金融創(chuàng)新前沿核心問題分析

金融創(chuàng)新設計演講人：董秀生十八大報告中關于金融體制改革的內容深化金融體制改革，健全促進宏觀經濟穩(wěn)定、支持實體經濟發(fā)展的現代金融體系，加快發(fā)展多層次資本市場，穩(wěn)步推進利率和匯率市場化改革，逐步實現人民幣資本項目可兌換。加快發(fā)展民營金融機構。完善金融監(jiān)管，推進金融創(chuàng)新，提高銀行、證券、保險等行業(yè)競爭力，維護金融穩(wěn)定。多層次資本市場體系完善多層次資本市場體系，主要包括規(guī)范發(fā)展主板和中小企業(yè)板市場、推進創(chuàng)業(yè)板市場建設、擴大代辦股份轉讓系統(tǒng)試點，同時，完善不同層次市場間的轉板機制和市場退出機制。大力發(fā)展債券市場，則主要指探索建立集中監(jiān)管、統(tǒng)一互聯(lián)的債券市場體系，豐富交易所市場債券品種，擴大市場規(guī)模，提高運行效率。加快發(fā)展民營金融機構金融體系需要引入更多的民間資本。目前我國金融資產總量超過100萬億元，但周轉速度較慢，需要深化金融體制改革，把民間資金的活力激發(fā)出來，為實體經濟發(fā)展提供更為有力的金融支持。再以銀行體系為例。民間資本興辦中型和小型民營銀行仍然受到各種政策“玻璃門”和“彈簧門”的限制。而目前唯一的民營銀行民生銀行，其十幾年的運行表明民間資本進入金融領域舉辦銀行是完全可行的。促進民間投資“新36條”出臺以來，銀、證、保等金融體系各部門落實“新36條”的細則，均對鼓勵和引導民間資本的進入作出具體安排。加快發(fā)展民營金融機構我國市場結構中，國有金融機構在金融市場中占有絕對的市場份額，在金融市場中間接融資，主導了融資市場，形成了金融市場特殊的風險定價（道德風險和逆向選擇），這決定了價格的市場化并不能帶來完全競爭的效果。有時可能會產生惡性競爭，不利于系統(tǒng)性風險的防范。有鑒于此，要進一步加快金融業(yè)在這方面對內充分的市場化過程，真正允許并且鼓勵民間資本投資國內任何金融機構。不能歧視民營資本及以信托方式集聚的民間資本入股各類金融機構。

民間資本進入正規(guī)金融的過渡性商業(yè)模式投資理財公司P2P公司私募基金公司農民專業(yè)合作社金融創(chuàng)新金融產品創(chuàng)新金融商業(yè)模式創(chuàng)新金融制度創(chuàng)新金融產品設計信貸產品設計儲蓄產品設計保險產品設計支付產品設計理財產品設計融資租賃設計擔保產品設計信貸產品基本要素借貸主體貸款用途貸款額度貸款期限貸款定價（利率加其他收費）抵押擔保方式貸款發(fā)放方式還款方式申請條件其他（如產品名稱商標等）借貸之借款合同內容借貸主體貸款用途貸款額度貸款期限貸款費率抵押擔保方式貸款發(fā)放方式還款方式合同解除條件違約責任爭議解決方式合同生效條件借貸主體所有自然人都可以成為借款合同主體嗎？哪些自然人不能成為借貸的主體？無民事行為人和限制行為能力人的借貸合同效力認定問題。企業(yè)是否可以向自然人或者其他企業(yè)貸款呢？委托貸款、代墊款、向職工的臨時貸款、上下級企業(yè)內部之間的借款、有經常性業(yè)務往來企業(yè)的臨時借貸、大中型企業(yè)對小型企業(yè)依合同有扶持關系的借貸。村委會對本村村民的貸款和農民專業(yè)合作社對出資社員的貸款是否有效呢？借貸主體介紹人是借貸合同主體嗎？居間人是借貸合同主體嗎？見證人是借貸合同主體嗎？擔保人是借貸合同主體嗎？代借人是借款合同主體嗎？假冒簽名蓋章人是借款合同主體嗎？貸款用途以用途分類來確定該貸款是屬于何種貸款，如基本建設貸款、農業(yè)貸款、企事業(yè)流動資金貸款等。貸款種類不同，利率也不同，期限也有可能不同。生活性借貸生存型生活借貸（比如病災典當質押貸款）享受型生活借貸(超前消費買車買房旅游現金流貸款)發(fā)展型生活借貸(比如教育貸款)經營性借貸流動資金貸款技改貸款轉貸問題（拖拉機問題）貸款用途違法問題借款人涉嫌非法集資問題貸款額度小于等于凈資產原則不超過自有資產10%原則摻沙子原則貸款期限15天內、15天到3個月、3個月到6個月、6個月到一年內、一年以上。借款期限稍大于或等于現金周期原則。臨門一腳原則。還款期限沒有約定情況下的處理原則。貸款費率銀行同類貸款基準利率的4倍問題。利息預收問題。借款的利息不得預先在本金中扣除。利息預先在本金中扣除的，應當按照實際借款數額返還借款并計算利息（200）是否可以計算復利問題。貸新還舊方法。保證金、服務費、管理費、咨詢費、中介費、擔保費。還款方式等額本息還款法現金、匯款、支票借款人所在地還是貸款人所在地借款人應當按照約定的期限支付利息。對支付利息的期限沒有約定或者約定不明確，依照本法第六十一條的規(guī)定仍不能確定，借款期間不滿一年的，應當在返還借款時一并支付；借款期間一年以上的，應當在每屆滿一年時支付，剩余期間不滿一年的，應當在返還借款時一并支付（203）。

等額本息還款法某小企業(yè)向民間放貸人借款100萬，月息2份，借款期限5個月。傳統(tǒng)還款有三種模式，一種是借款到期后本息一次還清，則在第五個月末還款110萬；第二種還款模式是每個月末還本月利息2萬；第三種還款模式為在借款通知直接去掉利息10萬，只支付90萬，但是到期后要還款100萬。等額本息還款法為每個月還款額為每個月還款（110萬除5個月）22萬。還款方式借款人應當按照約定的期限返還借款。對借款期限沒有約定或者約定不明確，依照本法第六十一條的規(guī)定仍不能確定的，借款人可以隨時返還；貸款人可以催告借款人在合理期限內返還（206）。

借款人未按照約定的期限返還借款的，應當按照約定或者國家有關規(guī)定支付逾期利息（207）。

借款人提前償還借款的，除當事人另有約定的以外，應當按照實際借款的期間計算利息（208）。

違約責任按天計算方式按未還款總金額一定比例方式違約金和利息合計能否超過銀行同期貸款基準利率四倍問題。借貸合同生效要件實踐性合同和諾成性合同的區(qū)別書面形式也實際履行借據借條收條欠條

個人貸款機構鄉(xiāng)村銀行金融機構消費貸款金融機構合作社、發(fā)展銀行高利貸貸款規(guī)模(USD)300-8,00050-1,500200-5,00010,000-500,00010–800貸款期限（月）4-246-124-2412-481–2還款方式每月每周每月每月-每季度每天利率20%-100%20%-100%20%-120%5%-30%80%-800%評估要點非正式現金流、還款意愿組內壓力、還款意愿正式收入、信用歷史正規(guī)財務報表還款意愿、聲譽擔保方式無第三方保證無擔保品無資格要求經營滿1年經營滿6個月3份工資有3年的財務報表所有貸款用途流動資金、固定資產投資主要是流動資金不限主要是固定資產投資不限信貸決策者信貸委員會經理評分信貸委員會個人實地調查家庭/企業(yè)家庭無企業(yè)家庭人員配置風險/銷售風險/銷售銷售風險風險/銷售審批耗時（TTY）24小時

–1周2周1–48小時2–8周10分鐘

–48小時22好的信貸產品給機構帶來的好處1、降低還款難度，降低信貸風險。2、降低操作成本。3、有助于拓展市場、在競爭中占領先機。4、減少機構內部欺詐和腐敗的發(fā)生。信貸產品的設計原則1、必須以滿足客戶的需求為基本出發(fā)點。2、同時考慮機構本身的利益。信貸產品開發(fā)的四個基本步驟1、前期評估與準備2、市場調查與產品雛形設計3、產品測試4、推廣案例案例：一位民間放貸人的金融傳奇李允成的第一桶金：1992年神武村惟一的集體財產磚窯場實行公私合營。村委會作為公家代表卻沒有錢注資，開始找村民借錢，從一兩百元到上千元不等。從李允成那借出的錢最多，5000元。當時雙方約定6個月期限，2分利息（月利息2%）。到期李允成拿到了600元的利息。這是李允成從事專業(yè)借貸的開始，也是奇跡發(fā)生的起點。

借貸對象：附近鄉(xiāng)鎮(zhèn)凡是做過生意的，剛起家的時候，大部分都借過老李的錢，就連村委會都找他借錢?！拔页鰜礤迯?，肯定會碰到借過我錢的人?！崩钤食珊転榇烁械叫牢?。

借貸前，到港溝鎮(zhèn)法庭咨詢；持續(xù)學習：資產、償還能力、連帶賠償責任、周轉、合同法、基準利息等專業(yè)詞匯不斷從李允成嘴里跳出來。這位1960年代的初小畢業(yè)生，其金融知識的豐富已儼然一副專家派頭。當記者表示敬佩時，他謙虛地說，都是自己從各種法制類報紙、雜志以及電視臺的節(jié)目中學習到的。

案例案例：一位民間放貸人的金融傳奇貸款用途：婚喪嫁娶，小生意，個體經營加工和運輸業(yè)務規(guī)則：

救急不救窮；短平快原則；

“小片割肉不疼”；

一個借款協(xié)議產生的過程需要一個介紹人，一個或者多個證明人，一個或者多個擔保人，三者加上借款人和貸款人李允成共五方需要同時簽字，少一方都不行。其中的介紹人、證明人，尤其是擔保人必須是李允平認識，而且知道根底的人。

嚴守規(guī)矩：李允成的二兒子曾因買拖拉機向他借過一次錢。李允成硬是讓兒子打了欠條，并按他一貫的做法，找了一個擔保人，利息2分。103案例案例：一位民間放貸人的金融傳奇嚴守規(guī)矩：1995年前后，李允成借給鄰村一個人3000元錢買拖拉機，貸款還未到期，這個人就因為偷盜進了監(jiān)獄，家里也一無所有。李允成找到了這筆貸款的擔保人——他的妻侄，要求其代為償還貸款?！爱敃r擔保的責任他們都沒有意識，別人讓幫個忙，就做擔保人了?！彪m然有親戚關系，李允成在幾次要錢未果后還是將妻侄告向法庭?？蛻簦豪钤食傻馁J款扶持了很多做買賣的鄉(xiāng)親，他很為此感到欣慰。“很多現在都發(fā)起來了，都比我有錢，他們比我強。”也曾遭遇危險：1998年前，李允成的房子后墻被人用雷管炸開過碗大的一個窟窿。雖然李允成強調自己問心無愧，但他就事論事、分分利息都拎清的做法，顯然也不全能得到口彩。案例案例：一位民間放貸人的金融傳奇討論：1、李允成的借貸對象有哪些特點？2、違約是貸款過程中面臨的最重要的問題，李允成采取了哪些手段來防范信用風險？3、李允成的作法能否移植到金融機構中？二者有何區(qū)別？4、如何培養(yǎng)李允成式的信貸員？5、李允成的借貸活動與金融機構的借貸活動（小額貸款）有何異同？處理手段有何異同？紙業(yè)公司融資案例新疆某紙業(yè)公司成立于2009年，利用廢舊紙殼年產瓦楞紙4萬噸及小部分汽油，年銷售額9000萬。產品毛利潤35%凈利潤24%。由于新疆水果最近幾年暢銷，導致瓦楞紙供不應求。該紙業(yè)公司便出資1﹒35億從上海新購買了一條現代化16萬噸牛皮光面紙生產線。在安裝調試過程中，資金鏈緊張，便向某投資公司進行借款1500萬元。紙業(yè)公司融資案例設計技巧出借時貸款人為個人。費用收取時有利息、中介費、咨詢費等。違約金為日千分之五。辦理強制執(zhí)行力公證。投資公司分三期出借，每期500萬元。第一期500萬用機器設備和廠房提供抵押。第二期500萬用廢紙、瓦楞紙產品等提供浮動抵押。第三期500萬用應收賬款提供讓與擔保。以上各期其法定代表人、實際控制人、實際控制人配偶、財務總監(jiān)、生產廠長作為共同借款人。發(fā)行私募債權基金，策劃企業(yè)并購上市。野山參理財產品融資北京某房地產商2009年承包了遼寧某地區(qū)人參種殖基地，2012年該公司將種植基地內的200萬棵5年期的人參打包發(fā)售理財產品。每棵人參定價為1400元，十棵起賣。十年后可以去領人參現貨，也可以在交易所將手中的人參份額出售出去，如果10年內人參價格下跌，則該種植公司按照年6%的保底收益回購。該理財產品總融資金額為28億，目前6\7億現金已經到位。金融產品設計四要素可細拆分割可標準計量可憑證授權可方便交換

（第三方理財領進）金融產品擔保案例某房地產公司要開發(fā)一個舊城改造項目，資金缺口2億人民幣，資金使用期限為一年，能承受的利息是2分。該房地產公司找到某私募基金公司希望獲得該資金，私募基金公司講如果想獲得該款項，則必須讓當地具有融資性擔保經營許可證的擔保公司提供擔保。房地產商找到某擔保公司希望其提供擔保，擔保公司在收取3%的擔保費，讓企業(yè)提供足額反擔保的情況下，為房地產商向私募基金公司出具了擔保函。金融產品擔保案例私募基金公司獲得擔保公司的擔保函后，即開始著手準備相關法律文書，向不超過49個個人和機構募集資金，組建單一項目的有限合伙制企業(yè)，并約定該企業(yè)存續(xù)的期間為一年，采用固定收益制，預計年化收益12%。這49個個人和機構提出，私募基金公司萬一到期不能兌付怎么辦，私募基金公司便尋找了一個具有全國性融資經營許可證的擔保公司為到期兌付出具保函，從而使資金得到順利募集。中商財富金融產品擔保案例中商財富·融典龍鼎十三期基礎建設投資基金

管理人

北京融典投資管理有限公司

有限合伙人

中國境內的合格投資者

擔保方

中商財富融資擔保有限公司

托管方

中國民生銀行股份有限公司

中商財富金融產品擔保案例基金類型

擔保公司足額全款擔保類固定收益基金

資金運用方向

投資于成都市青白江區(qū)拆遷安置房工程項目

基金規(guī)模

35000萬人民幣（分期募集，首期8000萬）

基金期限

12個月

最低認購金額

50萬元

預期年化收益率

50-99萬為10%，100-199萬為11%，200-299萬為12%，300-599萬為13%，600萬元以上為13.5%

收益分配方式

基金到期一次性分配

資金運用情況：投資于成都市青白江區(qū)拆遷安置房工程項目

中商財富金融產品擔保案例

信用增級情況：

1、青白江區(qū)人民政府將其所擁有的兩塊土地進行抵押，以擔保融資方建設資金的按時償付，土地抵押面積為420畝，由青白江區(qū)土地局出具土地抵押手續(xù)。

2、中商財富融資擔保有限公司為本次融資的35000萬元及相應溢價回購款的支付向融典投資提供不可撤銷的連帶責任擔保。

3、實際控制人葉強提供無限連帶責任保證。

4、北京融典投資管理有限公司為基金承擔無限連帶責任

中商財富金融產品擔保案例基金擬投資項目情況：項目簡介

2007年成都市經國務院批準設立全國統(tǒng)籌城鄉(xiāng)綜合配套改革實驗區(qū)。成都市建設國家級實驗區(qū)的過程也是城市化的過程，上級下達的土地利用計劃和原有的“占補平衡”方式根本不能滿足成都市城市化和工業(yè)化進程對建設用地的需求。成都市農村建設用地人均占地面積遠遠高于國家標準，粗放利用和浪費現象尤為嚴重。因此成都市國土資源局、青白江區(qū)國土資源局根據《關于進一步規(guī)范城鄉(xiāng)建設用地增減掛鉤試點工作的通知》、國土資源部《城鄉(xiāng)建設用地增減掛鉤試點管理辦法》、《國土資源部關于實行保障災后恢復重建特殊支持政策的通知》、等文件精神和成都市城鄉(xiāng)統(tǒng)籌綜合發(fā)展思路，按照上級國土資源管理部門對“城鄉(xiāng)建設用地增減掛鉤試點”的相關要求，選擇在青白江區(qū)城廂鎮(zhèn)進行城鄉(xiāng)建設用地增減掛鉤工作。

成都市國土資源局、青白江區(qū)國土資源局依法開展“城鄉(xiāng)建設用地增減掛鉤”項目區(qū)建設，通過拆舊建新，既適度地減少農村建設用地，提高土地利用率，又為地方爭取到更多的建設用地指標，滿足經濟發(fā)展對城鎮(zhèn)建設的用地需求，有效提高土地供給水平；也為成都市建設國家級城鄉(xiāng)統(tǒng)籌改革實驗區(qū)，統(tǒng)籌城鄉(xiāng)區(qū)域發(fā)展，實現城鄉(xiāng)一體化，探索出一條節(jié)約集約用地，促進科學發(fā)展的模式中海信達金融產品擔保案例北京金源春暉投資中心（有限合伙）農業(yè)投資基金，期限12+12個月，規(guī)模5000萬，收益年化收益9%（50-100萬）年化收益11%（100萬-200萬）年化收益13%（300萬≤M）。資金用途：用于投資金源集團旗下金土農業(yè)發(fā)展（河北）有限公司增加2萬畝進口水果品種種植面積及增加流動資金。中海信達金融產品擔保案例風控措施1.中海信達擔保有限公司為本投資計劃提供本金及優(yōu)先股紅利擔保，以確保本投資安全退出。2.金土公司將公司100%的股權質押給本項目擔保機構，并將50畝工業(yè)用地及地上建筑、廠房、冷庫、機械設備等固定資產約2億元全部抵押給中海信達擔保公司，國定資產抵押率低于30%。3.金土公司將苗圃、種植基地收益及存貨等超過1億元人民幣流動資產抵押給GP資億盛通（北京）投資基金管理有限公司。同時GP對項目公司設置監(jiān)管賬戶，對銷售收入實施動態(tài)監(jiān)管。4.金源果業(yè)集團對本私募計劃提供反擔保，實際控制人趙永強對本投資計劃承擔無限連帶責任擔保。5.資億盛通（北京）投資基金管理有限公司作為GP對有限合伙人的本金及預期收益的管理運營承擔無限連帶責任。

金融產品擔保案例分析在上述案例中，私募基金公司感覺自己募集資金有困難，便找到某信托公司進行合作，將絕大部分份額出售給信托公司。由信托公司發(fā)行集合理財信托，向社會上50個個人或者機構募集資金，信托公司希望私募基金公司尋找擔保公司為私募基金公司向信托公司提供擔保?；蛘咚侥蓟鸸菊业搅硪患宜侥蓟鸸緦⒋蟛糠址蓊~出售給另一家私募基金公司，另一家私募基金公司要求擔保公司提供擔保。金融產品擔保案例信托公司也感覺自己募集能力有限，便找到銀行，通過銀信合作的方式，由銀行拆分后發(fā)售理財產品，想社會公眾募集。銀行安全起見，要求由擔保公司為私募基金公司的兌現向銀行出具保函。中小企業(yè)集合債擔保案例10中關村債在2010年8月26日發(fā)行，總規(guī)模3.83億元，債項評級AA+，年票面利率5.18%，期限6年。由中關村擔保對第一個存續(xù)年度至第三個存續(xù)年度內應支付的債券本金及利息提供全額無條件不可撤銷的連帶責任保證擔保，北京中小企業(yè)信用再擔保有限公司提供再擔保。其中北京地杰通信設備股份有限公司（簡稱“地杰通信”）作為發(fā)行人之一，發(fā)行總額為4000萬元。中小企業(yè)集合債擔保案例2012年1月4日上午，10中關村的發(fā)債主體之一地杰通信在中國債券信息網上發(fā)布公告稱，由于該企業(yè)經營狀況惡化，多筆貸款出現逾期，銀行賬戶遭查封，自主償還全部債務的能力較低，已在2011年12月30日向債券擔保人中關村科技擔保有限公司（下稱“中關村擔?！保┥暾垼埰渎男袚Ｘ熑?，確保本金及利息履約兌付。中關村擔保已將本期債券剩余期限內地杰通信所需支付的本金和利息，共計4414.42072萬元進行了全額提存。也就是說，在本期10中關村債的存續(xù)期內，如果地杰通信不能完成本息兌付，那么中關村擔保將使用這筆全額提存的資金向投資人代為償付。

中小企業(yè)私募債擔保案例2012年7月3日重慶進出口擔保公司得知，進出口擔保審議通過了為申銀萬國證券公司擬發(fā)行的一筆期限2年、金額2000萬元的中小企業(yè)私募債提供擔保增信服務的方案，成為全市率先試水中小企業(yè)私募債市場的擔保機構。根據設計方案，這筆私募債總體發(fā)行成本將控制在12%以內，遠低于《中小企業(yè)私募債券業(yè)務試點辦法

》中銀行同期基準利率3倍的上限規(guī)定，而且發(fā)行期限適中，風險較小，能切實解決企業(yè)融資難、融資貴等問題。目前該債券正處于上交所備案階段，預計7月中旬啟動發(fā)行。

民間資本借貸如何陽光化成立小額貸款公司成立私募債權基金公司成立村鎮(zhèn)銀行成立農民專業(yè)合作社資金互助部成立P2P機構成立典當行成立寄賣行成立第三方理財機構民間資本借貸擔?？尚行圆僮鲗崉蘸幽习畛赡Ｊ綋９炯醋鲂畔⒅薪槿擞譃橘J款人提供擔保，其特點為:第一，一對一安排出資人和借款人配置資金；第二，擔保公司不摸錢，出資人直接付錢給借款人；第三，操作公開透明，出資人、借款人、擔保人三方見面，抵押登記、公證等手續(xù)均合法辦理；第四，擔保代償，到期以后借款人如果不還錢，擔保公司將無條件為出資人代償。邦成模式案例周先生是一家企業(yè)的負責人，打拼多年積累下了包括土地、沙場等不少的資產。2010年，他看準機會，打算再開一家汽車4S店。但在一切工作就緒的時候突然接到汽車廠家通知要求短期內追加200萬元貨品保證金，兩天后就要交付。怎么才能快速籌到短期周轉資金？周先生抱著試試看的態(tài)度，走進了某某擔保公司，希望能夠從這里得到及時救急的資金，解決自己眼下最大的困難。

在擔保公司項目經理嚴格審查和全力協(xié)助下，周先生和民間投資理財人簽訂了借款合同，周先生和擔保公司簽定了反擔保合同和并辦理了抵押登記,擔保公司出具擔保函后，民間投資理財人在當天將這筆資金劃到了周先生的賬戶里，解了他的燃眉之急，從而讓周先生把握住了良機，其企業(yè)也得到了跳躍式的發(fā)展。

邦成模式之3P銀行3P銀行是中國第一個引入抵/質押擔保體系的P2P（個人對個人，亦稱點對點）在線借貸平臺。與歐美的同類平臺不同，3P銀行通過借鑒中原地區(qū)的擔保公司為民間借貸作擔保的成功經驗，將中國民間借貸的市場特征與先進的信息技術和運營理念進行了有機地融合，創(chuàng)造性的在網絡P2P借貸雙方之間引入擔保方。類似網站還有北京的安心貸

擔保公司與資本市場的業(yè)務接軌一、資本市場的含義資本市場是全部中長期資本（一年以上）交易活動的總和，包括股票市場、債券市場、基金市場和中長期信貸市場等，其融通的資金主要作為擴大再生產的資本使用，因此稱為資本市場。資本市場是通過對收益的預期來導向資源配置的機制。二、資本市場的構成資本市場至少應涵蓋：證券市場（股票市場、長期債券市場——長期國債、企業(yè)債券、金融債券等）、長期信貸市場（長期抵押貸款、長期項目融資等）、衍生工具市場（金融期貨市場、金融期權市場等）。

金融商業(yè)模式創(chuàng)新之合作社消費合作社生產合作社信用合作社住房合作社中國農民專業(yè)合作社的定義農民專業(yè)合作社是在農村家庭承包經營基礎上，同類農產品的生產經營者或者同類農業(yè)生產經營服務的提供者、利用者，自愿聯(lián)合、民主管理的互助性經濟組織。以成員為主要服務對象，依法為成員提供農業(yè)生產資料的購買，農產品的銷售、加工、運輸、貯藏以及與農業(yè)生產經營有關的技術、信息等服務。合作社的基本原則自愿和開放的社員原則民主的社員管理原則社員的經濟參與原則自治、自立原則教育、培訓和信息原則合作社之間的合作原則關心社區(qū)事業(yè)原則農民專業(yè)合作社對農民主體的保障1、保證農民成員占社員總數的80%以上。2、保證合作社堅持為社員服務的宗旨。3、保護農民在專業(yè)合作社的經濟利益，合作社一定要為社員設立成員賬戶，一定要落實按照成員與合作社的交易量（額）比例返還盈余不得低于60%的規(guī)定。4、保證農民成員對合作社事務充分行使民主管理的權利。農民專業(yè)合作社資金互助農民專業(yè)合作社資金互助是指經農民專業(yè)合作社全體成員代表大會通過，由合作社內部全體或部分成員以自愿方式入股，按照民主管理、自我服務、互惠互利的原則，在出資成員內提供借款業(yè)務的農民專業(yè)合作社內的互助性資金服務行為。擔保風控篇保證抵押質押定金留置應收帳款質押保理浮動抵押讓與擔保股權質押股權過戶債權加期權金融機構風險的主要類別信用風險市場風險操作風險流動性風險國家風險聲譽風險法律風險戰(zhàn)略風險金融機構風險管理流程

風險識別風險計量風險監(jiān)測風險控制金融機構風險控制的主要策略風險分散風險對沖風險轉移風險規(guī)避風險補償煤炭開采企業(yè)融資案例分析新疆某中型煤炭開采企業(yè),開采煤炭主要供應下游的一家鋼鐵廠和一家發(fā)電廠。目前想進行技術改造加大開采量，產生資金缺口3000萬，使用期限半年。找到某投資公司希望獲得短期貸款，利息不能高于月3分.投資公司根據其資產狀況設計了貸款擔保方案。煤炭開采企業(yè)融資案例分析設計了貸款人為個人的借款合同辦理了強制執(zhí)行力公證違約金為日千分之五法院管轄地為貸款人所在地法院煤炭采礦權抵押產品、機器設備、無證車輛浮動抵押應收賬款質押將企業(yè)實際控制人、配偶、財務總監(jiān)、還有兩個當地運輸企業(yè)老板設計為共同借款人。擔保的益處獲得債務人信用和財產信息還款激勵功能代償補償功能擔保代償發(fā)生的情況貸款款項挪作他用,借款人存在惡意欺詐.貸款項目延誤,借款人不能履行到期債務.貸款項目失敗,借款人無力償還債務.由于主觀認識錯誤貸款資金使用周期小于項目周期,導致借款人不能履行到期債務.房地產抵押貸款經營擴建型貸款居住消費型貸款房產開發(fā)型貸款房產支持型貸款經營擴建型抵押貸款案例某國有金屬鍍件廠，廠址為國家劃撥土地.該廠址被某房地產商看上，游說金屬鍍件廠的上級主管單位希望其搬遷。上級主管單位考慮到金屬鍍件老廠面臨環(huán)保問題和其他人情因素，決定在城市經濟技術開發(fā)區(qū)建設有更高環(huán)保設施的新工廠。金屬鍍件廠通過出讓方式在經濟技術開發(fā)區(qū)獲得了100畝廠房用地，施工過半，由于立項匆忙，財務預算沒有做好，環(huán)保建設超支，所以造成資金困難，急需貸款1000萬元。加工廠抵押貸款案例在建工程抵押劃撥土地使用權和附屬廠房抵押風險：在建工程上有優(yōu)先權舊廠房有租賃權舊廠房已經抵押給他人劃撥土地使用權抵押使用權人必須是企業(yè)、并且領取劃撥土地使用權證和附屬房屋所有權證書、此外在變現的時候需要交納土地出讓金。如果企業(yè)破產，清算費用和共益費用過高的話能夠導致抵押權不能實現。在建工程優(yōu)先權2002年6月，《最高人民法院關于建設工程價款優(yōu)先受償權問題的批復》（法釋〔2002〕16號）中明確，建筑工程的承包人的優(yōu)先受償權優(yōu)于抵押權和其他債權，但其行使優(yōu)先權的期限為6個月，自建設工程竣工之日或者建設工程合同約定的竣工之日起計算。同時，消費者交付購買商品房的全部或者大部分款項后，承包人就該商品房享有的工程價款優(yōu)先受償權不得對抗買受人。如果借款人既欠貸款，又欠建筑工程款，那么按照上述法律規(guī)定建筑工程款優(yōu)先于銀行抵押貸款受償。如果在建工程階段開發(fā)商對房屋進行了預售，則按照上述規(guī)定，消費者購房款及權屬的優(yōu)先權優(yōu)于工程價款優(yōu)先權，更優(yōu)于抵押權人。因此，如果開發(fā)商將抵押給銀行的預售房產賣給了消費者，而消費者又支付了全部或大部分購房款的，則銀行的在建工程抵押權根本無法對抗消費者。北京法院的認定，要符合三個條件，第一屬于個人自住消費性購買，第二交納全款，第三已經交接入住．居住消費型抵押貸款案例趙先生從農村考學進入北京工作，工資收入不錯，三年前趙先生在單位附近按揭貸款購買了小戶型住房一套，還欠銀行按揭款20萬，該房屋已經升值到100萬。趙先生所在的單位兩個月前搬遷到北京城的另一邊，趙先生考慮上班方便，就在單位附近又看好了一套住房，如果購買該房屋趙先生還差40萬元。趙先生本來想買新房后把原來的房子留給父母，但是由于資金緊張，所以又猶豫是否將原來房子賣掉購買新的房屋。舉棋不定的情況下，趙先生找到擔保公司詢問解決方案。解決方案擔保公司通過委托貸款方式或者以提供擔保方式幫助趙先生貸款20萬，趙先生用該款支付給按揭銀行，解除抵押。解除抵押的房屋再反擔保抵押給擔保公司，擔保公司幫助其從銀行獲得貸款60萬，歸還前期的貸款20萬，剩余40萬用于購買新的住房。前20萬貸款，用再抵押或者租賃方式控制風險。房產開發(fā)型抵押貸款案例河北廊坊某房地產公司,經營多年，開發(fā)過多個住宅項目和商業(yè)項目，近期由于國家對房地產行業(yè)進行宏觀調控，導致資金困難，不得不通過民間借貸籌集資金，貸款人希望房地產公司尋找當地具有融資性擔保經營許可證的擔保公司提供擔保。目前其資產包括囤積的土地3000畝,但是因貸款已經按照50%的打折率抵押給銀行。在售商品房200套,由建筑商墊款的城市商業(yè)用地在建工程三處,農村集體建設用地上的舊村改造封頂樓房400套，農村集體建設用地上蓋好正出租經營的五層大型商場一個。反擔保方式土地抵押在建工程抵押商品房抵押符合規(guī)劃的小產權房抵押商場權利抵押和質押（商場自動扶梯抵押、租金應收帳款質押、商場房屋讓與擔保）預留保證金人的保證擔保土地抵押風險１．土地不存在或者與土地使用權證記載不符（虛構項目）．２．土地不屬于擔保義務人所有．（冒名）３．土地出讓金未交或只交納了部分．（借地套現）４．整塊土地劃成小塊土地抵押，小塊土地被規(guī)劃為綠地或者道路等公共設施用地．５．土地評估過高．在建工程與商品房抵押風險１．在建工程或者商品房不存在．２．在建工程或者商品房存在建設工程價款、房屋預售和消費者購房優(yōu)先權．３．商品房屬于犯罪所得．（盜贓物一追到底的法律規(guī)定）（山西某縣公安局長購買37套商品房貸款擔保案件）

小產權房建設擔保融資模式分析某房地產公司承建某城市郊區(qū)舊村改造項目,房屋主體封頂后,資金出現問題,找到擔保公司希望融資1000萬.擔保公司為其從某城市商業(yè)銀行貸款擔保融資1000萬元,并要求房地產公司以價值兩千萬的房產提供讓與擔保.2000萬房產的所有權過戶到擔保公司關聯(lián)方名下.房地產公司歸還貸款后,房產再過戶回房地產公司名下.如果發(fā)生拖欠,則擔保公司直接將房產變賣抵償銀行貸款.房產支持型抵押貸款案例李某開辦了一個床上用品批發(fā)公司，最近接了一個大訂單，備貨還有300萬的流動資金缺口。李某找到某小額貸款公司希望貸到款項。小額貸款公司的客戶經理接待了李某，詢問批發(fā)公司有何資產可供抵押，李某講公司辦公室是租來的，只有辦公桌和電腦復印機，值不了幾個錢?？蛻艚浝肀銌柪钅硞€人有什么資產，李某講自己有價值200萬的公寓房一套，目前自己還沒有搬進去住。李某還講自己有幾個拜把兄弟做公務員，有什么需要他們也可以幫忙。小微企業(yè)商位使用權抵押貸款案例樂先生是浙江臺州人，幾年前在家鄉(xiāng)開了一個領帶廠，為了便于銷售，他在義烏的國際商貿城承包了一個10平方米的商位。由于經營需要，樂先生急需流動資金100萬，但是家在外地的樂先生在義烏沒有其他資產。某擔保公司評估其商位價值為120萬元，某擔保公司便為其設計了商位使用權抵押加同市場經營戶保證的擔保方案順利從銀行貸到100萬元。商位使用權抵押同市場企業(yè)經營戶提供一個保證擔保。在市場管理公司辦理抵押登記，并獲得其在商位變現時候的協(xié)助。（一種房地產貸款變通方式就是使用商位使用權抵押貸款給開發(fā)市場的房地產公司。）農村土地承包經營權抵押貸款

山東東橋農村合作社是由30戶農民將承包的農村耕地200畝入股構成，承包期限為20年到25年不等。目前合作社接到北京某大型超市長期訂單，訂購藍莓。全體社員決定蓋大棚種無公害藍莓，但是資金缺口達60萬多元。經全體社員商議，合作社以200畝土地6年的經營權作抵押，向山東某城市商業(yè)銀行貸款，成功獲得銀行貸款60萬元。

農村土地承包經營權抵押貸款金融機構需要的資料（一）借款人個人情況及有效身份證明；

（二）家庭年經濟收入情況；

（三）借款用途及效益分析；

（四）當地政府頒發(fā)的土地承包經營權證書和村委與農戶簽訂的土地承包合同；

（五）抵押人對抵押物的權屬狀況、抵押狀況、同意處置抵押物等作出的承諾；

（六）所在地村集體經濟組織出具的同意抵押的書面證明；

（七）土地合作社等以農村土地承包經營權入股成立的經濟組織還須提供工商注冊登記文件、組織機構代碼證書、組織章程等文件。

農村經營擴建貸款擔保某規(guī)模養(yǎng)豬戶已有10年的經營歷史，退伍軍人，從6頭豬起家，目前已有250頭的規(guī)模。由于現有的豬場距城區(qū)太近，須異地新建豬舍，準備擴建為1000頭豬的規(guī)模，需要貸款50萬元。是否能做信用貸款？有哪些可用擔保品？土地租賃/經營/承包權質押？存貨抵押/質押？未來應收款質押？第三方保證(擔保公司、供應企業(yè)、收購企業(yè)、個人)家庭房屋、財產、農用運輸車等資產擔保保單、存單、理財產品質押如何緩釋系統(tǒng)性風險？中國的農村資產動產不動產農機具、農用設備、農用車輛；土地相關權益（使用權、經營權、租賃權、承包權）耕地、集體公用地、荒地、林地、水面農作物及農產品、生產資料、倉單、提單宅基地、房屋樹木、林產品、果林、花木及藥材產品鄉(xiāng)村企業(yè)不動產牲畜、家禽水養(yǎng)生物、水產品、船舶存單/保單、權利、應收帳款、補貼款、股權等

家俱、家用電器及其他家庭財產、交通工具鄉(xiāng)村企業(yè)動產(設備、存貨、應收帳款、權利等)采礦權抵押貸款內蒙古某煤炭礦業(yè)企業(yè)由于進行技術改造，產生5000萬資金缺口，找到某擔保公司希望其幫助融資。擔保公司信貸經理發(fā)現，該企業(yè)資產負債率不高，并擁有1億噸煤炭采礦權證，擔保公司便為其設計了采礦權抵押貸款方案，并順利獲得了銀行貸款。林權抵押貸款案例林某某退休，眾多親朋好友舉債承包了某面粉加工廠，但是超過200萬的巨額投資使林某某已經沒有了購買加工糧食設備和儲備糧食的資金。林某某找到某擔保公司總經理詢問有什么好的辦法能解決資金問題。擔保公司總經理詢問得知，林某某以前在廠子里工作時，有了工資就會到自己承包的300畝林地上去種樹，目前這300畝樹木已經基本成材。當年林某某的想法是老了以后賣樹養(yǎng)老。擔保公司總經理去看過林地后馬上為其設計出了林權抵押貸款方案，為其從銀行順利獲得貸款100萬元。林權抵押在林業(yè)相關部門登記（如廣東四會市在市林業(yè)服務交易中心）?？刂撇煞ピS可證。抵押物成材周期短、市場需求大、單位價值高、容易流轉變現。監(jiān)督亂砍濫伐情況、火災和病蟲害。海域使用權抵押貸款案例幾年前，41歲的高某某從萊州市海洋漁業(yè)局獲得了260畝海域使用權證書。高某某看到近些年來海參銷售旺盛，利潤很高，便想圍海建造一個30畝的海參養(yǎng)殖場。但是石料投資款差了50萬。某擔保公司聽說后，告訴高某某萊州市農商行可以辦理海域使用權抵押貸款業(yè)務，并協(xié)助其辦理手續(xù)，使高某某順利獲得銀行貸款50萬元。黃金飾品浮動抵押案例某公司是深圳市一家從事黃金首飾生產加工及銷售企業(yè)，企業(yè)規(guī)模較大，業(yè)績良好。為采購黃金原材料，產生流動資金缺口4000萬，企業(yè)無不動產可供抵押擔保。某擔保公司為其設計了黃金飾品浮動抵押擔保貸款方案，抵押率不高于90%，并辦理了抵押登記手續(xù)，抵押物存放于某公司的銷售展廳，由第三方監(jiān)管人代為監(jiān)管。浮動抵押的約定技巧合同名稱約定為反擔保（浮動抵押）合同抵押物名稱處約定為浮動抵押物包括抵押人現有的以及將有的生產設備、原材料、半成品、產品等不動產和動產。金融倉儲加浮動抵押案例童某某從事銀行工作28年，歷任會計結算部總經理及支行長職務。后下海成立了浙江涌金倉儲股份有限公司，該公司專業(yè)為銀行信貸提供第三方動產抵押質押管理的金融倉儲服務。杭州某金屬材料廠由于需要資金進貨找到銀行貸款，但是銀行調查后發(fā)現，該企業(yè)無不動產可供抵押，也不原意找其他企業(yè)擔保，可供擔保的僅有當時價格1667萬元的冷軋鋼板。既要逐日緊盯冷軋鋼板市場行情，又要將鋼板拉到自備倉庫，雇專人看管，考慮這些難題，銀行頗為撓頭。浙江涌金倉儲聞訊趕來，三方簽訂“浮動抵押倉儲監(jiān)管三方協(xié)議”。浙江涌金接管鋼板后，銀行就給企業(yè)按照抵押物的六折發(fā)放了貸款1000萬元。90擔保信貸所有信貸動產擔保信貸擔保信貸無擔保信貸動產擔保不動產擔保動產+不動產擔保權利混合設備應收帳款/存貸動產融資在信貸市場中的地位

股權質押案例分析某軟件開發(fā)企業(yè)連續(xù)兩年凈利潤在300萬以上，主營收入和凈利潤三年復合增長率均在40%到50%之間，企業(yè)負債率在50%以下，企業(yè)目前希望貸款600萬，但是企業(yè)沒有什么可供抵押的房地產和設備，企業(yè)也不愿意用軟件知識產權進行質押。某擔保公司聽說這種情況后，主動出擊，為該企業(yè)設計了股權質押方案，使企業(yè)順利獲得了貸款。排污權質押案例嘉興某食品加工廠，需要引進一條新的生產線，因此需要技改貸款100萬元。但是該企業(yè)的廠房已經抵押給了銀行。情急之下，廠長吳某想起企業(yè)去年花費170萬購買了20噸COD排放權。抱著試試看的態(tài)度，吳某來到某擔保公司，研究用排污權進行質押貸款。高新技術企業(yè)的擔保貸款案例江蘇某數控設備廠經營良好，過去的三年中年復合增長率45%。已經取得6項發(fā)明專利、18項實用新型專利、20項外觀設計專利，其商標被評選為江蘇省著名商標。公司開發(fā)的數控軟件，獲得國家軟件創(chuàng)新一等獎。公司剛剛接到一筆5000萬的采購訂單，目前資金缺口為1500萬，需要找擔保機構擔保貸款。反擔保方式及可能的風險商標質押專利質押著作權質押股權質押（股權質押加期權、股權過戶）應收賬款質押保證金人的保證擔保擔保公司擔保業(yè)務的四大合同某公司向市商業(yè)銀行申請?zhí)豳J款300萬元用于購買原材料。商業(yè)銀行看過某公司書面材料后，建議某公司去找一家進入銀行入圍名單的融資性擔保公司提供擔保。某公司帶著材料去了當地口碑最好的融資性擔保公司，洽談?chuàng)ＹJ款事宜。擔保公司經過盡職調查，認為可以給該公司提供擔保，便與該公司簽訂委托擔保合同。隨后在某公司的實際控制人和關聯(lián)公司丁企業(yè)提供反擔保保證的情況下，與銀行簽定了貸款保證擔保合同，銀行放款。四大合同：借款合同委托擔保合同反擔保合同擔保合同聯(lián)保+擔保融資案例分析江蘇銀行南通支行將本轄區(qū)內的最少三戶，最多十戶同行業(yè)企業(yè)組成一個聯(lián)貸聯(lián)保業(yè)務聯(lián)合體；銀行將這一聯(lián)合體介紹給合作的擔保公司；擔保公司對聯(lián)合體中的每戶企業(yè)進行盡職調查，并形成擔保意向。銀行走貸款審批流程；擔保公司和每戶企業(yè)簽署委托擔保合同和聯(lián)貸聯(lián)保責任反擔保合同，并與銀行簽署為聯(lián)合體擔保的保證書，銀行與企業(yè)簽訂借款合同，并向企業(yè)放款。獨立擔保案例A食品批發(fā)公司向小額貸款公司B申請貸款500萬元由于炒賣外匯，利息按月息2%計算，期限1年，C廠為A公司提供擔保，并在貸款合同的擔保條款中約定：“保證合同獨立存在。貸款合同無效，保證合同仍然有效”。事后因A公司違規(guī)炒匯發(fā)生巨額虧損，不到1年就面臨破產。該小額貸款公司B便以A公司和C廠為共同被告，向法院提起訴訟。

主合同無效下責任約定技巧在貸款合同有效的前提下，保證人為借款人的還款義務擔保，一般異議不大。其異議多發(fā)生在貸款合同無效的情況下，而且保證人也往往通過主張貸款合同無效來達到逃避保證責任的目的。在貸款合同無效或者被撤銷以后，要使保證人仍然承擔保證責任，要么是保證人在訂立貸款合同或保證合同中有過錯，即其締約過失責任；要么是在貸款合同中的擔保條款或者保證合同中對保證責任作出了相應的明確具體的約定，如“主合同無效或者被撤銷以后，保證人仍對債務人給債權人造成的損害承擔連帶賠償責任。損害包括借款本金、利息以及為實現債權而支付的費用”。保證期間的約定技巧A擔保公司為B公司向農信社貸款提供擔保，C企業(yè)向A擔保公司提供了連帶保證責任的反擔保，反擔保合同約定，保證期間自本反擔保保證合同生效之日到貸款到期后兩年止。借款到期，農信社為了吃復息沒有馬上向B公司追要本金，B公司也沒有去主動償還該欠款本金，只是按月支付利息。借款到期日后快滿兩年的時候，B公司突然破產，農信社直接扣劃了A擔保公司在該行的欠款用于補償B公司的欠款。A公司再去向C公司主張權利，發(fā)現反擔保保證期間已經過了。保證期間為自本反擔保保證合同生效之日起至擔保公司代償借款人債務之日后兩年止。股東會決議問題導致?lián)o效某企業(yè)負責人到某擔保公司咨