金融市場學(xué)期末復(fù)習(xí)資料-卷子+答案

1、金融市場學(xué)期末復(fù)習(xí)資料一、 解釋下列名詞金融衍生工具 債券 基金證券 同業(yè)拆借市場 回購協(xié)議 股票行市 銀行承兌匯票 普通股 債券現(xiàn)值 投資基金 遠(yuǎn)期外匯交易 金融期貨 金融期權(quán) 看漲期權(quán) 看跌期權(quán) 遠(yuǎn)期升水 套期保值交易 1、同業(yè)拆借市場的支付工具有 （ 本票），（支票），（承兌匯票），（ 同業(yè)債券），（轉(zhuǎn)貼現(xiàn)），（資金拆借 ）。 2、金融衍生工具具有（風(fēng)險(xiǎn)性），（流動(dòng)性），（虛擬性），（定價(jià)的高科技性）的特點(diǎn)。3、套利有（ 拋補(bǔ)套利），（非拋補(bǔ)套利）兩種形式4、可轉(zhuǎn)換公司債券具有（債券性），（股票性），（期權(quán)性）三大基本特征5、股票有幾種交易方式（ 現(xiàn)貨交易）（期貨交易）（ 信用交易）（

2、期權(quán)交易）。6、（本票）是指出票人簽發(fā)的承諾自己在見票時(shí)無條件支付確定的金額給收款人或持票人的票據(jù)。 二、單項(xiàng)選擇題1按（ D   ）劃分為貨幣市場、資本市場、外匯市場、保險(xiǎn)市場、衍生金融市場。A交易范圍      B交易方式        C定價(jià)方式            D交易對(duì)象2（ B   

3、 ）是貨幣市場區(qū)別于其它市場的重要特征之一。A市場交易頻繁     B市場交易量大       C市場交易靈活           D市場交易對(duì)象固定3金融市場的宏觀經(jīng)濟(jì)功能不包括（ B   ）。A分配功能      B財(cái)富功能    C調(diào)節(jié)功能   D反映功

4、能4（ A  ）一般沒有正式的組織，其交易活動(dòng)不是在特定的場所中集中開展，而是通過電信網(wǎng)絡(luò)形式完成。A貨幣市場      B資本市場   C外匯市場   D保險(xiǎn)市場5（C     ）金融市場上最重要的主體。A政府      B家庭        C企業(yè)     

5、0;      D機(jī)構(gòu)投資者6家庭在金融市場中的主要活動(dòng)領(lǐng)域（    B ）。A貨幣市場      B資本市場    C外匯市場     D黃金市場7（B     ）成為經(jīng)濟(jì)中最主要的非銀行金融機(jī)構(gòu)。A投資銀行   B保險(xiǎn)公司  C投資信托公司 D養(yǎng)老金基金8商業(yè)銀行在投資過程當(dāng)中，多將（ 

6、;D    ）放在首位。A期限性      B盈利性        C流動(dòng)性            D安全性9（   A  ）是證券市場上數(shù)量最多、最為活躍的經(jīng)紀(jì)人。A傭金經(jīng)紀(jì)人  B居間經(jīng)紀(jì)人C專家經(jīng)紀(jì)人 D證券自營商10（ C  ）貨幣市場上最敏

7、感的“晴雨表”。A官方利率      B市場利率  C拆借利率    D再貼現(xiàn)率11一般來說，（   C  ）出票人就是付款人。A商業(yè)匯票     B銀行匯票        C本票            D支票12（  

8、B   ）指那些規(guī)模龐大、經(jīng)營良好、收益豐厚的大公司發(fā)行的股票。A資產(chǎn)股     B藍(lán)籌股        C成長股       D收入股13下列哪種有價(jià)證券的風(fēng)險(xiǎn)性最高（  A   ）。A普通股     B優(yōu)先股        C企業(yè)債券 

9、   D基金證券14基金證券體現(xiàn)當(dāng)事人之間的（  C   ）A產(chǎn)權(quán)關(guān)系     B債權(quán)關(guān)系       C信托關(guān)系   D保證關(guān)系15下列哪種金融衍生工具賦予持有人的實(shí)質(zhì)是一種權(quán)利（   B  ）A金融期貨     B金融期權(quán)       C金融互換 

10、0;          D金融遠(yuǎn)期 16、回購協(xié)議中所交易的證券主要是（ C ）。A銀行債券 B企業(yè)債券 C政府債券 D金融債券17、（ A ）是四種存單中最重要、也是歷史最悠久的一種，它由美國國內(nèi)銀行發(fā)行。A國內(nèi)存單B歐洲美元存單C揚(yáng)基存單D儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)存單18、最早開發(fā)大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的銀行是（ B ）。A美洲銀行 B花旗銀行 C匯豐銀行D摩根銀行19、下列存單中，利率較高的是（ C ）。A國內(nèi)存單B歐洲美元存單C揚(yáng)基存單D儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)存單20目前，在國際市場上較多采用的債券全額包銷方式為（C ）。A協(xié)議包

11、銷B俱樂部包銷 C銀團(tuán)包銷 D委托包銷21決定債券內(nèi)在價(jià)值(現(xiàn)值)的主要變量不包括（ D ）。A債券的期值B債券的待償期C市場收益 D債券的面值22利率預(yù)期假說與市場分割假說的根本分歧在（ C ）。A市場是否是完全競爭的 B投資者是否是理性的 C期限不同的證券是否可以完全替代 D參與者是否具有完全相同的預(yù)期23債券投資者投資風(fēng)險(xiǎn)中的非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)是（ C ）。A利率風(fēng)險(xiǎn) B購買力風(fēng)險(xiǎn) C信用風(fēng)險(xiǎn) D稅收風(fēng)險(xiǎn)24按（ B ）的方式不同，股票流通市場分為議價(jià)買賣和競價(jià)買賣。A達(dá)成交易 B買賣雙方?jīng)Q定價(jià)格 C交割期限 D交易者需求25股票的買賣雙方之間直接達(dá)成交易的市場稱為（ D ）A場內(nèi)交易市場 B

12、柜臺(tái)市場 C第三市場 D第四市場26我國上海證券交易所目前采用的股票價(jià)格指數(shù)的計(jì)算方法是（ C ）。A算術(shù)平均法 B加權(quán)平均法 C除數(shù)修正法 D基數(shù)修正法27從股票的本質(zhì)上講，形成股票價(jià)格的基礎(chǔ)是（ A ）。A所有者權(quán)益 B供求關(guān)系 C市場利率 D股息收益28下列哪項(xiàng)不是戈登模型的假定條件（ D ）A股息的支付在時(shí)間上是永久性的 B股息的增長速度是一個(gè)常數(shù) C模型中的貼現(xiàn)率大于股息增長率 D模型中的貼現(xiàn)率小于股息增長率29（ A ）對(duì)股價(jià)變動(dòng)影響最大，也最直接。A利率 B匯率 C. 股息、紅利 D. 物價(jià) 30下列哪項(xiàng)不是市場風(fēng)險(xiǎn)的特征（ C ）A由共同因素引起 B影響所有股票的收益 C可以通

13、過分散投資來化解 D與股票投資收益相關(guān)31投資基金的特點(diǎn)不包括（  B ）。A規(guī)模經(jīng)營      B集中投資        C專家管理            D服務(wù)專業(yè)化32按照（  C）不同，投資基金可以分為成長型基金和收入型基金。A是否可以贖回      B組織形式

14、        C經(jīng)營目標(biāo)            D投資對(duì)象33下列哪項(xiàng)不屬于成長型基金與收入型基金的差異（  D  ）。A投資目標(biāo)不同      B投資工具不同        C資金分布不同      

15、60;    D投資者地位不同34下列哪項(xiàng)不是影響債券基金價(jià)格波動(dòng)的主要因素：（  C  ）。A利率變動(dòng)      B匯率變動(dòng)        C股價(jià)變動(dòng)            D債信變動(dòng)35在我國，封閉型基金在規(guī)定的發(fā)行時(shí)間里，發(fā)行總額未被認(rèn)購到基金總額的（D   &#

16、160; ），則該基金不能成立。A50      B60        C70            D8036一般而言，開放型基金按計(jì)劃完成了預(yù)定的工作程序，正式成立（  B ）后，才允許投資者贖回。A1個(gè)月      B3個(gè)月      

17、;  C6個(gè)月            D12個(gè)月37影響證券投資基金價(jià)格波動(dòng)的最基本因素是（ A   ）。A基金資產(chǎn)凈值      B基金市場供求關(guān)系        C股票市場走勢            D政府有關(guān)基金政

18、策38目前，全球主要外匯市場中，日均交易量最大的金融中心城市是（  B  ）。A紐約      B倫敦        C東京            D新加坡39以（   B）為主體形成的外匯供求，已成為決定市場匯率的主要力量。A各國中央銀行     

19、 B外匯銀行        C外匯經(jīng)紀(jì)商            D跨國公司40從主觀上分析，外匯市場交易風(fēng)險(xiǎn)有（   D ）。A外國貨幣購買力的變化      B本國貨幣購買力的變化        C國際收支狀況    

20、        D外匯投機(jī)活動(dòng)的干擾41按承保風(fēng)險(xiǎn)性質(zhì)不同，保險(xiǎn)可以分為（  A  ）。A財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)和人身保險(xiǎn)      B個(gè)人保險(xiǎn)和團(tuán)體保險(xiǎn)        C原保險(xiǎn)和再保險(xiǎn)            D自愿保險(xiǎn)和法定保險(xiǎn)42按承保方式不同，保險(xiǎn)可以分為（C 

21、60; ）。A財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)和人身保險(xiǎn)      B個(gè)人保險(xiǎn)和團(tuán)體保險(xiǎn)        C原保險(xiǎn)和再保險(xiǎn)            D自愿保險(xiǎn)和法定保險(xiǎn)43（  B   ）對(duì)保險(xiǎn)標(biāo)的不具有保險(xiǎn)利益，保險(xiǎn)合同無效。A保險(xiǎn)人      B投保人    &#

22、160;   C被保險(xiǎn)人            D受益人44年金保險(xiǎn)屬于（  B）。A死亡保險(xiǎn)      B生存保險(xiǎn)        C生死兩全保險(xiǎn)            D健康保險(xiǎn)45 從學(xué)術(shù)角度探討，（ C ）是衍生工

23、具的兩個(gè)基本構(gòu)件。A遠(yuǎn)期和互換 B遠(yuǎn)期和期貨 C遠(yuǎn)期和期權(quán) D期貨和期權(quán)三、多項(xiàng)選擇題1在經(jīng)濟(jì)體系運(yùn)作中市場的基本類型有（   ACD ）。A要素市場      B服務(wù)市場        C產(chǎn)品市場        D金融市場    E.錢幣市場2. 金融市場的微觀經(jīng)濟(jì)功能包括（     ABCE ）。A聚斂功

24、能    B財(cái)富功能         C. 流動(dòng)性功能         D. 分配功能   E交易功能3金融市場按交易與定價(jià)方式分為（  BCDE   ）。A貨幣市場     B議價(jià)市場        C店頭市場    

25、  D第四市場     E. 公開市場4金融市場某些因素的作用使各個(gè)子市場緊密聯(lián)結(jié)在一起，這些因素包括（  ACDE    ）。A信貸    B金融結(jié)構(gòu)    C完美而有效的市場   D不完美與不對(duì)稱的市場E. 投機(jī)與套利5同家庭部門相比，機(jī)構(gòu)投資者具有以下特點(diǎn)（    ADE ）。A投資管理專業(yè)化      

26、0;  B投資管理自由化          C投資金額不定化               D投資行為規(guī)范化           E. 投資結(jié)構(gòu)組合化6一般來說，在金融市場上，主要的機(jī)構(gòu)投資者為（  BCD   ）。A商業(yè)銀行 &#

27、160;    B保險(xiǎn)公司        C投資信托公司         D養(yǎng)老金基金E.企業(yè)7利率與遠(yuǎn)期匯率和升、貼水之間的關(guān)系是（  ABDE）。A利率高的貨幣，其遠(yuǎn)期匯率表現(xiàn)為貼水      B利率高的貨幣，其遠(yuǎn)期匯率表現(xiàn)為升水        C利率低的貨幣，其遠(yuǎn)期匯率表現(xiàn)

28、為貼水            D利率低的貨幣，其遠(yuǎn)期匯率表現(xiàn)為升水 E利率與遠(yuǎn)期匯率和升、貼水之間沒有直接聯(lián)系8證券公司具有以下職能（  ACD    ）。A充當(dāng)證券市場中介人     B充當(dāng)證券市場資金供給者     C充當(dāng)證券市場重要的投資人   D提高證券市場運(yùn)行效率   E.管理金融工具交易價(jià)格9影響匯率變動(dòng)的因素有（&

29、#160;  ABCD ）。A國際收支狀況      B通貨膨脹率差異        C利率差異            D政府干預(yù) E心理預(yù)期10票據(jù)具有如下特征（   BCD  ）。A有因債權(quán)證券      B設(shè)權(quán)證券   &#

30、160;    C要式證券         D返還證券E.無瑕疵證券11債券因籌資主體的不同而有許多品種，它們都包含（ ACD    ）基本要素A債券面值      B債券價(jià)格        C債券利率         D債券償還期限E.債券信用等級(jí)12債券按籌集資金的方法可分為（  DE     ）。A政府債券      B公司債券        C金融債券         D公募債