企業(yè)進入和退出障礙研究

1、企業(yè)進入和退出障礙研究主要內容 第一部分：產業(yè)組織學簡介 第二部分：企業(yè)進入與退出障礙研究產業(yè)組織學介紹：產業(yè)組織學是研究市場運行的學科。：產業(yè)組織學是研究各產業(yè)(或行業(yè))中企業(yè)行為的學科。：產業(yè)組織學的主要研究內容是市場運行過程怎樣影響企業(yè)滿足消費者需求的行為，以及市場什么倩況下會出現(xiàn)“失靈”，如何通過外部力量(如政府干預)使市場能夠正常運行，以達到或接近理想的經(jīng)濟績效。完全競爭壟斷競爭寡頭壟斷完全壟斷微觀經(jīng)濟學產業(yè)組織學微觀經(jīng)濟學不完全競爭經(jīng)濟學市場勢力（market power)概念：一種使定價高于成本，尤其是邊際成本的能力。企業(yè)角度：更多的利潤和更高的企業(yè)價值從社會福利（政策制定者）角

2、度：分配無效率：失去潛在顧客的損失生產無效率：成本增長尋租：企業(yè)為了影響政策制定者而耗費的沒有用于生產的資源。相反觀點：市場勢力不但存在而且還有利于社會，因為市場勢力是技術發(fā)展的前提條件。奧地利學派（代表人物熊比特）產業(yè)組織學的中心問題1、是否存在市場勢力 芝加哥學派：只要每個行業(yè)都允許廠商自由進入，則市場勢力的程度就很小。2、企業(yè)如何獲得和保持市場勢力3、公共政策是否對市場勢力起作用 避免市場勢力的負面作用：反拖拉斯政策4、產業(yè)政策 加強某個企業(yè)或產業(yè)的市場位置，尤其是在與外國公司的競爭中。產業(yè)組織學的研究方法簡介 結構行為績效（SCP）范式（structure-conduct-perfor

3、mance)主流產業(yè)組織學家：遵循SCP框架，重視實證研究。在40和50年代，產業(yè)組織問題的研究以單個行業(yè)為主。后來主要是由于經(jīng)濟計量方法將別是聯(lián)立方程模型的出現(xiàn)和普及，人們開始同時研究多個行業(yè)的結構、行為與績效之間的綜合聯(lián)系和整體關系，從中得出一般性的結論。 芝加哥派重點強調理論對研究產業(yè)組織問題的指導作用。案例法引入信息經(jīng)濟學和博弈論的研究成果 產業(yè)組織學的研究框架 企業(yè)的進入退出與產業(yè)組織政策主要內容一、簡介二、前人對廠商進入、退出的理論研究和實證分析三、廠商的進入和退出主要內容二、前人對進入、退出的理論研究和實證分析三、進入和退出一、簡介 1 問題的提出 2 研究的對象 1 問題的提出

4、一些產業(yè)的產品最初被商業(yè)化而引入市場時，由于現(xiàn)期的和潛在的市場容量非常大，高額的贏利會誘導企業(yè)（廠商）數(shù)量急劇增加。隨著市場的飽和，盡管產量在持續(xù)增加而企業(yè)（廠商）的數(shù)量卻在不斷下降，通常這個時期比較漫長。理論意義和現(xiàn)實意義廠商的進入、退出、淘汰是什么因素決定的？是否與市場結構有聯(lián)系？企業(yè)數(shù)量的變化是否會影響企業(yè)行為和市場運行績效？政府實施的產業(yè)組織政策是否能夠引導企業(yè)的進入、退出和淘汰過程向著資源最優(yōu)配置和社會福利最優(yōu)的方向發(fā)展變化？我國當前形式下，產業(yè)組織政策是否符合市場經(jīng)濟發(fā)展的內在要求？我國政府的產業(yè)政策對我國改革開放和推進市場化進程究竟起什么作用？2 研究對象不完全競爭市場：寡頭壟斷

5、、壟斷競爭某一產業(yè)中廠商和該產業(yè)生產的產品分析在不完全競爭市場上生產具有相互替代關系產品的廠商的進入、退出為切入點；以產業(yè)的資源最優(yōu)配置為目標，闡述為什么企業(yè)進入會過多，而進入過多之后隨不能贏利為何不能順利退出；尋求能充分發(fā)揮價格機制的實現(xiàn)條件，正確引導企業(yè)進入、退出，從而達到合理的產業(yè)組織和社會福利最優(yōu)。主要內容一、簡介三、進入和退出二、前人對進入、退出的理論研究和實證分析 1 市場結構的概念和分類 2 研究進入、退出的角度 3 對進入、退出理論研究的文獻成果 4 對進入、退出實證檢驗的結論1 市場結構馬歇爾經(jīng)濟學原理（1890）在薩伊的勞動、資本和土地三種要素之外，提出了生產的第四要素“組

6、織”，既指企業(yè)內的組織形態(tài)，也指企業(yè)之間的組織形態(tài)，還指產業(yè)之間的組織形態(tài)。還提出追求規(guī)模經(jīng)濟的結果是阻斷價格機制的作用和壟斷的發(fā)展?！榜R歇爾沖突”（Marshalls dilemma)瓊羅賓遜（J.Robinson)不完全競爭經(jīng)濟學（1933）對關于“馬歇爾沖突”的爭論進行了總結。張伯倫（Chamberlin)壟斷競爭理論（1933）以現(xiàn)實的具體的市場代替了理論上的抽象市場，以壟斷因素的強弱為因素，把完全競爭到獨家壟斷的市場結構作了區(qū)分，使市場結構的區(qū)分和研究更接近現(xiàn)實經(jīng)濟生活。今天市場結構的分類就是由此逐步演化而來的。主要市場結構類型市場類型主要條件現(xiàn)實生活中的近似例子完全壟斷一個廠商占1

7、00%的市場分額電力、電話、自來水占優(yōu)（主導）廠商一個廠商擁有市場分額在50%100%之間，沒有與之相抗衡的廠商報紙、柯達膠卷、吉列刀片緊密寡頭前4位廠商共占有60%100%的市場份額，他們之間很容易串謀固定價格銅、TV傳播、地區(qū)性銀行松散寡頭前4位廠商共占有最高40%的市場份額，他們之間串謀固定價格是不可能的家具制造業(yè)、木材業(yè)、小型機械壟斷競爭存在許多有實力的競爭對手，任一廠商都不能占有10%以上的市場份額。零售業(yè)、服裝業(yè)完全競爭至少存在50個以上的競爭者，任一廠商的市場占有率都微不足道。谷物、家禽資料來源：Shepherd,William G., 1985. The economics o

8、f Industrial Organization,Second Edition, Prentice Hall, Inc.,Englewood Cliffs, NJ 07632, p. 42 研究進入、退出的角度廠商鮑莫爾、貝利、潘扎爾和威利哥（有時簡寫為BBPW）利用“進退無障礙理論”對自然壟斷的分析，是假設一個在位壟斷者與一個潛在進入者的前提下展開的肯尼思貝司曼（Baseman,1981)論述自然壟斷的可持續(xù)性與進入的不可取之間的關系時，也采用在位者與進入者為分析對象產品克珀萊和米勒（Klepper and Miller, 1995)直截了當針對某一種產品：對美國制造業(yè)中的46種產品（如圓

9、珠筆、洗發(fā)香波、拉鏈、錄音磁帶、擋風玻璃刮水器等）進行了詳細的分析和模型檢驗。杰羅斯和默芬（Geroski and Murfin,1991)選取某一產業(yè)中的代表性產品：以1958年至1983年英國汽車工業(yè)中轎車為例，對轎車生產廠商的進入及產業(yè)演變進行了模型化。3 對進入、退出理論研究的文獻成果讓泰勒爾（Tirole, 1998)產業(yè)組織理論第七章假設廠商同時選擇進入市場時，以模型證明了自由進入可能產生太多也可能產生太少的廠商。第八章根據(jù)鮑默爾等人的“進退無障礙理論”，如果所有廠商都得到相同的技術，不存在沉淀成本，那么即使市場上只有一個壟斷廠商存在，潛在進入者的威脅也會使壟斷者的行為同競爭者一樣

10、。并用典型的動態(tài)博弈模型討論了在位廠商如何通過生產能力投資來遏止進入。還從博弈的角度分析在位廠商具有的先動優(yōu)勢。結論：“在容納博弈中，當企業(yè)之間進行的是價格競爭時，企業(yè)不愿意使自己看上去具有攻擊性；當企業(yè)之間進行的是數(shù)量競爭時，企業(yè)可能試圖在將來成為一只惡狗?！迸c進入容納的情況相比，在進入遏止或誘致退出的情況下，企業(yè)在價格博弈和數(shù)量博弈中所使用的戰(zhàn)略差別較小。“重要的是要使自己看上去是強硬的?！榜T維茨塞克（Von Weizsacker,1980)通過古諾模型對規(guī)模經(jīng)濟進行了詳細推論，利用數(shù)學模型分析了產品差異，證明存在規(guī)模經(jīng)濟和產品差異的情況下，提高而不是降低對在位者的保護，使其免受進入者競爭

11、的威脅，可以改善社會福利。所以對于存在技術壁壘的情況下，傳統(tǒng)的通過鼓勵競爭來改善社會福利的做法是不對的。對進入、退出理論研究的文獻成果曼奇和溫斯頓（Mankiw and Whinston,1986)之所以市場上當進入有固定成本時也存在進入過多而導致社會效率降低 的可能性原因在于基本的直觀的力量。在同質產品市場上，由于不完全競爭和“商業(yè)盜竊效應”的存在使進入偏離均衡，因此總是有過多進入的傾向。在異質品市場上，是否有過多進入的傾向是不清楚的，一般產品差異會減少過多進入。鈴村好太郎和清野和村（1987）考察準古諾市場上生產同質產品的寡頭壟斷廠商數(shù)量與經(jīng)濟福利的關系。假設一個強有力的政府通過對廠商數(shù)量

12、的管制推行邊際成本定價原則，由此證明在自由進入的準古諾均衡情況下，市場上會有過多的廠商存在。米爾斯（Mills,1991) 在同質產品市場上，當進入涉及沉淀成本時，寡占行業(yè)傾向保有過多廠商，因在位者通過減少產量，容納進入，仍比奮起抗爭、遏制進入時的利益要大。但這時卻不是社會最有效率點，持續(xù)的進入使過度進入的社會成本膨脹，所以需要對進入實行管制。一些名詞古諾寡頭壟斷模型：假定生產同質產品的廠商通過選擇產量而不是選擇價格使利潤最大化。在古諾模型中，所有廠商同時作出產量決策，基本假定就是給定競爭對手的產量時選擇自己的產量，這樣得到產量上的納什均衡叫古諾（納什）均衡。該模型提供結果對產業(yè)組織學具有重要

13、意義：大多數(shù)情況下價格并不等于邊際成本，也不能達到帕累托效率。廠商價格超越邊際成本的程度與廠商的市場份額成正比，與市場需求彈性成反比。商業(yè)盜竊效應（business stealing effect)由于新進入者的進入行為使得在位者的市場份額減少。由于不完全競爭的存在，這種效應就成為偏離均衡方向的決定因素。一些名詞進退無障礙理論（Contestability Theory) 所謂進退完全無障礙就是指無論是企業(yè)進入還是退出某個行業(yè)時，不存在任何經(jīng)濟代價這樣一種市場條件。 主要代表人物是鮑莫爾(wJBaumol)該學派認為，不要有較多的企業(yè)，只要存在潛在的競爭壓力，即存在一個進退無障礙的市場結構就能

14、有好的企業(yè)行為和市場績效。鮑莫爾提出并十分強調沉沒成本的概念。 進退無障礙理論的最重要的政策涵義是，為克服由于規(guī)模經(jīng)濟原因形成的自然壟斷所可能產生的不利影響，政府可根據(jù)進退無障礙理論的要求制定相應的管制政策或規(guī)章，盡可能保持著潛在的競爭壓力，以此約束大企業(yè)的行為。其根本目的在于保持規(guī)模經(jīng)濟的同時，又較好地克服壟斷弊端。4 對進入退出實證檢驗的結論：七個程式化的事實 以下參考Geroski,P.A., “What Do We Know about Entry?” International Journal of Industrial Organization,1995， vol. 13, p.4

15、21-440.1、進入是經(jīng)常發(fā)生的，然而進入率（新進入廠商的數(shù)量/在位廠商和新進入廠商之和）遠高于進入的市場滲透率（新進入廠商的銷售額/整個產業(yè)的銷售額）。2、進入更多地表現(xiàn)為產業(yè)內部的差異而不是產業(yè)之間的差異3、進入率和退出率是高度正相關的。4、大多數(shù)進入者的生存率較低，即使成功的進入者也要花費10年左右的時間才能發(fā)展成為與在位者的規(guī)模相當?shù)囊?guī)模。5、常見的是白手起家進入，成功率比多樣化進入低。6、進入率在不同時間是不同的，通常在市場發(fā)展早期達到進入的高峰。7、進入后的調整成本是對開始就以大規(guī)模進入和進入后快速滲透的“懲罰”。4 對進入退出實證檢驗的結論：八個程式化的結果1、進入對高額利潤的

16、反映似乎是比較遲緩的。2、對進入壁壘高度的計量經(jīng)濟估計表明進入壁壘是高的。3、利用傳統(tǒng)的度量贏利水平和進入壁壘的方法很難解釋進入率。4、進入對平均的產業(yè)價格成本差異幅度的影響非常有限。5、高的進入率通常與高的技術創(chuàng)新率和高的效率改進率相關聯(lián)。6、在位者對進入的反應是相機抉擇的。7、雖然理論研究集中于進入對價格的影響，但事實證明，價格并不是在位者用于遏制進入的常用手段，相反，常用的是市場促銷等其他的非價格競爭手段。8、廠商規(guī)模和生存年限與進入者的生存和成長相關。主要內容一、簡介二、前人對進入、退出的理論研究和實證分析三、進入和退出 1 進入和退出的壁壘 2 對進入壁壘的研究綜述 廠商進入、退出的

17、障礙分析進入壁壘結構性壁壘絕對成本優(yōu)勢壁壘規(guī)模經(jīng)濟進入壁壘必要資本量進入壁壘產品差異壁壘行為性壁壘阻止進入行為驅除對手行為政策法律壁壘退出壁壘沉沒成本大職工解雇難度大聯(lián)合生產問題法律和政策上的限制對進入壁壘研究回顧1貝恩 的結構主義分析（1959產業(yè)組織）哈佛學派進入壁壘是“某一產業(yè)中的在位者相對于潛在進入者所具有的競爭優(yōu)勢，這些優(yōu)勢反映在在位者能夠把價格提高到競爭性價格水平之上，而又不會招致新廠商的進入。 ”提出四種壁壘：在位廠商的絕對成本優(yōu)勢、產品差異、規(guī)模經(jīng)濟和特有資源。市場結構是外生變量，廠商行為僅由市場結構決定，屬于內生變量。從某種意義上說，進入條件決定了進入者的潛在競爭力廠商主義分

18、析，以施蒂格勒（Stigler)為代表的芝加哥學派1968進入壁壘指“新廠商進入一個市場所負擔的、而這一市場中的在位廠商不負擔的生產成本?！闭J為規(guī)模經(jīng)濟、資本需要量、產品差異等都不構成進入壁壘，強調政府管制這一人為壁壘。馮維茨塞克（Von Weizsacker,1980)進入壁壘是“一種生產成本，它必然由謀求進入一個行業(yè)的企業(yè)承擔；并從社會的角度看，這意味著資源配置的扭曲?！奔礃嫵蓪ι鐣＠泻Φ倪M入限制才是進入壁壘。對進入壁壘研究回顧2邁克爾波特強調政府在企業(yè)進入和退出中的作用德姆塞茨（1980）提出“所有權進入”壁壘，指出判斷給予某一方何種保護的標準在于總效率的提高與否。謝勒（Scherer,1980)產業(yè)的市場結構與經(jīng)濟績效一書中強調廠商行為對市場結構有反作用，市場的運行績效對市場結構也會產生反作用。鮑莫爾為代表的廠商“進退無障礙理論”Wate