試論海南省發(fā)展離岸金融業(yè)務(wù)的相關(guān)政策建議

1、試論海南省開(kāi)展離岸金融業(yè)務(wù)的相關(guān)政策建議【論文摘要】2022年1月4日，國(guó)務(wù)院發(fā)布?國(guó)務(wù)院關(guān)于推進(jìn)海南國(guó)際旅游島建立開(kāi)展的假設(shè)干意見(jiàn)?，意見(jiàn)中明確提到“海南省可探究開(kāi)展離岸金融業(yè)務(wù)試點(diǎn)，至此給予了海南省經(jīng)濟(jì)放量增長(zhǎng)、產(chǎn)業(yè)構(gòu)造晉級(jí)轉(zhuǎn)型的新型開(kāi)展之路。本文旨在通過(guò)分析海南省開(kāi)展離岸金融業(yè)務(wù)進(jìn)程中潛在的外部“利害條件，并針對(duì)海南省離岸金融業(yè)務(wù)的內(nèi)部框架進(jìn)展適應(yīng)性規(guī)劃。從而從海南省離岸金融業(yè)務(wù)“萌芽期起持續(xù)助力，以到達(dá)增強(qiáng)省內(nèi)經(jīng)濟(jì)實(shí)力，拓展區(qū)域經(jīng)濟(jì)影響力的目的。【論文關(guān)鍵詞】國(guó)際旅游島；離岸金融業(yè)務(wù)；離岸金融形式一、引言離岸金融ffshrefinane是指設(shè)在某國(guó)境內(nèi)但與該國(guó)金融制度無(wú)甚聯(lián)絡(luò)，且不受該

2、國(guó)金融法規(guī)管制的金融機(jī)構(gòu)所進(jìn)展的資金融通活動(dòng)。傳統(tǒng)的離岸金融業(yè)務(wù)包括貨幣信貸、投資、結(jié)算、外匯買賣、黃金買賣、保險(xiǎn)效勞和證券交易等金融業(yè)務(wù)。伴隨著新一輪全球性經(jīng)濟(jì)衰退，各國(guó)對(duì)游資監(jiān)管力度加大，離岸金融業(yè)務(wù)的開(kāi)展前景逐漸黯淡，離岸金融業(yè)務(wù)也積極尋求著轉(zhuǎn)型開(kāi)展之路，在此背景之下，海南省開(kāi)展離岸金融業(yè)務(wù)的相關(guān)研究更顯必要、緊迫。二、海南省離岸金融業(yè)務(wù)開(kāi)展的宏觀環(huán)境一天然優(yōu)勢(shì)的地理區(qū)位海南省位于華南和西南陸地國(guó)土和海洋國(guó)土的結(jié)合部，內(nèi)靠我國(guó)經(jīng)濟(jì)興旺的珠江三角洲，外鄰亞太經(jīng)濟(jì)圈中最活潑的東南亞。海南省獨(dú)特的地理區(qū)位優(yōu)勢(shì)對(duì)海南省離岸金融業(yè)務(wù)的開(kāi)展具有重要意義。首先，中國(guó)東盟自貿(mào)區(qū)的建立亟需大量的資金及金融

3、效勞的支持，海南省離岸金融業(yè)務(wù)能有效滿足此類需求；其次，毗鄰香港有利于海南省離岸金融業(yè)務(wù)的加快開(kāi)展，海南省離岸金融業(yè)務(wù)的興起能有效輔助、穩(wěn)固香港確立全球離岸金融中心的地位；最后，海南省與祖國(guó)大陸間的天然屏障可以作為防范省內(nèi)與大陸境內(nèi)金融系統(tǒng)協(xié)同干擾的“防火墻。二增長(zhǎng)迅速的國(guó)民經(jīng)濟(jì)海南省2022年國(guó)民經(jīng)濟(jì)總值達(dá)2064.5億元，同比增長(zhǎng)24.8%，增速位居全國(guó)首位，同年地區(qū)產(chǎn)業(yè)產(chǎn)值均到達(dá)歷年來(lái)的最高點(diǎn)，且第三產(chǎn)業(yè)增加值達(dá)953.67億元，同比增長(zhǎng)27.1%，較2022年同比增速5.27%。三開(kāi)展迅猛的金融行業(yè)銀行業(yè)快速安康開(kāi)展。2022年末，全省銀行類機(jī)構(gòu)本外幣存款余額4217.30億元，比上年

4、末增長(zhǎng)32.8%。金融機(jī)構(gòu)效益顯著進(jìn)步，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)總額5470.36億元，比上年增長(zhǎng)32.8%。證券業(yè)開(kāi)展勢(shì)頭強(qiáng)勁，全年通過(guò)發(fā)行、配售股票共籌集資金122.14億元，比上年增長(zhǎng)8.16倍。保險(xiǎn)業(yè)務(wù)規(guī)模迅速擴(kuò)大，全年保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)承保金額21727.19億元，比上年增長(zhǎng)23.9%。實(shí)現(xiàn)保費(fèi)收入47.95億元，增長(zhǎng)45.0%。四持續(xù)加快國(guó)際化進(jìn)程隨著海南省國(guó)際旅游島建立進(jìn)程的不斷深化，海南省抓住與國(guó)際市嘗機(jī)構(gòu)、法人等接觸的契機(jī)，推動(dòng)海南省產(chǎn)業(yè)晉級(jí)轉(zhuǎn)型。一方面，海南省不斷強(qiáng)化自身在中國(guó)-東盟自貿(mào)區(qū)內(nèi)的核心地位，加強(qiáng)與東盟國(guó)家在旅游、交通、商貿(mào)等方面的互惠合作，另一方面，海南省尋求與歐美等興旺國(guó)家在

5、旅游、金融、環(huán)保等領(lǐng)域的交流。三、海南省離岸金融的形式選擇通過(guò)對(duì)現(xiàn)有國(guó)際離岸金融市場(chǎng)形式特征及要素需求的考量，不難發(fā)現(xiàn)海南省省域內(nèi)要素不滿足內(nèi)外一體型關(guān)于區(qū)域建立環(huán)境的需求。而避稅港型形式本身即為了讓離岸公司機(jī)構(gòu)躲避母國(guó)關(guān)于稅收等非運(yùn)營(yíng)支出而誕生的一種形式，且隨著近年來(lái)全球性受游資沖擊而導(dǎo)致的全球、區(qū)域性金融危機(jī)頻發(fā)，黑市洗錢現(xiàn)象不絕，現(xiàn)階段相關(guān)國(guó)際組織、合作國(guó)聯(lián)盟加強(qiáng)對(duì)此類形式地區(qū)的監(jiān)管，從而使得一些區(qū)域離岸市嘲形同虛設(shè)，不僅如此，海南省較其他避稅港型地區(qū)并不具有明顯橫向競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，因此本文認(rèn)為海南省不適宜避稅港型形式。剔除了以上兩形式后，本文側(cè)重與海南省選擇以內(nèi)外別離型為根底的適用性形式。首

6、先就內(nèi)外別離型形式而言，海南省現(xiàn)階段國(guó)際旅游島建立亟需相應(yīng)配套資金的支持，據(jù)中國(guó)開(kāi)展改革委員會(huì)相關(guān)專家的測(cè)定，海南省國(guó)際旅游島至少需要15萬(wàn)億元資金的注入建立，而相對(duì)于海南省入不敷出的財(cái)政資金而言，數(shù)目之龐大猶假設(shè)星河，因此本文認(rèn)為海南省應(yīng)采用單向浸透型的離岸金融市場(chǎng)形式utin，即允許離岸市場(chǎng)內(nèi)資金有限浸透到在岸市場(chǎng)的形式。但受限于現(xiàn)階段海南省金融軟硬件實(shí)力，初期階段仍以內(nèi)外別離型形式，待業(yè)務(wù)開(kāi)展到一定規(guī)模檔次，再權(quán)衡利弊適當(dāng)沖破“屏障，施行有限浸透的策略。四、海南省離岸金融市場(chǎng)開(kāi)展目定位一助力海南省經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)產(chǎn)業(yè)晉級(jí)為核心必須遵循關(guān)于“十二五時(shí)期的規(guī)劃道路，從而進(jìn)一步助推海南省經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、產(chǎn)業(yè)

7、晉級(jí)等改革目的的實(shí)現(xiàn)升華規(guī)劃中關(guān)于相關(guān)產(chǎn)業(yè)開(kāi)展的理念，拓展海南省經(jīng)濟(jì)、產(chǎn)業(yè)開(kāi)展的可行域，創(chuàng)造海南省與國(guó)際優(yōu)秀產(chǎn)業(yè)、高新技術(shù)接觸的契機(jī)，爭(zhēng)取將海南省提升為“離岸金融-旅游效勞復(fù)合型海島特區(qū)。二開(kāi)展以境外人民幣離岸業(yè)務(wù)為內(nèi)容人民幣國(guó)際化是指人民幣可以跨越國(guó)界，在境外流通，成為國(guó)際上普遍認(rèn)可的計(jì)價(jià)、結(jié)算及儲(chǔ)藏貨幣的過(guò)程。盡管目前人民幣境外的流通并不等于人民幣已經(jīng)國(guó)際化了，但人民幣境外流通的擴(kuò)大最終必然導(dǎo)致人民幣的國(guó)際化，使其成為世界貨幣。三形成“港瓊離岸金融犄角為目的香港作為全球范圍內(nèi)重要的國(guó)際化金融中心，離岸金融業(yè)務(wù)規(guī)模大、效勞程度高、市場(chǎng)監(jiān)管有效性強(qiáng)。海南省離岸金融業(yè)務(wù)就其本身規(guī)劃而言，具有濃烈

8、的地域性特色，因此可以有效完善犄角內(nèi)“業(yè)務(wù)池構(gòu)建，且海南省離岸金融的開(kāi)展可以有效減緩香港受指向性游資的沖擊，發(fā)揮犄角規(guī)模優(yōu)勢(shì)，有效躲避相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)。五、海南省離岸金融業(yè)務(wù)的內(nèi)容框架一海南省離岸金融業(yè)務(wù)品種遴選1.銀行類離岸金融業(yè)務(wù)一是離岸存款業(yè)務(wù)?？沙惺荛_(kāi)立“非居民的美元、港幣等可自由兌換貨幣的存款賬戶，亦可承受開(kāi)立人民幣非自由兌換貨幣存款賬戶。二是離岸結(jié)算業(yè)務(wù)。海南省可以依托離岸金融機(jī)構(gòu)為平臺(tái)，開(kāi)展一系列如代理客戶辦理匯兌、承受和開(kāi)立信譽(yù)證、提供保函、光票托收、跟單托收等業(yè)務(wù)。2.證券類離岸金融業(yè)務(wù)海南省證券類離岸金融業(yè)務(wù)也應(yīng)選取金融機(jī)構(gòu)債券、利率掉期sap等為主的相對(duì)低風(fēng)險(xiǎn)性業(yè)務(wù)為主，從而做到

9、降低風(fēng)險(xiǎn)，有限提升市場(chǎng)流動(dòng)性。3.保險(xiǎn)類離岸金融業(yè)務(wù)開(kāi)展有利于海南省海洋產(chǎn)業(yè)開(kāi)展的船舶險(xiǎn)種，根據(jù)海南省特殊海洋、漁業(yè)狀況，推陳出新具有離岸屬性的創(chuàng)新型保險(xiǎn)品種。二海南省離岸金融業(yè)務(wù)監(jiān)管體系1.離岸金融機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入及退出機(jī)制海南省離岸金融機(jī)構(gòu)的準(zhǔn)入應(yīng)遵循“機(jī)構(gòu)規(guī)模優(yōu)先、良性內(nèi)控優(yōu)先、業(yè)務(wù)面廣優(yōu)先、效率效勞優(yōu)先等原那么，準(zhǔn)入機(jī)構(gòu)在進(jìn)駐省內(nèi)以前應(yīng)具備外匯匯兌、業(yè)務(wù)辦理、業(yè)務(wù)結(jié)算等根底性資質(zhì)，并在此根底上報(bào)備國(guó)務(wù)院、國(guó)家外匯管理局、海南省政府等相關(guān)機(jī)構(gòu)審批、備案等根本程序。2.離岸金融業(yè)務(wù)范圍約束性主要監(jiān)管海南省離岸金融業(yè)務(wù)的五項(xiàng)原那么主要：一是審慎性原那么，以風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較易控制的業(yè)務(wù)為主；二是可操作性原那么，即以簡(jiǎn)單可行出發(fā)，以傳統(tǒng)業(yè)務(wù)為主；三是靈敏性原那么，在監(jiān)管下適度放寬業(yè)務(wù)選擇的區(qū)域；四是鎖定交易性原那么，通過(guò)賬戶的分設(shè)和嚴(yán)格管理，確保離岸業(yè)務(wù)的有效監(jiān)控；五是差異監(jiān)管原那么，對(duì)外資銀行及中資銀行進(jìn)展區(qū)別性管理。三海南省離岸金融業(yè)務(wù)優(yōu)惠政策1.稅收優(yōu)惠政策借鑒國(guó)內(nèi)外離岸金融市場(chǎng)的稅收優(yōu)惠政策，結(jié)合海南省實(shí)際，對(duì)在離岸區(qū)內(nèi)開(kāi)展離岸效勞外資金融機(jī)構(gòu)，可考慮在2022年以前按10%稅率減征所得稅，免征印花稅，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)較大的離岸貸款實(shí)行專項(xiàng)貸款風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金，由金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)，報(bào)外匯管理部門備案，同級(jí)主管國(guó)稅機(jī)關(guān)審批后準(zhǔn)予在所得稅前扣除；對(duì)金融機(jī)