業(yè)務(wù)案例模板指南

1、業(yè)務(wù)案例模版指南業(yè)務(wù)案例的目的:業(yè)務(wù)案例是通過(guò)分析投資項(xiàng)目的財(cái)務(wù)影響來(lái)幫助企業(yè)管理層作出投資決策的工具。在決策新業(yè)務(wù)、新網(wǎng)絡(luò)建設(shè)等重要投資時(shí)，在項(xiàng)目實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)過(guò)高或風(fēng)險(xiǎn)無(wú)法預(yù)知的情況下，業(yè)務(wù)案例分析可以幫助決策是否投資以及投資的時(shí)機(jī)，并考慮不同情景對(duì)項(xiàng)目投資預(yù)期的影響。完成業(yè)務(wù)案例要求決策者綜合考慮公司內(nèi)部生產(chǎn)能力和外部市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境，明確與公司戰(zhàn)略一致的投資目標(biāo)；建立包含基本假設(shè)、業(yè)務(wù)情景和敏感度分析的財(cái)務(wù)分析模型從而量化投資成果；確定投入的資源，定義衡量項(xiàng)目績(jī)效的方法，以時(shí)間維度考察項(xiàng)目完成和收益實(shí)現(xiàn)的情況。業(yè)務(wù)案例基于項(xiàng)目、打破部門界限、強(qiáng)調(diào)與公司戰(zhàn)略之間的聯(lián)系。它不僅為決策提供了參考依據(jù)，

2、而且成為項(xiàng)目相關(guān)各方溝通項(xiàng)目預(yù)期的有效工具。本業(yè)務(wù)案例模板專門用于評(píng)估新業(yè)務(wù)類的投資項(xiàng)目。新業(yè)務(wù)項(xiàng)目往往與公司的發(fā)展戰(zhàn)略密切相關(guān)，具有投入大、風(fēng)險(xiǎn)高、收益不確定等特點(diǎn)。通過(guò)業(yè)務(wù)案例衡量不同情景下的投資預(yù)期結(jié)果，比較不同解決方案，對(duì)某一新業(yè)務(wù)是否投資、尤其是新業(yè)務(wù)間投資優(yōu)先級(jí)的確定有重要的指導(dǎo)意義。步驟一:閱讀基本假設(shè)業(yè)務(wù)案例假設(shè)分兩部分:由財(cái)務(wù)部維護(hù)的基本假設(shè)和由項(xiàng)目負(fù)責(zé)人針對(duì)本項(xiàng)目特色定義的“本業(yè)務(wù)案例假設(shè)”?；炯僭O(shè)是“本業(yè)務(wù)案例假設(shè)”的基礎(chǔ)和參考。一、 基本假設(shè)1 關(guān)鍵績(jī)效指標(biāo)關(guān)鍵績(jī)效指標(biāo)是考核公司整體的績(jī)效指標(biāo)，幫助項(xiàng)目分析人員明確實(shí)施本項(xiàng)目將如何支持公司和業(yè)務(wù)部門的戰(zhàn)略目標(biāo)。2主要的

3、收入和利潤(rùn)增長(zhǎng)假設(shè)主要的收入和利潤(rùn)增長(zhǎng)假設(shè)用于參考設(shè)定本項(xiàng)目的業(yè)務(wù)增長(zhǎng)的“情景假設(shè)”。所得稅率項(xiàng)目評(píng)估需要計(jì)算項(xiàng)目的稅后凈現(xiàn)金流量。在計(jì)算項(xiàng)目的運(yùn)營(yíng)成本時(shí)，參考此表中的稅率值來(lái)計(jì)算稅費(fèi)。折現(xiàn)率（門檻比率）折現(xiàn)率是企業(yè)對(duì)一項(xiàng)投資期望的最小投資回報(bào)率，在門檻比率下計(jì)算的項(xiàng)目?jī)衄F(xiàn)值（NPV）大于零，或內(nèi)部收益率（IRR）大于門檻比率則認(rèn)為此項(xiàng)目的投資回報(bào)屬于接受范圍。折舊、維護(hù)及備件費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)在計(jì)算設(shè)備的折舊、維護(hù)、備品備件費(fèi)用時(shí)，需要參考此表中的折舊率、年維護(hù)成本率、年備品備件率。某年的折舊費(fèi)用前一年折舊費(fèi)用當(dāng)年新增固定資產(chǎn)折舊， 維護(hù)、備品備件成本適用相同原則。標(biāo)準(zhǔn)成本在計(jì)算項(xiàng)目的運(yùn)營(yíng)成本時(shí)，持續(xù)

4、成本中人工成本、外聘勞務(wù)費(fèi)用、市場(chǎng)營(yíng)銷和客服成本的預(yù)測(cè)和發(fā)展趨勢(shì)需要參考此表中的假設(shè)。市場(chǎng)成本的預(yù)測(cè)可以有兩種方式：通過(guò)參考設(shè)定的市場(chǎng)成本占銷售收入的比例計(jì)算總額市場(chǎng)費(fèi)用總額；或參考假設(shè)中市場(chǎng)推廣成本、渠道成本、銷售傭金的細(xì)項(xiàng)分別計(jì)算再加總。市場(chǎng)推廣成本可以按照每年需要推廣的不同級(jí)別確定其花銷規(guī)模。二、 本業(yè)務(wù)案例基本假設(shè)業(yè)務(wù)案例分析人員需要基于“基本假設(shè)”設(shè)定本業(yè)務(wù)案例假設(shè)。在業(yè)務(wù)案例分析的過(guò)程中，項(xiàng)目負(fù)責(zé)人在不能確定收益、成本的情況下，需要把其分析、假設(shè)反應(yīng)出來(lái)，從而方便其它閱讀者了解該業(yè)務(wù)案例的內(nèi)在邏輯。業(yè)務(wù)增長(zhǎng)假設(shè)在計(jì)算項(xiàng)目的收益時(shí)，根據(jù)不同業(yè)務(wù)的特性選擇合適的業(yè)務(wù)增長(zhǎng)方式，參考此表設(shè)

5、定的系數(shù)或增長(zhǎng)率。敏感度分析假設(shè)影響項(xiàng)目評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)的主要財(cái)務(wù)因素是業(yè)務(wù)收益、投資額和運(yùn)營(yíng)成本。敏感度分析假設(shè)就是要確定這些主要因素在預(yù)算范圍內(nèi)可能達(dá)到的不同情景（樂(lè)觀和悲觀）與基本情況相比的變動(dòng)預(yù)期，在項(xiàng)目的財(cái)務(wù)分析中要進(jìn)行敏感度分析。財(cái)務(wù)分析中其它假設(shè)抵稅假設(shè)：是否將由于新業(yè)務(wù)的虧損引起的稅收抵減計(jì)為正向流入的現(xiàn)金流。在公司整體業(yè)務(wù)盈利的情況下，這種假設(shè)是相對(duì)合理的。終值假設(shè)：是否考慮新業(yè)務(wù)會(huì)一直發(fā)展下去。如果項(xiàng)目負(fù)責(zé)人認(rèn)為新業(yè)務(wù)的生命周期相對(duì)短，應(yīng)該看作一個(gè)項(xiàng)目周期進(jìn)行考慮，則不需要考慮終值；如果新業(yè)務(wù)的生命周期相對(duì)長(zhǎng)，則可以假設(shè)該業(yè)務(wù)將一直發(fā)展下去，并需要采用終值法計(jì)算業(yè)務(wù)在無(wú)限的生命周期

6、內(nèi)的投資回報(bào)。該模版會(huì)自動(dòng)根據(jù)項(xiàng)目負(fù)責(zé)人的選擇計(jì)算終值對(duì)項(xiàng)目預(yù)期的影響。步驟二:填寫(xiě)文字說(shuō)明在業(yè)務(wù)案例的模版中，項(xiàng)目負(fù)責(zé)人只需要直接介紹項(xiàng)目財(cái)務(wù)方面的信息，包括收益預(yù)測(cè)、投資預(yù)測(cè)、運(yùn)營(yíng)成本預(yù)測(cè)及其發(fā)展情況，并考慮風(fēng)險(xiǎn)因素的影響。在預(yù)測(cè)模版中需要填寫(xiě)的每一項(xiàng)信息的來(lái)源及內(nèi)在邏輯都需要在這一部分說(shuō)明，例如增長(zhǎng)規(guī)律、設(shè)備采購(gòu)成本等。一、 用戶、收益預(yù)測(cè)可量化收益直接收入的增加參考業(yè)務(wù)增長(zhǎng)假設(shè)，通過(guò)預(yù)測(cè)每個(gè)業(yè)務(wù)的用戶數(shù)、業(yè)務(wù)量增長(zhǎng)的情景和定價(jià)的變化得到收益預(yù)測(cè)。還要考慮本業(yè)務(wù)的推出對(duì)于其它業(yè)務(wù)收入的促進(jìn)或削弱等影響。成本的節(jié)省以沒(méi)有該業(yè)務(wù)項(xiàng)目的情況為基準(zhǔn)，預(yù)測(cè)由于本項(xiàng)目的實(shí)施所帶來(lái)的各項(xiàng)成本的節(jié)省。資

7、產(chǎn)利用率的提高以沒(méi)有該業(yè)務(wù)項(xiàng)目的情況為基準(zhǔn)，預(yù)測(cè)由于本項(xiàng)目的實(shí)施所帶來(lái)的各項(xiàng)資產(chǎn)利用率的提高。不可量化收益如客戶滿意度提高、網(wǎng)絡(luò)覆蓋能力增加、內(nèi)部溝通改善和管理效率的提高等。二、 投資預(yù)測(cè)可量化投資網(wǎng)絡(luò)設(shè)備等硬件和軟件的購(gòu)置、安裝和升級(jí)成本其它需要資本化的費(fèi)用需要資本化的費(fèi)用是指發(fā)生該項(xiàng)支出會(huì)為當(dāng)年及以后年度帶來(lái)收益的費(fèi)用。資本化成本在未來(lái)年度會(huì)形成折舊費(fèi)或攤銷從而影響凈現(xiàn)金流。預(yù)測(cè)時(shí)可假設(shè)以初始投資的預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)作為基數(shù)，設(shè)定百分比系數(shù)。不可量化的投資可能引起對(duì)其它網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)等增加投資或加快升級(jí)而又不容易量化的部分。三、 運(yùn)營(yíng)成本預(yù)測(cè)可量化運(yùn)營(yíng)成本預(yù)測(cè)描述各項(xiàng)成本的具體內(nèi)容，以及預(yù)計(jì)發(fā)生額和變化規(guī)

8、律。折舊、維護(hù)、備品備件等費(fèi)用需要參考基本假設(shè)中的標(biāo)準(zhǔn)成本。不可量化運(yùn)營(yíng)成本項(xiàng)目實(shí)施需要占用而無(wú)法量化的資源的成本。四、 風(fēng)險(xiǎn)分析分別列舉市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)、技術(shù)實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)和其它風(fēng)險(xiǎn)，以及對(duì)于上述預(yù)測(cè)的相應(yīng)影響。步驟三:預(yù)測(cè)收益將文字說(shuō)明中的可量化收益填入此表中1明確項(xiàng)目產(chǎn)生效益開(kāi)始年，即第一年（項(xiàng)目建成投產(chǎn)年）。項(xiàng)目評(píng)估周期為投產(chǎn)后年。評(píng)估的期間和效益開(kāi)始年的確定會(huì)在很大程度上影響現(xiàn)金流的凈現(xiàn)值（NPV）。2對(duì)于不同應(yīng)用、針對(duì)不同用戶、不同市場(chǎng)的同一業(yè)務(wù)應(yīng)該分別預(yù)測(cè)。3對(duì)于每年的收益，可以選擇“增長(zhǎng)法”或“直接法”。如選擇“增長(zhǎng)法”，業(yè)務(wù)案例分析人需要進(jìn)一步選擇收益增長(zhǎng)模式，（參見(jiàn)本業(yè)務(wù)案例基

9、本假設(shè)），設(shè)定、調(diào)整增長(zhǎng)系數(shù)。模版將根據(jù)新設(shè)定的增長(zhǎng)假設(shè)自動(dòng)計(jì)算各年的收益。預(yù)測(cè)對(duì)于其它業(yè)務(wù)收入的影響:增加收入（促進(jìn)）或抵減收入(替代或削弱)。預(yù)測(cè)其它可量化收益:節(jié)約的成本和資本利用率的提高。步驟四:預(yù)測(cè)投資將文字說(shuō)明中的可量化投資填入此表中投資額包括最初一次性的資本化的投入和任何在項(xiàng)目前期的增量投資。按支出的期間劃分為項(xiàng)目前期可資本化的投資，項(xiàng)目實(shí)施期投資（包括施工成本、設(shè)備采購(gòu)費(fèi)用、可資本化的其它采購(gòu)費(fèi)用、無(wú)形資產(chǎn)購(gòu)置費(fèi)用、需要資本化的市場(chǎng)性費(fèi)用、管理性費(fèi)用）。將文字說(shuō)明中預(yù)測(cè)的各項(xiàng)初始投資填入相應(yīng)期間的費(fèi)用項(xiàng)中，再按照假設(shè)的發(fā)展趨勢(shì)預(yù)測(cè)以后年度的資本支出（設(shè)定公式系統(tǒng)自動(dòng)計(jì)算）。匯總計(jì)算項(xiàng)目投資總計(jì)，并分別統(tǒng)計(jì)硬件和軟件的投資額。步驟五:預(yù)測(cè)運(yùn)行成本 將文字說(shuō)明中的可量化運(yùn)營(yíng)成本相應(yīng)地填入此表中參考文字說(shuō)明中的各項(xiàng)假設(shè)計(jì)算所各項(xiàng)期間費(fèi)用，并參照假設(shè)的發(fā)展趨勢(shì)預(yù)測(cè)以后年度的運(yùn)營(yíng)成本。計(jì)算稅前運(yùn)營(yíng)成本、EBITA和稅（已設(shè)定公式系統(tǒng)自動(dòng)計(jì)算）。折舊和攤銷不會(huì)直接影響現(xiàn)金流，但會(huì)帶來(lái)稅費(fèi)節(jié)約。項(xiàng)目的評(píng)估分析要基于稅后的現(xiàn)金流。步驟六:敏感度分析敏感度分析是通過(guò)改變一個(gè)或多個(gè)輸入假設(shè)條件來(lái)觀察其對(duì)于財(cái)務(wù)結(jié)果的影響 。基本情況總結(jié):系統(tǒng)根據(jù)前面步驟的結(jié)果自動(dòng)計(jì)算項(xiàng)目基礎(chǔ)方案的相關(guān)財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)指標(biāo)。凈現(xiàn)值（NPV）、內(nèi)部收益率(