創(chuàng)業(yè)板反饋意見問題匯總

1、創(chuàng)業(yè)板反反饋意見見問題匯匯總一、實(shí)際際控制人人、股權(quán)權(quán)關(guān)系、股東出出資1、請發(fā)發(fā)行人從從實(shí)際影影響出發(fā)發(fā)并依據(jù)據(jù)相關(guān)規(guī)規(guī)則說明明并披露露認(rèn)定AA為實(shí)際際控制人人的依據(jù)據(jù)和理由由，請保保薦機(jī)構(gòu)構(gòu)和律師師核查并并發(fā)表意意見。2、除了了招股說說明書已已明確披披露之外外，請發(fā)發(fā)行人說說明并披披露股東東A、BB、C及及其近親親屬是否否直接或或間接擁擁有其他他公司的的股份、權(quán)益、知識產(chǎn)產(chǎn)權(quán)，請請保薦機(jī)機(jī)構(gòu)和律律師核查查并發(fā)表表意見。3、請發(fā)發(fā)行人說說明并補(bǔ)補(bǔ)充披露露自然人人股東在在發(fā)行人人的任職職情況，說說明股東東之間是是否存在在股份代代持關(guān)系系，請保保薦機(jī)構(gòu)構(gòu)和律師師核查并并發(fā)表意意見。4、請發(fā)發(fā)行人說

2、說明并披披露A、B、CC（關(guān)聯(lián)聯(lián)企業(yè)）均無實(shí)際經(jīng)營業(yè)務(wù)的依據(jù)；D、E、F（公司主要股東）之間是否為一致行動人、是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系和股份代持關(guān)系。請保薦機(jī)構(gòu)和律師核查并發(fā)表意見。5、原有有限公司司的兩項(xiàng)項(xiàng)專利“A”和“B”仍然沒沒有完成成專利權(quán)權(quán)屬的變變更。請請發(fā)行人人說明：（1）未未完成專專利權(quán)屬屬變更的的原因，預(yù)預(yù)計辦理理完畢的的時間。（2）上上述專利利在公司司生產(chǎn)經(jīng)經(jīng)營中的的作用及及其資產(chǎn)產(chǎn)價值。請保薦薦機(jī)構(gòu)和和律師分分別對該該項(xiàng)事實(shí)實(shí)是否符符合首首次公開開發(fā)行股股票并在在創(chuàng)業(yè)板板上市管管理暫行行辦法第第十一條條的規(guī)定定明確發(fā)發(fā)表意見見。6、發(fā)行行人于220088年6月月22日日召開股股東大

3、會會，審議議通過向向A公司司發(fā)行3300萬萬股股份份，每股股定價66.5元元。請發(fā)發(fā)行人、保薦機(jī)機(jī)構(gòu)和律律師：（11）說明明股東大大會召集集召開的的合法性性、表決決程序和和結(jié)果的的有效性性，并補(bǔ)補(bǔ)充披露露每股定定價的依依據(jù)、方方法，說說明定價價的合理理性和公公允性。（2）對對其他歷歷次股權(quán)權(quán)轉(zhuǎn)讓中中每股定定價的依依據(jù)、方方法和公公允性進(jìn)進(jìn)行說明明。7、請保保薦機(jī)構(gòu)構(gòu)解釋為為何未在在招股說說明書中中披露控控股股東東和實(shí)際際控制人人。請發(fā)發(fā)行人、保薦機(jī)機(jī)構(gòu)和律律師補(bǔ)充充說明發(fā)發(fā)行人控控股股東東、實(shí)際際控制人人或共同同控制及及其界定定依據(jù)，請請?zhí)峁┫嘞嚓P(guān)的事事實(shí)依據(jù)據(jù)，并在在招股說說明書中中補(bǔ)充披披

4、露。二、關(guān)聯(lián)聯(lián)關(guān)系和和關(guān)聯(lián)交交易1、請發(fā)發(fā)行人說說明并披披露關(guān)聯(lián)聯(lián)方A、B、CC歷次股股權(quán)變動動情況，包包括股東東情況、出資方方式、股股權(quán)轉(zhuǎn)讓讓價格、股權(quán)比比例、工工商登記記、實(shí)際際從事的的業(yè)務(wù)，請請保薦機(jī)機(jī)構(gòu)和律律師對其其真實(shí)性性進(jìn)行核核查并發(fā)發(fā)表意見見。2、請發(fā)發(fā)行人說說明并披披露A、B、CC（公司司主要股股東）過過去和現(xiàn)現(xiàn)在與D（曾經(jīng)經(jīng)的關(guān)聯(lián)聯(lián)企業(yè)）及其控股股東、實(shí)際控制人之間是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系或關(guān)聯(lián)交易，請保薦機(jī)構(gòu)和律師核查并發(fā)表意見。3、發(fā)行行人2000X年X月X日受讓讓關(guān)聯(lián)公司司兩項(xiàng)技技術(shù)，合合同有效效期均為為五年。請發(fā)行行人說明明并披露露合同生生效后的的履行情情況。4、請發(fā)發(fā)行人說

5、說明并披披露原關(guān)關(guān)聯(lián)企業(yè)業(yè)轉(zhuǎn)讓后后還使用用與發(fā)行行人同樣樣字號的的原因，解解釋公司司子公司司與其他相相關(guān)企業(yè)業(yè)字號相相同的原原因。請請保薦機(jī)機(jī)構(gòu)和律律師對上上述字號號使用的的合法性性和合理理性進(jìn)行行核查并并發(fā)表意意見。5、2000X年通過過股權(quán)轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)讓，三三家企業(yè)業(yè)不再是是發(fā)行人人的關(guān)聯(lián)聯(lián)方。對對于上述述企業(yè)，股股權(quán)轉(zhuǎn)讓讓后仍與與發(fā)行人人產(chǎn)生交交易的，請請發(fā)行人人以備注注的形式式披露交交易內(nèi)容容、交易易金額、占當(dāng)期期營業(yè)收收入或營營業(yè)成本本的比重重。6、發(fā)行行人報告告期內(nèi)與與A公司發(fā)行行經(jīng)常性性關(guān)聯(lián)交交易。請請發(fā)行人人說明并并披露銷銷售給AA公司的產(chǎn)品是否否實(shí)現(xiàn)最最終銷售售，披露露與獨(dú)立立第三方

6、方的交易易價格。請保薦薦機(jī)構(gòu)核核查并發(fā)發(fā)表明確確意見。請會計計師對交交易價格格的公允允性發(fā)表表核查意意見。7、20006年年和20007年年發(fā)行人人與關(guān)聯(lián)聯(lián)方之間間存在較較大金額額的關(guān)聯(lián)聯(lián)往來。請發(fā)行行人說明明上述關(guān)關(guān)聯(lián)往來來是否存存在真實(shí)實(shí)的交易易背景，是是否存在在非經(jīng)常常性資金金占用的的情形。請發(fā)行行人披露露報告期期內(nèi)公司司股東多多次向發(fā)發(fā)行人提提供短期期借款和和委托貸貸款的原原因。請請保薦機(jī)機(jī)構(gòu)、會會計師核核查并發(fā)發(fā)表意見見。8、發(fā)行行人20007年年1月-10月月合計向向關(guān)聯(lián)企企業(yè)A公公司（之之后成為為發(fā)行人人子公司司）采購購貨物1141萬萬元，占占同類交交易比例例為6. 388%，2

7、20066年向AA公司采采購貨物物為2221萬元元，占比比 166.866，采采購比例例下降。請發(fā)行行人和保保薦機(jī)構(gòu)構(gòu)：（11）提供供20007年111月和和12月月向A公公司支付付的購貨貨成本情情況，結(jié)結(jié)合20006年年和20007年年存貨和和銷售的的總體情情況，說說明20007年年前十個個月與AA公司發(fā)發(fā)生的貨貨物采購購支出較較上年減減少的原原因。（22）說明明 20006年年和 220077年采購購關(guān)聯(lián)企企業(yè)貨物物發(fā)生的的平均購購貨成本本及市場場平均價價格，說說明交易易的公允允性。9、請發(fā)發(fā)行人說說明并披披露關(guān)聯(lián)聯(lián)企業(yè)AA、B、C歸還還所占用用發(fā)行人人資金的的時間、方式、未收取取資金占占

8、用費(fèi)的的原因。請保薦薦機(jī)構(gòu)和和律師核核查并發(fā)發(fā)表意見見。10、發(fā)發(fā)行人注注銷A公公司披露露不充分分。請發(fā)發(fā)行人補(bǔ)補(bǔ)充披露露注銷AA公司的的股東會會決議、債權(quán)債債務(wù)處理理、注銷銷、公告告等具體體程序，提提供相關(guān)關(guān)材料。請保薦薦機(jī)構(gòu)、律師核核查并對對其合法法合規(guī)性性、是否否履行了了必要的的法律程程序、是是否存在在潛在糾糾紛和法法律風(fēng)險險明確發(fā)發(fā)表意見見。三、主營營業(yè)務(wù)、核心技技術(shù)或產(chǎn)產(chǎn)品、行行業(yè)地位位等1、發(fā)行行人披露露自身是是以研發(fā)發(fā)、生產(chǎn)產(chǎn)和銷售售新藥為為主的科科技型醫(yī)醫(yī)藥企業(yè)業(yè)。請發(fā)發(fā)行人說說明并披披露以新新藥為主主在研發(fā)發(fā)、生產(chǎn)產(chǎn)和銷售售方面如如何體現(xiàn)現(xiàn)。2、請發(fā)發(fā)行人補(bǔ)補(bǔ)充披露露A產(chǎn)品品

9、的具體體情況，包包括技術(shù)術(shù)來源、生產(chǎn)過過程、銷銷售模式式、市場場容量、醫(yī)療運(yùn)運(yùn)用、未未來成長長性；說說明全球球范圍內(nèi)內(nèi)是否存存在與該該藥作用用類似的的產(chǎn)品，若若有，披披露相關(guān)關(guān)產(chǎn)品和和競爭對對手的情情況。請請保薦機(jī)機(jī)構(gòu)和律律師核查查并發(fā)表表意見。3、請發(fā)發(fā)行人說說明并披披露關(guān)聯(lián)聯(lián)企業(yè)AA將其擁擁有6項(xiàng)項(xiàng)專利技技術(shù)和110項(xiàng)專專利申請請權(quán)以零零元的價價格轉(zhuǎn)讓讓給發(fā)行行人的原原因。請請發(fā)行人人說明并并披露核核心技術(shù)術(shù)的來源源。4、請發(fā)發(fā)行人：（1）對對“國內(nèi)領(lǐng)領(lǐng)先、國國際知名名的專業(yè)業(yè)生產(chǎn)企企業(yè)”的結(jié)論論提供全全面的分分析和充充足的證證明。（22）補(bǔ)充充說明公公司專利利技術(shù)的的先進(jìn)性性和獨(dú)創(chuàng)創(chuàng)性，

10、說說明專有有技術(shù)未未申請專專利的原原因。（33）詳細(xì)細(xì)披露公公司核心心專有技技術(shù)的開開發(fā)背景景、技術(shù)術(shù)難點(diǎn)、可以提提供的技技術(shù)路線線以及公公司專有有技術(shù)所所達(dá)到的的精度、穩(wěn)定性性、一致致性的水水平，被被人模仿仿難易程程度，同同行業(yè)其其他公司司采取的的相似技技術(shù)。5、關(guān)于于發(fā)行人人的技術(shù)術(shù)來源、請發(fā)行行人補(bǔ)充充披露：（1）發(fā)發(fā)行人目目前擁有有的技術(shù)術(shù)是否屬屬于職務(wù)務(wù)技術(shù)成成果，發(fā)發(fā)行人掌掌握的技技術(shù)最初初來源及及其發(fā)展展變化。（2）核核心技術(shù)術(shù)人員在在學(xué)歷教教育階段段所學(xué)專專業(yè)，核核心團(tuán)隊隊在克服服關(guān)鍵環(huán)環(huán)節(jié)的技技術(shù)難題題中所起起到的作作用。（33）披露露公司高高端產(chǎn)品品A的主主要研發(fā)發(fā)人、研研

11、發(fā)過程程中和中中試過程程及其試試驗(yàn)、試試用結(jié)果果。6、請發(fā)發(fā)行人詳詳細(xì)說明明公司申申請設(shè)立立登記時時所持XXX許可證不符合相關(guān)規(guī)定的具體情況，包括違規(guī)的事實(shí)和原因，解決的過程、依據(jù)和結(jié)果。7、請發(fā)發(fā)行人補(bǔ)補(bǔ)充披露露A產(chǎn)品品競爭對對手、發(fā)發(fā)行人的的市場份份額、產(chǎn)產(chǎn)量、銷銷量、收收入情況況。請保保薦機(jī)構(gòu)構(gòu)核查并并發(fā)表意意見。8、發(fā)行行人在PP1156披披露“A產(chǎn)品品技術(shù)門門檻較高高，國內(nèi)內(nèi)能夠研研發(fā)、設(shè)設(shè)計和批批量生產(chǎn)產(chǎn)的企業(yè)業(yè)非常少少”。在PP111833引用某某篇綜述述文章的的結(jié)論，稱稱上述兩兩種類型型的傳感感器只有有發(fā)行人人生產(chǎn)。披露的的內(nèi)容存存在前后后矛盾，請請發(fā)行人人說明原原因，保保薦機(jī)

12、構(gòu)構(gòu)核查發(fā)發(fā)行人引引用的資資料的權(quán)權(quán)威性、真實(shí)性性，并對對其可信信度發(fā)表表意見。9、請保保薦機(jī)構(gòu)構(gòu)核查發(fā)發(fā)行人依依據(jù)的A調(diào)查報告、B產(chǎn)業(yè)發(fā)展綜述的權(quán)威性，分析該行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r，合理確信發(fā)行人在行業(yè)中的地位。10、發(fā)發(fā)行人未未對本行業(yè)國國內(nèi)市場場占有率率的情況況進(jìn)行說說明。請請發(fā)行人人和保薦薦機(jī)構(gòu)補(bǔ)補(bǔ)充披露露主要競競爭對手手的最近近三年市市場占有有份額及及自身的的市場排排名情況況。11、發(fā)發(fā)行人在在招股說說明書中中多處提提及產(chǎn)品品的高技技術(shù)含量量和進(jìn)入入壁壘，已已研發(fā)成成功了包包括高端端產(chǎn)品AA等在內(nèi)內(nèi)的核心心技術(shù)。請發(fā)行行人和保保薦機(jī)構(gòu)構(gòu)明確說說明作為為目前發(fā)發(fā)行人的的主要利利潤來源源的產(chǎn)品品所

13、采用用的技術(shù)術(shù)類別，并并分產(chǎn)品品類別結(jié)結(jié)合產(chǎn)品品的行業(yè)業(yè)特點(diǎn)、市場競競爭狀況況、生產(chǎn)產(chǎn)加工設(shè)設(shè)備、工工藝技術(shù)術(shù)及流程程等相關(guān)關(guān)因素，詳詳細(xì)說明明目前主主要產(chǎn)品品核心競競爭力的的來源、進(jìn)入的的壁壘和和存在的的主要風(fēng)風(fēng)險。11、請請發(fā)行人人說明并并披露擁擁有一類類新藥的的名稱、技術(shù)來來源、產(chǎn)產(chǎn)銷量、收入情情況。12、請請發(fā)行人人提供XXX評報報字220077年第第XXXX號資資產(chǎn)評估估報告書書，并并披露AA專有技技術(shù)、BB專有技技術(shù)的應(yīng)應(yīng)用范圍圍。13、請請發(fā)行人人披露專專利技術(shù)術(shù)和非專專利技術(shù)術(shù)的取得得方式和和時間、使用期期限或保保護(hù)期、使用情情況以及及披露“無無形資產(chǎn)產(chǎn)”中“非非專利技技術(shù)”的

14、的明細(xì)項(xiàng)項(xiàng)目、原原值及累累計攤銷銷金額。四、產(chǎn)能能、產(chǎn)量量、產(chǎn)銷銷率1、發(fā)行行人20008年年A產(chǎn)品品產(chǎn)能已已飽和，部部分產(chǎn)品品進(jìn)行了了委托生生產(chǎn)。請請發(fā)行人人說明并并披露公公司委托托生產(chǎn)的的具體情情況，包包括品種種、產(chǎn)量量、占比比。2、 關(guān)關(guān)于公司司產(chǎn)能和和行業(yè)情情況，請請發(fā)行人人補(bǔ)充說說明：（11）20008年年，公司司的產(chǎn)銷銷量超過過產(chǎn)能660%的的原因；（2）補(bǔ)補(bǔ)充披露露國內(nèi)其其他主要要生產(chǎn)廠廠家的產(chǎn)產(chǎn)銷情況況、市場場份額；（3）以以表格的的形式匯匯總A、B、CC等行業(yè)業(yè)的市場場需求。3、請發(fā)發(fā)行人說說明并披披露公司司主要產(chǎn)產(chǎn)品A的的品種、產(chǎn)能、產(chǎn)量、銷售、收入情情況。請請保薦機(jī)機(jī)構(gòu)核

15、查查并發(fā)表表意見。4、發(fā)行行人20007至至20008年的的產(chǎn)能均均高于產(chǎn)產(chǎn)量，220088年度和和20009年度度產(chǎn)銷率率下降，220088年和220099年1月月-6月月主要產(chǎn)產(chǎn)品的產(chǎn)產(chǎn)銷率為為85. 766%和884.114%。請發(fā)行行人和保保薦機(jī)構(gòu)構(gòu)：（11）補(bǔ)充充說明各各年度產(chǎn)產(chǎn)量與固固定資產(chǎn)產(chǎn)規(guī)模、人員配配備、經(jīng)經(jīng)營管理理、產(chǎn)能能的匹配配性以及及對生產(chǎn)產(chǎn)經(jīng)營的的影響；（2）結(jié)結(jié)合宏觀觀經(jīng)濟(jì)環(huán)環(huán)境、采采購模式式、生產(chǎn)產(chǎn)銷售模模式的變變化、銷銷售客戶戶等自身身特點(diǎn)、同行業(yè)業(yè)平均水水平及其其他相關(guān)關(guān)因素，詳詳細(xì)解釋釋20008年度度和20009年年度產(chǎn)銷銷率較以以前年度度偏低的的原因及及

16、其對財財務(wù)狀況況和經(jīng)營營成果的的影響。5、請發(fā)發(fā)行人說說明20009年年1-66月、220088年的AA、B產(chǎn)產(chǎn)品銷量量大于產(chǎn)產(chǎn)量的原原因。五、產(chǎn)品品研發(fā)1、請發(fā)發(fā)行人說說明關(guān)聯(lián)聯(lián)企業(yè)AA將其研研發(fā)團(tuán)隊隊植入公公司的情情況，分分析該行行為在提提高公司司研發(fā)能能力方面面的具體體體現(xiàn)，比比較植入入前后發(fā)發(fā)行研發(fā)發(fā)人員組組成、機(jī)機(jī)構(gòu)設(shè)置置、主要要成果。請保薦薦機(jī)構(gòu)對對發(fā)行人人技術(shù)的的獨(dú)立性性進(jìn)行核核查并發(fā)發(fā)表意見見。2、發(fā)行行人報告告期內(nèi)費(fèi)費(fèi)用化研研發(fā)支出出分別為為65萬萬元、1164萬萬元、6680萬萬元和3315萬萬元，資資本化研研發(fā)支出出為0。另外，招招股說明明書中披披露的最最近三年年及一期期

17、的研發(fā)發(fā)投入額額分別為為2077萬元、4611萬元、7044萬元和和 3668萬元元。請發(fā)發(fā)行人和和申報會會計師：（1）說說明各年年度研發(fā)發(fā)項(xiàng)目的的相關(guān)情情況（包包括但不不限于具具體研發(fā)發(fā)項(xiàng)目名名稱、預(yù)預(yù)計投研研期間和和投研經(jīng)經(jīng)費(fèi)、項(xiàng)項(xiàng)目進(jìn)度度、投入入金額等等），研研究階段段和開發(fā)發(fā)階段的的劃分標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)、資資本化支支出確認(rèn)認(rèn)為無形形支出的的條件，具具體說明明各項(xiàng)目目予以費(fèi)費(fèi)用化和和資本化化的方法法和金額額，解釋釋報告期期內(nèi)研發(fā)發(fā)支出未未資本化化的原因因。（22）解釋釋招股說說明書中中披露的的研發(fā)投投入額與與審計報報告中的的研發(fā)支支出金額額存在差差異的原原因。3、公司司確定了了未來三三年新產(chǎn)產(chǎn)品開

18、發(fā)發(fā)計劃，該該計劃涉涉及188個項(xiàng)目目，其中中1個項(xiàng)項(xiàng)目為自自主創(chuàng)新新，122個項(xiàng)目目為新藥藥，5個個項(xiàng)目為為仿制藥藥。請發(fā)發(fā)行人詳詳細(xì)說明明上述項(xiàng)項(xiàng)目的具具體內(nèi)容容。4、報告告期內(nèi)，發(fā)發(fā)行人科科研投入入經(jīng)費(fèi)占占營業(yè)收收入的比比例為44.311%，占占自有產(chǎn)產(chǎn)品的銷銷售收入入的100.233%。請請發(fā)行人人說明研研發(fā)投入入與自有有產(chǎn)品收收入的百百分比高高于其與與營業(yè)收收入百分分比一倍倍的原因因。六、銷售售模式1、發(fā)行行人銷售售模式由由以經(jīng)銷銷商為主主轉(zhuǎn)變?yōu)闉椤爸变N經(jīng)銷”并重的的模式。請發(fā)行行人、保保薦機(jī)構(gòu)構(gòu)和申報報會計師師：（11）說明明經(jīng)銷模模式下收收入確認(rèn)認(rèn)的原則則、依據(jù)據(jù)和方式式，請會會

19、計師對對會計處處理是否否符合會會計準(zhǔn)則則要求發(fā)發(fā)表明確確意見。（2）結(jié)結(jié)合公司司財務(wù)狀狀況、營營銷網(wǎng)點(diǎn)點(diǎn)、營銷銷隊伍、內(nèi)部管管理、售售后服務(wù)務(wù)等因素素，說明明銷售模模式的變變化對市市場開發(fā)發(fā)、財務(wù)務(wù)狀況和和經(jīng)營成成果的影影響。七、財務(wù)務(wù)會計1、請發(fā)發(fā)行人結(jié)結(jié)合產(chǎn)品品的銷售售模式，披披露存貨貨發(fā)出時時間和收收入、成成本確認(rèn)認(rèn)的具體體時點(diǎn)，分分析存貨貨中“發(fā)出商商品”逐年增增加的原原因。請請會計師師對報告告期內(nèi)存存貨跌價價準(zhǔn)備計計提是否否充分發(fā)發(fā)表核查查意見。2、20005年年10月月以來國國家下調(diào)調(diào)了抗感感染類等等藥品的的最高零零售價格格，請發(fā)發(fā)行人予予以披露露，并結(jié)結(jié)合主要要產(chǎn)品的的單價、成本

20、等等因素分分析國家家藥品價價格政策策對產(chǎn)品品毛利率率的具體體影響。3、請發(fā)發(fā)行人列列表披露露報告期期內(nèi)“開發(fā)支支出”的項(xiàng)目目、已支支出金額額、所處處研發(fā)階階段、預(yù)預(yù)計完成成時間。請會計計師對開開發(fā)支出出是否滿滿足資本本化條件件發(fā)表核核查意見見。4、請保保薦機(jī)構(gòu)構(gòu)、會計計師對發(fā)發(fā)行人報報告期內(nèi)內(nèi)的票據(jù)據(jù)往來是是否存在在真實(shí)交交易背景景發(fā)表核核查意見見。5、發(fā)行行人報告告期內(nèi)產(chǎn)產(chǎn)品毛利利分別為為54.78%、566.944%、559.003%和和61.48%。請發(fā)發(fā)行人、保薦機(jī)機(jī)構(gòu)和申申報會計計師：（11）按照照產(chǎn)品技技術(shù)類別別說明產(chǎn)產(chǎn)品的具具體構(gòu)成成情況，包包括但不不限于收收入、成成本和毛毛利率

21、等等。（22）按照照細(xì)分產(chǎn)產(chǎn)品類別別對導(dǎo)致致單位成成本和銷銷售單價價發(fā)生變變動的具具體原因因作進(jìn)一一步分析析說明，包包括但不不限于產(chǎn)產(chǎn)品供需需關(guān)系、生產(chǎn)技技術(shù)改進(jìn)進(jìn)的原因因和采取取的方式式方法、主要原原材料的的價格、人工成成本等相相關(guān)情況況，解釋釋毛利率率持續(xù)上上升且遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于同同行業(yè)水水平的合合理性。（3）補(bǔ)補(bǔ)充說明明發(fā)行人人所處細(xì)細(xì)分行業(yè)業(yè)在毛利利率顯著著高于國國內(nèi)同行業(yè)上上市公司司平均水水平的情情況下而而沒有新新的市場場進(jìn)入者者的原因因，特別別是資金金、人才才、市場場具有規(guī)規(guī)模優(yōu)勢勢的上市市公司沒沒有進(jìn)入入這一領(lǐng)領(lǐng)域的原原因。請請保薦機(jī)機(jī)構(gòu)核查查發(fā)行人人所在細(xì)細(xì)分行業(yè)業(yè)的毛利利率水平平，對

22、發(fā)發(fā)行人是是否在該該行業(yè)具具有領(lǐng)先先地位發(fā)發(fā)表意見見。6、發(fā)行行人披露露的控股股子公司司最近一一年及一一期經(jīng)審審計財務(wù)務(wù)數(shù)據(jù)采采用A會計事事務(wù)所審審計結(jié)果果，而發(fā)發(fā)行人本本次發(fā)行行聘請BB會計事事務(wù)所作作為審計計機(jī)構(gòu)。（1）請請發(fā)行人人和申報報會計師師明確說說明是否否按照審審計準(zhǔn)則則要求對對控股子子公司進(jìn)進(jìn)行實(shí)質(zhì)質(zhì)性審計計，對前前述兩子子公司的的審計結(jié)結(jié)論是否否與A會計事事務(wù)所審審計結(jié)論論相一致致。（22）請發(fā)發(fā)行人和和保薦機(jī)機(jī)構(gòu)解釋釋招股說說明書中中審計數(shù)數(shù)據(jù)出處處存在矛矛盾的原原因。7、發(fā)行行人收購購A公司司99%的股份份和B公公司1000%的的股份，合合并日為為股東大大會通過過日，即即2

23、0007年111月22日，股股權(quán)轉(zhuǎn)讓讓協(xié)議和和價款于于 20007年年12月月10日日支付，工工商變更更登記手手續(xù)于 20008年22月完成成。請發(fā)發(fā)行人、保薦機(jī)機(jī)構(gòu)、申申報會計計師：（11）依據(jù)據(jù)企業(yè)會會計準(zhǔn)則則中確定定購買日日的條件件，說明明合并日日的確認(rèn)認(rèn)依據(jù)、確認(rèn)方方法、確確認(rèn)時點(diǎn)點(diǎn)和確認(rèn)認(rèn)金額，說說明對合合并事項(xiàng)項(xiàng)的處理理是否符符合企業(yè)業(yè)會計處處理的要要求，處處理的方方法是否否保持一一致，以以及對發(fā)發(fā)行人各各年度非非經(jīng)常性性損益的的具體影影響。（22）合并并事項(xiàng)是是否導(dǎo)致致發(fā)行人人主營業(yè)業(yè)務(wù)和實(shí)實(shí)際控制制人發(fā)生生變更。（3）請請?zhí)峁┍槐皇召彿椒绞召徢扒耙荒昀麧櫛怼?、發(fā)行行人于22

24、0099年5月月將金額額為2445989萬萬元的在在建工程程結(jié)轉(zhuǎn)至至固定資資產(chǎn)。（11）請發(fā)發(fā)行人說說明上述述生產(chǎn)樓樓工程的的預(yù)算數(shù)數(shù)、預(yù)計計建成日日期、工工程投入入占預(yù)算算數(shù)的比比例、資資金來源源、借款款費(fèi)用資資本化金金額、工工程的竣竣工時間間和結(jié)轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)為固定定資產(chǎn)后后的年均均折舊額額；（22）請發(fā)發(fā)行人和和申報會會計師對對結(jié)轉(zhuǎn)依依據(jù)的充充分性和和合理性性進(jìn)行說說明。9、發(fā)行行人報告告期內(nèi)計計入非經(jīng)經(jīng)常性損損益的政政府補(bǔ)助助分別為為81,7122元、 1022,8332元、 4,0877,5556元和和 1,3599,1550元, 20008年年計入營營業(yè)外收收入的金金額較大大。請發(fā)發(fā)行人和和

25、申報會會計師結(jié)結(jié)合政府府補(bǔ)貼款款的項(xiàng)目目類別、項(xiàng)目性性質(zhì)（撥撥款用途途）、撥撥款單位位、撥款款依據(jù)、撥款金金額、實(shí)實(shí)際付款款時間、實(shí)際收收款金額額，說明明補(bǔ)貼款款項(xiàng)損益益化和資資本化確確認(rèn)的依依據(jù)，解解釋20008年年計入補(bǔ)補(bǔ)貼收入入較報告告期其他他年度大大幅增長長的原因因。10、發(fā)發(fā)行人在在招股說說明書中中披露，銷銷售存在在季節(jié)性性特點(diǎn)，上上半年銷銷售額低低于下半半年。但但20008年底底發(fā)行人人與A公司簽簽訂的合合同，導(dǎo)導(dǎo)致收入入大幅提提高。請請發(fā)行人人和申報報會計師師補(bǔ)充提提供20009年年1月- 6月月確認(rèn)的的銷售收收入5,2699萬元的的相關(guān)合合同，以以及20008年年和 22009

26、9年與AA公司的的所有合合同，說說明收入入確認(rèn)的的依據(jù)、方法、確認(rèn)的的時點(diǎn)和和確認(rèn)的的金額。請律師師對合同同的真實(shí)實(shí)性出具具核查意意見。11、發(fā)發(fā)行人220099年1月月-6月月凈利潤潤為1,6177萬元，220088年凈利利潤為22，9663萬元元。請發(fā)發(fā)行人和和保薦機(jī)機(jī)構(gòu)結(jié)合合以前年年度（220066年-220088）上半半年和下下半年的的營業(yè)收收入和凈凈利潤情情況，分分析20009年年1-66月與以以前年度度同期相相比的變變化趨勢勢和原因因，對220099年度盈盈利情況況和未來來可持續(xù)續(xù)成長能能力進(jìn)行行分析和和說明。12、發(fā)發(fā)行人報報告期內(nèi)內(nèi)應(yīng)收賬賬款周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率分別別為9.l次、10.6次

27、、6.772次和和 2.87次次。 220088年的應(yīng)應(yīng)收賬款款周轉(zhuǎn)率率大幅下下降。（11）請發(fā)發(fā)行人和和申報會會計師提提供報告告期內(nèi)應(yīng)應(yīng)收賬款款增減的的明細(xì)情情況，并并按代理理商和直直銷重點(diǎn)點(diǎn)客戶類類別列示示報告期期期末前前五名應(yīng)應(yīng)收賬款款客戶的的名稱、應(yīng)收事事項(xiàng)、應(yīng)應(yīng)收款余余額和帳帳齡，結(jié)結(jié)合業(yè)務(wù)務(wù)特點(diǎn)、具體的的信用政政策、銷銷售方式式，分析析應(yīng)收賬賬款周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率下降降的原因因。（22）請發(fā)發(fā)行人說說明20009年年上半年年應(yīng)收款款周轉(zhuǎn)率率較20008年年同期的的比較水水平，并并說明存存在差異異的原因因。13、發(fā)發(fā)行人報報告期內(nèi)內(nèi)存貨周周轉(zhuǎn)率分分別為11.711次、22.7次次、2.26次次

28、和 00.811次，較較對比公公司水平平偏低。（1）請請發(fā)行人人和保薦薦機(jī)構(gòu)、會計師師說明220088年實(shí)行行提前采采購制度度的基本本原理、采購量量的預(yù)測測依據(jù)、預(yù)測方方法，預(yù)預(yù)先采購購制度對對產(chǎn)銷率率及其他他財務(wù)經(jīng)經(jīng)營產(chǎn)生生的影響響和主要要的風(fēng)險險。（22）具體體結(jié)合市市場供需需、公司司自身特特點(diǎn)、采采購政策策、生產(chǎn)產(chǎn)和銷售售政策等等相關(guān)因因素，說說明存貨貨周轉(zhuǎn)率率低于行行業(yè)平均均水平的的原因；并分析析20009年上上半年存存貨周轉(zhuǎn)轉(zhuǎn)率較上上年同期期的差異異情況。14、請請發(fā)行人人對市場場價格波波動大、成本比比重高的的關(guān)鍵原原材料進(jìn)進(jìn)行敏感感性分析析。15、發(fā)發(fā)行人報報告期內(nèi)內(nèi)各年度度存在自

29、自產(chǎn)和外購購原材料料的情況況。請發(fā)發(fā)行人補(bǔ)補(bǔ)充披露露報告期期內(nèi)各年年度自產(chǎn)產(chǎn)和外購購原材料料的情況況，包括括但不限限于種類類、自產(chǎn)產(chǎn)（外購購）成本本、采購購金額等等，并結(jié)結(jié)合存貨貨情況和和產(chǎn)銷政政策等相相關(guān)因素素說明外外購的原原因及其其對公司司經(jīng)營和和凈利潤潤的影響響。16、報報告期內(nèi)內(nèi)“銷售商商品、提提供勞務(wù)務(wù)收到的的現(xiàn)金”和“購買商商品、接接受勞務(wù)務(wù)支付的的現(xiàn)金”均低于于同期“營業(yè)收收入”和“營業(yè)成成本”，請發(fā)發(fā)行人分分析并披披露原因因。17、請請發(fā)行人人說明報報告期內(nèi)內(nèi)發(fā)行人人享受所所得稅優(yōu)優(yōu)惠相關(guān)關(guān)的法律律法規(guī)或或政策依依據(jù)，享享受的各各項(xiàng)稅收收優(yōu)惠對對凈利潤潤的影響響數(shù)及占占比。18

30、、請請發(fā)行人人列表披披露報告告期內(nèi)銷銷售費(fèi)用用、管理理費(fèi)用的的明細(xì)項(xiàng)項(xiàng)目及金金額，對對波動較較大的分分析具體體內(nèi)容。19、請請發(fā)行人人分析遞遞延所得得稅費(fèi)用用中“內(nèi)部未未實(shí)現(xiàn)毛毛利”導(dǎo)致遞遞延所得得稅資產(chǎn)產(chǎn)變動的的具體原原因及金金額。20、發(fā)發(fā)行人220077年和220088年企業(yè)業(yè)所得稅稅年度申申報表中中“適用用稅率”分分別為333%和和25%，請發(fā)發(fā)行人解解釋差異異的依據(jù)據(jù)。21、請請發(fā)行人人對應(yīng)收收賬款按按制造和和流通兩兩類加以以分析，分分別披露露報告期期內(nèi)應(yīng)收收賬款前前五名客客戶和金金額。22、請請發(fā)行人人披露220066年122月311日對A公司司同時存存在金額額相同的的“預(yù)收收賬款

31、”和和“預(yù)付付賬款”的的原因。23、請請補(bǔ)充披披露報告告期內(nèi)子子公司銷銷售發(fā)行行人產(chǎn)品品的收入入金額，及及其占子子公司總總收入的的比例。24、發(fā)發(fā)行人報報告期內(nèi)內(nèi)各年度度貨幣資資金余額額分別為為3655萬元、1,7743萬萬元、33,3992萬元元和 44,5221萬元元，增長長幅度較較大。請請發(fā)行人人和保薦薦機(jī)構(gòu)結(jié)結(jié)合銷售售收入增增幅、采采購政策策、銷售售政策、信用政政策及其其相關(guān)因因素，采采用數(shù)量量化的分分析方法法對各年年度貨幣幣資金額額絕對值值和比重重逐年上上升的原原因進(jìn)行行逐一解解釋，并并在招股股說明書書中補(bǔ)充充披露。八、募集集資金投投資項(xiàng)目目1、請發(fā)發(fā)行人說說明并披披露募集集資金投投

32、資項(xiàng)目目用于擴(kuò)擴(kuò)大生產(chǎn)產(chǎn)規(guī)模、儲備生生產(chǎn)能力力的具體體情況，包包括生產(chǎn)產(chǎn)線的類類型、產(chǎn)產(chǎn)能、用用途。請請保薦機(jī)機(jī)構(gòu)結(jié)合合設(shè)備產(chǎn)產(chǎn)能、市市場需求求對發(fā)行行人募集集資金投投資項(xiàng)目目的必要要性和合合理性發(fā)發(fā)表意見見。2、關(guān)于于公司募募集資金金投資項(xiàng)項(xiàng)目，請請發(fā)行人人補(bǔ)充披披露：（11）A產(chǎn)產(chǎn)品和B產(chǎn)品品國內(nèi)研研發(fā)、設(shè)設(shè)計和生生產(chǎn)情況況，以及及公司目目前這兩兩類產(chǎn)品品生產(chǎn)情情況和銷銷售情況況。（22）公司司A產(chǎn)品品的成熟熟度是否否達(dá)到量量產(chǎn)的水水平，AA產(chǎn)品的的銷售情情況，使使用中穩(wěn)穩(wěn)定性、一致性性、靈敏敏度等方方面的實(shí)實(shí)際情況況。A產(chǎn)產(chǎn)品項(xiàng)目目的準(zhǔn)備備情況及及批量生生產(chǎn)存在在的市場場風(fēng)險。（3）B產(chǎn)

33、品產(chǎn)量提升的配套情況。（4）詳細(xì)分析公司募集資金投資項(xiàng)目投產(chǎn)后逐年新增的銷售收入，分析對新增固定資產(chǎn)折舊的補(bǔ)償能力。3、發(fā)行行人募集集資金投投資項(xiàng)目目主要用用于A產(chǎn)產(chǎn)品項(xiàng)目目、B產(chǎn)產(chǎn)品項(xiàng)目目的固定定資產(chǎn)的的建設(shè)，投投資預(yù)算算分別為為 70020萬萬元和 85660萬元元，未對對募集資資金投資資項(xiàng)目的的效益測測試依據(jù)據(jù)和方法法進(jìn)行分分析。（11）請發(fā)發(fā)行人和和保薦機(jī)機(jī)構(gòu)結(jié)合合市場供供需關(guān)系系、行業(yè)業(yè)發(fā)展趨趨勢、宏宏觀政策策變化、技術(shù)發(fā)發(fā)展，分分析銷售售價格、銷售量量、原材材料成本本的變動動情況，說說明投產(chǎn)產(chǎn)項(xiàng)目收收益預(yù)測測的假設(shè)設(shè)、依據(jù)據(jù)、方法法、重要要參數(shù)指指標(biāo)、盈盈利金額額，說明明效益預(yù)預(yù)測

34、的合合理性，以以及募投投產(chǎn)能與與市場前前景的匹匹配性。（2）請請?zhí)峁┌l(fā)發(fā)行人募募集資金金投資項(xiàng)項(xiàng)目的備備案文件件，律師師對發(fā)行行人提供供的固定定資產(chǎn)投投資項(xiàng)目目審批文文件的完完備性和和真實(shí)有有效性出出具意見見。4、發(fā)行行人披露露募投項(xiàng)項(xiàng)目的建建設(shè)工期期為一年年，項(xiàng)目目備案證證顯示為為20個個月。請請發(fā)行人人解釋不不一致的的原因，若若存在錯錯誤，請請改正。九、主要要財產(chǎn)1、發(fā)行行人及子子公司分分別于220055年3日日、20006年年9月以以3511萬元、2311萬元取取得土地地使用權(quán)權(quán)，請發(fā)發(fā)行人、保薦機(jī)機(jī)構(gòu)和申申報會計計師說明明土地使使用權(quán)的的相關(guān)情情況，包包括但不不限于協(xié)協(xié)議的簽簽署日期期、價款款支付日日期和產(chǎn)產(chǎn)權(quán)過戶戶日期，土土地使用用權(quán)的定定價依據(jù)據(jù)、方法法、確認(rèn)認(rèn)日、確確認(rèn)金額額、攤銷銷年限等等，結(jié)合合市場平平均價格格水平，說說明交易易的公平平合理性性。請會會計師對對該事項(xiàng)項(xiàng)會計處處理的合合法合規(guī)規(guī)性進(jìn)行行說明。2、