù)提高糧食收購價和加大對農資的補貼力度會大大提高農夫種田及投入的樂觀性。雖然發(fā)生的氣候特別已造成北方部分產區(qū)小麥受害，西南地區(qū)的嚴峻旱情導致當?shù)剞r作物受災嚴峻，化肥用量大幅度下降，但是從全國范圍看，1.16億畝的受旱面積，對國家糧食平安生產總體影響不大。同時也有業(yè)內人士認為，氣