企業(yè)如何設(shè)計和操作激勵機制企業(yè)激勵機制設(shè)計原理

1、 企業(yè)如何設(shè)計和操作激勵機制一、企業(yè)激勵機制設(shè)計原理二、企業(yè)激勵機制設(shè)計路徑與模式1一、企業(yè)激勵機制設(shè)計原理用事實說話企業(yè)調(diào)查數(shù)據(jù)影響企業(yè)提高生產(chǎn)率的因素21. 委托 - 代理假設(shè) 委托人 代理人3 評估者 被評估者信息少：委托人信息多：代理人42. 委托代理均衡合同的條件 （1）參與約束 目的地 （2）激勵相容 A B5包含激勵相容原則的典型事例分粥的五種分配方案 （1）領(lǐng)導(dǎo)分粥 （2）輪流分粥 （3）德高望重者分粥 （4）現(xiàn)代分粥制度 （5）有效激勵制度你可不能多拿63. 委托代理的信任 發(fā)達(dá)國家經(jīng)濟(jì)合同的履約率一般在80%左右，根據(jù)中國工商管理部門統(tǒng)計，1996年全國合同履約率平均為60

2、%左右，部分地區(qū)甚至不到40%。 肯尼斯 阿羅：委托代理的信任，構(gòu)成市場經(jīng)濟(jì)的靈魂。缺乏這種信任是經(jīng)濟(jì)落后的原因之一。 在市場經(jīng)濟(jì)中，委托代理信任主要體現(xiàn)在兩個方面： （1）對委托代理合同的承諾，或?qū)κ袌鲆?guī)則的承認(rèn)和遵守將紀(jì)律與約束培育成職業(yè)習(xí)慣。 （2）敬業(yè)精神。提問：為什么民營企業(yè)最初多數(shù)都是家族制企業(yè)？7 企業(yè)激勵機制與績效評估設(shè)計的關(guān)鍵目之一：提高企業(yè)內(nèi)部的委托代理信任。提高委托代理的信任，關(guān)鍵在于制度建設(shè)。 背景分析：美國思科（CISCO）系統(tǒng)公司全球財務(wù)管理制度。 漸進(jìn)的、微小的、持續(xù)不斷的制度建設(shè)是關(guān)鍵，在某種程度上，它比企業(yè)重大制度改革更重要。 背景分析：美國海關(guān)管理條例與修正

3、案。84. EMD方法 設(shè)計企業(yè)激勵機制首先要明確需要對激勵機制中的哪些內(nèi)容進(jìn)行有效控制，以保證激勵機制設(shè)計出來后與設(shè)計的初衷是相互吻合的，至少設(shè)計初衷與制度操作的結(jié)果之間不會偏離太大。需要設(shè)置關(guān)鍵控制點，對激勵機制進(jìn)行有效控制。 企業(yè)激勵機制設(shè)計的第一層控制點有三個： （1）實體（Entity）設(shè)計：設(shè)計目標(biāo)、框架（薪酬與福利等）、技術(shù)路徑、基本模式、配套制度、設(shè)計流程等。 （2）模式（Model）設(shè)計：對象、結(jié)構(gòu)、層次、手段和績效評估模式等。 （3）操作管理細(xì)則（Detailed Rules and Regulations）設(shè)計：操作意義、預(yù)期目標(biāo)、實現(xiàn)手段與模式、操作流程、財務(wù)和人力資源

4、技術(shù)支持、評估等。 我們將這種設(shè)計模式簡稱為EMD方法。95. 企業(yè)激勵機制的框架與目標(biāo) 激勵機制的信息結(jié)構(gòu)：蒙蔽型與誘惑型 企業(yè)戰(zhàn)略目標(biāo) 生產(chǎn)/ 業(yè)務(wù) 動態(tài)獎勵依據(jù) 績效評估制度 管理 提升企業(yè)管理 獎 懲 制 度 輔助 內(nèi)部公平競爭 激 勵 行 動 建立企業(yè)文化 打破大鍋飯 激勵機制的目標(biāo)：（1）如何讓人說真話 （2）如何讓人不偷懶 宏觀目標(biāo)10進(jìn)一步討論：激勵機制的設(shè)計目標(biāo)（1）如何讓人說真話不容易做到 案例：圣經(jīng)中所羅門、宋代包公的故事 案例：大學(xué)生公共選修課 案例：發(fā)票號碼抽獎；收據(jù)報銷 （2）如何讓人不偷懶稍微容易些 案例：圖書館全勤獎設(shè)計11案例研究：圖書館全勤獎設(shè)計思路與制度

5、基本制度框架 第一個月 30元 半天補休 邊際收益 第二個月 40元 半天補休 第三個月 50元 半天補休 第四個月 60元 半天補休 邊際成本 第五個月 70元 半天補休 全學(xué)期 100元 時間配套制度：1）全勤概念；請假概念；制度與職業(yè)習(xí)慣；2）基本獎勵穩(wěn)定上浮；補休假管理；榮譽；3）與先進(jìn)評比掛鉤；戰(zhàn)略信息的控制；4）激勵制度的設(shè)計方向性與有限性12 圖書館普通職員績效評估權(quán)重設(shè)置如下：基本技能占30%，業(yè)務(wù)技能占60%，讀者滿意度占10%。13 圖書館管理職員績效評估權(quán)重設(shè)置如下：基本技能占20%，業(yè)務(wù)技能占70%，部門讀者正當(dāng)投訴率占10%。14二、企業(yè)激勵制度設(shè)計路徑與模式1. 企

6、業(yè)激勵制度的設(shè)計路徑（1）參與約束企業(yè)效率工資制 麥當(dāng)勞公司的薪酬與文化：勤快工作 不上班 偷懶 典型案例：企業(yè)職員年度加薪制度；政府高薪養(yǎng)廉。 說明：1913-1916年期間，美國汽車行業(yè)流行的日均工資為2-3美元。15（2）激勵相容企業(yè)股票期權(quán)制 案例：美國某光譜信息公司股票期權(quán)計劃 年薪：100萬美元。期權(quán)計劃：上任2年內(nèi)按上任期公司股票公平價格購買該公司1900萬股股票的期權(quán)。假設(shè)結(jié)果：股票價格從5美元上升到35美元。 期權(quán)收益：（35-5）1900=5.7億美元。評論：股票期權(quán)制包含了激勵相容的委托代理條件。美國20世紀(jì)90年代獲得的正是股票期權(quán)賦予的希望：生產(chǎn)率增長較快，密切關(guān)注創(chuàng)

7、新以及股價上升。雖然很難說其中有多少業(yè)績歸功于股票期權(quán)，但幾乎很少有人懷疑股票期權(quán)在其中發(fā)揮的重要作用。但是，安然公司會計丑聞、熊市打擊，使公司、投資者和管理者重新思考分發(fā)股票期權(quán)的方式、時間和數(shù)量。16（3）企業(yè)管理中的若干激勵問題“透明天花板困惑”：每個企業(yè)1個董事長、1個總經(jīng)理、10個部長。有限的職位數(shù)量難以滿足晉升的需求，怎么辦？ 增加資源/授權(quán)；企業(yè)內(nèi)部職稱；目標(biāo)管理；輪崗等?！靶匠旮＠钇诰C合癥”：增加100元、1000元、10000元后增加2000元的刺激疲勞與感覺無差異。 1）低收入員工的激勵手段：表揚與榮譽、授權(quán)、輪崗； 2）高收入員工的激勵手段：相互欣賞；培訓(xùn)與發(fā)展機會

8、。 “高管滿足問題”：中層管理者與高管團(tuán)隊的激勵手段：薪酬設(shè)計；非薪酬設(shè)計。 “授權(quán)激勵問題”：授權(quán)與放權(quán)之間的矛盾。172. 企業(yè)中常見的激勵制度模式（1）承包制與分成制（2）利潤 / 成本分享計劃（3）年薪制 / 可變年薪制（4）延期收入 / 可變延期收入（5）職工持股（6）管理者收購 （7）股票期權(quán)（8）仿真股票（9）在職消費（10）多種福利選擇計劃（11）利益共同體年終紅包與酬金（12）環(huán)境、人生與事業(yè)激勵 內(nèi)部晉升、保持溝通、內(nèi)部職稱、設(shè)計人生、企業(yè)內(nèi)創(chuàng)業(yè)。18（1）承包制與分成制 承包制的優(yōu)點：制度簡單、明了、易于接受； 有效激勵承包者。 承包制的缺點：承包者行為隱蔽化，難于監(jiān)管；

9、 承包者行為短期化，未來資源現(xiàn)期消耗 分成制的優(yōu)點：利潤分享、風(fēng)險共擔(dān)；有效激勵參與者。 分成制的缺點：行為短期化；行為個體化。問題：為什么出租車司機采取承包制而不采取分成制？ 為什么外貿(mào)企業(yè)、保險、銷售多采取分成制/提成？ 19進(jìn)一步討論：外貿(mào)企業(yè)中的分成制/提成制外貿(mào)企業(yè)中兩種基本的提成制度： （1）低基薪、高提成 模式一：基薪為提成的預(yù)先發(fā)放部分，年末總清算； 模式二：基薪為基本報酬，提成比例比模式一小些。問題：這種制度的優(yōu)點、缺點是什么？ （2）高基薪、低提成問題：這種制度的優(yōu)點、缺點是什么？20進(jìn)一步討論：提成制中的提成比例設(shè)計： 固定提成比例（連續(xù)提成比例） 分段提成比例（變動提成

10、比例） 問題1：什么情況下采取固定提成比例的做法？什么情況下采取分段提成比例的做法？ 問題2：在分段提成比例中，如何確定提成基數(shù)、分段、比例遞增或遞減。 問題3：如何避免鞭打快牛現(xiàn)象；如何確定逐年提高的基數(shù)及其比例。21（2）利潤/成本分享計劃 1）利潤分享計劃的設(shè)計及其實現(xiàn) 利潤分享計劃的優(yōu)點、缺點 確定利潤指標(biāo)基數(shù) 確定利潤分享比例、范圍、等級和方式 制訂相應(yīng)的財務(wù)計劃。 2）成本分享計劃的設(shè)計及其實現(xiàn) 成本分享計劃的優(yōu)點、缺點：成本分享與質(zhì)量控制 案例：某皮革廠的成本分享計劃 成本分享基數(shù)指標(biāo)、分享比例、分享范圍與方式22（3）年薪制 1）中國企業(yè)推行年薪制的概況 1992年開始，199

11、7-1999年達(dá)到頂峰，2000年開始退縮 2）國有企業(yè)推行年薪制遇到的主要問題： 總體水平偏低，激勵力度不夠：年薪構(gòu)成 規(guī)定3-4倍，實際3-5倍，有的6-7倍；北京市12倍。 年薪收入在企業(yè)之間差距過?。?績效評估制度不完全，管理體制不配套； 年薪制難以保障經(jīng)營者的退休生活； 實施對象不明確；風(fēng)險抵押金的風(fēng)險大，效益差企業(yè)壓力大。23（4）延期收入 1）延期收入激勵企業(yè)金鎖鏈條款； 2）延期收入涉及內(nèi)容：部分底薪、短期激勵收入（如年度獎金）、長期激勵收入（如股票期權(quán)等）。 3）延期收入支付起始方式：從當(dāng)年開始；從若干年后開始；離任后開始。 4）延期支付期限：底薪與短期收入；長期激勵收入。

12、5）延期收入支付模式： 模式一：非累積的，指僅僅是支付承諾或帳，無現(xiàn)金存儲，體現(xiàn)與企業(yè)風(fēng)險共擔(dān)特征； 模式二：可喪失；不可喪失： 模式三：可轉(zhuǎn)為企業(yè)股票或股份。24（5）職工持股經(jīng)營 1）中國部分地區(qū)職工持股經(jīng)營計劃（ESOP）現(xiàn)狀 ESOP的主要原因：企業(yè)經(jīng)營不景氣；企業(yè)積極激勵計劃：基于良好的市場前景和企業(yè)前途； 中國特色的職工持股經(jīng)營：一企多制 2）ESOP需要解決的主要問題 如何確定職工持股比例；/ 如何順利完成企業(yè)轉(zhuǎn)制形成ESOP；/ 如何確定管理股份和技術(shù)股份的比例；/ 如何有效處理職工參與決策的問題；/ 如何獲得有效的監(jiān)管；/ 如何處理轉(zhuǎn)制前的遺留問題；/ 如何保障職工股份永遠(yuǎn)在

13、職工內(nèi)部流動；/ 如何保障企業(yè)流動資金的正常數(shù)額；/ 持股比例。 3）ESOP的管理：財務(wù)管理；人力資源管理；戰(zhàn)略管理等。25（6）管理者收購（MBO） 或經(jīng)理層融資收購（Management Buyout）的操作模式：企業(yè)管理層職員融資貸款，以及現(xiàn)有職工的認(rèn)購，設(shè)立職工持股會。職工持股會因此取得對公司的控股權(quán)，實現(xiàn)了對原有企業(yè)的收購和控制，使企業(yè)管理層人員（經(jīng)理層）轉(zhuǎn)變?yōu)槠髽I(yè)真正的所有者，從而形成利益共同體。 1）操作MBO三個階段：規(guī)劃/策劃，組建收購集團(tuán)；執(zhí)行/實施階段，進(jìn)行收購；完成MBO后的公司治理：取得績效后上市，或上市變成非上市公司，再重新上市。 2）案例分析收購成功的案例：湖南

14、友誼阿波羅股份有限公司，總經(jīng)理持股500萬，其中400萬為政府融資；粵美的；恒源祥。收購不成功或前景不明朗的案例：春蘭；揚子；麗珠26（7）股票期權(quán)（Stock Option,SO） 1）SO制度的設(shè)計與操作 迪斯尼公司和華納公司 施權(quán)期/有效期（一般4-10年）； 施權(quán)價/行權(quán)價（exercise price）； 期權(quán)價/權(quán)價 2）SO的類型 第一類：無稅收優(yōu)惠的SO，或不合格SO（NQSO）； 第二類：有稅收優(yōu)惠的SO：有三種類型： 受約束SO（RSO）；合格SO（QSO）；激勵SO（ISO）27 3）SO中的制度約束 行權(quán)期限約束或等待期約束（一般3個月-3年）；/ 行權(quán)階段約束（1年等

15、待；2-4年部分行權(quán)；5-10年平均行權(quán)）；/ 股票期權(quán)數(shù)量約束（中型公司不超過股票總數(shù)的1%）；/“無功受祿”問題與股票期權(quán)轉(zhuǎn)讓約束（保留率和保留期約束）。 4）操作SO的主要問題及解決方案 SO的激勵對象；/ 授予的時機；/ 給予SO的數(shù)量限制；/ SO的有效期（10年；5-20年）；/ 行權(quán)價的確定方法；/ SO的行權(quán)時間；/ 執(zhí)行SO的方法：現(xiàn)金行權(quán)；無現(xiàn)金行權(quán)；無現(xiàn)金行權(quán)并出售。 5）中國國有企業(yè)中試行的股票期權(quán)風(fēng)險提成制度28（8）仿真股票 1）股票期權(quán)的優(yōu)點和缺點 2）案例分析：露華濃（Revlon）公司：1997年金融危機； 案例A：金考公司（Kinkos） 案例B：馬麗-凱公

16、司（Mary Kay Inc.） 3）仿真股票的操作：虛擬股票；五年計劃方案。 4）自由資金流量：仿真股票的公平價格。自由資金流量=銷售收入-（稅收+經(jīng)營開支+投入所有項目的新資本）投入所有項目的新資本=新設(shè)備+增加的庫存+投入其他項目的新資本 5）仿真股票制度的缺陷 公平價格的確定；企業(yè)內(nèi)部信任；制度變動29（9）在職消費 1）工效掛鉤與工資總額控制； 2）在職消費的兩個原則：普惠制；多種消費方式的組合與自愿選擇 3）現(xiàn)階段在職消費的主要形式： 保險 崗位消費：津貼、補貼 住房信貸 汽車信貸 在職旅游：平安保險500名業(yè)務(wù)精英專列前往張家界旅游 在崗培訓(xùn)/職業(yè)生涯培訓(xùn)30（10）多種福利選擇

17、計劃 1）多種福利選擇計劃與在職消費的異同 2）多種福利選擇計劃的主要內(nèi)容： 在職培訓(xùn) 補貼/津貼：住房、用車 寶鋼5-40萬年薪；外加20萬住房補貼及購車無息貸款 保險：醫(yī)療保險；養(yǎng)老保險；其他保險 工作性消費：餐費；交通費；通訊費；辦公費 崗位升遷/調(diào)換激勵 在職休閑旅游 / 休假安排31（11）利益共同體：隱含擁有剩余索取權(quán)的制度 1）利潤分享計劃 2）成本分享計劃 3）年終紅包與酬金 4）戰(zhàn)略聯(lián)盟與貨源網(wǎng)絡(luò) 5）漸進(jìn)的管理改良主義：以往10年國有企業(yè)改革過多地關(guān)注了產(chǎn)權(quán)制度，相對忽視了對企業(yè)管理技術(shù)、管理理念、管理制度的重視或改進(jìn)。 6）企業(yè)內(nèi)創(chuàng)業(yè)制度；部門內(nèi)（孫公司）創(chuàng)業(yè) 7）資源調(diào)配權(quán)與使用權(quán)的控制與調(diào)配 配額；經(jīng)營權(quán)；專營權(quán)；品牌；專利32（12）環(huán)境、人生與事業(yè)激勵 1）環(huán)境激勵： 企業(yè)文化與氛圍的激勵效應(yīng)：名牌效應(yīng)。 企業(yè)內(nèi)部競爭形成激勵：逆水行舟，不進(jìn)則出。 企業(yè)工作的硬環(huán)境與軟環(huán)境激勵：如下午茶等。 2）人生與事業(yè)激勵：企業(yè)內(nèi)創(chuàng)業(yè)：松下創(chuàng)業(yè)基金 尊重的滿足；