法人理財產(chǎn)品介紹

ICBC

法人理財產(chǎn)品介紹二○○八年七月一、發(fā)展對公理財業(yè)務(wù)的意義為什么要大力推進對公理財業(yè)務(wù)？

政策環(huán)境的影響；市場環(huán)境和客戶需求的變化；我行自身發(fā)展的需要。一、發(fā)展對公理財業(yè)務(wù)的意義政策環(huán)境的影響適度從緊的貨幣政策。對于銀行信貸的投放從行業(yè)方向到總體規(guī)模都采取了較為嚴格的控制措施；

貸款工具使用受限，利差收入增長受限；這些使傳統(tǒng)存貸款業(yè)務(wù)增長受限，同時使對公理財?shù)葎?chuàng)新型中間業(yè)務(wù)成為我行新的利潤增長點。一、發(fā)展對公理財業(yè)務(wù)的意義市場環(huán)境和客戶需求的變化

資本市場不斷發(fā)展。

如果我行仍然單純依靠存貸利差收益來維持未來的發(fā)展，其風(fēng)險是顯而易見的。一、發(fā)展對公理財業(yè)務(wù)的意義市場環(huán)境的變化

企業(yè)對銀行產(chǎn)品和服務(wù)的需求多元化。

銀行間的競爭會逐漸由信貸資源的比拼轉(zhuǎn)化為綜合服務(wù)能力和水平的全面競爭。而對公理財正是銀行綜合化服務(wù)的重要內(nèi)容，也是最能夠體現(xiàn)一家銀行服務(wù)水平的業(yè)務(wù)，因此必須下大力氣加強。一、發(fā)展對公理財業(yè)務(wù)的意義市場環(huán)境和客戶需求的變化

企業(yè)自身管理對理財?shù)男枨蟛粩嘣鲩L。

隨著企業(yè)規(guī)模的不斷擴張，企業(yè)的核心需求將從如何獲取足夠的啟動資金支持其發(fā)展逐漸轉(zhuǎn)變到如何更好的控制企業(yè)運營成本，這其中非常重要的一項就是如何控制資金成本，提高資金的使用效率。

一、發(fā)展對公理財業(yè)務(wù)的意義自身業(yè)務(wù)發(fā)展的需求

經(jīng)營戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的需要；維護客戶的需要:法人理財產(chǎn)品將作為我行激活不動戶，穩(wěn)定存量客戶，挖轉(zhuǎn)邊緣客戶的的重要手段，在實現(xiàn)存款增長的同時提高我行結(jié)算業(yè)務(wù)的整體收益水平；中間業(yè)務(wù)收入結(jié)構(gòu)調(diào)整的需要。綜上所述，各種政策因素、市場因素和客戶需求的變化，都為我們大力發(fā)展對公理財業(yè)務(wù)提供了契機，我行自身發(fā)展的因素，也要求我們必須大力培育對公理財市場，進一步豐富我行的現(xiàn)金管理服務(wù)內(nèi)涵和產(chǎn)品體系，提高金融服務(wù)水平。因此我們應(yīng)當順勢而為。解決“對公理財業(yè)務(wù)值不值得做”的問題。分行理財業(yè)務(wù)收益水平測算；理財成本比較。

二、對公理財業(yè)務(wù)的收益分析理財業(yè)務(wù)收益水平測算

超短期法人理財產(chǎn)品：0.2%銷售手續(xù)費+管理費；固定收益及資本市場類產(chǎn)品：0.4%銷售手續(xù)費+管理費。以上產(chǎn)品還可獲得投資超額收益返還，如：1、富水支行上半年銷售5.3億元的無固定期限理財產(chǎn)品，投資時間僅9天，就為該行創(chuàng)造了15.4萬元的中間業(yè)務(wù)收入。2、省新支行上半年銷售1500萬元3個月期限債市通理財產(chǎn)品，實現(xiàn)收入2.2萬元。

二、對公理財業(yè)務(wù)的收益分析二、對公理財業(yè)務(wù)的收益分析

以T+0無固定期限超短期理財產(chǎn)品為例，若無固定期限超短期理財產(chǎn)品平均存續(xù)規(guī)模足夠大，沉淀資金足夠穩(wěn)定，就可以將其投資于收益較高，期限較長的標的上（如一年期央票，其收益率目前已突破4%），扣除給客戶支付的2.0%，其管理費收益將相當可觀。成本比較無需占用經(jīng)濟濟資本，且與與貸款業(yè)務(wù)相相比較具有極極低的風(fēng)險；；通過對公理財財業(yè)務(wù)可以將將部分表內(nèi)業(yè)業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)化至表表外，從而降降低我行的付息息成本。二、對公理財財業(yè)務(wù)的收益益分析對公理財業(yè)務(wù)務(wù)成本低、風(fēng)風(fēng)險低，而收收益較高，值值得我們大力力去做。對公公理財產(chǎn)品有有了較大的銷銷售規(guī)模，收收益水平才能能隨之上升。。二、對公理財財業(yè)務(wù)的收益益分析理財產(chǎn)品的主主要類型：1、超短期理理財產(chǎn)品：無無固定期限、、四周滾動理理財產(chǎn)品等（（一個月內(nèi)））2、固定收益理理財產(chǎn)品：債債市通、信托托融資、票據(jù)據(jù)類理財產(chǎn)品品等。（三個個月、六個月月、一年）3、資本市場理理財產(chǎn)品：新新股申購類、、基金投資類類、（三個月月、六個月、、一年）理財產(chǎn)品的主主要類型：1、超短期理財財產(chǎn)品2、固定收益理理財產(chǎn)品3、資本市場理理財產(chǎn)品超短期法人理理財產(chǎn)品超短期法人理理財產(chǎn)品是一一款流動性和和收益性高度度結(jié)合的新型型理財產(chǎn)品。。主要分為：：固定期限滾動動投資理財產(chǎn)產(chǎn)品：客戶在發(fā)行期期（預(yù)售期））或開放期與與我行簽署某某固定期限超超短期理財產(chǎn)產(chǎn)品協(xié)議，投投資于固定滾滾動周期的理理財產(chǎn)品，約約定在某一滾滾動周期到期期后自動投資資于下期，或或在某一滾動動周期到期后后兌付。連續(xù)續(xù)兩周期兌付付日（分紅日日）與起息日日首尾相接，，分紅日分紅紅。無固定期限自自動投資理財財產(chǎn)品：客戶與我行簽簽署無固定期期限超短期理理財產(chǎn)品協(xié)議議，指定一個個活期賬戶作為自動動投資資金賬賬戶，設(shè)置資資金賬戶自動動購買、贖回回的上下限。。當資金賬戶戶日終余額超超過自動購買買金額時，系系統(tǒng)根據(jù)客戶戶及銀行設(shè)置置，次日自動動將超過部分分購買無固定定期限超短期期理財產(chǎn)品；；當資金賬戶戶余額低于自自動贖回金額額時，系統(tǒng)根根據(jù)客戶及銀銀行設(shè)置，自自動贖回超短短期理財產(chǎn)品品，補足至最最接近自動贖贖回金額?？涂蛻粢部芍鲃觿由曩徍椭鲃觿于H回該產(chǎn)品品，資金實時時清算。超短期期法人人理財財產(chǎn)品品投資方方式：：1、固固定期期限理理財產(chǎn)產(chǎn)品可可通過過網(wǎng)上上銀行行和銀銀行柜柜面渠渠道進進行購購買和和贖回回?？煽稍O(shè)置置是否否自動動再投投資。。2、無無固定定期限限理財財產(chǎn)品品類似似于““靈通通快線線”，，客戶戶可在在網(wǎng)上上及柜柜面主主動購購買和和贖回回；也也可以以在法法人客客戶營營銷管管理系系統(tǒng)中中設(shè)置置購買買、贖贖回金金額，，實現(xiàn)現(xiàn)系統(tǒng)統(tǒng)在投投資。。，超短期期（固固定期期限））理財財產(chǎn)品品客戶有固定定期限限（四周周滾動動）未約定定自動動再投投資客戶約定自動再投資1000萬+紅利1000萬到期后后本金及及紅利利＝1000××（1+年利率率/365*期限））1000萬到期后后紅利紅利＝1000××年利率率/365*期限本金繼繼續(xù)投投資，，直到到取消消自動動再投投資（1）固定定期限限滾動動投資資理財財產(chǎn)品品：超短期期（固固定期期限））理財財產(chǎn)品品投資周期開放周期起始日結(jié)束日違約終止日兌付日分紅日起始日結(jié)束日投資周期18月28日（周二）9月24日（周一）9月10日（周一）9月25日（周二）8月28日（周二）9月23日（周日）投資周期29月25日（周二）10月22日（周一）10月8日（周一）10月23日（周二）9月24日（周一）10月21日（周日）投資周期310月23日（周二）11月19日（周一）11月5日（周一）11月20日（周二）10月22日（周一）11月18日（周日）有固定定期限限理財財產(chǎn)品品—四周滾滾動型型超短期期（靈靈通快快線））理財財產(chǎn)品品無固定期限客戶申購（（2050-1000）=1050萬客戶約約定掛掛鉤資資金賬賬戶發(fā)發(fā)起申申購余余額為為1000萬，發(fā)發(fā)起贖贖回余余額為為500萬2050萬330萬贖回（（500-330）=170萬客戶可可主動動申購購或贖贖回產(chǎn)產(chǎn)品1000萬500萬（２））無固固定期期限自自動投投資理理財產(chǎn)產(chǎn)品超短期期理財財產(chǎn)品品安全性性高：：銀行可可根據(jù)據(jù)投資資運作作情況況，對對預(yù)期期年收收益率率進行行調(diào)整整，分分段計計算客客戶收收益，，有利利于規(guī)規(guī)避利利率風(fēng)風(fēng)險。。收益率率高：：四周滾滾動型型超短短期理理財產(chǎn)產(chǎn)品的的預(yù)期期年收收益率率為2.67％，高高于7天通知知存款款利率率（1.71％）；；無固固定期期限理理財產(chǎn)產(chǎn)品預(yù)預(yù)期年年收益益率為為2.0％，高高于活活期存存款利利率近近3倍（0.72％）。。流動性性強：：無固定定期限限產(chǎn)品品主動動購買買贖回回實時時到賬賬，自自動購購買贖贖回次次日到到賬，，按季季分紅紅。固固定期期限產(chǎn)產(chǎn)品每每周期期開始始前可可進入入退出出，投投資周周期結(jié)結(jié)束分分紅。。操作便便利：：固定期期限產(chǎn)產(chǎn)品可可方便便的設(shè)設(shè)置自自動再再投資資，無無固定定期限限產(chǎn)品品實現(xiàn)現(xiàn)了系系統(tǒng)自自動申申購贖贖回。。超短期期（靈靈通快快線））理財財產(chǎn)品品2008年四周周滾動動固定定期限限超短短期理理財產(chǎn)產(chǎn)品各各期時時間列列表序號預(yù)約申購期起息日13月11日-4月6日4月8日24月8日-5月4日5月6日35月6日-6月1日6月3日46月3日-6月29日7月1日57月1日-7月27日7月29日67月29日-8月24日8月26日78月26日-9月21日9月23日89月23日-10月19日10月21日910月21日-11月16日11月18日1011月18日-12月14日12月16日超短期期產(chǎn)品品未來來發(fā)展展計劃劃豐富產(chǎn)產(chǎn)品品品種根據(jù)客客戶需需求，，適時時增加加7天、1個月、、3個月……1年等滾滾動投投資品品種。。在在現(xiàn)現(xiàn)有本本金再再投資資形式式的基基礎(chǔ)上上開發(fā)發(fā)本金金紅利利再投投資形形式，，實現(xiàn)現(xiàn)利滾滾利。。提高盈盈利空空間通過投投資運運作，，保證證投資資人的的投資資回報報，提提升我我行的的中間間業(yè)務(wù)務(wù)收入入理財產(chǎn)產(chǎn)品的的主要要類型型：1、超超短短期期理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品2、固固定定收收益益理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品3、資資本本市市場場理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品固定定收收益益———債市市通通理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品客戶戶資資金金客戶戶資資金金客戶戶資資金金客戶戶資資金金………產(chǎn)品品1債券券市市場場央票票金融融債債國國債債企業(yè)業(yè)債債短期期融融資資券券票據(jù)據(jù)………銀行行承承兌兌匯票票安全全性性較較高高財政政部部央行行政策策性性銀銀行行安全全性性較較高高企業(yè)業(yè)債債券券高信信用用等等級級企企業(yè)業(yè)短期期融融資資券券安全全性性很很高高收益益穩(wěn)穩(wěn)定定

3個月6個月1年債市通法人理財

4.20%4.40%目前無報價定期存款3.33%3.78%4.14%票據(jù)據(jù)理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品票據(jù)據(jù)理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品所所投投資資的的票票據(jù)據(jù)都都是是我我行行貼貼現(xiàn)現(xiàn)的的票票據(jù)據(jù)，，安安全全性性高高，，流流動動性性較較高高，，收收益益率率也也較較高高。。以以3個月月產(chǎn)產(chǎn)品品為為主主，，收收益益率率約約在在4.1%左右右，，該該產(chǎn)產(chǎn)品品主主要要投投資資于于在在我我行行貼貼現(xiàn)現(xiàn)或或轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)貼貼現(xiàn)現(xiàn)的的銀銀行行承承兌兌匯匯票票，，由由于于具具有有較較高高的的安安全全性性銀銀行行承承兌兌匯匯票票，，在在今今年年推推出出的的債債市市通通理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品中中，，該該類類產(chǎn)產(chǎn)品品銷銷售售態(tài)態(tài)勢勢較較好好。。票據(jù)據(jù)理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品的的推推出出實實現(xiàn)現(xiàn)了了票票據(jù)據(jù)市市場場與與貨貨幣幣市市場場的的對對接接。。固定定收收益益————信信托托融融資資理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品信托托融融資資理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品主主要要投投資資于于優(yōu)優(yōu)質(zhì)質(zhì)貸貸款款類類信信托托計計劃劃。。貸款款類類信信托托計計劃劃的的借借款款人人為為國國有有大大中中型型企企業(yè)業(yè)集集團團，，并并由由工工、、農(nóng)農(nóng)、、中中、、建建、、交交、、國國開開等等銀銀行行為為該該信信托托計計劃劃提提供供本本息息不不可可撤撤銷銷的的擔(dān)擔(dān)保保，，或或其其他他信信用用支支持持。。收益益率率較較高高

半年1年信托型法人理財4.60％5.00％定期存款3.78％4.14％理財財產(chǎn)產(chǎn)品品的的主主要要類類型型：：1、超超短短期期理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品2、固固定定收收益益理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品3、資資本本市市場場理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品新股股申申購購型型說明明：：該該產(chǎn)產(chǎn)品品主主要要投投資資于于首首次次公公開開發(fā)發(fā)行行的的股股票票、、非非定定向向增增發(fā)發(fā)股股票票以以及及新新發(fā)發(fā)行行可可轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)債債的的申申購購，，并并在在中中簽簽股股票票可可以以上上市市流流通通之之日日起起擇擇日日賣賣出出，，通通過過一一、、二二級級市市場場價價差差獲獲取取收收益益。。新股股申申購購理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品特特點點此處處替替換換文文本本適應(yīng)應(yīng)客客戶戶理理財財需需求求極高高的的安安全全性性較高高的的收收益益性性抓住住我我國國資資本本市市場場股股改改以以來來歷歷史史性性機機遇遇，，以以新新股股申申購購為為切切入入點點，，在在低低風(fēng)風(fēng)險險的的情情況況下下，，充充分分享享受受了了資資本本市市場場成成長長帶帶來來的的較較高高收收益益不斷斷創(chuàng)創(chuàng)新新在新新股股申申購購中中，，不不斷斷嵌嵌入入““擇擇機機賣賣出出””、、““網(wǎng)網(wǎng)上上網(wǎng)網(wǎng)下下混混合合申申購購””等等措措施施，，進進一一步步提提高高產(chǎn)產(chǎn)品品的的收收益益，，強強化化新新股股申申購購產(chǎn)產(chǎn)品品的的競競爭爭力力。。以新新股股申申購購為為投投資資對對象象，，從從期期限限、、結(jié)結(jié)構(gòu)構(gòu)、、策策略略等等多多方方面面入入手手，，推推出出不不同同款款式式的的產(chǎn)產(chǎn)品品，，滿滿足足投投資資者者不不斷斷發(fā)發(fā)展展的的理理財財需需求求。。類型型多多樣樣目前前，，針針對對個個人人客客戶戶的的新新股股申申購購型型理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品已已經(jīng)經(jīng)做做到到滾滾動動發(fā)發(fā)行行；；同同時時，，對對我我行行重重點點法法人人大大型型法法人人客客戶戶推推出出了了專專戶戶理理財財產(chǎn)產(chǎn)品品，，對對中中小小法法人人客客戶戶，，推推出出了了集集合合式式新新股股申申購購產(chǎn)產(chǎn)品品。。同時要求求法人客客戶進行行聲明，，保證用用于此類類投資的的資金合合法合規(guī)規(guī)，使我我行完全全規(guī)避政政策風(fēng)險險。廣泛的客客戶群體體從產(chǎn)品的的設(shè)計到到運作過過程，控控制各種種風(fēng)險，，保證客客戶的資資金安全全類開放式式基金型型說明：該該產(chǎn)品投投資優(yōu)選選的股票票或開放放式基金金，并搭搭配一定定比例的的債券、、票據(jù)，，并輔之之以新股股申購，，達到風(fēng)風(fēng)險與收收益一定定平衡，，采用開開放式基基金運作作模式的的理財產(chǎn)產(chǎn)品。流動性強強：可在在開放日日內(nèi)隨時時進行申申購、贖贖回，流流動性較較強。浮動收益益：收益益與資本本市場掛掛鉤，能能分享國