財務(wù)管理學(xué)復(fù)習(xí)要點(diǎn)實(shí)用精品資料

1、財務(wù)管理學(xué)第一章 財務(wù)管理總論一、 企業(yè)財務(wù)管理的概念：1、 企業(yè)資金運(yùn)動存在的客觀必然性：社會主義經(jīng)濟(jì)從經(jīng)濟(jì)形態(tài)上看是商品經(jīng)濟(jì)。企業(yè)的再生產(chǎn)過程是使用價值的 生產(chǎn)和交換過程。價值具有相對獨(dú)立性，通過一定數(shù)額的貨幣表現(xiàn)出來。2、 企業(yè)資金運(yùn)動的過程：籌集投放耗費(fèi)收入分配3、 企業(yè)資金運(yùn)動形成的財務(wù)關(guān)系：企業(yè)與投資者和受益者之間的財務(wù)關(guān)系；企業(yè)與債權(quán)人、債務(wù)人、往來客戶之間的財務(wù)關(guān)系；企業(yè)與稅務(wù)機(jī)關(guān)之間的關(guān)系；企業(yè)內(nèi)部各單位之間的財務(wù)關(guān)系；企業(yè)與職工之間的財務(wù)關(guān)系。4、 財務(wù)管理的內(nèi)容和特點(diǎn)： 內(nèi)容包括：資金籌集管理、資金投放管理、資金耗費(fèi)管理、資金收入和資金分配管 理。 特點(diǎn)：在于它是一種價值

2、管理，是對企業(yè)再生產(chǎn)過程中的價值運(yùn)動所進(jìn)行的管理。二、 企業(yè)資金運(yùn)動的規(guī)律： 1、 各種資金形態(tài)具有空間上的并存性和時間上的繼起性；2、 資金的收支要求在數(shù)量上和時間上協(xié)調(diào)平衡；3、 不同性質(zhì)的資金支出各具特點(diǎn)，并與相應(yīng)的收入來源相匹配；4、 資金運(yùn)動同物質(zhì)運(yùn)動存在著即相一致又相背離的辯證關(guān)系；5、 企業(yè)資金運(yùn)動同社會總資金運(yùn)動存在著依存關(guān)系。三、 企業(yè)財務(wù)管理的目標(biāo)： 1、 財務(wù)管理目標(biāo)概述：財務(wù)管理目標(biāo)：又稱理財目標(biāo)，是指企業(yè)進(jìn)行財務(wù)活動所要達(dá)到的根本目的，他決定著企 業(yè)財務(wù)管理的基本方向。財務(wù)管理目標(biāo)作用：導(dǎo)向作用；激勵作用；凝聚作用；考核作用。財務(wù)管理目標(biāo)特征：財務(wù)管理目標(biāo)具有相對穩(wěn)定

3、性；財務(wù)管理目標(biāo)具有可操作性；財務(wù)管理目標(biāo)具有層次性。總體目標(biāo)與分部目標(biāo)具體目標(biāo)的比較：總體目標(biāo)：經(jīng)濟(jì)效益最大化； 分部目標(biāo)：籌資、投資、收入分配目標(biāo)等； 具體目標(biāo)：目標(biāo)利潤、目標(biāo)成本、目標(biāo)資金占用量2、 實(shí)現(xiàn)財務(wù)目標(biāo)的若干具體問題：利潤最大化；資本利潤率最大化和每股利潤最大化；企業(yè)價值最大化或股東財富最大化。四、 企業(yè)財務(wù)管理的原則：1、 資金合理配置原則；2、 收支積極平衡原則；3、 成本效益原則；4、 收益風(fēng)險均衡原則；5、 分級分權(quán)管理原則；6、 利益關(guān)系協(xié)調(diào)原則。五、 企業(yè)財務(wù)管理的體制：是指規(guī)范企業(yè)財務(wù)行為、協(xié)調(diào)企業(yè)同各方面財務(wù)關(guān)系的制度。1、 企業(yè)總體財務(wù)管理體制： 建立企業(yè)資本

4、金制度；建立固定資產(chǎn)折舊制度；建立成本開支范圍制度；建立利潤分配制度。2、 企業(yè)內(nèi)部財務(wù)管理體制： 資金控制制度；收支管理制度；內(nèi)部結(jié)算制度；物質(zhì)獎勵制度。 （小型企業(yè)，通常采取一級核算方式；大中型企業(yè)，通常采取二級核算方式。）3、 企業(yè)財務(wù)法規(guī)制度：企業(yè)財務(wù)通則；分行業(yè)的企業(yè)財務(wù)制度；企業(yè)內(nèi)部財務(wù)管理辦法。六、 企業(yè)財務(wù)管理的基本環(huán)節(jié)：1、 財務(wù)預(yù)測：明確預(yù)測對象的目的；搜集和整理資料；確定預(yù)測方法，利用預(yù)測模型進(jìn)行核算；確定最優(yōu)值，提出最佳方案。2、 財務(wù)計劃：分析主客觀條件，全面安排計劃指標(biāo)；協(xié)調(diào)人力、物力、財力，落實(shí)增產(chǎn)節(jié)約措施；編制計劃表格，協(xié)調(diào)各項計劃指標(biāo)。3、 財務(wù)控制：制訂標(biāo)準(zhǔn)

5、；執(zhí)行標(biāo)準(zhǔn)；確定差異；消除差異；考核獎懲。4、 財務(wù)分析：進(jìn)行對比，作出評價；因素分析，抓住關(guān)鍵；落實(shí)措施，改進(jìn)工作。5、 財務(wù)檢查：審閱憑證賬表，清查財產(chǎn)物資，揭露問題；分清性質(zhì)，明確責(zé)任；查明原因，整頓工作。七、 資金時間價值：資金時間價值和投資風(fēng)險價值，是財務(wù)活動中客觀存在的經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象，也是現(xiàn)代財務(wù)管理的兩個價值觀念。1、 資金時間價值的概念：資金時間價值的含義：資金在周轉(zhuǎn)使用中由于時間因素而形成的差額價值。資金時間價值存在的條件：資金時間價值產(chǎn)生的前提，是商品經(jīng)濟(jì)的高度發(fā)展和借貸關(guān)系的普遍存在；在社會主義資金的運(yùn)動中也必然客觀地存在著這種時間價值。資金時間價值的實(shí)質(zhì)：要正確理解資金時間價

6、值的產(chǎn)生原因；要正確認(rèn)識資金時間價值的真正來源；要合理解決資金時間價值的計量原則在我國運(yùn)用資金時間價值的必要性：資金時間價值是衡量企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益、考核企業(yè) 經(jīng)營成果的重要依據(jù)；資金時間價值是進(jìn)行投資、籌資、收益分配決 策的重要條件。2、 資金時間價值的計算：單利終值和現(xiàn)值的計算： 單利終值 ×（×） 單利現(xiàn)值 ×（×）復(fù)利終值和現(xiàn)值的計算：復(fù)利終值 ×（）n 1 復(fù)利現(xiàn)值 ×（）n年金終值和現(xiàn)值的計算：年金終值 （） 1 年金現(xiàn)值 （） 11永續(xù)年金現(xiàn)值的計算： （） i為現(xiàn)值，即0年（第1年初）的價值；為終值，即第n年末的價值；i為利

7、率；n為計息期數(shù)。為年金現(xiàn)值；為年金終值，A為每次收付款項的金額；i為利率；t為每筆收付款項的計息期數(shù)；n為全部年金的計息期數(shù)。復(fù)利：在復(fù)利方式下，本能生利，利息在下期則轉(zhuǎn)列為本金與原來的本金一起計息。年金：是指一定期間內(nèi)每期相等金額的收付款項。八、 投資風(fēng)險價值：1、 投資風(fēng)險價值的概念：含義：是指投資者由于冒著風(fēng)險進(jìn)行投資而獲得的超過資金時間價值以外的額外收益， 又稱投資風(fēng)險收益、投資風(fēng)險報酬。 投資決策的三種類型： 確定性投資決策；風(fēng)險性投資決策；不確定性投資決策。 投資收益率無風(fēng)險投資收益率風(fēng)險投資收益率2、 投資風(fēng)險價值的計算：概率分布和預(yù)期收益：概率分布有兩種類型，一種是不連續(xù)的概

8、率分布，另一種是連續(xù) 的概率分布。概率分布愈集中，概率分布圖中的峰度愈高，投資 風(fēng)險就越低。 風(fēng)險收益的衡量：第一步，計算投資項目的預(yù)期收益； 第二步，計算投資項目的收益標(biāo)準(zhǔn)離差； 標(biāo)準(zhǔn)離差（隨機(jī)變量i期望值）2×概率I 第三步，計算投資項目的收益標(biāo)準(zhǔn)離差率； 標(biāo)準(zhǔn)離差 標(biāo)準(zhǔn)離差率 期望值 ×100 第四步，求投資方案應(yīng)得風(fēng)險收益率； 應(yīng)得風(fēng)險收益率R風(fēng)險價值系數(shù)b×標(biāo)準(zhǔn)離差率 應(yīng)得風(fēng)險 收益期 風(fēng)險收益率R 收益額R 望值 × 無風(fēng)險收益率F風(fēng)險收益率R 第五步，計算投資方案的預(yù)測投資收益率，權(quán)衡投資方案是否可取預(yù)測收益額預(yù)測投資收益率投資額×

9、;100預(yù)測風(fēng)險收益率預(yù)測投資收益率無風(fēng)險收益率預(yù)測風(fēng)險收益 預(yù)測風(fēng)險收益率 收益額 期望值 × 無風(fēng)險收益率預(yù)測風(fēng)險收益率第二章 籌資管理一、 企業(yè)籌集資金的必然性和要求：1、 籌集資金的必然性：企業(yè)自主經(jīng)營要求企業(yè)享有籌資的自主權(quán)；企業(yè)生產(chǎn)發(fā)展要求充分利用社會的資金潛力；橫向經(jīng)濟(jì)聯(lián)合引起資金的橫向流動；社會閑散資金形成企業(yè)資金籌集的可靠來源。2、 籌集資金的要求：合理確定資金的需要量，控制資金投放時間；周密研究投資的方向，大力提高投資效果；認(rèn)真選擇籌資的來源，力求降低資金成本；適當(dāng)安排自有資金比例，正確進(jìn)行負(fù)債經(jīng)營。二、 企業(yè)資本金制度：是國家對有關(guān)資本金的籌集、管理以及企業(yè)所有

10、者的責(zé)權(quán)利所作的法律規(guī)范。建立企業(yè)資本金制度，有利于理順產(chǎn)權(quán)關(guān)系，確保資本金的安全完整，維護(hù)所有者的權(quán)益。1、 企業(yè)資本金的概念和構(gòu)成：概念：是指企業(yè)在工商行政管理部門登記的注冊資金，是各種投資者以實(shí)現(xiàn)盈利和社會效益為目的，用以進(jìn)行企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營、承擔(dān)有限民事責(zé)任而投入的資金。從性質(zhì)上看，資本金是投資者（所有者）投入的資本，是主權(quán)資金，不同于債務(wù)資金；從目的上看，資本金要將本求利，具有盈利性，不同于非盈利性的事業(yè)行政單位資金；從功能上看，企業(yè)資本金用以進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營，承擔(dān)民事責(zé)任，在有限責(zé)任公司和股份有限公司則以其資本金為限對所負(fù)債務(wù)承擔(dān)責(zé)任；從法律地位看，資本金不同于過去國有企業(yè)的國家基金，籌集

11、來的資本金要在工商行政管理部門辦理注冊登記，已注冊的資本金如果追加或減少，必須辦理變更登記。 構(gòu)成：國家資本金、法人資本金、個人資本金、外商資本金。2、 企業(yè)資金的籌集：基本要求：確定各類企業(yè)資本金的最低限額；確定無形資產(chǎn)出資額的最高比例。 資本金籌集的期限問題，三種辦法： 實(shí)收資本制；授權(quán)資本制；折衷資本制。3、 企業(yè)資本金的保全：具體要求：企業(yè)登記注冊的資本金應(yīng)在財務(wù)制度規(guī)定的期限內(nèi)繳足；企業(yè)籌集的資本金，在生產(chǎn)經(jīng)營期間內(nèi)，投資者除依法轉(zhuǎn)讓外，不得以任何方式抽走；過去企業(yè)提取的折舊要上交能源交通基金和預(yù)算調(diào)節(jié)基金的辦法，實(shí)際上等于把原來的國家投資抽走，不符合資本金保全原則，國家已決定對企業(yè)

12、計提的折舊停征“兩金”。主要要求：過去企業(yè)固定資產(chǎn)的盤虧、損毀沖減國家基金，其盤盈增加國家基金，今后應(yīng)計入當(dāng)期損益，按其凈收益或者凈損失作為營業(yè)外收入或支出處理；材料物資因國家統(tǒng)一調(diào)整價格而發(fā)生的折價或溢價，過去都調(diào)整國家基金，今后應(yīng)按其實(shí)際購入成本計入營業(yè)費(fèi)用，即其價差由當(dāng)期損益負(fù)擔(dān)；企業(yè)收回的對外投資與其投出時的賬面價值的差額，應(yīng)作為投資收益或投資損失處理，不作增減資本金處理。4、 企業(yè)資本金的管理： P69三、 籌資渠道和金融市場：1、 籌資渠道：企業(yè)取得資金的來源，籌集資金的方式是指企業(yè)取得資金的具體形式。全民所有制企業(yè)資金來源的七項渠道：國家財政資金；銀行信貸資金：銀行對企業(yè)的貸款也

13、是企業(yè)重要的資金來源；非銀行金融機(jī)構(gòu)資金；其他企業(yè)單位資金；職工資金和民間資金；企業(yè)自留資金；外商資金。2、 金融市場：概念：是指資金供應(yīng)者和資金需求者雙方借助于信用工具進(jìn)行交易而融通資金的市場。 特點(diǎn)：金融市場是以資金為交易對象的市場；金融市場可以是有形市場，也可以是無形的市場。 構(gòu)成因素： 資金供應(yīng)者和資金需求者；信用工具；調(diào)節(jié)融資活動的市場機(jī)制。 類型：金融市場按融資對象，分為資金市場、外匯市場和黃金市場；資金市場按融資期限長短，分為貨幣市場和資本市場；資金市場按交易性質(zhì)，分為證券市場和借貸市場；長期證券市場按證券交易過程，分為一級市場和二級市場；資金市場主要有如下形式： 短期借貸市場；

14、短期債券市場；票據(jù)承兌市場；長期借貸市場；長期債券市場；股票市場。四、 自有資金的籌集：1、 吸收直接投資：吸收投資的種類： 吸收國家投資，主要是國家財政撥款，由此而形成國家資本金；吸收企業(yè)、事業(yè)單位等法人單位的投資，由此而形成法人資本金；吸收城鄉(xiāng)居民和企業(yè)內(nèi)部職工的投資，形成個人資本金；吸收外國投資者和我國港澳臺地區(qū)投資者的投資，形成外商資本金。吸收投資中的出資形式： 現(xiàn)金投資；實(shí)物投資；工業(yè)產(chǎn)權(quán)和非專利技術(shù)投資；土地使用權(quán)投資。吸收投資的程序： 確定吸收投資所需的資金數(shù)量；聯(lián)系投資單位，商定投資數(shù)額和出資方式；簽署投資協(xié)議，付諸實(shí)施。2、 發(fā)行股票：股票是股份公司為籌集自有資金而發(fā)行的有價

15、證券，是持股人擁有公司股份的入股憑證。股票的種類： 股票按股東權(quán)利和義務(wù)的不同，分為普通股和優(yōu)先股；股票按票面有無記名，分為記名股票和無記名股票；股票按票面是否標(biāo)明金額，分為面值股票和無面值股票；股票按投資主體的不同，分為國家股、法人股、個人股和外資股。股票發(fā)行的程序：始發(fā)股： 發(fā)起人議定公司注冊資本，并認(rèn)繳股款；提出發(fā)行股票的申請；公告招股說明書，制作認(rèn)股書，簽訂承銷協(xié)議；招認(rèn)股份，繳納股款，交割股票。增發(fā)新股：作出發(fā)行新股的決議；提出發(fā)行新股的申請；公告招股說明書，制作認(rèn)股書，簽訂承銷協(xié)議；招認(rèn)股份，繳納股款，交割股票。新股發(fā)行價格的確定 ：分析法：每股資產(chǎn)總值負(fù)債總值每股 價格投入資本總

16、額×面值綜合法：每股年平均利潤÷資本利潤率每股 價格 投入資本總額×面值股票發(fā)行、流通的實(shí)踐問題： 總的來說，建立股份制，發(fā)行股票，發(fā)展股票市場，必須在 規(guī)范化上下功夫，要制止“變形”、“走樣”，反對降低標(biāo) 準(zhǔn)；對建立股份制，發(fā)行股票采取積極謹(jǐn)慎的方針；堅持股權(quán)平等，同股同利，利益共享，風(fēng)險共擔(dān)的原則，防 止國有資產(chǎn)流失；對股票的收益，過去同時使用股息、紅利兩個提法，有的規(guī) 定既給固定股息，又分紅利，有的還規(guī)定股息打進(jìn)成本，紅 利從利潤中開支；我國股份制企業(yè)中內(nèi)部職工持股的企業(yè)占80%多，但還存在 許多混亂現(xiàn)象，造成利益分配上過分向個人傾斜的趨向。3、 聯(lián)營籌資：

17、P904、 企業(yè)內(nèi)部積累：P91五、 借入資金的籌集：1、 銀行借款：種類：長期借款：固定資產(chǎn)投資借款；更新改造借款；科研開發(fā)借款。短期借款： 生產(chǎn)周轉(zhuǎn)借款；臨時借款。 辦理借款的程序：企業(yè)提出申請，銀行進(jìn)行審查；簽訂借款合同和協(xié)議書；支取使用借款；歸還借款。 借款信用條件： 補(bǔ)償性余額；信用額度；周轉(zhuǎn)信用協(xié)議。 借款實(shí)際利率： 實(shí)際利率借款人實(shí)際支付的利息÷借款人所得的借款按復(fù)利計算：（）÷一年內(nèi)分次計算利息的復(fù)利： mn ÷貼現(xiàn)利率： k單利貸款，要求補(bǔ)償性余額： （i表示名義利率，k表示實(shí)際利率）2、 發(fā)行企業(yè)債券： 債券的種類：債券按有無抵押品擔(dān)保，分為抵

18、押債券和信用債券；債券按償還期限不同，分為短期債券和長期債券；債券按是否記名，分為記名債券和無記名債券。債券發(fā)行的程序：作出發(fā)行債券的決議；提出發(fā)行債券的申請；公告企業(yè)債券募集辦法，委托證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)承銷；發(fā)售債券，收繳債券款；按期還本付息。債券發(fā)行價格的確定：發(fā)行價格高低，取決于：債券票面價值，即債券面值；債券利率；市場利率；債券到期日。債券債券面值 債券面值×債券利率售價（市場利率） （市場利率）債券發(fā)行、流通的實(shí)踐問題：P1053、 融資租賃：租賃是出租人以收取租金為條件，在契約或合同規(guī)定的期限內(nèi)，將資產(chǎn)租讓給承租人使用的一種交易行為。融資租賃：是由租賃公司按承租單位要求出資購買

19、設(shè)備，在較長的契約或合同期內(nèi)提供給租賃單位 使用的信用業(yè)務(wù)。經(jīng)營租賃：是由租賃公司向承租單位在短期內(nèi)提供設(shè)備，并提供維修、保養(yǎng)、人員培訓(xùn)等的一種 服務(wù)性業(yè)務(wù)，又稱服務(wù)性租賃。融資租賃的基本程序： 選擇租賃公司，提出委托申請；選擇設(shè)備，探詢價格；簽訂購貨協(xié)議；簽訂租賃合同；交貨驗收；設(shè)備供應(yīng)廠商委托收貨款，租賃公司承付貨款；投保；交付租金；合同期滿處理設(shè)備。融資租賃租金的計算： 設(shè)備原價；預(yù)計設(shè)備殘值；利息；租賃手續(xù)費(fèi)；租賃期限。每次應(yīng)設(shè)備原價預(yù)計殘值利息手續(xù)費(fèi)付租金較付租金的次數(shù)4、 商業(yè)信用：應(yīng)付賬款；商業(yè)匯票；票據(jù)貼現(xiàn)：貼現(xiàn)息匯票金額×貼現(xiàn)天數(shù)×（月貼現(xiàn)率÷天

20、）應(yīng)付貼現(xiàn)票款匯票金額貼現(xiàn)息預(yù)收貨款。六、 資金成本：1、 資金成本的含義和作用： 含義：就是企業(yè)籌集和使用資金而支付的各種費(fèi)用；資金占用費(fèi)用資金成本率籌集資金總額資金籌集費(fèi)用性質(zhì)：P116作用：資金成本是選擇資金來源、擬訂籌資方案的依據(jù)；資金成本是評價投資項目可行性的主要經(jīng)濟(jì)標(biāo)準(zhǔn)；資金成本是評價企業(yè)經(jīng)營成果的最低尺度。2、 各種資金來源的資金成本：長期債券成本率： （） （） （為債券成本率；為債券總額的每年利息支出；為所得稅稅率；為債券發(fā)行總額；為籌資費(fèi)率）優(yōu)先股成本率： （）（為優(yōu)先股成本率；為優(yōu)先股總額的每年股利支出；為優(yōu)先股股金總額；為籌資費(fèi)率）普通股成本率： （）（為普通股成本率；

21、為下一年發(fā)放的普通股總額的股利；為普通股股金總額；為普通股股利預(yù)計每年增長率；為籌資費(fèi)率）留用利潤： （為留用利潤成本率，其他符號同前）3、 加權(quán)平均的資金成本： （為加權(quán)平均資金成本率；為第種資金來源占全部資金的比重； 為第種資金來源的資金成本率。）4、 資金結(jié)構(gòu)對資金成本的影響：資金結(jié)構(gòu)同資金成本的關(guān)系；P124不同資金結(jié)構(gòu)方案的比較：P125127七、 資金結(jié)構(gòu)：1、 財務(wù)杠桿的原理： 稅息前利潤固定性資金成本所得稅所有者收益所有者收益÷普通股數(shù)量普通股每股利潤（為財務(wù)杠桿系數(shù)；為普通股每股利潤，為普通股每股利潤變動率；為稅息前利潤，為稅息前利潤變動率） （債券或借款利息；租賃

22、費(fèi)；優(yōu)先股股利；所得稅稅率）2、 籌資無差別點(diǎn)： 籌資無差別點(diǎn)經(jīng)營利潤借入資金成本率×（自有資金借入資金）借入資金成本率×（自有資金借入資金）籌資無差別點(diǎn)銷售收入銷售成本率銷售稅率3、 利用無差別點(diǎn)調(diào)整資金結(jié)構(gòu)：134-135第三章 流動資產(chǎn)管理一、 流動資產(chǎn)管理概述：1、 流動資產(chǎn)的概念和組成：概念：是指可以在一年內(nèi)或超過一年的一個營業(yè)周期內(nèi)變現(xiàn)貨者運(yùn)用的資產(chǎn)。 組成：貨幣資金；應(yīng)收及預(yù)付款項；存貨；短期投資。2、 流動資產(chǎn)的特點(diǎn)：流動資產(chǎn)占用形態(tài)具有變動性；流動資產(chǎn)占用數(shù)量具有波動性；流動資產(chǎn)循環(huán)與生產(chǎn)經(jīng)營周期具有一致性。3、 流動資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)：周轉(zhuǎn)次數(shù)： 周轉(zhuǎn)額周轉(zhuǎn)次數(shù)

23、流動資金平均占用額周轉(zhuǎn)天數(shù)：流動資金平均占用額×計劃期日數(shù)周轉(zhuǎn)天數(shù)周轉(zhuǎn)額月初流動資金占用額月末流動資金占用額月度流動資金平均占用額三個月度流動資金平均占用額之和季度流動資金平均占用額四個季度流動資本平均占用額之和年度流動資本平均占用額4、 流動資金管理的意義和要求：意義：加強(qiáng)流動資金管理，可以加速流動資金周轉(zhuǎn)，減少流動資金占用，促進(jìn) 企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的發(fā)展；加強(qiáng)流動資金管理，有利于促進(jìn)企業(yè)加強(qiáng)經(jīng)濟(jì)核算，提高生產(chǎn)經(jīng)營管理 水平。 要求： 即要保證生產(chǎn)經(jīng)營需要，又要節(jié)約、合理使用資金；管資金的要管資產(chǎn)，管資產(chǎn)的要管資金，資金管理和資產(chǎn)管理相結(jié)合；保證資金使用和物資運(yùn)動相結(jié)合，堅持錢貨兩清，遵

24、守結(jié)算紀(jì)律。二、 貨幣資金管理：1、 現(xiàn)金管理的原則：錢賬分管，會計、出納分開；建立現(xiàn)金交接手續(xù)，堅持查庫制度；遵守規(guī)定的現(xiàn)金使用范圍；遵守庫存現(xiàn)金限額；嚴(yán)格現(xiàn)金存取手續(xù)，不得坐支現(xiàn)金。2、 轉(zhuǎn)賬結(jié)算管理：匯兌結(jié)算方式；托收承付結(jié)算方式；委托收款結(jié)算方式；支票結(jié)算方式；銀行匯票結(jié)算方式；商業(yè)匯票結(jié)算方式： 商業(yè)承兌匯票；銀行承兌匯票。銀行本票結(jié)算方式。3、 貨幣資金的控制：貨幣資金收支計劃的編制：貨幣資金收入；貨幣資金支出。貨幣資金最佳持有量的確定：持有成本，指持有貨幣資金而損失的利息收入或因借款而支付的利息，這種損失又稱為機(jī)會成本。它與持有的貨幣資金數(shù)量成正比；轉(zhuǎn)換成本，指用有價證券等資產(chǎn)轉(zhuǎn)

25、換成貨幣資金而發(fā)生的固定成本，一般它與轉(zhuǎn)換的次數(shù)成正比。 （為總成本；為每次取得貨幣資金的轉(zhuǎn)換成本；為貨幣資金的持有成本；為預(yù)計期間的貨幣資金需用量；為貨幣資金最佳持有量。）三、 應(yīng)收款項管理：1、 應(yīng)收賬款計劃：核定應(yīng)收賬款成本：機(jī)會成本；管理成本；壞帳成本；編制賬齡分析表。2、 信用政策： 信用期限；信用標(biāo)準(zhǔn)；現(xiàn)金折扣；收賬政策。3、 應(yīng)收賬款日常管理：調(diào)查客戶信用狀況：企業(yè)財務(wù)報表；來自信用評估機(jī)構(gòu)的資料；來自銀行的資料；來自企業(yè)主管部門和其他部門的資料，對于這些資料需經(jīng)過精選 才能使用。評估客戶信用狀況：五C評估法：品質(zhì)、能力、資本、擔(dān)保品、行情。信用評分法。催收應(yīng)收款項：P166預(yù)計

26、壞帳損失，計提壞帳準(zhǔn)備金：銷貨百分比法；賬齡分析法；應(yīng)收賬款余額比率法。四、 存貨管理：1、 存貨管理概述：定義：存貨是指企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中為銷售或者耗用而儲備的物資。 管好存貨的意義： 對存貨進(jìn)行管理，可以向各職能部門和各級單位提供管理信息；只有通過存貨管理，才能實(shí)現(xiàn)存貨效益最大化；存貨管理不僅有利于提高企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益，而且有利于整個國民經(jīng)濟(jì)的穩(wěn) 定和發(fā)展。2、 存貨資金定額的核定：定額日數(shù)計算法：原材料資金定額的核定： 原材料原材料每日原材料計劃原材料資金資金定額 平均號用量×價格× 定額日數(shù)a在途日數(shù)；b驗收日數(shù)；c應(yīng)計供應(yīng)間隔日數(shù)；d整理準(zhǔn)備日數(shù)；e保險日數(shù)。在產(chǎn)

27、品資金定額的核定： 在產(chǎn)品資產(chǎn)品每日產(chǎn)品單位計在產(chǎn)品成 生產(chǎn) 金定額 平均產(chǎn)量×劃工廠成本× 本系數(shù)×周期產(chǎn)成品資金定額的核定： 產(chǎn)成品資產(chǎn)品每日產(chǎn)品單位計產(chǎn)成品資金 金定額 平均產(chǎn)量×劃工廠成本× 定額日數(shù)因素分析法：流動資 上年度流動資金不合理平 計劃年度生 金定額 實(shí)際平均占用額均占用額 × ± 產(chǎn)增減 ×加速流動資 金周轉(zhuǎn)比例計算法：輔助材料、燃料資金定額的核定： 查定期某類輔助材料 某類輔助材料 的實(shí)際平均占用額 占用額占耗用查定期某類輔助材料×100 額的比率的實(shí)際耗用額某類輔助材計劃年度某查

28、定期某類輔助加速流料資金定額類輔助材料×材料占用額占耗×動資金耗用額用額的比率周轉(zhuǎn)修理用備件資金定額的核定：修理用計劃年度使查定期修理備用件修理用備件資用的機(jī)器設(shè)×占用額占使用機(jī)器×備件壓金定額 備的價值 設(shè)備的價值的比率縮低值易耗品資金定額的核定：189余額計算法：流動資計劃年度計劃年度 計劃年度 金定額期初余額 發(fā)生額 攤銷額3、 存貨日常管理：存貨歸口分級管理：必要性：有利于調(diào)動各職能部門、各級單位和職工群眾管好用好存貨 的積極性和主動性，把存貨管理同生產(chǎn)經(jīng)營管理結(jié)合起來；有利于財務(wù)部門面向生產(chǎn)，深入實(shí)際，調(diào)查研究，總結(jié)經(jīng)驗 ，把存貨的集中統(tǒng)一管理

29、和分管緊密結(jié)合起來，使企業(yè)整個 流動資金管理水平不斷提高。 實(shí)行歸口分級管理的基本做法：P192生產(chǎn)儲備資金的日常管理：供應(yīng)部門： 擬訂材料管理辦法；制定各項材料資金定額；編制物資供應(yīng)計劃，簽訂訂貨合同；做好材料收發(fā)保管工作，處理超儲積壓材料；執(zhí)行各項材料資金定額和采購資金定額；采取措施，加速材料資金周轉(zhuǎn)。 各項材料資金管理，主要應(yīng)從以下幾方面進(jìn)行：制定采購計劃，搞好供需平衡，安排采購資金 確定和控制采購資金計劃：a研究消耗情況； b控制超儲積壓； c搞好修舊自制； d避免重復(fù)采購； e落實(shí)處理積壓。 確定最佳采購批量：P199-200加強(qiáng)到貨驗收，嚴(yán)格審核料款，做好資金結(jié)算工作： 財務(wù)部門每

30、天都要按時取來托收單及所附發(fā)貨票、貨物運(yùn)單等，為在承付期內(nèi)辦完結(jié)算工作創(chuàng)造條件； 財務(wù)部門要根據(jù)從銀行取來的托收單，及時登記托收承付登記簿中的“托收記錄”各欄； 財務(wù)部門在登記托收承付登記簿的同時，對托收單及所附單據(jù)進(jìn)行初步審核； 供應(yīng)部門在接到財務(wù)部門轉(zhuǎn)來的托收單及所附發(fā)貨票、貨物運(yùn)單以后，與訂貨合同核對，在“托收貨款簽付單”上簽注意見； 財務(wù)部門承付貨款。正確編制用料計劃，健全領(lǐng)料制度，控制材料耗用；加強(qiáng)庫存材料管理，監(jiān)督材料合理儲存，切實(shí)掌握資金動態(tài)： 對企業(yè)全部材料實(shí)行分類管理； 嚴(yán)格出、入庫制度，抓好材料收、發(fā)兩個環(huán)節(jié)； 實(shí)行儲備資金定額下庫制度。P206 做好材料清查工作，積極處理

31、超儲積壓，挖掘資金潛力。未完工產(chǎn)品資金的日常管理：生產(chǎn)部門： 擬訂在產(chǎn)品和自制半成品管理辦法； 制定和執(zhí)行在產(chǎn)品、自制半成品的儲備定額和資金定額； 編制和執(zhí)行生產(chǎn)作業(yè)計劃； 采取措施處理超儲積壓地未完工產(chǎn)品，加速在產(chǎn)品資金周轉(zhuǎn)。 在產(chǎn)品和自制半成品資金管理問題的做法原則：合理安排生產(chǎn)作業(yè)計劃，認(rèn)真組織成套性、同步化和多批次 生產(chǎn)： 組織成套性生產(chǎn)； 組織同步化生產(chǎn)； 組織小批量、多批次生產(chǎn)；加強(qiáng)半成品庫的管理，監(jiān)督半成品合理儲存；控制生產(chǎn)周期，促進(jìn)各生產(chǎn)環(huán)節(jié)之間的銜接和平衡，保持生 產(chǎn)的均衡性，其管理形式： 生產(chǎn)流動卡管理形式； 實(shí)物周轉(zhuǎn)券管理形式； 臺份管理形式； 看板管理形式?？刂粕a(chǎn)消耗

32、，節(jié)約生產(chǎn)費(fèi)用： 控制材料費(fèi)用； 控制工資費(fèi)用； 控制管理費(fèi)用； 控制廢品損失。成品資金的日常管理：銷售部門：擬訂產(chǎn)成品和外購商品管理辦法；制定和執(zhí)行產(chǎn)成品和外購商品的儲備定額和資金定額； 正確制定銷售計劃，認(rèn)真執(zhí)行銷售合同； 采取措施，加速成品資金周轉(zhuǎn)。 加強(qiáng)銷售過程各環(huán)節(jié)的銜接配合，共同管好產(chǎn)成品資金： 正確指定產(chǎn)品銷售計劃，嚴(yán)格執(zhí)行銷售合同； 加強(qiáng)成品庫的管理，監(jiān)督產(chǎn)成品的合理儲存； 搞好銷售結(jié)算工作，及時收回銷售貨款。第四章 固定資產(chǎn)和無形資產(chǎn)管理一、 固定資產(chǎn)的概念、特點(diǎn)和管理要求：1、 固定資產(chǎn)的概念：是指使用期限超過一年的房屋、建筑物、機(jī)器、機(jī)械、運(yùn)輸工具以及其他與生產(chǎn)經(jīng)營有關(guān)的

33、設(shè)備、器具、工具等。不屬于生產(chǎn)經(jīng)營主要設(shè)備的物品，單位價值在2000元以上，并且使用期限超過兩年的，也應(yīng)作為固定資產(chǎn)。2、 固定資產(chǎn)的特點(diǎn)：使用中固定資產(chǎn)價值的雙重存在；固定資產(chǎn)投資的集中性和回收的分散性；固定資產(chǎn)價值補(bǔ)償和實(shí)物更新是分別進(jìn)行的。3、 固定資產(chǎn)的分類和計價：分類：按經(jīng)濟(jì)用途，分為生產(chǎn)用固定資產(chǎn)和非生產(chǎn)用固定資產(chǎn)；按使用情況，分為使用中的、未使用的和不需用的固定資產(chǎn)；按所屬關(guān)系，分為自有固定資產(chǎn)和融資租入固定資產(chǎn)；按我國現(xiàn)行財務(wù)制度，分為：a生產(chǎn)用固定資產(chǎn)； b非生產(chǎn)用固定資產(chǎn)； c租出固定資產(chǎn)； d未使用固定資產(chǎn)； e不需用固定資產(chǎn)； f融資租入固定資產(chǎn)； g土地。計價： 原始

34、價值；重置價值；折余價值。4、 固定資產(chǎn)管理的意義和要求：保證固定資產(chǎn)的完整無缺；提高固定資產(chǎn)的完好程度和利用效果；正確核定固定資產(chǎn)需用量；正確計算固定資產(chǎn)折舊額，有計劃地計提固定資產(chǎn)折舊；要進(jìn)行固定資產(chǎn)投資的預(yù)測。二、 固定資產(chǎn)折舊管理：1、 固定資產(chǎn)折舊的概念：固定資產(chǎn)因損耗而轉(zhuǎn)移到產(chǎn)品上去的那部分價值，叫固定資產(chǎn)折舊。2、 固定資產(chǎn)折舊額的計算：平均年限法：固定資產(chǎn)原始價值清理費(fèi)用殘余價值 年折舊額折舊年限 原始價值×（預(yù)計凈殘值率） 或折舊年限 固定資產(chǎn)原始價值清理費(fèi)用殘余價值 年折舊率原始價值×折舊年限×100預(yù)計凈殘值率或折舊年限月折舊率年折舊率

35、47;月折舊額固定資產(chǎn)原始價值×月折舊率工作量法： 每行駛里原始價值清理費(fèi)用殘余價值 程折舊額預(yù)計總行駛里程 原始價值×（預(yù)計凈殘值率）或 預(yù)計總行駛里程 每工作小原始價值清理費(fèi)用殘余價值 時折舊額預(yù)計總工作小時原始價值×（預(yù)計凈殘值率）或預(yù)計總工作小時雙倍余額遞減法： 年折舊率折舊年限×100年數(shù)總和法： 固定資產(chǎn)折舊年限已使用年限年折舊率折舊年限×（折舊年限）÷固定資產(chǎn)月折舊率年折舊率÷固定資產(chǎn)月折舊額固定資產(chǎn)折舊總額×月折舊率（固定資產(chǎn)原始價值預(yù)計凈殘值）×月折舊率償債基金法：（）×（）（

36、為每年提取基金數(shù)；為利率；為固定資產(chǎn)的原始價值；為固定資產(chǎn)的預(yù)計凈殘值；為固定資產(chǎn)的預(yù)計折舊年限）年金法：（）（）（）（為每年提取的折舊額；為利率；為固定資產(chǎn)的原始價值；為固定資產(chǎn)的預(yù)計凈殘值；為固定資產(chǎn)的預(yù)計折舊年限）3、 固定資產(chǎn)折舊計劃：計劃年度期初固定資產(chǎn)總值；計劃年度期初應(yīng)計折舊固定資產(chǎn)總值；計劃年度內(nèi)增加固定資產(chǎn)總值；計劃年度內(nèi)增加應(yīng)計折舊固定資產(chǎn)總值；計劃年度內(nèi)增加應(yīng)計折舊固定資產(chǎn)平均總值； 增加應(yīng)計折舊固（某月份增加應(yīng)計折舊固定資產(chǎn)總值×該固定資產(chǎn)應(yīng)計折舊月數(shù)） 定資產(chǎn)平均總值計劃年度減少固定資產(chǎn)總值；計劃年度內(nèi)減少應(yīng)計折舊固定資產(chǎn)總值；計劃年度內(nèi)減少應(yīng)計折舊固定資產(chǎn)

37、平均總值；減少應(yīng)計折某月份減少應(yīng)計折 該固定資產(chǎn)已舊固定資產(chǎn) 舊固定資產(chǎn)總值 × 計折舊月數(shù) 平均總值 計劃年度期末固定資產(chǎn)總值；計劃年度計劃年度計劃年度內(nèi)計劃年度內(nèi)期末固定期初固定增加固定資減少固定資資產(chǎn)總值資產(chǎn)總值產(chǎn)總值產(chǎn)總值計劃年度期末應(yīng)計折舊固定資產(chǎn)總值；計劃年度期末計劃年度期初計劃年度內(nèi)增計劃年度內(nèi)減應(yīng)計折舊固定應(yīng)計折舊固定加應(yīng)計折舊固少應(yīng)計折舊固 資產(chǎn)總值資產(chǎn)總值 定資產(chǎn)總值 定資產(chǎn)總值計劃年度期內(nèi)應(yīng)計折舊固定資產(chǎn)平均總值；計劃年度期內(nèi)計劃年度期初計劃年度內(nèi)增加計劃年度內(nèi)減少應(yīng)計折舊固定應(yīng)計折舊固定應(yīng)計折舊固定資應(yīng)計折舊固定資資產(chǎn)平均總值資產(chǎn)總值產(chǎn)平均總值產(chǎn)平均總值計劃年

38、度應(yīng)計提的固定資產(chǎn)折舊額。4、 關(guān)于折舊基金問題：243245三、 固定資產(chǎn)投資管理：1、 固定資產(chǎn)投資的特點(diǎn)：單項投資數(shù)額大；施工期長；投資回收期長；決策成敗后果深遠(yuǎn)。2、 固定資產(chǎn)投資的分類：戰(zhàn)術(shù)性投資和戰(zhàn)略性投資；相關(guān)性投資和獨(dú)立性投資；先決性投資和重置性投資。3、 固定資產(chǎn)需用量的核定：核定固定資產(chǎn)需用量的要求：搞好固定資產(chǎn)的清查；以企業(yè)確定的計劃生產(chǎn)任務(wù)為根據(jù)；要同挖潛、革新、改造和采用新技術(shù)結(jié)合起來；要充分發(fā)動群眾，有科學(xué)的計算依據(jù)。核定固定資產(chǎn)需用量的基本方法： 某項生產(chǎn) 計劃生產(chǎn)任務(wù)（實(shí)物量或臺時量）設(shè)備需用量單臺設(shè)備生產(chǎn)能力（實(shí)物量或臺時量） 計算生產(chǎn)設(shè)備的生產(chǎn)能力：單臺設(shè)備

39、計劃 全年制度設(shè)備檢修每日開每班工有效工作時數(shù) 工作日數(shù)停臺日數(shù)×工班數(shù)×作時數(shù) 按產(chǎn)量定額計算的 單臺設(shè)備計劃設(shè)備產(chǎn)單臺設(shè)備的生產(chǎn)能力有效工作時數(shù)×量定額 按臺式定額計算的 單臺設(shè)備計劃設(shè)備臺單臺設(shè)備的生產(chǎn)能力有效工作時數(shù)÷時定額 計算完成計劃生產(chǎn)任務(wù)需用臺時定額：計劃生產(chǎn)任務(wù)計劃單位產(chǎn)品定額改臺時定額總數(shù)產(chǎn)量×臺時定額×進(jìn)系數(shù)計劃產(chǎn)量； 該產(chǎn)品單位臺時定額某產(chǎn)品的換算系數(shù)代表產(chǎn)品單位臺時定額單位產(chǎn)品臺時定額；定額改進(jìn)系數(shù)。 生產(chǎn)能力與計劃生產(chǎn)任務(wù)的平衡：某類設(shè)備計劃生產(chǎn)任務(wù)需用臺時定額總數(shù)負(fù)荷系數(shù)該種設(shè)備全年計劃有效工作臺時總數(shù)&

40、#215;100計劃期可提供現(xiàn)有生 計劃期 每 天 的生產(chǎn)面積 產(chǎn)面積 × 工 作 ×工 作 （平方米小時）（平方米） 天 數(shù) 小時數(shù)計劃生產(chǎn)任務(wù)計劃單位產(chǎn)品占單位產(chǎn)品定額需用生產(chǎn)面積產(chǎn)量×用面積定額×停留時間×改進(jìn)（平方米小時）（平方米）定額系數(shù)4、 固定資產(chǎn)投資可能性預(yù)測：預(yù)測固定資產(chǎn)投資項目；擬訂固定資產(chǎn)投資方案；預(yù)測固定資產(chǎn)投資效益，進(jìn)行投資決策； 投資利潤率：年利潤總額投資利潤率投資總額×100 投資回收期：投資總額 投資回收期每年收回資金額 投資總額 投資回收期年新增利潤額年折舊額 凈現(xiàn)值：凈現(xiàn)值未來報酬的總現(xiàn)值投資額的現(xiàn)

41、值 現(xiàn)值指數(shù)：未來報酬的總現(xiàn)值 現(xiàn)值指數(shù)投資額的現(xiàn)值提出固定資產(chǎn)投資概算和籌劃資金來源。四、 固定資產(chǎn)日常管理：1、 固定資產(chǎn)分口分級管理：P261-2642、 財務(wù)部門對固定資產(chǎn)的管理：新增固定資產(chǎn)，要參加驗收：清點(diǎn)數(shù)量；檢查質(zhì)量；核實(shí)造價。調(diào)出固定資產(chǎn)，要參加辦理移交：核對調(diào)撥手續(xù)；核對實(shí)物；對外調(diào)的固定資產(chǎn)，移交前按質(zhì)論價，移 交后辦理交接。報廢固定資產(chǎn)，要參加鑒定清理：核對實(shí)物；依靠技術(shù)人員和工人進(jìn)行鑒定；查明報廢原因；對報廢固定資產(chǎn)的殘值估價，做好殘料交 庫工作。清查固定資產(chǎn)，要到現(xiàn)場查點(diǎn)實(shí)物：查物點(diǎn)數(shù)，核對賬目；檢查固定資產(chǎn)的保管、使用和維護(hù)情況五、 無形資產(chǎn)管理：1、 無形資產(chǎn)的

42、內(nèi)容與特點(diǎn)：內(nèi)容：無形資產(chǎn)，是無形固定資產(chǎn)的簡稱，是指不具有物質(zhì)實(shí)體，能給企業(yè)提供某種特殊的經(jīng)濟(jì)權(quán)利，有助于企業(yè)在較長時期內(nèi)獲取利潤的財產(chǎn)。包括：專利權(quán)、商標(biāo)權(quán)、著作權(quán)、土地使用權(quán)、非專利技術(shù)、商譽(yù)等。特點(diǎn)：沒有物質(zhì)形態(tài)；不具有流動性，變現(xiàn)能力差；它獲得未來的經(jīng)濟(jì)效益具有很大程度的不確定性。2、 無形資產(chǎn)的分類：按形成來源，分為自創(chuàng)無形資產(chǎn)和購入無形資產(chǎn)；按能否確認(rèn)，分為可確認(rèn)無形資產(chǎn)和不可確認(rèn)無形資產(chǎn)；按有無期限，分為有期限無形資產(chǎn)和無期限無形資產(chǎn)。3、 無形資產(chǎn)的計價和攤銷： P270-2714、 無形資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓與投資：P271第五章 對外投資管理一、 對外投資概述：1、 企業(yè)對外投資的種

43、類：按對外投資形成的產(chǎn)權(quán)關(guān)系不同，分為股權(quán)投資和債權(quán)投資；對外投資按投資方式不同，分為實(shí)物投資與證券投資；對外投資按投出資金的收回期限，分為短期投資和長期投資。2、 對外投資的目的和功能：目的：靈活調(diào)度資金；實(shí)現(xiàn)企業(yè)擴(kuò)張；服務(wù)特定用途。功能：對外投資有利于企業(yè)閑置資金、資產(chǎn)得以充分利用，提高資金的使用效 益；通過對外投資，在企業(yè)外部，尤其是在外地或外國開發(fā)能源、材料來源， 可以保證企業(yè)能源、材料成本低廉，供應(yīng)穩(wěn)定，較好地解決企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營 某些資源供應(yīng)不足的問題；通過對外投資，可以開辟企業(yè)新的產(chǎn)品市場，擴(kuò)大銷售規(guī)模；通過合資、聯(lián)營，便于從國內(nèi)外其他單位直接獲取先進(jìn)技術(shù)，快速提高企 業(yè)的技術(shù)檔次；利用控股投資方式，可以使企業(yè)以較少的資金實(shí)現(xiàn)企業(yè)的擴(kuò)張；在對外投資的可行性調(diào)研、合資聯(lián)營談判、投資項目建設(shè)、管理的過程中 可以利用各種渠道和有利條件，