現(xiàn)金流量表解答.doc

陳偉教育科技集團Chapter 12現(xiàn)金流量表解答一. 甲公司 現(xiàn)表 X9年度營業(yè)活動之現(xiàn)： 銷貨收現(xiàn)數(shù) $590,000 進及人工付現(xiàn)數(shù)(462,000) 營業(yè)費用及所得稅付現(xiàn)數(shù)$(64,000) 營業(yè)活動之淨(jìng)現(xiàn)入 $64,000 投資活動之： 購買土地 $(60,000) 投資活動之淨(jìng)現(xiàn)出 $ (60,000) 融資活動之現(xiàn)： 發(fā)放現(xiàn)股 $(15,000) 融資活動之淨(jìng)現(xiàn)出 $ (15,000) 本期現(xiàn)及約當(dāng)現(xiàn)淨(jìng)減少 $(11,000) 加：期初現(xiàn)及約當(dāng)現(xiàn)餘額 25,000 期末現(xiàn)及約當(dāng)現(xiàn)餘額 $14,000 影響現(xiàn)之投資及融資活動： 發(fā)普通股交換機器設(shè)備 $35,000 【補充計算】銷貨收現(xiàn)數(shù)=600,000+80,000-90,000=590,000進及人工付現(xiàn)數(shù)=450,000+20,000-18,000-40,000+50,000=462,000營業(yè)費用及所得稅付現(xiàn)數(shù)=65,000+5,000-7,000-2,000+3,000=64,000二.仁愛公司 現(xiàn)表 98 營業(yè)活動之現(xiàn)： 本期純 $48,000折舊費用 78,000 出售機器 (5,200) 應(yīng)收帳款減少數(shù)10,000 應(yīng)付帳款增加數(shù) 2,000營業(yè)活動之淨(jìng)現(xiàn)入 $132,800 投資活動之現(xiàn)： 出售機器$23,200購買機器 (170,000) 投資活動之淨(jìng)現(xiàn)出 (146,800) 融資活動之現(xiàn)： 現(xiàn)增資22,000融資活動之淨(jìng)現(xiàn)出 (22,000) 本期現(xiàn)淨(jìng)增加 $8,000 加：期初現(xiàn)餘額 16,000 期未現(xiàn)金餘額$24,000影響現(xiàn)之投資及融資活動：發(fā)普通股交換土地$21,000【補充計算】650,000+新增機器-70,000=750,000新增機器=170,000230,000+折舊-52,000=256,000折舊費用=78,000出售機器設(shè)備利得=23,200-(70,000-52,000)=5,200發(fā)普通股交換土地=150,000-129,000=21,000三. 仁愛公司 現(xiàn)表 98 營業(yè)活動之現(xiàn)： 本期純 $103,000 折舊費用 78,000 攤銷費用 10,000 出售機器 (5,200) 應(yīng)收帳款減少數(shù)10,000 存貨增加數(shù)(6,000) 應(yīng)付帳款增加數(shù) 2,000營業(yè)活動之淨(jìng)現(xiàn)入 $191,800 投資活動之現(xiàn)： 出售機器 $23,200 購買機器 (170,000) 投資活動之淨(jìng)現(xiàn)出 (146,800) 融資活動之現(xiàn)： 現(xiàn)增資 $23,000 發(fā)放股 (50,000) 融資活動之淨(jìng)現(xiàn)出 (27,000) 本期現(xiàn)淨(jìng)增加 $18,000 加：期初現(xiàn)餘額 16,000 期未現(xiàn)金餘額$34,000影響現(xiàn)之投資及融資活動：發(fā)普通股交換土地$200,000【補充計算】1.171,600+本期純益-50,000=224,600本期純益=103,0002. 650,000+新增機器-70,000=750,000新增機器=170,000230,000+折舊-52,000=256,000折舊費用=78,000出售機器設(shè)備利得=23,200-(70,000-52,000)=5,2003.由題意(三)及(四)可知，本期增資所得資金為23,000(=2,00010+3,000)4.攤銷費用=84,000-74,000=10,000四. 安順公司 現(xiàn)表 民國97 營業(yè)活動之現(xiàn) 本期純 $3,125,000 折舊費用 675,000 應(yīng)收帳款增加 (400,000) 存貨減少 225,000 應(yīng)付帳款減少 (325,000) 營業(yè)活動之淨(jìng)現(xiàn)入 $3,300,000 投資活動之現(xiàn) 出售土地 $975,000 購買設(shè)備 (1,500,000) 投資活動之淨(jìng)現(xiàn)出 (525,000)融資活動之現(xiàn) 發(fā)普通股 $1,250,000 贖回公司債 (1,250,000) 發(fā)放現(xiàn)股 (1,500,000) 融資活動之淨(jìng)現(xiàn)出 (1,500,000) 本期現(xiàn)之淨(jìng)增加 $1,275,000 期初現(xiàn)餘額 550,000期末現(xiàn)餘額 $ 1,825,000 影響現(xiàn)之投資及融資活動 發(fā)行普通股以贖回公司債 $1,250,000五(一)銷貨收現(xiàn)數(shù)=7,980,000+1,946,000-1,237,500=8,688,500(二)進貨付現(xiàn)數(shù)=6,270,000+1,286,000-1,056,000-1,770,000+201,9000= 6,749,000(三)營業(yè)費用付現(xiàn)數(shù)=(564,000+308,000)+39,000-25,500+81,000-68,000-52,000+70,000=916,500所得稅付現(xiàn)數(shù)=197,400+65,000-88,000=174,400(四)營業(yè)活動之淨(jìng)現(xiàn)金流入金額=8,688,500- 6,749,000-916,500-174,400=848,600六.青山公司 現(xiàn)表 X8 營業(yè)活動之現(xiàn)： 本期純 $75,000 折舊費用及攤銷 39,400 出售設(shè)備 (1,200) 存貨增加數(shù) (55,000) 應(yīng)收帳款增加數(shù) (45,800) 應(yīng)付帳款增加數(shù) 24,800 應(yīng)收稅捐減少數(shù)(6,800) 應(yīng)收票據(jù)增加數(shù)33,400營業(yè)活動之淨(jìng)現(xiàn)入$63,800 投資活動之現(xiàn)： 購買設(shè)備 $(86,800) 出售設(shè)備 4,000 投資活動之淨(jìng)現(xiàn)出(82,800) 融資活動之現(xiàn)： 長期負(fù)債增加數(shù)$11,400 購進庫藏股 (10,400) 發(fā)普通股 36,800 支付股 (9,800) 融資活動之淨(jìng)現(xiàn)入 28,000 本期現(xiàn)淨(jìng)增加 $9,000 加：期初現(xiàn)餘額 24,000 期末現(xiàn)餘額 $31,000 八.甲公司現(xiàn)表96 度營業(yè)活動之現(xiàn)：本期純$360,000折舊費用150,000投資收 (30,000)出售機器 (5,000)應(yīng)收帳款減少數(shù)40,000存貨增加數(shù)(135,000)應(yīng)付帳款增加數(shù)60,000應(yīng)付所得稅減少數(shù)(20,000)營業(yè)活動之淨(jìng)現(xiàn)入 $420,000投資活動之現(xiàn)：出售固定資產(chǎn)$40,000應(yīng)收融資款增加(270,000)投資活動之淨(jìng)現(xiàn)出 (230,000)融資活動之現(xiàn)：發(fā)放現(xiàn)金股 (90,000)融資活動之淨(jìng)現(xiàn)出 (90,000)本期現(xiàn)淨(jìng)增加 $100,000加：期初現(xiàn)餘額700,000期末現(xiàn)餘額$800,000【補充計算】1.根據(jù)補充資料(三)及(四)分析如下：2,967,000+400,000(租賃資產(chǎn))-出售固定資產(chǎn)=3,307,000出售固定資產(chǎn)=60,000出售固定資產(chǎn)之累計折舊=60,000-35,000=25,000出售固定資產(chǎn)利得=40,000-35,000=5,0001,040,000+折舊-25,000=1,165,000折舊費用=150,000出售機器設(shè)備利得=23,200-(70,000-52,000)=5,2002.注意現(xiàn)金股利的發(fā)放時間，對於現(xiàn)流表有影響的金額應(yīng)為95年的股利於96年發(fā)行的$90,000。九.本期淨(jìng) $350,000處分設(shè)備得 (30,000)壞帳費用 50,000公司溢價攤銷 (200)遞延所得稅負(fù)債增加數(shù) 150,000應(yīng)計退休負(fù)債減少數(shù) (100,000)應(yīng)收帳款減少數(shù) 70,000應(yīng)付帳款增加數(shù) 50,000營業(yè)活動淨(jìng)現(xiàn)入 $539,800【補充說明】存出保證金增加數(shù)係為投資活動。十.(一)營業(yè)活動之現(xiàn)：本期純 $40,000折舊費用 35,000出售機器 (2,000)應(yīng)收帳款增加數(shù) (10,000)存貨增加數(shù) (50,000)應(yīng)付帳款增加數(shù) 10,000) 營業(yè)活動之淨(jìng)現(xiàn)入 $23,000(二)投資活動之現(xiàn)：出售機器 $32,000)購買機器 (140,000)投資活動之淨(jìng)現(xiàn)出 $(108,000)(三)融資活動之現(xiàn)：現(xiàn)增資 $100,000發(fā)放股 (25,000)融資活動之淨(jìng)現(xiàn)入 $75,000)【補充說明】期初現(xiàn)金餘額50,000-本期現(xiàn)金淨(jìng)流出(10,000)=期末現(xiàn)金餘額(40,000)不加回壞帳費用的原因：應(yīng)收帳款應(yīng)是指淨(jìng)額，因為未看到備抵壞帳。Chapter 13財務(wù)報表分析解答一,(一)銷貨成本=50,000+360,000-20,000=390,000己知毛利率=0.25=銷貨收入=520,000賒銷=520,000-60,000=460,000應(yīng)收帳款週轉(zhuǎn)率=5.75(二)存貨週轉(zhuǎn)率=11.14二.(一) 流動比率=1.5(二) 速度比率=1(三) 應(yīng)收帳款週轉(zhuǎn)率=3(四) 毛利率=0.1056(五) 存貨週轉(zhuǎn)率=2.8存貨週轉(zhuǎn)天數(shù)=130.36三.(一) 係因臺北公司的總資產(chǎn)週轉(zhuǎn)2.09優(yōu)於臺南公司的總資產(chǎn)週轉(zhuǎn)0.58所致，即臺北公司在資產(chǎn)之運用效較臺南公司高。(二)在過去臺灣電子產(chǎn)業(yè)中，大多數(shù)公司的股利政策均偏好發(fā)放股票股的發(fā)放，故導(dǎo)致公司股本常發(fā)生膨脹的現(xiàn)象，故會稀釋每股盈餘，而目前臺灣的員工認(rèn)股紅利因己費用化【參我國會計準(zhǔn)則第三十九號公報】，故己無此問題存在。(三)臺公司之營運規(guī)模及淨(jìng)表現(xiàn)雖及臺南公司，但臺北公司的總資產(chǎn)週轉(zhuǎn)率較高且也能運用財務(wù)槓桿舉債經(jīng)營，故使股東權(quán)報酬較優(yōu)於臺南公司。(提示：杜邦方程式的運用)純 股東權(quán)報酬 負(fù)債比臺南公司 36.06% 25.36% 18.17%臺公司 7.06% 28.47% 46.65%(四)請同學(xué)利用常用的財務(wù)比率自行練習(xí)。四.(一)94年存貨週轉(zhuǎn)率=2(二)94年應(yīng)收帳款週轉(zhuǎn)率=3.6794年應(yīng)收帳款回收天數(shù)=99.46(三)此錯誤會使應(yīng)收帳款週轉(zhuǎn)率較低。五.(1)動負(fù)債1,300,00042%200,000【先求(6)】346,000速動比=1.25可得，速動資產(chǎn)$432,500現(xiàn)$50,000$300,000$432,500 可得，現(xiàn)$82,500(2)淨(jìng)利益=0.06銷貨淨(jìng)額=2,000,000應(yīng)收帳款週轉(zhuǎn)=8期末應(yīng)收帳款=300,000(3)銷貨成本=2,000,000(1-0.3)=700,000存貨週轉(zhuǎn)=3.5期未存貨500,000(4)總資產(chǎn)報酬=0.11利息費用20,000(5)固定資產(chǎn)週轉(zhuǎn)=5.97期末固定資產(chǎn)=350,017(6)應(yīng)付票據(jù)10%20,000 應(yīng)付票據(jù)200,000六.(1)j增加k增加l增加m增加n減少(2)j820,000+300,000-240,000=880.000k310,000+100,000-60,000-320,000+360,000=390,000七.(1)銷貨毛額=(10,000+6,000)/0.016=1,000,000稅前淨(jìng)利=1,000,0000.2=200,000(稅後淨(jìng)利=200,000(1-0.2)=160,000(2)利息收入=1,000,0000.0125=12,500利息費用=12,500/5=2,500(3)營業(yè)淨(jìng)利+12,500-2,500=200,000營業(yè)淨(jìng)利=190,000銷貨毛利=190,0002=380,000進貨運費=進貨退出=380,0000.0375=14,250進貨折扣=14,250/3=4,750(4)營業(yè)淨(jìng)利=銷貨毛利-管理費用-銷