武漢大學審計學-第八章 籌資與投資循環(huán)審計ppt課件

1、第八講 籌資與投資循環(huán)審計籌資與投資循環(huán)概述借款審計一切者權益審計對外投資審計.循環(huán)中的主要內部控制籌資中的內部控制及測試對外投資中的內部控制及測試買賣頻率低，金額大，關鍵是授權同意控制甚至董事會和股東大會和會計記錄控制.短期借款的本質性測試獲取或編制短期借款明細表、復核、對賬向銀行或其他債務人函證審閱年度內添加的短期借款、減少的短期借款，檢查相關會計記錄和原始憑證，核實檢查年末有無到期未歸還的借款，逾期借款能否辦理了延期手續(xù) 復核已計借款利息能否正確 驗明借款能否已在資產負債表上充分披露.審計企業(yè)短期借款應留意的問題： 虛計費用，調理利潤將短期借款特別是展期的短期借款記錄，反映為長期借款，導

2、致短期借款信息失真借款不入賬，特別是在多家銀行貸款情況下短貸長用，資本構造與資產構造不匹配，增大財務風險.長期借款的本質性測試長期借款審計重點放在本年發(fā)生的變動上。并留意抵押和擔保以及關聯(lián)方之間的借款情況能否披露。檢查借款費用的會計處置能否正確。新會計準那么： 擴展了借款費用資本化的資產范圍 擴展了可予資本化的借款范圍.借款費用的合理睬計處置直接影響企業(yè)資產和費用確實認與計量，進而影響企業(yè)財務情況和運營成果的真實、公允反映。經過借款費用的調理來支配利潤或進展盈余管理是上市公司常見的問題。多計利潤時？隱瞞利潤時？.案例1 ：某公司于207年1月1日開工興建一幢辦公樓，工期為1年，工程采用出包方式

3、，分別于207年1月1日、7月1日和10月1日支付工程進度款1500萬元、3000萬元和1000萬元。辦公樓于207年12月31日完工，到達預定可運用形狀。公司為建造辦公樓發(fā)生了兩筆專門借款，分別為：1207年1月1日專門借款2000萬元，借款期限為3年，年利率為8，利息按年支付；2207年7月1日專門借款2000萬元，借款期限為5年，年利率為10%，利息按年支付。閑置專門借款資金均用于固定收益?zhèn)唐谕顿Y，假定該短期投資月收益率為0.5%。.假定占用普通借款有兩筆，分別為：1向A 銀行長期借款2000 萬元，期限為206 年12 月1 日至209 年12 月1 日，年利率為6%，按年支付利息

4、；2發(fā)行公司債券10000 萬元，于206 年1 月1 日發(fā)行，期限為5 年， 年利率為8%，按年支付利息。.分析：公司為建造辦公樓的支出總額5500 萬元1500+3000+1000超越了專門借款總額4000 萬元2000+2000，占用了普通借款1500 萬元。計算公司建造辦公樓應予資本化的利息費用金額如下：.計算專門借款利息費用資本化金額： 專門借款利息資本化金額專門借款當期實踐發(fā)生的利息費用 將閑置借款金額短期投資獲得的投資收益。 為簡化計算，假定全年按360 天計算，專門借款利息費用的資本化金額為：20008%+200010180/3605000.5%6=245 萬元.計算普通借款利

5、息費用資本化金額： 普通借款利息費用資本化金額累計資產支出超越專門借款部分的資產支出加權平均數所占用普通借款的資本化率 累計資產支出超越專門借款部分的資產支出加權平均數(4500-4000)180/360+100090/360=500萬元 普通借款資本化率20006%100008%/2000+10000=7.67% 普通借款利息費用資本化金額為：5007.67%38.35萬元.計算建造辦公樓應予資本化的利息費用金額該公司建造辦公樓應予資本化的利息費用金額283.35萬元，即：專門借款利息費用資本化金額245萬元和普通借款利息費用資本化金額38.35萬元之和。.債務重組審計債務重組會計處置的演化

6、： 2001年及之前，計入當期收益 2002-2006年，計入資本公積 2007年后，計入當期收益?zhèn)鶆罩亟M收益與資產處置收益方式有： 以資產清償債務 將債務轉為資本 修正其它債務條件 混合重組負債率高的上市公司很能夠在公司虧損或面臨ST的情況下，為了維持公司業(yè)績或保住殼資源，經過債務重組支配利潤.案例2：利用債務重組支配利潤1998年，深圳某股份公司苦心運營但仍達不到預期的利潤。于是，想起了會計手段公司欠銀行1.6億元的負債，又無足夠的資金歸還，與銀行商量，以帳面價值0.3億元的大樓抵債并將余下的負債一筆勾銷。銀行贊同簽下以大樓抵債的協(xié)議。公司按原會計準那么將這1.3億元的差額以營業(yè)外收入的名

7、義，進入會計報表，添加了1.3億元的利潤。 這筆業(yè)務銀行好象吃虧了? 沒多久，該上市公司又向銀行購回前一階段抵債用的大樓。購回價是1.6億元。奇觀就這樣發(fā)生了：樓還是這個樓，銀行的債還是1.6億元，所不同的是，該公司在沒有動用任何資金的情況下，僅憑一張抵債合同與一張購房合同，大樓的帳面價值就由0.3億元迅速地變?yōu)?.6億元，而利潤報表上也造出了1.3億元的利潤。.投入資本的審計法定資本制授權資本制折衷的授權資本制出資可采用貨幣資金、金融資產、實物資產、長期股權投資、無形資產等多種方式驗資. 銀行詢證函 中國工商銀行分理處： 本公司聘請的中華會計師事務所正在對本公司實收資本進展審驗。按照的要求和

8、國家工商行政管理局的有關規(guī)定，該當詢證本公司投資者章李向貴銀行繳存的出資額。以下數據出自本公司帳簿紀錄，如與貴行紀錄相符，請在本函下端“數據證明無誤處簽章證明，如有不符，請在“數據不符處列明不符金額。有關詢證費用可直接從本公司存款賬戶中收取?；睾堉苯蛹闹林腥A會計師事務所。 通訊地址： ： ： ： 截至2006年12月31日止，本公司投資者章李繳入的出資額列示如下：繳款人繳入日期銀行賬號幣種金額款項用途備注章李2006/12/29 12345678人民幣300萬投資款合計300萬 公司簽章日期 結論： 1.數據證明無誤 2.數據不符，請列明不符金額 銀行簽章 銀行簽章 日期 日期 經辦人： 經

9、辦人：.投資者投入的無形資產，該當按照投資合同或協(xié)議商定的價值作為本錢，但合同或協(xié)議商定價值不公允的除外。 顧稚軍的格林科爾對科龍的出資，臺灣商人朱寶麒對貴州南方匯通微硬盤公司的出資等，另還支付技術轉讓費？！投資者投入固定資產的本錢，該當按照投資合同或協(xié)議商定的價值確定，但合同或協(xié)議商定價值不公允的除外。 要關注對投入的實物資產的公允價值的斷定。.對外投資的內容對外投資包括： 買賣性金融資產 可供出賣金融資產 長期股權投資 持有至到期投資.對外投資的審計測試對各種股票、債券的購進、售出必需有一定的管理制度和程序。對有價證券必需建立明細賬并作詳細記載。一切有價證券必需妥善保管。在利息、股息和紅利

10、等方面的收入必需計結清楚，防止有脫漏之處。對按公允價值計量的期末對外投資，注冊會計師實施的與公允價值計量和披露相關的本質性程序通常包括： 測試管理層的艱苦假設、估值模型和根底數據 對公允價值進展獨立估值，以印證其計量能否適當 思索期后事項對公允價值計量和披露的影響 .計算投資收益占利潤總額的比例，分析判別被審單位盈利才干的穩(wěn)定性。將當期確認的投資收益與從被審單位實踐獲得的現金流量進展比較分析，將艱苦投資工程與以前年度進展比較，分析能否存在異常變化。 例如，審計人員在對某公司投資業(yè)務進展審計時，發(fā)現該公司當年分得的聯(lián)營利潤與以前年度相差較大。審計人員經過審閱聯(lián)營合同和會計憑證以及對聯(lián)營單單位進展

11、查詢，查明聯(lián)營單位該年度以兩種方式支付聯(lián)營利潤，一種是以銀行轉賬方式，支付的數額與企業(yè)“投資收益明細賬的紀錄數額正好相符；另一種是以現金支票方式分多筆支付，但企業(yè)“現金日記賬上并無相應的紀錄。最后，審計人員查出是財務部門的指點將這部分投資收益侵占。.投資收益審計防止投資收益不能正確反映防止投資收益反映不實：按照權益法核算時，被投資方的凈利潤沒有經過審計，投資方卻以此為基數確認投資收益，或者由于被投資方的凈利潤不實，導致投資方確認投資收益有誤經過支配投資收益支配利潤防止以投資為名，轉移資產長期不動、無分紅權益法和本錢法適用條件的調整.案例3：新希望八成利潤還有嗎? G新希望對G民生的股權投資不斷

12、按權益法核算，但最近發(fā)生的兩件事給這一核算方法打上了問號，并將對G新希望的業(yè)績產生舉足輕重的影響。G民生06年8月22日召開暫時股東大會，審議定向增發(fā)不超越35億新股的事宜。此音訊一公布，一些老股東表現出認購興趣。G民生第三屆董事會就定向增發(fā)議案表決時，相關的5名股東董事逃避表決，這極有能夠意味著有意參與增發(fā)。目前為G民生第七大股東的亞洲金融控股公司淡馬錫旗下企業(yè)，已公開表達了劇烈的認購志愿。 由于此次定向增發(fā)股份占G民生增發(fā)后總股本的比例將超越25%，增發(fā)特定對象又不超越10名，假設淡馬錫等老股東認購定向增發(fā)股份中的大部分，G新希望在G民生的第一大股東位置將不保。在此前7月16日召開的G民生

13、06年第二次暫時股東大會上，原G民生副董事長劉永好在G民生的董事會換屆選舉中落選。.G新希望能否采用權益法進展核算的關鍵，在于其能否對G民生具有艱苦影響，這不僅要思索G民生定向增發(fā)后，G新希望能否仍是第一大股東，更要思索G民生的董事會組成情況。劉永好落選后，G新希望能否仍對G民生具有艱苦影響，能否仍可對G民生的投資按權益法核算？當引起投資者的高度關注。G新希望2005年報顯示，當年按權益法核算獲得的長期股權投資收益為1.7億元，其中主要來自G民生。按G民生2005年度27億元凈利潤及G新希望5.99%持股比例計，這部分投資收益為1.6億元。而G新希望2005年度凈利潤僅1.8億元，如不能對G民

14、生的股權投資按權益法核算，G新希望的凈利潤能夠縮水八成。假設G新希望對G民生的投資按本錢法核算，那么只能將2005年度實踐分得的現金紅利25348856.75元確以為2005年度的投資收益。同理，能確以為G新希望2006年度投資收益的只能是G民生按每10股派送的現金0.50元。 .留意！運用減值預備的計提和沖回支配企業(yè)利潤，是我國上市公司經常運用的重要手段之一。操作手法主要有： 不充分計提投資減值預備 在本年大額計提資產減值預備使得本年大幅虧損，下年沖回，從而做出下年扭虧為盈的財務報表，以保住“殼資源，防止退市 選擇某一年超大額計提，其后幾年緩慢沖回，制造業(yè)績小幅穩(wěn)定攀升的財務報表，平滑利潤.

15、案例4：補提減值預備，消除保管意見石家莊煉油化工股份 “石煉化2003年6月11日發(fā)布“關于2002年度消除保管意見事項闡明公告，稱由于公司2002年報被出具了保管意見，因此出于穩(wěn)健性思索，聘請會計師事務所，在原審計報告的根底上，出具了消除保管意見后的公司2002年度審計報告。這樣，公司2002年度將因補提長期投資減值預備、壞賬預備而出現非運營性虧損。上市公司為了消除保管意見，不惜接受巨額虧損，這個案例比較特別。公司原被出具保管意見的2002年報中的凈利潤為7742810元，而消除保管意見后公司報告凈利潤為18 242.29萬元。由于計提長期投資減值等資產減值預備，公司當年業(yè)績由微利轉為巨虧。

16、這次石煉化所補充計提的絕大部分是對石家莊化纖有限責任公司“石化纖的長期股權投資的減值預備。石化纖是中國最大的己內酰胺消費商之一。該行業(yè)由于長期遭到外國公司的傾銷沖擊，價錢長期低迷，廠家產品本錢與價錢倒掛，因此石化纖自開工以來長期虧損。.案例4續(xù)：在補提早的財務報告中，公司按石化纖預測的自2003年起未來10年凈利潤的折現值之和計算確認長期投資減值預備，而對未來10年凈利潤的預測是建立在石化纖繼續(xù)運營，所處行業(yè)的政策、經濟環(huán)境無艱苦改動，也無國外同類產品傾銷和原料價錢宏大動搖，市場環(huán)境等均無不利影響等假設下。根據該項會計政策和石煉化在石化纖中擁有18.35%的股權計算，截止2002年12月31日，對石化纖長期投資賬面值為2.