國際微型金融與我國農(nóng)村金融改革

1、國際微型金融與我國農(nóng)村金融改革    摘要:目前,微型金融市場的微型金融機(jī)構(gòu)主要有小額信貸、社區(qū)銀行和合作性金融機(jī)構(gòu),而且這些金融機(jī)構(gòu)在部分發(fā)達(dá)國家和發(fā)展中國家都取得了不同程度的成功。當(dāng)前我國農(nóng)村金融改革正在深入進(jìn)行,而農(nóng)村信用社改革無疑是本輪農(nóng)村金融改革的主線。本文借鑒微型金融適應(yīng)微型金融市場發(fā)展的基本經(jīng)驗(yàn),圍繞農(nóng)村信用社改革過程中出現(xiàn)的問題,提出了農(nóng)村金融改革的一般思路以及深化農(nóng)村信用社改革的基本路經(jīng)。     關(guān)鍵詞:微型金融;微型金融市場;小額信貸;社區(qū)銀行;農(nóng)村信用社     微型金融主要是指為

2、社區(qū)居民或者農(nóng)戶個(gè)體提供金融服務(wù)的金融市場,小額信貸、社區(qū)銀行和農(nóng)村信用合作社是專門服務(wù)于微型金融客戶的獨(dú)立經(jīng)營主體。總結(jié)國際上小額信貸和社區(qū)銀行的專業(yè)經(jīng)驗(yàn)對于我國農(nóng)村金融改革與深化農(nóng)村信用社改革有一定借鑒意義。     一、微型金融市場與微型金融機(jī)構(gòu)     (一)微型金融市場特點(diǎn)與組織模式     金融市場的風(fēng)險(xiǎn)主要是信息不對稱帶來的道德風(fēng)險(xiǎn)和逆向選擇。面對金融市場風(fēng)險(xiǎn),政府通常對正規(guī)金融采取審慎性監(jiān)管辦法,通過平衡金融部分股東收益和存款人利益保護(hù)兩個(gè)方面的努力達(dá)到金融市場的穩(wěn)定。而銀行及存貸款中介機(jī)

3、構(gòu)通常要求對貸款人提供抵押等形式以規(guī)避道德風(fēng)險(xiǎn)和逆向選擇行為。     但是,世界銀行和許多學(xué)者的研究表明,在處理微型金融市場的信息不對稱和特質(zhì)性風(fēng)險(xiǎn)及成本方面,各國的農(nóng)村正規(guī)金融安排模式顯得無能為力。這主要是由微型金融特點(diǎn)決定的:一是微型金融市場普遍缺乏抵押物?？蛻籼峁┠軌虮ＷC抵償貸款基本風(fēng)險(xiǎn)的有價(jià)值抵押物是正規(guī)金融市場放貸的基本條件,但是,農(nóng)村金融市場上,由于農(nóng)戶生產(chǎn)工具和生活用具所具有的抵償價(jià)值不大,而且沒有一個(gè)良好的流通市場,因而,微型金融市場將以信用貸款作為主要資金運(yùn)作方式。二是在微型金融市場,金融機(jī)構(gòu)將面臨個(gè)體經(jīng)營者經(jīng)營活動(dòng)面臨的自然風(fēng)險(xiǎn)、社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)和市

4、場風(fēng)險(xiǎn)。在城鎮(zhèn)社區(qū),由于個(gè)體經(jīng)營者大都面對的是完全競爭市場,市場競爭較為激烈,經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)相對較高。而農(nóng)村金融市場,農(nóng)村金融市場的客戶農(nóng)戶能夠承受各種風(fēng)險(xiǎn)的能力非常脆弱,農(nóng)業(yè)受到自然風(fēng)險(xiǎn)等因素影響較大。三是非生產(chǎn)性信貸在微型金融市場客戶資金需求上占據(jù)重大比例。由于個(gè)體經(jīng)營者經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)薄弱,這就使得信用貸款不能完全保證用在經(jīng)營性、生產(chǎn)性支出上?；谵r(nóng)村金融的信息非對稱性和風(fēng)險(xiǎn)的特質(zhì)性,國際上通常采用社區(qū)銀行、小額信貸組織以及信用合作社等金融機(jī)構(gòu)服務(wù)于這一特定市場。     小額信貸是指為低收入家庭提供金融服務(wù),包括貸款、儲(chǔ)蓄、保險(xiǎn)和匯款服務(wù)。目前國際上對于如何展開小額信貸

5、工作取得了較大進(jìn)展,主要包括采取小額信貸的聯(lián)保模式、小額信貸的等級評級和小額信貸的批發(fā)機(jī)構(gòu)定位等方面取得的成就。小額信貸的聯(lián)保模式主要是針對農(nóng)戶信貸缺乏擔(dān)保的基本特點(diǎn),通過小組聯(lián)保,聯(lián)保小組內(nèi)部成員相互監(jiān)督信貸資金的使用和歸還,已達(dá)到降低農(nóng)戶信貸市場信息不對稱的目的。而等級評分是一種判斷風(fēng)險(xiǎn)的新方法,目的是通過記錄小額信貸客戶的經(jīng)濟(jì)行為、信貸行為等,對小額信貸客戶資信等級作出評價(jià)。目前等級評分法確實(shí)使小額信貸減少了拖欠行為,進(jìn)而減少了花費(fèi)在收款方面的時(shí)間,從而提高了業(yè)務(wù)的擴(kuò)展性和持久性。     對于社區(qū)銀行沒有統(tǒng)一的定義,在不同的國家有不同稱呼,如日本稱作地方銀

6、行,德國稱作區(qū)域銀行,我國社區(qū)銀行這一概念主要來自美國。社區(qū)銀行主要是指由地方自主設(shè)立和運(yùn)營的商業(yè)銀行,通過吸收社區(qū)資金并用于該社區(qū)。社區(qū)銀行主要是小型銀行,其產(chǎn)權(quán)主體特點(diǎn)是“少”而“散”,社區(qū)銀行的資金“主要來源于社區(qū),返還給社區(qū)”。社區(qū)銀行相對于大型商業(yè)銀行的關(guān)鍵優(yōu)勢在于為社區(qū)成員提供金融服務(wù)具有成本的比較優(yōu)勢。針對社區(qū)性的小額度金融需求,由于社區(qū)成員,特別是單個(gè)個(gè)體和小企業(yè)在信用記錄、財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)等方面都缺乏規(guī)范性和標(biāo)準(zhǔn)化,大型商業(yè)銀行為這部分客戶提供個(gè)性化的金融產(chǎn)品與服務(wù)的成本就變得高昂。社區(qū)銀行立足于社區(qū),其地理比較固定和集中,能夠收集社區(qū)成員和社區(qū)中小企業(yè)非標(biāo)準(zhǔn)化的軟信息,比如:社員的

7、個(gè)性特征、人際關(guān)系、社會(huì)聲譽(yù)等,從而根據(jù)這些信息為客戶提供個(gè)性化很強(qiáng)的金融產(chǎn)品與服務(wù)。     (二)國際小額信貸和社區(qū)銀行的發(fā)展趨勢     國際上,小額信貸在部分發(fā)展中國家和發(fā)達(dá)國家都取得了一定的成功。1983年,孟加拉的中央銀行與政府相關(guān)機(jī)構(gòu)共同出資創(chuàng)立了孟加拉“鄉(xiāng)村銀行”,它被譽(yù)為世界規(guī)模最大、效益最好的扶貧模式。經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)國家的小額信貸以德國的企業(yè)金融和發(fā)展基金(FEFAD)為代表。從2000年起,歐洲建設(shè)發(fā)展銀行(EBRD)、國際金融公司(IFC)以及IMI(共產(chǎn)國際微觀投資AG)入股FEFAD銀行,2002年德國商業(yè)銀行人

8、股FEFAD銀行資金。目前,FEFAD銀行已從捐贈(zèng)者出資支持的信貸機(jī)構(gòu)過渡到了一個(gè)具有透明度、專業(yè)化、有競爭力、有信譽(yù)的商業(yè)銀行。從1999年起,FEFAD銀行開始盈利,2001年銀行的凈資產(chǎn)回報(bào)率達(dá)18%。     隨著金融在經(jīng)濟(jì)中的作用影響加大,各界日益認(rèn)識到居民享受金融服務(wù)不僅僅是一種單純的資金行為,更是一種權(quán)利,從而產(chǎn)生了影響深遠(yuǎn)的金融普惠制理念,這一理念促進(jìn)了微型金融的快速發(fā)展。近20年來,小額信貸發(fā)展迅猛,小額信貸產(chǎn)品與服務(wù)也日益貼近微型金融市場和地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展特點(diǎn),呈現(xiàn)多元化發(fā)展趨勢。一是規(guī)?？焖僭鲩L。從1995年至2004年,小額信貸貸款筆數(shù)從900

9、萬筆上升到6000萬筆。二是小額信貸機(jī)構(gòu)呈現(xiàn)多元化發(fā)展趨勢。這些機(jī)構(gòu)類型主要包括為非政府組織、專門設(shè)立的微型金融機(jī)構(gòu)、合作性金融機(jī)構(gòu)、商業(yè)銀行和其他非銀行金融機(jī)構(gòu)等多種形式。三是小額信貸產(chǎn)品和服務(wù)越來越多元化。不同國家和地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平不同,小額信貸產(chǎn)品和服務(wù)也有較大差異,目前這些產(chǎn)品和服務(wù)主要包括儲(chǔ)蓄存款、保險(xiǎn)、匯款、小額租賃、住房金融和其他非金融服務(wù)等。  社區(qū)銀行最發(fā)達(dá)的國家是美國。盡管近年美國社區(qū)銀行數(shù)量在呈現(xiàn)逐步遞減趨勢,但2003年美國設(shè)社區(qū)銀行仍有7840家,占美國銀行總數(shù)的94%。由于社區(qū)銀行在消費(fèi)信用貸款和住宅抵押貸款市場份額的減少,社區(qū)銀行的資產(chǎn)份額損失較大,但是

10、在社區(qū)銀行傳統(tǒng)優(yōu)勢領(lǐng)域市場份額依然穩(wěn)固,比如:小商業(yè)房地產(chǎn)貸款、建設(shè)和土地開發(fā)貸款、小農(nóng)場貸款等。在過去20年里,社區(qū)銀行的業(yè)績與大銀行的業(yè)績也非常接近,在資產(chǎn)質(zhì)量的不良資產(chǎn)率指標(biāo)中,社區(qū)銀行的資產(chǎn)質(zhì)量略低于區(qū)域銀行和25強(qiáng)銀行,19922003年社區(qū)銀行的不良資產(chǎn)率平均為1.58%,同期區(qū)域銀行和25強(qiáng)銀行分別是1.61%和1.86%。社區(qū)銀行近年來在發(fā)展的同時(shí)也面臨商業(yè)銀行的兼并問題。隨著科技的發(fā)展和商業(yè)銀行的規(guī)?；?jīng)營,社區(qū)銀行的數(shù)量在美國等發(fā)達(dá)國家呈現(xiàn)遞減趨勢。1990年末,美國社區(qū)銀行的資產(chǎn)總額占銀行產(chǎn)業(yè)資產(chǎn)總額的23%,但到2002年末,社區(qū)銀行資產(chǎn)規(guī)模僅占11%。  &

11、#160;  二、我國農(nóng)村金融市場及其組織模式:以貴州為例     (一)我國農(nóng)村金融市場及需求特點(diǎn)     從資金供給視角看,農(nóng)業(yè)貸款總量處于增長趨勢,農(nóng)村信用社已成為農(nóng)村金融的主力軍。截至2006年6月末,貴州省金融機(jī)構(gòu)農(nóng)業(yè)貸款余額208.06億元,其中,短期農(nóng)業(yè)貸款余額178.96億元,比年初增長22.3億元,增幅14.2%,比全省貸款平均增長水平高出6個(gè)百分點(diǎn),農(nóng)業(yè)中長期貸款余額29.1億元,比年初增長5.4億元;鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)貸款余額24.1億元,比年初增長22.8億元。     但是,農(nóng)村

12、金融服務(wù)機(jī)構(gòu)單一、服務(wù)方式落后和供給機(jī)制還未有效生成仍然是不可忽視的問題。一是國有金融機(jī)構(gòu)逐步退出,農(nóng)村金融市場結(jié)構(gòu)單一。隨著國有商業(yè)銀行實(shí)施集權(quán)管理,一方面縣級機(jī)構(gòu)開始逐步撤并和退出農(nóng)村領(lǐng)域,對貧困地區(qū)的影響尤為深刻,2004年末,全省50個(gè)扶貧工作重點(diǎn)縣的889個(gè)鄉(xiāng)鎮(zhèn)中有農(nóng)行營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)的鄉(xiāng)鎮(zhèn)僅有35個(gè),另一方面,各商業(yè)銀行省分行根據(jù)其總行的信貸政策,集中上收貸款審批權(quán),國有商業(yè)銀行對縣域和農(nóng)村地區(qū)的投入較少。目前,90%以上的貸款是通過農(nóng)村信用社發(fā)放,形成農(nóng)村信用社對農(nóng)村金融的壟斷。二是農(nóng)村金融服務(wù)方式落后,不能適應(yīng)實(shí)際生產(chǎn)需要。根據(jù)調(diào)查結(jié)果,農(nóng)戶在申請貸款時(shí)碰到的各種問題中,貸款期限短是其

13、中最主要的問題,占比為51.27%;其次是貸款數(shù)額小,45.57%的農(nóng)戶認(rèn)為貸款額太小不能滿足資金需求,希望貸款金額平均為21,972.22元。三是農(nóng)村資金持續(xù)供給機(jī)制還未形成,存在資金外流和供給不足的問題。主要表現(xiàn)為,國有商業(yè)銀行縣級分支機(jī)構(gòu)吸收存款的上存,截至2006年6月末,貴州省金融機(jī)構(gòu)存貸差為451.4億元,其中存差的較大部分來自縣及縣以下金融機(jī)構(gòu),郵政儲(chǔ)蓄資金直接流出了農(nóng)村,截至2006年6月末,貴州郵政儲(chǔ)蓄余額達(dá)163.9億元。     從農(nóng)村金融需求視角看,調(diào)研顯示農(nóng)村金融需求具有以下特點(diǎn):一是適合于農(nóng)村金融需求特點(diǎn)的金融產(chǎn)品少。在424個(gè)對于如果

14、不需要抵押是否需要擔(dān)保的有效回答樣本中,91.7%回答沒有擔(dān)保。二是有效需求得不到滿足。就農(nóng)戶曾經(jīng)獲得貸款的情況而言,在樣本農(nóng)戶中,約68.92%的農(nóng)戶曾經(jīng)獲得過銀行、信用社的貸款,其中以中等收入農(nóng)戶居多;30.88%的農(nóng)戶沒有得到過貸款。三是農(nóng)戶實(shí)際借款期限不滿足于農(nóng)戶期望的借款期限。2002年2005年6月底,在總計(jì)433筆借款中,借款期限在1年以內(nèi)者占93.1%,期限在1年以上者僅占所有借款次數(shù)的6.9%。但農(nóng)戶在回答其希望的貸款期限時(shí),499個(gè)有效樣本中,期望借款期限在1年及1年以內(nèi)者僅占57.7%,42.3%的樣本戶選擇的是1年以上,說明有較多農(nóng)戶的實(shí)際借款期限短于期望的借款期限。

15、    (二)農(nóng)村信用社的組織模式及缺陷     2003年開始的農(nóng)村信用社改革,基本特點(diǎn)在于將過去由中央推動(dòng)的改革轉(zhuǎn)變?yōu)橛墒?自治區(qū)、直轄市)地方政府推動(dòng),目的在于通過各地根據(jù)本地區(qū)經(jīng)濟(jì)金融發(fā)展特點(diǎn)因地制宜地制訂改革方案。這一初衷符合我國地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平和地區(qū)經(jīng)濟(jì)機(jī)構(gòu)特征的差異性較大的基本國情。但是,從目前各省(自治區(qū)、直轄市)的改革模式看,除北京、上海和天津成立了以市為單位的農(nóng)村商業(yè)銀行或者合作銀行外,其他各省市均采用了省聯(lián)社模式。絕大部分省市均選擇了省聯(lián)社模式使得農(nóng)村信用社改革模式單一,“沒有比較,很難證明省聯(lián)社模式是否是適應(yīng)各

16、地需要的最佳管理模式,省聯(lián)社模式事實(shí)上是只能成功不能失敗”(謝平等,2006)。在省聯(lián)社模式下,一方面,“三會(huì)”的主要負(fù)責(zé)人都不同程度屬于上級聯(lián)社行政任命,“三會(huì)” 之間能否發(fā)揮有效監(jiān)督和制衡需要進(jìn)一步檢驗(yàn);部分農(nóng)村信用社在完善公司治理方面仍然還存在于法律文書上,“三會(huì)”至今沒有按照公司法和農(nóng)信社章程履行職責(zé),聯(lián)社理事長和主任仍是“一肩挑”現(xiàn)象普遍。另一方面,農(nóng)村信用社股權(quán)結(jié)構(gòu)分散,單個(gè)農(nóng)民社員所占股權(quán)比例小,農(nóng)村信用社內(nèi)部人控制現(xiàn)象沒有得到根本的解決。目前,省聯(lián)社服務(wù)模式下,農(nóng)村信用社有下列問題:     一是農(nóng)村信用社內(nèi)部機(jī)制建設(shè)問題。目前,各省市農(nóng)村信用聯(lián)社

17、都根據(jù)本地情況制定了相關(guān)規(guī)章制度。在內(nèi)部控制制度的建設(shè)上,一些農(nóng)村信用聯(lián)社還參照商業(yè)銀行內(nèi)部控制指引,組織制定出臺了相關(guān)內(nèi)控制度和管理辦法,建立了“垂直管理、上掛下查”的稽核審計(jì)管理體制。表面上看,這些制度和管理辦法都是參照國有商業(yè)銀行的管理辦法,建立現(xiàn)代企業(yè)管理制度,有利于全省農(nóng)村信用社的規(guī)范化管理,但是,事實(shí)上,農(nóng)村信用社正在削弱自身服務(wù)“三農(nóng)”的優(yōu)勢。農(nóng)村金融的顯著特點(diǎn)是交易成本高、農(nóng)業(yè)及相關(guān)產(chǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)高、交易金額小和農(nóng)戶缺乏擔(dān)保等。采用省聯(lián)社管理模式,經(jīng)營管理權(quán)限上收,具體的經(jīng)營管理辦法采取全省統(tǒng)一的形式,無疑是斬?cái)噢r(nóng)村信用社在“三農(nóng)”中的觸角,使得農(nóng)村信用社服務(wù)“三農(nóng)”的靈活性和因地制

18、宜能力變差,必然增加經(jīng)營管理成本和經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。     二是農(nóng)村信用社經(jīng)營管理中存在的問題。由于農(nóng)村信用社沒有真正建立起法人治理結(jié)構(gòu),內(nèi)部管理人員缺乏董事會(huì)和股東等相關(guān)力量的監(jiān)督,內(nèi)部人控制沒有得到根本解決,于是帶來了農(nóng)村信用社經(jīng)營管理上的兩個(gè)突出問題。第一,成本軟約束化。2005年貴州省農(nóng)村信用社營業(yè)費(fèi)用比2004年增加了44.83%。營業(yè)費(fèi)用缺乏合理控制具體表現(xiàn)為職工工資及福利的快速增長和業(yè)務(wù)招待費(fèi)、會(huì)議費(fèi)等辦公費(fèi)用快速增加。2005年農(nóng)村信用社的職工人數(shù)在包含了臨時(shí)工的情況下,僅增加7.70%。但是,2005年農(nóng)村信用社平均職工工資及福利比2004年增長了87

19、.69%,業(yè)務(wù)招待費(fèi)從2003年到2005年快速增長了190.87%。第二,地方政府影響農(nóng)村信用社的力度加強(qiáng),農(nóng)村信用社資金非農(nóng)化趨勢明顯。2003年至2005年貴州省農(nóng)村信用社非農(nóng)產(chǎn)業(yè)貸款增加了近7個(gè)百分點(diǎn),而非農(nóng)產(chǎn)業(yè)中以房地產(chǎn)、建筑和教育、公共衛(wèi)生等行業(yè)的貸款增長較快。     三、借鑒國際微型金融發(fā)展經(jīng)驗(yàn)深化農(nóng)村金融改革     (一)農(nóng)村金融改革要進(jìn)一步借鑒微型金融的模式取向     社區(qū)銀行和小額信貸發(fā)展的經(jīng)驗(yàn)為我國農(nóng)村金融改革提供了一定參考標(biāo)桿。一是農(nóng)村信用社改革要充分借鑒微型金融的發(fā)展經(jīng)驗(yàn)。

20、在經(jīng)濟(jì)發(fā)展較好的城鎮(zhèn)及周邊地區(qū),通過引進(jìn)社區(qū)銀行發(fā)展模式,吸收本社區(qū)資金,服務(wù)于本社區(qū)。農(nóng)村信用社可以選擇縣鄉(xiāng)統(tǒng)一法人、合作銀行、股份合作銀行、商業(yè)銀行等多種實(shí)現(xiàn)形式。在經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)的農(nóng)村地區(qū),小額信貸作為信貸扶貧工具,金額小、個(gè)性化強(qiáng),具有很強(qiáng)的生命力。農(nóng)村信用社在內(nèi)部管理上要借鑒小額信貸取得的成就,充分利用聯(lián)保、等級評分法、農(nóng)戶項(xiàng)目技術(shù)輔導(dǎo)等小額信貸經(jīng)營模式改造自身經(jīng)營管理機(jī)制,根據(jù)農(nóng)戶個(gè)性化的需求設(shè)計(jì)金融服務(wù)產(chǎn)品,徹底實(shí)現(xiàn)農(nóng)村金融服務(wù)的市場化和客戶化導(dǎo)向。     二是要盡快開放農(nóng)村金融市場,特別是在市場利率定價(jià)、市場準(zhǔn)入、業(yè)務(wù)監(jiān)管和市場退出等方面多做探索,積

21、極引進(jìn)小額信貸、社區(qū)銀行等金融服務(wù)主體,促進(jìn)農(nóng)村金融市場化。要在江口等地小額貸款試點(diǎn)的基礎(chǔ)上,總結(jié)試點(diǎn)經(jīng)驗(yàn),逐步嘗試放開農(nóng)村金融市場,建立健全小額貸款機(jī)構(gòu)的市場準(zhǔn)入、業(yè)務(wù)運(yùn)作和市場退出的運(yùn)行機(jī)制,讓民間融資浮出水面,促進(jìn)其有序健康發(fā)展,促進(jìn)農(nóng)村金融市場形成有序競爭、良性互動(dòng)的局面。國家可以依照我國改革開放特區(qū)經(jīng)濟(jì)的辦法推進(jìn)農(nóng)村金融改革,例如:選擇部分農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展落后的地區(qū)作為農(nóng)村金融市場化改革的特區(qū),采取特殊的政策和辦法,促進(jìn)農(nóng)村微型金融機(jī)構(gòu)的發(fā)展。當(dāng)然,也要加強(qiáng)對小額貸款公司的合理引導(dǎo)和監(jiān)管,國家應(yīng)盡快出臺小額信貸管理辦法,填補(bǔ)對小額貸款公司監(jiān)管的法律真空,促進(jìn)小額貸款公司健康持續(xù)發(fā)展。