試述中小企業(yè)融資難的原因和對(duì)策論文

1、. . . . 本科畢業(yè)設(shè)計(jì)論文題目 試述我國(guó)中小企業(yè)融資難的原因和對(duì)策系 別 經(jīng)濟(jì)系專 業(yè) 金融學(xué)班級(jí) 金融205學(xué)號(hào) 12121069 學(xué)生 帥指導(dǎo)老師 祁蔚茹 2016年6月1 / 38交通大學(xué)城市學(xué)院本科畢業(yè)設(shè)計(jì)（論文）任務(wù)書題 目試述我國(guó)中小企業(yè)融資難的原因和對(duì)策姓 名帥專 業(yè)金融學(xué)學(xué) 號(hào)121210691.畢業(yè)設(shè)計(jì)（論文）課題的主要任務(wù)：當(dāng)前我國(guó)中小企業(yè)融資難問題，正日益成為制約企業(yè)生存與發(fā)展的“瓶頸”，不僅是創(chuàng)辦新企業(yè)的主要障礙，更是影響企業(yè)進(jìn)一步做大做強(qiáng)的“絆腳石”。要有效解決這一難題，應(yīng)針對(duì)中小企業(yè)的融資特點(diǎn)，全面分析造成融資難的原因，在此基礎(chǔ)上有的放矢，借鑒先進(jìn)國(guó)家的成功經(jīng)

2、驗(yàn)，真正實(shí)現(xiàn)中小企業(yè)融資方式的創(chuàng)新。要求掌握好金融學(xué)的基本知識(shí)，了解中小企業(yè)融資相關(guān)知識(shí)，結(jié)合所學(xué)相關(guān)學(xué)科的知識(shí)進(jìn)行融資難的研究和寫作。通過對(duì)本課題的研究對(duì)融資困難的各種原因進(jìn)行深入分析，找到有效的防和化解的措施。2.課題的具體工作容（原始數(shù)據(jù)、技術(shù)要求、工作要求）：（1）查閱相關(guān)資料，并到實(shí)際部門作調(diào)研。（2）分析資料，提出觀點(diǎn)。（3）編寫論文大綱。（4）撰寫論文初稿，并交由指導(dǎo)老師修改。（5）定稿，準(zhǔn)備論文答辯。3.課題完成后提交的書面材料要求（論文字?jǐn)?shù)，圖紙規(guī)格、數(shù)量，實(shí)物樣品，外文翻譯字?jǐn)?shù)等）：（1）畢業(yè)論文開題報(bào)告。（2）畢業(yè)論文任務(wù)書。（3）最終所提交的論文其正文部分不少于1500

3、0字，全文不少于20000字（包括中英文摘要、關(guān)鍵詞、目錄、前言、正文、結(jié)論、致、參考文獻(xiàn)、外文翻譯、附錄等容）。（4）提交20000字符左右的與自己論文題目有關(guān)的外文以與翻譯資料。（5）論文體系完整，符合交通大學(xué)城市學(xué)院本科生論文規(guī)化要求。（6）書面材料能反映文章主旨，中心突出，主題明確，表達(dá)自己的思想和觀點(diǎn)，文字表達(dá)清晰、連貫、邏輯性強(qiáng)，重點(diǎn)突出。4.主要參考文獻(xiàn)：1 毅我國(guó)中小企業(yè)融資現(xiàn)狀與建議合作經(jīng)濟(jì)與科技，2012;2 麗娜淺議中小企業(yè)融資問題財(cái)會(huì)研究，2013.1; 3 徐淺析中小企業(yè)融資現(xiàn)狀以與破解中小企業(yè)融資難的途徑J科技，2012（5）: 160-161; 4 Leland

4、HInformation asymmetries, financial structure and financial intermediationJ Journal of Finance, 19775 春俠,守祥.我國(guó)中小企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力現(xiàn)狀分析與策略選擇J.企業(yè)活力,2007(2)：33-36; 6俞建國(guó).中國(guó)中小企業(yè)融資M.中國(guó)計(jì)劃,2006（8）: 21-27; 7平莉.關(guān)于我國(guó)中小企業(yè)融資問題的思考J.科技情報(bào)開發(fā)與經(jīng)濟(jì),2005(2)：42-45;8顧永、敏聶、銀學(xué)、王東升.中小企業(yè)融資難成因分析J.金融理論與實(shí)踐,2005(1)：62-65; 9健生. 私營(yíng)企業(yè)“融資難”的幾個(gè)問題J.

5、經(jīng)濟(jì)體制改革，2002（1）：5-6; 10昊晰. 我國(guó)中小企業(yè)融資問題研究J.社會(huì)科學(xué)，2007(3):67-69; 11梁冰. 我國(guó)中小企業(yè)發(fā)展與融資狀況調(diào)查報(bào)告金融研究,2005,(5):35-39; 12梁文玲.試論民營(yíng)中小企業(yè)融資難的原因與對(duì)策J.商業(yè)研究，2001(11):33-35; 13景乃權(quán)，丁鳴，紹杰. 從中小企業(yè)融資看金融民營(yíng)化J.金融，2007(8):75-78。要求完成日期： 2016年 5月 13日指導(dǎo)教師（簽名）：接受任務(wù)日期： 2015年12月 14日學(xué)生（簽名）：摘 要改革開放以來，我國(guó)的中小企業(yè)迅猛發(fā)展，為地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，增加就業(yè)崗位，緩解就業(yè)壓力，實(shí)現(xiàn)科技創(chuàng)

6、新與成果轉(zhuǎn)讓等方面發(fā)揮出越來越重要的作用。然而，大多數(shù)中小企業(yè)都面臨著融資難的困境，嚴(yán)重阻礙了中小企業(yè)的發(fā)展，更為嚴(yán)重的是，由美國(guó)次貸危機(jī)引發(fā)的金融危機(jī)席卷全球，并逐漸向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)蔓延，至使世界經(jīng)濟(jì)增速減緩，外部需求減弱，我國(guó)中小企業(yè)發(fā)展面臨著更為嚴(yán)峻的形勢(shì)。在此背景下，探討如何解決中小企業(yè)融資難的路徑成為擺在我們面前的一個(gè)現(xiàn)實(shí)而緊迫的問題，對(duì)于促進(jìn)中小企業(yè)的健康發(fā)展、振興國(guó)民經(jīng)濟(jì)、構(gòu)建和諧社會(huì)等方面意義重大。本文就我國(guó)中小企業(yè)融資難問題的成因與對(duì)策進(jìn)行分析研究，提出了要加快建立完善中小企業(yè)征信制度和擔(dān)保體系；深化金融體制改革；提高中小企業(yè)綜合素質(zhì)；努力拓展融資渠道開辟融資新方式等相關(guān)策略來解決

7、中小企業(yè)的融資問題，為解決我國(guó)中小企業(yè)融資問題提供一些新的思路。關(guān)鍵詞：中小企業(yè)；融資難；對(duì)策ABSTRACTSince the reform and open policy, our country's small and medium-sized enterprise swift and violent development, for the local economy development, the increase employment post, the alleviation employment pressure, realization aspects and so

8、 on science and technology innovation and achievement transfer has played the more and more vital role. However, the majority small and medium-sized enterprises all face are financing the difficult position, has hindered the small and medium-sized enterprise development seriously. More seriously, by

9、 the U.S. sub-loan crisis of the financial crisis sweeping the globe, and gradually spread to the real economy to slow down the world economic growth, weakening external demand, China's SME are faced with more severe situation. In this context, to explore mitigation financing small and medium en

10、terprises to become the path before us a real and pressing issues, and to promote the healthy development of SME, the revitalization of the national economy, and so on to build a harmonious society of great significance. This article on the issue of China's small and medium enterprises financing

11、 difficulties for the causes of and countermeasures analysis, put forward to speed up the establishment of SME credit information system and improve the security system; to deepen reform of the financial system; to improve the overall quality of small and medium-sized, efforts to expand the financin

12、g channels and open up new ways of financing and other related strategies to solve the financing problem of SME, in order to solve the difficult problem of financing small and medium-sized to provide some new ideaKEYWORDS:Small and medium-sized enterprise；Finances difficultly；Countermeasure目錄摘要IABST

13、RACTIII1導(dǎo)論11.1選題背景和意義11.2中小企業(yè)的概念21.3我國(guó)中小企業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀21.3.1我國(guó)中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況31.3.2我國(guó)中小企業(yè)融資狀況42. 我國(guó)中小企業(yè)融資難的原因72.1企業(yè)部因素72.1.1中小企業(yè)的信息不對(duì)稱72.1.2中小企業(yè)自有資金不足，自我積累有限82.1.3中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)穩(wěn)定性差82.2外部環(huán)境因素92.2.1缺乏有效地融資擔(dān)保機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)制92.2.2中小企業(yè)融資渠道的狹窄92.2.3國(guó)有商業(yè)銀行放貸習(xí)慣對(duì)中小企業(yè)不利112.2.4金融危機(jī)下的政府經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)偏好加大了中小企業(yè)融資難度113. 解決中小企業(yè)融資困難的對(duì)策123.1整頓和提高中小企業(yè)自身整

14、體素質(zhì)123.1.1.改善中小企業(yè)的管理制度123.1.2.健全中小企業(yè)財(cái)務(wù)制度123.1.3.樹立誠(chéng)信的觀念,杜絕商業(yè)欺詐行為143.1.4.樹立品牌意識(shí),提高市場(chǎng)認(rèn)知度153.2制定和完善相關(guān)法律法規(guī)163.3完善各種融資渠道，真正實(shí)現(xiàn)多渠道融資163.4強(qiáng)化政府行為173.5加快建立完善中小企業(yè)征信制度193.6進(jìn)一步完善擔(dān)保體系建設(shè)，規(guī)擔(dān)保機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)193.7深化金融體制改革，消除金融抑制194. 結(jié)論21致23參考文獻(xiàn)24外文文獻(xiàn)與翻譯11導(dǎo)論1.1選題背景和意義中小企業(yè)在我國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展中具有舉足輕重的地位和分量。中小企業(yè)是市場(chǎng)主體的超大戶。截至2014年10月，全國(guó)按照企業(yè)注

15、冊(cè)的市場(chǎng)主體有1756萬戶，個(gè)體工商戶4866萬戶，合計(jì)超過6600萬戶，其中中小企業(yè)數(shù)量占全部市場(chǎng)主體總量的99%以上。近年來，中小企業(yè)創(chuàng)造了60%以上的國(guó)生產(chǎn)總值，貢獻(xiàn)了50%以上的稅收。中小企業(yè)是未來經(jīng)濟(jì)繁榮的基礎(chǔ)，也是未來稅源的增長(zhǎng)點(diǎn)。還有一點(diǎn)，我國(guó)現(xiàn)在的500強(qiáng)企業(yè)，多數(shù)都是改革開放以后由中小企業(yè)成長(zhǎng)而來的。中小企業(yè)也是城鎮(zhèn)就業(yè)的主渠道。據(jù)統(tǒng)計(jì)，中小企業(yè)提供的城鎮(zhèn)就業(yè)崗位占了全部新增城鎮(zhèn)就業(yè)崗位的80%以上?？梢哉f，沒有中小企業(yè)的快速增加，就沒有就業(yè)形勢(shì)的穩(wěn)定乃至整個(gè)社會(huì)的穩(wěn)定。中小企業(yè)是社會(huì)服務(wù)的中堅(jiān)力量。中小企業(yè)在保障和改善人民生活方面提供了廣泛服務(wù)，涵蓋衣、食、住、行、用等方方

16、面面。在現(xiàn)代城市中，如果沒有中小企業(yè)提供生活服務(wù)，城市將無法運(yùn)行。此外，中小企業(yè)還是創(chuàng)新的主力軍。中小企業(yè)量大面廣，對(duì)市場(chǎng)需求反應(yīng)最靈敏，適應(yīng)市場(chǎng)需求進(jìn)行創(chuàng)新的愿望最強(qiáng)烈，與創(chuàng)新是天然的盟友。改革開放以來，我國(guó)65%的發(fā)明專利、75%以上的技術(shù)創(chuàng)新、80%的新產(chǎn)品是由中小企業(yè)完成的，部分中小企業(yè)經(jīng)過創(chuàng)新成長(zhǎng)為跨國(guó)公司，比如華為、阿里巴巴等。隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展進(jìn)入新常態(tài)，中小企業(yè)的發(fā)展環(huán)境發(fā)生了重大變化。面向未來，中小企業(yè)要想發(fā)展得好，關(guān)鍵是要準(zhǔn)確認(rèn)識(shí)新常態(tài)、適應(yīng)這個(gè)新常態(tài)，抓住新常態(tài)帶來的機(jī)遇，應(yīng)對(duì)好新常態(tài)帶來的挑戰(zhàn)。概括起來講，新常態(tài)總體上有3個(gè)特征：經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度由高速增長(zhǎng)轉(zhuǎn)變?yōu)橹懈咚僭鲩L(zhǎng)，經(jīng)

17、濟(jì)結(jié)構(gòu)發(fā)生重大變化，增長(zhǎng)動(dòng)力從要素驅(qū)動(dòng)轉(zhuǎn)變?yōu)閯?chuàng)新驅(qū)動(dòng)。2014年年底，中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議總結(jié)了新常態(tài)下我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的九大趨勢(shì)。對(duì)企業(yè)來講，誰先把握住、把握好了這些發(fā)展趨勢(shì)，誰就把握了發(fā)展的主動(dòng)和先機(jī)。新形勢(shì)確實(shí)帶來了新挑戰(zhàn)。現(xiàn)在，許多中小企業(yè)開始感覺到生存和發(fā)展的壓力空前增加，一些企業(yè)出現(xiàn)破產(chǎn)倒閉，少數(shù)企業(yè)負(fù)責(zé)人甚至開始“跑路”。面對(duì)新的形勢(shì)，中小企業(yè)只有主動(dòng)創(chuàng)新，才能抓住國(guó)市場(chǎng)需求個(gè)性化、多樣化的機(jī)遇，應(yīng)對(duì)國(guó)際市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈的挑戰(zhàn)，消化要素成本特別是勞動(dòng)力成本的上漲，滿足綠色低碳循環(huán)發(fā)展的要求，抓住新技術(shù)革命的機(jī)遇實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)。中小企業(yè)在促進(jìn)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)、增進(jìn)市場(chǎng)活力、推進(jìn)技術(shù)創(chuàng)新、特別是在

18、提供就業(yè)機(jī)會(huì)等方面具有不可替代的作用，從目前各國(guó)的情況看，無論發(fā)達(dá)國(guó)家還是發(fā)展中國(guó)家，中小企業(yè)都是經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會(huì)穩(wěn)定的重要支柱。因此，各國(guó)政府都十分重視中小企業(yè)的發(fā)展。由于銀行高度商業(yè)化以與中小企業(yè)自身的缺陷，中小企業(yè)融資難是世界性課題。比較而言，在西方國(guó)家這是一種較為單純的經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中的問題，而我國(guó)中小企業(yè)不僅會(huì)遇到由經(jīng)濟(jì)運(yùn)行本身所帶來問題，而且還會(huì)遇到經(jīng)濟(jì)體制制約因素和缺乏基本金融原則所帶來的不利影響，因此，中小企業(yè)的融資問題在我國(guó)表現(xiàn)得更為復(fù)雜。 在此背景下，探討緩解中小企業(yè)融資難的路徑成為擺在我們面前的一個(gè)現(xiàn)實(shí)且緊迫的問題，對(duì)于促進(jìn)中小企業(yè)健康發(fā)展、提振國(guó)民經(jīng)濟(jì)、構(gòu)建和諧社會(huì)等

19、方面意義重大。1.2中小企業(yè)的概念中小企業(yè)(Small and Medium Enterprises)，又稱中小型企業(yè)或中小企，它是與所處行業(yè)的大企業(yè)相比在人員規(guī)模、資產(chǎn)規(guī)模與經(jīng)營(yíng)規(guī)模上都比較小的經(jīng)濟(jì)單位。此類企業(yè)通?？捎蓡蝹€(gè)人或少數(shù)人提供資金組成，其雇用人數(shù)與營(yíng)業(yè)額皆不大，因此在經(jīng)營(yíng)上多半是由業(yè)主直接管理，受外界干涉較少。雖然各國(guó)的對(duì)于中小企業(yè)的界定都有所不同，但是通常來講從業(yè)人員300人以下的為中小微型企業(yè)。其中，從業(yè)人員100人與以上的為中型企業(yè)；從業(yè)人員10人與以上的為小型企業(yè)；從業(yè)人員10人以下的為微型企業(yè)。1.3我國(guó)中小企業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀中小企業(yè)的迅速發(fā)展對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的貢獻(xiàn)率不斷增高，中

20、小企業(yè)在吸引勞動(dòng)就業(yè)、產(chǎn)品創(chuàng)新、滿足社會(huì)需求、促進(jìn)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展等方面發(fā)揮著越來越重要的作用。其一，中小企業(yè)是市場(chǎng)主體的超大戶。截至2014年10月，全國(guó)按照企業(yè)注冊(cè)的市場(chǎng)主體有1756萬戶，個(gè)體工商戶4866萬戶，合計(jì)超過6600萬戶，其中中小企業(yè)數(shù)量占全部市場(chǎng)主體總量的99%以上。其二，中小企業(yè)是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的生力軍。近年來，中小企業(yè)創(chuàng)造了60%以上的國(guó)生產(chǎn)總值，貢獻(xiàn)了50%以上的稅收。中小企業(yè)是未來經(jīng)濟(jì)繁榮的基礎(chǔ)，也是未來稅源的增長(zhǎng)點(diǎn)。還有一點(diǎn)，我國(guó)現(xiàn)在的500強(qiáng)企業(yè)，多數(shù)都是改革開放以后由中小企業(yè)成長(zhǎng)而來的。其三，中小企業(yè)是城鎮(zhèn)就業(yè)的主渠道。據(jù)統(tǒng)計(jì)，中小企業(yè)提供的城鎮(zhèn)就業(yè)崗位占了全部新增城鎮(zhèn)

21、就業(yè)崗位的80%以上?？梢哉f，沒有中小企業(yè)的快速增加，就沒有就業(yè)形勢(shì)的穩(wěn)定乃至整個(gè)社會(huì)的穩(wěn)定。其四，中小企業(yè)是社會(huì)服務(wù)的中堅(jiān)力量。中小企業(yè)在保障和改善人民生活方面提供了廣泛服務(wù)，涵蓋衣、食、住、行、用等方方面面。在現(xiàn)代城市中，如果沒有中小企業(yè)提供生活服務(wù)，城市將無法運(yùn)行。其五，中小企業(yè)是創(chuàng)新的主力軍。中小企業(yè)量大面廣，對(duì)市場(chǎng)需求反應(yīng)最靈敏，適應(yīng)市場(chǎng)需求進(jìn)行創(chuàng)新的愿望最強(qiáng)烈，與創(chuàng)新是天然的盟友。改革開放以來，我國(guó)65%的發(fā)明專利、75%以上的技術(shù)創(chuàng)新、80%的新產(chǎn)品是由中小企業(yè)完成的，部分中小企業(yè)經(jīng)過創(chuàng)新成長(zhǎng)為跨國(guó)公司，比如華為、阿里巴巴等。我國(guó)中小企業(yè)現(xiàn)狀可歸納為如下幾點(diǎn)：1.3.1我國(guó)中小企

22、業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況1.發(fā)展規(guī)模小不管是生產(chǎn)規(guī)模，還是人員、資產(chǎn)擁有量以與影響力都要小于大企業(yè)。而且，一般來講中小企業(yè)的穩(wěn)定性比大企業(yè)差，不管部還是外部環(huán)境的變化，對(duì)中小企業(yè)的影響都比對(duì)大企業(yè)的影響大的多，所以對(duì)于相當(dāng)于大企業(yè)來說，中小企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)比較高，難以吸引風(fēng)投資金，也難以得到銀行的信貸支持。并且難以留住人才，中小企業(yè)的管理自然跟不上。 2. 管理模式僵化，管理觀念舊一方面，中小企業(yè)典型的管理模式是所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)的高度統(tǒng)一，企業(yè)的投資者同時(shí)就是經(jīng)營(yíng)者，這種模式勢(shì)必給企業(yè)的財(cái)務(wù)管理帶來負(fù)面影響。中小企業(yè)中相當(dāng)一部分屬于個(gè)體、私營(yíng)性質(zhì)，在這些企業(yè)中，企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者集權(quán)現(xiàn)象嚴(yán)重，并且對(duì)于財(cái)務(wù)管理的理論方法缺乏

23、應(yīng)有的認(rèn)識(shí)和研究，致使其職責(zé)不分，越權(quán)行事，造成財(cái)務(wù)管理混亂，財(cái)務(wù)監(jiān)控不嚴(yán)，會(huì)計(jì)信息失真等。企業(yè)沒有或無法建立部審計(jì)部門，即使有，也很難保證部審計(jì)的獨(dú)立性。另一方面，企業(yè)管理者的管理能力和管理素質(zhì)差，管理思想落后。有些企業(yè)管理者基于其自身的原因，沒有將財(cái)務(wù)管理納入企業(yè)管理的有效機(jī)制中，缺乏現(xiàn)代財(cái)務(wù)管理觀念，使財(cái)務(wù)管理失去了它在企業(yè)管理中應(yīng)有的地位和作用。3.缺乏良好的企業(yè)文化大多數(shù)中小企業(yè)不注重企業(yè)文化的建設(shè)，員工缺乏共同的價(jià)值觀念，對(duì)企業(yè)的認(rèn)同感不強(qiáng)，往往造成個(gè)人的價(jià)值觀念與企業(yè)的理念的錯(cuò)位，這也是中小企業(yè)在發(fā)展過程中遇到的一大難題。一是沒有企業(yè)文化的理念?？傄詾槠髽I(yè)文化是大企業(yè)的事，小企業(yè)

24、不需要企業(yè)文化其實(shí)大小企業(yè)都應(yīng)該有健康的企業(yè)文化。企業(yè)文化就是企業(yè)的習(xí)慣，企業(yè)的習(xí)慣就是員工習(xí)慣的整合。員工人人都有了好的習(xí)慣，自然就形成了健康的企業(yè)文化。一個(gè)三口之家的家庭氛圍就是企業(yè)文化的縮影，好的家庭培養(yǎng)出來的子女就是不一樣。沒有好的企業(yè)文化，招聘來的優(yōu)秀員工會(huì)逐漸變壞、會(huì)被同化；有了健康的企業(yè)文化，表現(xiàn)差的員工會(huì)逐漸變好。員工的積極性不高、不服從分工、占公司便宜、說公司壞話、責(zé)任心和忠誠(chéng)度低、貪污搞鬼問題等等，都可以通過建立健康的企業(yè)文化，從根本上得到解決。二是一些老板有企業(yè)文化的理念，卻不知道怎樣操作。其實(shí)健康的企業(yè)文化還得從日常生活、工作中的小事抓起，不斷地培養(yǎng)員工的好習(xí)慣，不斷地

25、糾正員工的不良習(xí)慣。積分制管理非常有利于培養(yǎng)員工的好習(xí)慣規(guī)避員工的壞習(xí)慣。4.人才的使用管理存在問題一是長(zhǎng)期缺人才又不招聘人才。沒有人才流動(dòng)的機(jī)制，片面地希望人才越穩(wěn)定越好，從來不打人才招聘廣告，還借口說沒有人才應(yīng)聘。其實(shí)現(xiàn)在是最不缺人才的時(shí)候，因?yàn)榇蠹叶加X得是人才不穩(wěn)定、人才大流動(dòng)的時(shí)代，而這才恰恰是招聘人才的大好時(shí)機(jī)。二是總認(rèn)為增加員工就要增加開支。老板沒有認(rèn)真思考要多賺錢就要擴(kuò)大規(guī)模，要擴(kuò)大規(guī)模就要增加員工。管理做好了，多一個(gè)員工不是多一份開支，而是多創(chuàng)一份利潤(rùn)，多一個(gè)員工在為企業(yè)賺錢。三是對(duì)員工缺乏教育和培養(yǎng)。老板沒有培養(yǎng)人才的意識(shí)，員工今天應(yīng)聘，明天就開始干活，錯(cuò)誤的認(rèn)為只要發(fā)了工資

26、，員工就要無條件地好好工作，常年不開會(huì)、不培訓(xùn)，更沒有好的激勵(lì)方法。有的老板只會(huì)處罰，缺乏科學(xué)的管理。四是中小企業(yè)缺少留住人才的砝碼。行政事業(yè)單位和國(guó)營(yíng)企業(yè)是鐵飯碗，碰上好崗位不做事、少做事，還拿高工資。2015年報(bào)考我國(guó)公務(wù)員考試的考生一共有220萬人，雖然相比2014年有所下降，但依然是不少人的首選。這幾年受到經(jīng)濟(jì)下行和產(chǎn)能過剩等多方面的因素影響，國(guó)企的經(jīng)營(yíng)狀況也大不如前，以我國(guó)的三大石油公司舉例。根據(jù)3月29日公布的業(yè)績(jī)報(bào)告，按照國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則，2015年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)額與其他經(jīng)營(yíng)收入為2.02萬億元(人民幣，下同)，同比下降28.6%；實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)收益為570億元，同比下降22.4%。其中，凈

27、利潤(rùn)為324億元，下降約30.2%。中國(guó)海洋石油總公司3月24日發(fā)布財(cái)報(bào)，2015年實(shí)現(xiàn)凈利202.5億元，同比下降66.4%。中國(guó)石油天然氣集團(tuán)公司3月23日的2015年年報(bào)顯示，按照國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則，實(shí)現(xiàn)歸屬于母公司股東凈利潤(rùn)355.17億元，同比下降66.9%。根據(jù)測(cè)算，該凈利僅為2014年的三分之一，為上市以來的最低。但是因?yàn)閲?guó)企工作的相對(duì)穩(wěn)定以與公司體量巨大，抗擊風(fēng)險(xiǎn)能力強(qiáng)，所以還是頗受青睞。而中小企業(yè)由于實(shí)力較弱，生存環(huán)境惡劣，收支不平衡，商業(yè)模式不清晰等原因，在現(xiàn)在不利的經(jīng)濟(jì)環(huán)境下難以有所作為。所以待遇低、風(fēng)險(xiǎn)大、工作強(qiáng)度高是每一個(gè)求職者不可忽視的問題，因此缺少留住人才的砝碼。1

28、.3.2我國(guó)中小企業(yè)融資狀況中小企業(yè)融資渠道主要分為源融資渠道和外源融資渠道兩大類。其中，源融資渠道包括源性權(quán)益資本融資渠道和源性債務(wù)資本融資渠道，外源融資渠道包括直接融資渠道、間接融資渠道和政策性融資渠道等。在實(shí)際中，我國(guó)中小企業(yè)的融資渠道比較狹窄，主要是依賴業(yè)主投資、部集資和銀行貸款等融資渠道，盡管風(fēng)險(xiǎn)投資、發(fā)行股票和債券等融資渠道也被使用，但對(duì)中小企業(yè)的作用仍很有限。1.從銀行貸款的難度較大。隨著中小企業(yè)規(guī)模的不斷發(fā)展，其資金需求增速迅猛。從資金需求的角度來看，單個(gè)企業(yè)資金的需求量相對(duì)于大企業(yè)來說并不大，但大部分中小企業(yè)都存在資金短缺問題，整體上存在一個(gè)較大的資金需求總量。但由于中小企業(yè)

29、難以滿足銀行貸款的抵押擔(dān)保條件且貸款風(fēng)險(xiǎn)較大，以與財(cái)務(wù)管理水平較低等，再加上基層銀行發(fā)放貸款的權(quán)限相對(duì)有限，致使銀行發(fā)放貸款的積極性普遍不高。尤其是大型商業(yè)銀行經(jīng)常以中小企業(yè)財(cái)務(wù)制度不健全或缺乏抵押資產(chǎn)等為由而將中小企業(yè)拒之門外；而一些中小金融機(jī)構(gòu)通過深入了解企業(yè)的實(shí)際生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況，并客觀評(píng)估其信貸需求和信貸風(fēng)險(xiǎn)，在滿足中小企業(yè)融資需求方面發(fā)揮了積極作用。從總體上來說，中小企業(yè)從銀行獲取貸款的難度還是比較大的。2.依賴非正規(guī)金融渠道。由于受到信息相對(duì)封閉、資產(chǎn)抵押能力弱等方面的局限，中小企業(yè)從銀行等正規(guī)金融機(jī)構(gòu)獲得融資面臨較大約束。企業(yè)的融資時(shí)效性要求迫使中小企業(yè)求助于手續(xù)簡(jiǎn)便的商業(yè)信用和民間

30、借貸等非正規(guī)金融。雖然這些渠道的融資成本往往高于金融機(jī)構(gòu)的融資成本，但它們能更好地適應(yīng)中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)靈活性要求。除商業(yè)信用外，民間借貸等各種非正規(guī)金融活動(dòng)也是中小企業(yè)融資的重要補(bǔ)充。中小企業(yè)可以從政府資助、銀行信貸、資本市場(chǎng)、融資租賃、產(chǎn)業(yè)資金、民間資本等渠道取得資金，這些構(gòu)成中小企業(yè)的外部融資渠道和部融資渠道。但是目前存在一些問題。 3.中小企業(yè)的融資通道過窄。由于證券市場(chǎng)門檻高，創(chuàng)業(yè)投資體制不健全，公司債發(fā)行的準(zhǔn)入障礙，中小企業(yè)難以通過資本市場(chǎng)公開籌集資金。據(jù)中國(guó)人民銀行2013年8月的調(diào)查顯示，我國(guó)中小企業(yè)融資供應(yīng)的98.7來自銀行貸款，即直接融資僅占1.3。由于我國(guó)創(chuàng)業(yè)投資體制不健全，缺

31、乏完備法律保護(hù)體系和政策扶持體系，影響創(chuàng)業(yè)投資的退出，中小企業(yè)也難以通過股權(quán)融資。另外，現(xiàn)在我國(guó)極為缺少切實(shí)面向中小企業(yè)服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)，很多商業(yè)銀行原來也是面向中小企業(yè)的，可由于資金、服務(wù)水平、項(xiàng)目有限，迫使它也逐步走向嚴(yán)格，限制了中小企業(yè)的融資。 4.缺乏為中小企業(yè)貸款提供擔(dān)保的信用體系。目前，國(guó)家發(fā)改委會(huì)同有關(guān)部門積極推進(jìn)中小企業(yè)信用制度建設(shè)，加快構(gòu)建多層次中小企業(yè)信用擔(dān)保體系。各地也都出臺(tái)了關(guān)于中小企業(yè)貸款信用擔(dān)保管理的若干規(guī)定，并安排了中小企業(yè)貸款信用擔(dān)保資金。中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)有效發(fā)揮了為中小企業(yè)提供融資擔(dān)保的作用，但依然存在很多問題。一是擔(dān)保機(jī)構(gòu)的注冊(cè)資本質(zhì)量不高。二是擔(dān)保體系不

32、健全。三是具體運(yùn)作管理方式缺陷。擔(dān)保公司對(duì)申請(qǐng)擔(dān)保企業(yè)的審查苛刻，使許多無法獲得銀行貸款的中小企業(yè)同樣無法獲得擔(dān)保公司的擔(dān)保。就中小企業(yè)自身來講，一方面，固定資產(chǎn)較少，不足以抵押，貸款受到限制；另一方面，一些中小企業(yè)在改制過程中屢有逃費(fèi)、懸空銀行債務(wù)現(xiàn)象發(fā)生，損害了自身的信用度。同時(shí)，企業(yè)也深感辦理抵押環(huán)節(jié)多、收費(fèi)多，如在土地房產(chǎn)抵押評(píng)估和登記手續(xù)中，評(píng)估包括申請(qǐng)、實(shí)地勘測(cè)、限價(jià)估算等，登記包括土地權(quán)屬調(diào)查、地籍測(cè)繪、土地他向權(quán)利登記等，極為繁瑣。5.自有資金缺乏。我國(guó)非公有制企業(yè)從無到有、從小到大、從弱到強(qiáng)，企業(yè)發(fā)展主要依靠自身積累、源融資，從而極制約了企業(yè)的快速發(fā)展和做強(qiáng)做大。據(jù)國(guó)際金融公

33、司研究資料，業(yè)主資本和部留存收益分別占我國(guó)私營(yíng)企業(yè)資金來源的3%和26%，公司債券和外部股權(quán)融資不足1。2. 我國(guó)中小企業(yè)融資難的原因2.1企業(yè)部因素2.1.1中小企業(yè)的信息不對(duì)稱信息不對(duì)稱是指交易雙方的一方擁有相關(guān)的信息而另一方?jīng)]有，或一方比另一方擁有更多的相關(guān)信息，從而對(duì)信息劣勢(shì)者的決策造成不利影響。由于信息不對(duì)稱，就可能產(chǎn)生逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)。 逆向選擇，通常發(fā)生在交易之前，是指那些最可能造成不利結(jié)果即導(dǎo)致信貸風(fēng)險(xiǎn)的借款行為。也就是由于信息的不對(duì)稱，加上這些貸款人非常積極主動(dòng)，而且更愿意支付較高的代價(jià)，造成市場(chǎng)資源配置扭曲的現(xiàn)象。逆向選擇使銀行緊縮或不發(fā)放貸款，從而使風(fēng)險(xiǎn)小或無風(fēng)險(xiǎn)的借款

34、者也得不到貸款。道德風(fēng)險(xiǎn)，則是在交易發(fā)生之后，由于信息不對(duì)稱所帶來的題目。這里所說的道德風(fēng)險(xiǎn)，是指借款者可能在得到貸款以后不按向貸款者承諾(合同約定)的要求和條件使用貸款而帶來的風(fēng)險(xiǎn)。比如，將本來用作周轉(zhuǎn)的活動(dòng)資金貸款，轉(zhuǎn)而投進(jìn)股市往炒股。道德風(fēng)險(xiǎn)和逆向選擇一樣，有可能使銀行不愿意或不敢發(fā)放貸款。 這種信息不對(duì)稱以與由此導(dǎo)致的“逆向選擇”和“道德風(fēng)險(xiǎn)”效應(yīng)，會(huì)影響到金融市場(chǎng)機(jī)制的正常運(yùn)行與其結(jié)果，影響到金融市場(chǎng)的均衡狀態(tài)和效率。往年共有1600多億的銀行存款沒能貸出，如此多的資金沒貸出并不是銀行不想放貸，而是由于信息不對(duì)稱出現(xiàn)的“借貸”現(xiàn)象，受傷害最深的是中小企業(yè)。在信息不對(duì)稱的情況下,對(duì)于企

35、業(yè)而言,首先是優(yōu)質(zhì)企業(yè)得不到公平的待遇,有效的資金需求得不到滿足,而可能轉(zhuǎn)向民間借貸；而高風(fēng)險(xiǎn)的企業(yè)卻可能助長(zhǎng)賭博心理,在貸款的情況下,由于借款成本的存在,更傾向于高風(fēng)險(xiǎn)的投資,投資失敗的風(fēng)險(xiǎn)反而可能增加,因此,在社會(huì)資源配置上是無效的。而對(duì)于商業(yè)銀行,理論上,在信息不對(duì)稱條件下,商業(yè)銀行要么惜貸,要么提高貸款利率。如上所述,逆向選擇使相對(duì)高風(fēng)險(xiǎn)的企業(yè)獲得了貸款,這樣,銀行不但選擇了高風(fēng)險(xiǎn)、低質(zhì)量的企業(yè),而且由于采用平均成本定價(jià)策略,導(dǎo)致貸款利息收入無法覆蓋貸款所面臨的風(fēng)險(xiǎn)。因此,貸款往往得不償失,因?yàn)椴毁J款損失的僅僅是存款利息,而貸款卻可能產(chǎn)生高于貸款利息的損失,且要付出高于大企業(yè)貸款的操作

36、成本。在這樣的情況下,惜貸就成為銀行首要和必然的選擇,只貸給少數(shù)有把握的企業(yè),而把信息不夠透明,或認(rèn)為對(duì)企業(yè)信息掌握不全的企業(yè)排除在外。因此,就導(dǎo)致目前很多企業(yè)的融資需求得不到滿足的情況。此外,銀行還可以選擇進(jìn)一步提高貸款利率,以更多的覆蓋可能面臨的風(fēng)險(xiǎn),但在實(shí)際中,提高貸款利率并不可行,一是如上所述,隨著貸款利率的提高,所選擇企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)狀況也在隨之提高,二是在我國(guó)目前的情況下,商業(yè)銀行的定價(jià)水平難以達(dá)到有效覆蓋風(fēng)險(xiǎn)的程度,因此,提高利率可行性較低。因此,綜合的結(jié)果,真正有資金需求的優(yōu)質(zhì)企業(yè)得不到滿足,而風(fēng)險(xiǎn)高的企業(yè)卻可能得到貸款,導(dǎo)致資源配置的扭曲和浪費(fèi)。2.1.2中小企業(yè)自有資金不足，自我

37、積累有限從世界圍來看，中小企業(yè)在創(chuàng)業(yè)階段基本上是靠源融資逐步發(fā)展壯大起來的。這是由于在創(chuàng)業(yè)階段，企業(yè)的經(jīng)營(yíng)規(guī)模尚小，產(chǎn)品也不成熟，且市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)較大，中小企業(yè)主要靠自我累積。創(chuàng)業(yè)發(fā)展本錢少，底子薄，規(guī)模難以擴(kuò)大，因此造成市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)能力低，抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力也相對(duì)較差。融資的需求呈現(xiàn)金額數(shù)目小、頻率多、隨機(jī)性大的特點(diǎn)。增加了融資的成本和復(fù)雜程度。中小業(yè)企信用差。小中業(yè)信用企業(yè)管理和信用建設(shè)意識(shí)低，發(fā)展程度較低，隨著國(guó)有商業(yè)銀行的改革不斷深化，為規(guī)避金融風(fēng)險(xiǎn)，銀行貸款實(shí)行責(zé)任追究終身制，這樣金融機(jī)構(gòu)“懼貸”至由“拒貸”則很自然。因此外源融資作為籌資不僅難度大且融資成本高，于是中小企業(yè)不得不把源融資主要通過企

38、業(yè)自籌和向關(guān)系人借貸兩種形式，自籌通常表現(xiàn)為在流動(dòng)資金不足的情況下，企業(yè)向職工集資；向關(guān)系人借貸。兩種方式的利率一般高于同期貸款利率。根據(jù)民營(yíng)企業(yè)融資調(diào)查問卷以與的實(shí)證研究，截2012年末，企業(yè)通過源融資方式在絕大部份中小企業(yè)中處于首位。然而，從總體上看，我國(guó)中小企業(yè)普遍存在著自有資金不足的現(xiàn)象。以私營(yíng)企業(yè)為例，目前平均每戶注冊(cè)資本才80多萬元。在源融資方面，我國(guó)絕大部分中小企業(yè)陷于非常困難的境地，如不能轉(zhuǎn)向外源融資，別說是進(jìn)行企業(yè)擴(kuò)，連維持生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)都成問題。2.1.3中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)穩(wěn)定性差由于中小企業(yè)規(guī)模小，在信息收集、分析市場(chǎng)方面投入成本少，因而易受經(jīng)濟(jì)景氣性、金融環(huán)境以與行業(yè)變化的影響，這

39、對(duì)于以穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)為宗旨的銀行來說意味著還款的不確定性增加。據(jù)美國(guó)小企業(yè)管理局(SBA)統(tǒng)計(jì)，有近30%的小企業(yè)在成立兩年消失，由于經(jīng)營(yíng)失敗、倒閉或破產(chǎn)等原因，有近56%的小企業(yè)在4年退出市場(chǎng)。它反映了中小企業(yè)的經(jīng)營(yíng)穩(wěn)定性差、投資風(fēng)險(xiǎn)大這一特征。在這種形勢(shì)下，銀行本著穩(wěn)健性的經(jīng)營(yíng)原則，自然會(huì)盡量少貸或不貸給中小企業(yè)資金以規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，這在一定程度上阻斷了中小企業(yè)的主要融資渠道，加大了中小企業(yè)的融資難度。 2.2外部環(huán)境因素2.2.1缺乏有效地融資擔(dān)保機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)制由于我國(guó)中小企業(yè)固定資產(chǎn)較少，貸款受到限制和自身信用度問題，造成能為中小企業(yè)提供擔(dān)保信用體系減少。據(jù)統(tǒng)計(jì)，目前中小企業(yè)的貸款規(guī)模僅占銀行

40、信貸總額的8%左右，這與中小企業(yè)創(chuàng)造國(guó)生產(chǎn)總值的1/3、工業(yè)增加值的2/3，出口創(chuàng)匯的38%和國(guó)家財(cái)政收入的1/4 的比例是極不對(duì)稱的。另外除了向各銀行金融機(jī)構(gòu)借貸, 風(fēng)險(xiǎn)投資是國(guó)外中小企業(yè)發(fā)展的主要資金來源, 但在我國(guó)由于風(fēng)險(xiǎn)投資起步較晚, 運(yùn)轉(zhuǎn)機(jī)制還不完善, 預(yù)期收益不夠高、缺少退出機(jī)制等, 我國(guó)風(fēng)險(xiǎn)投資的整體規(guī)模很小, 風(fēng)險(xiǎn)投資商對(duì)中小創(chuàng)業(yè)企業(yè)投資的力度還比較小。由于風(fēng)險(xiǎn)投資涉與公司戰(zhàn)略規(guī)劃、企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理、投資、稅務(wù)、金融等多學(xué)科的綜合專業(yè)知識(shí)，還要在投融資決策中解決交易結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)、投資回收與退出等實(shí)際操作問題，因而投資基金的經(jīng)理人員應(yīng)具有較強(qiáng)工作技術(shù)基礎(chǔ)知識(shí)、金融投資經(jīng)驗(yàn)和高新技術(shù)企業(yè)管

41、理經(jīng)驗(yàn)。我國(guó)目前還缺乏具有這種素質(zhì)的人才。另外，現(xiàn)行人事管理體制也不適應(yīng)這種人才的培養(yǎng)和成長(zhǎng)。沒有投資人才，對(duì)投資基金和投資項(xiàng)目的管理就很難達(dá)到國(guó)外同行水平，投資效果也將大打折扣。2.2.2中小企業(yè)融資渠道的狹窄中小企業(yè)資金來源單一、融資渠道狹窄，銀行借款在中小企業(yè)融資結(jié)構(gòu)中所占比重持續(xù)下降。目前中小企業(yè)融資渠道狹窄，其發(fā)展主要依靠自身部積累，即中小企業(yè)源融資比例過高，外源融資比例相對(duì)不足；外源融資中缺乏直接融資渠道，間接融資主要還是依賴于金融機(jī)構(gòu)的貸款。銀行貸款是中小企業(yè)最重要的外部融資渠道，但銀行主要提供的是流動(dòng)資金以與固定資產(chǎn)更新資金，而很少提供長(zhǎng)期信貸。根據(jù)調(diào)查，我國(guó)中小企業(yè)獲得資金的

42、來源過于單一，有657%的企業(yè)融資主要是依靠各類金融機(jī)構(gòu)貸款，企業(yè)的權(quán)益性融資占333%，其他來源融資占164%,債券類融資最少，僅占1.8%。 另外，在商業(yè)銀行部，國(guó)有銀行和中小商業(yè)銀行比例結(jié)構(gòu)失調(diào)。中小銀行的主要貸款對(duì)象是中小企業(yè)，但其目前的發(fā)展?fàn)顩r與中小企業(yè)在我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的地位和作用不相符。我國(guó)的四大國(guó)有獨(dú)資商業(yè)銀行無論是從資產(chǎn)總額還是貸款總額，都居于壟斷地位。銀行信貸在中國(guó)企業(yè)融資總額中占90%左右份額，而銀行信貸的75%左右又由四大國(guó)有商業(yè)銀行提供。100多家中小商業(yè)銀行雖然資產(chǎn)總額和貸款總額近幾年一直處于上升地位，但規(guī)模還是偏小，2001年中小商業(yè)銀行(股份制商業(yè)銀行、城市商業(yè)銀

43、行)資產(chǎn)總額327萬億元，占商業(yè)銀行資產(chǎn)總額的2157%；銀行存款254萬億元，占全部商業(yè)銀行存款總額的2086%；貸款總額167萬億元，僅占全國(guó)商業(yè)銀行貸款總額的1935%。目前我國(guó)中小企業(yè)對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的貢獻(xiàn)和其獲得的金融資源極不相稱。國(guó)有銀行貸款向國(guó)有企業(yè)傾斜的政策以與來自證券市場(chǎng)的歧視性待遇使中小企業(yè)陷入融資困境，加上過分限制發(fā)展中小民營(yíng)金融機(jī)構(gòu)和民間金融活動(dòng)，導(dǎo)致了中小企業(yè)融資渠道不暢，制約著中小企業(yè)的發(fā)展。 在我國(guó)中小企業(yè)中，鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)約占8494%。改革開放以來的實(shí)踐表明，我國(guó)的鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)是依賴自身特有機(jī)制頑強(qiáng)成長(zhǎng)的群體，是具有中國(guó)特色的產(chǎn)物。因此，以鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)為例，剖析鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)的資金

44、來源與融資結(jié)構(gòu)，揭示其存在的問題，對(duì)于解決我國(guó)中小企業(yè)融資困難問題具有重要的意義。 1994年以來，鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率一直呈下降趨勢(shì)。1994年、1996年和1998年其數(shù)值分別為6398%、6197%和6027%，2002年更是下降到5505%，從企業(yè)銀行短期和長(zhǎng)期借款比重下降也可以看出這個(gè)趨勢(shì)。銀行短期借款占負(fù)債總額比例由1994年的2132%下降到2002年的1687%，銀行長(zhǎng)期借款占負(fù)債總額的比例由1994年的1045%下降到2002年的644%。這與鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)在全國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的地位極不相稱。近年來，全國(guó)金融機(jī)構(gòu)存貸差連年增加，到2005年末其余額已達(dá)92萬億元，占存款余額的32%。由

45、此可見，金融機(jī)構(gòu)的資金是比較寬裕的。但是中國(guó)人民銀行研究局課題組中國(guó)中小企業(yè)金融制度調(diào)查總報(bào)告顯示，金融機(jī)構(gòu)對(duì)中小企業(yè)融資呈現(xiàn)七大特點(diǎn)：一是對(duì)中小企業(yè)融資總額雖有較多增加，但中小企業(yè)新增貸款和新增票據(jù)融資所占比重均有所下降。二是抵押擔(dān)保是中小企業(yè)融資的主要手段，中型企業(yè)主要采取擔(dān)保、抵押方式,票據(jù)質(zhì)押貸款比重呈上升趨勢(shì)；小型企業(yè)主要以質(zhì)押方式為主；金融機(jī)構(gòu)一般不對(duì)中小企業(yè)發(fā)放信用貸款。三是中小企業(yè)難以從金融機(jī)構(gòu)獲得一年期以上的中長(zhǎng)期貸款。四是中小企業(yè)的總?cè)谫Y成本一般高出法定貸款利率的40%以上。五是中小企業(yè)效益對(duì)其融資可得性起決定性作用。六是一年初創(chuàng)階段的中小企業(yè)一般不能從銀行貸款。七是中小企

46、業(yè)逃廢銀行債務(wù)的現(xiàn)象仍然比較突出。根據(jù)國(guó)民核算數(shù)據(jù)和中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒資料，中國(guó)目前所有企業(yè)擁有的不動(dòng)產(chǎn)達(dá)88 567億元人民幣：其中中小企業(yè)41 087億；農(nóng)戶42 092億。所有企業(yè)擁有的存貨達(dá)51 394億：其中中小企業(yè)30 326億、農(nóng)戶1 024億；所有企業(yè)擁有的應(yīng)收賬款55 519億，其中中小企業(yè)3 276億。由于現(xiàn)行法律的限制，存貨、應(yīng)收賬款和農(nóng)業(yè)資產(chǎn)等動(dòng)產(chǎn)不能用于擔(dān)保，有16萬億元人民幣的資金閑置，如果按照50%的貸款折扣率計(jì)算，這些資產(chǎn)原本可以擔(dān)保生成約8萬億元的貸款，相當(dāng)于我國(guó)金融機(jī)構(gòu)三年的新增貸款額。 由于金融機(jī)構(gòu)是目前中小企業(yè)融資的主渠道,因此中小企業(yè)融資難集中體現(xiàn)在中小企業(yè)

47、貸款難和銀行對(duì)中小企業(yè)放款難。銀行可提供的信貸資金總量與企業(yè)可供抵押擔(dān)保的資產(chǎn)信用總量存在巨大的差額。截至2005年第一季度末，全國(guó)金融機(jī)構(gòu)累計(jì)發(fā)放本外幣貸款185 46132億元，而民營(yíng)中小型企業(yè)的貸款卻只有2 16899億元，占比僅為117%。2.2.3國(guó)有商業(yè)銀行放貸習(xí)慣對(duì)中小企業(yè)不利國(guó)有商業(yè)銀行放貸習(xí)慣對(duì)中小企業(yè)不利，商業(yè)銀行一般傾向于向大型企業(yè)、大型項(xiàng)目發(fā)放貸款。大型企業(yè)貸款量大，銀行的單位貸款成本相對(duì)較低；而中小企業(yè)申請(qǐng)的每筆貸款數(shù)額不大，但發(fā)放程序、經(jīng)辦環(huán)節(jié)，如調(diào)查、評(píng)估、監(jiān)督等都與大型企業(yè)貸款大致一樣，若貸款的中小企業(yè)數(shù)量增多，必然導(dǎo)致銀行的貸款單位交易成本和監(jiān)督費(fèi)用上升。在市

48、場(chǎng)經(jīng)濟(jì)作用下，銀行出于利潤(rùn)最大化的目的，傾向于向風(fēng)險(xiǎn)小、利潤(rùn)大的大型企業(yè)投放，而對(duì)中小企業(yè)“惜貸”。 過分強(qiáng)調(diào)向中小企業(yè)貸款的風(fēng)險(xiǎn)性，這就只考慮了中小企業(yè)素質(zhì)低、貸款條件惡劣的情況，卻沒有看到中小企業(yè)貸款雖然存在著“急、頻、少”的弱點(diǎn)，但由于中小企業(yè)群體眾多，實(shí)際上分散了銀行貸款風(fēng)險(xiǎn)，使得風(fēng)險(xiǎn)成本降低。2.2.4金融危機(jī)下的政府經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)偏好加大了中小企業(yè)融資難度金融危機(jī)導(dǎo)致全球經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)減速、失業(yè)率上升、社會(huì)福利產(chǎn)出下降、社會(huì)不穩(wěn)定因素增加等諸多問題，采取有效措施提振經(jīng)濟(jì)成為當(dāng)前世界各國(guó)政府的首要任務(wù)。在我國(guó)政府刺激經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的方案中，擴(kuò)大政府投資以拉動(dòng)需成為主角。國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議于2008年11月

49、份通過了擴(kuò)大需的十大措施，確定了4萬億元的投資計(jì)劃，并決定實(shí)行積極的財(cái)政政策與適度寬松的貨幣政策，試圖在金融危機(jī)形勢(shì)下拉動(dòng)我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的引擎。這些政策的實(shí)施肯定會(huì)在優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、完善基礎(chǔ)設(shè)施、拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)等方面產(chǎn)生積極影響，但其帶來的負(fù)外部效應(yīng)同樣不能忽視。據(jù)統(tǒng)計(jì)，2009年1月份，我國(guó)銀行業(yè)新增貸款1.62萬億元，增幅為21.3，這一增量相當(dāng)于今年預(yù)計(jì)新增貸款總量的35.2。在總額為1.5萬億元的非金融類公司貸款中，票據(jù)融資和中長(zhǎng)期貸款分別占到了41.6和34.9。這表明銀行的新增貸款主要是投向了政府項(xiàng)目以與以票據(jù)融資的形式在銀行體系流動(dòng)，而并未滿足其他經(jīng)濟(jì)實(shí)體（包括中小企業(yè)）的融資需求，信

50、貸激增并未緩解中小企業(yè)的融資難問題。對(duì)于國(guó)數(shù)千萬中小微企業(yè)來說，沒有資金，再好的項(xiàng)目也無法發(fā)展。中小微企業(yè)貸款難，是我國(guó)近年來制約我國(guó)中小企業(yè)發(fā)展的最主要的瓶頸。通過分析我們發(fā)現(xiàn)中小企業(yè)融資難主要是因?yàn)橹行∑髽I(yè)的信息不對(duì)稱、自有資金不足，自我積累有限、國(guó)有商業(yè)銀行放貸習(xí)慣對(duì)中小企業(yè)不利、金融危機(jī)下的政府經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)偏好加大了中小企業(yè)融資難度等諸多方面的原因共同作用下形成了當(dāng)前中小企業(yè)融資的困局。3. 解決中小企業(yè)融資困難的對(duì)策3.1整頓和提高中小企業(yè)自身整體素質(zhì)3.1.1.改善中小企業(yè)的管理制度建立現(xiàn)代企業(yè)制度,提高中小企業(yè)自身素質(zhì)是解決中小企業(yè)貸款困難的有效途徑。我國(guó)的大多中小企業(yè)是采用家族式的

51、管理模式,產(chǎn)權(quán)不明晰,責(zé)任不明確,存在著弊端,需要幫助中小企業(yè)培養(yǎng)現(xiàn)代企業(yè)管理制度的理念,按照現(xiàn)代企業(yè)的運(yùn)作要求,完善各項(xiàng)制度,提高企業(yè)的整體素質(zhì),增強(qiáng)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。1、領(lǐng)導(dǎo)者主要的決策一般都是重大方向性的決策。有確定性的決策和風(fēng)險(xiǎn)型決策。確定性的決策要做到利潤(rùn)最大化，成本最低化。風(fēng)險(xiǎn)型決策有時(shí)要冒一定的風(fēng)險(xiǎn)，決策問題是要在保證不了其確定性時(shí)注意減少虧損最小，備選多種方案，做好預(yù)期補(bǔ)償措施等。2、領(lǐng)導(dǎo)者要懂得善于總結(jié)決策將結(jié)果和糾正決策偏差給企業(yè)主要的管理者清晰地價(jià)值導(dǎo)向，要懂得領(lǐng)導(dǎo)的本質(zhì)是服務(wù)，在國(guó)外最早提出領(lǐng)導(dǎo)是服務(wù)的人，是美國(guó)管理學(xué)家格林利夫，在領(lǐng)導(dǎo)就是服務(wù)一書中提出領(lǐng)導(dǎo)者首先是一名服務(wù)者

52、，它始于人的樂于服務(wù)的天性，然后才是有意識(shí)的選擇使人渴望領(lǐng)導(dǎo)他人3、領(lǐng)導(dǎo)者要清晰的知道所有的企業(yè)價(jià)值創(chuàng)造者是人，要懂得尊重和識(shí)別優(yōu)秀的人才，并放在關(guān)鍵崗上的培養(yǎng)意識(shí)，只有用好優(yōu)秀的人才，才能推動(dòng)企業(yè)進(jìn)步，淘汰不良的業(yè)務(wù)和創(chuàng)新業(yè)務(wù)模式。4、領(lǐng)導(dǎo)者要懂得領(lǐng)導(dǎo)藝術(shù)靈活性，領(lǐng)導(dǎo)者要運(yùn)用其知識(shí)、經(jīng)驗(yàn)、才能和氣質(zhì)根據(jù)客觀情況機(jī)動(dòng)靈活、隨機(jī)應(yīng)變的實(shí)行領(lǐng)導(dǎo)，善于因地制宜、因人而異、因勢(shì)利導(dǎo)的進(jìn)行科學(xué)領(lǐng)導(dǎo)團(tuán)隊(duì)以保證戰(zhàn)略目標(biāo)的有效實(shí)施。5、領(lǐng)導(dǎo)者要有寬容博大的胸懷，堅(jiān)強(qiáng)的意志，豐富的想象力，良好的心理素質(zhì)、膽量和魄力，使命感和責(zé)任心、勤奮好學(xué)、遠(yuǎn)見和大局觀、優(yōu)秀的品質(zhì)，分析和解決問題的能力。3.1.2.健全中小企

53、業(yè)財(cái)務(wù)制度1.建立健全部控制制度、部審計(jì)制度 建立不相容職務(wù)分離制度，對(duì)于出納、保管、記賬等職務(wù)，應(yīng)由不同人員擔(dān)任，避免一個(gè)人從頭到尾處理一項(xiàng)業(yè)務(wù)，盡量將不同功能的工作由不同的人來完成，減少錯(cuò)誤和舞弊發(fā)生的可能性。建立嚴(yán)格的現(xiàn)金和銀行存款管理制度，特別要加強(qiáng)對(duì)存貨和應(yīng)收賬款的管理。在建立部審計(jì)制度時(shí)，要堅(jiān)持部審計(jì)機(jī)構(gòu)與財(cái)務(wù)機(jī)構(gòu)分別獨(dú)立的原則，同時(shí)要保證審人員獨(dú)立于被審計(jì)部門，只有這樣才能更好地實(shí)施會(huì)計(jì)的再監(jiān)督作用。保證中小企業(yè)持續(xù)健康發(fā)展。2.重視財(cái)務(wù)管理工作，設(shè)置專門的會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu) 在中小企業(yè)部成立專門的會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)，設(shè)立相應(yīng)的工作崗位，將不相容職務(wù)相互分離，起到相互稽核、相互制約的作用。在中小企業(yè)

54、從事會(huì)計(jì)工作的人員應(yīng)不少于3個(gè)，分別擔(dān)任出納、會(huì)計(jì)、會(huì)計(jì)主管。出納處理日常財(cái)務(wù)收支和現(xiàn)金支票的結(jié)算，并負(fù)責(zé)登記現(xiàn)金和銀行存款日記賬；會(huì)計(jì)負(fù)責(zé)整理原始會(huì)計(jì)憑證、做記賬憑證、登記明細(xì)分類賬，定期將明細(xì)賬與總賬、有關(guān)財(cái)產(chǎn)結(jié)存額進(jìn)行核對(duì)，并定期進(jìn)行財(cái)產(chǎn)清查；會(huì)計(jì)主管可兼任總賬會(huì)計(jì)一職，負(fù)責(zé)審核所有記賬憑證、登記所有的總賬、編制財(cái)務(wù)報(bào)表、完成預(yù)決算工作，定期與銀行對(duì)賬并準(zhǔn)確編制銀行存款余額調(diào)節(jié)表。 3.加強(qiáng)財(cái)會(huì)人員隊(duì)伍建設(shè)，提高財(cái)會(huì)人員整體素質(zhì) 重視人才的發(fā)展和管理，是現(xiàn)代管理的基本趨勢(shì)。企業(yè)的每項(xiàng)財(cái)務(wù)活動(dòng)結(jié)果好壞主要依賴于人的知識(shí)、能力和努力程度。因此，在財(cái)務(wù)管理工作中要注重人才的培養(yǎng)，要廣泛吸納人才

55、，接受人才，尊重人才的勞動(dòng)果實(shí)，加強(qiáng)激勵(lì)措施，充分調(diào)動(dòng)財(cái)務(wù)人員工作的積極性、主動(dòng)性和創(chuàng)造性。但也不能沒有處罰機(jī)制，對(duì)于弄虛作假、不按規(guī)章制度工作的財(cái)務(wù)人員要有一定的處罰辦法，才能使他們?cè)诠ぷ髦行⌒闹?jǐn)慎。一方面，要完善財(cái)務(wù)人員的各項(xiàng)社會(huì)保險(xiǎn)保障制度，解決好他們的吃住問題，使他們沒有后顧之憂，才能吸引更多的優(yōu)秀財(cái)務(wù)人員到中小企業(yè)工作。另一方面，要對(duì)企業(yè)原有財(cái)會(huì)人員，加強(qiáng)專業(yè)技術(shù)培訓(xùn)和思想政治教育，更新他們的理論知識(shí)，讓他們用豐富的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)和全新的理論知識(shí)更好地為企業(yè)服務(wù)。另外，還要加強(qiáng)財(cái)會(huì)人員的法律教育，增強(qiáng)他們遵守法律和會(huì)計(jì)執(zhí)業(yè)法規(guī)的意識(shí)。 4.加快資金周轉(zhuǎn)，提高資金的使用效率 中小企業(yè)流動(dòng)資金

56、少，為了保持足夠的流動(dòng)資金，就要提高資金的營(yíng)運(yùn)效率，使流動(dòng)資金平均占用數(shù)額降到最低。還要形成合理的資本結(jié)構(gòu)，確定合理的資產(chǎn)負(fù)債比例，使資金應(yīng)用得到最佳的效果。在確定資金結(jié)構(gòu)時(shí)要考慮自己的付現(xiàn)能力，防止自己面臨不能與時(shí)償還到期債務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)。保持最佳的現(xiàn)金持有量，既要防止市場(chǎng)波動(dòng)帶來的現(xiàn)金不足風(fēng)險(xiǎn)，也要避免現(xiàn)金持有過多帶來的機(jī)會(huì)成本，要將暫時(shí)多余的現(xiàn)金進(jìn)行短期投資。當(dāng)企業(yè)實(shí)際的現(xiàn)金余額大于最佳的現(xiàn)金持有量時(shí)，可采用償還債務(wù)、投資有價(jià)證券等策略來減少實(shí)際現(xiàn)金持有量；當(dāng)實(shí)際現(xiàn)金余額小于最佳現(xiàn)金持有量時(shí)，可采用短期借款，變賣有價(jià)證券等方式來增加實(shí)際現(xiàn)金持有量。加快應(yīng)收賬款的收回。應(yīng)收賬款發(fā)生后，要采取各種

57、措施，按期收回款項(xiàng)，延遲應(yīng)付賬款的支付，使用現(xiàn)金浮游量。5.制定規(guī)的會(huì)計(jì)核算制度 中小企業(yè)不能因?yàn)樽约阂?guī)模小就沒有規(guī)的會(huì)計(jì)核算制度，要根據(jù)自身的特點(diǎn)，制定適合自己的會(huì)計(jì)核算制度，但一定要遵守國(guó)家制定的有關(guān)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度和法規(guī)。要具有標(biāo)準(zhǔn)性和一致性。制定中小企業(yè)的會(huì)計(jì)核算制度，一是要完善會(huì)計(jì)科目，規(guī)定會(huì)計(jì)科目包括的核算圍、具體容、核算方法、編制會(huì)計(jì)分錄的方法、明細(xì)賬目的核算和登記賬簿的要求等。要依據(jù)政策和財(cái)經(jīng)制度，使會(huì)計(jì)科目能夠全面地反映資金運(yùn)動(dòng)，有利于進(jìn)行會(huì)計(jì)核算，加強(qiáng)單位的資金管理。二是要完善財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告制度。財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告是以書面的形式對(duì)外報(bào)告，全面、系統(tǒng)地反映企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流

58、量。為了與時(shí)準(zhǔn)確地反映一個(gè)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流量，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告要按期與時(shí)編制和提供。中小企業(yè)要按要求編制相應(yīng)的資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表、現(xiàn)金流量表等。3.1.3.樹立誠(chéng)信的觀念,杜絕商業(yè)欺詐行為誠(chéng)信不應(yīng)被簡(jiǎn)單地認(rèn)為是一種認(rèn)知，一種觀念，而應(yīng)該上升為一種規(guī)，一種約束。誠(chéng)信不應(yīng)只屬于道德疇，隨著社會(huì)和市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，應(yīng)加快成為制度疇一項(xiàng)不可或缺的容。應(yīng)當(dāng)在三個(gè)層面上加快誠(chéng)信的制度建設(shè)。 1.要培育企業(yè)誠(chéng)信文化，就是要從誠(chéng)信是生存之本的高度來認(rèn)識(shí)誠(chéng)信的重要價(jià)值，對(duì)企業(yè)的每一個(gè)組織系統(tǒng)、每一項(xiàng)活動(dòng)、每一個(gè)員工進(jìn)行誠(chéng)信管理。中隧集團(tuán)的企業(yè)精神是“至精、，更優(yōu)、更新”，核心價(jià)值觀就包括了我們誠(chéng)信觀的部分容。我應(yīng)當(dāng)大旗鼓地宣傳誠(chéng)信思想，進(jìn)一步加大培育誠(chéng)信文化的力度，以各種