商業(yè)銀行投資銀行業(yè)務

1、債務融資工具市場發(fā)展概況 債務融資工具市場發(fā)展概況 20092009年債務融資工具發(fā)行情況一覽表（單位：億元）年債務融資工具發(fā)行情況一覽表（單位：億元）總規(guī)模：總規(guī)模：16690166902009年銀行主承及分銷短融及中票手續(xù)費約102.36億元債務融資工具市場發(fā)展概況 歷年債務融資工具發(fā)行量一覽表歷年債務融資工具發(fā)行量一覽表 發(fā)行規(guī)模（億元）發(fā)行規(guī)模（億元）-CP&MTN債務融資工具業(yè)務營銷債務融資工具業(yè)務營銷 (1).(1).債務融資工具營銷流程債務融資工具營銷流程 1.客戶營銷 3.制作材料 5.申報注冊 Step 1（篩選目標客戶，挑選可能承做順利、成功的客戶）（篩選目標客戶，

2、挑選可能承做順利、成功的客戶） 2.盡職調查 4.內部審核 6.承銷發(fā)行 7.資金劃轉 8.后期管理 （詳細調查企業(yè)，在盡職調查的基礎上制作（詳細調查企業(yè)，在盡職調查的基礎上制作募集說明書募集說明書） （制作交易商協(xié)會規(guī)定的七大項注冊材料）（制作交易商協(xié)會規(guī)定的七大項注冊材料） （通過我行信審部最終審核，獲取項目承做批復）（通過我行信審部最終審核，獲取項目承做批復） （向中國銀行間市場交易商協(xié)會上報注冊材料）（向中國銀行間市場交易商協(xié)會上報注冊材料） （材料掛網(wǎng)公告發(fā)行，通過簿記建檔確定利率）（材料掛網(wǎng)公告發(fā)行，通過簿記建檔確定利率） （簿記建檔日的次一工作日資金到賬）（簿記建檔日的次一工作日

3、資金到賬） （債券存續(xù)期的信息披露）（債券存續(xù)期的信息披露） 債務融資工具業(yè)務營銷債務融資工具業(yè)務營銷 (2).(2).債務融資工具營銷主要工作要點債務融資工具營銷主要工作要點 培養(yǎng)高素質營銷團隊 營銷前期準備 設計推介方案 客戶面談溝通 行業(yè)準入與客戶篩選 14253簽訂主承合同 6債務融資工具業(yè)務營銷債務融資工具業(yè)務營銷 (3).(3).債務融資工具行業(yè)篩選標準債務融資工具行業(yè)篩選標準 嚴格禁入的行業(yè)嚴格禁入的行業(yè) （一）金融業(yè)：債務融資工具是針對于非金融企業(yè)的融資方式（二）房地產(chǎn)業(yè)：交易商協(xié)會明確規(guī)定房地產(chǎn)行業(yè)不能發(fā)行債務融資工具 限制進入的行業(yè)限制進入的行業(yè) （一）地方政府融資平臺：交

4、易商協(xié)會審批非常謹慎，現(xiàn)行政策是一事一批。（二）產(chǎn)能過剩行業(yè)（國發(fā)200938號文件 ）：鋼鐵、焦炭、鐵合金、電石、電解鋁、水泥、玻璃、造紙、酒精、味精、檸檬酸等（產(chǎn)能嚴重過剩），承做這些項目，交易商協(xié)會會將項目文件會簽國家發(fā)改委相關司局，如相關司局對于項目沒有異議，則進行項目注冊。支持進入的行業(yè)支持進入的行業(yè) （一） “三農(nóng)”及基礎建設行業(yè)。（二）傳統(tǒng)支柱行業(yè)：鋼鐵、汽車、紡織、裝備制造、船舶、電子信息、輕工業(yè)、石化、有色金屬、物流業(yè)等。（三）戰(zhàn)略性新興行業(yè)：新能源；新材料；生物醫(yī)藥；節(jié)能環(huán)保；信息網(wǎng)絡；高端制造產(chǎn)業(yè)。債務融資工具業(yè)務營銷債務融資工具業(yè)務營銷 (4).(4).債務融資工具重點

5、營銷客戶債務融資工具重點營銷客戶 （一）生產(chǎn)制造企業(yè)；（按行業(yè)）（一）生產(chǎn)制造企業(yè)；（按行業(yè)） （二）行業(yè)龍頭企業(yè)；（按地位）（二）行業(yè)龍頭企業(yè)；（按地位） （三）優(yōu)質上市公司；（按類別）（三）優(yōu)質上市公司；（按類別） （四）高新技術企業(yè)；（按技術）（四）高新技術企業(yè)；（按技術） （五）大中型國有企業(yè)；（按性質）（五）大中型國有企業(yè)；（按性質） （六）主體評級（六）主體評級AA-AA-以上的企業(yè)；（按等級）以上的企業(yè)；（按等級） （七）凈資產(chǎn)（七）凈資產(chǎn)1212億元以上的企業(yè)；（按資本）億元以上的企業(yè)；（按資本） （八）無重大違法違紀及其他（八）無重大違法違紀及其他“硬傷硬傷”的企業(yè)等（按規(guī)的

6、企業(yè)等（按規(guī)范）范）理財業(yè)務市場總體發(fā)展狀況 數(shù)據(jù)來源：萬得wind資訊同業(yè)理財業(yè)務發(fā)展狀況 招商銀行、交通銀行、中國銀行、中信銀行以及民生銀行分居產(chǎn)品發(fā)行數(shù)量前五位。中資銀行中，招商銀行以零售業(yè)務見長，連續(xù)兩年居產(chǎn)品發(fā)行首位。 招商銀行一直把代客理財業(yè)務作為重點發(fā)展的業(yè)務，通過近3年的架構打造，創(chuàng)建了對公客戶的“點金”理財系列、對個人客戶的“金葵花”理財系列等具有價值的品牌，成為了市場的帶頭人。而即使資產(chǎn)規(guī)模比我行要小的深圳發(fā)展銀行今年上半年理財產(chǎn)品銷售量也實現(xiàn)同比增長54%，理財產(chǎn)品中間業(yè)務收入同比增長14%。工商銀行近期把代客理財部門從金融機構部中單列出來成立一個專門的部門。09 09

7、年中資銀行各發(fā)行主體占比分布圖年中資銀行各發(fā)行主體占比分布圖數(shù)據(jù)來源：萬得wind資訊理財產(chǎn)品的種類理財產(chǎn)品理財產(chǎn)品本幣本幣外幣外幣對公理財對公理財個人理財個人理財私人銀行理財私人銀行理財專項理財產(chǎn)品專項理財產(chǎn)品集合理財產(chǎn)品集合理財產(chǎn)品債券結算代理債券結算代理集團現(xiàn)金管理集團現(xiàn)金管理保本固定收益型保本固定收益型保本浮動收益型保本浮動收益型不保本浮動收益型不保本浮動收益型根據(jù)按照投資方向，理財根據(jù)按照投資方向，理財產(chǎn)品還可以分為如下幾類產(chǎn)品還可以分為如下幾類：債券及貨幣市場類產(chǎn)品、債券及貨幣市場類產(chǎn)品、結構性產(chǎn)品、信托產(chǎn)品和結構性產(chǎn)品、信托產(chǎn)品和QDIIQDII產(chǎn)品。產(chǎn)品。理財產(chǎn)品的種類09 0

8、9 年發(fā)行產(chǎn)品的期限結構圖年發(fā)行產(chǎn)品的期限結構圖 2009 2009 年，理財產(chǎn)品的期限結構出現(xiàn)明顯調整。前半年，投資者對產(chǎn)品流動性年，理財產(chǎn)品的期限結構出現(xiàn)明顯調整。前半年，投資者對產(chǎn)品流動性需求旺盛，銀行陸續(xù)推出一個月以下的理財產(chǎn)品；進入需求旺盛，銀行陸續(xù)推出一個月以下的理財產(chǎn)品；進入11 11 月后，由于投資者重新月后，由于投資者重新看重收益率，所以銀行理財產(chǎn)品的投資周期出現(xiàn)往長走的趨勢，看重收益率，所以銀行理財產(chǎn)品的投資周期出現(xiàn)往長走的趨勢，36 36 個月周期的個月周期的理財產(chǎn)品最多。經(jīng)過輪番調整，全年期限結構分布較理財產(chǎn)品最多。經(jīng)過輪番調整，全年期限結構分布較08 08 年變化不大

9、。年變化不大。債券結算代理債券結算代理一對一專項理財產(chǎn)品一對一專項理財產(chǎn)品資金池資金池結構性存款結構性存款/理財產(chǎn)品理財產(chǎn)品廣發(fā)規(guī)劃發(fā)展的理財產(chǎn)品廣發(fā)規(guī)劃發(fā)展的理財產(chǎn)品廣發(fā)規(guī)劃發(fā)展的理財產(chǎn)品 簽署簽署銀團保密協(xié)議銀團保密協(xié)議分發(fā)分發(fā)銀團貸款信息備忘錄銀團貸款信息備忘錄信審通過信審通過正式承諾接受客戶委托組織銀團正式承諾接受客戶委托組織銀團編制編制銀團貸款信息備忘錄銀團貸款信息備忘錄發(fā)出發(fā)出銀團貸款邀請函銀團貸款邀請函分行與客戶簽訂分行與客戶簽訂銀團貸款委托銀團貸款委托書書及及銀團貸款委托書復函銀團貸款委托書復函總行公司銀行部指導分行在貸總行公司銀行部指導分行在貸前調查基礎上協(xié)助客戶編制備忘前調查基礎上協(xié)助客戶編制備忘錄及準備銀團文件，經(jīng)總行銀團貸錄及準備銀團文件，經(jīng)總行銀團貸款工作小組審議款工作小組審議總行金融機構部或總行授權分行總行金融機構部或總行授權分行向潛在參加行發(fā)出邀請函向潛在參加行發(fā)出邀請函分行與擬邀請參加銀團的分行與擬邀請參加銀團的銀行簽訂銀行簽訂銀團保密協(xié)議銀團保密協(xié)議總行金融機構部或總行授權分行總行金融機構部或總行授權分行分發(fā)備忘錄給準參加行分發(fā)備忘錄給準參加行確定份額，簽署銀確