2019年中級(jí)經(jīng)濟(jì)師金融考試真題及答案解析

1、2019年中級(jí)經(jīng)濟(jì)師金融考試真題及答案解析1.在我國(guó)金融市場(chǎng)中，基金托管人是取得基金托管資格的()。A.商業(yè)銀行B.信托公司C.基金公司D.證券公司【答案】A【解析】基金托管人的職責(zé)主要體現(xiàn)在基金資產(chǎn)保管、基金資金清算、會(huì)計(jì)復(fù)核以及對(duì)基金投資運(yùn)作的監(jiān)督等方面。在我國(guó)，基金托管人只能由依法設(shè)立并取得基金托管資格的商業(yè)銀行擔(dān)任。2.新中國(guó)成立以來(lái)，在國(guó)內(nèi)發(fā)行第一筆外幣債券的金融機(jī)構(gòu)是(）。A.國(guó)家開發(fā)銀行B.中國(guó)人民銀行C.中國(guó)進(jìn)出口銀行D.中國(guó)農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行【答案】A【解析】2003年國(guó)家開發(fā)銀行在國(guó)內(nèi)發(fā)行了5億美元的金融債券，這是中華人民共和國(guó)成立以來(lái)在國(guó)內(nèi)發(fā)行的第一筆外幣債券。3.2016年6

2、月6日起，中國(guó)人民銀行將個(gè)人投資人認(rèn)購(gòu)大額存單的起點(diǎn)金額由30萬(wàn)元調(diào)整至()萬(wàn)元。A.50B.20C.30D.10【答案】B【解析】大額存單是由銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)面向非金融機(jī)構(gòu)投資人發(fā)行的記賬式大額存款憑證。2016年6月6日，中國(guó)人民銀行進(jìn)一步將個(gè)人投資人認(rèn)購(gòu)大額存單的起點(diǎn)金額由30萬(wàn)元調(diào)整至20萬(wàn)元。4.按照我國(guó)綠色債券發(fā)行指引債券募集資金占項(xiàng)目總投資比例放寬至()。A.90%B.40%C.80%D.70%答案】C【解析】2016年，國(guó)家發(fā)展和改革委員會(huì)發(fā)布的綠色債券發(fā)行指引規(guī)定，債券募集資金占項(xiàng)目總投資比例放寬至80；發(fā)行綠色債券的企業(yè)不受發(fā)債指標(biāo)限制；鼓勵(lì)上市公司及其子公司發(fā)行綠色債

3、券；支持符合條件的股權(quán)投資企業(yè)、綠色投資基金發(fā)行綠色債券，專項(xiàng)用于投資綠色項(xiàng)目建設(shè)。5.股份公司將新售股票分售給除股東以外的本公司職員、往來(lái)客戶等，屬于()。A.股東分?jǐn)侭.關(guān)聯(lián)分?jǐn)侰.第三者分?jǐn)侱.公司分?jǐn)偂敬鸢浮緾【解析】第三者分?jǐn)傆址Q為私人配股，即股份公司將新售股票分售給除股東以外的本公司職員、往來(lái)客戶等與公司有特殊關(guān)系的第三者。6.下列貨幣政策工具中，屬于直接信用控制類的是()。A.優(yōu)惠利率B.再貼現(xiàn)利率C.準(zhǔn)備金率D.流動(dòng)性比率【答案】D【解析】直接信用控制是指中央銀行以行政命令或其他方式，直接控制金融機(jī)構(gòu)尤其是商業(yè)銀行的信用活動(dòng)。具體包括貸款限額、利率限制、流動(dòng)性比率、直接干預(yù)。7

4、.政策性金融機(jī)構(gòu)通過(guò)直接或者間接資金投放，吸引商業(yè)性金融機(jī)構(gòu)或民間資金從事符合經(jīng)濟(jì)政策意圖的投資和貸款，這屬于政策性金融機(jī)構(gòu)職能中的()。A.補(bǔ)充性職能B.倡導(dǎo)性職能C.選擇性職能D.服務(wù)性職能【答案】B【解析】倡導(dǎo)性職能又稱誘導(dǎo)性職能，是指政策性金融機(jī)構(gòu)以直接或間接的資金投放，吸引商業(yè)性金融機(jī)構(gòu)或民間資金從事符合經(jīng)濟(jì)政策意圖的投資和貸款，以發(fā)揮其首倡、引導(dǎo)功能，引導(dǎo)資金的流向。8.中央銀行依法集中保管存款準(zhǔn)備金，從職能上屬于()。A.管理金融的銀行B.發(fā)行的銀行C.銀行的銀行D.政府的銀行【答案】C【解析】中央銀行是銀行的銀行，這是指中央銀行通過(guò)辦理存、放、匯等各項(xiàng)業(yè)務(wù)，充當(dāng)商業(yè)銀行與其他金

5、融機(jī)構(gòu)的最后貸款人，履行的職責(zé)有集中保管存款準(zhǔn)備金、充當(dāng)最后貸款人、組織全國(guó)銀行間的清算業(yè)務(wù)、組織外匯頭寸拋補(bǔ)業(yè)務(wù)。9.在信托當(dāng)事人中，有權(quán)承認(rèn)信托最終決算結(jié)果的是()。A.管理人B.委托人C.受益人D.受托人【答案】C【解析】受益人是在信托關(guān)系中享有信托受益權(quán)的人，其權(quán)利主要包括:承享委托人所享有的各種權(quán)利；依法轉(zhuǎn)讓和繼承信托受益權(quán)；將信托受益權(quán)用于清償?shù)狡诓荒軆斶€的債務(wù)；信托終止時(shí)，信托文件未規(guī)定信托財(cái)產(chǎn)歸屬的，受益人最先取得信托財(cái)產(chǎn)；當(dāng)信托結(jié)束時(shí)，有承認(rèn)最終決算的權(quán)利，只有當(dāng)受益人承認(rèn)信托業(yè)務(wù)的最終決算后，受托人的責(zé)任才算完成。10.目前，我國(guó)外債管理主要實(shí)行（）。A.計(jì)劃管理B.指標(biāo)管

6、理C.注冊(cè)管理D.登記管理【答案】D【解析】我國(guó)對(duì)外債實(shí)行登記管理，債務(wù)人按照國(guó)家有關(guān)規(guī)定借用外債，并辦理外債登記。11.貨幣政策中介目標(biāo)必須能夠被迅速、準(zhǔn)確地觀測(cè)，這屬于貨幣政策中介目標(biāo)的(）。A.內(nèi)生性B.可測(cè)性C.可控性D.相關(guān)性【答案】B【解析】可測(cè)性是指中央銀行所選擇的作為中介目標(biāo)的金融變量的變動(dòng)情況能夠被迅速準(zhǔn)確地觀測(cè)。或者說(shuō)中央銀行能夠迅速收集到反映這些金融變量變動(dòng)情況的準(zhǔn)確數(shù)據(jù)資料，并據(jù)以進(jìn)行相關(guān)定量分析。12.目前，我國(guó)同業(yè)拆借市場(chǎng)的主要交易品種是()。A.7天拆借B.14天拆借C.1個(gè)月拆借D.隔夜拆借【答案】D【解析】同業(yè)拆借市場(chǎng)有以下特點(diǎn):期限短。同業(yè)拆借市場(chǎng)的期限最長(zhǎng)

7、不得超過(guò)一年，這其中又以隔夜頭寸拆借為主。參與者廣泛。在拆借市場(chǎng)交易的主要是金融機(jī)構(gòu)存放在中央銀行賬戶上的超額存款準(zhǔn)備金。信用拆借。13.我國(guó)負(fù)責(zé)制定和實(shí)施人民幣匯率政策，推動(dòng)人民幣跨境使用和國(guó)際使用的金融調(diào)控監(jiān)管機(jī)構(gòu)是()。A.中國(guó)銀行業(yè)協(xié)會(huì)B.中國(guó)證券監(jiān)督管理委員C.中國(guó)人民銀行D.國(guó)家外匯管理局【答案】C【解析】中國(guó)人民銀行的職責(zé)共20項(xiàng)，其中一項(xiàng)為“負(fù)責(zé)制定和實(shí)施人民幣匯率政策，推動(dòng)人民幣跨境使用和國(guó)際使用，維護(hù)國(guó)際收支平衡，實(shí)施外匯管理，負(fù)責(zé)國(guó)際國(guó)內(nèi)金融市場(chǎng)跟蹤監(jiān)測(cè)和風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警，監(jiān)測(cè)和管理跨境資本流動(dòng)，持有、管理和經(jīng)營(yíng)國(guó)家外匯儲(chǔ)備和黃金儲(chǔ)備。14.某企業(yè)采取跨國(guó)聯(lián)合的股份化投資，發(fā)展當(dāng)

8、地舉足輕重的戰(zhàn)略投資者或合作者，這屬于管理()的方法。A.國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)B.聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)C.合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)D.操作風(fēng)險(xiǎn)【答案】A【解析】金融機(jī)構(gòu)及其他企業(yè)管理國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)的主要方法共10種，其中一種方法是“實(shí)行跨國(guó)聯(lián)合的股份化投資，發(fā)展當(dāng)?shù)嘏e足輕重的戰(zhàn)略投資者或合作者等。15.下列融資租賃機(jī)構(gòu)中，主要為中小企業(yè)提供融資的是()。A.保險(xiǎn)系金融租賃公司B.銀行系金融租賃公司C.廠商系融資租賃公司D.獨(dú)立第三方融資租賃公司【答案】D【解析】獨(dú)立第三方融資租賃公司以為中小企業(yè)服務(wù)為主，優(yōu)勢(shì)在于受監(jiān)管約束少、靈活性高、創(chuàng)新能力強(qiáng)，劣勢(shì)在于融資成本相對(duì)較高、企業(yè)信用信息量較少。16.關(guān)于遠(yuǎn)期利率協(xié)議的說(shuō)法，正確的是()。A

9、.買方是名義貸款人B.雙方需要交換本金C.在交割日交割的是利息差的折現(xiàn)值D.到期日即為交割日【答案】C【解析】遠(yuǎn)期利率協(xié)議的賣方是名義貨款人，其訂立遠(yuǎn)期利率協(xié)議的目的是規(guī)避利率下降的風(fēng)險(xiǎn)。選項(xiàng)A錯(cuò)誤。之所以稱為“名義”，是因?yàn)榻柝涬p方不必交換本金，并不發(fā)生實(shí)際上的借貸行為，只是在交割日根據(jù)協(xié)議利率和參考利率之間的差額，交割利息差的折現(xiàn)值。選項(xiàng)B錯(cuò)誤，選項(xiàng)C正確。FRA中涉及三個(gè)時(shí)間點(diǎn)，一個(gè)是協(xié)議生效日；一個(gè)是名義貸款起息日，即交割日；一個(gè)是名義貸款到期日，即到期日。選項(xiàng)D錯(cuò)誤。17.下列經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中，屬于商業(yè)銀行負(fù)債管理范疇的是()。A.借入款管理B.現(xiàn)金管理C.貸款管理D.債券投資管理【答案】

10、A【解析】商業(yè)銀行負(fù)債管理主要包括存款管理和借入款管理兩方面的內(nèi)容。18.以外國(guó)貨幣表示本國(guó)貨幣的價(jià)格，這種匯率稱為（）。A.本幣匯率B.外匯匯率C.即期匯率D.遠(yuǎn)期匯率【答案】A【解析】間接標(biāo)價(jià)法又稱應(yīng)收標(biāo)價(jià)法，是以一定整數(shù)單位(1、100、10000等)的本國(guó)貨幣為標(biāo)準(zhǔn)，折算為若干單位的外國(guó)貨幣。這種標(biāo)價(jià)法是以外國(guó)貨幣表示本國(guó)貨幣的價(jià)格，因此可以稱為本幣匯率。目前，世界上只有英國(guó)、美國(guó)等少數(shù)幾個(gè)同家采用間接標(biāo)價(jià)法。19.在持幣動(dòng)機(jī)中，凱恩斯認(rèn)為對(duì)利率反應(yīng)最為敏感的是()。A.投機(jī)動(dòng)機(jī)B.交易動(dòng)機(jī)C.貯藏動(dòng)機(jī)D.預(yù)防動(dòng)機(jī)答案】A【解析】公眾的流動(dòng)性偏好動(dòng)機(jī)包括交易動(dòng)機(jī)、預(yù)防動(dòng)機(jī)和投機(jī)動(dòng)機(jī)。其

11、中，交易動(dòng)機(jī)和預(yù)防動(dòng)機(jī)形成的交易需求與收入成正比，與利率無(wú)關(guān)。投機(jī)動(dòng)機(jī)形成的投機(jī)需求與利率成反比。20.按照金融交易是否有固定場(chǎng)所，金融市場(chǎng)可劃分為()。A.公開市場(chǎng)與議價(jià)市場(chǎng)B.發(fā)行市場(chǎng)與流通市場(chǎng)C.貨幣市場(chǎng)與資本市場(chǎng)D.場(chǎng)內(nèi)市場(chǎng)與場(chǎng)外市場(chǎng)【答案】D【解析】按照金融交易是否有固定場(chǎng)所，金融市場(chǎng)可劃分為場(chǎng)內(nèi)市場(chǎng)和場(chǎng)外市場(chǎng)。場(chǎng)內(nèi)市場(chǎng)又稱證券交易所市場(chǎng)。場(chǎng)外市場(chǎng)又稱柜臺(tái)市場(chǎng)或店頭市場(chǎng)。21.短期融資券的最長(zhǎng)期限為()天。A.90B.180C.270D.365【答案】D【解析】短期融資券是指我國(guó)境內(nèi)非金融企業(yè)發(fā)行的一年期以內(nèi)的短期融資工具。22.在傳統(tǒng)的町住匯率下，匯率波動(dòng)幅度一般不超過(guò)（）。A.1

12、.0B.2.25C.0.25%D.0.5【答案】A【解析】傳統(tǒng)的盯住匯率制:官方將本幣實(shí)際或公開地按照固定匯率町住一種主要國(guó)際貨幣或一籃子貨幣匯率波動(dòng)幅度不超過(guò)1。23.租賃經(jīng)營(yíng)中，租金的支付方式一般采取()。A.分期回流支付B.期中一次支付C.期初一次支付D.到期一次支付【答案】A【解析】與銀行信用大多采用到期還本付息的支付方式不同，租金的償還一般采取分期回流的方式。出租人的資金一次投入，分期收回。24.關(guān)于第四市場(chǎng)特征的說(shuō)法正確的是()。A.交易成本高B.保密性差C.券商必須參與D.成交速度快【答案】D【解析】第四市場(chǎng)交易成本低、成交快、保密性好，具有很大潛力。25.我國(guó)證券交易所通常使用

13、的組織形式是()。A.合伙企業(yè)B.有限責(zé)任公司C.股份公司D.會(huì)員制【答案】D【解析】證券交易所的組織形式分為會(huì)員制和公司制兩種，我國(guó)采用會(huì)員制。26.關(guān)于基礎(chǔ)貨幣構(gòu)成的說(shuō)法正確的是()。A.流通中的現(xiàn)金和銀行存款準(zhǔn)備金B(yǎng).流通中的現(xiàn)金和定期存款C.流通中的現(xiàn)金和儲(chǔ)蓄存款D.流通中的現(xiàn)金和活期存款【答案】A【解析】基礎(chǔ)貨幣是指處于流通領(lǐng)域?yàn)楣娝钟械默F(xiàn)金和商業(yè)銀行所持有的準(zhǔn)備金總和。從數(shù)量關(guān)系上說(shuō)，貨幣供應(yīng)量等于基礎(chǔ)貨幣與貨幣乘數(shù)之積。因此，基礎(chǔ)貨幣的增加和減少，是貨幣供應(yīng)量倍數(shù)伸縮的基礎(chǔ)。27.熊貓債券指的是中國(guó)發(fā)行的()。A.外國(guó)債券B.揚(yáng)基債券C.猛犬債券D.歐洲債券【答案】A【解析】

14、在中國(guó)發(fā)行的外國(guó)債券稱為熊貓債券。28.通過(guò)派生存款機(jī)制向流通領(lǐng)域供給貨幣的金融機(jī)構(gòu)是()。A.投資公司B.商業(yè)銀行C.證券公司D.中央銀行【答案】B【解析】貨幣供給行為是指銀行體系通過(guò)自己的業(yè)務(wù)活動(dòng)向社會(huì)生產(chǎn)生活領(lǐng)域提供貨幣的全過(guò)程，包括商業(yè)銀行通過(guò)派生存款機(jī)制向流通領(lǐng)域供給貨幣的過(guò)程和中央銀行通過(guò)調(diào)節(jié)基礎(chǔ)貨幣量而影響貨幣供給的過(guò)程，研究的是貨幣供給的原理和機(jī)制。29.以匯率形成機(jī)制為標(biāo)準(zhǔn)，匯率可分為()。A.基本匯率與套算匯率B.雙邊匯率與多邊匯率C.官方匯率與市場(chǎng)匯率D.即期匯率與遠(yuǎn)期匯率【答案】C【解析】從不同的角度可以將匯率劃分為不同的種類:根據(jù)匯率的制定方法，可以將匯率劃分為基本匯

15、率與套算匯率；根據(jù)商業(yè)銀行對(duì)外匯的買賣，可以將匯率劃分為買入?yún)R率與賣出匯率；根據(jù)匯率適用的外匯交易背景，可以將匯率劃分為即期匯率與遠(yuǎn)期匯率；根據(jù)匯率形成的機(jī)制，可以將匯率劃分為官方匯率與市場(chǎng)匯率；根據(jù)商業(yè)銀行報(bào)出匯率的時(shí)間，可以將匯率劃分為開盤匯率與收盤匯率；根據(jù)外匯交易的支付通知方式，可以將匯率劃分為電匯匯率、信匯匯率與票匯匯率；根據(jù)匯率制度的性質(zhì)，可以將匯率劃分為固定匯率與浮動(dòng)匯率；根據(jù)匯率水平研究的需要，可以將匯率劃分為雙邊匯率、有效匯率與實(shí)際有效匯率。30.預(yù)計(jì)某股票年末每股稅后利潤(rùn)為0.5元，若此時(shí)市場(chǎng)的平均市盈率為20倍，則該股票的發(fā)行價(jià)格理論上為()元。A.40B.30C.20D

16、.10【答案】D【解析】0.520=10（元）31.某債券的收益率為0.12 ，風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)為1.3，假定無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率為0.07 ，市場(chǎng)期望收益率為0.15 ，此時(shí)投資者最佳決策是()。A.買入該證券，因?yàn)樽C券價(jià)格被低估了B.買入該證券，因?yàn)樽C券價(jià)格被高估了C.賣出該證券，因?yàn)樽C券價(jià)格被低估了D.賣出該證券，因?yàn)樽C券價(jià)格被高估了【答案】D【解析】0.07+1.3（0.15-0.07）=0.174，因此，債券的預(yù)期收益率高于債券目前的收益率，此時(shí)該債券的價(jià)格被高估，應(yīng)賣出該債券。32.在我國(guó)利率市場(chǎng)化改革進(jìn)程中， 是最早放開的利率是( )。A.同業(yè)拆借利率B.存貸款利率C.國(guó)債利率D.金融債利率【答

17、案】A【解析】銀行間同業(yè)拆借市場(chǎng)利率先行放開，1996年6月，中國(guó)人民銀行取消拆借利率上限管理，實(shí)現(xiàn)了拆借利率完全市場(chǎng)化。33.由若干國(guó)家聯(lián)合組建一家中央銀行，并在其成員國(guó)范圍內(nèi)行使全部或部分中央銀行職能，這種中央銀行組織形式屬于( ) 。A.一元式中央銀行制度B.二元式中央銀行制度C.跨國(guó)中央銀行制度D.準(zhǔn)中央銀行制度【答案】C【答案】跨國(guó)的中央銀行制度就是由若干國(guó)家聯(lián)合組建一家中央銀行，由這家中央銀行在其成員國(guó)范圍內(nèi)行使全部或部分中央銀行職能的中央銀行制度。34.某客戶購(gòu)買A銀行的理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，A銀行的下列做法中，正確的是()。A.遵循風(fēng)險(xiǎn)匹配原則銷售理財(cái)產(chǎn)品B.不披露理財(cái)產(chǎn)品的投資組合信息

18、C.向客戶推薦收益最高的理財(cái)產(chǎn)品D.在銷售專區(qū)實(shí)施“單錄”管理【答案】A【解析】A項(xiàng)，商業(yè)銀行只能向投資者銷售風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)等于或低于其風(fēng)險(xiǎn)承受能力等級(jí)的理財(cái)產(chǎn)品，并在銷售文件中明確提示產(chǎn)品適合銷售的投資者范圍，在銷售系統(tǒng)中設(shè)置銷售限制措施。B項(xiàng)，商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)及時(shí)、準(zhǔn)確、完整地向理財(cái)產(chǎn)品投資者披露理財(cái)產(chǎn)品的募集信息、資金投向、杠桿水平、收益分配、托管安排、投資賬戶信息和主要投資風(fēng)險(xiǎn)等內(nèi)容。C項(xiàng)，商業(yè)銀行發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品，不得宣傳理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期收益率，在理財(cái)產(chǎn)品宣傳銷售文本中只能登載該理財(cái)產(chǎn)品或者本行同類理財(cái)產(chǎn)品的過(guò)往平均業(yè)績(jī)和最好、最差業(yè)績(jī)。D項(xiàng)，商業(yè)銀行通過(guò)營(yíng)業(yè)場(chǎng)所向非機(jī)構(gòu)投資者銷售理財(cái)產(chǎn)品的，應(yīng)當(dāng)按照

19、國(guó)務(wù)院銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的相關(guān)規(guī)定實(shí)施理財(cái)產(chǎn)品銷售專區(qū)管理，并在銷售專區(qū)內(nèi)對(duì)每只理財(cái)產(chǎn)品銷售過(guò)程進(jìn)行錄音錄像。35.按照速度對(duì)稱原理，下列情況中，屬于商業(yè)銀行資產(chǎn)運(yùn)用不足的是( ) 。A. 銀行資產(chǎn)和負(fù)債的平均到期日分別為350天和300天B. 銀行資產(chǎn)和負(fù)債的平均到期日分別為300天和350天C. 銀行需要重新定價(jià)的資產(chǎn)和負(fù)債分別是350億元和300億元D. 銀行需要重新定價(jià)的資產(chǎn)和負(fù)債分別是300億元和350億元【答案】B【解析】用資產(chǎn)的平均到期日和負(fù)債的平均到期日相比，得出平均流動(dòng)率，如果平均流動(dòng)率大于1，表示資產(chǎn)運(yùn)用過(guò)度；反之則表示資產(chǎn)運(yùn)用不足。36.對(duì)商業(yè)銀行進(jìn)行市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)督的指標(biāo)主

20、要有利率風(fēng)險(xiǎn)敏感度和( ) 。A.流動(dòng)性比率B.全部關(guān)聯(lián)度C.核心負(fù)債比例D.累計(jì)外匯敞口頭寸比例【答案】D【解析】商業(yè)銀行市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)衡量商業(yè)銀行因匯率和利率變化而面臨的風(fēng)險(xiǎn)，包括累計(jì)外匯敞口頭寸比例和利率風(fēng)險(xiǎn)敏感度。37.某商業(yè)銀行結(jié)合設(shè)定的各種可能情景的發(fā)生概率，研究分析多種因素同時(shí)作用對(duì)其資產(chǎn)負(fù)債管理可能產(chǎn)生的影響，這種分析方法是()。A.情景模擬B.久期分析C.流動(dòng)性壓力測(cè)試D.缺口分析【答案】A【解析】情景模擬是商業(yè)銀行結(jié)合設(shè)定的各種可能情景的發(fā)生概率，研究分析多種因素同時(shí)作用對(duì)其資產(chǎn)負(fù)債管理可能產(chǎn)生的影響。商業(yè)銀行在現(xiàn)有頭寸數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上，結(jié)合對(duì)未來(lái)業(yè)務(wù)規(guī)模和利率變化的預(yù)測(cè)，以及對(duì)

21、客戶的分析和假設(shè)，進(jìn)行多種不同情景的動(dòng)態(tài)分析。38.下列商業(yè)銀行費(fèi)用支出中，屬于補(bǔ)償性支出的是( )。A.遞延資產(chǎn)攤銷B.電子設(shè)備運(yùn)轉(zhuǎn)費(fèi)C.研究開發(fā)費(fèi)D.保險(xiǎn)費(fèi)【答案】A【解析】商業(yè)銀行的成本主要包括五個(gè)方面:利息支出。經(jīng)營(yíng)管理費(fèi)用，指商業(yè)銀行為組織和管理業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)而發(fā)生的各種費(fèi)用，包括員工工資、電子設(shè)備運(yùn)轉(zhuǎn)費(fèi)、保險(xiǎn)費(fèi)等經(jīng)營(yíng)管理費(fèi)用。稅費(fèi)支出，包括隨業(yè)務(wù)量的變化而變化的手續(xù)費(fèi)支出、業(yè)務(wù)招待費(fèi)、業(yè)務(wù)宣傳費(fèi)及相關(guān)稅費(fèi)。補(bǔ)償性支出，包括固定資產(chǎn)折舊、無(wú)形資產(chǎn)攤銷、遞延資產(chǎn)攤銷等。營(yíng)業(yè)外支出，是指與商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)沒(méi)有直接關(guān)系，但需從商業(yè)銀行實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)總額中扣除的支出。39.依照我國(guó)商業(yè)銀行內(nèi)

22、部控制指引，不屬于內(nèi)部控制參與主體是( )。A.全體股東B.全體員工C.監(jiān)事會(huì)D.董事會(huì)【答案】A【解析】?jī)?nèi)部控制是商業(yè)銀行董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、高級(jí)管理層和全體員工參與的，通過(guò)制定和實(shí)施系統(tǒng)化的制度、流程和方法，實(shí)現(xiàn)控制目標(biāo)的動(dòng)態(tài)過(guò)程和機(jī)制。40.關(guān)于債券基金的說(shuō)法，正確的是()。A.債券基金不存在通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)B.債券基金沒(méi)有確定的到期日C.債券基金的收益比債券的利息固定D.債券基金主要以H股為投資對(duì)象【答案】B【解析】債券基金與債券的區(qū)別：債券基金的收益不如債券的利息固定；債券基金沒(méi)有確定的到期日；債券基金的收益率比買入并持有到期的單個(gè)債券的收益率更難以預(yù)測(cè)；投資風(fēng)險(xiǎn)不同。單一債券隨著到期日的臨

23、近，所承擔(dān)的利率風(fēng)險(xiǎn)會(huì)下降；債券基金沒(méi)有固定到期日，所承擔(dān)的利率風(fēng)險(xiǎn)將取決于所持有的債券的平均到期日。單一債券的信用風(fēng)險(xiǎn)比較集中，而債券基金通過(guò)分散投資可以有效避免單一債券可能面臨的較高的信用風(fēng)險(xiǎn)。41.按照我國(guó)貨幣市場(chǎng)基金監(jiān)督管理辦法，貨幣市場(chǎng)基金可以投資的債券是( ) 。A.剩余期限在1年內(nèi)的債券回購(gòu)B.可交換債券C.可轉(zhuǎn)換債券D.信用等級(jí)在AA+以下的債券【答案】A【解析】貨幣市場(chǎng)基金的投資工具：(1)現(xiàn)金；(2)1年以內(nèi)（含1年）的銀行存款、債券回購(gòu)、中央銀行票據(jù)、同業(yè)存單；(3)剩余期限在397天以內(nèi)（含397天）的債券、非金融企業(yè)債券融資工具、資產(chǎn)支持證券；(4)中國(guó)證監(jiān)會(huì)、中國(guó)人

24、民銀行認(rèn)可的其他具有良好流動(dòng)性的貨幣市場(chǎng)工具。42.發(fā)起人發(fā)起設(shè)立信托的前提條件是必須要有( ) 。A.合法的信托目的B.確定的信托收益C.巨額的信托財(cái)產(chǎn)D.固定的信托要件【答案】A【解析】設(shè)立信托的條件：一是要有合法的信托目的。二是信托財(cái)產(chǎn)應(yīng)當(dāng)明確合法。三是信托文件應(yīng)當(dāng)采用書面形式。四是要依法辦理信托登記。43.某信托公司凈資產(chǎn)為10億元，根據(jù)我國(guó)信托公司凈資本管理辦法，該公司凈資本應(yīng)不少于( )億元。A.2B.3C.4D.5【答案】C【答案】信托公司凈資本不得低于人民幣2億元，凈資本不得低于各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)資本之和的100%，凈資本不得低于凈資產(chǎn)的40%。44.在信托公司客戶關(guān)系管理中，處于核心地

25、位的是( )。A.客戶穩(wěn)定管理B.客戶需求管理C.客戶資源管理D.客戶供給管理【答案】B【解析】客戶是維持信托公司生產(chǎn)和發(fā)展的重要資源，信托公司客戶關(guān)系管理的核心是客戶需求的管理，因此，了解、分析和滿足客戶需求應(yīng)始終作為信托公司關(guān)系管理的重中之重。45.按照目前的通行做法，我國(guó)金融租賃公司負(fù)債方確定利率的基準(zhǔn)是( ) 。A.央行確定的存款基準(zhǔn)利率B.央行確定的貸款基準(zhǔn)利率C.上海銀行間同業(yè)拆放利率D.金融租賃當(dāng)事人協(xié)議利率【答案】C【解析】按照目前的通行做法，金融租賃公司的資產(chǎn)方與央行確定的貸款基準(zhǔn)利率掛鉤，而負(fù)債方則是基于上海銀行間同業(yè)拆放利率加點(diǎn)確定。46.某美式看跌期權(quán)標(biāo)的資產(chǎn)現(xiàn)金為65

26、美元，期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格為62美元，則期權(quán)費(fèi)的合理范圍在( ) 。A.062美元之間B.065美元之間C.362美元之間D.365美元之間【答案】A解析由于提前執(zhí)行看跌期權(quán)相當(dāng)于賣出資產(chǎn)，獲得現(xiàn)金，而現(xiàn)金可以產(chǎn)生無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益，因此直觀上看，美式看跌期權(quán)可能提前執(zhí)行，故美式看跌期權(quán)的價(jià)值通常大于歐式看跌期權(quán)，而其取值范圍也相應(yīng)擴(kuò)大為: maxX-St，0psX。這里St,為標(biāo)的資產(chǎn)的現(xiàn)價(jià); X為期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格，p為美式看跌期權(quán)價(jià)值的合理范圍。47.某公司與其新加坡分公司的資產(chǎn)負(fù)債表進(jìn)行合并時(shí)，由于新幣編制，折算出的資產(chǎn)金額比預(yù)期減少，該公司由此面臨的風(fēng)險(xiǎn)屬于匯率風(fēng)險(xiǎn)中的( ) 。A.交易風(fēng)險(xiǎn)B.操作風(fēng)

27、險(xiǎn)C.估值風(fēng)險(xiǎn)D.折算風(fēng)險(xiǎn)【答案】D解析折算風(fēng)險(xiǎn)，有時(shí)稱為會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)，是為了合并母子公司的財(cái)務(wù)報(bào)表，將用外幣記賬的外國(guó)子公司的財(cái)務(wù)報(bào)表轉(zhuǎn)變?yōu)橛媚腹舅趪?guó)貨幣重新做賬時(shí)，導(dǎo)致賬戶上股東權(quán)益項(xiàng)目的潛在變化所造成的風(fēng)險(xiǎn)。48.依照2017年11月我國(guó)公布的金融業(yè)開放路線圖，3年后，我國(guó)將實(shí)施的銀行業(yè)股權(quán)投資比例規(guī)則是( ) 。A.內(nèi)外一致B.區(qū)別對(duì)待C.一浮到頂D.間接調(diào)配【答案】 A 解析 2017年11月，繼外交部宣布中國(guó)將大幅放寬金融業(yè)，包括銀行業(yè)、證券基金業(yè)和保險(xiǎn)業(yè)市場(chǎng)準(zhǔn)入后，財(cái)政部負(fù)責(zé)人詳解了中國(guó)金融業(yè)開放路線圖。即中方?jīng)Q定將單個(gè)或多個(gè)外國(guó)投資者直接或間接投資證券、基金管理、期貨公司的投資

28、比例限制放寬至51%。上述措施實(shí)施3年后 ，投資比例不受限制。將取消對(duì)中資銀行和金融資產(chǎn)管理公司的外資單一持股不超過(guò)20%、合計(jì)持股不超過(guò)25%的持股比例限制，實(shí)施內(nèi)外致的銀行業(yè)股權(quán)投資比例規(guī)則。 49. A銀行依據(jù)層級(jí)和管理水平高低，給予所屬職能部門，下屬分支機(jī)構(gòu)不同的最高信貸權(quán)限，這是銀行信用風(fēng)險(xiǎn)管理中的()。A.過(guò)程管理B.事前管理C.機(jī)制管理D.市場(chǎng)管理【答案】C解析機(jī)制管理就是建立起針對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)的管理機(jī)制。對(duì)商業(yè)銀行而言，信用風(fēng)險(xiǎn)的管理機(jī)制主要有:審貸分離機(jī)制，即在內(nèi)部控制機(jī)制的框架下建立起貸款的審查與貸款的決策相分離機(jī)制，避免將貸款的審查與決策集中于一一個(gè)職能部門或人員。授權(quán)管理機(jī)

29、制,即總行對(duì)所屬的職能部門、下屬的分支機(jī)構(gòu)，根據(jù)層級(jí)和管理水平的高低等因素，分別授予具體的最高信貸權(quán)限。額度管理機(jī)制，即總行對(duì)全行系統(tǒng)給予某特定客戶在某特定時(shí)期的授信規(guī)定最高限額。50.如果商業(yè)銀行的活期存款準(zhǔn)備金為12萬(wàn)元。定期存款準(zhǔn)備金為5萬(wàn)元，超額存款準(zhǔn)備金為3萬(wàn)元，則該商業(yè)銀行實(shí)際繳存的準(zhǔn)備金為( ) 萬(wàn)元。A.8B.12C.17D.20【答案】D解析準(zhǔn)備金R包括活期存款準(zhǔn)備金Rr、定期存款準(zhǔn)備金Rt以及超額準(zhǔn)備金Re。因此,該商業(yè)銀行實(shí)際繳存的準(zhǔn)備金為12+5+3=20 (萬(wàn)元)。51.假定現(xiàn)金漏損率為0.38 ，法定存款準(zhǔn)備金率為0.18 ，超額存款準(zhǔn)備金率為0，若增加基礎(chǔ)貨幣投放

30、100億美元，則貨幣供給增加( ) 億美元。A.767B.363C.246D.179【答案】C【解析】本題考查貨幣供應(yīng)量的計(jì)算。貨幣乘數(shù)m=( 1+C)/( r+e+C ) =(1+0.38) (0.18+0+0.38)=2.46. 貨幣供應(yīng)量=基礎(chǔ)貨幣x貨幣乘數(shù)=1002.46=246億美元。52.關(guān)于基礎(chǔ)貨幣構(gòu)成的說(shuō)法，正確的是( ) 。A.流通中的現(xiàn)金加上儲(chǔ)蓄存款B.流通中的現(xiàn)金加上定期存款C.流通中的現(xiàn)金加上活期存款D.流通中的現(xiàn)金加上銀行準(zhǔn)備金【答案】D解析通常把流通中現(xiàn)金和準(zhǔn)備金稱為中央銀行的貨幣負(fù)債,也稱之為基礎(chǔ)貨幣或儲(chǔ)備貨幣。53.在影響貨幣乘數(shù)的因素中，現(xiàn)金漏損率的變動(dòng)主要取

31、決于( )。A.非銀行金融機(jī)構(gòu)B.中央銀行C.儲(chǔ)戶D.商業(yè)銀行【答案】C解析中央銀行決定法定存款準(zhǔn)備金率r和影響超額存款準(zhǔn)備金率e，商業(yè)銀行決定超額存款準(zhǔn)備金率e，儲(chǔ)戶決定現(xiàn)金漏損率C。54.分析市場(chǎng)供求關(guān)系時(shí)，如果經(jīng)濟(jì)活動(dòng)處于LM曲線的右側(cè)區(qū)域，說(shuō)明市場(chǎng)存在( ) 。A.超額產(chǎn)品供給B.超額產(chǎn)品需求C.超額貨幣需求D.超額貨幣供給【答案】C解析對(duì)于統(tǒng)一給定的總產(chǎn)出水平 ，LM曲線給出使貨幣市場(chǎng)達(dá)到均衡所必需的利率水平。如果經(jīng)濟(jì)活動(dòng)處于LM曲線的左邊區(qū)域，表示貨幣供給大于貨幣需求，存在過(guò)度的貨幣供應(yīng)。反之，如果經(jīng)濟(jì)活動(dòng)位于LM曲線的右邊區(qū)域，說(shuō)明存在超額貨幣需求。55.中央銀行制定和實(shí)施貨幣政

32、策，主要關(guān)注宏觀經(jīng)濟(jì)的( )。A.結(jié)構(gòu)問(wèn)題B.秩序問(wèn)題C.總量問(wèn)題D.效率問(wèn)題【答案】C解析考查貨幣政策的基本特征。貨幣政策是宏觀經(jīng)濟(jì)政策。貨幣政策-般涉 及的是國(guó)民經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中的貨幣供應(yīng)量、信用總量、利率、匯率等宏觀經(jīng)濟(jì)總量問(wèn)題，而不是銀行或廠商等微觀經(jīng)濟(jì)個(gè)量問(wèn)題。56.作為中央銀行實(shí)施金融宏觀調(diào)控的重要變量，貨幣供應(yīng)量屬于()。A.一階變量B.隨機(jī)變量C.三階變量D.二階變量【答案】D解析利率和貨幣供應(yīng)量是中央銀行宏觀金融調(diào)控的間接控制二階變量，它們會(huì)直接影響或形成社會(huì)對(duì)實(shí)際勞務(wù)和商品的需求，因此成為中央銀行對(duì)貨幣政策最終目標(biāo)調(diào)控的中介指標(biāo)。57.短期利率作為貨幣政策的操作指標(biāo)，在運(yùn)用中存在

33、的主要問(wèn)題是( ) 。A.有逆周期性B.可測(cè)性不強(qiáng)C.靈活性不夠D.有時(shí)滯效應(yīng)【答案】D解析中央銀行調(diào)控短期利率的手段是公開市場(chǎng)操作和再貼現(xiàn)窗口，具有較強(qiáng)的靈活性。但其作為操作指標(biāo)存在的最大問(wèn)題是，利率對(duì)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生作用存在時(shí)滯，同時(shí)因?yàn)槠涫琼樕虡I(yè)周期的，容易形成貨幣供給的周期性膨脹和緊縮。58.中期借貸便利作為人民銀行新創(chuàng)設(shè)的貨幣政策工具，其發(fā)放方式是( )。A.擔(dān)保方式B.質(zhì)押方式C.信用方式D.抵押方式【答案】B【解析】中期借貸便利以質(zhì)押方式發(fā)放，合格質(zhì)押品包括國(guó)債、中央銀行票據(jù)、政策性金融債、高等級(jí)信用債等優(yōu)質(zhì)債券。59.2017年11月成立的國(guó)務(wù)院金融穩(wěn)定發(fā)展委員會(huì)的主要職能是()。A.

34、監(jiān)管執(zhí)法B.機(jī)構(gòu)監(jiān)管C.監(jiān)管協(xié)調(diào)D.行為監(jiān)管【答案】C解析 2017年，經(jīng)黨中央、國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)，作為國(guó)務(wù)院統(tǒng)籌協(xié)調(diào)金融穩(wěn)定和改革發(fā)展重大問(wèn)題的議事協(xié)調(diào)機(jī)構(gòu)，國(guó)務(wù)院金融穩(wěn)定發(fā)展委員會(huì)成立,其辦公室設(shè)在人民銀行。60.目前，世界絕大多數(shù)國(guó)家在統(tǒng)計(jì)國(guó)際收支交易以及相應(yīng)的頭寸變化時(shí)，都遵循國(guó)際貨幣基金組織編制的( ) 。A.國(guó)際收支和國(guó)際投資頭寸指引B.國(guó)際收支和國(guó)際投資頭寸手冊(cè)C.國(guó)際收支和國(guó)際投資頭寸指南D.國(guó)際收支和國(guó)際投資頭寸匯編【答案】B解析國(guó)際收支平衡表是按照一定會(huì)計(jì)原理和方法編制的系統(tǒng)記錄國(guó)際收支的統(tǒng)計(jì)表。為更好地應(yīng)對(duì)世界經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)的諸多新變化，IMF于2008年發(fā)布了國(guó)際收支和國(guó)際投資頭寸

35、手冊(cè)(第六版)。各國(guó)國(guó)際收支平衡表的編制，要遵循該手冊(cè)(第六版)的所有規(guī)定和要求。二、多項(xiàng)選擇題(共20題,每題2分。每題的備選項(xiàng)有2個(gè)或2個(gè)以上符合題意,至少有1個(gè)錯(cuò)項(xiàng)。錯(cuò)選,本題不得分;少選,所先的每個(gè)選項(xiàng)得0.5分)61.按照利息的支付方式不同，債券可分為（ ）。A息票累積債券B貼現(xiàn)債券C抵押債券D附息債券E擔(dān)保債券【答案】ABD【解析】根據(jù)利息支付方式的不同，債券可分為附息債券、貼現(xiàn)債券和息票累積債券。62.在股份公司中，普通股股東依法享有的權(quán)利包括（）。A.獲取資產(chǎn)收益B.參與董事會(huì)選舉C.直接支配公司財(cái)產(chǎn)D.參與修改公司章程E.參與批準(zhǔn)發(fā)行新股【答案】ABDE解析通常，只有普通股股

36、東有權(quán)參與投票決定公司的重大事務(wù)，如董事會(huì)的選舉、批準(zhǔn)發(fā)行新股、修改公司章程以及采納新的公司章程等。普通股的股利完全隨公司盈利的高低而變化，普通股股東在公司盈利和剩余財(cái)產(chǎn)的分配順序上列在債權(quán)人和優(yōu)先股股東之后,故其承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)也相應(yīng)較高。63.影響債券在二級(jí)市場(chǎng)上理論價(jià)格”的因素主要有（）。A.實(shí)際持有期限B.票面金額C.發(fā)行數(shù)量D.票面利率E.發(fā)行價(jià)格【答案】ABD解析債券在二級(jí)市場(chǎng)上的流通轉(zhuǎn)讓價(jià)格依不同的經(jīng)濟(jì)環(huán)境決定，但有一一個(gè)基本的理論價(jià)格”決定公式，該公式由債券的票面金額、票面利率和實(shí)際持有期限三個(gè)因素決定。64.一元式中央銀行制度的主要特點(diǎn)有( ) 。A.職能齊全B.機(jī)構(gòu)健全C.權(quán)力分

37、散D.組織完善E.分支機(jī)構(gòu)較少【答案】ABD解析一元式中央銀行制度是比較完善、成熟的制度形式，具有組織完善、機(jī)構(gòu)健全、權(quán)力集中、職能齊全的特點(diǎn)，大多數(shù)國(guó)家都實(shí)行這種制度。65.我國(guó)政策性金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)原則有( ) 。A.安全性原則B.盈利性原則C.流動(dòng)性原則D.保本微利原則E.政策性原則【答案】ADE解析政策性金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)原則有:政策性原則、安全性原則、保本微利原則。66.目前，我國(guó)境內(nèi)外資銀行的主要類型有( ) 。A.外國(guó)銀行代表處B.外商聯(lián)合銀行C.外國(guó)銀行分行D.外商獨(dú)資銀行E.中外合資銀行【答案】ACDE解析目前，在我國(guó)境內(nèi)的外資銀行有以下類型: 家外國(guó)銀行單獨(dú)出資或者幾家外國(guó)銀行共

38、他金融機(jī)構(gòu)共同出資設(shè)立的外商獨(dú)資銀行;外國(guó)金融機(jī)構(gòu)與中國(guó)的公司、企業(yè)共同出資設(shè)立的中外合資銀行;外國(guó)銀行分行;外國(guó)銀行代表處。外商獨(dú)資銀行、中外合資銀行、外國(guó)銀行分行統(tǒng)稱外資銀行營(yíng)業(yè)性機(jī)構(gòu)。外國(guó)銀行代表處是指受銀監(jiān)會(huì)監(jiān)管的銀行類代表處。67.商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的特點(diǎn)主要有( ) 。A.賺取價(jià)差收入B.賺取利差收入C.以接受客戶委托為前提D.承擔(dān)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)E.運(yùn)用銀行自有資金【答案】AC解析相對(duì)傳統(tǒng)業(yè)務(wù)而言，中間業(yè)務(wù)具有以下特點(diǎn):不運(yùn)用或不直接運(yùn)用銀行的自有資金;不承擔(dān)或不直接承擔(dān)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn);以接受客戶委托為前提，為客戶辦理業(yè)務(wù);以收取服務(wù)費(fèi)(手續(xù)費(fèi)、管理費(fèi)等)、賺取價(jià)差的方式獲得收益;種類多、范圍廣

39、，在商業(yè)銀行營(yíng)業(yè)收入中所占的比重日益上升。68.從目前的趨勢(shì)看，商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的方向包括( )。A.服務(wù)范圍從單一理財(cái)服務(wù)向全面財(cái)富轉(zhuǎn)變B.投資類型從權(quán)益型向債務(wù)型轉(zhuǎn)變C.投資策略從被動(dòng)投資組合向主動(dòng)投資組合轉(zhuǎn)變D.管理方式從動(dòng)態(tài)流動(dòng)性管理向靜態(tài)流動(dòng)性管理轉(zhuǎn)變E.產(chǎn)品形態(tài)從預(yù)期收益型向凈值收益型轉(zhuǎn)變【答案】ACE 解析從目前的趨勢(shì)看，商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的方向體現(xiàn)出以下八個(gè)特征:從存款替代型理財(cái)向真正的代客理財(cái)回歸;理財(cái)服務(wù)范圍從單一理財(cái)服務(wù)向全面財(cái)富管理轉(zhuǎn)變;理財(cái)產(chǎn)品形態(tài)從預(yù)期收益型向凈值收益型轉(zhuǎn)變;理財(cái)投資類型由債務(wù)型向權(quán)益型轉(zhuǎn)變;理財(cái)投資范圍由在岸向離岸與在岸并驅(qū)轉(zhuǎn)變;理財(cái)投資策略

40、從被動(dòng)投資組合向主動(dòng)投資組合、由持有資產(chǎn)向交易資產(chǎn)轉(zhuǎn)變;由靜態(tài)流動(dòng)性管理向動(dòng)態(tài)流動(dòng)性管理轉(zhuǎn)化;理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制由信貸模式向綜合模式轉(zhuǎn)變。69.證券發(fā)行人及其承銷商在實(shí)施超額配售選擇權(quán)時(shí)，應(yīng)遵守( ) 等機(jī)構(gòu)的相關(guān)規(guī)定。A.證券交易所B.證券投資基金協(xié)會(huì)C.中國(guó)證監(jiān)會(huì)D.證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)E.中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)【答案】ACDE 解析首次公幵岌行股票在4仁股以上的,行人及其承硝商可以在友行方案中采用超額配售迭擇叔。超額配售迭拝叔的突施立當(dāng)遵守中國(guó)証監(jiān)會(huì)、証券交易所、証券登己結(jié)算機(jī)杓和中國(guó)柾券止會(huì)的規(guī)定。70.關(guān)于綠色債券的說(shuō)法，正確的有()。A.允許綠色債券面向機(jī)構(gòu)投資者非公開發(fā)行B.發(fā)行綠色債券的企業(yè)

41、不受發(fā)債指標(biāo)限制C.資金專項(xiàng)用于綠色項(xiàng)目建設(shè)D.僅允許綠色投資基金發(fā)行E.不允許上市公司的子公司發(fā)行綠色債券【答案】ABC 解析 2016年，發(fā)改委發(fā)布綠色債券發(fā)行指引債券募集資金占項(xiàng)目總投資比例放款至80% ;發(fā)行綠色債券的企業(yè)不受發(fā)債指標(biāo)限制;鼓勵(lì)上市公司及其子公司發(fā)行綠色債券;支持符合條件的股權(quán)投資企業(yè)、綠色投資基金發(fā)行綠色債券，專項(xiàng)用于投資綠色項(xiàng)目建設(shè)。允許綠色債券面向機(jī)構(gòu)投資者非公開發(fā)行。71 .從融資功能上看，信托公司融通資金體現(xiàn)了( )。A .銀行信用與商業(yè)信用的結(jié)合B . 政府信用與民間信用的結(jié)合C .融資與融券的結(jié)合D .融資與融物的結(jié)合E .直接融資與間接融資的結(jié)合【答案】

42、ADE解析信托實(shí)施財(cái)產(chǎn)管理的過(guò)程必然伴隨著貨幣資金的融通。這一功能表面上與銀行信貸相似，但有質(zhì)的區(qū)別:信托在融資對(duì)象上既融資又融物，在信用關(guān)系上體現(xiàn)了委托人、受托人和受益人多邊關(guān)系，在融資形式上實(shí)現(xiàn)了直接融資與間接融資相結(jié)合,在信用形式上成為銀行信用與商業(yè)信用的結(jié)合點(diǎn),因此，在許多方面信托融資比信貸融資有顯著優(yōu)勢(shì)。72.信托公司的終止，通常意味著信托公司( ) 。A .經(jīng)營(yíng)活動(dòng)終止B . 注冊(cè)資本凍結(jié)C .公司章程變更D .法律主體資格喪失E.組織形態(tài)解體【答案】ADE解析信托公司終止是指公司法律主體資格消失、組織上解體并終止經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的行為或事實(shí)。信托公司的終止可分為任意終止和強(qiáng)制終止兩類。信

43、托公司終止時(shí)，其管理信托事務(wù)的職責(zé)同時(shí)終止。 73. 投資者利用金融期貨進(jìn)行套期保值時(shí)，必須考慮的因素有( )。A.合適的標(biāo)的資產(chǎn)B .最優(yōu)套期保值比率C .基差風(fēng)險(xiǎn)D .合約的交割月份E .合約的標(biāo)準(zhǔn)化程度 【答案】ABCD解析在實(shí)際運(yùn)用中，套期保值的效果會(huì)受到以下三個(gè)因素的影響:需要避險(xiǎn)的資產(chǎn)與期貨標(biāo)的資產(chǎn)不完全一致;套期保值者不能確切地知道未來(lái)擬出售或購(gòu)買資產(chǎn)的時(shí)間，因此不容易找到時(shí)間完全匹配的期貨;需要避險(xiǎn)的期限與避險(xiǎn)工具的期限不一致。在這些情況下，我們必須考慮基差風(fēng)險(xiǎn)、合約的選擇和最優(yōu)套期保值比率等問(wèn)題。為了降低基差風(fēng)險(xiǎn)，我們要選擇合適的期貨合約，它包括兩個(gè)方面:選擇合適的標(biāo)的資產(chǎn);

44、選擇合約的交割月份。74 .金融風(fēng)險(xiǎn)管理中，控制市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的基本方法有( )。A.經(jīng)濟(jì)資本配置B . 表外對(duì)沖C .資產(chǎn)證券化D .表內(nèi)對(duì)沖E .限額管理【答案】ABDE 解析市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)控制的基本方法包括:限額管理、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖及經(jīng)濟(jì)資本配置。市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖有兩種方法:表內(nèi)對(duì)沖配對(duì)管理和表外對(duì)沖一 利用金融行生品對(duì)沖。75.下列中央銀行的貨幣政策操作中，可以使其資產(chǎn)增加的有()。A.賣出外匯B .買入政府債券C .對(duì)商業(yè)銀行發(fā)放貼現(xiàn)貸款D .賣出政府債務(wù)E .買入外匯【答案】AD解析當(dāng)中央銀行買入國(guó)債、發(fā)放貼現(xiàn)貸款或買入外匯時(shí)，其負(fù)債會(huì)相應(yīng)增加;反之則相反。76.在治理通貨緊縮時(shí)，可以采取的政策措施

45、有( ) 。A .增加對(duì)基礎(chǔ)設(shè)施的投資B . 增加技術(shù)改造投資C .增加對(duì)金融機(jī)構(gòu)的再貸款D .增加稅收E .提高法定存款準(zhǔn)備金率【答案】ABC 解析通貨緊縮治理的政策措施有: ( 1 )擴(kuò)張性的財(cái)政政策。擴(kuò)張性的財(cái)政政策主要包括減稅和增加財(cái)政支出兩種方法。(2) 擴(kuò)張性的貨幣政策。(3 )加快產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整。(4 )其他措施。除了以上措施外，對(duì)工資和物價(jià)的管制政策也是治理通貨緊縮的手段之一。77.關(guān)于商業(yè)銀行合規(guī)性檢查的說(shuō)法，正確的有()。A.合規(guī)性檢查是銀行業(yè)監(jiān)管的基本方法B.檢查目的在于遏制銀行的違規(guī)或惡意經(jīng)營(yíng)活動(dòng)C.合規(guī)性檢查永遠(yuǎn)是非現(xiàn)場(chǎng)檢查的基礎(chǔ)D.主要檢查銀行執(zhí)行政策、法律的情況E

46、.檢查內(nèi)容包括銀行資本金的構(gòu)成狀況【答案】BD 解析銀行業(yè)監(jiān)管的基本方法有兩種，即非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)督和現(xiàn)場(chǎng)檢查?，F(xiàn)場(chǎng)檢查內(nèi)容般包括合規(guī)性檢查和風(fēng)險(xiǎn)性檢查兩個(gè)大的方面。合規(guī)性是指商業(yè)銀行在業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)和管理活動(dòng)中執(zhí)行中央銀行、銀行監(jiān)管機(jī)構(gòu)和國(guó)家制定的政策、法律的情況。合規(guī)性檢查永遠(yuǎn)都是現(xiàn)場(chǎng)檢查的基礎(chǔ)，任何銀行都必須在合規(guī)范圍和軌道上經(jīng)營(yíng)，任何違規(guī)行為在任何國(guó)家都是不被允許的，合規(guī)性內(nèi)容的檢查在銀行存在大量違規(guī)經(jīng)營(yíng)，有的甚至是惡意經(jīng)營(yíng)的情況下，顯得尤為重要或不可缺少。78.按照我國(guó)證券公司分類監(jiān)管規(guī)定中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)證券公司進(jìn)行綜合評(píng)價(jià)和分類的主要依據(jù)有( ) 。A.風(fēng)險(xiǎn)管理能力B.經(jīng)營(yíng)擴(kuò)張能力C.市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)能力D

47、.資本構(gòu)成狀況E.持續(xù)合規(guī)狀況【答案】ACE解析中國(guó)證監(jiān)會(huì)于2009年5月正式發(fā)布證券公司分類監(jiān)管規(guī)定， 并于2017年進(jìn)行了修訂。以證券公司風(fēng)險(xiǎn)管理能力為基礎(chǔ),根據(jù)公司市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力和持續(xù)合規(guī)狀況，中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)證券公司進(jìn)行綜合評(píng)價(jià)，根據(jù)證券公司評(píng)價(jià)計(jì)分的高低，將證券公司分為A ( AAA、AA、A)、B(BBB、BB、B)、C(CCC、CC、C)、D、E5大類11個(gè)級(jí)別。針對(duì)不同類別的證券公司,中國(guó)證監(jiān)會(huì)實(shí)施了扶優(yōu)限劣、區(qū)別對(duì)待的監(jiān)管政策。79.按照不同賬戶的狀況，國(guó)際收支不均衡分為( ) 。A .國(guó)際投資寸頭賬戶不均衡B .資產(chǎn)與負(fù)債賬戶不均衡C .綜合性賬戶不均衡D .資本與金融賬戶不均衡E

48、 .經(jīng)常賬戶不均衡【答案】CDE解析根據(jù)不同賬戶的狀況,國(guó)際收支不均衡分為經(jīng)常賬戶不均衡、資本與金融賬戶(剔除儲(chǔ)備資產(chǎn)科目)不均衡與綜合性不均衡。經(jīng)常賬戶不均衡是經(jīng)常賬戶出現(xiàn)順差或逆差。資本與金融賬戶不均衡是資本與金融賬戶出現(xiàn)順差或逆差。綜合性不均衡是經(jīng)常賬戶差額同資本與金融賬戶差額相抵后出現(xiàn)順差或逆差。80.國(guó)家外匯管理局按季對(duì)外公布的全口徑外債包括( )。A.以黃金表示的外債B .以一籃子貨幣表示的外債C .以普通提款權(quán)形式存在的外債D .以外幣表示的外債E .以人民幣形式存在的外債【答案】DE解析全口徑外債是將人民幣外債計(jì)入我國(guó)外債統(tǒng)計(jì)的范圍之內(nèi)的外債。包含兩個(gè)部分，第一部分是以外幣表示

49、的對(duì)外債務(wù);第二部分是隨著我國(guó)人民幣國(guó)際化程度的提高，直接以人民幣形式存在的外債。3、 案例分析題(共20題,每題2分。由單選和多選組成。錯(cuò)選,本題不得分:少選,所選的每個(gè)選項(xiàng)得0.5分）（一）2018年6月19日，中國(guó)人民銀行發(fā)布公告稱，為對(duì)沖期高峰、政府債券發(fā)行繳款。當(dāng)日有500億元央行逆回購(gòu)到期等因素的影響，滿足市場(chǎng)對(duì)資金的需求，中國(guó)人民銀行開展了700億7天期、200億14天期、100億元28天期逆回購(gòu)操作，中標(biāo)利率分別為2.55%、2.70%、2.85%；同時(shí)，為彌補(bǔ)銀行體系的中長(zhǎng)期流動(dòng)性缺口，當(dāng)日，中國(guó)人民銀行還開展了2000億元中期借貸便利(MLF)操作。81.此案例中，中國(guó)人民銀行開展的逆回購(gòu)操作屬于( ) 。A.公開市場(chǎng)操作B.票據(jù)再貼現(xiàn)政策C.存款準(zhǔn)備金政策D.直接信用控制【答案】A 解析從交易品種看，中國(guó)人民銀行公開市場(chǎng)操作債券交易主要包括回購(gòu)交易、現(xiàn)券交易和發(fā)行中央銀行票據(jù)。其中回購(gòu)交易分為正回購(gòu)和逆回購(gòu)兩種。82.通過(guò)2000億元中期借貸便利( MLF )操作，能夠獲得中長(zhǎng)期流動(dòng)性支持的金融機(jī)構(gòu)是( ) 。A.商業(yè)