東風(fēng)汽車集團(tuán)股份有限公司財務(wù)經(jīng)營狀況的分析研究畢業(yè)論文

1、 東風(fēng)汽車集團(tuán)股份有限公司財務(wù)運(yùn)作分析研究前言隨著經(jīng)濟(jì)全球化和資本市場的快速發(fā)展，分析公司財務(wù)經(jīng)營在社會經(jīng)濟(jì)活動中的地位和重要性日益凸顯。社會市場經(jīng)濟(jì)的競爭越來越激烈，需要企業(yè)關(guān)注自身的發(fā)展?fàn)顩r，才能在競爭中獲得更大的優(yōu)勢。財務(wù)分析是根據(jù)分析主體的需要，對企業(yè)的財務(wù)運(yùn)行進(jìn)行客觀、科學(xué)的分析的一種有效的管理方法。為企業(yè)決策提供依據(jù)，滿足信息使用者關(guān)注的企業(yè)發(fā)展需求。通過閱讀大量文獻(xiàn)和期刊，作者對財務(wù)經(jīng)營狀況分析的實質(zhì)性內(nèi)容有了初步的了解，并能夠運(yùn)用所學(xué)知識，根據(jù)上市公司和非上市公司的財務(wù)數(shù)據(jù)，合理過濾信息。 - 財務(wù)指標(biāo)計算準(zhǔn)確有效的財務(wù)指標(biāo)。數(shù)據(jù)。然后結(jié)合各財務(wù)指標(biāo)的聯(lián)系，對案例企業(yè)的真實財務(wù)

2、運(yùn)行狀況進(jìn)行分析。文章以東風(fēng)汽車集團(tuán)有限公司（以下簡稱東風(fēng)汽車）為例，筆者通過閱讀各類文件和期刊資料，深入探討了財務(wù)經(jīng)營狀況的分析方法。力求運(yùn)用財務(wù)分析方法靈活、合理、客觀地評價案例公司的財務(wù)運(yùn)行狀況，以案例公司公開的財務(wù)和非財務(wù)相關(guān)信息為評價對象，通過實證數(shù)據(jù)、行業(yè)和政府統(tǒng)計數(shù)據(jù)、時間序列標(biāo)準(zhǔn)和主要評價標(biāo)準(zhǔn)以參賽者的平均水平確定，采用定量和定性相結(jié)合的評價方法。通過比較識別財務(wù)運(yùn)行狀況的缺陷（指出問題），提出可行性分析和合理化建議，為企業(yè)持續(xù)、長期、穩(wěn)定發(fā)展提供建議。一、企業(yè)財務(wù)管理分析的概念及發(fā)展1.1 金融業(yè)務(wù)分析的概念財務(wù)經(jīng)營狀況分析是指利益相關(guān)者和其他分析人員運(yùn)用一系列特殊的分析技術(shù)

3、和方法，利用相關(guān)方在一定時期內(nèi)提供的會計信息和信息，利用各項財務(wù)指標(biāo)綜合客觀地評估企業(yè)的績效。為各方財務(wù)決策和風(fēng)險控制提供準(zhǔn)確信息依據(jù)的活動，包括財務(wù)狀況、經(jīng)營成果及其發(fā)展趨勢。財務(wù)經(jīng)營狀況是對企業(yè)財務(wù)狀況和經(jīng)營成果的綜合調(diào)控的反映。體現(xiàn)在資金來源、資金占用、資金周轉(zhuǎn)等方面。資金的來源和占用反映企業(yè)的償付能力，資金周轉(zhuǎn)率反映企業(yè)資金的經(jīng)營能力，經(jīng)營成果反映企業(yè)的盈利能力和盈利能力。財務(wù)和經(jīng)營狀況主要體現(xiàn)在資產(chǎn)負(fù)債表、損益表、現(xiàn)金流量表、用戶權(quán)益變動表和財務(wù)報表附注，以及其他數(shù)據(jù)，如日常會計數(shù)據(jù)、財務(wù)狀況表、統(tǒng)計數(shù)據(jù)、部門管理報告、審計報告、業(yè)務(wù)信息、行業(yè)發(fā)展背景、市場信息、宏觀政策體系、國際經(jīng)

4、濟(jì)形勢等預(yù)測未來。財務(wù)管理分析的意義是信息使用者實施決策和控制的有效工具。通過系統(tǒng)分析和深入研究，可以評估企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績、風(fēng)險狀況和發(fā)展前景。促進(jìn)資源優(yōu)化配置，以資金高效轉(zhuǎn)移資產(chǎn)，提高全社會資源利用效率。財務(wù)管理分析的作用：（一）評估企業(yè)財務(wù)狀況，評估企業(yè)經(jīng)營管理效率（2）深入分析，挖掘數(shù)據(jù)，改進(jìn)工作，增加潛力，促進(jìn)改進(jìn)管理（三）為經(jīng)營和財務(wù)決策提供科學(xué)合理的依據(jù)1.2 財務(wù)和經(jīng)營分析的發(fā)展對金融運(yùn)行狀況的分析日益形成于社會資本性質(zhì)的逐漸變化中。 20世紀(jì)初，它開始于銀行信貸的運(yùn)作，后來由于社會經(jīng)濟(jì)的日益繁榮而形成了學(xué)科體系。 20世紀(jì)初，為了獲取更多的剩余價值，壟斷資本主義大力發(fā)展規(guī)模經(jīng)濟(jì)，

5、使企業(yè)主向金融機(jī)構(gòu)提供大量貸款以滿足生產(chǎn)需要。在這樣的環(huán)境下，銀行信貸服務(wù)正在迅速提升。為保證貸款的順利收回，實現(xiàn)銀行的經(jīng)濟(jì)效益，這就需要銀行在發(fā)放貸款前對貸款企業(yè)進(jìn)行真實的評估。那么，銀行如何對貸款公司進(jìn)行更科學(xué)的評價呢？盡可能規(guī)避風(fēng)險，確保貸款安全歸還。為確保貸款企業(yè)有足夠的償付能力，銀行建議貸款人編制財務(wù)報表。使用它來決定是否提供貸款。1980年代以后，形成了以財務(wù)指標(biāo)為主、非財務(wù)指標(biāo)為補(bǔ)充的經(jīng)營狀況指標(biāo)評價指標(biāo)體系，對企業(yè)的財務(wù)和經(jīng)營狀況指標(biāo)進(jìn)行評價。隨著股份制經(jīng)濟(jì)和資本市場的發(fā)展，對金融運(yùn)作的分析也得到了豐富，越來越多的人投身于這一學(xué)科，金融分析的范圍和內(nèi)容不斷完善。報表分析、財務(wù)能

6、力分析和財務(wù)綜合分析水平不斷提高，也保證了財務(wù)經(jīng)營狀況的真實性和信息的有效性。信息使用者可以系統(tǒng)地了解企業(yè)財務(wù)運(yùn)作的信息，關(guān)注企業(yè)的償付能力和經(jīng)營成果，從而促進(jìn)財務(wù)運(yùn)作的發(fā)展，使其成為具有很強(qiáng)實用性的新學(xué)科和科研領(lǐng)域。1.3 中外企業(yè)財務(wù)運(yùn)作分析研究1.3.1。中國企業(yè)財務(wù)管理現(xiàn)狀分析研究在中國，財務(wù)和經(jīng)營狀況的分析主要是在1950年代以后進(jìn)行的，在計劃經(jīng)濟(jì)體制下，主要目的是分析企業(yè)各項計劃的完成情況。改革開放后，金融運(yùn)行分析越來越受到重視。 20世紀(jì)中葉，我國市場經(jīng)濟(jì)起步時，財務(wù)分析的重點(diǎn)逐漸成為企業(yè)的戰(zhàn)略管理和經(jīng)營決策。新民是企業(yè)財務(wù)質(zhì)量分析理論的創(chuàng)始人。通過分析財務(wù)報表的主體，他可以看到

7、財務(wù)狀況的質(zhì)量和企業(yè)管理的質(zhì)量。 公司財務(wù)分析：框架及超越一文指出，不同的視角被用來重新安排公司財務(wù)運(yùn)作的結(jié)構(gòu)。這樣，范行健認(rèn)為，經(jīng)濟(jì)分析與財務(wù)分析相結(jié)合，可以豐富財務(wù)分析的內(nèi)容。綜上所述，中國學(xué)者從不同的維度對財務(wù)分析理論進(jìn)行了研究，可以看出這只是一種學(xué)術(shù)分析。實際適用性仍有待確認(rèn)和測試。1.3.2.外企財務(wù)經(jīng)營狀況分析研究在國外，1895 年紐約州銀行協(xié)會的董事會要求其機(jī)構(gòu)貸方提交書面和簽署的資產(chǎn)負(fù)債表。 1900 年，紐約州銀行協(xié)會發(fā)布了申請貸款的標(biāo)準(zhǔn)表格。為了準(zhǔn)確估計企業(yè)的信用實力，銀行引用了財務(wù)指標(biāo)的評估。1930年，由于資本市場壟斷的加深，企業(yè)的融資圈逐漸擴(kuò)大。因此，企業(yè)的財務(wù)運(yùn)行

8、狀況信息對公眾是透明的。上世紀(jì)中葉，杜邦公司提出了一種基于財務(wù)指標(biāo)聯(lián)系的綜合財務(wù)分析方法（DuPont Analysis）。近年來，國外財務(wù)管理分析系統(tǒng)取得了顯著進(jìn)展。專家會從不同的角度思考企業(yè)財務(wù)狀況的分析方法。杜邦分析是目前最廣泛的分析系統(tǒng)。它將財務(wù)分析按分析技術(shù)分為橫向比較分析、時間序列分析、比率分析和實證分析，極大地豐富了財務(wù)分析的內(nèi)容。將國外先進(jìn)的研究理論與上市公司歷年的財務(wù)報告相結(jié)合，運(yùn)用完整的財務(wù)分析體系，全面詳細(xì)地分析其財務(wù)經(jīng)營狀況，是筆者研究的初衷。2、東風(fēng)汽車公司財務(wù)分析改革開放以來，我國汽車工業(yè)進(jìn)入高速發(fā)展階段。隨著我國經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展和人民生活水平的不斷提高，我國汽車消費(fèi)

9、需求將在未來很長一段時間內(nèi)保持快速增長。尤其是中國加入世貿(mào)組織后，中國汽車工業(yè)融入世界汽車工業(yè)大家庭，面臨著新的機(jī)遇和更加嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)。那么如何提高資源的利用率和效率，所以在本文中，我想通過研究東風(fēng)汽車公司的案例來尋找答案。為比較分析東風(fēng)汽車公司的財務(wù)和經(jīng)營狀況，首先簡要介紹了東風(fēng)汽車公司的總體情況，然后是資產(chǎn)負(fù)債表、損益表和現(xiàn)金流量表的結(jié)構(gòu)和趨勢。通過比較分析，揭示公司財務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量的變化及其發(fā)展趨勢。2.1 公司資產(chǎn)狀況分析東風(fēng)汽車的兩大主營業(yè)務(wù)是汽車業(yè)務(wù)和動力總成業(yè)務(wù)。即設(shè)計、制造和銷售東風(fēng)日產(chǎn)系列輕型商用車、東風(fēng)康明斯發(fā)動機(jī)和東風(fēng)日產(chǎn)系列輕型發(fā)動機(jī)。公司總資產(chǎn)188.24億

10、元，員工5.4萬人。 2010年銷售汽車30.1萬輛，發(fā)動機(jī)22.9萬臺，實現(xiàn)銷售收入198億元。在國內(nèi)汽車細(xì)分市場中，中重卡、SUV、中型乘用車排名第一，輕型卡車和輕型乘用車排名第二，轎車排名第三。 2008年，公司位列中國企業(yè)500強(qiáng)第20位，中國制造業(yè)企業(yè)500強(qiáng)第5位。2.1.1 資產(chǎn)負(fù)債分析見附表 1負(fù)債比例在上升，而所有者權(quán)益比例在下降。負(fù)債率從上年的54.8%上升到今年的61.4%，所有者權(quán)益從上年的45.2%上升到今年的38.6%。結(jié)構(gòu)上，股東權(quán)益權(quán)重逐漸降低，債權(quán)人的安全邊際相應(yīng)降低；負(fù)債權(quán)重逐漸增加，公司償債能力減弱。東風(fēng)汽車流動資產(chǎn)占比68.42%，很高，非流動資產(chǎn)占比3

11、1.58%，比較低，屬于保守的資本結(jié)構(gòu)。在金融危機(jī)的影響下，這種資產(chǎn)結(jié)構(gòu)可以降低金融風(fēng)險，有足夠的庫存來保證生產(chǎn)需要，是企業(yè)風(fēng)險水平的降低。但由于低收益流動資產(chǎn)只有大量資金，會減少資產(chǎn)的運(yùn)作。效率和盈利能力。流動負(fù)債占比60.54%，長期負(fù)債占比0.87%，所有者權(quán)益占比38.6%，流動資產(chǎn)占比68.42%，長期資產(chǎn)占比31.58% ，即用于長期資產(chǎn)的資金由股權(quán)和長期資產(chǎn)共同出資。提供負(fù)債，用于流動資產(chǎn)的資金主要由流動負(fù)債提供。因此，東風(fēng)汽車的資本結(jié)構(gòu)屬于中等資本結(jié)構(gòu)。2010 年 12 月 31 日2009 年 12 月 31 日流動資產(chǎn) 68.42%流動負(fù)債60.54%當(dāng)前資產(chǎn)69.24%

12、流動負(fù)債54.19%長期資產(chǎn) 31.58%長期負(fù)債和所有者權(quán)益 39.46%長期資產(chǎn)30.76%長期負(fù)債和所有者權(quán)益45.81%從圖中可以看出，東風(fēng)汽車2009年末的流動資產(chǎn)由全部流動負(fù)債和部分長期資金提供，屬于保守結(jié)構(gòu)。 2010年末流動資產(chǎn)所需資金雖然也由全部流動負(fù)債和部分長期資金提供，但長期資金提供的很少。由此可見，2010年東風(fēng)汽車資產(chǎn)與資本的匹配關(guān)系發(fā)生了由保守轉(zhuǎn)為溫和的變化。2.1.2 盈利分析見附表 2（一）主營業(yè)務(wù)收入兩年來均有不同程度的增長。 2010年較2009年增長38.35%，表明公司處于穩(wěn)健發(fā)展期。 （2）2010年營業(yè)利潤增速高于主營業(yè)務(wù)收入，達(dá)到80.35%，遠(yuǎn)超

13、上年增速，主要是2010年凈投資收益大幅增長。 （3）增速2009年管理費(fèi)用和銷售費(fèi)用的增速超過主營業(yè)務(wù)收入的增速，在一定程度上影響了企業(yè)利潤的增速。 2010年，企業(yè)開始關(guān)注這方面。銷售費(fèi)用增速低于主營業(yè)務(wù)收入增速。 （四）兩年營業(yè)外收入和營業(yè)外支出變動異常，具體原因應(yīng)深入分析。 （5）公司2010年利潤總額和凈利潤增速明顯高于上年，主要是控制管理費(fèi)用和銷售費(fèi)用，增加股權(quán)投資所致。2.1.3 現(xiàn)金流分析見附表 3企業(yè)經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流入大于現(xiàn)金流出，即經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量大于零，說明企業(yè)創(chuàng)造現(xiàn)金的能力和穩(wěn)定性較好，企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營狀況良好。企業(yè)投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量為-627,103,412

14、.81元，小于零，表明企業(yè)具有較強(qiáng)的擴(kuò)張再生產(chǎn)、調(diào)整企業(yè)和產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、參與市場資本運(yùn)作的能力實施股權(quán)和債權(quán)投資。能力強(qiáng)。企業(yè)籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量為-35,389,666.73元，小于零，主要是企業(yè)在會計期間集中償還債務(wù)和支付融資費(fèi)用，表明企業(yè)經(jīng)營活動和投資活動運(yùn)行良好，企業(yè)自有資金周轉(zhuǎn)進(jìn)入良性狀態(tài)。在這個階段，企業(yè)的債務(wù)負(fù)擔(dān)減輕了，效益提高了，公司有能力支付各種籌資活動的現(xiàn)金支出。2008年至2010年三年間，經(jīng)營活動現(xiàn)金流入呈快速上升趨勢，投資活動現(xiàn)金流入呈下降趨勢，籌資活動現(xiàn)金流入呈先下降后上升趨勢，且整體現(xiàn)金流入呈上升趨勢。 2008年至2010年三年間，經(jīng)營活動現(xiàn)金流出和投資活動現(xiàn)金流

15、出均呈現(xiàn)先降后增、快速上升的趨勢。先跌后漲的趨勢。綜上所述，近三年凈現(xiàn)金流僅在2009年為正，公司近三年現(xiàn)金流波動較大。該波動主要是由于公司投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量波動所致。從資產(chǎn)負(fù)債表可以看出，今年公司總資產(chǎn)大幅增加，增資順利進(jìn)行。 97.33%的資金來源為銷售商品和提供勞務(wù)，說明企業(yè)生產(chǎn)銷售情況良好。2.2 財務(wù)能力分析（包括償債、經(jīng)營、利潤、增長）（1）企業(yè)營運(yùn)資金在2007年至2009年三年內(nèi)變化不大，2010年大幅下降，說明企業(yè)償還流動負(fù)債的資金不足，短期償債能力減弱。公司流動比率為113.03%，說明公司流動資產(chǎn)多于短期負(fù)債。但公司 2007 年至 2010 年底的流動比率不僅下降，

16、而且低于普遍接受的標(biāo)準(zhǔn)（從一般經(jīng)驗來看，當(dāng)流動比率為 200% 時，認(rèn)為更合適），公司應(yīng)采取措施調(diào)整流動資產(chǎn)和流動負(fù)債，以提高短期償債能力。否則，將產(chǎn)生財務(wù)風(fēng)險，導(dǎo)致企業(yè)聲譽(yù)不佳，對企業(yè)經(jīng)營產(chǎn)生不利影響。 2007 年末至 2010 年末，公司速動比率持續(xù)下降，近三年的速動比率低于公認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)（一般而言，在公司所有流動資產(chǎn)中，存貨占比約為50%。因此，速動比率的一般標(biāo)準(zhǔn)為100%），公司實際短期償債能力較低。（2） 2007年至2008年公司總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率基本持平。這是因為營業(yè)收入的增長速度與固定資產(chǎn)平均凈值的增長速度基本持平，因此總資產(chǎn)的利用效果沒有提高。這說明企業(yè)的管理水平有待進(jìn)一步提高。（3）

17、公司2007年至2009年凈資產(chǎn)收益率持續(xù)下降，2010年凈資產(chǎn)收益率有所回升。 ROE持續(xù)下降的原因是公司凈利潤的增長高于所有者權(quán)益的下降。保證水平降低。值得慶幸的是，2010年出現(xiàn)回升，公司自有資金的經(jīng)營效率有所提高，獲得收益的能力有所提高，對公司投資者和債權(quán)人利益的保障程度有所提高。(4) 2009-2010年各項利潤增速指標(biāo)持續(xù)上升，表明東風(fēng)汽車盈利能力持續(xù)改善，公司市場前景較好。 2008年至2010年，總資產(chǎn)金額持續(xù)增加，2009年和2010年總資產(chǎn)增速為正，表明東風(fēng)汽車總資產(chǎn)不斷增加，公司規(guī)模不斷擴(kuò)大。 2008年至2010年，所有者權(quán)益總額持續(xù)增長，資本積累率連續(xù)三年大于零，表

18、明企業(yè)擴(kuò)大再生產(chǎn)能力較強(qiáng)。東風(fēng)汽車于2009年開始投入研發(fā)，投入資金由2009年的19,882,676元增加到2010年的68,082,316元，技術(shù)投入比例為242.42%。說明企業(yè)對新技術(shù)投入很大，企業(yè)適應(yīng)市場能力強(qiáng)，未來優(yōu)勢明顯，生存發(fā)展空間很大，發(fā)展前景很好。三、東風(fēng)汽車公司財務(wù)運(yùn)作的缺陷及存在問題3.1財務(wù)分析的局限和陷阱（一）財務(wù)分析所依據(jù)數(shù)據(jù)的真實性。財務(wù)分析所依據(jù)的數(shù)據(jù)是否真實直接影響分析結(jié)果。雖然企業(yè)提供的財務(wù)會計報告需要會計師事務(wù)所審計，但由于審計方法的限制，不能充分保證會計報表數(shù)據(jù)的真實性，出具審計報告的質(zhì)量會計師事務(wù)所關(guān)系到會計師事務(wù)所的聲譽(yù)，會計師事務(wù)所出具的審計報告

19、能否得到有效監(jiān)督，直接影響審計報告的質(zhì)量。(2)財務(wù)分析所依據(jù)的數(shù)據(jù)的可比性。財務(wù)分析中常用的比較分析法是基于會計數(shù)據(jù)可以進(jìn)行比較分析，而現(xiàn)行會計準(zhǔn)則規(guī)定企業(yè)可以根據(jù)實際情況選擇不同的會計處理方法。根據(jù)可比性原則，同一企業(yè)可以比較不同時期的數(shù)據(jù)，但由于不同企業(yè)選擇的方法不同，不同企業(yè)同一報告中數(shù)據(jù)的可比性會缺乏可比性，從而產(chǎn)生差異在財務(wù)業(yè)績中。數(shù)據(jù)的可比性值得懷疑。例如，公司的存貨發(fā)行法、固定資產(chǎn)折舊法、壞賬處理法、對外投資會計法、外幣報表折算匯率、所得稅會計核算方法等都可以有不同的選擇。（三）財務(wù)分析所依據(jù)的數(shù)據(jù)是否能夠反映企業(yè)的實際情況。財務(wù)分析所依據(jù)的數(shù)據(jù)是否真實，是否能夠反映企業(yè)的實際

20、情況，即這些數(shù)據(jù)是否已經(jīng)披露了所有應(yīng)披露的信息，披露的信息是否與實際情況一致企業(yè)的情況。（四）財務(wù)分析所依據(jù)的財務(wù)報告本身的局限性。財務(wù)會計報告受統(tǒng)一性影響，無法全面反映企業(yè)的情況，導(dǎo)致財務(wù)會計報告提供的數(shù)據(jù)不完整。人在企業(yè)中的作用是最重要和決定性的，但在財務(wù)報告中披露了企業(yè)的人力資源狀況。（5）財務(wù)分析人員的局限性財務(wù)分析是財務(wù)分析人員使用財務(wù)分析方法對收集到的財務(wù)分析數(shù)據(jù)進(jìn)行計算和分析，這要求分析人員不僅要了解財務(wù)分析方法，還需要有相關(guān)經(jīng)驗。 ，能夠站在客觀公正的立場，公正地組織數(shù)據(jù)，去偽存真，從表面現(xiàn)象看問題的本質(zhì)。目前，金融分析師熟悉分析方法，但缺乏經(jīng)驗，甚至有的分析師出于個人目的在分

21、析中違反客觀公正原則，導(dǎo)致分析結(jié)果與實際情況脫節(jié)。3.2 公司存在的問題（一）公司管理層財務(wù)管理理念落后，缺乏戰(zhàn)略和成本意識由于受行業(yè)早期發(fā)展的傳統(tǒng)管理理念的影響，公司財務(wù)管理工作仍存在諸多不規(guī)范。公司很多管理者的理念還停留在公司簡單的生產(chǎn)、宣傳、銷售等工作中。沒有現(xiàn)代化 HYPERLINK %20%20%20%20:/%20%20%20%20 xchen%20%20%20% 企業(yè)的管理理念，很難確立自己的 HYPERLINK %20%20%20%20:/%20%20%20%20 xchen%20%20%20% 市場地位。更為嚴(yán)重的是，由于缺乏對公司發(fā)展的戰(zhàn)略規(guī)劃，公司難以形成規(guī)模效應(yīng)，資金、

22、人才、信息等資源尚未實現(xiàn)優(yōu)化配置，成本管理意識不強(qiáng)。弱，浪費(fèi)嚴(yán)重，影響公司整體運(yùn)營效率。(2)缺乏健全有效 HYPERLINK %20%20%20%20:/%20%20%20%20 xchen%20%20%20% 會計 基礎(chǔ)工作和事工控制公司控制 HYPERLINK %20%20%20%20:/%20%20%20%20 xchen%20%20%20% 制度不夠健全和規(guī)范，難以形成系統(tǒng)的財務(wù)管理方法。公司會計核算簡單、基礎(chǔ)薄弱、建賬不充分，未能滿足會計科目分類要求。公司認(rèn)為日常業(yè)務(wù)非常簡單，經(jīng)營規(guī)模小，無需建立部門管控體系。事實上，這些現(xiàn)象是極不合理的。從長遠(yuǎn)來看，不僅不利于企業(yè)了解其真實的會計

23、信息。(3)投資質(zhì)量不理想。在投資方面，隨機(jī)性較多，缺乏可行性、科學(xué)性和合理性，沒有將相關(guān)投資活動與公司整體發(fā)展戰(zhàn)略有機(jī)結(jié)合。從而導(dǎo)致資源的極大浪費(fèi)，也大大增加了潛在風(fēng)險和投資系數(shù)。此外，公司相關(guān)投資人員整體素質(zhì)不高，公司相關(guān)投資活動的質(zhì)量和效率自然不高。（四）財務(wù)會計監(jiān)督不力。在資本運(yùn)作、管理、監(jiān)督和控制方面，公司存在一定的脫節(jié)現(xiàn)象，導(dǎo)致公司相關(guān)投資活動存在資金體外循環(huán)、監(jiān)管薄弱等問題。（五）會計人員素質(zhì)不高。在公司管理中，通常對會計人員的選拔、培養(yǎng)和使用重視不夠，更注重高端科技人才的培養(yǎng)和引進(jìn)，沒有科學(xué)合理分配會計資源和人員。這樣一來，公司相關(guān)會計人員的整體素質(zhì)不高，工作質(zhì)量和效率也不會很

24、理想。四、東風(fēng)汽車公司財務(wù)經(jīng)營狀況改善辦法4.1改進(jìn)財務(wù)分析的措施（一）進(jìn)一步擴(kuò)大財務(wù)報告中披露的信息。隨著新準(zhǔn)則的頒布實施，財務(wù)報告中披露的信息有所擴(kuò)大，但還不夠全面。按照財務(wù)會計報告充分披露的原則，所有對企業(yè)投資者有影響的財務(wù)信息都應(yīng)當(dāng)披露。披露地點(diǎn)要固定，披露時間要及時，披露的信息要全面，不僅要披露財務(wù)信息，還要披露非財務(wù)信息；不僅應(yīng)披露定量信息，還應(yīng)披露定性信息；不僅要披露確定性信息，還要披露不確定性信息。人是生產(chǎn)要素中最活躍的要素，是企業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵要素。因此，應(yīng)當(dāng)在財務(wù)報告中披露企業(yè)的人力資源狀況。（二）縮短財務(wù)報告提供期限，提高財務(wù)會計報告的及時性。在市場經(jīng)濟(jì)條件下，市場瞬息萬變，

25、信息越及時，效果越好。因此，財務(wù)會計報告的及時性變得越來越重要。隨著計算機(jī)技術(shù)的普及，大部分公司的會計已經(jīng)擺脫了人工操作的時代，工作效率有了很大的提高。因此，應(yīng)首先修訂財務(wù)報告的披露時間。（三）加強(qiáng)會計師素質(zhì)。大多數(shù)財務(wù)信息資料由會計師提供，會計師的素質(zhì)對財務(wù)信息的質(zhì)量有重要影響。目前我國會計師人數(shù)眾多，但會計師的素質(zhì)參差不齊，而會計師的素質(zhì)是保證信息披露的質(zhì)量。重要條件。因此，要加強(qiáng)會計師的后續(xù)教育，開展有針對性的教育培訓(xùn)，逐步提高會計師的素質(zhì)。同時，要加強(qiáng)會計職業(yè)道德教育，以職業(yè)道德和自律約束會計師的行為和動機(jī)，減少會計師的舞弊行為。會計信息失真。（四）加強(qiáng)會計信息披露監(jiān)管。為確保會計信息

26、披露符合相關(guān)性、可靠性等質(zhì)量特征要求，確保企業(yè)提供的會計信息真實可靠，應(yīng)采取必要措施加強(qiáng)會計信息披露監(jiān)管。4.2 公司改善經(jīng)營狀況的措施（一）合理使用資金資金的合理使用需要公司在日常的生產(chǎn)、管理、經(jīng)營和銷售中貫徹落實。公司管理層還應(yīng)認(rèn)真把握投資活動的各個階段、環(huán)節(jié)和過程，全面分析權(quán)衡投資活動的利弊，確保公司相關(guān)投資活動的科學(xué)、合理、有效。同時，盡量縮短支付回收期，降低投資風(fēng)險、系數(shù)和損失，逐步提高投資質(zhì)量和效率。（二）重視公司部門財務(wù)體系建設(shè)首先是投資者的金融監(jiān)管體系，主要是指股東在什么條件下什么時候?qū)δ男┙鹑谑马椬龀龅臎Q策。一般來說，由于對剩余收益權(quán)的關(guān)注以及對公司股息分配和配發(fā)方案的決策，

27、是投資者理財?shù)闹饕獌?nèi)容之一。三是經(jīng)營者的金融監(jiān)管體系。董事會財務(wù)條例。董事會財務(wù)規(guī)定主要涉及兩個問題：一是董事會的財務(wù)權(quán)限；二是董事會對基金管理人的財務(wù)約束和激勵機(jī)制。公司經(jīng)營者的財務(wù)規(guī)定。公司經(jīng)營者受董事會委托，負(fù)責(zé)日常經(jīng)營決策和管理。是公司重大決策事項的執(zhí)行機(jī)構(gòu)和日常非重大經(jīng)營管理事項的決策機(jī)構(gòu)。公司經(jīng)營者在財務(wù)審批、合同簽訂、對外提供擔(dān)保等日常經(jīng)營管理活動中的具體財務(wù)權(quán)限，以及公司經(jīng)營者為履行投資者的受托責(zé)任應(yīng)當(dāng)承擔(dān)的財務(wù)責(zé)任，予以澄清。最后是財務(wù)管理者的財務(wù)監(jiān)管體系。財務(wù)經(jīng)理受公司經(jīng)營者委托，管理和協(xié)調(diào)公司的日常財務(wù)運(yùn)作，主要包括： 選擇適合公司特點(diǎn)的公司財務(wù)管理模式。明確公司部門各相

28、關(guān)利益相關(guān)方在財務(wù)管理中的權(quán)限和責(zé)任，建立財務(wù)管理崗位責(zé)任制。抓好部財務(wù)管理基礎(chǔ)工作。建立部屬財務(wù)管理分項管理制度，包括融資管理制度、各類資產(chǎn)管理制度、對外投資管理制度、成本管理制度、收入與利潤分配制度、財務(wù)分析和財務(wù)評價制度。（三）樹立成本管理理念，重視財務(wù)分析工作加強(qiáng)跨部門業(yè)務(wù)橫向管理，樹立大成本管理理念?？绮块T業(yè)務(wù)的橫向管理，包括市場開發(fā)管理、質(zhì)量成本管理、安全成本管理、技術(shù)創(chuàng)新管理、人力資源管理、設(shè)備管理、后勤保障管理等，并不是孤立存在的。財務(wù)管理是息息相關(guān)的，比如市場開發(fā)，沒有過多考慮企業(yè)資源和管理能力，簽訂過多的工程合同，導(dǎo)致外部項目外包過多，管理層無能為力，或者沒有充分了解把握企

29、業(yè)生產(chǎn)力水平在報價脫離現(xiàn)實的情況下，造成項目先天虧損；庫存采用經(jīng)濟(jì)批量采購，總成本最低；固定資產(chǎn)達(dá)到經(jīng)濟(jì)使用年限，應(yīng)當(dāng)更新?lián)Q代；必須繳納的稅款，導(dǎo)致現(xiàn)金支出和收入不同步。如果簽訂分期付款合同，這種情況就會得到緩解，以此類推。這些都與大金融有關(guān)。只有和諧的管理，才能實現(xiàn)企業(yè)價值的最大化。 .加強(qiáng)財務(wù)分析，建立財務(wù)預(yù)警機(jī)制，運(yùn)用會計數(shù)據(jù)分析評估，采取相應(yīng)措施，對癥下藥。目前，會計報表編制完成后，財務(wù)部門已開始下一個會計周期的工作，財務(wù)分析工作普遍未開展。今后應(yīng)加強(qiáng)此項工作。財務(wù)預(yù)警系統(tǒng)以企業(yè)信息化為基礎(chǔ)，對企業(yè)經(jīng)營管理活動中的潛在風(fēng)險進(jìn)行實時監(jiān)控。它貫穿于企業(yè)經(jīng)營活動的全過程。以企業(yè)的財務(wù)報表、經(jīng)

30、營計劃等相關(guān)財務(wù)數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，運(yùn)用一些管理理論、比例分析、數(shù)學(xué)模型等方法，找出企業(yè)存在的風(fēng)險，并報告給企業(yè)。操作員發(fā)出警報。它與財務(wù)評價體系相互依存、相輔相成。（四）完善監(jiān)督機(jī)制建立和完善科學(xué)的績效評價機(jī)制，企業(yè)經(jīng)營管理的三個重要階段，即戰(zhàn)略規(guī)劃期、領(lǐng)導(dǎo)任期和項目運(yùn)營期。延長評估期可以在一定程度上避免這些行為。對企業(yè)的評估應(yīng)以戰(zhàn)略規(guī)劃期為依據(jù)；對經(jīng)營者的考核，引入“期權(quán)”的概念，將年薪的一部分作為一種預(yù)付款，其余的扣款，考核期結(jié)束，進(jìn)行清算;對于項目負(fù)責(zé)人，項目運(yùn)營期為考核期。項目結(jié)束后，債權(quán)債務(wù)清償，權(quán)責(zé)發(fā)生制和支付實現(xiàn)制統(tǒng)一，資產(chǎn)盤點(diǎn)和價值認(rèn)定，符合減值條件的，計提減值準(zhǔn)備，每項資產(chǎn)將處于預(yù)

31、定的可用狀態(tài)，然后評估兌現(xiàn)；以經(jīng)濟(jì)利潤（EVA）目標(biāo)為導(dǎo)向，建立健全考核體系。經(jīng)濟(jì)利潤以會計利潤為基礎(chǔ)從所有資本支出中扣除。它將投資決策所需的現(xiàn)金流量法與績效考核所需的權(quán)責(zé)發(fā)生制相結(jié)合，越來越受到重視。集團(tuán)公司提出的成員單位上繳投資收益正是這種思路，通過信息反饋督促經(jīng)營者履行受托責(zé)任，對過程進(jìn)行監(jiān)控。（五）做好員工培訓(xùn)工作配備 HYPERLINK %20%20%20%20:/%20%20%20%20chinaacc%20%20%20%20/web/rs_cfo t _blank 總會計師、設(shè)置適合管理的金融機(jī)構(gòu)，提高財務(wù)人員和管理人員的素質(zhì)，充分發(fā)揮總會計師的作用。國資委成立以來，總會計師（C

32、FO）在企業(yè)經(jīng)營管理中的作用越來越受到重視。集團(tuán)及成員企業(yè)、產(chǎn)業(yè)培訓(xùn)行業(yè)二級單位、大型工程項目沒有總會計師，財務(wù)人員參與管理不夠。解決。設(shè)立相應(yīng)的金融機(jī)構(gòu)。金融機(jī)構(gòu)應(yīng)設(shè)的部門包括：資金預(yù)算部、會計部、財務(wù)管理部、稅務(wù)管理與計劃部、風(fēng)險管理部、成本管理部、產(chǎn)權(quán)管理部、資產(chǎn)管理部和資金結(jié)算中心等。提高財務(wù)人員和管理人員的素質(zhì)。財務(wù)人員應(yīng)盡快脫離會計事務(wù)，堅持學(xué)習(xí)，了解和掌握相關(guān)知識，開拓大局，發(fā)揮專業(yè)優(yōu)勢，成為大財務(wù)理念的倡導(dǎo)者和執(zhí)行者；相關(guān)管理人員應(yīng)掌握財務(wù)管理。基礎(chǔ)知識、業(yè)務(wù)處理流程、積極參與企業(yè)財務(wù)管理。（六）完善管理制度創(chuàng)新經(jīng)營機(jī)制，改善財務(wù)管理環(huán)境，加快企業(yè)改革進(jìn)程，多元化產(chǎn)權(quán)，完善法人

33、治理結(jié)構(gòu)，對投資者的監(jiān)督要到位，人、事、資要管好;建立健全約束和激勵機(jī)制 為防止經(jīng)營者目標(biāo)偏離，在利用制度解決問題的同時，還必須依靠個人信用和誠信約束經(jīng)營者；強(qiáng)化部門管控體系，完善相關(guān)配套制度，增強(qiáng)制度執(zhí)行力，確保企業(yè)持續(xù)健康發(fā)展。結(jié)束語財務(wù)分析 通過東風(fēng)汽車公司的財務(wù)狀況、經(jīng)營狀況和現(xiàn)金流量等一系列財務(wù)分析信息，能夠正確評估公司過去和現(xiàn)在的財務(wù)狀況和資產(chǎn)經(jīng)營業(yè)績，合理判斷銀行的償債能力，做出合理的判斷。評估。公司的資本管理效率，并指出公司的發(fā)展前景和風(fēng)險，滿足利益相關(guān)者的需要，評價公司當(dāng)前和未來的發(fā)展，是評價公司的重要依據(jù)。進(jìn)一步，通過某些指標(biāo)和財務(wù)分析方法的應(yīng)用，可以探究公司財務(wù)指標(biāo)發(fā)生變

34、化的原因，然后根據(jù)各自的分析目的做出相應(yīng)的決策。因此，對上市公司進(jìn)行正確的財務(wù)分析，不僅是公司管理層進(jìn)行財務(wù)預(yù)測和財務(wù)計劃的依據(jù)，使管理者能夠挖掘公司潛力，提高經(jīng)濟(jì)效益。本文利用東風(fēng)汽車公司的財務(wù)信息，對相關(guān)指標(biāo)進(jìn)行計算和比較，從而從債務(wù)償還、經(jīng)營、利潤、增長等方面對東風(fēng)汽車公司的財務(wù)狀況進(jìn)行簡單分析。東風(fēng)汽車公司整體經(jīng)營狀況良好，風(fēng)險管理加強(qiáng)，未來有望取得較好發(fā)展。至在設(shè)計這篇論文的過程中，我覺得我的學(xué)校給了我學(xué)習(xí)的機(jī)會。學(xué)習(xí)過程中，曲敏老師從選題指導(dǎo)、論文框架到詳細(xì)修改，都給予了我認(rèn)真的指導(dǎo)，并提出了很多寶貴的建議。意見和建議，雖然我還是這個領(lǐng)域的門外漢，但曲老師仍然以其嚴(yán)謹(jǐn)?shù)膶W(xué)術(shù)態(tài)度、高

35、度的敬業(yè)精神、認(rèn)真勤奮的工作作風(fēng)和大膽創(chuàng)新的進(jìn)取精神來修改我的論文。她淵博的學(xué)識、廣闊的視野和敏銳的思維，深深地啟發(fā)了我。本論文是在老師的悉心指導(dǎo)和大力支持下完成的感謝所有教過我的老師，沒有以前的知識積累，我沒有那么大的動力和信心來完成這篇論文。感恩之余，誠邀各位老師、老師對我的論文進(jìn)行批評指正，以便我及時改進(jìn)論文的不足之處。最后，衷心感謝曲老師在百忙之中抽空審閱本文。參考1 季健，杜邦財務(wù)分析系統(tǒng)新探索J.中國循環(huán)經(jīng)濟(jì), 2012, 26(6): 118122.2 惠忠，邱一政，胡素華。財務(wù)報告分析。：科學(xué)，2011。3 潤華，財務(wù)分析方法在企業(yè)中的應(yīng)用基于煤炭行業(yè)財務(wù)分析的實證研究。生產(chǎn)力

36、研究，2011（2）：170-172。4 林詩一，林華財務(wù)報告與分析。：復(fù)旦大學(xué)，2007。5 薛亞男，杜邦分析系統(tǒng)視角下的伊利資產(chǎn)價值分析J.中國商圈，2010（11）：100。6吳以輝，財務(wù)報表分析在企業(yè)財務(wù)管理中的作用分析J.商業(yè)經(jīng)濟(jì)學(xué)，2009 (12)：97-98。7蘇芬，企業(yè)財務(wù)狀況分析J.科學(xué)技術(shù)，2004（11）：47-48。8 王正淼，企業(yè)財務(wù)分析評價方法探討與應(yīng)用D.：中國科學(xué)技術(shù)大學(xué)，20029春雷，論企業(yè)財務(wù)狀況分析方法J.會計之友，2006 (32): 52-54。10 林新菊，上市公司財務(wù)狀況分析方法探討J.現(xiàn)代工商, 2009, 21(18): 201-202.1

37、1 簡，用財務(wù)比率分析評價公司財務(wù)狀況孟華電公司財務(wù)狀況分析D.：對外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)，2006.12高京生，新宇公司財務(wù)分析系統(tǒng)的建立與應(yīng)用D.：對外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)，2003.13Joseph Calandro Jr. 迪斯尼的。漫威收購：戰(zhàn)略財務(wù)分析J.戰(zhàn)略與領(lǐng)導(dǎo)力，卷。 38號2 2010 年，第 42-51 頁附表1合并資產(chǎn)負(fù)債表編制單位：東風(fēng)汽車股份有限公司 2010 年 12 月 31 日 單位：元 幣種：人民幣資產(chǎn)行次期末余額期初余額負(fù)債和所有者權(quán)益排第二次評價期末余額期初余額當(dāng)前資產(chǎn)：流動負(fù)債：貨幣基金14,031,582,337.544,591,707,566.05短期貸款3116

38、,769,408.14181,088,424.38可交易金融資產(chǎn)2237,310.0053,458.54應(yīng)付票據(jù)324,577,631,907.393,178,703,411.56應(yīng)收票據(jù)35,040,620,287.642,453,065,145.49應(yīng)付賬款334,686,439,558.163,507,077,901.94應(yīng)收賬款4707,546,572.64470,031,156.56預(yù)付款34745,241,323.99551,844,346.01預(yù)付款項5276,058,728.38217,365,880.71應(yīng)付工資35225,926,378.72134,529,677.23應(yīng)收

39、利息69,425,203.892,330,314.98應(yīng)繳稅款36170,770,148.88-69,736,352.16應(yīng)收股利7163,091.140.00應(yīng)付利息37405,374.53其他應(yīng)收款889,596,305.72102,792,138.20應(yīng)付股息38股票92,725,024,713.472,525,746,631.03其他應(yīng)付款39972,900,406.36626,985,319.61一年到期的非流動資產(chǎn)10一年內(nèi)到期的非流動負(fù)債40其他流動資產(chǎn)11其他流動負(fù)債41流動資產(chǎn)總額1212,880,254,550.4210,363,092,291.56流動負(fù)債總額4211,3

40、95,679,131.648,110,898,103.10非流動資產(chǎn)：非流動負(fù)債：可供出售金融資產(chǎn)13103,450,000.0070,050,000.00長期貸款43持有至到期投資14應(yīng)付債券44長期股權(quán)投資151,439,754,319.21848,359,323.48長期應(yīng)付款45投資房地產(chǎn)1620,373,898.0021,240,704.51特別應(yīng)付款4666,932.00固定資產(chǎn)172,863,077,005.092,130,369,628.90預(yù)計負(fù)債4741,665,482.4625,581,242.51在建工程18541,032,205.78631,169,512.71遞延所

41、得稅負(fù)債4832,878,915.8627,077,253.59工程材料19其他非流動負(fù)債4988,815,944.7537,661,013.67固定資產(chǎn)清算203,742,884.244,065,323.11非流動負(fù)債總額50163,360,343.0790,386,441.77生產(chǎn)性生物資產(chǎn)二十一負(fù)債總額5111,559,039,474.718,201,284,544.87石油和天然氣資產(chǎn)二十二所有者權(quán)益：無形資產(chǎn)23419,064,014.07430,094,795.03實收資本522,000,000,000.002,000,000,000.00開發(fā)支出2468,082,315.6119

42、,882,675.96資本公積53710,438,857.73684,647,601.57善意25309,868,490.50309,868,490.50盈余公積54676,550,652.97623,703,452.76長期待攤費(fèi)用26507,488.88456,400.00未分配利潤552,505,708,621.012,109,219,891.04遞延所得稅資產(chǎn)27175,067,352.06138,346,060.96歸屬于母公司所有者權(quán)益合計5,892,698,131.715,417,570,945.37其他非流動資產(chǎn)28少數(shù)利益1,372,536,917.441,348,139,7

43、16.48非流動資產(chǎn)總計295,944,019,973.444,603,902,915.16所有者權(quán)益總額567,265,235,049.156,765,710,661.85總資產(chǎn)3018,824,274,523.8614,966,995,206.72總負(fù)債和所有者權(quán)益5718,824,274,523.8614,966,995,206.72比較資產(chǎn)負(fù)債表（資產(chǎn)部分）項目2010 年2009 年增加或減少增加減少/趨勢/貨幣基金4,031,582,337.544,591,707,566.05-560,125,228.51-12.287.8可交易金融資產(chǎn)237,310.0053,458.54183

44、,851.46343.91443.91應(yīng)收票據(jù)5,040,620,287.642,453,065,145.492,587,555,142.15105.48205.48應(yīng)收賬款707,546,572.64470,031,156.56237,515,416.0850.53150.53預(yù)付款項276,058,728.38217,365,880.7158,692,847.6727127應(yīng)收利息9,425,203.892,330,314.987,094,888.91304.46404.46應(yīng)收股利163,091.140163,091.14其他應(yīng)收款89,596,305.72102,792,138.20-

45、13,195,832.48-12.8487.16股票2,725,024,713.472,525,746,631.03199,278,082.447.89107.89流動資產(chǎn)總額12,880,254,550.4210,363,092,291.562,517,162,258.8624.29124.29可供出售金融資產(chǎn)103,450,000.0070,050,000.0033,400,000.0047.68147.68長期股權(quán)投資1,439,754,319.21848,359,323.48591,394,995.7369.71169.71投資房地產(chǎn)20,373,898.0021,240,704.51

46、-866,806.51-4.0895.92固定資產(chǎn)2,863,077,005.092,130,369,628.90732,707,376.1934.39134.39在建工程541,032,205.78631,169,512.71-90,137,306.93-14.2885.72固定資產(chǎn)清算3,742,884.244,065,323.11-322,438.87-7.9392.07無形資產(chǎn)419,064,014.07430,094,795.03-11,030,780.96-2.5697.44開發(fā)支出68,082,315.6119,882,675.9648,199,639.65242.42342.4

47、2善意309,868,490.50309,868,490.50長期待攤費(fèi)用507,488.88456,400.0051,088.8811.19111.19遞延所得稅資產(chǎn)175,067,352.06138,346,060.9636,721,291.1026.54126.54非流動資產(chǎn)總計5,944,019,973.444,603,902,915.161,340,117,058.2829.11129.11總資產(chǎn)18,824,274,523.8614,966,995,206.723,857,279,317.1425.77125.77比較資產(chǎn)負(fù)債表（負(fù)債和權(quán)益部分）項目2010 年2009 年增加或減

48、少增加減少/趨勢/短期貸款16,769,408.14181,088,424.38-164,319,016.24-90.749.26應(yīng)付票據(jù)4,577,631,907.393,178,703,411.561,398,928,495.8344.01144.01應(yīng)付賬款4,686,439,558.163,507,077,901.941,179,361,656.2233.63133.63預(yù)付款745,241,323.99551,844,346.01193,396,977.9835.05135.05應(yīng)付工資225,926,378.72134,529,677.2391,396,701.4967.94167

49、.94應(yīng)繳稅款170,770,148.88-69,736,352.16240,506,501.04-344.88-244.88應(yīng)付利息405,374.53405,374.53其他應(yīng)付款972,900,406.36626,985,319.61345,915,086.7555.17155.17流動負(fù)債總額11,395,679,131.648,110,898,103.103,284,781,028.5440.5140.5特別應(yīng)付款66,932.0066,932.00預(yù)計負(fù)債41,665,482.4625,581,242.5116,084,239.9562.88162.88遞延所得稅負(fù)債32,878,

50、915.8627,077,253.595,801,662.2721.43121.43其他非流動負(fù)債88,815,944.7537,661,013.6751,154,931.08135.83235.83非流動負(fù)債總額163,360,343.0790,386,441.7772,973,901.3080.74180.74負(fù)債總額11,559,039,474.718,201,284,544.873,357,754,929.8440.94140.94實收資本2,000,000,000.002,000,000,000.00資本公積710,438,857.73684,647,601.5725,791,256

51、.163.77103.77盈余公積676,550,652.97623,703,452.7652,847,200.218.47108.47未分配利潤2,505,708,621.012,109,219,891.04396,488,729.9718.8118.8所有者權(quán)益總額7,265,235,049.156,765,710,661.85499,524,387.307.38107.38總負(fù)債和所有者權(quán)益18,824,274,523.8614,966,995,206.723,857,279,317.1425.77125.77(1) 常用比率分析共同比率資產(chǎn)負(fù)債表（資產(chǎn)部分）項目2010 年2009 年

52、占總數(shù)的百分比/%占總數(shù)的百分比/%2010 年2009 年2010 年2009 年貨幣基金4,031,582,337.544,591,707,566.0531.344.3121.4230.68可交易金融資產(chǎn)237,310.0053,458.540000應(yīng)收票據(jù)5,040,620,287.642,453,065,145.4939.1323.6726.7816.39應(yīng)收賬款707,546,572.64470,031,156.565.494.543.763.14預(yù)付款項276,058,728.38217,365,880.712.142.11.471.45應(yīng)收利息9,425,203.892,330,

53、314.980.070.020.050.02應(yīng)收股利163,091.1400其他應(yīng)收款89,596,305.72102,792,138.200.70.990.480.69股票2,725,024,713.472,525,746,631.0321.1624.3714.4816.88流動資產(chǎn)總額12,880,254,550.4210,363,092,291.5610010068.4269.24可供出售金融資產(chǎn)103,450,000.0070,050,000.001.741.520.550.47長期股權(quán)投資1,439,754,319.21848,359,323.4824.2218.437.655.67

54、投資房地產(chǎn)20,373,898.0021,240,704.510.340.460.110.14固定資產(chǎn)2,863,077,005.092,130,369,628.9048.1746.2715.2114.23在建工程541,032,205.78631,169,512.719.113.712.874.22固定資產(chǎn)清算3,742,884.244,065,323.110.060.090.020.03無形資產(chǎn)419,064,014.07430,094,795.037.059.342.232.87開發(fā)支出68,082,315.6119,882,675.961.150.430.360.13善意309,868

55、,490.50309,868,490.505.216.731.652.07長期待攤費(fèi)用507,488.88456,400.000.010.0100遞延所得稅資產(chǎn)175,067,352.06138,346,060.962.9530.930.92非流動資產(chǎn)總計5,944,019,973.444,603,902,915.1610010031.5830.76總資產(chǎn)18,824,274,523.8614,966,995,206.72100100共同比率資產(chǎn)負(fù)債表（負(fù)債和所有者權(quán)益部分）項目2010 年2009 年占總數(shù)的百分比/%占總數(shù)的百分比/%2010 年2009 年2010 年2009 年短期貸款

56、16,769,408.14181,088,424.380.152.230.091.21應(yīng)付票據(jù)4,577,631,907.393,178,703,411.5640.1739.1924.3221.24應(yīng)付賬款4,686,439,558.163,507,077,901.9441.1243.2424.923.43預(yù)付款745,241,323.99551,844,346.016.546.83.963.69應(yīng)付工資225,926,378.72134,529,677.231.981.661.20.9應(yīng)繳稅款170,770,148.88-69,736,352.161.5-0.860.91-0.47應(yīng)付利息4

57、05,374.5300其他應(yīng)付款972,900,406.36626,985,319.618.547.735.174.19流動負(fù)債總額11,395,679,131.648,110,898,103.1010010060.5454.19特別應(yīng)付款66,932.000.040預(yù)計負(fù)債41,665,482.4625,581,242.5125.5128.30.220.17遞延所得稅負(fù)債32,878,915.8627,077,253.5920.1329.960.170.18其他非流動負(fù)債88,815,944.7537,661,013.6754.3741.670.470.25非流動負(fù)債總額163,360,34

58、3.0790,386,441.771001000.870.6負(fù)債總額11,559,039,474.718,201,284,544.8761.454.8實收資本2,000,000,000.002,000,000,000.0027.5329.5610.6213.36資本公積710,438,857.73684,647,601.579.7810.123.774.57盈余公積676,550,652.97623,703,452.769.319.223.594.17未分配利潤2,505,708,621.012,109,219,891.0434.4931.1813.3114.09所有者權(quán)益總額7,265,23

59、5,049.156,765,710,661.8510010038.645.2總負(fù)債和所有者權(quán)益18,824,274,523.8614,966,995,206.72100100附表2合并損益表2010年1-12月 單位：元 幣種：人民幣項目2010 年2009 年2008 年一、營業(yè)收入總額19,800,179,458.6714,311,440,851.1212,431,496,586主營業(yè)務(wù)收入19,800,179,458.6714,311,440,851.1212,431,496,5862.總運(yùn)營成本19,917,330,101.7014,252,169,030.6812,419,276,2

60、40主營業(yè)務(wù)成本17,480,279,779.6212,446,257,962.6510,848,709,724銷售稅和附加費(fèi)303,422,755.81196,712,424.43213,791,503銷售費(fèi)用1,142,940,885.44920,168,201.18741,324,439管理費(fèi)891,436,959.35676,471,527.06510,949,684財務(wù)經(jīng)費(fèi)-27,704,424.47-59,801,496.9439,580,356資產(chǎn)減值損失126,954,145.9572,360,412.3064,920,533加：公允價值變動帶來的凈收入-155,116.94-