全國證券從業(yè)資格考試含答案 2021年證券從業(yè)資格證《金融市場基礎(chǔ)知識》模擬試題

1、選擇題(以下備選項中只有一項符合題目要求) 1.可以參與發(fā)行人的經(jīng)濟(jì)決策的是() 。 A.期權(quán)持有者B.股票所有者C.證券投資基金持有者D.債券持有者答案：B解析：股票是一種所有權(quán)憑證，實質(zhì)上代表了股東對股份公司凈資產(chǎn)的所有權(quán)，股東依法享有資產(chǎn)收益、重大決策、選擇管理者等權(quán)利，同時也承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任與風(fēng)險。引起某上市公司股票價格變動的直接原因是()。A.行業(yè)前景B.公司經(jīng)濟(jì)狀況C.宏觀經(jīng)濟(jì)和政策因素D.供求關(guān)系答案： D解析：在自由競價的股票市場中，股票的市場價格不斷變動。引起股票價格變動的直接原因是供求關(guān)系的變化或者說是買賣雙方力量強(qiáng)弱的轉(zhuǎn)換。相對于投資普通股票而言，投資優(yōu)先股的收益，風(fēng)險。(

2、) A.不穩(wěn)定;大穩(wěn)定;小穩(wěn)定;大不穩(wěn)定;小答案： B解析：與普通股相比，優(yōu)先股的收益率相對較低，風(fēng)險相對較小，為投資者提供了比較穩(wěn)定的收益，擴(kuò)展了投資品類。下列對股份回購的敘述，錯誤的是()。股份回購改變了原有供求平衡，增加需求，減少供給B.股份回購?fù)ǔ?dǎo)致股價上漲C.股份回購向市場傳達(dá)了積極的信息D.公司一般在股價較高時回購答案： D解析：股份回購具有信號效應(yīng)，公司基于其內(nèi)部信息優(yōu)勢，一般會在股價較低的時候?qū)嵤┕煞莼刭?。中國證監(jiān)會依法對股權(quán)分置改革各方主體及其相關(guān)活動實行()，組織、指導(dǎo)和協(xié)調(diào)推進(jìn)股權(quán)分置改革工作。A.窗口指導(dǎo)B.監(jiān)督管理C.行政干預(yù)D.自由放縱答案： B解析：根據(jù)上市公

3、司股權(quán)分置改革管理辦法第三條規(guī)定，中國證券監(jiān)督管理委員會依法對股權(quán)分置改革各方主體及其相關(guān)活動實行監(jiān)督管理，組織、指導(dǎo)和協(xié)調(diào)推進(jìn)股權(quán)分置改革工作。享有優(yōu)先認(rèn)股權(quán)的股東對其所享有的優(yōu)先認(rèn)股權(quán)可以做出三種選擇，其中不包括()。A.按其持股比例 5%的數(shù)量，優(yōu)先認(rèn)購一定數(shù)量新發(fā)行股票的權(quán)利B.不行使權(quán)力而任其過期失效C.將權(quán)力轉(zhuǎn)讓給其他人，從中獲得一定的報酬D.行使此權(quán)利來認(rèn)購新發(fā)行的股票答案： A解析：享有優(yōu)先認(rèn)股權(quán)的股東有三種選擇：行使此權(quán)利來認(rèn)購新發(fā)行的股票;將該權(quán)利轉(zhuǎn)讓他人，從中獲取一定的報酬;不行使也不轉(zhuǎn)讓此權(quán)利，任其過期失效。股份公司在提供優(yōu)先認(rèn)股權(quán)時會設(shè)定一個股權(quán)登記日，在此日期前(包

4、括此日)認(rèn)購普通股票的，該股東享有優(yōu)先認(rèn)股權(quán);此日期之后認(rèn)購普通股票的股東不享有此權(quán)利。股票及其他有價證券的理論價格是根據(jù)()確定的。A.預(yù)期理論B.流動性理論 C.合理收益理論D.現(xiàn)值理論答案： D解析：股票及其他有價證券的理論價格是根據(jù)現(xiàn)值理論而來的。現(xiàn)值理論認(rèn)為，人們之所以愿意購買股票和其他證券，是因為它能夠為它的持有人帶來預(yù)期收益，因此，它的價值取決于未來收益的大小。關(guān)于股票性質(zhì)描述正確的是()。股票是設(shè)權(quán)證券股票只是把已存在的股東權(quán)利表現(xiàn)為證券的形式C.股票所代表的權(quán)利本來不存在D.股票所代表的權(quán)利的發(fā)生是以股票的制作和存在為條件的答案： B解析：股票是證權(quán)證券，代表的是股東權(quán)利，它

5、的發(fā)行是以股份的存在為條件的，股票中介把已存在的股東權(quán)利表現(xiàn)為證券的形式，它的作用不是創(chuàng)造股東的權(quán)利，而是證明股東的權(quán)利。上市公司股票的市場價格一般是指( )。A.股票二級市場交易價格B.股票的賬面價值C.股票的票面價值D.股票的發(fā)行價格答案： A解析：股票的市場價格一般是指股票在二級市場上交易的價格。根據(jù)價值規(guī)律，股票的市場價格是由股票的內(nèi)在價值決定的，但同時也受許多其他因素的影響。普通股股東可以優(yōu)先認(rèn)購新股的數(shù)量應(yīng)當(dāng)()。A.無限制B.按照個人經(jīng)濟(jì)實力確定C.由股份公司確定D.按持股比例確定答案： D解析：優(yōu)先認(rèn)股權(quán)是指當(dāng)股份公司為增加公司注冊資本而發(fā)行新股時，原普通股股東按其持股比例，可

6、以按低于股票市價的特定價格購買公司新發(fā)行的一定數(shù)量股票的權(quán)利。股權(quán)分置改革方案獲得相關(guān)股東會議表決通過，公司股票復(fù)牌后，市場稱這類股票為( )。A.G 股B.A 股C.H 股D.B 股答案： A解析：公司股權(quán)分置改革的動議，原則上應(yīng)當(dāng)由全體非流通股股東一致同意提出。非流通股股東提出改革建議，應(yīng)委托公司董事會召集 A 股市場相關(guān)股東舉行會議，審議公司股權(quán)分置改革方案。改革方案獲得相關(guān)股東會議表決通過，復(fù)牌后的公司股票，市場稱其為“G 股”。風(fēng)險性是股票的特征之一，下列關(guān)于股票的風(fēng)險性特征的說法有誤的是( ) 。風(fēng)險不等于損失，高風(fēng)險的股票可能給投資者帶來較大的損失，也可能帶來較大的收益投資者在買

7、入股票時，對其未來收益會有一個估計，但事后看，真正實現(xiàn)的收益可能會高于或低于原先的估計，這就是股票的風(fēng)險風(fēng)險本身是一個中性概念，但是，高風(fēng)險一般對應(yīng)著高收益，因此投資者一般喜歡投資那些風(fēng)險較高的股票股票風(fēng)險的內(nèi)涵是股票投資收益的不確定性，或者說實際與預(yù)期收益之間的偏離程度答案： C解析：C 項，風(fēng)險不等于損失，理論上說，高的系統(tǒng)風(fēng)險對應(yīng)的是高的預(yù)期收益，高風(fēng)險可能帶來較大損失，也可能帶來較大收益?，F(xiàn)實生活中，大多數(shù)投資者是風(fēng)險厭惡的，他們一般喜歡投資那些風(fēng)險較低的股票。上市公司增發(fā)的網(wǎng)上定價發(fā)行與網(wǎng)下詢價配售相結(jié)合方式是通過網(wǎng)下向詢價確定發(fā)行價格并按比例配售，同時網(wǎng)上對定價發(fā)行。( ) A.機(jī)

8、構(gòu)投資者;戰(zhàn)略投資者B.公眾投資者;戰(zhàn)略投資者C.公眾投資者;機(jī)構(gòu)投資者D.機(jī)構(gòu)投資者;公眾投資者答案：D解析：上市公司增發(fā)的網(wǎng)上定價發(fā)行與網(wǎng)下詢價配售相結(jié)合，即網(wǎng)下按機(jī)構(gòu)投資者累計投標(biāo)詢價結(jié)果定價并配售，網(wǎng)上對公眾投資者定價發(fā)行。采用此種發(fā)行方式時，在承銷期開始前，發(fā)行人和主承銷商可以不確定發(fā)行定價和上網(wǎng)發(fā)行量(也可以確定上網(wǎng)發(fā)行量)。股票發(fā)行之前，發(fā)行人必須按法定程序向監(jiān)管部門提交有關(guān)信息，申請注冊，并對信息的完整性、真實性負(fù)責(zé)的市場主導(dǎo)型股票發(fā)行制度是( )。A.保薦制B.注冊制C.核準(zhǔn)制D.審批制答案：B解析：注冊制度實質(zhì)上是一種發(fā)行公司的財務(wù)公開制度，是指發(fā)行人在發(fā)行證券之前，必須按

9、照法律向主管機(jī)關(guān)申請注冊的制度。上市公司配股一般采取()的方式。A.網(wǎng)上定價發(fā)行B.網(wǎng)下網(wǎng)上同時定價發(fā)行C.網(wǎng)下詢價發(fā)行D.網(wǎng)上定價發(fā)行與網(wǎng)下詢價配售相結(jié)合答案：A解析：配股一般采取網(wǎng)上定價發(fā)行的方式。配股價格是在一定的價格區(qū)間內(nèi)由主承銷商和發(fā)行人協(xié)商確定。目前，國際上股票發(fā)行制度的兩種類型是()。A.保薦制和注冊制B.審批制和核準(zhǔn)制C.審批制和注冊制D.核準(zhǔn)制和注冊制答案：D解析：股票發(fā)行制度主要有三種，即審批制度、核準(zhǔn)制度和注冊制度，每一種發(fā)行監(jiān)管制度都對應(yīng)一定的市場發(fā)展?fàn)顩r。目前國際上股票發(fā)行制度主要有核準(zhǔn)制和注冊制。股票發(fā)行監(jiān)管制度的核心內(nèi)容是()。A.股票發(fā)行決定權(quán)的歸屬B.股票發(fā)行

10、方式選擇權(quán)的歸屬C.股票發(fā)行監(jiān)督權(quán)的歸屬D.股票發(fā)行定價權(quán)的歸屬答案：A解析：股票發(fā)行監(jiān)管制度的核心內(nèi)容是股票發(fā)行決定權(quán)的歸屬，主要類型包括：審批制;核準(zhǔn)制;注冊制。申請股票在交易所上市，公司最近()應(yīng)無重大違法行為。A.2 年 B.1 年C.3 年 D.4 年答案：C解析：根據(jù)證券法及證券交易所上市規(guī)則的規(guī)定，股份有限公司申請其股票上市必須符合的條件之一為公司最近 3 年無重大違法行為，財務(wù)會計報告無虛假記載。上市公司公開增發(fā)時，發(fā)行價格應(yīng)不低于公告招股意向書前()交易日公司股票均價或前一個交易日的均價。A.20 個B.10 個C.30 個D.15 個答案：A解析：除了應(yīng)當(dāng)符合上市公司公開發(fā)行新股的一般條件之外，上市公司證券發(fā)行管理辦法對于上市公司增