會議管理賴小民總裁在華融信托年工作會議上的講話

1、做強信托主業(yè) 提升核心競爭力努力開創(chuàng)華融信托內(nèi)涵式發(fā)展新局面在華融信托 2012 年工作會議上的講話賴小民（ 2012 年 3 月 2 日）同志們 :大家好！今天很高興參加華融信托 2012 年工作會議，這是我今 年第二次來到華融信托，和大家面對面交流。會前，運生和 鵬君同志向我匯報了這次會議的籌備情況，總體感覺是準備 很充分，充分表明華融信托貫徹公司年初工作會議精神是認 真的 ,也是到位的， 落實公司黨委戰(zhàn)略部署執(zhí)行力強， 效果顯 著，各項工作早謀劃、早部署、早啟動，開局良好。今天我來參加這個會議主要有兩個目的，一是代表公司 黨委并以總裁的名義看望大家，對大家去年取得的工作成績 表示祝賀和感

2、謝。二是以華融信托大股東的身份，代表中國 華融黨委并以總裁的名義，對華融信托的黨委、董事會、監(jiān) 事會和經(jīng)營層提幾點要求， 給大家打打氣、 加加油、 鼓鼓勁。 下面，我講三點意見。、積極評價、充分肯定 2011 年華融信托取得的優(yōu)良成績，經(jīng)營業(yè)績快速增長，風(fēng)險管控不斷加強，實現(xiàn)了資本 升值和股東回報預(yù)期目標，為中國華融商業(yè)化發(fā)展作出了重 要貢獻作為中國華融“一體兩翼”戰(zhàn)略架構(gòu)中子公司這一翼的 重要部分，華融信托從 2008 年組建特別是 2009 年以來， 董事會和經(jīng)營班子堅決貫徹公司黨委的重要戰(zhàn)略部署，真抓 實干，緊緊依托中國華融“一體兩翼”的體制優(yōu)勢、網(wǎng)絡(luò)優(yōu) 勢、品牌優(yōu)勢，緊密依靠公司總部及

3、各辦事處、兄弟子公司 的大力支持，銳意創(chuàng)新，開拓進取，團結(jié)和帶領(lǐng)華融信托全 體員工，充分發(fā)揚“愛崗敬業(yè)，樂于奉獻，敢想敢干，敢打 敢拼，勇于擔當” 的精氣神， 積極應(yīng)對內(nèi)外部環(huán)境變化， “抓 利潤、防風(fēng)險、帶隊伍、促發(fā)展”，堅持“依法經(jīng)營出效益， 求真務(wù)實比貢獻”，專心致力于信托主業(yè)，不斷提高市場競 爭能力、風(fēng)險控制能力、業(yè)務(wù)創(chuàng)新能力和運營管理能力，努 力創(chuàng)建“好公司”，各項工作均取得明顯成效，業(yè)務(wù)發(fā)展、 盈利能力快速增長， 不但跑贏了信托業(yè)大市， 而且超越了 “中 國華融速度”，已初步成為一家專業(yè)優(yōu)勢突出、經(jīng)營特色明 顯、具有一定核心競爭力和可持續(xù)發(fā)展能力的專業(yè)化非銀行 金融機構(gòu)。2011

4、年，華融信托攻堅克難，千方百計完成公司下達 的計劃任務(wù)，抓大項目、抓重點項目，創(chuàng)利潤、控風(fēng)險，各 項經(jīng)營指標再創(chuàng)新高。全年營業(yè)收入超過 14 億元，凈利潤 實現(xiàn) 5.13 億元，同比增長 65.45% ，完成了確保任務(wù)的 165% ，完成了力爭任務(wù)的 147% ，實現(xiàn)“雙超”。作為大 股東，我對華融信托去年的良好業(yè)績很滿意，突出體現(xiàn)在以 下幾個方面：一是經(jīng)營業(yè)績大提高，成為公司的利潤大戶，實現(xiàn)了股 東要求的資本升值和資本回報預(yù)期目標 。我很高興地看到， 華融信托利潤連續(xù)幾年大幅增長， 2008 年利潤只有 2000 多萬元， 2009 年實現(xiàn)利潤 1.88 億元， 2010 年實現(xiàn)利潤 3.1

5、 億元， 2011 年實現(xiàn)利潤 5.13 億元，三年時間利潤翻了 20 倍。 ROA 達到 22.81% ，ROE 達到 24.43% 。華融信托從成 立至今，累計實現(xiàn)凈利潤 10.36 億元，累計實現(xiàn) ROE 回報 58.22% 。人均創(chuàng)利逐年增加。 2008 年人均創(chuàng)利 46 萬元， 2009 年 325 萬元， 2010 年 454 萬元， 2011 年是 572 萬 元，人均創(chuàng)利在業(yè)界達到了較高水平，可喜可賀。二是做強主業(yè)的能力大提高，主動管理資產(chǎn)的規(guī)模不斷 擴大，已成為公司越來越重要的業(yè)務(wù)平臺。 華融信托的主業(yè) 收入占營業(yè)收入之比，從 2008 年的 38.68% 、 2009 年的

6、 64.05% ，到 2010 年的 78.76% ，再上升到 2011 年的 83.76% 。集合信托發(fā)行從零開始， 2009 年實現(xiàn) 29 億元， 2010 年實現(xiàn) 82 億元， 2011 年增長到 229.53 億元，發(fā)展 速度在行業(yè)中名列前茅。華融信托主動管理的信托規(guī)模從2008 年的 22 億元、 2009 年的 91 億元， 到 2010 年的 157 億元，再到 2011 年的 319 億元，呈現(xiàn)出幾何級數(shù)的增長， 凸顯了“做強主業(yè)”的發(fā)展態(tài)勢 。三是股東回報率大提高，行業(yè)綜合排名提升，超過行業(yè) 的平均水平。 2008 年華融信托成立時，基礎(chǔ)差、底子薄， 股東回報率才 1.67%

7、 。當時制定了資本回報三年規(guī)劃，第一 年 7% ，第二年 9% ，第三年 11% ，現(xiàn)在回過頭看， 2009 年 就實現(xiàn)了 12.42% 的股東回報， 2011 年已經(jīng)達到了 33.81% 。 2008 年重組時主要經(jīng)營指標當時在信托全行業(yè) 65 家公司中 排倒數(shù)第 2 ，而 2009 年一年就上升至 20 名左右， 2010 年 財務(wù)綜合排名已經(jīng)上升至第 9 名，位列第一方陣。 2011 年 的排名現(xiàn)在還沒有公布，但就信托業(yè)協(xié)會已公布的數(shù)據(jù)看， 全行業(yè) 64 家公司營業(yè)收入平均是 6.86 億元，華融信托為 14.28 億元，高于行業(yè)平均水平 108.16% ，是 2 倍多；信托 主業(yè)收入

8、11.96 億元，高于 5.41 億元的行業(yè)平均水平 121.07% ，也是 2 倍多；人均利潤 572.4 萬元，高于行業(yè)平 均水平 250 萬元 128.96% ，又是 2 倍多。三年時間，從倒 數(shù)第 2 到進入前 10 ，速度快、跨度大，作為大股東，我對 華融信托這一業(yè)績很滿意。四是風(fēng)險管控大加強，全年未出現(xiàn)重大經(jīng)營風(fēng)險，未發(fā) 一案、未倒一人。 在推進業(yè)務(wù)大發(fā)展的同時，華融信托經(jīng)營 班子堅持“業(yè)務(wù)、風(fēng)控兩手抓、兩手硬”。 2011 年以來， 對宏觀調(diào)控早作預(yù)判、 提前轉(zhuǎn)向， 主動降低房地產(chǎn)信托比重， 嚴把項目審查關(guān)，提出五個“不批”：有悖監(jiān)管要求、違反 政策的不批；沒有進行實質(zhì)盡職調(diào)查，

9、交易對手情況不清、 關(guān)鍵問題沒有落實的不批；對第一還款來源分析不清，無敏 感分析、無壓力測試的不批；對還款來源監(jiān)管保障措施不到 位的不批；抵質(zhì)押物價值判斷、價值分析及處置分析不到位 的不批。全年否決項目 12 個，“準入關(guān)”把握得比較到位。 2011 年末，華融信托各項指標全部符合銀監(jiān)會監(jiān)管指標要 求。凈資本規(guī)模為 20.75 億元，遠高于 2 億元的監(jiān)管要求； 凈資本除以各項業(yè)務(wù)風(fēng)險資本之和為 153% ，高于銀監(jiān)會規(guī) 定的不低于 100% 的監(jiān)管標準；凈資本除以凈資產(chǎn)為 87% ， 高于銀監(jiān)會要求的不低于 40% 的規(guī)定。 銀信合作由 2010 年 末的 382 億元降至 117 億元，在

10、清理銀信合作業(yè)務(wù)過程中， 未出現(xiàn)一例融資方延期還款或延期清算兌付情況。去年四季 度，配合中國華融風(fēng)險大排查活動，華融信托分兩次集中力 量開展了風(fēng)險自查自糾，摸清了家底，敲響了警鐘。全年未 出現(xiàn)重大經(jīng)營風(fēng)險，未發(fā)一案，未倒一人。五是隊伍建設(shè)大提高，結(jié)構(gòu)得到優(yōu)化，素質(zhì)得到提高， 初步形成了一支適應(yīng)市場的人才隊伍。 去年以來，華融信托 的班子在隊伍建設(shè)、 人才引進、 人才培養(yǎng)方面做了大量工作。 全年共招聘營銷、法律等專業(yè)人才 33 名，力度很大。員工 人數(shù)由重組時的 59 人增加到 2011 年末的 123 人，目前大 多數(shù)員工具備多年金融、信托行業(yè)從業(yè)經(jīng)歷，其中碩士及以 上學(xué)歷人員占到總?cè)藬?shù)的 6

11、0.2% 。華融信托出色的業(yè)績表現(xiàn)，贏得了公司和社會各界的充 分認可和高度評價， 2011 年度公司創(chuàng)新成果獎評選中，華 融信托榮獲兩項“產(chǎn)品創(chuàng)新獎”和一項“管理創(chuàng)新獎”。在 2011 年 8 月舉辦的第四屆中國優(yōu)秀信托公司評比中，華融 信托榮獲“中國最具成長性信托公司”榮譽稱號，為公司爭 了光，凸顯了中國華融的品牌效應(yīng)。這些榮譽和成績也再次 表明，華融信托為公司商業(yè)化發(fā)展和辦事處轉(zhuǎn)型作出了積極 貢獻。在此，我代表中國華融公司黨委并以總裁的名義，對 華融信托 2011 年取得的良好成績、對同志們付出的辛勤勞 動和對公司完成 50 億利潤所作出的貢獻表示衷心的感謝！二、認清形勢，堅定信心，牢牢把

12、握信托業(yè)快速發(fā)展帶 來的難得機遇，深入研究信托業(yè)監(jiān)管政策新變化和新動向， 不斷探索華融信托改革發(fā)展的新路徑在充分肯定華融信托 2011 年經(jīng)營業(yè)績快速增長，各項 工作取得明顯進步的同時，同志們要保持清醒的頭腦，深刻 認識到 2012 年我們還面臨著嚴峻的外部環(huán)境帶來的挑戰(zhàn)， 面臨著監(jiān)管政策收緊帶來的挑戰(zhàn)，面臨著市場競爭日趨激烈 而自身核心競爭力有待加強帶來的挑戰(zhàn)。牢牢把握信托業(yè)快 速發(fā)展帶來的難得機遇，深入研究信托業(yè)監(jiān)管政策新變化和 新動向，查找不足，逐步縮小與同業(yè)先進水平的差距，立足信托主業(yè)，提升主動管理能力和核心競爭力，不斷探索華融 信托改革發(fā)展的新路徑。（一）認清形勢，堅定信心，客觀分析

13、中國信托業(yè)快速 發(fā)展帶來的積極變化與面臨的挑戰(zhàn)2011 年出乎很多人年初時的預(yù)判和估計，信托全行業(yè) 資產(chǎn)規(guī)模延續(xù)了 2010 年爆發(fā)性增長的慣性，繼續(xù)保持持續(xù) 高速增長的態(tài)勢。截至 2011 年末，中國信托業(yè)資產(chǎn)規(guī)模已 從 2010 年的 3.04 萬億元一舉達到 4.8 萬億元的歷史新高。 從 2006 年的 3500 億元到 2011 年底的 4.8 萬億元，五年翻 了 14 倍，不僅遠遠超過公募基金 2.5 萬億元的總資產(chǎn)規(guī)模， 而且在不遠的將來有望趕超中國證券業(yè) 5 萬億元、保險業(yè) 6 萬億元的總資產(chǎn)規(guī)模，躍升為僅次于商業(yè)銀行的中國第二大 金融行業(yè)。信托行業(yè)飛速成長的驅(qū)動力，在于信托理

14、財產(chǎn)品 的高收益和靈活性完美地契合了市場需求。作為唯一可以直 接投資于資本市場、貨幣市場、實業(yè)領(lǐng)域的金融工具，信托 產(chǎn)品能夠充分滿足產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟融資、居民投資理財和金融機構(gòu) 間合作創(chuàng)新等三大需求，信托的功能價值和市場價值逐漸被 社會所認知，成為理財市場上不可或缺的一份子，得到了多 數(shù)高凈值投資者的青睞 ,并且受到境內(nèi)外戰(zhàn)略投資者的追捧?？陀^分析我國信托業(yè)的快速發(fā)展，有四個值得關(guān)注的特 點。 一是信托強勢回歸主業(yè) 。2007 年新“兩規(guī)”頒布實施 后，中國信托業(yè)駛上了發(fā)展的快車道。信托業(yè)的收入結(jié)構(gòu)逐漸發(fā)生了根本性轉(zhuǎn)變， 手續(xù)費收入占比由 2007 年的 21.78% 躍至 2011 年的 78.78

15、% ，原先“三七”架構(gòu)（ 70% 的信托 公司固有業(yè)務(wù)收入占 30% 、貸款業(yè)務(wù)占 70% ）的信托業(yè)實 現(xiàn)了一次根本性和顛覆性的變革和調(diào)整，標志著信托行業(yè)回 歸主業(yè)的歷史任務(wù)基本完成。 二是信托主動管理能力提升 。 信托資產(chǎn)規(guī)模高速增長的同時，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)也發(fā)生了明顯變 化。2008 年單一資金類信托在新增信托中的占比高達93% ，集合資金類僅占 7% ，但 2011 年新增集合資金信托的占比 已經(jīng)上升到 30.23% 。集合資金信托的成長，反映了信托公 司主動管理能力的提升。 三是信托業(yè)發(fā)展依然粗放。 盡管主 動管理類集合資金信托快速成長，但 2011 年單一類資金信 托在新增信托資產(chǎn)中仍占據(jù)

16、著七成的份額， “平臺型” 、“通 道型”的被動管理信托業(yè)務(wù)仍占據(jù)著較大的比重。 2011 年 末 ,信托公司投資于房地產(chǎn)、 基礎(chǔ)設(shè)施和證券市場這 “老三樣” 傳統(tǒng)領(lǐng)域的資金余額近 50% ，尤其是全年新增房地產(chǎn)信托規(guī) 模達 3704.58 億元，房地產(chǎn)信托資金余額仍高達 6882.31 億元。四是信托公司整體風(fēng)險管理能力偏弱。 在“以量取勝” 、 片面追求資產(chǎn)規(guī)模的粗放式經(jīng)營模式下，不少信托公司只簡 單關(guān)注規(guī)模擴張，銀信合作通道類業(yè)務(wù)規(guī)模占到行業(yè)總資產(chǎn) 規(guī)模的一半以上，而內(nèi)控和風(fēng)險管理能力沒有及時跟上，單 體信托業(yè)務(wù)風(fēng)險時有發(fā)生，行業(yè)整體存在系統(tǒng)性風(fēng)險爆發(fā)的 隱患。二）深入研究，前瞻預(yù)判，主

17、動適應(yīng)我國信托業(yè)監(jiān)管政策新變化和新動向從 2010 年下半年開始，銀監(jiān)會相繼出臺了關(guān)于規(guī)范 銀信理財合作業(yè)務(wù)有關(guān)事項的通知、信托公司凈資本管 理辦法、關(guān)于印發(fā)信托公司凈資本計算標準有關(guān)事項的 通知等多個政策文件，正式拉開了信托行業(yè)以“提高主動 管理能力，實現(xiàn)行業(yè)內(nèi)涵式發(fā)展”為主題的二次轉(zhuǎn)型大幕， 即進行業(yè)務(wù)的第二次轉(zhuǎn)型升級。二次轉(zhuǎn)型的核心內(nèi)容， 一是加強銀信理財業(yè)務(wù)監(jiān)管，引 導(dǎo)信托公司業(yè)務(wù)發(fā)展模式從被動管理向主動管理的內(nèi)涵式 發(fā)展新模式轉(zhuǎn)型。 銀監(jiān)會先后下發(fā)多項通知，要求商業(yè)銀行 將銀信理財合作業(yè)務(wù)表外資產(chǎn)轉(zhuǎn)入表內(nèi)，計提撥備和資本 金，并明確提出信托公司“融資類銀信理財合作業(yè)務(wù)余額占 銀信理財

18、合作業(yè)務(wù)余額的比例不得高于 30% ”，督促信托公 司壓縮銀信理財合作通道類業(yè)務(wù)，大力開拓自主管理類業(yè) 務(wù)，提供差異化、特色化服務(wù)，探索和完善信托公司可持續(xù) 發(fā)展的新模式，努力實現(xiàn)內(nèi)涵式增長。二是制定凈資本、風(fēng)險資本計算標準和監(jiān)管指標，引導(dǎo) 信托公司風(fēng)險管理模式從粗放型向精細化管理轉(zhuǎn)型。 2010 年8 月，銀監(jiān)會出臺信托公司凈資本管理辦法，將信托 公司的信托資產(chǎn)規(guī)模與凈資本掛鉤，對信托公司實行以凈資 本為核心的風(fēng)險控制指標體系。引導(dǎo)信托公司積極調(diào)整業(yè)務(wù) 結(jié)構(gòu)，降低風(fēng)險資本占比，確保信托公司固有資產(chǎn)充足并保 持必要的流動性，增強信托業(yè)防范系統(tǒng)性金融風(fēng)險的能力。三是規(guī)范信托產(chǎn)品營銷行為，引導(dǎo)信托

19、公司理財模式由 產(chǎn)品主導(dǎo)型向客戶主導(dǎo)型轉(zhuǎn)變。 長期以來，信托產(chǎn)品營銷主 要依賴銀行。 2011 年 10 月，銀監(jiān)會公布關(guān)于規(guī)范信托產(chǎn) 品營銷有關(guān)問題的通知（征求意見稿），鼓勵信托公司發(fā) 展直銷，允許符合條件的信托公司設(shè)立異地營銷中心，并大 大簡化產(chǎn)品報備程序，旨在通過信托公司自身營銷團隊的建 設(shè)和營銷能力的提升，構(gòu)建起以客戶為核心、以專業(yè)化資產(chǎn) 配置和財富管理為主要服務(wù)內(nèi)容的信托營銷模式。四是結(jié)合第三版巴塞爾協(xié)議，銀監(jiān)會發(fā)布了中國銀行 業(yè)實施新監(jiān)管標準的指導(dǎo)意見，向信托公司發(fā)出監(jiān)管新標 準信號。 該指導(dǎo)意見公布了資本充足率、杠桿率、流動性及 貸款損失準備四大監(jiān)管工具的新標準。從長遠看，信托公

20、司 也要未雨綢繆，進一步加強業(yè)務(wù)合規(guī)性風(fēng)險自查，強化凈資 本和風(fēng)險資本約束，繼續(xù)推動業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型，提前做好應(yīng)對 未來監(jiān)管新標準的準備。（三）查找不足，縮小差距，不斷提升華融信托核心競 爭力華融信托近年來經(jīng)營業(yè)績快速增長，風(fēng)險管控不斷加 強，主動創(chuàng)新成效顯著，發(fā)展勢頭迅猛，后勁很足。但是， 與平安信托、中融信托、華潤信托、中信信托等行業(yè)龍頭相 比，華融信托在很多方面還存在著不少困難和差距。一是對宏觀經(jīng)濟形勢的研判能力及監(jiān)管政策的領(lǐng)悟能 力有待提高。 目前，華融信托在宏觀經(jīng)濟形勢和行業(yè)研究方 面的工作雖有一定成效，但力度仍然不夠，對宏觀經(jīng)濟政策 的把握和市場掌控的主動性、前瞻性有所欠缺；在監(jiān)管意圖

21、 的領(lǐng)會方面敏銳度不足；將市場、行業(yè)和監(jiān)管政策研究成果 迅速轉(zhuǎn)化為決策和業(yè)務(wù)操作指南的能力還有待提高。二是凈資本壓力逐漸顯現(xiàn)，資產(chǎn)規(guī)模增量受到一定制 約。華融信托注冊資本金為 15.1777 億元， 2010 年全行業(yè) 排名第 14 位，但自 2010 年 8 月信托公司凈資本管理辦 法頒布實施以來， 多家信托公司通過增資擴股增加資本金， 華融信托在行業(yè)內(nèi)的資本優(yōu)勢越來越不明顯，而且隨著業(yè)務(wù) 規(guī)模的不斷擴大，凈資本壓力將逐漸顯現(xiàn)，對未來業(yè)務(wù)的進 一步拓展形成了制約瓶頸。三是缺乏高端投資人才，信托業(yè)務(wù)創(chuàng)新能力有待進一步 加強。 華融信托高層次專業(yè)人才仍相對缺乏，業(yè)務(wù)種類比較 單一，高度依賴煤炭與

22、資源類業(yè)務(wù)；資金運用手段不豐富， 傳統(tǒng)貸款、股權(quán)、權(quán)益類產(chǎn)品占比仍然偏高，業(yè)務(wù)特色與亮 點尚未顯現(xiàn)，產(chǎn)品創(chuàng)新能力有待進一步提高。四是通過排查發(fā)現(xiàn)風(fēng)險苗頭，風(fēng)險管理能力有待進一步 提高。 華融信托通過風(fēng)險排查暴露出來一些問題。第一，受 國家宏觀調(diào)控政策、外部市場條件變化及行業(yè)周期波動影 響，部分企業(yè)出現(xiàn)了資金緊張現(xiàn)象，給項目的按期還本付息 造成一定的風(fēng)險隱患。第二，部分項目未能嚴格按照華融信 托業(yè)務(wù)審查委員會批復(fù)的要求落實后續(xù)工作。第三，基礎(chǔ)合 規(guī)管理水平有待于進一步加強，項目盡職調(diào)查、業(yè)務(wù)審查標 準、業(yè)務(wù)流程制度建設(shè)與執(zhí)行、檔案管理等方面仍存在改進 空間。第四，部分人員“重前期、輕后期”和“重

23、投放、輕 管理”的思想仍然存在，項目投后風(fēng)險管控工作有待于進一 步做實。對此，華融信托必須“對比先進找差距，適應(yīng)市場提能 力”，分析問題，查找不足，逐步縮小和行業(yè)先進水平之間 的差距， 緊跟市場轉(zhuǎn)型步伐， 把工作重點從 “單純的拼收入、 創(chuàng)利潤”提升到“抓利潤、防風(fēng)險、促發(fā)展、打造核心競爭 力”上，不斷探索華融信托轉(zhuǎn)型發(fā)展新路徑。三、明確方向，確定目標，以中國華融推進實施股份制 改革二次創(chuàng)業(yè)為契機，做強信托主業(yè)，做大信托利潤，做響 信托品牌，提升核心競爭力，不斷增強華融信托可持續(xù)發(fā)展 能力，努力開創(chuàng)華融信托內(nèi)涵式發(fā)展新局面2012 年，是中國信托行業(yè)二次轉(zhuǎn)型大幕拉開后實施實 質(zhì)性調(diào)整和變革的關(guān)

24、鍵一年，也是中國華融股份制改革、開 啟第二次創(chuàng)業(yè)的關(guān)鍵之年。華融信托上下必須統(tǒng)一思想，高 度重視，以中國華融推進實施股份制改革二次創(chuàng)業(yè)為契機， 緊緊圍繞中國華融“抓改制、夯基礎(chǔ)、控總量、調(diào)結(jié)構(gòu)、保 重點、促發(fā)展”的中心任務(wù)，牢牢把握中國信托業(yè)快速發(fā)展 帶來的難得機遇， 順應(yīng)監(jiān)管政策導(dǎo)向， 做強信托主業(yè)， 在“穩(wěn) 健”上作文章，在“求進”上下功夫，不斷提高主動管理能 力和核心競爭力，努力開啟內(nèi)涵式發(fā)展新篇章，促進 2012 年華融信托各項工作取得新進步、再上新臺階，實現(xiàn)更大、 更強、更好的可持續(xù)發(fā)展。（一）以中國華融股份制改革為契機，調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)， 轉(zhuǎn)變發(fā)展方式，不斷增強可持續(xù)發(fā)展能力，把華融信

25、托打造 成“發(fā)展?jié)摿Υ蟆⒏偁巸?yōu)勢強、投資回報好、協(xié)同效應(yīng)高” 的現(xiàn)代金融企業(yè)今年，公司即將改制和二次創(chuàng)業(yè)。 華融信托以此為契機， 按照“發(fā)展?jié)摿Υ蟆?競爭優(yōu)勢強、 投資回報好、 協(xié)同效應(yīng)高” 的要求，調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，轉(zhuǎn)變發(fā)展方式，不斷增強可持續(xù)發(fā) 展能力，實現(xiàn)更有質(zhì)量的內(nèi)涵式增長，就是對公司改制最好 的支持。發(fā)展?jié)摿Υ?，即要積極優(yōu)化業(yè)務(wù)發(fā)展模式，轉(zhuǎn)變增長方 式，形成穩(wěn)定的長期可持續(xù)的盈利模式； 競爭優(yōu)勢強， 即要 專注于信托主業(yè)，增強專業(yè)化服務(wù)能力，開發(fā)和形成足夠數(shù) 量的忠誠度高的優(yōu)質(zhì)客戶群，在激烈的市場競爭中占據(jù)市場 份額和領(lǐng)先地位； 投資回報好 ，即要大力進行產(chǎn)品創(chuàng)新、業(yè) 務(wù)創(chuàng)新，進一步增

26、強經(jīng)營實力和盈利能力，提升經(jīng)營績效， 提高資本回報率，加大對公司整體利潤的貢獻度； 協(xié)同效應(yīng) 高，即在集團資源有限的條件下，在全系統(tǒng)范圍內(nèi)最大限度 地實現(xiàn)客戶共享和資源共享，在集團框架下有效整合多元化 金融業(yè)務(wù)，提供全方位、立體化綜合服務(wù)。今年，中國華融將以調(diào)結(jié)構(gòu)、 轉(zhuǎn)方式作為經(jīng)營發(fā)展主線， 在業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)上，逐步由資本消耗型向資本集約型、大力發(fā)展 中間業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)變。 2012 年也正值信托公司凈資本管理辦法 常態(tài)化監(jiān)測的第一年，華融信托要主動適應(yīng)新要求，轉(zhuǎn)變發(fā) 展方式，調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，積極探索凈資本約束下信托公司業(yè) 務(wù)模式的轉(zhuǎn)變，實現(xiàn)“ 四個轉(zhuǎn)變 ”。從廣種薄收、以量取勝、 片面追求規(guī)模的外延式發(fā)展，

27、向精耕細作、提升業(yè)務(wù)科技含 量和產(chǎn)品附加值的內(nèi)涵式發(fā)展轉(zhuǎn)變；從單純?yōu)槠髽I(yè)或項目提 供資金支持的資金管理型，向融資鏈條上游的資產(chǎn)管理、財 富管理型轉(zhuǎn)變；從單一的項目融資型，向多元化投資類的產(chǎn) 業(yè)基金型轉(zhuǎn)變；從依賴辦事處資源發(fā)展，向 “合作 - 自營”兩 條腿走路的局面轉(zhuǎn)變。最終形成以內(nèi)涵型深耕式發(fā)展為指導(dǎo) 思想，以主動管理信托資產(chǎn)為基本原則，以凈資本管理風(fēng)險 指數(shù)為發(fā)展導(dǎo)向，以投融資等多種手段組合為競爭優(yōu)勢，以 基金化、高附加值、智力密集信托產(chǎn)品線為支撐的全新業(yè)務(wù) 模式。要繼續(xù)發(fā)揮煤炭等能源、資源類行業(yè)和文化產(chǎn)業(yè)對華 融信托利潤的支持作用，以證券投資信托為重點大力開展投 資類信托業(yè)務(wù)，加大中小企

28、業(yè)信托力度，同時更加謹慎和穩(wěn)妥地開展房地產(chǎn)信托業(yè)務(wù)，降低房地產(chǎn)占比，為中國華融業(yè) 務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整多作貢獻，為支持實體經(jīng)濟多作貢獻。（二）在中國華融“新三年中期發(fā)展規(guī)劃”的框架下， 認真做好華融信托未來三年發(fā)展規(guī)劃在國務(wù)院已正式批復(fù)中國華融改制的背景下，以改制為 新起點，中國華融正在按照 2015 年實現(xiàn)整體上市的總體目 標制定 2012-2014 年的“新三年規(guī)劃”，明確未來三年的 總體發(fā)展方向、發(fā)展目標和階段性目標，以及實現(xiàn)目標的路 徑和措施。從實現(xiàn)股份制改革到上市之間的這三年，將是中 國華融開創(chuàng)二次創(chuàng)業(yè)新局面的關(guān)鍵時期，至關(guān)重要。華融信托作為中國華融的重要組成部分，也要結(jié)合發(fā)展 實際，在中國華

29、融“新三年規(guī)劃”的框架下，認真做好華融 信托下一個三年的發(fā)展規(guī)劃，包括發(fā)展環(huán)境、發(fā)展目標、發(fā) 展戰(zhàn)略、發(fā)展模式、體制機制建設(shè)等。這個規(guī)劃，既要符合 經(jīng)濟金融發(fā)展趨勢和公司實際，與中國華融的總體規(guī)劃有效 銜接，又要充分體現(xiàn)出綱領(lǐng)性，引領(lǐng)華融信托科學(xué)發(fā)展。未 來三年，華融信托要逐步發(fā)展成為“經(jīng)營規(guī)范、業(yè)績優(yōu)良、 善于創(chuàng)新、特色明顯，風(fēng)險管控能力強、核心競爭力強”的 國內(nèi)一流現(xiàn)代金融服務(wù)企業(yè)。 資本利潤率、 凈利潤、 凈資產(chǎn)、 資金募集能力、監(jiān)管評級等主要發(fā)展指標要有所提升，形成 可持續(xù)發(fā)展的盈利模式，通過增資擴股或者轉(zhuǎn)讓部分股權(quán)方 式，實現(xiàn)股東結(jié)構(gòu)多元化，進一步增強資本實力，為上市創(chuàng) 造有利條件。

30、 2011 年，華融信托已通過大股東中國華融向 財政部上報了華融信托增資擴股方案，力爭將公司凈資本規(guī) 模提升至 20 億元左右，目前正在等待財政部批復(fù)。待財政 部批復(fù)后，今年要著力推動此項工作。（三）統(tǒng)一思想，真抓實干，堅決完成并爭取超額完成 全年利潤任務(wù)，力爭行業(yè)排名有新提升華融信托確定了今年全年經(jīng)營收入力爭超過 16 億元、 凈利潤確保實現(xiàn) 7 億元（公司下達 6.3 億元利潤計劃） 、ROE 回報不低于 25% （不考慮增資因素）的目標。這個目標是積 極的，也是穩(wěn)健的，同時，也是可以實現(xiàn)的。作為大股東我 原則同意。面對更加復(fù)雜的宏觀經(jīng)濟金融形勢，華融信托要按照中 國華融黨委各項工作部署，

31、 認清形勢， 抓住機遇， 統(tǒng)一思想， 堅定信心，堅持“以業(yè)績論英雄，以質(zhì)量論高低，以風(fēng)險論 成敗”，把思想統(tǒng)一到“穩(wěn)中求進，緊中求新”的主基調(diào)上 來，統(tǒng)一到全系統(tǒng)的六大中心任務(wù)和八大目標上來，統(tǒng)一到 中國華融改制、開啟第二次創(chuàng)業(yè)的宏偉藍圖上來，同心同德 抓經(jīng)營，一心一意謀發(fā)展，進一步提升核心競爭力，增強市 場開拓能力，用利潤說話，用實實在在的數(shù)字說話，提高對 中國華融整體利潤的貢獻度，堅決完成并爭取超額完成公司 利潤任務(wù)，爭取在行業(yè)中的排名更進一步，為中國華融的發(fā) 展，為整個信托業(yè)的發(fā)展作出更大貢獻。（四）進一步深化與辦事處協(xié)同合作，力求業(yè)務(wù)做大、 產(chǎn)品做精、風(fēng)控做實、協(xié)同做強、效率做高，實現(xiàn)

32、更高水平 的互利共贏 ，為中國華融“一體兩翼”協(xié)同發(fā)展作出新貢獻華融信托要進一步發(fā)揮信托牌照優(yōu)勢，發(fā)揮中國華融 “一體兩翼”協(xié)同發(fā)展的體制優(yōu)勢，帶動辦事處在商業(yè)化轉(zhuǎn) 型中實現(xiàn)更大的發(fā)展，努力實現(xiàn)辦事處與華融信托的雙贏。一是業(yè)務(wù)要做大。要進一步拓展華融信托和辦事處合作 空間和領(lǐng)域，把業(yè)務(wù)蛋糕做大。截至 2011 年末，華融信托 已與 27 個辦事處開展了主動信托項目合作。合作中，辦事 處除向華融信托推薦項目外，還可以推薦信托資金來源，推 薦信托股權(quán)投資業(yè)務(wù)。同時，華融信托也要對辦事處所在區(qū) 域合格投資者實行深耕細作，匹配投資者類型和偏好，在滿 足其理財需要的同時，有效擴大募集資金規(guī)模，緩解辦事處

33、 資金瓶頸。二是產(chǎn)品要做精。華融信托要深入研究國家宏觀經(jīng)濟政 策和產(chǎn)業(yè)動態(tài)， 提出重點發(fā)展的行業(yè)領(lǐng)域和細分市場； 研究、 開發(fā)創(chuàng)新型信托產(chǎn)品，并及時將市場、行業(yè)的熱點、重點信 息等傳遞到辦事處，協(xié)助辦事處盡快明確業(yè)務(wù)發(fā)展方向、市 場定位和產(chǎn)品需求，推出更加符合市場需求的信托產(chǎn)品，不 斷提高項目營銷的針對性和有效性。三是風(fēng)控要做實。要建立主要信托產(chǎn)品類型風(fēng)險審查的 底線和紅線。完善重大疑難項目前期討論會診機制，提高辦 事處對信托項目審議的參與度，擴大雙方專業(yè)優(yōu)勢的“乘數(shù) 效應(yīng)” ，解決重大疑難問題， 做實風(fēng)險管控預(yù)案， 明確責任， 扎實提高風(fēng)險管控能力。四是協(xié)同要做強。華融信托與辦事處要兩個“拳

34、頭”同 時運作，發(fā)揮業(yè)務(wù)“組合拳”的最佳效果。華融信托的業(yè)務(wù) 部門要深入辦事處一線，業(yè)務(wù)前置，利用自身的專業(yè)優(yōu)勢， 與辦事處一道，及早發(fā)現(xiàn)需求和業(yè)務(wù)機會，對區(qū)域性企業(yè)、 金融機構(gòu)等重點客戶共同營銷，形成整體合力。五是效率要做高。要切實增強合作意識、服務(wù)意識，提 高工作效率，制定切合實際、清晰明確、相對科學(xué)、易于掌 握的準入標準，避免項目遴選的盲目性，提高辦事處推薦項 目的成功率。在與辦事處的合作中，華融信托要做到主動服 務(wù)、主動參與方案設(shè)計、主動參與盡職調(diào)查、主動參與后期 管理，防止形成“審批中心”。在具體項目上，要切實優(yōu)化 流程，加強業(yè)務(wù)指導(dǎo)，防止合作中的扯皮、責任不清現(xiàn)象， 提高業(yè)務(wù)合作效

35、率。（五）嚴控風(fēng)險， 穩(wěn)健經(jīng)營， 進一步加強風(fēng)險管理工作， 切實提高風(fēng)險管控水平今年，華融信托將迎來產(chǎn)品集中兌付的高峰期。 據(jù)統(tǒng)計， 在 2011 年末存續(xù)項目中， 2012 年到期的有 76 個，信托規(guī) 模 153.44 億元，兌付壓力大。加之宏觀經(jīng)濟環(huán)境的復(fù)雜多 變和不確定性，風(fēng)險管控工作任務(wù)更重，壓力更大，難度也 更大。華融信托務(wù)必要把風(fēng)險管控作為各項工作的重中之 重，視其為公司經(jīng)營的“生命線”，堅守風(fēng)險底線，踐行科 學(xué)發(fā)展，多創(chuàng)利潤添后勁，嚴控風(fēng)險保安全，實現(xiàn)更加安全 穩(wěn)健的發(fā)展。今年著重做好以下六項工作。一是增強全員風(fēng)險意識。要牢牢樹立“大風(fēng)險管理”的 理念，牢牢樹立風(fēng)險管理全過程意

36、識、風(fēng)險責任全過程意識 和風(fēng)險管理全員參與意識，使風(fēng)險文化和風(fēng)險理念融入華融 信托每一位員工日常工作的每一個環(huán)節(jié)中。二是嚴格遵守風(fēng)險管理制度。根據(jù)改制需要，公司近期 擬定了風(fēng)險管理暫行辦法、 合規(guī)風(fēng)險管理暫行辦法、 授權(quán)管理暫行辦法、集團內(nèi)部交易管理暫行辦法和 項目風(fēng)險管理問責暫行辦法五個暫行辦法。華融信托在 日常經(jīng)營中要嚴格遵守相關(guān)制度，結(jié)合自身實際，規(guī)范風(fēng)險 管理行為。三是加大對 2012 年到期項目的風(fēng)險管理力度。逐一排 查風(fēng)險隱患，對出現(xiàn)風(fēng)險苗頭的項目要制定應(yīng)急處置方案， 確保到期項目的剛性兌付，不發(fā)生兌付風(fēng)險。四是對新項目嚴格管控風(fēng)險。把好項目“準入關(guān)”，從 源頭上防范項目風(fēng)險，同時

37、重點抓好項目后期管理工作，實 現(xiàn)對項目的全過程監(jiān)控。在業(yè)務(wù)審查時要牢牢以第一還款來 源和充分有效的擔保措施為基本點，確保風(fēng)險控制有抓手， 還款來源有保障。要加強項目后期風(fēng)險管理力量，進一步完善項目后期風(fēng)險管理體制五是配備風(fēng)險總監(jiān)。今年，華融信托要在風(fēng)執(zhí)委的基礎(chǔ) 上，結(jié)合監(jiān)管要求和經(jīng)營實際，引入風(fēng)險總監(jiān)制度，加強風(fēng) 險管理隊伍建設(shè)，進一步提升風(fēng)險管控水平。六是進一步發(fā)揮風(fēng)執(zhí)委的作用。要充分發(fā)揮華融信托風(fēng) 執(zhí)委對董事會的決策支持作用，真正提高風(fēng)險管控能力和水 平。（六）舉中國華融全司之力，采取有效措施，繼續(xù)支持 華融信托做強做大和可持續(xù)發(fā)展在公司 10 家平臺中，由于華融信托業(yè)務(wù)靈活和范圍廣 的“

38、先天優(yōu)勢”，與辦事處的業(yè)務(wù)合作最緊密、協(xié)同效應(yīng)最 強、合作效果最好。 因此， 要舉全公司之力， 采取有效措施， 繼續(xù)支持華融信托做強做大和可持續(xù)發(fā)展。一是公司總部將加強業(yè)務(wù)協(xié)同和政策支持。作為華融信 托的堅強后盾，中國華融將在治理結(jié)構(gòu)、風(fēng)險管控、公司發(fā) 展戰(zhàn)略、人才資源、客戶資源、信用擔保等方面大力支持華 融信托，使華融信托作為中國華融綜合金融業(yè)務(wù)板塊中的一 個核心成員，進一步快速發(fā)展壯大。今年，公司總部成立綜 合協(xié)同部，負責牽頭協(xié)調(diào)有關(guān)業(yè)務(wù)，研究與建立促進集團各 經(jīng)營單元發(fā)揮協(xié)同效應(yīng)的業(yè)務(wù)模式，并通過建立與規(guī)范各經(jīng) 營單元之間的合作關(guān)系，明確合作各方的權(quán)利與義務(wù)，提供 交流溝通的平臺及收入分

39、配系統(tǒng)等措施，為系統(tǒng)內(nèi)各經(jīng)營單 元搭建良好有效的業(yè)務(wù)協(xié)作平臺，打好“組合拳”。公司總 部其他相關(guān)部門也將著力研究和設(shè)計能夠降低整體成本、實 現(xiàn)整體效益的各種交易結(jié)構(gòu)和模式，使系統(tǒng)內(nèi)各關(guān)聯(lián)單位之 間形成合力，參與協(xié)同“作戰(zhàn)”，實現(xiàn)互利共贏，加速推動 公司業(yè)務(wù)的綜合化與多元化經(jīng)營。二是辦事處將加強與華融信托協(xié)作力度。辦事處將依托 網(wǎng)絡(luò)優(yōu)勢、人脈優(yōu)勢、項目發(fā)現(xiàn)功能和屬地優(yōu)勢，繼續(xù)積極 向華融信托推薦業(yè)務(wù)，共享客戶，通過交叉銷售各種現(xiàn)有的 或創(chuàng)新的金融產(chǎn)品和服務(wù)，通過差異化的營銷定位和高質(zhì)量 的營銷及售后服務(wù)，通過統(tǒng)一的品牌宣傳等途徑，與華融信 托并肩作戰(zhàn)，在客戶中樹立中國華融統(tǒng)一的良好的品牌形 象。三是其他子公司也要加強與華融信托合作力度。各子公 司都要重視平臺公司之間的相互合作，以及交叉性綜合業(yè)務(wù) 與產(chǎn)品的開發(fā)及應(yīng)用，并以此作為重要抓手，通過研究和設(shè) 計能夠?qū)崿F(xiàn)協(xié)同效應(yīng)最大化的交易結(jié)構(gòu)，通過業(yè)務(wù)模式的創(chuàng) 新、系統(tǒng)內(nèi)渠道的整合等各種有效措施積極促進協(xié)同經(jīng)營， 實現(xiàn)協(xié)同成果。如華融租賃要進一步挖掘融資融物這一獨特 金融工具的潛力，積極探索與信托業(yè)